DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIKLARI 30 HAZİRAN TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR
DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. Yönetim Kurulu na İstanbul Giriş 1 OCAK 30 HAZİRAN ARA HESAP DÖNEMİNE İLİŞKİN ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR HAKKINDA İNCELEME RAPORU Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. nin ( Şirket ) ve Bağlı Ortaklıkları nın (hep birlikte Grup ) ekte yer alan tarihli özet konsolide bilançosu, aynı tarihte sona eren altı aylık özet konsolide kapsamlı gelir tablosu, öz sermaye değişim tablosu ve nakit akım tablosu tarafımızca incelenmiştir. İşletme yönetiminin sorumluluğu, söz konusu ara dönem özet finansal tablolarının Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına uygun olarak hazırlanması ve sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların incelenmesine ilişkin ulaşılan sonucun açıklanmasıdır. İncelemenin Kapsamı İncelememiz Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartları düzenlemelerine uygun olarak yapılmıştır. Ara dönem finansal tabloların incelenmesi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kişilerden bilgi toplanması, analitik inceleme ve diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Bir incelemenin kapsamı Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan bağımsız denetim standartları çerçevesinde yapılan bağımsız denetim çalışmasına göre daha dar olduğundan, inceleme, bağımsız denetimde farkında olunması gereken tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, incelememiz sonucunda bir bağımsız denetim görüşü açıklanmamıştır. Sonuç İncelememiz sonucunda, ekteki ara dönem özet konsolide finansal tablolarının, Sermaye Piyasası Kurulunca yayımlanan finansal raporlama standartlarına tüm önemli yönleriyle uygun hazırlanmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıştır. DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU İstanbul, 27 Ağustos Hasan Kılıç Sorumlu Ortak Başdenetçi
İÇİNDEKİLER SAYFA KONSOLİDE BİLANÇO... 1-2 KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOSU... 3 KONSOLİDE ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU... 4 KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOSU... 5 KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR... 6-31
30 HAZİRAN TARİHLİ ÖZET KONSOLİDE BİLANÇO Dipnot Referansları Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem VARLIKLAR Dönen Varlıklar 54.471.889 53.718.265 Nakit ve nakit benzerleri 3 16.628.322 21.495.155 Finansal yatırımlar 4 27.056.144 26.455.019 Ticari alacaklar 5 9.080.560 5.251.468 Diğer alacaklar 854.764 112.406 Diğer dönen varlıklar 852.099 404.217 Duran Varlıklar 15.286.081 14.281.162 Finansal yatırımlar 4 1.791.025 1.791.025 Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlar 6 11.619.807 11.148.307 Maddi duran varlıklar 594.641 774.088 Maddi olmayan duran varlıklar 248.893 32.907 Ertelenmiş vergi varlığı 14 1.031.715 534.835 TOPLAM VARLIKLAR 69.757.970 67.999.427 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 1
30 HAZİRAN TARİHLİ ÖZET KONSOLİDE BİLANÇO Dipnot Referansları Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler 8.695.692 5.947.140 Ticari borçlar 5 1.150.795 2.482.971 Diğer borçlar 896.323 973.338 Dönem karı vergi yükümlülüğü 3.829.673 - Borç karşılıkları 1.135.960 1.116.519 Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar 8 1.376.974 1.203.236 Diğer kısa vadeli yükümlülükler 305.967 171.076 Uzun Vadeli Yükümlülükler 468.027 589.562 Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar 8 468.027 589.562 ÖZKAYNAKLAR 60.594.251 61.462.725 Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 46.230.699 41.368.226 Ödenmiş sermaye 9 25.000.000 25.000.000 Değer artış fonları 9 6.643 6.643 Geçmiş yıllar karları 9 17.025.164 18.755.848 Net dönem karı / (zararı) 9 4.198.892 (2.394.265) Azınlık Payları 14.363.552 20.094.499 TOPLAM KAYNAKLAR 69.757.970 67.999.427 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 2
30 HAZİRAN TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE KAPSAMLI GELİR TABLOSU Not Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem 1 Ocak Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 1 Nisan Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem 1 Ocak Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem 1 Nisan Satış gelirleri 10 860.687.092 429.390.197 706.875.937 460.434.151 Satışların maliyeti (-) 10 (862.177.763) (429.571.335) (709.022.096) (460.996.543) Esas faaliyet gelirleri 10 16.375.469 10.701.189 10.167.886 5.042.357 BRÜT KAR/ZARAR 14.884.798 10.520.051 8.021.727 4.479.965 Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri (-) 11 (819.379) (542.675) (266.402) (161.522) Genel yönetim giderleri (-) 11 (12.160.324) (5.980.999) (13.650.782) (5.980.288) Araştırma ve geliştirme giderleri (-) 11 (20.840) (9.891) (47.077) (37.729) Diğer faaliyet gelirleri 32.984 (168.061) 29.199 3.108 Diğer faaliyet giderleri (-) (18.402) 42.906 (1.163.200) (1.146.547) FAALİYET KARI/ZARARI 1.898.837 3.861.331 (7.076.535) (2.843.013) Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar 471.500 295.527 714.322 304.620 Finansal gelirler 13 7.697.026 5.162.452 19.877 1.415.569 Finansal giderler (-) 13 (108.417) (72.317) (3.553.518) (220.740) VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI 9.958.946 9.246.993 (9.895.854) (1.343.564) Vergi gelir/gideri - Dönem vergi gelir/gideri 14 (3.840.404) (3.840.404) - - - Ertelenmiş vergi gelir/gideri 14 (157.797) (183.963) 956.616 192.994 DÖNEM KARI/ZARARI 5.960.745 5.222.626 (8.939.238) (1.150.570) Satılmaya hazır menkul kıymetler rayiç değer zararı (net) - - (48.227) (666) Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. eliminasyonu 663.581 710.529 4.625.166 760.477 Bağlı ortaklık alım etkisi - (27.782) (3.231.928) (1.364.910) Diğer kapsamlı gelir kalemlerine ilişkin vergi gelir/gideri - - - - Diğer Kapsamlı Gelir (Vergi Sonrası) 663.581 682.747 985.011 (605.099) TOPLAM KAPSAMLI GELİR 6.624.326 5.905.373 (7.954.227) (1.755.669) Dönem kar/zararının dağılımı Azınlık payları 1.761.853 8.886.976 (2.768.252) 4.150.505 Ana ortaklık payları 4.198.892 (3.664.350) (6.170.986) (5.301.075) 5.960.745 5.222.626 (8.939.238) (1.150.570) Toplam kapsamlı gelir Azınlık payları 1.761.853 8.859.194 (6.000.180) 2.785.595 Ana ortaklık payları 4.862.473 (2.953.821) (1.594.047) (4.541.264) 6.624.326 5.905.373 (7.594.227) (1.755.669) Hisse başına kazanç - - - - Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 3
