BU İZAHNAME KATILMA PAYLARININ SATIŞININ YAPILDIĞI YERLERDE FON İÇTÜZÜĞÜ VE HER AY İTİBARİYLE HAZIRLANAN, FONA İLİŞKİN MALİ BİLGİLERİN YER ALDIĞI AYLIK RAPORLARLA BİRLİKTE TASARRUF SAHİPLERİNİN İNCELEMESİNE SUNULMAK VE ÜCRETSİZ OLARAK KENDİLERİNE VERİLMEK ÜZERE YETERLİ SAYIDA HAZIR BULUNDURULUR. BU İZAHNAME YENİ BİR TUTAR ARTIRIMINA KADAR GEÇERLİ OLUP, İZAHNAME KAPSAMINDAKİ BİLGİLERDEKİ DEĞİŞİKLİKLER TİCARET SİCİLİNE TESCİL VE TÜRKİYE TİCARET SİCİLİ GAZETESİ NDE İLANINI MÜTEAKİP BU İZAHNAMENİN EKİ HALİNE GETİRİLİR. HER YILIN OCAK AYI İTİBARİYLE İZAHNAME DEĞİŞİKLİKLERİ TEKRAR TESCİL ETTİRİLMEKSİZİN TEK BİR METİN HALİNE GETİRİLEREK TASARRUF SAHİPLERİNE SUNULMAK ÜZERE TEKRAR BASTIRILIR. TÜRK EKONOMİ BANKASI A.Ş.'NİN B TİPİ TAKTİK DAĞILIM DEĞİŞKEN FONU 47.974.204.000 ADET 4. TERTİP KATILMA PAYLARININ HALKA ARZINA İLİŞKİN İZAHNAMEDİR. ABN AMRO Bank N.V. Merkezi Amsterdam İstanbul Şubesi tarafından 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu'nun 37 ve 38'nci maddelerine dayanılarak, 26/05/2003 tarihinde İstanbul ili Ticaret Sicili Memurluğuna 19901-4992 sicil numarası altında kaydedilerek 29/05/2003 tarih ve 5808 sayılı Türkiye Ticaret Sicili Gazetesinde ilan edilen fon içtüzüğü hükümlerine göre yönetilmek üzere, halktan katılma belgeleri karşılığında toplanacak paralarla, katılma belgesi sahipleri hesabına, riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre Sermaye Piyasası araçlarından oluşan portföyü işletmek amacıyla Sermaye Piyasası Kurulu'nun 11/04/2003 tarih ve 20/434 sayılı izni ile kurulmuş olan A Tipi Değişken Fon, ABN AMRO Bank N.V. Merkezi Amsterdam İstanbul Şubesi'nin 26/01/2005 tarihli Müdürler Kurulu Kararı ve Türk Ekonomi Bankası A.Ş.'nin 01/02/2005 tarihli Yönetim Kurulu Kararı uyarınca, Sermaye Piyasası Kurulu'ndan alınan 28/04/2005 tarih ve B.02.1.SPK.0.15-291 sayılı izin doğrultusunda kurucu değişikliği yapılarak, Türk Ekonomi Bankası A.Ş. tarafından devralınmış ve unvanı Türk Ekonomi Bankası A.Ş. A Tipi Varlık Yönetimi Hizmeti Değişken Fonu olarak değiştirilmiştir. Söz konusu değişikliği içeren Fon içtüzüğü İstanbul Ticaret Sicili Memurluğu tarafından 01/06/2005 tarihinde tescil edilmiştir. Sermaye Piyasası Kurulu nun 09/04/2012 tarih ve B.02.1.SPK.0.15-305.01.03-297 sayılı yazısı ile Türk Ekonomi Bankası A.Ş. A Tipi Varlık Yönetimi Hizmeti Değişken Fonu nun Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu na dönüştürülmesine izin verilmiştir. Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu nun Kurul kaydına alınan halka arzlarına ilişkin bilgiler tarih sırasıyla aşağıdaki tabloda gösterilmektedir. HALKA ARZ TARİHİ SPK KAYIT TARİHİ SPK KAYIT NUMARASI TERTİBİ ESKİ TUTARI (TL'DEN) YENİ TUTARI (TL'YE) 04/11/2003 30/09/2003 KB.365/1123 1.Tertip - 5.000.000 01/11/2004* 29/07/2004-2.Tertip 5.000.000 10.557.960 23/01/2006 28/12/2005 KB.365-3/1522 3.Tertip 10.557.960 20.257.960 *Birleşme nedeniyle artırım gerçekleşmiştir. Bu sefer fon tutarının 20.257.960 TL den 500.000.000 TL ye artırımı dolayısıyla ihraç olunarak fona iştirak sağlayan ve fon varlığına katılım oranını gösteren 4. tertip 47.974.204.000 adet katılma payları, Sermaye Piyasası Kurulu'nca 22/11/2012 tarih ve KB.365-4/1235 sayı ile kayda alınmıştır. Ancak bu kayda alınma, Fon'un ve katılma paylarının, Kurul veya kamuca tekeffülü anlamına gelmez. I. FON HAKKINDA BİLGİLER: 1. Fonun Türü : Değişken Fon 2. Fonun Tipi : B Tipi 3. Mevcut Fon Tutarı : 20.257.960 TL 4. Artırılan Fon Tutarı : 479.742.040 TL 5. Artırım Sonrası Fon Tutarı : 500.000.000 TL 6. Mevcut Pay Sayısı : 2.025.796.000 Adet 7. Artırılan Pay Sayısı : 47.974.204.000 Adet 8. Artırım Sonrası Pay sayısı : 50.000.000.000 Adet 9. Artırılan Payların Tertibi : 4 10. Fon un Süresi : Süresiz 1
