MARTI OTEL t~letmelert ANONtM ~trkett KONSOLtDE BtLANl;O (TOmTutarlar,TOrk Liras. olarak gosterilmi~tir) BallmslZ Denetimden tneelemeden ~memi~ ~m~ Cari D6nem Oneeki D6nem Notlar 30.06.2010 31.03.2010 VARLIKLAR Dlinen Varbklar 91.523.116 61.381.911 Nakit ve Nakit Benzerleri Not.6 2482.856 107.418 Finansal Yatmmlar Not.7 Ticari Alacaklar NoLI0 17.820.372 20.179.406 I/i ki Tarof Harlel Tiearl A/aeak/ar Not.Hl-37 17.799.839 20./77./34 l/i ki/i Tarof/ar Tieari A/aeak/ar Not.1o-37 20.533 2.272 Finans SektOrOFaaliyellerinden Alacaklar NoL11 Diger Alacaklar Not'l1 20.390.611 4.385.377 l/i ki/i Tarof Harlci Dlger A/aeak/ar NoLl1-37 844.146 77.903 l/i ki/i Taraf/ar Tiearl OImayan Diger A/aeak/ar Not.11-37 /9.546.465 4.307.474 Stoklar NoL13 34.311.770 16.579.754 Canh Varliklar NoL14 Diger DOnen Varliklar Not.Z6 16.517.607 20.130.956 l/i kl/i Tarof Harlei Diger DiJnen Var/zk/ar Not.26-37 16517607 1l.703.205 l/z)ki/i Tarof/ar Diger Donen Var/lk/ar Not.26-37 8.427.75/ Toplam 91.523.216 61.382.911 Sato~Amac.yla Elde Tutulan Duran Varliklar Not.34 Duran Varhklar 160.643.011 179.859.970 Ticari Alacaklar Not.l0 1.787.159 1.171.158 l/i ki/i Tarof Harlei Tiearl A/aeak/ar Not.lo-37 /.787./59 /./7/./58 l/i ki/i Tarof/ar Tiearl A/aeak/ar Not.lO-37 Finans SektOrOFaaliyellerinden Alacaklar Not.12 Diger Alacaklar Not.ll 252.683 248.460 l/i ki/i Tarof Hariel Diger A/aeak/ar Not.11-37 252.683 248.460 Iii ki/i Taraf/ar Tiearl O/mayan Diger A/aeak/ar Not.11-37 Finansal Yatmmlar Not.7 34.689 34.689 Ozkaynak YOntemiyleDegerlenen Yatmmlar Not.16 Canli Varliklar Not.14 Yatmm Am~h Gayrimenkuller Not.17 Maddi Duran Varliklar Not.18 138.429.487 138.559.984 Maddi Olmayan Duran Varliklar NoL19 87.377 89.763 ~erefiye Not.20 15.393.421 15.393.421 Ertelenmi~ Vergi Varlig. NoL35 2.643.028 2.871.072 Diger Duran Varliklar Not.26 2.015.168 21.491.423 l/i ki/i Tarof Hariei Diger Duron Var/lk/ar Not.26-37 656.028 /.732.283 l/i ki/t Tarof/ar Diger Duron Var/zk/ar NoL26-37 /.359.140 /9.759./40 TOPLAM VARLlKLAR 252.166.228 241.242.881 lii~ika~.klaylclnollar bu tablolann tarnarnlaylclsldlr. MARTI OTEL t~letmelert ANONtM ~trkett KONSOLtDE BtLANl;O (TOmTutarlar,TOrk Lirasl olarak gosterilmi~tir) BagtmslZ Denetimden incelemeden Ge~memi$ ~mi~ Cari Donem Oneeki D6nem Nollar 30.06.2010 31.03.2010 KAYNAKLAR K,sa Vadeli YUkUmlOlUkler 115.866.399 87.939.621 Finansal Bor~lar Not.8 69.626.890 28.412.632 Diger Finansal YOkOmlOIOkier Not.9 Ticari Bor91ar Not.l0 12.800.115 6.254.653 l/i ki/i Tarof Hariei Tiearl Bon;/ar Not.lO-37 /2.676.829 6.024.244 l/i ki/i Taraf/ar Tiearl Bon;/ar Not.lO-37 /23.286 230.409 Diger Bor~lar Not.11 41.076.857 50.140.977 l/i ki/t Tarof Harlei Dlger Bon;/ar Not.11-37 38.978.84/ 44.309.459 l/i ki/t Taraf/ar Tiearl O/mayan Bon;/ar NoLl1-37 2.098.0/6 5.83/.5/8 Finans SektorO Faaliyetlerinden BOTQlar NoL11 Devlet Te~vik ve Yardlmlan Not.21 DOnem Karl Vergi YOkOmlOIOgO Not.35 Bor~ ~Iliklarl Not.22 505.956 696.620 Diger K,sa Vadeli YOkOmliilokler Not.26 1.856.581 2.434.739 Toplam 115.866.399 87.939.621 Sat.~ Amaclyla Elde Tutulan Duran Varliklara lii~kinyiik. Not.34 Uzun Vadeli YOkUmlOlOkler 29.591.502 57.294.486 Finansal Bor~lar Not.8 25.558.146 56.817.333 Diger Finansal YiikiimliilOkler Not.9 Ticari BOTQlar Not.10 Diger Bor~lar NoLll 3.170.745 Finans SektOrOFaaliyellerinden Bor~lar Not.12 Devlet Te~vikve Yardlmlarl Not.21 Bor~ K~lliklarl Not.22 Kldem Tazminatl Ka~lligl Not.24 700.094 477.153 Ertelenmi~ Vergi YiikiimliilOgii NoL35 Diger Uzun Vadeli YiikOmlOIOkler Not.26 162.517 OZKAYNAKLAR 96.708.327 96.008.774 Ana Ortakllla Ait Ozkaynaklar NoL27 92.928.051 92.208.034 Odenmi~ Sennaye 87.120.000 87.120.000 Sermaye DOzeltmesi Farklarl 2.497.948 2.497.948 Ka~,hkli I~tirak Sermaye DOzeltmesi (-) Hisse Senedi Ihra~ Primleri Deger Artl~Fonlan Yabancl Para Cevrim Farklan Kardan Aynlan Klsltlanml~ Yedekler 688.461 555.001 ~mi~ Y,lIar Kar! Zararlan 1.901.626 (1349.178) Net DOnemKarl! Zararl 720.016 3.384.263 AZlobk Pay.art 3.780.276 3.800.740 TOPLAM KAYNAKLAR 252.166.228 24l.242.881 lii~ika~lklaylc,notlar bu tablolarlo tamamlaylclsldlf.