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU Dipnot Referansı Ödenmiş sermaye Değer artış fonları Net dönem karı / zararı Geçmiş yıllar kar / zararları Ana ortaklığa ait özkaynaklar Azınlık payları Toplam 1 Ocak bakiyeleri 25.000.000 2.592 5.344.835 8.657.362 39.004.789 32.800.279 71.805.068 Temettü ödemesi - - - (2.667.804) (2.667.804) Geçmiş yıllar kar / zararlarına transfer - - (5.344.835) 5.344.835 - - - Satılmaya hazır menkul kıymetler rayiç değer zararı (net) - (48.227) - - (48.227) - (48.227) Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. eliminasyonu - - - 4.625.166 4.625.166-4.625.166 Bağlı ortaklık alım etkisi - - - - - (3.231.928) (3.231.928) Dönem net karı / (zararı) - - (6.170.986) - (6.170.986) (2.768.252) (8.939.238) bakiyeleri 9 25.000.000 (45.635) (6.170.986) 18.627.363 37.410.742 24.132.295 61.543.037 1 Ocak bakiyeleri 25.000.000 6.643 (2.394.265) 18.755.848 41.368.226 20.094.499 61.462.725 Temettü ödemesi - - - - - (7.492.800) (7.492.800) Geçmiş yıllar kar / zararlarına transfer - - 2.394.265 (2.394.265) - - - Rayiç değer zararı (net) - - - - - - - Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. eliminasyonu - - - 663.581 663.581-663.581 Bağlı Ortaklık Alım Etkisi - - - - - - - Dönem net karı / (zararı) - - 4.198.892-4.198.892 1.761.853 5.960.745 bakiyeleri 9 25.000.000 6.643 4.198.892 17.025.164 46.230.699 14.363.552 60.594.251 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 4
30 HAZİRAN TARİHİNDE SONA EREN DÖNEME AİT ÖZET KONSOLİDE NAKİT AKIM TABLOSU Dipnot Referansları Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem 1 Ocak- Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem 1 Ocak- İŞLETME FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Net dönem karı / (zararı) 5.960.745 (8.939.238) Net dönem karını işletme faaliyetlerinden elde edilen nakit akımına getirmek için yapılan düzeltmeler: Menkul kıymet değer artışı (601.125) 13.908.842 Amortisman ve tükenme payları 292.339 267.734 Kıdem tazminatı karşılığı 8 41.312 266.644 Kullanılmamış izin tazminatı karşılığı 8 173.738 455.722 Azınlık payı (1.761.853) 2.768.252 Özsermayeden pay alma yöntemiyle değerlenen yatırımlardan elde edilen gelir / gider (471.500) 714.322 Dönem vergi (gelir) /gideri 14 (3.840.404) - Ertelenmiş vergi (gelir)/gideri 14 (157.797) (956.616) İşletme sermayesindeki değişim öncesi faaliyetlerden elde edilen nakit akımı (364.545) 8.321.049 Ticari alacaklardaki net değişim (3.829.092) (810.660) Diğer alacaklardaki net değişim (742.358) 52.113 Diğer dönen varlıklardaki net değişim (458.646) (458.575) Diğer duran varlıklardaki net değişim 313.934 771.510 Ticari borçlardaki net değişim 1.093.258 2.782.321 Diğer borçlardaki değişim (77.014) (990.904) Borç karşılıklarındaki net değişim 19.441 1.156.524 Diğer yükümlülüklerdeki değişim 7.804.967 (29.393) Ödenen vergiler (10.731) (38.906) Özkaynakta yer alan ertelenmiş vergi değişimi 14 (653.017) 13.902 Ödenen kıdem tazminatı (162.847) (90.217) İşletme faaliyetlerinden elde edilen nakit 2.933.350 10.843.377 YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Finansal yatırımlardaki (azalış) / artış - (3.274.943) Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları (328.880) (219.503) Yatırım faaliyetlerinde (kullanılan) nakit (328.880) (3.494.446) FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Ödenen temettü (7.492.800) (2.667.804) Finansman faaliyetlerinde (kullanılan) nakit (7.492.800) (2.667.804) NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET DEĞİŞİM (4.888.330) 4.681.127 DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 21.487.300 19.883.840 DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 3 16.598.970 24.564.967 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır. 5
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 1. GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. ( Şirket ), 1998 yılında faaliyete geçmiştir. Şirket in hisselerinin %99,95 lik kısmı Denizbank A.Ş. ye aittir. Şirket in Genel Müdürlüğü Büyükdere Caddesi No: 106 34394 Esentepe, İstanbul adresinde bulunmaktadır. Şirket Yönetim Kurulu nun aldığı 25 Ocak tarih ve /2 sayılı karar ile; Denizbank Finansal Hizmetler Grubu nda yapılması planlanan organizasyon düzenlemeleri çerçevesinde; Deniz Türev Menkul Değerler A.Ş. nin çalışan, teknik altyapı ve müşterilerinin Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. bünyesine devir yolu ile birleştirilmesine ve devir için yapılması gereken işlemlerin yürütülmesi konusunda Şirket Genel Müdürlüğü ne yetki verilmesine karar verilmiştir. Devir işlemleri halihazırda devam etmektedir. Bilanço tarihi itibarıyla, çalışan, müşteri ve teknik altyapı devir işlemleri büyük ölçüde tamamlanmış olup, devirle ilgili diğer işlemler devam etmektedir. Şirket in ana sermayedarı olan Denizbank A.Ş. nin ana hissedarı olan Zorlu Grup una ait hisselerinin, Avrupa'nın önde gelen finans gruplarından Dexia Grubu'nun bir üyesi olan Dexia Participation Belgique S.A. ne devri için 31 Mayıs 2006 tarihinde satış anlaşması imzalanmış ve yasal mercilerden alınan onayların ardından Denizbank A.