II. FON PORTFÖY STRATEJİSİ: Fon portföyündeki varlıklar Sermaye Piyasası Kurulu'nun düzenlemelerine ve Fon içtüzüğüne uygun olarak seçilir ve Fon portföyü yönetici tarafından İçtüzüğün 5. md. ve Sermaye Piyasası Kurulu nun Seri:VII, No:10 sayılı Tebliği nin 41. md. ne uygun olarak yönetilir. Fon, hisse senedi, kamu ve özel sektör borçlanma araçları, repo ters repo ve altın ve benzeri kıymetli madenlere yatırım yaparak, bu varlık sınıfları arasındaki getiri farklarından faydalanma amacını taşır. Bu amaca ulaşabilmek için, fon portföyündeki varlıkların dağılımını aktif olarak değiştirir. Hisse senedi ve vadeli işlemler piyasalarında kısa vadeli fiyat hareketlerinden belirli limitler dahilinde yararlanmayı hedefler. Orta ve uzun vadeli sürdürülebilir büyüme vaadeden hisselere yatırım yaparak İMKB 100 Endeksi getirisi üzerinde getiri hedeflerken, aynı zamanda Endekste düşüş beklendiği dönemlerde hisse riskini vadeli işlemler sözleşmelerinde alacağı kısa pozisyonlar ile korumayı hedefler. Bu strateji çerçevesinde fon herhangi bir tarihte hisse senetleri ya da vadeli işlemler piyasasında sadece uzun ya da sadece kısa pozisyon da taşıyabilir. III. FON PORTFÖYÜNÜN YÖNETİMİ VE SAKLANMASI: 1. Kurucu: Fon kurucusu olarak Türk Ekonomi Bankası A.Ş. riskin dağıtılması ve inançlı mülkiyet esaslarına göre, fonun pay sahiplerinin haklarını koruyacak şekilde yönetim ve temsilinden sorumludur. 2. Yönetici: Fon portföyü TEB Portföy Yönetimi A.Ş. tarafından kurucu ile yapılan bir portföy yönetim sözleşmesi çerçevesinde Sermaye Piyasası Kanunu, ilgili Tebliğler ve Fon İçtüzüğü hükümlerine uygun olarak yönetilir. 3. Saklama Kuruluşu: Kurucunun Fon varlığının korunması ve saklanmasına ilişkin sorumluluğu devam etmek üzere, fon portföyündeki varlıklar İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. ve İstanbul Altın Borsası nezdinde muhafaza edilecektir. IV. FON YÖNETİMİ HAKKINDA BİLGİLER: Fon da görev alan kişilere ilişkin bilgiler aşağıda verilmektedir: Adı Soyadı Görev Son 5 Yılda Yaptığı İşler (Yıl-Şirket-Mevki) Tecrübesi (Yıl) Ömer Abidin Yenidoğan Rüştü Faruk Özsan Mahmut Burak Öztunç Yahya Bülent Aktaş Yalçın Giray Arıcan Fon Kurulu Başkanı Fon Kurulu Üyesi Fon Kurulu Üyesi Fon Denetçisi Fon Müdürü 2003 devam ediyor TEB Portföy Yönetimi A.Ş. Genel Müdür 2003- (devam ediyor)- TEB Portföy Yönetimi A.Ş.- Gn. Md. Yrd. TEB Portföy Yönetimi A.Ş. Fon Yönetimi Bölümü / Direktör (2003 devam ediyor) 1997(Haz) (devam ediyor) Türk Ekonomi Bankası Genel Müdürlük Hazine Operas.Bölümü Direktörü Türk Ekonomi Bankası A.Ş. -Müdürü ( 2006-devam ediyor) Varlık Yatırım Ortaklığı A.Ş. -Gn.Md.( 2003-2006) Atanmasına İlişkin Yönetim Kurulu Kararı Tarihi ve Sayısı 16 17 Şubat 2009 4261/17 21 17 Şubat 2009 4261/17 17 17 Şubat 2009 4261/17 23 17 Şubat 2009 4261/17 18 17 Şubat 2009 4261/17 Cüneyt Öztürk Hizmet Birimi Yetkilisi Türk Ekonomi Bankası A.Ş. - Yönetici ( 2007-devam ediyor) TEB Portföy A.Ş. - Yönetmen ( 2000-2007) 16 17 Şubat 2009 4261/17 2
V. FON PORTFÖY SINIRLAMALARI HAKKINDA BİLGİLER: Portföyde yer alabilecek varlıklar için belirlenmiş içtüzük sınırlamaları portföyün en az ve en çok yüzdesi olarak aşağıdaki tabloda gösterilmiştir. Bu konu ile ilgili detaylı bilgiler katılma payı alım satımının yapılacağı adreslerden temin edilecek Fon İçtüzüğü nden sağlanabilir. VARLIK TÜRÜ EN AZ % EN ÇOK % Hisse Senetleri 0 100 Kamu Borçlanma Araçları 0 100 Özel Sektör Borçlanma Araçları 0 100 Ters Repo İşlemleri 0 100 Borsa Para Piyasası İşlemleri 0 20 Altın ve Diğer Kıymetli Madenler 0 30 VI. FON PORTFÖYÜNÜN OLUŞUMU VE DAĞILIMI: Fon portföyünün 05/11/2012 tarihi itibarıyla yapısı aşağıda verilmiştir. 1. Portföydeki Hisse Senetlerine İlişkin Bilgiler ŞİRKET ÜNVANI NOMİNAL DEĞER (TL) RAYİÇ DEĞER (TL) AKBNK 71,500.00 627,770.00 BANVT 105,000.00 383,250.00 BIMAS 5,000.00 406,500.00 BOYNR 75,000.00 312,750.00 EKGYO 207,500.00 574,775.00 ENKAI 100,000.00 479,000.00 GARAN 142,500.00 1,242,600.00 HALKB 25,500.00 404,430.00 ISCTR 52,500.00 316,575.00 KCHOL 180,000.00 1,495,800.00 KOAZL 5,500.00 223,245.00 MGROS 9,300.00 179,583.00 SAHOL 76,500.00 722,925.00 TCELL 54,500.00 600,045.00 TRKCM 135,000.00 301,050.00 TSKB 222,500.00 449,450.00 TUPRS 14,000.00 620,760.00 VAKBN 485,000.00 2,066,100.00 YKBNK 100,000.00 464,000.00 2. Portföydeki Borçlanma Araçlarına İlişkin Bilgiler KIYMET TÜRÜ TANIMI VADESİ RAYİÇ DEĞER (TL) Devlet Tahvili TRT200213T25 20/02/2013 4,915,640.00 TRT200313T16 20/02/2013 6,852,552.00 TRT150513T11 15/05/2013 5,609,663.89 TRT240914T15 24/09/2014 6,122,088.00 TRT1501120T16 15/01/2020 9,847,582.00 TRT120122T17 12/01/2022 2,285,016.00 TRT230222T13 23/02/2022 2,856,465.00 Özel Sektör Tahvili TEB A.Ş. / TRQTEBK11314 14/01/2013 3,088,491.84 TEB A.Ş. / TRSTEBK51316 15/05/2013 586,748.37 FİBA / TRFFBFKE1315 04/10/2013 920,510.00 LİDER FAKTORING A.Ş. / TRSLDFKK1312 08/11/2013 204,463.00 EKSPO FAKTORING A.Ş. / TRSEKSP71415 31/07/2014 618,420.60 HALK BANKASI A.Ş. / TRSHLFK91412 23/09/2014 819,893.34 3