MARTI OTEL t~letmelert ANONtM ~trkett KAPSAMLI KONSOLtDE GELtR TABLOSU (Turn Tutarlar,TOrk Lirasl olarak gosterilmi~tir) tneejemeden Ge~memi~ Cari Dllnem tneejemeden Ge~memi, Oneeki Dilnem Satt~ Gelirleri Satt~larm Maliyeti (-) Tieari FaaJiyetJerden BrOt Kar I (Zsrar) Not.28 Not.28 15.264.899 12.287.144 (10.020.141) (7.107.693) 5.244.758 5.179.451 BRfJT KAR I (ZARAR) Pazarlama, Satt~ ve Dagltlm Giderleri (-) Genel YOnetim Giderleri (-) Ar~tlrma ve Geli~tirme Giderleri (-) Diger Faaliyet Gelirleri Diger Faaliyet Giderleri (-) FAALtYET KAR I (ZARARI) Not.29 Not.29 Not.29 Not.31 Not.31 5.244.758 5.179.451 (801.281) (443.628) (3.265.449) (2.105.230) 754.245 169.679 ( 1.431.787) (55.585) 500.486 2.744.687 Ozkaynak YOntemiyle Degerlenen Yattnmlarm Kar I Zararlarmdaki Paylar Finansal Gelirler Not.32 Finansal Giderler (-) Not.33 4.140.741 7.083.061 (3.713.631 ) (6.799.408) 927.596 3.028.340 SilrdOrfilen FaaJiyetler Vergi Gelir I (Gideri) - Dllnem Vergi Gelir I (Gideri) - Ertelenmi~ Vergi Gelir I (Gideri) (228.044) (651.360) (228.044) (651.360) 699.552 2.376.980 Dilnem Kar I Zararmm Azmhk PayIan Ana Ortakhk Paylarl Dae1hml 699.552 2.376.980 699.552 2.376.980 (20.464) (14.889) 720.016 2.391.869 Not.36 0,0083 0,0275 MARTI OTEL t~letmelert ANONtM ~trkett KAPSAMLI KONSOLtDE GELtR T ABLOSU (Turn Tutarlar, Turk Lirasl olarak gl\sterilmi~tir) tneejemeden Ge~memi, CariDiinem NotJar 01.04.2010 30.06.2010 Not.36 699.552 tneejemeden Ge~memi~ Oneeki Dlinem 01.04.2009 30.06.2009 2.376.980 TopJam Kapsamh Gelirin Daelhml: Azmhk paylarl Ana ortakhk paylarj (20.464) 720.016 (14.889) 2.391.869
MARTI OTEL t~letmeler1 ANONtM ~trkett KONSOLtDE NAKtT AKIM TABLOSU (TUrn Tutarlar,TUrk Lirasl olarak g5sterilrni~tir) tncelemeden Ge~memi~ tncelemeden Ge~memi~ CariDlinem 01.04.2010 30.06.2010 Onceki Dlinem 01.04.2009 30.06.2009 Dilzeltmeler: Arnortisrnan (+) Kldern Tazrninatl Kar~J11gmdakiArtl~ (+) Alacaklar Reeskont Tutarl (+) Cari D5nern ~Upheli Alacak Kar~lhgl (+) Konusu Kalrnayan ~Upheli Alacak Kar~lhgl (-) Stok Deger DU~U~Kar~lhgl (+) Borrr Senetleri Prekontu (-) Mali Duran Varhk Satl~ (Kar) / Zararl Maddi Duran Varhklar Deger DU~U~Kar~lhgl (+) t~letrne Sermayesinde Delti~ikler Oncesi Faaliyet Karl (+) Ticari t~lernlerdeki ve Diger Alacaklardaki Artl~(-) Stoklarda azah~(+) Ticari ve Diger Borrr1ardaki azah~( -) Esas Faaliyet ile tlgili Olu~an Nakit (+) Vergi Oderneleri (-) t~letme Sermayesinde Diger Artl~lar/ Azah~lar (+)/(-) Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Net nakit Not:18-19 Not:24 Not:l0 Not:l0 Not: 10-11-26 Not:13 Not:l0-11-22-26 1.341.052 222.941 83.827 23.347 6.897 (496.040) 1.110.612 3.220.232 (14.373.598) (17.732.016) 645.190 (996) 22.484.296 (5.756.892) 1.228.162 159.482 288.595 4.671.765 4.832.852 (1.404.071 ) 1.310.260 (3.887) (71.505) 9.335.414 Mali Duran Varhk ahrnlarl neti (-) Maddi ve M.Olrnayan duran varhk ahrnlarl (-) Maddi ve Maddi Olrnayan Duran Varhk satl~larmdan elde edilen nakit TMS 23 Kapsammda Aktifle~tirlen yada yatmrn rnaliyetinden du~u1en finansrnan Gelir/gideri Tahsil Edilen TernettUler (+) YatIrlm faaliyetlerinde kullamlan nakit Not:18-19 Not:18-19 (1.394.117) 898.992 (582.243) 3.173.012 C)FtNANSMAN FAAL!YETLERtNDEN KA YNALANAN NAKtT AKIMLARI Hisse Senedi thrarr1ar1nedeniyle Olu~an Nakit Giri~leri (+) Klsa vadeli rnali borrr1ardaki artl~ (+) Uzun vadeli rnali borrrlardaki artl~ (+) Odenen TernettUler (-) Finansman Faaliyetlerden Kaynaklanan Nakit Nakit ve Benzerlerinde Meydana Gelen Net ArtJ~ DONEM BA~I NAKtT DEGERLER DONEM SONU KASA VE BANKALAR Not:8 Not:8 Not:6 Not:6 41.214.258 (2.866.968) (31.259.187) (9.739.158) 9.955.071 (12.606.126) 2.375.438 (679.943) 107.418 1.453.650 2.482.856 773.707
MARTI OTEL tsletmeleri ANONtM StRKETt KONSOLtDE ()ZKAYNAK DEGtStM TABLOSU (TOm Tutarlar,TOrk Lirasl olarak gosterilmi~tir) Odenmi~ Sennaye Sennaye Dlizeltmesi Kardan Aynlan ~m~ YJilar Kar I Net Dllnem Kan I Ana Ortakb!a ait Olumlu FarkJ KJsltlanml$ Yedekler Zsrarlan Zsran ()zkaynaklar AzmhkPaYI Toplam ()zkaynak tncemeleden ~mem! Notlar 01.04.2009 87.120.000 2.497.948 479.595 (5.332.195) 4.058.423 88.823.771 3.690.013 92.513.784 Sermaye artmml Not:27 Gecmi~ yjllar karlarma transferler Not:27 4.058.423 (4.058.423) Yedeklere transferler Not:27 75.406 (75.406) TemettO Ildemesi Not:27 Yabanci para cevrim farklarl Not:27 Net donem kan Not:27 2.391.869 2.391.869 (14.889) 2.376.980 30.06.2009 87.120.000 2.497.948 555.001 (1.349.178) 2.391.869 91.215.640 3.675.124 94.890.764 ()denmi~ Sermaye Sennaye Diizeltmesi Kardan Aynlan ~mi~ YJilar Kar I Net Dllnem Kan I Ana Ortakll!a ait OIumlu FarkI KJsJtlanml~ Yedekler Zsrarlan Zsran ()zkaynaklar AzmhkPaYI Toplam ()zkaynak tncemeleden ~memi~ Notlar 01.04.2010 87.120.000 2.497.948 555.001 (1.349.178) 3.384.263 92.208.034 3.800.740 96.008.774 Sermaye artmml (Nakit) Not:27 Sermaye artmml (Yedekler) Not:27 Gecmi~ yjllar karlarma transferler Not: 27 3.384.263 (3.384.263) Yedeklere transferler Not:27 133.460 (133.460) 0 0 Temettii Ildemesi Not:27 Yabanci para cevrim farklan Not:27 Net donem kan 720.016 720.016 (20.464) 699.552 30.06.2010 87.120.000 2.497.948 688.461 1.901.625 720.016 92.928.051 3.780.276 96.708.327
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan TamamlaYlcl Notlar (Tutarlar, aksi belirtilmedikqe. Turk LiraSI olarak gosterilmi~tir) Marti Otel i~letmeleri Anonim Sirketi (Sirket) 08.03.1967 ylhnda TUrkiye'de kurulmu:? olup faaliyet konusu; her turluotel, motel, tatil koyu, marina, restorant ve buna benzer turistik tesisler kurmak, i:?letmek, i:?lettirmek, kiraya vermek, kurulu veya kurulaeak tesisler kiralamak, bu amayla ortakhklar kurmak, her turiu i:?birligi sozle:?meleri yapmaktlr. Sirket Sermaye Piyasasl Kurulu'na (SPK) kaylth olup hisse senetlerinin tamaml kurul kaydma ahnml:?tlr. Sirketin eski linvam 'Marmaris Marti Otel i:?letmeleri Anonim Sirketi' olup Unvan degi~ikligi 30 Temmuz 2008 tarihli istanbul Ticaret Sicili' ne teseil edilmi:? ve 04 Agustos 2008 tarihli 7119 sayj11t.t.sieil Gazetesi' nde ilan edilmi:?tir. Sirketin hisselerinin tamamma yakml i.m.k.b.' da i~lem gormektedir. tarihinde Sirket'in 3 ayhk ortalama personel saylsl 800 'duro (31 Mart 2010 : 572) Sirket'in ticaret sieile kaylth adresi in(jnu Cad. Devres Han No:50 Kat:4 GUmU~suyu-istanbul' duro Sirketin ana merkezi istanbul olup Mugla, Marmaris (Marti Resort-Marti La Perla-Marti Marina) ve Antalya' da ( Marti Myra) i~letmekte oldugu tesisleri bulunmaktadlr. Dogrudan Dolayh i~tirak Oram i~tirak Sirket ismi Faaliyet Alam Sermayesi 0/0 Oram 0/0 Gayrimenkule Dayah Marti Gayrimenkul Yatmm Sermaye Piyasasl Araylanna Ortakhgl A.S. Yatmm Yapmak 56.000.000 94 - Dogrudan Dolayh i~tirak Oram i~tirak Sirket ismi Faaliyet Alam Sermayesi % Oram 0/0 Gayrimenkule Dayah Marti Gayrimenkul Yatmm Sermaye Piyasasl Araylarma Ortakh~;l A.S. Yatmm Yapmak 56.000.000 94 - Bundan Myle konsolide mali tablolarda Marti Otel i~letmeleri Anonim Sirketi ve konsolide edilmi~ bagh ortakhgl Marti Gayrimenkul Yatmm Ortakhgl Anonim Sirketi "Topluluk" olarak adlandmlaeaktrr. Topluluk yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolanm TUrk Ticaret Kanunu ("TTK") ve vergi mevzuatmca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazlrlamaktadlr. Ekli konsolide finansal tablolar Sermaye Piyasasl Kurulu'nun ("SPK") yaylmladlgl Genel Kabul GormU~ Muhasebe Politikalarma uygun olarak Toplulugun yasal kayltlarma yapllan duzeltmeleri ve slmflandlrmalan iyermektedir. Sermaye Piyasasl Kurulu ("SPK"), Seri: XI, No: 29 saylh "Sermaye Piyasasmda Finansal Raporlamaya ili:?kin Esaslar Teblig;i" ile i~letmeler tarafmdan duzenlenecek finansal raporlar ile bunlarm hazulanmasl ve ilgilie unulmasma ili~kin ilke, usul ve esaslan belirlemektedir. Bu Teblig, 01 Ocak 2008 tarihinden soma sona eren ilk ami tablolardan geyerli olmak Uzere yururiugegirmi~tir ve Seri: XI, No:25 "Sermaye Piyasasmda M hasebe d larl Hakkmda Teblig" yururlukten kaldmlml:?tu. Bu teblige istinaden, i:?letmeler Avrupa Birligi t rafm bul e. n haliyle