Ş. nin Dexia Participation Belgique S.A. ne hisse devir süreci 17 Ekim 2006 tarihinde tamamlanmıştır. Bu tarihten itibaren Şirket, Dexia Grubu'nun bir üyesi olan Dexia Participation Belgique S.A. Grup una bağlı olarak faaliyetlerini sürdürmektedir. Faaliyet konusu: Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. nin ( Şirket ), fiili faaliyet konusu 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmaktır. Bu çerçevede Şirket müşterilerine, daha önce ihraç edilmiş olan sermaye piyasası araçlarının alım satımına aracılık, sermaye piyasası araçlarının ihracına ve halka arz yoluyla satışına aracılık, geri alım satım taahhüdü ile sermaye piyasası araçlarının alım-satımı, yatırım danışmanlığı, müşteri portföy yönetimi, sermaye piyasası araçlarının kredili alım, açığa satış, ödünç alma-verme işlemleri ve türev araçların alım satımına aracılık ve saklama hizmeti sunmaktır. Şirket in bağlı ortaklıkları ve iştirakinin ana faaliyet konuları aşağıda belirtildiği gibidir: Deniz Portföy Yönetimi A.Ş.: Konsolidasyon kapsamındaki bağlı ortaklık, Deniz Portföy Yönetimi Anonim Şirketi, 2499 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu (SPK) ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak müşterilerle portföy yöneticiliği sözleşmeleri yaparak sermaye piyasası araçlarından oluşan portföy yöneticiliği faaliyetlerinde bulunmaktadır. 6
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 1. GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı) Faaliyet konusu (devamı): Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş.: Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş. nin ( Ekspres Yatırım ), fiili faaliyet konusu 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmaktır. Bu çerçevede Ekspres Yatırım müşterilerine, daha önce ihraç edilmiş olan sermaye piyasası araçlarının alım satımına aracılık, sermaye piyasası araçlarının ihracına ve halka arz yoluyla satışına aracılık, geri alım satım taahhüdü ile sermaye piyasası araçlarının alımsatımı, yatırım danışmanlığı, müşteri portföy yönetimi, sermaye piyasası araçlarının kredili alım, açığa satış, ödünç alma-verme işlemleri ve türev araçların alım satımına aracılık ve saklama hizmeti sunmaktır. Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş.: Bu ortaklığın amacı, 3794 Sayılı Kanun'la değişik 2499 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzuatla belirlenmiş ilke ve kurallar çerçevesinde menkul kıymetlerini satın aldığı ortaklıkların sermaye ve yönetimlerinde kontrol ve etkinlik gücüne sahip olmamak kaydıyla sermaye piyasası araçları ile ulusal ve uluslararası borsalarda veya borsa dışı organize piyasalarda işlem gören altın ve diğer kıymetli madenler portföyü işletmektir. Ortaklık bu amaç dahilinde; a) Ortaklık portföyünü oluşturur, yönetir ve gereğinde portföyde değişiklikler yapar, b) Portföy çeşitlemesiyle yatırım riskini, faaliyet alanlarına ve ortaklık durumlarına göre en aza indirecek bir biçimde dağıtır, c) Menkul kıymetlere, mali piyasa ve kurumlara, ortaklıklara ilişkin gelişmeleri sürekli izler ve portföy yönetimiyle ilgili gerekli önlemleri alır, d) Portföyün değerini korumaya ve artırmaya yönelik araştırmalar yapar. Şirket in özkaynaktan pay alma yöntemine tabi tuttuğu iştiraki ve konsolidasyona tabi tutulan bağlı ortaklıkları aşağıda yer almaktadır : Kuruluş ve faaliyet yeri Hisse Oranı (%) Oy kullanım gücü (%) Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş. İstinye, İstanbul 29,42 29,42 Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. Şişli, İstanbul 50,00 88,47 Deniz Portföy Yönetimi A.Ş. Şişli, İstanbul 99,20 99,20 Esas faaliyet konuları Aracılık Faaliyetleri Yatırım Ortaklığı Portföy Yönetimi Bundan böyle konsolide finansal tablolarda Şirket ve konsolidasyona tabi tutulan bağlı ortaklık ve iştirakleri Grup olarak adlandırılacaktır. Ödenecek temettü: Grup yönetimi, rapor tarihi itibarıyla cari dönem ile ilgili olarak temettü ödenmesine ilişkin herhangi bir teklifte bulunmamıştır. 7
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 1. GRUP UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı) Finansal Tabloların Onaylanması: Finansal tablolar, yönetim kurulu tarafından onaylanmış ve 27 Ağustos tarihinde yayınlanması için yetki verilmiştir. Genel Kurul un finansal tabloları değiştirme yetkisi bulunmaktadır. 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar Finansal Tabloların Hazırlanış Temelleri ve Belirli Muhasebe Politikaları Grup, yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Sermaye Piyasası Kurumu ( SPK ), Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliğ ( Seri: XI, No:29 sayılı Tebliğ ) ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerine ait ilk ara finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir ve bu Tebliğ ile birlikte Seri: XI, No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ" yürürlükten kaldırılmıştır. Bu tebliğe istinaden, işletmeler finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları na ( UMS/UFRS ) na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( UMSK ) tarafından yayımlananlardan farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu ( TMSK ) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları ( TMS/TFRS ) esas alınacaktır. Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından ilan edilinceye kadar, finansal tablolar SPK Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği çerçevesinde UMS/UFRS ye göre hazırlanmaktadır. İlişikteki finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 17 Nisan ve 9 Ocak tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuştur. SPK nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği uyarınca işletmeler, ara dönem finansal tablolarını TMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama standardına uygun olarak tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler. Şirket, bu çerçevede, ara dönemlerde özet finansal tablo hazırlamayı tercih etmiş, söz konusu özet finansal tablolarını SPK Finansal Raporlama Standartları na uygun olarak hazırlamıştır. Finansal tablolar, finansal araçların yeniden değerlenmesi haricinde, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. Kullanılan Para Birimi Grup un finansal tabloları faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Grup un finansal durumu ve faaliyet sonuçları, geçerli para birimi olan ve finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir. 8