LBT VARLIK YÖN.A.Ş. / TRSLBTVE1412 31/10/2014 400,598.00 Ters Repo TRT050314T14 05/03/2014 480,055.89 TRT140813T19 14/08/2013 3,000,410.96 TRT210514T12 21/05/2014 16,502,260.27 3. Porföydeki VOB Sermaye Piyasası Araçlarına İlişkin Bilgiler KIYMET TÜRÜ TANIMI VADESİ RAYİÇ DEĞER (TL) VOB Nakit - - 1,446,754.40 4. Özet Portföy Tablosu TUTARI (TL) GRUP (%) FON PORTFÖYÜNE ORANI (%) Hisse Senetleri Senetleri Toplamı 11,870,608.00 15.14% Kamu İç Borçlanma Araçları Toplamı 38,489,007.39 49.08% Kamu Dış Borçlanma Araçları Toplamı - 0.00% Özel Sektör Borçlanma Araçları Toplamı 19,982,727.12 25.48% Ters Repo İşlemleri Toplamı 6,639,125.15 08.46% Altın - 0.00% Diğer Kıymetli Madenler - 0.00% VOB 1,446,754.40 1.84% A. FON PORTFÖY DEĞERİ 78,428,222,06 105.17% B. HAZIR DEĞERLER 7,649,38 0.01% a) Kasa 0 0.00% 0.00% b) Bankalar 7,649.38 100.00% 0.01% c) Diğer Hazır Değerler 0 0.00% 0.00% C. ALACAKLAR 218,000.01 0.29% a) Takastan Alacaklar T1 218,000.01 100.00% 0.00% b) Takastan Alacaklar T2 0 0.00% 0.00% c) Takastan BPP Alacakları 0 0.00% 0.00% d) Diğer Alacaklar 0 0.00% D. DİĞER VARLIKLAR 0 0.00% E. BORÇLAR 4,078,243.28-5.47% a) Takasa Borçlar T1 4,055,100.00 99.43% -5.44% b) Takasa Borçlar T2 00.00 00.00% 0.00% c) Yönetim Ücreti 18,332.79 0.45% -0.02% d) Ödenecek Vergi 0 0.00% 0.00% e) İhtiyatlar 0 0.00% 0.00% f) Krediler 0 0.00% 0.00% g) Diğer Borçlar 4,810.49 0.12% -0.01% F. M.D.Düşüş Karşılığı 0 0.00% FON TOPLAM DEĞERİ 74,575,628.17 Toplam Pay Sayısı 2,025,796,000 Dolaşımdaki Pay Sayısı 1,972,817,960 Kurucunun Elindeki Pay Sayısı 0 Fiyat 0.037802 (VOB AçıkPozisyon) 10,857,700 14.56% 4
5. Portföye İlişkin Oranlar 05/11/2012 tarihi itibariyle son bir yıllık dönem için hesaplanan oranlar aşağıda verilmektedir. Hisse Senetleri Dönüşüm Oranı (Pay senetleri alım satım tutarları toplamı / Ortalama hisse senedi tutarı) : % 20.49 Ortalama Hisse Senetleri Oranı (Günlük hisse senetleri oranlarının ortalaması) : % 12.15 Kıymetli Maden Dönüşüm Oranı (Kıymetli Maden alım satım tutarları toplamı / Ortalama kıymetli maden tutarı) - Borçlanma Senetleri Dönüşüm Oranı (Borçlanma senetleri alım satım tutarları toplamı / Ortalama borçlanma senedi tutarı) *Ters Repo İşlemleri Hariç Tutulmuştur Ortalama Borçlanma Senetleri Oranı (Günlük borçlanma senetleri oranlarının ortalaması) Yabancı Menkul Kıymetler Dönüşüm Oranı (Yab. menkul kıym. alım satım tutarları toplamı / Ortalama yab. menkul kıym. tutarı) Ortalama Yabancı Menkul Kıymetler Oranı (Günlük yabancı menkul kıymetler oranlarının ortalaması) : % 13.24 : % 67.74% : - : - Son Bir Yıllık Birim Fiyat Artış Oranı : 8.26% Son Bir Yıllık Ortalama Portföy Büyüklüğü (TL) : 26,419,720.09 Son Bir Yıl Portföydeki Borçlanma Araçlarının Ortalama Vadesi : 267.24 VII. KATILMA PAYLARININ DEĞERİNİN TESPİTİ: Katılma paylarının değeri, Fon İçtüzüğü ve Sermaye Piyasası Kurulu nun Seri:VII, No:10 Tebliği nin 45. maddesi çerçevesinde; portföydeki varlıklardan pay senetleri için en son tarihli borsa ikinci seans ağırlıklı ortalama fiyatlar, borçlanma araçları ve ters repolar için en son tarihli borsada gerçekleşen ortalama oranlar dikkate alınarak her işgünü sonu itibariyle hesaplanır ve müteakip işgünü katılma paylarının alım satım yerlerinde açıkça görülebilecek şekilde asılan ilanlarla duyurulur. İlan gününde yapılan alım satımlarda bu fiyat geçerli olur. Savaş, ekonomik kriz, iletişim sistemlerinin çökmesi, menkul kıymetlerin ilgili olduğu piyasanın kapanması, bilgisayar sistemlerinde meydana gelebilecek arızalar gibi olağanüstü olayların ortaya çıkması durumlarında, Sermaye Piyasası Kurulu nca uygun görülmesi halinde, katılma paylarının birim pay değerleri hesaplanmayabilir ve alım satımlar durdurulabilir. VIII. FONDAN TAHSİL EDİLECEK HARCAMALAR: 1. Kurucuya ve Yöneticiye Ödenecek Yönetim Ücretinin Tespit Esası ve Oranı: Fon toplam değeri üzerinden %0.0041 inden (yüzbindedörtnoktabir) yıllık %1.50 (yüzdebirbuçuk). Kurucu ile yönetici arasında portföy yönetim sözleşmesi çerçevesinde paylaştırılır. 