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan Tamamlaylcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedikr;e. Turk Lirasl olarak gosterilmi:jtir) Uluslararasl Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlan'm ("UMSIUFRS") uygularlar ve finansal tablolann Avrupa Birligi tarafmdan kabul edilen haliyle UMSIUFRS'lere gore hazlrladlgl hususuna dipnotlarda yer verirler. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykm olmayan, Tiirkiye Muhasebe Standartlan Kurulu'nca ("TMSK") yaylmlanan Tiirkiye MuhasebelFinansal Raporlama Standartlan ("TMS/TFRS") esas ahmr. ili~ikteki mali tablolar SPK Seri: XI, No: 29 saylh teblige gore hazlrlanml~ olup mali tablolar ve dipnotlar, SPK tarafmdan 14 Nisan 2008 ve 9 Ocak 2009 tarihli duyurular ile uygulanmasl zorunlu kllman formatlara uygun olarak sunulmu~tur. Toplulugun finansal tablolan faaliyette bulundugu temel ekonomik evrede ge erli olan fonksiyonel para birimi ile sunulmu~tur. Toplulugun mali durumu ve faaliyet sonu91an Toplulugun gegerli para birimi olan "TL" cinsinden ifade edilmi~tir. 01 Nisan 2010 - hesap donemine ait konsolide finansal tablolar, 13.08.2010 tarihli Yonetim Kurulu toplantjsmda onaylanml~ ve Yonetim Kurulu adma Yonetim Kurulu Ba~kan YardlmcIsI Nurullah Emre Narin ve Muhasebe Miidiirii Faruk Ya~ar tarafmdan imzalanml~tjr. SPK, 17 Mart 2005 tarihinde alml~ oldugu bir kararla, Tiirkiye'de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartlan'na uygun mali tablo hazlrlayan ~irketler i9in, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren gegerli olmak iizere enflasyon muhasebesi uygulamasmm gerekli olmadlgml ilan ettigi i9in bu tarihten itibaren Uluslararasl Muhasebe Standard I 29 "Yiiksek Enflasyonist Ekonomilerde Finansal Raporlama"ya gore finansal tablolann hazlrlanmasl ve sunumu uygulamasml sona erdirmi~tir. Bagll Ortakllklar, Ana Ortakhk'm ya (a) dogrudan ve/veya dolayh olarak kendisine ait olan hisseier ve/veya kontrol ettigi diger ~irketler neticesinde ~irketlerdeki hisselerle ilgili oy kullanma hakkmm %50'den fazlasml kullanma yetkisi kanahyla; veya (b) oy kullanma hakkmm %50'den fazlasml kullanma yetkisine sahip olmamakla birlikte mali ve i~letme politikalan iizerinde fiili kontroliinu kullanmak suretiyle mali ve i~letme politikalanm Ana Ortakhk'm menfaatleri dogrultusunda kontrol etme yetkisi ve guciinesahip oldugu ~irketleri ifade eder. Bagh Ortakhga ait bilan901ar ve gelir tablolan, tam konsolidasyon yontemi kullanjiarak konsolide edilmi~ olup Ana Ortakhk'm sahip oldugu paylarm kaylth degeri, ilgili ozkaynaktan mahsup edilmektedir. Ana Ortakhk ile Bagh Ortakhklan arasmdaki i~lemler ve bakiyeler konsolidasyon kapsammda kar~lhkh olarak elimine edilmektedir. Ana Ortakhk'm ve Bagh Ortakhklanmn, Bagh Ortakhklarda sahip oldugu hisselerin finansman maliyeti ile bu hisselere ait temettuler, slraslyla, ozkaynaktan ve ilgili donem gelirinden lkarjlmaktadlr. ve 31 Mart 2010 tarihleri itibariyle finansal pozisyonu ve aym tarihte sona eren hesap donemine ait faaliyet sonucu, gerek tek b~ma gerekse topluca, toplam konsolide finansal tablolara gore parasal onemlilik arz etmeyen Sangerme Turizm Yatmmlan Ortak Giri~im A.$. finansal tablolarl konsolide edilmemi~tir. Bu bagh ortakhk, konsolide finansal tablolarda, satjlmaya hazlr finansal varhklar olarak smjflandmlml~lardlr. A~agldaki tabloda ve 31 Mart 2010 tarihleri itibariyle Bagh Ortakhklar, sahip olunan paylar ve ortakhk oranlarl gosterilmi~tir: MartI Gayrimenkul Yatmm Ortakhgl Anonim $irketi Ana Ortakhk Tarafmdan Sahip Olunan Dogrudan Pa AnaOrtakhk Tarafmdan Sahip Olunan Dola h Pa
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan Tamamlaylcl Notlar (Tutarlar, aksi belirtilmedikr;e, Turk LiraSI olarak gosterilmi:jtir) Topluluk'un dogrudan ve dolayh pay toplaml %20'nin altmda olan veya %20'nin Uzerinde olmakla birlikte Topluluk'un onemli bir etkiye sahip olmadlgl te~kilatlanml~ piyasalarda i~lem gormeyen ve makul degerleri guvenilir bir ~ekilde belirlenemeyen sati1maya ham finansal varhklar, deger kaybl ile i1gili kar~lhk du~liiduktensoma, maliyet bedelleri ile konsolide finansal tablolara yanslti1ml~tlr. Te~kilatlanml~ piyasalarda i~lem goren ve makul degeri guvenilir bir ~ekilde belirlenebilen sati1mayaham finansal varhklar makul degerleri ile muhasebele~tirilmektedirler. Bagh Ortakhklar, kontrolun Topluluga ge9tigi tarihten itibaren konsolidasyon kapsamma almmakta olup kontrolun sona erdigi tarihten itibaren konsolidasyon kapsammdan 9lkartllmaktadlrlar. Bagh Ortakhklarm net varhklarmda ve faaliyet sonu91annda ana ortakhk dl~1paya sahip hissedarlann paylarl, konsolide bilan90 ve gelir tablosunda S1faslylaana ortakhk dl~1pay ve ana ortakhk dl~1kar/zarar olarak gosterilmektedir. Gerektigi durumlarda cari d5nem mali tablolarmdaki slmflandrrma degi~iklikleri, tutarh olmasl a91s1ndan5nceki d5nem mali tablolanna da uygulamr. Gerekli olmasl veya Toplulugun mali durumu, performansl veya nakit aklmlarl Uzerindeki i~lemlerin ve olaylarm etkilerinin mali tablolarda daha uygun ve guvenilir bir sunumu sonucunu doguracak nitelikte ise muhasebe politikalarmda degi~iklik yaplhr. Muhasebe politikalarmda yapi1an degi~ikliklerin 5nceki d5nemleri etkilemesi durumunda, s5z konusu politika hep kuilammdayml~ gibi mali tablolarda geriye d5nuk olarak da uygulamr. Muhasebe tahminleri, guvenilir bilgilere ve makul tahmin y5ntemlerine dayamlarak yaplhr. Ancak, tahminin yapi1dlgl ko~uilarda degi~iklik olmasl, yeni bir bilgi edinilmesi veya ilave geli~melerin ortaya 91kmasl sonucunda tahminler g5zden ge9irilir. Muhasebe tahminindeki degi~ikligin etkisi, yalmzca bir d5neme i1i~kinse, degi~ikligin yapi1dlgl cari d5nemde, gelecek d5nemlere de ili~kinse, hem degi~ikligin yapi1dlgl d5nemde hem de gelecek d5nemlerde, ileriye y5nelik olarak, d5nem kan veya zaranmn belirlenmesinde dikkate ahnacak ~ekilde mali tablolara yansltihr. Cari d5nem faaliyet sonucuna bir etkisi olan veya sonraki d5nemlere etkisi olmasl beklenen muhasebe tahminindeki bir degi~ikligin niteligi ve tutan finansal tabla dipnotlarmda, gelecek d5nemlere ili~kin etkinin tahmininin mumkun olmadigi hailer di~mda aylklamr. Finansal varhklar ve yukumlulukler,yasal olarak netle~tirme hakkl var olmasl, net olarak Odenmesi veya tahsilin mumkunolmasl veya varhgm elde edilmesi ile yukumlulugunyerine getirilmesinin e~ zamanh olarak geryekle~ebilmesi halinde, bilanyoda net degerleri ile gosterilirler. 2.08.01 Gelir Kaydedilmesi Toplulugun gelirleri otel ve marina i~letme gelirleri, sair kira ile bagh ortakhgmm konut sati~ gelirinden olu~maktadir. Gelirler, hizmetin geryekle~mesi gelir tutannm guvenilir ~ekilde belirlenebilmesi ve i~lemle ilgili ekonomik yararlann Topluluga akmasmm muhtemel olmasl Uzerine alman veya ahnabilecek be elin geryege uygun degeri Uzerinden tahakkuk esasma g5re kayitlara ahmr. Net sati~lar, mal sati~lannda ade ve sati~ iskontolanmn du~ulmesi suretiyle bulunmu~tur.