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar (devamı) Yüksek enflasyon dönemlerinde finansal tabloların düzeltilmesi SPK nın 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı uyarınca, Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları'na (UMS/UFRS uygulamasını benimseyenler dahil) uygun olarak finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmiştir. Buna istinaden, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren UMSK tarafından yayımlanmış 29 No lu Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Standardı ( UMS 29 ) uygulanmamıştır. Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tablolarının Düzeltilmesi Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup un finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır. 2.2 Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Grup un cari yıl içerisinde muhasebe politikalarında önemli bir değişikliği olmamıştır. 2.3 Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Grup un cari yıl içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değişikliği olmamıştır. Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. 2.4 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları Grup cari dönemde Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK) ve UMSK nın Uluslararası Finansal Raporlama Yorumları Komitesi (UFRYK) tarafından yayınlanan ve 1 Ocak tarihinden itibaren geçerli olan yeni ve revize edilmiş standartlar ve yorumlardan kendi faaliyet konusu ile ilgili olanları uygulamıştır. Bu yeni ve güncellenmiş standartların ve yorumların uyarlanması Şirket in aşağıdaki alanlarla ilgili olarak muhasebe politikalarında değişikliklere yol açmıştır: 9
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.4. Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) UMS 1 (Revize) Finansal Tabloların Sunumu Revize standart, ortakların ortak olmaları nedeniyle ortaya çıkan işlemler dışında, özkaynaklarda dönem içerisinde meydana gelen değişikliklerin (diğer kapsamlı gelir ve giderlerin) özkaynak değişim tablosunda gösterilmesini engellemektedir. Bunun yerine bu tür gelir ve giderlerin özsermaye değişim tablosundan ayrı olarak Kapsamlı Gelir Tablosu nda gösterilmesi gerekmektedir. İşletmeler tek bir performans tablosunu (kapsamlı gelir tablosu) seçmekte veya iki tabloyu birlikte (gelir tablosu ve kapsamlı gelir tablosu) seçmekte özgür bırakılmıştır. Buna bağlı olarak, Grup 1 Ocak dan itibaren UMS 1 deki değişiklikleri uygulamış ve kapsamlı gelir tablosu vermeyi seçmiştir. UMS 1 (Revize) ayrıca işletmelerin yeni dönemde bir önceki döneme ait finansal tablolarını yeniden düzenlediklerinde veya sınıfladıklarında cari dönem ve bir önceki dönemle birlikte karşılaştırılabilir en erken döneme ait bilançonun da verilmesini gerektirmektedir. Grup geçmiş döneme ait karşılaştırmalı bilgileri ile ilgili herhangi bir yeniden düzenleme ve sınıflandırma yapmamıştır. UMS 1 (Revize) in uygulamasının Grup un raporlanan sonuçları veya finansal durumu üzerinde bir etkisi olmamıştır. 2.5 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti tarihinde sona eren döneme ilişkin özet ara dönem finansal tablolar, TFRS nin ara dönem finansal tabloların hazırlanmasına yönelik TMS 34 standardına uygun olarak hazırlanmıştır. Ayrıca, tarihi itibariyle özet ara dönem finansal tablolar, tarihinde sona eren yıla ait finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan muhasebe politikalarıyla tutarlı olan muhasebe politikalarının uygulanması suretiyle hazırlanmıştır. Dolayısıyla, bu özet ara dönem finansal tablolar tarihinde sona eren yıla ait finansal tablolar ile birlikte değerlendirilmelidir. 10
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 3. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Bankadaki nakit 16.427.020 21.427.578 Vadesiz mevduat 351.326 269.607 Vadesi üç aydan kısa olan vadeli mevduat 16.075.694 21.157.971 VOB işlem teminatları 200.099 65.291 Diğer teminat 1.203 2.286 16.628.322 21.495.155 ve tarihleri itibarıyla bankalardaki vadeli mevduatın faiz ve vade detayı aşağıdaki gibidir: Para cinsi Faiz oranı Vade TL %9,02 01.07. 1.564.904 TL %12,75 13.07. 4.072.737 TL %9,00 01.07. 2.326.574 TL %10,75 31.07. 1.500 TL %9,00 01.07. 5.952.480 ABD Doları %0,50 01.07. 2.157.500 16.075.694 Para cinsi Faiz oranı Vade TL %15,77 02.01. 1.690.728 TL %15,75 02.01. 2.486.069 TL %16,25 30.01. 10.505 TL %15,20 02.01. 14.005.830 TL %15,00 02.01. 61.025 ABD Doları %2,50 02.01. 2.903.814 21.157.971 Grup un müşteriler adına bankalar hesabında 894.692 ABD Doları, 6.850 İsveç Kronu ve 12.518 Norveç Kronu bulunmaktadır. Söz konusu hesabın karşılığı pasifte müşterilere borçlar hesabıdır (31 Aralık : 1.547.683 ABD Doları bulunmaktadır. Söz konusu hesabın karşılığı pasifte müşterilere borçlar hesabıdır). Müşteri adına tutulan bakiyeler hukuki olarak Grup varlıklarından ayrıştırılamadığı için, ekli finansal tablolara dahil edilmiştir. Grup un ve tarihleri itibarıyla konsolide nakit akım tablolarında nakit ve nakit benzeri değerler, hazır değerlerden faiz tahakkukları düşülerek gösterilmektedir: Nakit ve nakit benzerleri 16.628.322 24.567.089 Faiz tahakkukları (29.352) (2.122) Toplam 16.598.970 24.564.967 4. FİNANSAL YATIRIMLAR 11
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA Kısa Vadeli Finansal Yatırımlar Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar 27.056.144 26.455.019 27.056.144 26.455.019 Uzun Vadeli Finansal Yatırımlar Aktif bir piyasası olmadığı için maliyetle değerlenen finansal varlıklar 1.791.025 1.791.025 1.791.025 1.791.025 Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar Maliyet Makul Değeri Kayıtlı Değeri Borçlanma senetleri Devlet tahvilleri 13.114.977 15.146.020 15.146.020 Yabancı tahviller 172.222 168.318 168.318 Hisse senetleri Borsada işlem gören hisse senetleri 10.896.045 11.741.806 11.741.806 24.183.244 27.056.144 27.056.144 Gerçeğe uygun değer farkı gelir tablosuna yansıtılan finansal varlıklar Maliyet Makul Değeri Kayıtlı Değeri Borçlanma senetleri Devlet tahvilleri 13.388.589 14.629.358 14.629.358 Hazine bonoları 132.773 164.727 164.727 Hisse senetleri Borsada işlem gören hisse senetleri 15.797.343 11.660.934 11.660.934 29.318.705 26.455.019 26.455.019 4. FİNANSAL YATIRIMLAR (devamı) 12