2. Sabit Menkul Kıymet Kurtajı: %0.00525 (onmilyondabeşyüzyirmibeş) Kesin Alım Satım Kurtajı: % 0.00189 (onmilyondayüzseksendokuz) Ters Repo Kurtajı : % 0.00147 (onmilyondayüzkırkyedi) Hisse Senedi Kurtajı: BSMV hariç %0.08 (onbindesekiz). Altın Borsası Saklama Komisyonu : Altın Borsasındaki hesabında saklanan kıymetli madenlerin aylık ortalama miktarına; ay sonundaki aylık ağırlıklı ortalama TL/kg karşılığı üzerinden aylık : %0.01 (onbinde 1 oranında) Altın Borsası Aracılık Komisyonu : % 0.015 (yüzbindeonbeş) 3. Karşılık Ayrılan Giderler ve Tutarlar aşağıda yer almaktadır: a) Bağımsız Denetim Ücreti: Yaklaşık 3.599 TL ücret ödenir ve yatırım dönemi içinde tahsil edilir. b) Saklama Ücreti : İşlem ve menkul kıymet stokları üzerinden aylık olarak ödenmektedir. Yıllık yaklaşık 4.000 TL dir. 4. Kurul Kayıt Ucreti: Takvim yılı esas alınarak, üçer aylık dönemlerin son iş gününde Fon un net varlık değeri üzerinden %0,005 (yüzbindebeş) oranında hesaplanacak Kurul kayıt ücreti Fon varlıklarından karşılanır. 5
IX. TUTAR ARTIRIMINA İLİŞKİN GİDERLER: Aşağıda tahmini tutarları gösterilen giderler kurucu tarafından karşılanacaktır. GİDER TÜRÜ TUTARI (TL) Tescil ve İlan Giderleri 5.000 Gazete İlan Giderleri 8.000 Diğer Giderler 2.500 TOPLAM 15.500 X. YATIRIM FONUNUN VERGİLENDİRİLMESİ: 1. Fon Portföy İşletmeciliği Kazançlarının Vergilendirilmesi a) Kurumlar Vergisi Düzenlemesi Açısından: 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu nun 5'inci maddesinin 1 no lu bendinin (d) alt bendi uyarınca, menkul kıymet yatırım fonlarının portföy işletmeciliğinden doğan kazançları kurumlar vergisinden istisnadır. b) Gelir Vergisi Düzenlemesi Açısından: Fonların portföy işletmeciliği kazançları, Gelir Vergisi Kanunu nun geçici 67. maddesinin (8) numaralı bendi uyarınca, A ve B Tipi ayrımı olmaksızın % 0 1 oranında gelir vergisi tevfikatına tabidir. 2. Katılma Payı Satın Alanların Vergilendirilmesi Gelir Vergisi Kanunu nun geçici 67. maddesi uyarınca Sermaye Piyasası Kanununa göre kurulan menkul kıymetler yatırım fonlarının katılma paylarının ilgili olduğu fona iadesi %10 oranında gelir vergisi tevfikatına tabidir. Ancak anonim, eshamlı komandit ve limited şirketlerce elde edilenler ile anonim, eshamlı komandit ve limited şirket niteliğindeki yabancı kurumlar ile Sermaye Piyasası Kanunu göre kurulan yatırım fonu ve yatırım ortaklıklarıyla benzer nitelikte olduğu Maliye Bakanlığınca belirlenen yabancı kurumlarca elde edilenler % 0 oranında gelir vergisi tevfikatına tabidir. [1] Sürekli olarak portföyünün en az % 51 i İstanbul Menkul Kıymetler Borsasında işlem gören hisse senetlerinden oluşan yatırım fonlarının bir yıldan fazla süreyle elde tutulan katılma belgelerinin elden çıkarılmasında Gelir Vergisi Kanunu nun geçici 67. maddesi kapsamında tevkifat yapılmaz. Gelir Vergisi Kanunu nun geçici 67. maddesinin (8) numaralı bendi uyarınca fon katılma paylarının fona iadesinden elde edilen gelirler için yıllık beyanname verilmez. Diğer gelirler nedeniyle beyanname verilmesi halinde de bu gelirler beyannameye dahil edilmez. Ticarî işletmeye dahil olan bu nitelikteki gelirler, bu fıkra kapsamı dışındadır. Kurumlar Vergisi Kanunu Geçici Madde 1 uyarınca dar mükellef kurumların Türkiye'deki iş yerlerine atfedilmeyen veya daimî temsilcilerinin aracılığı olmaksızın elde edilen ve Gelir Vergisi Kanununun geçici 67 nci maddesi kapsamında kesinti yapılmış kazançları ile bu kurumların tam mükellef kurumlara ait olup İstanbul Menkul Kıymetler Borsasında işlem gören ve bir yıldan fazla süreyle elde tutulan hisse senetlerinin elden çıkarılmasından sağlanan ve geçici 67 nci maddenin (1) numaralı fıkrasının altıncı paragrafı kapsamında vergi kesintisine tâbi tutulmayan kazançları ve bu kurumların daimî temsilcileri aracılığıyla elde ettikleri tamamı geçici 67 nci madde kapsamında vergi kesintisine tâbi tutulmuş kazançları için yıllık veya özel beyanname verilmez. 1 Bkz. 2006/10371 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı. [1] Ayrıntılı bilgi için bkz. www.gib.gov.tr 6
