GÜNLÜK BÜLTEN

Transkript

1 Tekstil Yatırım er GÜNLÜK BÜLTEN Đç Piyasalar 31/12/2010 Kapanış Değişim % IMKB IMKB USD/TL 1, EUR/USD 1, ALTIN 1, PETROL (BRENT) /01/2011 Piyasa Verileri USD/TL Dün EUR/USD Tahvil ( ) % BRENT Dış Piyasalar 31/12/2010 Kapanış Değişim % Bovespa 69,304 - XETRA DAX 6,914 - Dow Jones 11, FTSE 5, Nikkei 10,228 - S&P 500 1, Vadeli Piyasalar 03/01/2011 Değişim % FDOW 0.54 FSPX 0.66 FDAX 1.08 Bakış Açısı Yıllık Bazda %7.00 TÜFE Cnbc-e Aralık ayı enflasyon anketine göre bugün açıklanacak Tüfe'de ortalama beklenti %0.25, Üfe'de ise ortalama beklenti %0.46 seviyesindedir. Geçen senenin aynı döneminde bu oranlar yüzde 0.53 ve 0.66 olarak gerçekleşmişti. Beklenti dahilinde gelecek TÜFE rakamı yıllık bazda TÜFE %7.29'dan %7.00 seviyesine gerileyecektir. Hatırlatma yapmak gerekirse Kurul, önümüzdeki dönemde işlenmemiş gıda fiyatlarındaki düzeltmenin de katkısıyla enflasyonun düşmeye devam etmesini beklediğini açıklarken, hedef 2010 yılı sonunda yüzde 7 ile yüzde 8 aralığındaydı. ĐTO verilerine göre ise 2010 yılı Aralık ayında perakende fiyatlarda yüzde -0,20 azalış, toptan fiyatlarda ise yüzde 1,64 oranında artış kaydedildi. Ocak Ayında Komşuya Dikkat Hatırlatma yapmak gerekirse 22.12'de Fitch Ratings, Yunanistan'ın BBB- olan yabancı ve yerel para cinsinden uzun vadeli kredi notunu negatif izlemeye aldığını bildirmişti. Negatif izlemenin Ocak ayında tamamlanması bekleniyordu Đlk Çeyrek Borçlanma Stratejisi Hazine Müşteşarlığı, 2011 ilk çeyrek dönemine ait toplam 50 milyar TL lik iç borç servisine karşılık 44 milyar TL lik iç borçlanmaya gidecek. Borçlanma stratejisine göre Ocak'ta 28,6 milyar, Şubatta 16,5 milyar, Mart ayında ise 4,8 milyar TL iç borç ödemesi yapacak. Ocak ayındaki 28,6 milyar TL ödemeye karşılık 25,1 milyar TL, Şubat ayındaki 16,5 milyar TL lik ödemeye karşılık 14.4 milyar TL ve Mart taki 4.8 milyar TL lik ödemeye karşılık 4.5 milyar TL lik iç borçlanmaya gidecek Tarihli Endeks Değişiklikleri Đmkb-30 endeksinden Şekerbank hisse senedi çıkarken, yerine Đhlas Holding hisse senedi girecektir. Piyasa Beklentisi bandında direnç oluşturan endekste 22 günlük ortalama 65871'de olup bu seviyenin altında satış baskısı artabilir yeniden ön plana çıkabilir. Gündem ABD Đnşaat Harcamaları ABD Aralık ISM Đmalat Endeksi 17:00 Beklenti: 57.0 Önceki: 56.6 ABD Kasım Đnşaat Harcamaları 17:00 Beklenti:%0.2 Önceki: %0.7 Salı günü FOMC tutanakları, Çarşamba günü ABD ADP raporu, Cuma günü ise Avro Bölg. 3.Çeyrek GSYH(Final) verisi ile ABD Đşgücü raporu izlenecek.