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA tarihinde ticari amaçla elde tutulan hazine bonolarının ve devlet tahvillerinin yıllık faiz oranları % 15 ve % 17 arasındadır ( : yıllık % 15,85 ve % 19,45). tarihi itibarıyla Grup un teminat olarak verilen 896.732 TL tutarındaki 965.000 TL nominal değerli devlet tahvilleri bulunmaktadır ( : 149.725 TL tutarındaki 152.000 TL nominal değerli devlet tahvilleri bulunmaktadır). Nominal Maliyet Kayıtlı Değeri İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. 965.000 877.992 896.732 965.000 877.992 896.732 Nominal Maliyet Kayıtlı Değeri İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. 152.000 137.010 149.725 152.000 137.010 149.725 Bilanço tarihi itibarıyla Grup un portföyünde ödünç verilen menkul kıymet bulunmamaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıklar Maliyet Makul Değeri Kayıtlı Değeri Özsermaye araçları Borsada işlem görmeyen 1.782.720 1.791.025 1.791.025 1.782.720 1.791.025 1.791.025 Satılmaya hazır finansal varlıklar Maliyet Makul Değeri Kayıtlı Değeri Özsermaye araçları Borsada işlem görmeyen 1.782.720 1.791.025 1.791.025 1.782.720 1.791.025 1.791.025 Özsermaye araçlarının detayı aşağıdaki gibidir: İştirak Oranı (%) İştirak Oranı (%) Borsada işlem görmeyen İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. 0,21 541.025 0,21 541.025 Deniz Türev Menkul Değerler A.Ş. 12,50 1.000.000 12,50 1.000.000 Gelişen İşletmeler Piyasası A.Ş. 2,50 250.000 2,50 250.000 1.791.025 1.791.025 4. FİNANSAL YATIRIMLAR (devamı) 13
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA Borsada işlem görmeyen satılmaya hazır özkaynak araçları gerçeğe uygun değerleri ile gösterilmektedir. Aktif piyasada işlem görmeyen satılmaya hazır yatırımların gerçeğe uygun değerindeki 6.643 TL tutarındaki azalış (: 6.643 TL azalış), doğrudan özkaynaklar içerisinde kayda alınmıştır. 5. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR Kısa vadeli ticari alacaklar: Kredili müşterilerden alacaklar 8.802.882 4.620.768 Müşterilerden alacaklar 189.649 417.255 Satıcı avansları 185 114.685 Diğer ticari alacaklar 87.844 98.760 9.080.560 5.251.468 itibarıyla vadesi geçmiş ve şüpheli hale gelmiş alacak bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). Grup un şüpheli ticari alacaklar karşılığına ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir: Şüpheli ticari alacaklar karşılığı hareketleri: Açılış bakiyesi - 297 Tahsilatlar - (297) Kapanış bakiyesi - Grup, tarihi itibarıyla borsada işlem gören hisse senetlerini verdiği kredilere karşı teminat olarak elde tutmaktadır. Bu kredilerin ortalama faiz oranı % 24 tür ( : % 35 tir). Henüz vadesi geçmemiş ve şüpheli hale gelmemiş alacaklara ilişkin alınan teminatlar aşağıdaki gibidir: Nominal Değeri Makul Değer Nominal Değeri Makul Değer Alınan teminat 21.021.989 32.042.705 12.011.721 15.498.015 5. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR (devamı) Kısa vadeli ticari borçlar: Müşterilere borçlar 133.264 98.085 Kredili müşterilere borçlar 914.060 2.340.561 Diğer ticari borçlar 103.471 44.325 1.150.795 2.482.971 14
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 6. ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR Grup un iştirakleri ile ilgili özet finansal bilgileri aşağıda açıklanmıştır: Toplam varlıklar 40.458.175 39.101.649 Toplam yükümlülükler (961.892) (1.208.016) Net varlıklar 39.496.283 37.893.633 Net varlıklarda Grup un payı 11.619.807 11.148.307 Değer düşüş karşılığı (-) - - 11.619.807 11.148.307 1 Ocak- 1 Ocak- Hasılat 1.524.195 4.402.640 Dönem karı 1.602.650 2.320.048 Dönem karında Grup un payı 471.500 678.846 İştirak alımı ile ilgili cari dönemde gelir yazılan negatif şerefiye - 35.476 Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar 471.500 714.322 7. ŞEREFİYE Grup, 23 Haziran tarihinde %29,26 hissesini elinde bulundurduğu iştiraki Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'ye ait hisselerin %0,16'lık kısmını Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu ndan ( TMSF ) 20.000 TL bedelle satın almıştır. İştirak tarihi ve öncesinde özkaynaktan pay alma yöntemi ile konsolide edilmektedir. Makul değeri Grup yönetimi tarafından 55.476 TL olarak hesaplanan hisselerin 20.000 TL bedel ile satın alınması nedeniyle hesaplanan 35.476 TL negatif şerefiye, ilgili dönem gelir tablosunda özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar/zararlarındaki paylar satırında gösterilmiştir. 15
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 8. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR Çalışanlara sağlanan kısa vadeli faydalar: Kullanılmamış izin karşılığı 1.376.974 1.203.236 Toplam 1.376.974 1.203.236 Çalışanlara sağlanan uzun vadeli faydalar: Kıdem tazminatı karşılığı 468.027 589.562 Toplam 468.027 589.562 Kıdem tazminatı karşılığı Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü vardır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanunu nun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı Yasalar ile Değişik 60 ıncı Maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır. Emeklilik öncesi hizmet şartlarıyla ilgili bazı geçiş karşılıkları, ilgili kanunun 23 Mayıs 2002 tarihinde değiştirilmesi ile Kanun dan çıkarılmıştır. tarihi itibarıyla ödenecek kıdem tazminatı, aylık 2.260,05 TL ( : 2.173,19) TL) tavanına tabidir. Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket in, çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. UMS 19 ( Çalışanlara Sağlanan Faydalar ), şirketin yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir: Bilanço tarihindeki karşılık, yıllık %5,4 enflasyon ve %12 iskonto oranı varsayımlarına göre yaklaşık %6,26 olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır ( : yıllık %5,4 enflasyon ve %12 iskonto oranı varsayımlarına göre yaklaşık %6,26 olarak elde edilen reel iskonto oranı kullanılmak suretiyle hesaplanmıştır). İsteğe bağlı işten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, Grup a kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının tahmini oranı da dikkate alınmıştır. Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmekte olup, Şirket in kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında 1 Temmuz tarihinden itibaren geçerli olan 2.365,16 TL tavan tutarı dikkate alınmıştır ( : 2.260,05 TL). 16