XI- KATILMA PAYI SAHİPLERİNİN HAKLARI: 1. Fon'da oluşan kâr, katılma paylarının Fon İçtüzüğü nde belirtilen esaslara ve Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemelerine göre tespit edilen günlük fiyatlarına yansır. Katılma payı sahipleri, paylarını herhangi bir işgünü Fon'a geri sattıklarında, ellerinde tuttukları süre için Fon'da oluşan kârdan paylarını almış olurlar. Hesap dönemi sonunda ayrıca temettü dağıtımı söz konusu değildir. 2. Kurucu her hesap döneminin bitimini takip eden 3 ay içinde bir önceki yılla karşılaştırmalı olarak hazırlanmış ve bağımsız denetimden geçmiş Fon bilanço ve gelir tabloları ile Fon portföy ve toplam değeri tablolarını bağımsız denetim raporu sonucu ile beraber Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi nde ilan ettirir, katılma paylarının alınıp satıldığı yerlerde müşterilerine açıklar ve ilanı takiben 6 işgünü içinde Kurul a gönderilir. 3. Ticaret siciline tescil olunarak TTSG de ilan olunan hususlardan yatırımcının yatırım kararlarını etkileyebilecek ve önceden bilgi sahibi olmayı gerektirecek nitelikte olanlar kurucu tarafından Türkiye çapında yayın yapan en az 2 gazetenin Türkiye baskısında ilan yoluyla duyurulur. Söz konusu hususlar ilandan en az 10 işgünü sonra yürürlüğe girer. 4. İzahnamede tescil edilen hususlarda bir değişiklik yapılacak olursa bunlar ticaret siciline tescil ettirilerek izahname eki haline getirilir. Yeni bir tutar artırımına kadar bu izahname geçerli olup, ekleri ile beraber her yılın Ocak ayında birleştirilerek tek bir metin haline getirilir. Ancak bu birleştirmeden dolayı yeni bir tescil yapılmaz. İzahname, içtüzük ve en son aylık rapor, katılma payı alım satımı yapılan yerlerden ücretsiz olarak temin edilir. 5. Her ayın 15 inden itibaren biten aya ilişkin Fon portföy ve Fon toplam değeri tabloları ile fonun mali bilgilerini içeren aylık rapor hazırlanır ve bunlar katılma payı alım satımı yapılan yerlerde tasarruf sahiplerinin incelemesine açık tutulur. Her gün itibarıyla alım satıma esas fiyatlar buralarda ilan olunur. 6. Fon İçtüzüğü nde belirlenmiş olan katılma payı alım satım esasları aşağıdaki gibidir: Genel Esaslar Katılma payı satın alınması veya fona iadesinde, kurucunun izahnamede ilan edeceği katılma payı alım satımının yapılacağı yerlere başvurularak alım satım talimatı verilir. Kurucu'nun kendi adına yapacağı işlemler de dahil alınan tüm katılma payı alım satım talimatlarına alım ve satım talimatları için ayrı, ayrı olmak üzere müteselsil sıra numarası verilir ve işlemler bu öncelik sırasına göre gerçekleştirilir. Alım Talimatları Yatırımcıların İMKB Tahvil ve Bono Piyasası nın açık olduğu günlerde saat 13:15 e kadar verdikleri katılma payı alım talimatları talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden yerine getirilir. İMKB Tahvil ve Bono Piyasası nın açık olduğu günlerde saat 13:15 den sonra iletilen talimatlar ilk pay fiyatı hesaplamasından sonra verilmiş olarak kabul edilir ve izleyen hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden yerine getirilir. İMKB Tahvil ve Bono Piyasası nın kapalı olduğu günlerde iletilen talimatlar ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden gerçekleştirilir. Alım Bedellerinin Tahsil Esasları Alım talimatının verilmesi sırasında, talep edilen katılma payı bedelinin Kurucu tarafından tahsil edilmesi esastır. Alım talimatları pay sayısı ya da tutar olarak verilebilir. Kurucu, talimatın pay sayısı olarak verilmesi halinde, alış işlemine uygulanacak fiyatın kesin olarak bilinmemesi nedeniyle, katılma payı bedellerini en son ilan edilen satış fiyatına % 5 ilave marj uygulayarak tahsil edebilir. Ayrıca, katılma payı bedellerini işlem günü tahsil etmek üzere en son ilan edilen fiyata marj uygulanmak suretiyle bulunan tutara eş değer kıymeti teminat olarak kabul edebilir. Talimatın tutar olarak verilmesi halinde ise belirtilen tutar tahsil edilerek, bu tutara denk gelen pay sayısı fon fiyatı açıklandıktan sonra hesaplanır. Alım talimatının karşılığında tahsil edilen tutar o gün için yatırımcı adına nemalandırılmak suretiyle içtüzükte belirlenen esaslar çerçevesinde, katılma payı alımında kullanılır. 7