2 Küresel Piyasalar Salı günü ABD'de açıklanacak önceki ay yüzde 0.9 azalan fabrika siparişlerinin yüzde 0.2 azalması bekleniyor. Çarşamba günü açıklanacak ISM Đmalat dışı endeksin ise 55.0'den 55.7 seviyesine yükselerek 2006 yılı Mayıs'tan beri en yüksek seviyeye ulaşması bekleniyor. Önemli makro dataların bulunmadığı yılın son günü dolar G10 pariteleri karşısında değer kaybederken Avustralya doları 1,0257 ile 28 yılın zirvesine ulaştı. Euro/dolar paritesi 1,3428 seviyesine ulaştıktan sonra bugün Fransa nın 8,5 milyarlık varlık alım ihalesi öncesi karşıtı 15 döviz karşısında değer kaybetti, yen 3 euro karşısında 3 ayın zirvesine ulaştı. Euro/dolar paritesindeki sert düşüş paritenin yeniden 1,30 seviyelerine kadar çekilişinin işareti olabilir gün içi destek 1,3235-1,3210 direnç 1,3375-1,3442. ABD de eyaletlerin ekonomik durumu tartışılmaya devam ederken 50 eyalet arasında 4 zayıf halka ortaya çıkıyor (California, New York, New Jersey, Illinois) ve bu eyaletlerin CDS'leri yükselmeye başladı. Emtia cephesinde ralliler devam ederken altın 1420, petrol 91,50 bakır 4,48 seviyelerini geçti. Arzın talebi karşılayamayacağı beklentileri ile bakırda yaşanan rallinin oldukça güçlü olduğunu ve gelebilecek kar satışlarında 4,28 civarından alım düşünülebileceğini söyleyebiliriz. Yönünü tamamen yukarı çeviren altında ise 1402 alım için en uygun seviye olarak görünürken 1414 de çekilmelerde alım fırsatı olarak değerlendirilebilir. Petrolde de ABD ekonomisinin istikrar kazanacağı beklentisi ile $100 hedefle $89 yatırım için uygun seviye. Şirket Haberleri Netaş OEP RHEA Turkey Tech B.V.'nin 30 Aralık 2010 tarihinde Sermaye Piyasası Kurumu'na zorunlu çağrı başvurusu yaptığı tarafımıza bildirilmiştir. Hateks Hatay Tekstil Đşletmeleri A.Ş. toplam TL nominal değerli paylar, 1 TL nominal değere tekabül eden beher pay için satışın ilk gününde 3,86 TL fiyat baz alınarak Galata Menkul Değerler A.Ş. aracılığı ile 7 Ocak 2011 ve 10 Ocak 2011 tarihlerinde iki iş günü süre ile "HATEK.BE" koduyla Borsamız Birincil Piyasası'nda satışa sunulcaktır. Hürriyet Gazetecilik Şirketimize 2004, 2005 ve 2006 hesap dönemlerine ilişkin olarak tebliğ edilen ,-TL vergi aslı, ,-TL vergi ziyaı cezası olmak üzere toplam ,-TL tutarındaki vergi/ceza ihbarnamelerinin terkini amacıyla açılan davaların bir kısmı lehimize (vergi ve ceza dahil toplam ,-TL), bir kısmı aleyhimize (vergi ve ceza dahil toplam ,-TL), sonuçlanmış olup, aleyhimize sonuçlananların bir kısmının da (vergi ve ceza dahil toplam ,-TL) yürütmesi durdurulmuştur. Egeli&Co % Rüçhan Hakkı Yeni Sırası Açılacak / 1.30 TL Frigo Pak Gıda %100.0 Rüçhan Hakkı Yeni Sırası Açılacak / 1.17 TL Đdaş % Rüçhan Hakkı Yeni Sırası Açılacak Reysaş %86.44 Bedelsiz Pay Alma Hakkı A,B,C Listelerindeki Değişiklikler A grubuna geçen hisseler: ARMDA, AVGYO, CELHA, DGZTE, DOGUB, ESCOM, GOZFN, MAKTK,TRNSK EKIZ ve FVORI hisse senedi A grubundan B Grubuna geçiyorlar. Ekonomi Haberleri Galatasaray Sportif Sınai ve Yatırımlar A.Ş., hesap dönemleri için milyon lira vergi aslı ve milyon lira vergi ziyaı cezası talep edildiğini ve buna karşı uzlaşma başvurusunda bulunduğunu açıkladı. (Hürriyet) Ekonomik krizin etkisinden kurtulup 2010 yılında 15,1 milyar dolar kâr etmesi beklenen havayolu şirketlerinin gelirleri 2011 yılında düşüş gösterecek. Uluslararası Hava Taşımacıları Birliği (IATA) Başkanı Giovanni Bisignani, önümüzdeki yıl artan petrol fiyatları ve Avrupa ekonomisindeki yavaş toparlanma nedeniyle havayolu şirketlerinin gelirlerinin 9,1 milyar dolarda kalacağını açıkladı.(yeni Şafak) Roubini 2011 için pembe bir tablo çizdi. Çin, Hindistan ve Brezilya'nın 2011'de ortalama yüzde 6.3 büyüyeceğini tahmin eden Roubini, 2011'de çift dip riskini yüzde 40'ın altında görüyor. ABD'nin 2011'de yüzde 2.7 büyüyeceğine inanan Roubini, sadece Avrupa için karamsar. Roubini'ye göre bu yılın ilk altı ayındaki en büyük risk Euro Bölgesi'ndeki likidite problemi. (Sabah) 2010 da 38 ülke borsası arasında Estonya yüzde 73 lük artışla en çok kazandıran borsa oldu. Yüzde 65.7 lik değer artışıyla Kolombiya ikinci, yüzde 63.6 yükselen Peru ise üçüncü sırada aldı. Rusya, yüzde 53.4 lük artışla dördüncü olurken, Polonya yüzde 51.9 la beşinci sırayı aldı. Türkiye ise 38 ülke arasında yüzde 26.2 lik getiriyle 12. oldu. Diğer yandan, 2010 da en çok düşen borsa, 2009 un Kasım ayından bu yana borç kriziyle boğuşan Yunanistan oldu. Yunanistan borsası yatırımcısına yüzde 35.5 kaybettirdi. (Milliyet) Euro yu güçlendirmeleri gerektiğini söyleyen Merkel yeni yıl mesajında Avrupa, bu aylarda büyük bir sınavdan geçiyor. Euro yu güçlendirmeliyiz. Bu sadece bizim paramızla ilgili bir durum değil. Euro bir para biriminden çok daha fazla anlam ifade ediyor dedi. Venezüella'dan devalüasyon kararı. Venezüella, yüzde 26.9 ile dünyanın en yüksek enflasyon oranına sahip ülkeler arasında yer alıyor. Ülkenin yerel para birimi bolivarın yaklaşık yüzde 40 devalüe edileceği bildirildi. (Sabah) Yatırımcıların uzun süredir beklediği Yenilenebilir Enerji (rüzgar, güneş, su) Kanunu (YEK) 2010 nun son günü çıktı. Koç, Sabancı, Zorlu, Aksa, Anadolu Grup, MMEKA, Polat, Bilgin Enerji gibi büyük şirketler yatırıma hazır. Sektör temsilcileri yenilenebilir enerjide 5 yıl içinde 20 bin megavatlık, 30 milyar dolarlık yatırım yapılacağını öngörüyor.