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 8. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR (devamı) 1 Ocak- 1 Ocak- 1 Ocak itibarıyla karşılık 1.203.236 988.197 Dönem gideri 173.738 455.722 itibarıyla karşılık 1.376.974 1.443.919 1 Ocak- 1 Ocak- 1 Ocak itibarıyla karşılık 589.562 401.703 İlave yükümlülük(*) - 26.554 Hizmet maliyeti 22.859 233.816 Faiz maliyeti 18.453 10.557 Ödenen kıdem tazminatları (162.847) (90.217) İptal edilen karşılık - (4.283) itibarıyla karşılık 468.027 578.130 (*) Aynı Grup a bağlı olan Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş. den Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. ye, yılı içerisinde transferi gerçekleştirilen personele ilişkin ilave yükümlülük tutarıdır. Cari dönem yükümlülüğü olan 41.312 TL (: 266.644 TL) genel yönetim giderlerine dahil edilmiştir. 9. ÖZKAYNAKLAR Sermaye / Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi ve tarihleri itibarıyla ödenmiş sermaye yapısı aşağıdaki gibidir: Pay Oranı (% ) Pay Oranı (% ) Ortaklar Denizbank A.Ş. 99,95 24.987.500 99,95 24.987.500 Diğer 0,05 12.500 0,05 12.500 100,00 25.000.000 100,00 25.000.000 Şirket in yılındaki sermayesi 25 milyon adet hisseden oluşmaktadır ( : 25 milyon adet hisse). Hisselerin itibari değeri hisse başına 1 TL dir ( : hisse başı 1 TL). Grup un tarihi itibarıyla imtiyazlı hissesi bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). 17
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 9. ÖZKAYNAKLAR (devamı) Değer Artış Fonları Finansal varlıklar değer artış fonu 6.643 6.643 6.643 6.643 Finansal varlık değer artış fonu satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerinden değerlenmesi sonucu ortaya çıkar. Gerçeğe uygun değeriyle değerlenen bir finansal aracın elden çıkarılması durumunda, değer artış fonunun satılan finansal varlıkla ilişkili parçası doğrudan kar/zararda muhasebeleştirilir. Yeniden değerlenen bir finansal aracın değer düşüklüğüne uğraması durumunda ise değer artış fonunun değer düşüklüğüne uğrayan finansal varlıkla ilişkili kısmı kar/zararda muhasebeleştirilir. Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Bulunmamaktadır ( : Bulunmamaktadır). Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi (enflasyona göre endekslenmemiş) ödenmiş sermayenin %20 sine erişene kadar, geçmiş dönem ticari karının yıllık %5 i oranında ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, tüm nakdi temettü dağıtımları üzerinden yıllık %10 oranında ayrılır. Geçmiş Yıl Kar/Zararları Grup un 17.025.164 TL tutarındaki geçmiş yıl karları, tarihli konsolide bilançosunda birikmiş karlar içerisinde sınıflanmıştır ( : 18.755.848 TL). 18
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 10. SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ Satış gelirleri 1 Ocak - 1 Nisan - 1 Ocak - 1 Nisan - Devlet tahvili satışları 848.067.340 424.106.411 670.216.616 452.238.866 Hisse senetleri ve geçici ilmuhaber alışları 11.459.125 5.283.786 12.122.470 8.102.164 Hazine bonosu satışları 1.160.627-24.536.851 93.121 860.687.092 429.390.197 706.875.937 460.434.151 Hizmet Gelirleri Hisse senedi alım/satım aracılık komisyonları 16.645.996 11.661.108 12.107.269 5.746.306 Devlet iç borçlanma senetleri alım/satım aracılık komisyonları 1.119-37.321 27.523 Vadeli işlemler alım/satım aracılık komisyonları 3.445.168 1.973.222 - - Ödünç menkul kıymet işlemleri komisyonları 31.112 21.907 Yatırım fonları aracılık komisyonları 1.026.228 584.299 923.552 484.976 Portföy yönetim komisyonları - - 37.905 3.706 İhraca aracılık hizmet gelirleri 70.360 25.761 52.297 14.996 Danışmanlık gelirleri 29.453 - - - Satış aracılık komisyonları - - 106.437 64.458 Müşteriden alınan ekstre bedeli 220.769 136.222 - (39.920) Diğer komisyon ve gelirler 73.680 57.055 224.554 224.554 Müşterilerden alınan faiz gelirleri 772.484 423.177 1.048.120 529.592 Müşterilere komisyon iadeleri (-) (285.744) (200.118) (398.892) (144.542) Acentelere ödenen komisyonlar (-) (5.648.386) (3.985.010) (3.958.346) (1.878.660) Diğer indirimler (-) (6.770) 3.566 (12.331) 9.368 16.375.469 10.701.189 10.167.886 5.042.357 Satışların maliyeti (-) Devlet tahvili alışları (847.788.061) (421.566.777) (669.943.832) (453.814.967) Hazine bonosu alışları (1.160.440) - (24.526.266) (93.139) Hisse senetleri ve geçici ilmuhaber alışları (13.229.262) (8.004.558) (14.551.998) (7.088.437) Toplam (862.177.763) (429.571.335) (709.022.096) (460.996.543) Brüt kar 14.884.798 10.520.051 8.021.727 4.479.965 19
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 11. ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ 1 Ocak - 1 Nisan - 1 Ocak - 1 Nisan - Araştırma ve geliştirme giderleri (-) (20.840) (9.891) (47.077) (37.729) Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri (-) (819.379) (542.675) (266.402) (161.522) Genel yönetim giderleri (-) (12.160.324) (5.980.999) (13.650.782) (5.980.288) (13.000.543) (6.533.565) (13.964.261) (6.179.539) 12. NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER 1 Ocak - 1 Nisan - 1 Ocak - 1 Nisan - Personel ücret ve giderleri (9.306.086) (4.561.037) (10.684.368) (4.443.830) Amortisman ve itfa payı giderleri (292.234) (140.115) (267.734) (135.807) Kira giderleri (155.732) (78.467) (117.326) (59.866) Dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler (964.466) (450.792) (1.057.609) (588.921) Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri (819.379) (541.978) (266.402) (157.207) Ulaşım giderleri (124.932) (58.083) (207.720) (102.609) İşletme giderleri (529.637) (256.495) (455.084) (242.977) Haberleşme ve iletişim giderleri (230.253) (121.047) (220.224) (125.300) İlan ve reklam giderleri (42.842) (21.604) (29.327) (18.717) İştirak payı ve aidat giderleri (98.148) (48.055) (126.514) (64.051) Kanunen kabul edilmeyen giderler (61.747) (59.437) (81.989) (3.117) Araştırma ve geliştirme giderleri (20.840) (9.891) (47.077) (37.729) Diğer (354.247) (186.564) (402.887) (199.408) (13.000.543) (6.533.565) (13.694.261) (6.179.539) 20