Satım Talimatları Yatırımcıların İMKB Tahvil ve Bono Piyasası nın açık olduğu günlerde saat 13:15 e kadar verdikleri katılma payı satım talimatları talimatın verilmesini takip eden ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden yerine getirilir. İMKB Tahvil ve Bono Piyasası nın açık olduğu günlerde saat 13:15 den sonra iletilen talimatlar ilk fiyat hesaplanmasından sonra verilmiş olarak kabul edilir ve izleyen hesaplamada bulunan pay fiyatı üzerinden yerine getirilir. İMKB Tahvil ve Bono Piyasası nın kapalı olduğu günlerde iletilen talimatlar ilk hesaplamada bulunacak pay fiyatı üzerinden gerçekleştirilir. Satım Bedellerinin Ödenme Esasları Katılma payı bedelleri; iade talimatının, İMKB Tahvil ve Bono Piyasası nın açık olduğu günlerde saat 13:15 e kadar verilmesi halinde talimatın verilmesini takip eden birinci işlem gününde, iade talimatının İMKB Tahvil ve Bono Piyasası nın açık olduğu günlerde saat 13:15 den sonra verilmesi halinde ise talimatın verilmesini takip eden ikinci işlem gününde yatırımcılara ödenir. 7. Tasarruf sahipleri Kurucu nun sürekli bilgilendirme formunda ilan ettiği aracı kuruluşlar aracılığıyla da katılma paylarını alıp satabilirler. 8. Katılma payları müşteri bazında Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. nezdinde izlenmekte olup, tasarruf sahipleri kurucudan veya alım satıma aracılık eden kuruluşlardan hesap durumları hakkında her zaman bilgi talep edebilirler. 9. Savaş, ekonomik kriz, iletişim sistemlerinin çökmesi, menkul kıymetlerin ilgili olduğu piyasanın kapanması, bilgisayar sistemlerinde meydana gelebilecek arızalar gibi olağanüstü olayların ortaya çıkması durumlarında, Sermaye Piyasası Kurulu nun izni ve Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemeleri çerçevesinde tasarruf sahiplerine bilgi verilmesi suretiyle katılma payı alım satımları durdurulabilir. 8
XII. FON BİLANÇO VE GELİR TABLOSU: 30 HAZİRAN 2012 TARİHLİ BİLANÇO 30 Haziran 2012 30 Haziran 2011 Varlıklar I- Hazır değerler 3.480 866 A. Kasa - - B. Bankalar 1.489 - C. Diğer hazır değerler 1.991 866 II- Menkul kıymetler 28.042.751 196.589 A. Hisse senetleri 1.153.635 168.570 B. Özel kesim borçlanma senetleri 961.347 - C. Kamu kesimi borçlanma senetleri 25.813.144 8.002 D. Diğer menkul kıymetler 114.625 20.017 III- Alacaklar - 35.034 IV- Diğer varlıklar - - Varlıklar toplamı 28.046.231 232.489 Borçlar V- Borçlar 33.109 40.010 A. Banka avansları - - B. Banka kredileri - - C. Menkul kıymet alım borçları 16 34.605 D. Fon yönetim ücreti 27.560 1.268 E. Diğer 5.533 4.137 Borçlar toplamı 33.109 40.010 Net varlıklar toplamı 28.013.122 192.479 VI- Fon toplam değeri A. Katılma belgeleri 23.155.495 (4.112.119) B. Katılma belgeleri değer artış/azalışı 229.848 (3.012) C. Fon gelir gider farkı 4.627.779 4.307.610 - Cari yıl fon gelir gider farkı 48.253 (63.164) - Geçmiş yıllar fon gelir gider farkı 4.579.526 4.370.774 Fon toplam değeri 28.013.122 192.479 9
XII. FON BİLANÇO VE GELİR TABLOSU (Devamı): 1 OCAK - 30 HAZİRAN 2012 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT GELİR TABLOSU 1 Ocak - 1 Ocak - 30 Haziran 2012 30 Haziran 2011 I- Fon gelirleri 914.906 1.518.104 A. Menkul kıymetler portföyünden alınan faiz ve kar payları 49.792 10.664 1. Özel kesim menkul kıymet faiz ve kar payları 13.279 5.450 - Hisse senetleri kar payları 11.090 5.450 - Borçlanma senetleri faizleri 2.189-2. Kamu kesimi menkul kıymet faiz ve kar payları 29.800-3. Diğer menkul kıymet faiz ve kar payları 6.713 5.214 B. Menkul kıymet satış karları 115.715 75.606 1. Özel kesim menkul kıymet satış karları 89.540 75.606 - Hisse senetleri satış karları 89.540 75.606 - Borçlanma senetleri satış karları - - 2. Kamu kesimi menkul kıymet satış karları 26.175-3. Diğer menkul kıymet satış karları - - C. Vadeli işlem sözleşme gelirleri 425.897 1.377.230 D. Gerçekleşen değer artışları 323.501 53.838 E. Diğer gelirler 1 766 II- Fon giderleri 866.653 1.581.268 A. Menkul kıymet satış zararları 16.767 49.772 1. Özel kesim menkul kıymet satış zararları 12.094 49.772 - Hisse senetleri satış zararları 12.094 49.772 - Borçlanma senetleri satış zararları - - 2. Kamu kesimi menkul kıymet satış zararları 4.673-3. Diğer menkul kıymet satış zararları - - B. Vadeli işlem sözleşme giderleri 611.473 1.025.600 C. Gerçekleşen değer azalışları 164.914 480.076 D. Faiz giderleri - - 1. Banka avans faizleri - - 2. Banka kredi faizleri - - E. Diğer giderler 73.499 25.820 1. İhraç izni ücreti - - 2. İlan giderleri - 356 3. Sigorta ücretleri - - 4. Aracılık komisyonu gideri 14.359 15.546 5. Noter harç ve tasdik ücretleri - 356 6. Fon yönetim ücreti 50.645 7.713 7. Denetim ücreti 1.742 979 8. Katılma belgesi basım giderleri - - 9. Vergi, resim, harç vb. giderler - 356 10. Tahvil borsa payı giderleri 4.954 271 11. Kurul kayıt ücreti 1.480 32 12. Saklama giderleri 319 211 13. Diğer - - III- Fon gelir gider farkı 48.253 (63.164) 10