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan TamamlaYlcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedi!«;e. Turk Lirasl olarak gosterilmi!jtir) Toplulugun mulkiyetle ilgili turn onemli riskleri ve kazammlan ahclya devretmesi, Toplulugun mulkiyetle ili~kilendirilen ve suregelen bir idari katlhmmm ve satilan mallar uzerinde etkin bir kontrolunun olmamasl, Gelir tutannm guvenilebilir bir ~ekilde OlyUlmesi, i~lemle ili~kili olan ekonomik faydalarm i~letmeye akl~mm olasl olmasl, i~lemden kaynaklanacak maliyetlerin guvenilebilir bir ~ekilde olyulmesi. Faiz geliri, kalan anapara bakiyesi ile beklenen omru boyunca ilgili finansal varhktan elde edilecek tahmini nakit giri~lerini soz konusu varhgm kaylth degerine indirgeyen efektif faiz oram nispetinde ilgili donemde tahakkuk ettirilir. Hisse senedi yatlflmlanndan elde edilen temettu geliri, hissedarlarm temettu alma hakkl dogdugu zaman kayda ahmr.gayrimenkullerden elde edilen kira geliri, ilgili kiralama sozle~mesi boyunca dogrusal yonteme gore muhasebele~tirilir. SatI~lar iyerisinde onemli bir finansman unsurunun bulunmasl durumunda makul bedel gelecekte olu~acak nakit aklmlanmn finansman unsuru iyerinde yer alan gizli faiz oram ile indirgenmesi ile tespit edilir. Fark tahakkuk esasma gore mali tablolara yansltihr. Toplulugun stoklarl otel ve marina i~lemeciligine ili~kin muhtelif sarf malzemesi stoklarl ile geli~tirme a~amasl devam eden gayrimenkul projelerine ili~kin maliyetlerden olu~maktadlr. Stoklar, maliyetin ya da net geryekle~ebilir degerin du~uk olam ile degerlenmektedir. Stoklarm maliyeti; turn satm alma maliyetlerini, donu~t1irme maliyetlerini ve stoklarm mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi iyin katlamlan diger maliyetleri iyerir. Stoklarm donu~t1irme maliyetleri; direk i~yilik giderleri gibi, liretimle dogrudan ili~kili maliyetleri kapsar. Bu maliyetler ayrlca ilk madde ve malzemenin mamule donu~t1irlilmesinde katlamlan sabit ve degi~ken genel uretim giderlerinden sistematik bir ~ekilde dagltilan tutarlan da iyerir. 2.08.03 Maddi Duran Varllklar Maddi varhklar, 1 Ocak 2005 tarihinden once satm alman kalemler iyin 31 Arahk 2004 tarihi itibariyle enflasyonun etkilerine gore duzeltilmi~ maliyet degerlerinden ve 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren satm alman kalemler iyin satm ahm maliyet degerlerinden birikmi~ amortismanm dil~iilmesi suretiyle gosterilmektedir. Sabit klymetler dogrusal amortisman metoduyla faydah omlir esasma uygun bir ~ekilde amortismana tabi tutulmu~tur. Sabit klymetlerin faydah omilrleri dikkate almarak belirlenen amortisman oranlarl a~agldadlr: Hesap Adl -Binalar -Yer alti Yerlistil Duzenleri -Ta~ltlar -Makine ve Ekipman -Demirba~ -Ozel Maliyetler -Finansal Kiralama Yoluyla iktisap Edilen Varhklar Amortisman OraD! (%) 2-10 4-10 10-50 4-50 2-16 20 6-33 Sabit klymetlerin sati~1 dolaylslyla olu~an kar ve zararlar net defter degerleriyle satl~ fiyatmm kar~i1a~tlfllmasl sonucunda belirlenir ve faaliyet karma dahil edilir. Baklm ve onanm giderleri geryekle~tigi tarihte gider yazlhr. Eger baklm ve onanm gideri ilgili aktifte geni~leme veya gozle gorlinilr bir geli~me saghyorsa aktifle~tirilir.
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan TamamlaYlcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedikr;e. Turk Lirasl olarak gosterilmi~tir) Maddi olmayan varhklar, 1 Ocak 2005 tarihinden once satm alman kalemler iyin enflasyonun etkilerine gore diizeltilmi~maliyetlerinden ve 1 Ocak 2005'ten soma satm alman kalemler iyin satm ahm maliyet degerinden, birikmi~ itfa ve tiikenme payian ile kahcl deger kaylplan dii~iilmii~olarak gosterilirler. Bu varhklar beklenen faydah omiirlerine gore dogmsal amortisman yontemi kullamlarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydah omilr ve amortisman yontemi, tahminlerde ortaya ylkan degi~ikliklerin olasl etkilerini tespit etmek amaclyla her yll gozden geyirilir ve tahminlerdeki degi~iklikler ileriye doniik olarak muhasebele~tirilir. ~erefiye gibi smlfslzomrii olan varhklar itfaya tabi tutulmazlar. Bu varhklar iyin her yll deger dii~iikliigiitesti uygulamr. itfaya tabi olan varhklar iyin ise defter degerinin geri kazamlmasmm miimkiin olmadlgl durum veya olaylarm ortaya ylkmasl halinde deger dii~iikliigiitesti uygulamr. Varhgm defter degerinin geri kazamlabilir tutanm a~masl durumunda deger dii~iikliigil kar~lhgl kaydedilir. Geri kazamlabilir tutar, satl~ maliyetleri dil~iildilkten soma elde edilen geryege uygun deger veya kullammdaki degerin bilyiik olamdlr. Deger dii~iikliigilniindegerlendirilmesi iyin varhklar ayn tammlanabilir nakit aklmlarmm oldugu en dil~ilk seviyede gruplamr. ~erefiye haricinde deger dil~ilkliigilnetabi olan finansal olmayan varhklar her raporlama tarihinde deger dil~iiklilgiiniinolasl iptali iyin gozden geyirilir. Tiim fayda ve risklerin ilstlenildigi maddi varhklann finansal kiralama yolu ile elde edilmesi Topluluk tarafmdan finansal kiralama adl altmda smlflandmhr. Finansal kiralamalar geryekle~tirildikleri tarihte, kiralanan varhgm piyasa degeri veya minimum finansal kiralama Odemelerininbugiinkil degerinin dil~iikolanmdan aktifle~tirilirler. Kira Odemelerianapara ve faiz iyeriyormu~ gibi i~leme konulur. Anapara kira Odemeleri bilanyoda yiikilmliililk olarak gosterilir ve Odendikye azaltlhr. Faiz Odemeleri ise, finansal kiralama donemi boyunca gelir tablosunda giderle~tirilir. Finansal kiralama sozle~mesi ile elde edilen maddi duran varhklar, varhgm faydah omrii boyunca amortismana tabi tutulur. Operasyonel Kiralama Kiralayamn maim turn risk ve faydalanm elinde bulundurdugu kira sozle~meleri operasyonel kiralama olarak adlandmhr. Bir operasyonel kiralama iyin yapllan kiralama Odemeleri,kiralama siiresi boyunca normal yonteme gore gider olarak kayltlara ahnmaktadlr. Kiralavan Olarak Topluluk: Operasyonel Kiralama Topluluk operasyonel kiralamaya tabi sabit klymetleri bilanyoda sabit klymetin iyerigine gore gostermektedir. Operasyonel kiralama i~leminden kaynaklanan kiralama gelirleri, kiralama siiresi boyunca normal yontemle gelir olarak kayltlara ahnmaktadlr. Bir operasyonel kiralamadan gelir elde etmek iyin yapllan ilk direkt maliyetler yaplldlklan donemin gelir tablosunda gider olarak kayltlara ahnmaktadlrlar. Kullamma ve satl~a hazlr hale getirilmesi onemli olyilde zaman isteyen varhklar soz konusu old almmasl, yaplml veya ilretimi ile dogmdan ili~kilendirilen borylanma maliyetleri, ilgili varhk satl~a hazlr hale getirilene kadar varhgm maliyetine dahil edilmektedir. Yatmmla..