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 13. FİNANSAL GELİRLER 1 Ocak - 1 Nisan - 1 Ocak - 1 Nisan - Devlet iç borç. senetleri reeskontu 1.203.086 431.895 657.135 (368.793) Mevduat itfa ve faiz geliri 417.297 269.009 351.489 177.988 Hisse senedi reeskontu 4.133.449 3.164.664 (2.846.592) 786.545 Repo faiz geliri 589.554 143.336 1.017.002 550.037 Vadeli İşlem Borsası faiz geliri 6.251 3.233 - (2.282) Kur farkı geliri 32.676 (1.015) 141.704 19.568 Kamu menkul kıymet faiz geliri 54.058 6.154 1.124.705 885.945 Diğer finansal gelirler 87.982 7.503 15.183 15.183 Menkul kıymet reeskont iptalleri 846.333 846.333 (906.239) (906.239) Temettü gelirleri 326.340 291.340 465.490 257.617 7.697.026 5.162.452 19.877 1.415.569 21
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) Dönem karı vergi yükümlülüğü Cari kurumlar vergisi karşılığı 3.840.404 - Eksi: Peşin ödenen geçici vergi (10.731) (98.451) 3.829.673 (98.451) Gelir tablosundaki vergi gideri 1 Ocak- 1 Ocak- Vergi (gideri )/ (geliri) Cari vergi (gideri) / geliri (3.840.404) - Geçici farkların oluşması ile geçici farkların ortadan kalkmasına ilişkin ertelenmiş vergi (geliri)/ gideri (157.797) (956.616) Doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilen vergi (3.998.201) (956.616) 1 Ocak- 1 Ocak- Ertelenmiş vergi Doğrudan özkaynaklara kaydedilen: -Satılmaya hazır finansal varlıkların yeniden değerlenmesi 653.017 13.902 653.017 13.902 Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler Kurumlar Vergisi Grup, Türkiye de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Grup un cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli finansal tablolarda gerekli karşılıklar ayrılmıştır. 22
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (devamı) Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devamı) Kurumlar Vergisi (devamı) Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiş yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım indirimleri) düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır. yılında uygulanan efektif vergi oranı %20 dir (: %20). Türkiye de geçici vergi üçer aylık dönemler itibarıyla hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. yılı kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibarıyla vergilendirilmesi aşamasında kurum kazançları üzerinden hesaplanması gereken geçici vergi oranı %20 dir (: %20). Zararlar gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, azami 5 yıl taşınabilir. Ancak oluşan zararlar geriye dönük olarak önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez. Türkiye de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır. Şirketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1-25 Nisan tarihleri arasında vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilir. Gelir Vergisi Stopajı Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan 2003 22 Temmuz 2006 tarihleri arasında tüm şirketlerde %10 olarak uygulanmıştır. Bu oran, 22 Temmuz 2006 tarihinden itibaren, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak uygulanmaktadır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir. 24 Nisan 2003 tarihinden önce alınmış yatırım teşvik belgelerine istinaden yararlanılan yatırım indirimi tutarı üzerinden %19,8 vergi tevkifatı yapılması gerekmektedir. Bu tarihten sonra yapılan teşvik belgesiz yatırım harcamalarından şirketlerin üretim faaliyetiyle doğrudan ilgili olanların %40 ı vergilendirilebilir kazançtan düşülebilir. Yararlanılan teşvik belgesiz yatırım harcamalarından vergi tevkifatı yapılmamaktadır. Yatırım indirimi uygulaması 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlükten kaldırılmıştır. Ancak, şirketlerin vergilendirilebilir kazançlarının yetersiz olması sebebiyle, 2005 tarihi itibarıyla yararlanamadığı yatırım indirimi tutarı sonraki yıllarda elde edilecek vergilendirilebilir kazançlardan düşülmek üzere sonraki yıllara taşınabilir. Bununla birlikte, taşınan yatırım indirimini sadece 2006, 2007 ve yıllarına ait kazançlarından indirebilir. yılı kurum kazancından indirilemeyen yatırım indirimi tutarının sonraki dönemlere devri mümkün değildir. 23
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (devamı) Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devamı) Gelir Vergisi Stopajı (devamı) Şirketlerin yılının kurumlar vergisi hesabında, taşınan yatırım indirimini vergilendirilebilir kazançlarından düştükleri takdirde uygulayacakları kurumlar vergisi oranı %30 olacaktı. Taşınan yatırım indiriminden faydalanılmaması durumunda ise kurumlar vergisi oranı %20 olarak dikkate alınacak ve faydalanılmayan yatırım indirimi hakkı ortadan kalkacaktır. Grup un devreden yatırımı kalmadığından dolayı yılında kurumlar vergisi oranı %20 olarak dikkate alınmıştır. yılına ait kurumlar vergisi oranı %20 dir. Enflasyona Göre Düzeltilmiş Vergi Hesaplamaları Grup 2004 tarihi itibariyle yasal finansal tablolarını 30 Aralık 2003 tarih ve 25332 sayılı Resmi Gazete de yayımlanan 5024 sayılı Kanun ile Türkiye de enflasyon muhasebesi uygulamasına uygun olarak, enflasyona göre düzeltilmiş tutarları üzerinden hesaplamıştır. 2004 yılı ve sonraki dönemlerde geçerli olacak şekilde; enflasyon oranının kanunda belirlenen sınırlara ulaşması durumunda uygulanması gerekmektedir. Vergi mevzuatındaki enflasyon muhasebesi ilkeleri UMS 29 standardındaki hükümlerden önemli ölçüde farklılık göstermemektedir. 2004 yılı için enflasyon belirli kriterleri aştığı için 5024 sayılı kanuna göre Şirket enflasyon düzeltmesi yapmış olup bu bakiyeler 1 Ocak 2005 tarihi itibariyle yasal kayıtlar için açılış bakiyesi olarak alınmıştır. Ertelenmiş vergi Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile UFRS ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile UFRS ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir. Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20 dir (: %20). Türkiye de işletmelerin konsolide vergi iadesi beyan edememeleri sebebiyle, ertelenmiş vergi varlıkları olan bağlı ortaklıklar, ertelenmiş vergi yükümlülükleri olan bağlı ortaklıklar ile netleştirilmez ve ayrı olarak gösterilir. 24