3 Teknik Bakış Endeks günü %1.22 azalış ve puan ile tamamladı. Đşlem hacmi milyon TL oldu. ĐMKB-30 da KRDMD %2.70, DOHOL %0.90, PETKM %0.42 ile en çok değer kazanan hisseler oldular bandında direnç oluşturan endekste 22 günlük ortalama 65871'de olup bu seviyenin altında satış baskısı artabilir yeniden ön plana çıkabilir. Dolar bazında önceki dip ise 40188/ TL bazında 62090'dadır. Ocak ayında XUTUM endeksi FK'ya ulaşırken, şuan FK'dan işlem görmektedir FK mevcut durumda %20 yukarı potansiye işaret ederken, 2011 yılında olası ''Yatırım Yapılabilir'' seviyeye ulaşmamız durumunda bu rakam ĐMKB-100 için endekse karşılık gelmektedir. Destek usd 40188/ Direnç ĐMKB Al-Sat Amaçlı Hisseler Hisse Kapanış Destek Direnç Not ANELE DOAS KRDMD Aylık bazda direnç bandı önemli

4 SGMK&DOVĐZ&CDS Gösterge Tahvil Gösterge varlık yılın son işlem gününde %7,07-7,10 bandı arasında hareket etti ve %7,08 seviyesinden kapanış gerçekleşti. Valörlü işlemlerde de sınırlı işlem hacmi ile gösterge varlık %7,09-7,11 seviyelerinde hareket ederek günü %7,11 seviyesinden kapattı. Bu sabah tezgahüstü piyasada %7,05 seviyesinden güne başlayan tahvilin gün içinde %7,00 - %7,10 bandı arasında düşük işlem hacmi ile hareket etmesini bekliyoruz. VOB YORUMU Şubat vadeli endeks kontraları Cuma gününü yukarıda 83,625 gördükten sonra en düşük 81,975 görerek kapanışı 82,275 seviyesinden gerçekleştirdi. Yurtdışı piyasalarında yeni yılla birlikte oldukça olumlu olması ve Euro/ Dolar paritesinin ciddi tepki vermesi ile bugün bizde de aynı etkiyi yaratacaktır. Yukarıda 82,900-83,200 ve 84,000 seviyeleri dirençler olarak izlenebilir ve bu hareket yukarıda 86,500 seviyelerine kadar devam edebilir. Aşağıda ise 82,000 seviyesinin altında 81,600 ve 81,000 seviyeleri destekler olarak takip edilebilir. VOB ENDEKS KONTRATI: VIX

5 +90 (212) Uğur Konuk Genel Müdür Yardımcısı 1577 Timuçin Alp Araştırma Yönetmen 1570 Erdem Kaylı Araştırma Yönetmen Yrd Şebnem Türkeli VOB Uzmanı 1539 Yurt Dışı Piyasalar Göktan Akbaş Uzmanı 1580 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. UYARI