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan TamamlaYlcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedi1«;e. Turk Lirasl olarak gijsterilmi~tir) harcanmaml~ klsmmm geyici siire ile finansal yatmmlarda degerlendirilmesiyle elde edilen finansal yatmm geliri aktifle~tirmeye uygun borylanma maliyetlerinden mahsup edilir. Diger turn borylanma maliyetleri, olu~tuklan dclnemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir. Ozellikli varhklarla ilgili olarak aktifle~tirilen finansman maliyetine Not:33'de yer verilmi~tir. Finansal yatmmlar, geryege uygun deger farkl kar veya zarara yansltilan ve geryege uygun degerinden kayltlara alman finansal varhklar haricinde, geryege uygun piyasa degerinden ahm i~lemiyle dogrudan ili~kilendirilebilen harcamalar dii~iildiikten sonra kalan tutar iizerinden muhasebele~tirilir. Yatmmlar, yatmm araylarmm ilgili piyasa tarafmdan belirlenen sureye uygun olarak teslimati ko~ulunu ta~lyan bir kontrata bagh olan i~lem tarihinde kayltlara ahmr veya kayltlardan Ylkanhr. Finansal varhklar "geryege uygun deger farkl kar veya zarara yansltiian finansal varhklar", "vadesine kadar elde tutulacak yatmmlar", "sati1maya hazlr fmansal varhklar" ve "kredi ve alacaklar" olarak slmflandmhr. Etkin faiz yclntemi, finansal varhgm itfa edilmi~ maliyet ile degerlenmesi ve ilgili faiz gelirinin ili~kili oldugu dclneme dagltilmasl yclntemidir. Etkin faiz oram; finansal aracm beklenen C1rnrUboyunca veya uygun olmasl durumunda daha klsa bir zaman dilimi siiresince tahsil edilecek tahmini nakit toplammm, ilgili finansal varhgm tam olarak net bugunkii degerine indirgeyen orandlr. Geryege uygun deger farkl kar veya zarara yansltilan finansal varhklar dl~mda slmflandmlan ilgili gelirler etkin faiz yclntemi kullanmak suretiyle hesaplanmaktadlr. finansal varhklar ile Geryege uygun deger farkl gelir tablosuna yansltilan finansal varhklar; ahm-satim amaclyla elde tutulan finansal varhklardlr. Bir finansal varhk klsa vadede elden ylkarllmasl amaclyla edinildigi zaman sclzkonusu kategoride slmflandmhr. Finansal riske kar~l etkili bir koruma aracl olarak belirlenmemi~ olan tiirev iiriinleri te~kil eden bahse konu finansal varhklar da geryege uygun deger farkl kar veya zarara yansltiian finansal varhklar olarak slmflandmhr. Bu kategoride yer alan varhklar, dclnenvarhklar olarak slmflandmhrlar. Toplulugun vadesine kadar elde tutma olanagl ve niyeti oldugu, sabit veya belirlenebilir bir C1demeplanma sahip, sabit vadeli borylanma araylan, vadesine kadar elde tutulacak yatmmlar olarak slmflandmhr. Vadesine kadar elde tutulacak yatmmlar etkin faiz yclntemine gclre itfa edilmi~ maliyet be de linden deger du~iikliigii tutan dii~iilerek kayltlara ahmr ve ilgili gelirler etkin faiz yontemi kullamlmak suretiyle hesaplamr. SatIlmaya hazlr finansal varhklar (a) vade sine kadar elde tutulacak finansal varhk olmayan veya (b) ahm satlm amayh finansal varhk olmayan finansal varhklardan olu~maktadlr. SatIlmaya hazlr finansal varhklar kayltlara ahndlktan sonra guvenilir bir ~ekilde C1lyiilebiliyorolmasl ko~uluyla geryege uygun degerleriyle degerlenmektedir. Geryege uygun degeri guvenilir bir ~ekilde C1lyiilemeyenve aktif bir piyasasl olmayan menkul klymetler maliyet degeriyle gclsterilmektedir. SatIlmaya hazlr finansal varhklara ili~kin kar veya zararlara ilgili dclnemin gelir tablosunda yer verilmemektedir. Bu tur varhklarm makul degerinde meydana gelen degi~iklikler C1zkaynak hesaplan iyinde gclsterilmektedir. ilgili varhgm elden ylkari1masl veya deger dii~iiklugii olmasl durumunda C1zkaynak hesaplanndaki tutar kar / zarar olarak gelir tablosuna transfer edilir. SatI1maya hazlr fina al arhk olarak slmflandmlan ozkaynak araylanna yclnelik yatmmlardan kaynaklanan ve gelir osunda muhasebele~tirilen deger du~u~kar~lhklan, sonraki dclnemlerde gelir tablosundan iptal edilemez ya ham
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan TamamlaYlcl Notlar (Tutar/ar, aksi belirtilmedikfe, Turk Lirasl o/arak gosterilmi$tir) olarak smlflandmlan ozkaynak arar;lan harieinde, deger dli~ilk1uguzaran sonraki donemde azahrsa ve azah~ deger du~ilklilgu zaranmn muhasebele~tirilmesi sonrasmda meydana gelen bir olayla ili~kilendirilebiliyorsa, oneeden muhasebele~tirilen deger du~liklilguzaran gelir tablosunda iptal edilebilir. Sabit ve belirlenebilir Odemeleri olan, piyasada i~lem gormeyen tieari ve diger alaeaklar ve krediler bu kategoride slmflandmhr. Krediler ve alaeaklar etkin faiz yontemi kullamlarak iskonto edilmi~ maliyeti Uzerinden deger du~uklligudu~lilerek gosterilir. Gerr;ege uygun deger farkl kid-veya zarara yansltilan finansal varhklar dl~mdaki finansal varhk veya finansal varhk gruplan, her bilanr;o tarihinde deger dli~uklligline ugradlklanna ili~kin gostergelerin bulunup bulunmadlgma dair degerlendirmeye tabi tutulur. Finansal varhgm ilk muhasebele~tirilmesinden sonra bir veya birden fazla olaym meydana gelmesi ve soz konusu olaym ilgili finansal varhk veya varhk grubunun guvenilir bir bir;imde tahmin edilebilen geleeekteki nakit aklmlan ilzerindeki olumsuz etkisi sonueunda ilgili finansal varhgm deger dli~uklugilne ugradlgma ili~kin tarafslz bir gostergenin bulunmasl durumunda deger du~liklugu zaran olu~ur. Kredi ve alaeaklar ir;in deger dli~uklligututan geleeekte beklenen tahmini nakit aklmlarmm finansal varhgm etkin faiz oram ilzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugunkli degeri ile defter degeri arasmdaki farktir. Bir kar~lhk hesabmm kullanllmasl yoluyla defter degerinin azaltildlgl tieari alaeaklar haricinde, butiln finansal varhklarda, deger du~uklugudogrudan ilgili finansal varhgm kaylth degerinden du~u1lir.tieari alaeagm tahsil edilememesi durumunda soz konusu tutar kar~lhk hesabmdan dli~lilerek silinir. Kar~lhk hesabmdaki degi~imler gelir tablosunda muhasebele~tirilir. SatIimaya hazlr ozkaynak arar;lan haricinde, deger dli~liklugli zaran sonraki donemde azahrsa ve azah~ deger dli~ilklugli zarannm muhasebele~tirilmesi sonrasmda meydana gelen bir olayla ili~kilendirilebiliyorsa, oneeden muhasebele~tirilen deger dil~uklugil zaran, deger du~ilklligunlin iptal edileeegi tarihte yatmmm deger dli~uklugli hir;bir zaman muhasebele~tirilmemi~ olmasl durumunda ula~aeagl itfa edilmi~ maliyet tutanm a~mayaeak ~ekilde gelir tablosunda iptal edilir. SatIimaya hazlr ozkaynak arar;larmm gerr;ege uygun degerinde deger du~uklligusonrasmda meydana gelen artl~, dogrudan ozkaynaklarda muhasebele~tirilir. Nakit ve nakit benzeri kalemleri, nakit para, vadesiz mevduat ve satm ahm tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakde r;evrilebileeek olan ve onemli tutarda deger degi~ikligi riski ta~lmayan yuksek likiditeye sahip diger klsa vadeli yatmmlardlr. Toplulugun finansal yilkumlulukleri ve ozkaynak arar;lan, sozle~meye bagh duzenlemelere, finansal bir ylikumlillilgun ve ozkaynaga dayah bir araem tammlanma esasma gore smlflandmhr. Toplulugun turn borr;lan dil~u1dilkten sonra kalan varhklanndaki hakkl temsil eden sozle~me ozkaynaga dayah finansal arar;tlr. Belirli finansal yilkilmlulilkler ve ozkaynaga dayah finansal arar;lar ir;in uygulanan muhasebe politikalan a~aglda belirtilmi~tir. Finansal yukilmlillilkler, gerr;ege uygun deger farkl kid-veya zarara yansltilan finansal yilkli finansal yilkilmlillilkler olarak smlflandmhr.