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (devamı) Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devamı) Ertelenmiş vergi (devamı) Dönem cari ve ertelenmiş vergisi Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiş vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir. İşletme birleşmelerinde, şerefiye hesaplanmasında ya da satın alanın, satın alınan bağlı ortaklığın tanımlanabilen varlık, yükümlülük ve şarta bağlı borçlarının gerçeğe uygun değerinde elde ettiği payın satın alım maliyetini aşan kısmının belirlenmesinde vergi etkisi göz önünde bulundurulur. Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20 dir (: %20). Ertelenmiş vergiye baz teşkil eden kalemler aşağıda belirtilmiştir: Ertelenmiş vergi aktifi/ (pasifi): Maddi ve maddi duran olmayan varlıklar ekonomik ömür farkları (44.986) (74.945) Kıdem tazminatı karşılığı 127.940 113.047 Kullanılmamış izin karşılığı 226.575 231.795 Menkul kıymet değerlemesi 653.017 (45.855) Mali zarar 69.169 310.793 1.031.715 534.835 Ertelenmiş vergi aktifi / (pasifi) hareketleri: Açılış bakiyesi 1 Ocak 1 Ocak 1.444.248 224.147 Gelir tablosunda muhasebeleştirilen ertelenmiş vergi geliri / (gideri) (157.797) 956.616 Özkaynakta muhasebeleştirilen ertelenmiş vergi (254.736) 13.903 Kapanış bakiyesi 1.031.715 1.194.666 25
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 14. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHİL) (devamı) Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler (devamı) Ertelenmiş vergi (devamı) Dönem vergi giderinin dönem karı ile mutabakatı aşağıdaki gibidir: Vergi karşılığının mutabakatı: 1 Ocak 1 Ocak Vergi öncesi kar / (zarar) (9.958.946) (4.117.944) Hesaplanan vergi: %20 (1.991.789) (823.589) Kanunen kabul edilmeyen giderlerin etkisi (646.842) 891.680 İndirimler 15.295 (276.497) Dönem zararının vergi etkisi (13.313) - Vergiye tabi olmayan konsolide bağlı ortaklık etkisi - (748.210) Düzeltme kayıtlarının vergi etkisi (1.361.551) - (3.998.201) (956.616) 26
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 15. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI Grup un ana ortağı ile esas kontrolü elinde tutan taraf; Türkiye de kurulmuş olan Denizbank A.Ş. dir. Şirket ile Şirket in ilişkili tarafları olan bağlı ortaklıkları arasında gerçekleşen işlemler konsolidasyon sırasında elimine edildiklerinden, bu notta açıklanmamıştır. Grup ile diğer ilişkili taraflar arasındaki işlemlerin detayları aşağıda açıklanmıştır: Denizbank A.Ş. deki mevduat Vadesiz mevduat 161 32.984 Vadeli mevduat 2.328.074 7.090.190 2.328.235 7.123.174 İlişkili taraflardan alacaklar Ticari alacaklar Dexia Participation Belgique S.A. - 9.260 Dexia Fonlar 9.504-9.504 9.260 Diğer cari varlıklar Personel avansları - 7.591 7.591 27
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 15. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı) İlişkili taraflar ile olan önemli işlemlerin detayı aşağıdaki gibidir : Hizmet gelirleri 1 Ocak - 1 Ocak- Alım/satım aracılık komisyon gelirleri Ekspres Yatırım Menkul Değerler A.Ş. 35.400 240 Denizbank A.Ş. - 8.836 Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. - 7.735 Dexia Participation Belgique 18.973 2.159 Denizbank AG Viyana 10.515 37.183 Dexia Participations Luxembourg SA (Cregem Participations) 138 224 65.026 56.376 Ücret ve komisyon gelirleri-diğer Dexia Participation Belgique - 2.382 Faiz ve benzeri gelirler Denizbank A.Ş. 200.300 139.411 Eurodeniz Offshore 177.160-377.460 139.411 Portföy yönetimi gelirleri Deniz Yatırım Ortaklığı A.Ş. - 36.860 Fon yönetimi gelirleri Deniz Yatırım Fonları 923.240 874.384 Finansman gelir /gideri Euro Deniz den faiz geliri - 89.086 Denizbank A.Ş. den faiz geliri - 121.171-210.257 Faaliyet giderleri Ücret ve komisyon giderleri-aracılık hizmetleri Denizbank A.Ş. 5.684.369 3.972.049 Denizbank A.Ş. (Gayrinakdi kredi komisyonu) 10.008 3.347 5.694.377 3.975.396 28
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN TARİHİ İTİBARIYLA 15. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (devamı) Genel yönetim giderleri Denizbank A.Ş. Kira 157.628 117.326 Isıtma aydınlatma su 66.983 43.978 Diğer 60.204 98.993 Intertech - - Teknolojik Destek 134.520 134.420 Deniz Finansal Kiralama A.Ş. - - Diğer - - 419.335 394.717 Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Menfaatler 1 Ocak- 1 Ocak- Ücretler ve diğer kısa vadeli faydalar 1.537.783 1.667.786 1.537.783 1.667.786 16. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ Kur riski yönetimi Yabancı para varlıklar, yükümlülükler ve bilanço dışı yükümlülüklere sahip olma durumunda ortaya çıkan kur hareketlerinden kaynaklanacak etkilere kur riski denir. ve tarihleri itibarıyla yabancı para cinsinden varlıkların ve yükümlülüklerin dağılımı aşağıdaki gibidir: A. Döviz cinsinden varlıklar 2.419.777 3.536.309 B. Döviz cinsinden yükümlülükler (914.060) (2.340.561) Net döviz pozisyonu (A-B) 1.505.717 1.195.748 Döviz bazında ayrıntılı yabancı para pozisyonu aşağıdaki gibidir: Döviz Cinsi Döviz Tutarı TL Tutarı Varlıklar Vadesiz mevduat ABD Doları 48.749 74.591 Vadesiz mevduat Norveç Kronu 53.000 12.518 Vadesiz mevduat İsveç Kronu 35.000 6.850 Vadeli mevduat ABD Doları 1.410.039 2.157.500 Yabancı tahvil ABD Doları 110.005 168.318 Toplam 2.419.777 29