XIII. TASFİYE SONUCUNA İŞTİRAK: Fon, aşağıda belirtilen nedenlerle sona erer ; 1. Fon İçtüzüğü nde bir süre öngörülmüş ise bunun sona ermesi, 2. Fon süresiz ise Kurucu nun Kurulun uygun görüşünü aldıktan sonra 6 ay öncesinden feshi ihbar etmesi, 3. Kurucu nun fon kurma koşullarını kaybetmesi, 4. Kurucu nun mali durumunun zayıflaması, fonun kendi maliyetlerini karşılayamaz durumda olması ve benzer nedenlerle fonun devamının yatırımcıların yararına olmayacağının Kurul ca tespit edilmiş olması. Fon un sona ermesi durumunda Fon portföyündeki varlıklar kurucu tarafından borsada satılır. Bu şekilde satışı mümkün olmayan fon mevcudu, açık artırma veya pazarlık veya her iki usulün uygulanması suretiyle satılarak paraya çevrilebilir. Bu yolla nakde dönüşen Fon varlığı, katılma payı sahiplerine payları oranında dağıtılır. Fesih anından itibaren hiçbir katılma payı ihraç edilemez ve geri alınamaz. Kurucu nun iflası veya tasfiyesi halinde Kurul, Fon u uygun göreceği başka bir kuruluşa tasfiye amacıyla devreder. Saklayıcı kurumun iflası halinde kurucu, Fon varlığını Kurul'ca uygun görülecek başka bir kuruluşa devreder. XIV. HALKA ARZLA İLGİLİ BİLGİLER: 1. Satış Başlangıç Tarihi: Katılma payları, 03/12//2012 tarihinden itibaren bedelleri tam ve nakden tahsil edilmek suretiyle satış günündeki değerleri üzerinden satılacaktır. 2. Fon İçtüzüğü ve İzahnamenin Temin Edilebileceği ve Pay Değerinin İlan Edileceği Yerler : UNVAN ADRES TELEFON NO Türk Ekonomi Bankası A.Ş. ve TEB Kampüs C ve D Blok, Saray Mah. Sokullu 0216 635 35 35 Şubeleri Caddesi No:7A-7B 34768 Ümraniye-İstanbul 3. Katılma Payı Alım Satımının Yapılacağı Yerler : UNVAN ADRES TELEFON NO Türk Ekonomi Bankası A.Ş. ve TEB Kampüs C ve D Blok, Saray Mah. Sokullu 0216 635 35 35 Şubeleri Caddesi No:7A-7B 34768 Ümraniye-İstanbul Katılma payı alım satımının yapılacağı diğer yerler Fon un sürekli bilgilendirme formunda ve Kamuyu Aydınlatma Platformu nda ilan edilecektir. 4. Kurucunun ve Yöneticinin Merkezinin Adres ve Telefon Numaraları: KURUCUNUN UNVANI ADRES TELEFON NO Türk Ekonomi Bankası A.Ş. TEB Kampüs C ve D Blok, Saray Mah. Sokullu 0216 635 35 35 Caddesi No:7A-7B 34768 Ümraniye-İstanbul YÖNETİCİNİN UNVANI ADRES TELEFON NO TEB Portföy Yönetimi A.Ş. Gayrettepe Mahallesi Yener Sokak No:1 Kat:9 0212 376 63 00 Beşiktaş/İSTANBUL 11
XV. PROMOSYON KAMPANYALARI İLE İLGİLİ BİLGİLER: 1. Türk Ekonomi Bankası A.Ş nin kurucusu ve satışına aracılık ettiği Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Değişken Fonu, B Tipi Tahvil ve Bono Fonu, B Tipi Altın Fonu, B Tipi Varlık Yönetimi Hizmeti Tahvil ve Bono Fonu, B Tipi Nakit Yönetimi Kısa Vadeli Tahvil ve Bono Fonu ve TEB Yatırım Menkul Değerler A.Ş. B Tipi Büyüme Amaçlı Değişken Fonu için 25/12/2012 tarihinden itibaren uygulanmakta olan kampanyaya ilişkin olarak, kampanyaya tabii olan fonlara Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu ve B Tipi Özel Sektör Tahvil ve Bono Fonu eklenmiş ve ayrıca vadelere göre kampanya için uygulanacak ek faiz oranları aşağıdaki şekilde değiştirilmiştir. Söz konusu kampanya aksi Banka tarafından kararlaştırılıp, ilan edilmediği takdirde süresiz olarak devam edecektir. Maddi kaynağı Türk Ekonomi Bankası A.Ş. tarafından karşılanacak olan kampanyanın uygulama esasları aşağıdaki gibidir: 2. Kampanyaya, Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu ve Türk Ekonomi Bankası A.Ş. B Tipi Özel Sektör Tahvil ve Bono Fonu eklenmiştir. 