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan Tamamiaylci Notlar (Tutarlar, aksi belirtilmedikfe, Turk Lirasl olarak gosterilmi~tir) Gen;ege uygun deger farkl kar veya zarara yansltilan finansal yilktimlilliikler, gers;ege uygun degeriyle kayda ahmr ve her raporlama doneminde, bilans;o tarihindeki gers;ege uygun degeriyle yeniden degerlenir. Gers;ege uygun degerlerindeki degi~im, gelir tablosunda muhasebele~tirilir. Gelir tablosunda muhasebele~tirilen net kazans; ya da kaylplar, soz konusu finansal ytiktimltiltik is;in odenen faiz tutanm da kapsar. Ttirev finansal aras;lann ilk olarak kayda ahnmalannda gers;ege uygun degeri kullamlmakta ve izleyen donemlerde de gers;ege uygun degeri ile degerlenmektedir. Yll is;erisinde gers;ekle~en doviz i~lemleri, i~lem tarihindeki kurlar kullamlarak TUrk Lirasl'na s;evrilmektedir. Bilans;oda yer alan dovize bagh varhk ve bors;lar, bilans;o tarihinde ges;erli olan kurlar kullamlarak TUrk Lirasl'na s;evrilmi~tir. Bu s;evirimden ve dovizli i~lemlerin tahsil / tediyelerinden kaynaklanan kambiyo karlarl / zararlan gelir tablosunda yer almaktadlr. Hisse ba~ma kar/zarar, net kann ilgili donem is;inde mevcut hisselerin aglrhkh ortalama adedine boltinmesi ile tespit edilir. Ttirkiye'de ~irketler, sermayelerini, hissedarlanna ges;mi~ yll karlanndan daglttiklan "bedelsiz hisse" yolu ile arttirabilmektedirler. Hisse ba~ma kar hesaplamrken, bu bedelsiz hisse ihraci S;lkanlml~ hisseler olarak saylhr. Dolaylslyla hisse ba~ma kar hesaplamasmda kullamlan aglrhkh hisse adedi ortalamasl, hisselerin bedelsiz olarak S;lkarllmaslm geriye dontik olarak uygulamak suretiyle elde edilir. Bilans;o tarihi ile bilans;onun yaylml is;in yetkilendirme tarihi arasmda, i~letme lehine veya aleyhine ortaya S;lkan olaylan ifade eder. Bilans;o tarihi itibariyle soz konusu olaylarm var olduguna ili~kin yeni deliller olmasl veya ilgili olaylann bilans;o tarihinden sonra ortaya s;ikmasl durumunda, topluluk soz konusu hususlan ilgili dipnotlarmda as;lklamaktadlr. Topluluk; bilans;o tarihinden sonraki dtizeltme gerektiren olaylann ortaya S;lkmasl durumunda, mali tablolara alman tutarlan bu yeni duruma uygun ~ekilde dtizeltir. Toplulugun, ges;mi~ olaylardan kaynaklanan mevcut bir yiikumliilugtiniin bulunmasl, bu yiikiimliiliigiin yerine getirilmesi is;in ekonomik fayda is;eren kaynaklarm i~letmeden S;lkmasmm muhtemel olmasl ve soz konusu yukiimltiliik tutannm giivenilir bir bis;imde tahmin edilebiliyor olmasl durumunda ilgili yilkumluliik, kar~lhk olarak mali tablolara ahmr. ~arta bagh yiikiimliiltikler, ekonomik fayda is;eren kaynaklarm i~letmeden plana ihtimalinin muhtemel hale gelip gelmediginin tespiti amaclyla siirekli olarak degerlendirmeye tabi tutulur. ~arta bagh yiikiimltiliik olarak i~leme tabi tutulan kalemler is;in gelecekte ekonomik fayda is;eren ynaklann i~letmeden S;lkma ihtimalinin muhtemel hale gelmesi durumunda, bu ~arta bagh yiikiimliiliik, U n' ir tahmin yapilmadlgi durumlar haris;, olaslhktaki degi~ikligin meydana geldigi donemin finansal tab an (la kar~lhk olarak kayltlara ahmr.
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan TamamlaYlcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedikge. Turk Lirasl olarak gosterilmi:jtir) Topluluk ~arta bagh yokumluiuklerin muhtemel hale geldigi ancak ekonomik fayda iyeren kaynaklann tutan hakkmda guvenilir tahminin yapilmamasl durumunda ilgili yukumlulilgudipnotlarda gostermektedir. Geymi~ olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti i~letmenin tam olarak kontrolunde bulunmayan bir veya daha fazla kesin olmayan olaym geryekle~ip geryekle~memesi ile teyit edilecek olan varhk, ~arta bagh varhk olarak degerlendirilir. Ekonomik fayda iyeren kaynaklann i~letmeye girme ihtimalinin yuksek bulunmasl durumunda ~arta bagh varhklar dipnotlarda aylklamr. Kar~lhk tutannm odenmesi iyin kullamlan ekonomik faydalarm tamammm ya da bir klsmmm Uyilncil taraflarca kar~llanmasmm beklendigi durumlarda tahsil edilecek olan tutar, bu tutarm geri odenmesinin kesin olmasl ve tutann guvenilir bir ~ekilde hesaplanmasl durumunda, bir varhk olarak muhasebele~tirilir. Bu mali tablolann amaci dogrultusunda ortaklar, Ust duzey yoneticiler ve Yonetim Kurulu Uyeleri, aileleri ve onlar tarafmdan kontrol edilen veya onlara bagh ~irketler, i~tirak ve ortakhklar ili~kili taraflar olarak kabul ve ifade edilmi~lerdir. Olagan faaliyetler nedeniyle ili~kili taraflarla girilen i~lemler piyasa ko~ullarma uygun fiyatlarla geryekle~tirilmi~tir. Cari yll vergi yukumluiugil,donem kannm vergiye tabi olan klsml Uzerinden hesaplamr. Vergiye tabi kar, diger yillarda vergilendirilebilen veya indirilebilen gelir veya gider kalemleri ile vergilendirilemeyen veya indirilemeyen kalemleri hariy tuttugundan dolayl, gelir tablosunda belirtilen kardan farkhhk gosterir. Toplulugun cari vergi yilkumli1lugu bilanyo tarihi itibariyle yasalla~ml~ ya da onemli olyude yasalla~ml~ vergi oram kullamlarak hesaplanml~tir. 21.06.2006 tarih ve 26205 no.lu Resmi Gazete'de yaylmlanan 5520 no.lu Kurumlar Vergisi Kanunu'nun 5. maddesinin I. flkrasmm d-4 bendi uyarmca "Gayrimenkul yatmm fonlan veya ortakhklanmn kazanylarl" Kurumlar Vergisinden istisnadlr. SOz konusu kanunun yurilrluk tarihi 01.01.2006 olan vergi kesintilerine ili~kin 15. maddesinin; 3. flkrasma gore, dagltilsm veya dagltilmasm, kazanylardan, kurum bunyesinde % 15 oramnda vergi kesintisi yaplhr, 4. flkrasma gore ise Bakanlar Kurulu, bu maddede belirtilen vergi kesintisi oranlanm, her bir Odeme ve gelir iyin ayn ayn slflra kadar indirmeye, kurumlar vergisi oranma kadar yukseltmeye ve aynl slmrlar dahilinde uyuncu flkrada belirtilen kazanylar iyin fon veya ortakhk turlerine gore ya da portfoylerindeki varhklann nitelik ve daglhmma gore farkhla~tirmaya yetkilidir. Bakanlar Kurulu'nca 10.12.2003 tarih ve 2003/6577 saylh Karamame ekinin 6-a maddesine gore Gayrimenkul yatmm fonlan veya ortakhklarmm kazanylarmdan % 0 kesinti yapllmaktadlr. Ertelenen vergi yukumluiuguveya varhgl, varhklann ve yukumluluklerinmali tablolarda gosterilen tutarlan ile yasal vergi matrahl hesabmda dikkate alman tutarlan arasmdaki geyici farkhhklann bilanyo yontemine gore vergi etkil inin yasal~ml~ vergi oranlan dikkate ahnarak hesaplanmaslyla belirlenmektedir. Ertelenen vergi yukumi' kleri vergilendirilebilir geyici farklann tumu iyin hesaplamrken, indirilebilir geyici farklardan olu~an e Ie vergi varhklan, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmamn kuwetle h olmasl
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan Tamamlaylcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedikr;e. Turk Lirasl olarak gosterilmi~tir) ~artiyla hesaplanmaktadlr. ~erefiye veya i~letme birle~meleri dl~mda varhk veya yukilmluliiklerin ilk defa mali tablolara ahnmasmdan dolayl olu~an ve hem ticari hem de mali kar veya zaran etkilemeyen geyici zaman lama farklanna ili~kin ertelenen vergi yiikumliiliiguveya varhgl hesaplanmaz. Ertelenen vergi yukumlulukleri, Toplulugun geyici farkhhklarm ortadan kalkmasml kontrol edebildigi ve yakm gelecekte bu farkm ortadan kalkma olaslhgmm du~ukoldugu durumlar haricinde, bagh ortakhk ve i~tiraklerdeki yatmmlar ve i~ ortakhklarmdaki paylar ile ili~kilendirilen vergilendirilebilir geyici farklarm tiimu iyin hesaplamr. Bu tiir yatmm ve paylar ile ili~kilendirilen vergilendirilebilir geyici farklardan kaynaklanan ertelenen vergi varhklarl, yakm gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanm kuvvetle muhtemel olmasl ve gelecekte bu farklarm ortadan kalkmasmm muhtemel olmasl ~artlyla hesaplanmaktadlr. Ertelenen vergi varhgmm kaylth degeri, her bir bilanyo tarihi itibariyle gozden geyirilir. Ertelenmi~ vergi varhgmm kaylth degeri, bir klsmmm veya tamammm saglayacagl faydamn elde edilmesine imkan verecek duzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadlgl olyude azaltihr. Ertelenmi~ vergi varhklan ve yukumlulukleri varhklarm geryekle~ecegi veya yukumluluklerin yerine getirildigi donemde geyerli olmasl beklenen ve bilanyo tarihi itibariyle kanunla~ml~ veya onemli olyude kanunla~ml~ vergi oranlan (vergi duzenlemeleri) Uzerinden hesaplanlr. Ertelenmi~ vergi varhklan ve yiikumluluklerinin hesaplanmasl Slfasmda, Toplulugun bilanyo tarihi itibariyle varhklarmm defter degerini geri kazanma ya da yukumlulukleriniyerine getirmesi iyin tahmin ettigi yontemlerin vergi sonuylan dikkate ahmr. Ertelenmi~ vergi varhklan ve yukumlulukleri,cari vergi varhklanyla cari vergi yukumluluklerinimahsup etme ile ilgili yasal bir hakkm olmasl veya soz konusu varhk ve yukumluliiklerinaym vergi mercii tarafmdan toplanan gelir vergisiyle ili~kilendirilmesi ya da Toplulugun cari vergi varhk ve yukumluluklerininetle~tirmek suretiyle Odeme niyetinin olmasl durumunda mahsup edilir. Dogrudan 5zkaynakta alacak ya da bory olarak muhasebele~tirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ili~kin ertelenmi~ vergi de dogrudan 5zkaynakta muhasebele~tirilir) ile ili~kilendirilen ya da i~letme birle~melerinin ilk kayda ahmmdan kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile d5neme ait ertelenmi~ vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebele~tirilir. i~letme birle~melerinde, ~erefiye hesaplanmasmda ya da satm alanm, satm alman bagh ortakhgm talllmianabilen varhk, yiikiimhiliik ve ~arta bagh bon;lannm geryege uygun degerinde elde ettigi paym satm ahm maliyetini a~an klsmmm belirlenmesinde vergi etkisi g5z 5niinde bulundurulur. Mali tablolarda yer alan vergiler, cari donem vergisi ile ertelenmi~ vergilerdeki degi~imi iyermektedir. Toplulugun, d5nem sonuylarl iizerinden cari ve ertelenmi~ vergi hesaplanmaktadlr. Odenecek kurumlar vergisi tutarlan, pe~in Odenen kurumlar vergisi tutarlanyla ili~kili oldugu iyin netle~tirilmektedir. Ertelenmi~ vergi aktifve pasifi de aym ~ekilde netle~tirilmektedir. Tiirkiye'de geyerli i~ kanunlan geregi emeklilik ve kldem tazminatl provizyonlan ili~ikteki finansal tablolarda geryekle~tikye provizyon olarak aynlmaktadrr. GUncel1enmi~ olan VMS 19 "~ah~anlara Saglanan Faydalar" Standardl uyarmca s5z konusu tiirdeki Odemeler tammlanml~ emeklilik fayda planlan olarak nitelendirilir. Ekli mali tablolarda kldem tazminati yiikiimliiliigii, gelecek Ylllarda Odenecek emeklilik tazminatmm bilanyo tarihindeki degerinin hesaplanmasl amaclyla entlasyon oramndan anndmlml~ uygun faiz oram ile iskonto edilmesi ile bulunan tutar olarak mali tablolara yansltilml~tir. Emeklilik tazminat giderine dahil edilen faiz maliyeti faaliyet sonuylannda kldem tazminat gideri olarak gosterilmektedir. Nakit ve nakit benzeri degerler bilanyoda maliyet degerleri ile yansltilmaktadlr. Nakit aklm tabl alman nakit ve nakit benzeri degerler eldeki nakit, banka mevduatlan ve likiditesi yiiksek yatl n iy
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan Tamamlaytct Notlar (Tutarlar, aksi belirtilmedikfe. Turk Lirasl olarak gosterilmi~tir) Nakit aktm tablosunda, doneme ili~kin nakit aktmlan i~letme, yatmm ve finansman faaliyetlerine dayah bir bilj:imde smtflandmlarak raporlamr. i~letme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit aktmlan, Toplulugun esas faaliyetlerinden kaynaklanan nakit aktmlanm gosterir. Yatmm faaliyetleriyle ilgili nakit aktmlan, Toplulugun yatmm faaliyetlerinde (varhk yatmmlan ve finansal yatmmlar) kullandtgt ve elde ettigi nakit aktmlanm gosterir. Finansman faaliyetlerine ili~kin nakit aktmlan, Toplulugun finansman faaliyetlerinde kullandtgt kaynaklart ve bu kaynaklarm geri odemelerini gosterir. Mali durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek iizere, Toplulugun mali tablolan onceki donemle kar~tla~tlrmah hazlrlanmaktadlr. Mali tablolann kalemlerinin gosterimi veya slmflandmlmasl degi~tiginde kar~lla~tmlabilirligi saglamak amaclyla, onceki donem mali tablolan da buna uygun olarak yeniden stmflandmhr. Adi hisseler, ozsermaye olarak slmflandmhr. Adi his seier iizerinden dagltilan temettiiler, beyan edildigi donemde birikmi~ kardan indirilerek kaydedilir. i) 1 Ocak 2010 tarihinden sonra ba~layan mali dijnemler itibariyle ge~erli olan yeni standart, de~i~iklik ve yorumlara ili~kin ijzet bilgi: UFRS 2 (Degi~iklik) "Hisse Bazh Odemeler" Hisse bazh Odemeler ile ilgili bir taklm alj:lklamalar getirilmi~tir. UFRS 3 (Degi~iklik), "i~letme Birle~meleri" ve UMS 27 (Degi~iklik), "Konsolide ve Konsolide Olmayan Finansal Tablolar" Ko~ullu be dele ili~kin muhasebele~tirme, iktsap maliyetlerinin muhasebele~tirilmesi ve ~erefiyenin kayltlara almmasma ili~kin bir taklm diizenlemeler yapilml~ ve bagh ortakhklardaki paylarm degi~imine ili~kin omeklere yer verilmi~tir. UFRS I(Degi~klik), "UFRS'nin ilk kez uygulanmasl" UFRS'nin ilk kez uygulanmasmda bazl istisnalar getirilmi~tir. UMS 39 (Degi~iklik), "Finansal Aralj:lar: Muhasebele~tirme ve Ollj:me" - Uygun korumah enstiirmanlar UFRYK 17, "Gayri-nakdi Varhklarm Ortaklara DagltIlmasl". ii) 31 Arahk 2010 tarihinden sonra ba~layan mali dijnemler itibariyle ge~erli olacak olan yeni standart, de~i~iklik ve yorumlara ili~kin ijzet bilgi: UMS 24 (Revize) "ili~kili Taraf Alj:lklamalan" (l Ocak 2011 tarihinde veya sonrasmda ba~layan hesap donemlerinde gelj:erli olacaktir) Kamu i~tirakleri ilj:inili~kili taraf alj:lklamalan guncellenmi~tir. UFRS 9,,(l Ocak 2013 tarihinde veya sonrasmda ba~layan hesap donemlerinde gelj:erli olacaktir) Finansal varhklann smlflanmast ve ollj:iilmesi ile ilgili yeni ko~ullar getirmektedir. UMS 32 (Degi~iklik) "Hisse ihralj:larmm Smtflandmlmast" (l ~ubat 2010 tarihinde veya sonras ba~layan yllhk hesap donemlerinde gelj:erli olacaktir)