3. Kampanyanın duyurulması ile birlikte Banka, 25/11/2013 tarihinden itibaren, müşteri ile yapılacak bir sözleşme dahilinde, her bir vadeli TL mevduat hesabı için ayrı ayrı olmak üzere, müşterinin hesap tutarının belirli bir oranını (oranlar aşağıdaki tabloda yer almaktadır.) mevduatın vadesi boyunca aşağıdaki tabloda belirtilen yatırım fonlarından birinde, kalanını 1 ay, 3 ay veya 6 ay vadeli mevduat hesabında değerlendireceğini garanti etmesi durumunda, yatırımcının normal şartlarda mevduat hesabına verilen TL faiz oranına aşağıdaki tabloda belirtilen oranlarda ek faiz verecektir. Fon Tipi Fon Payı Mevduat Payı Mevduat Payı için verilecek faiz oranına eklenecek oran (Yıllık) 1 AY 3 AY 6 AY TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 10% 90% 0.12% TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 20% 80% 0.26% TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 30% 70% 0.45% TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 10% 90% 0.12% TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 20% 80% 0.26% TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 30% 70% 0.45% TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 10% 90% 0.12% TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 20% 80% 0.26% TEB B Tipi Taktik Dağılım Değişken Fonu 30% 70% 0.45% Bu uygulama sadece 1 aylık, 3 aylık ve 6 aylık mevduat hesapları için yukarıdaki tabloda belirtilen ek marjlar için geçerli olacaktır. 4. Müşteri mevcut mevduat vadesinin içindeyken fon bloke tutarını artırmak isterse, mevcut ek faiz uygulanmaya devam edecektir. Vade sonunda yeni bir vadeli mevduat açıldığında bu yeni hesaba yeni fon blokesine karşılık gelen ek faiz uygulanacaktır. Kampanyadan faydalanan müşterinin, bu süre içinde Banka da yeni bir vadeli mevduat hesabı açtırması halinde de her bir vadeli mevduat hesabı ve bunlara karşılık gelen fon blokeleri ayrı ayrı olarak takip edilecek olup, ek faiz uygulanmasında bu hesaplar birleştirilmeyecektir. Banka müşterinin bu kampanya kapsamında tutmayı taahhüt ettiği fon paylarına bloke koyacak ve müşteriler mevduatın vadesi boyunca söz konusu fon paylarını satamayacaklardır. Müşterilerin mevduatlarını vadesinden önce bozmak istemleri halinde, fon paylarındaki bloke de kaldırılacaktır. 12
5. Kampanya süresince her şekilde aynı yatırım fonu dilimi için tüm müşterilere aynı ek faiz verilecektir. 6. Bu kampanya boyunca söz konusu yatırım fonlarından tahsil edilecek yönetim ücretlerinde herhangi bir artış yapılmayacak ve bu kampanyaya ilişkin maliyetler hiçbir şekilde hiçbir yatırım fonuna yansıtılmayacaktır. 7. Kampanya uygulaması sebebi ile kampanya döneminde söz konusu yatırım fonlarının tür ve tiplerinde herhangi bir değişiklik yapılmayacaktır. 8. Yatırımcı vade içinde herhangi bir tarihte sözleşme dahilindeki vadeli mevduatını kapatmak istediği takdirde, fonları üzerindeki bloke otomatik olarak kalkacaktır. Bu durumda yatırımcı kendi talebiyle fon ihbarı verebilecek olup, herhangi bir şekilde otomatik olarak yatırımcının fon paylarının satımı yapılmayacaktır. Ancak, yatırımcı mevduatını vadesi öncesinde bozduğu için, herhangi bir mevduat faizi geliri elde edemeyecektir. 9. Bu kampanya gerçek ve tüzel kişiler için geçerlidir. Bu izahname ekinde yer alan bilgilerin doğruluğunu kanuni yetki ve sorumluluklarımız çerçevesinde onaylarız (03/07/2013) Yalçın Giray ARICAN Müdür Ayşe KADAYIFCİ Yönetici Bu izahnamenin ekinde yer alan ve tarafımızdan incelenmiş 30 Haziran 2012 tarihi itibarıyla mali durum ve bu tarihte sona eren faaliyet sonuçlarına ilişkin bilanço ve gelir tablosunun kuruluşumuzca düzenlenen sınırlı inceleme raporuna uygunluğunu onaylarız. Fon un 31 Aralık 2011 tarihinde sona eren yıla ait finansal tablolarının denetimi ve 30 Haziran 2011 tarihinde sona eren döneme ait finansal tablolarının incelemesi başka bir bağımsız denetim firması tarafından yapılmış, söz konusu bağımsız denetim firması tarafından hazırlanan 29 Mart 2012 tarihli bağımsız denetim raporunda olumlu görüş verilmiş ve 12 Ağustos 2011 tarihli inceleme raporunda Sermaye Piyasası Kurulu nca kabul edilen finansal raporlama standartlarına uygun olmayan herhangi bir hususa rastlanmadığı ifade edilmiştir. Başaran Nas Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. a member of PricewaterhouseCoopers Haluk Yalçın, SMMM Sorumlu Ortak Başdenetçi İstanbul, 3 Eylül 2012 13