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan Tamamlaylcl Notlar (Tutar/ar, aksi be/irti/medikf;e, Turk Lirasl o/arak gosteri/mi~tir) UFRS 1 (Degi~iklik) - (1 Temmuz 2010 tarihinde veya sonrasmda ba~layan hesap donemleri i~in ger;erli olacaktir, erken uygulamaya izin verilmektedir); Kar~ll~tIrmah UFRS 7 notlan ir;in smlrll muafiyet UFRYK 9 "Sakh Tilrev Urunlerinin Yeniden Degerlendirilmesi" (1 Ocak 2013 tarihinde veya sonrasmda ba~layan hesap donemlerinde ger;erli olacaktlr) UFRYK 14 (Degi~iklik) "Asgari Fonlama Ko~ullannm Geri Odenmesi" (1 Ocak 2011 tarihinde veya sonrasmda ba~layan hesap donemlerinde ger;erli olacaktlr.) UFRYK 19 "Finansal Yilkilmlillilklerin Sermaye Arar;lan ile Ortadan Kaldmlmasl" (1 Temmuz 2010 tarihinde veya sonrasmda ba~layan hesap donemlerinde ger;erli olacaktlr) Topluluk yonetimi, yukarldaki standartlann uygulanmasmm gelecek donemlerde Toplulugun finansal tablolan ilzerinde onemli bir etki yaratmayacagl goril~ilndedir. Hesap Adl Kasa Banka -Vadesiz Mevduat - Vadeli Mevduatt Diger Ham Degerler Toplam 112.490 2.327.924 1.197.749 1.130.175 42.442 2.482.856 31 Mart 2010 34.981 63.392 63.392 9.045 107.418 Hesap Adl Vadesiz 1-30 giln 30-90 giln 90-180 giln 180-365 gun Toplam TL Toplam Tutar Faiz Oram 1.130.175 %6,25-%6,5 1.130.175 31 Mart 2010 Tutar Faiz Oram
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan Tamamlaylcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedi/cfe. Turk Lirasl olarak gosterilmi:;tir) Hisse Senetleri -Te kilatlanml Piyasalarda l lem GlJrenler -Te kilatlanml Piyasalarda l lem GlJrmeyenler Toplam Hesap Adl Vadesiz Toplam 34.689 34.689 34.689 34.689 34.689 31 Mart 2010 34.689 34.689 34.689 31 Mart 2010 34.689 34.689 Sangerme Yatmmlan Giri~im A.~ Toplam Turizm Ortak Hisse Oran (%) Tutan 34.689 34.689 31 Mart 2010 Hisse Tutan Oran (%) 34.689 34.689 Sangerme Turizm Yatmmlan Ortak Giri~im A.~ Toplam Aktif Bor~lar OZkaynak Net satj~lar Donem Kan Toplaml Toplaml Toplaml 3.896.838 3.885.975 10.863 (41.241) 3.896.838 3.885.975 10.863 (41.241) Sangerme Turizm Yatmmlan Ortak Giri~im A.~ Toplam Aktif Bor~lar OZkaynak Net satl~lar Donem Kan Toplaml Toplaml Toplaml 3.905.239 3.877.585 27.653 (24.451 ) 3.905.239 3.877.585 27.653 (24.451)
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan TamamlaYlcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedikfe. Turk LiraSI olarak gosterilmi~tir) Hesap Adl Banka Kredileri Uzun Vadeli Kredilerin Anapara Taksitleri ve Faizleri Finansal Kiralama i!;lemlerinden Bor91ar Ertelenmi!; Finansal Kiralama Bor91anma Maliyetleri (-) Diger Finansal Bor91ar(Faktoring Kredileri) Toplam 13.891.217 44.218.062 749.021 10.820.874 69.626.890 31 Mart 2010 7.109.622 14.622.426 800.298 5.981.119 28.412.632 Hesap Adl Banka Kredileri Finansal Kiralama i!;lemlerinden Bor91ar Ertelenmi!; Finansal Kiralama Bor91anma Maliyetleri (-) Toplam 25.361.613 227.544 (31.011) 25.558.146 31 Mart 2010 56.409.320 433.658 (25.645) 56.817.333 Krediler 0-3 ay 3-12 ay 13-36 ay 37-60 ay Toplam 3.218.329 54.890.950 3.069.893 22.291.720 83.470.892 31 Mart 2010 5.510.772 16.221.276 56.409.320 Finansal Kiralama 0-3 ay 3-12 ay 13-36 ay Toplam Bor~larI 188.805 560.216 227.544 976.565 31 Mart 2010 167.582 531.883 408.013 1.107.478 Faktoring 0-3 ay 3-12 ay Toplam Bor~larI 10.069.834 751.040 10.820.874 31 Mart 2010 5.981.119 Nev'i TL Krediler USD Krediler GBP Krediler Klsa Vadeli Krediler 6.887.524 864.230 TLTutarI 997.553 10.845.784 2.047.880 13.891.217 YIlhk Faiz Oram (%) Faizsiz - 12% %5,75-%8,5 7%
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan Tamamlaylcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedik;e. Turk Lirasl olarak gosterilmi~tir) TL Krediler USD Krediler EURO Krediler 27.305.572 630.671 8.016 42.998.085 1.211.961 11,88% 0/04,65 %6,85-%7,50 Uzun Vadeli Kredilerin Anapara Taksitleri ve Faizleri Faktoring Borylan (TL) Diger Finansal Bor~lar 10.820.874 10.820.874 TL Krediler EURO Krediler Uzun Vadeli Krediler 7.375 25.354.237 25.361.613 11,88% %6,85-%7,50 Hesap ismi Aareal BANK A.G. Aareal BANK A.G. Aareal BANK A.G. Aareal BANK AG. Aareal BANK AG. Aareal BANK A.G. Aareal BANK AG. Aareal BANK A.G. Aareal BANK A.G. Aareal BANK AG. Aareal BANK AG. Toplam Doviz Cinsi EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO Doviz Tutan 193.650 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 9.400.000 2.000.000 13.193.650 Vade Tarihi 06.09.2011 06.12.2011 06.03.2012 06.06.2012 06.09.2012 06.12.2012 06.03.2013 06.06.2013 06.09.2013 18.11.2013 18.11.2013 TL Krediler TLTutan 2.163.648 Ydhk Faiz Oram (%) 12 USD Krediler Klsa Vadeli Krediler USD Krediler EURO Krediler Uzun Vadeli Kredilerin Anapara Taksitleri ve Faizleri Faktoring Borylan (TL) Diger Finansal Bor~lar 8.983.158 465.113 4.945.974 7.109.622 13.667.876 954.550 14.622.426 5.981.119 5.981.119 7-8,5 Libor + 3,5 6,75-7,35 USD Krediler 19.000.000 28.908.500 Libor + 3,5 EURO Krediler Uzun Vadeli Krediler 13.400.000 27.500.820 56.409.320 6,75-7,35
Tarihi itibariyle Konsolide Mali Tablolan TamamlaYlcl Notlar (Tutarlar. aksi belirtilmedikfe, Turk Lirasl olarak gijsterilmi~tir) Hesap ismi Credit Suisse Toplam Aareal BANK AG. Aareal BANK A.G. Aareal BANK AG. Aareal BANK AG. Aareal BANK A.G. Aareal BANK A.G. Aareal BANK AG. Aareal BANK AG. Aareal BANK A.G. Aareal BANK AG. Aareal BANK A.G. Aareal BANK A.G. Toplam Doviz Cinsi USD USD EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO EURO Doviz Tutan 19.000.000 19.000.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 200.000 9.400.000 2.000.000 13.400.000 Vade Tarihi 27.04.2011 06.06.2011 06.09.2011 06.12.2011 06.03.2012 06.06.2012 06.09.2012 06.12.2012 06.03.2013 06.06.2013 06.09.2013 18.11.2013 18.11.2013 Kisa Vadeli Finansal Kiralama i~lemlerden Bor9lar TL Finansal Kiralama i~lemlerden Bor9lar EURO Finansal Kiralama i~lemlerden Bor~lar Toplaml Ertelenmi~ Finansal Kiral.Bor91anma Maliyeti( -) TL Ertelenmi~ Finansal Kiral.Bor91anma Maliyeti( -) EURO Ertelenmi~ Finansal Kiral.Bor~lanma Maliyeti Toplaml Genel Toplam Uzun Vadeli (2-4 YII) Finansal Kiralama i~lemlerden Bor91ar TL Finansal Kiralama i~lemlerden Bor91ar EURO Finansal Kiralama hlemlerden Bor~lar Toplaml Ertelenmi~ Finansal Kiral.Bor91anma Maliyeti( -) TL Ertelenmi~ Finansal Kiral.Bor91anma Maliyeti( -) EURO Ertelenmi~ Finansal Kiral.Bor~lanma Maliyeti Toplaml Genel Toplam TL Tutan 79.441 669.579 749.021 (8.260) (44.024) (52.284) 696.737 TL Tutan 60.097 167.447 227.544 (15.155) (15.858) (31.011) 196.533