Trump ın vergi planı piyasaları tahmin etmedi. Kurumlar vergisinin %35 ten %15 e indirilmesi öngörülen planda, gelir vergisi 7 den %3 e düşürülürken, deniz aşırı şirketlerinde karlarına bir defalığına vergi getiriliyor. Öte yandan ABD nin NAFTA dan hemen çıkmayacağı da açıklandı. Büyük bir vergi planının açıklanacağının ifade edilmesine rağmen planın detaylarına girilmemesi ABD de dün endekslerin yönünü aşağıya çevirdi. Bu sabah vadeliler %0,08 primli. Bu sabah BOJ un kararıyla yeni güne başlıyoruz. BOJ beklenildiği gibi para politikasında değişikliğe gitmezken, 2017 yılı enflasyon tahminini %1,5 ten %1,4 e çekti. Asya piyasalarında bu sabah görünüm zayıf. (Nikkei -%0,16, Shanghai +%0,15) Güç kaybeden dolarla birlikte USD/TL de bu sabah işlemler düşüşle 3,57 nin hemen altından geçiyor. TCMB geç likidite penceresi borç verme faiz oranında 50 bp lik artışa gitti. TCMB geç likidite penceresi borç verme faiz oranını 50 bp lik artışla %11,75 den %12,25 e çekerken, faiz koridorunu %7,25-9,25 bandında, politika faizini ise %8 de sabit tuttu. Karar metnine baktığımızda; daha önce iç talebin zayıf seyrettiğine işaret eden ifade yerini iç talepteki kısmı iyileşmeye bırakırken, metinde TCMB nin enflasyon görünümündeki bozulmayı sınırlamak adına parasal sıkılaştırmayı güçlendirme kararı aldığı ifadesi yer alıyor. Hatırlanacağı üzere Mart ayında yıllık enflasyon %11,29 ile Ekim 2008 den bu yana en yüksek seviyeye yükselmişti. Önümüzdeki dönemde enflasyon Merkez Bankası nın odağında olmaya devam edecek. Merkez Bankası nın önümüzdeki ay toplantısı yok. En yakın PPK toplantısı ise 15 Haziran da bulunuyor. Bu noktada Merkez Bankası nın bu süreçte kendine alan yaratmak istediğini düşünüyoruz. Piyasa fiyatlamalarına baktığımızda uzun süredir geç likidite penceresini aktif olarak kullanan TCMB nin 50 bp lik artışla %12,25 e çekmesini TL nin likiditesini daha fazla sıkılaştırması açısından TL adına pozitif bir hareket. Karar sonrasında 3,5608 seviyesine kadar gevşeyen USD/TL günü 3,5787 den tamamladı. Bugün ECB faiz kararını açıklayacak. ECB den bu toplantıda herhangi bir hamle gelmesi beklenmiyor. Karar sonrasında 15:30 da ECB Başkanı Draghi nin vereceği mesajlar ise önemli olacak. ECB nin mevcut durumda mevduat faizi -%0,40 da, refinansman oranını ise %0,0 da bulunuyor. Bu ay itibariyle 80 milyar eurodan 60 milyar euroya inen tahvil alımları Aralık 2017 ye kadar devam edecek. Ayrıca bugün Almanya dan TÜFE, ABD den ise dayanıklı mal siparişlerini alacağız. Yurtiçinde makroekonomik veri akışı bulunmuyor. Kapanış Değ% BIST-100 94.522-0,12% BIST-30 116.393-0,12% BIST-Sınai 98.854 0,67% BIST-Tüm 95.510-0,10% BIST Hacim-Tüm(mn TL) 6.062 7,86% 95.000 94.000 93.000 92.000 91.000 90.000 20.4 21.4 24.4 25.4 26.4 BIST 100 Yabancı Payı 65,0% 64,5% TCMB Faizi (%) Dün Önceki Ağırlıklı Ort. Fonlama 11,50 11,48 10 Yıllık Tahvil Faizi (%) Son Önceki ABD 2,32 2,34 Almanya 0,36 0,36 İspanya 1,69 1,66 İtalya 2,31 2,15 BIST - Çarpanlar (XU100) Dün Önceki F/K 12,59 12,60 PD/DD 1,39 1,39 Vadeli İşlemler -Yakın Vade Değ% BIST-30 116,525-0,26 Dolar/TL 3,5806-0,32 Dün Önceki Dolar/TL 3,5787 3,5803 Euro/TL 3,9028 3,9130 Sepet Kur 3,7408 3,7467 En Çok Artan (Tüm) Kapanış Değ% HDFGS 2,95 8,46 CEMTS 3,48 7,74 CMENT 11,32 6,89 AKSA 10,83 6,59 RTALB 12,80 6,31 En Çok Düşen (Tüm) Kapanış Değ% MARTI 0,62-4,62 YGYO 0,77-3,75 VESBE 12,80-3,69 GEDZA 8,20-3,53 UTPYA 2,50-3,10 En Hacimliler (Tüm) Kapanış mn TL THYAO 6,10 955 GARAN 9,66 909 HALKB 11,90 391 AKBNK 9,56 378 EREGL 6,34 321
Kap Haberleri Söktaş Tekstil in (SOKTS, Nötr) çıkarılmış sermayesinin %26,8 oranında bedelli sermaye artırımında rüçhan hakkı kullanımı tarihleri 27.04.2017-11.05.2017 olarak belirlendi. Rüçhan hakkı kullanım fiyatı 1 TL olarak belirlendi. Enka İnşaat (ENKAI, Nötr) %9,52 ve Iş GYO nun (ISGYO, Nötr) %7,5 oranında bedelsiz sermaye artırımında bedelsiz payların dağıtımı bugün gerçekleştirilecek. RTA Laboratuvarları (RTALB, Nötr) kar payından olmak üzere %300 bedelsiz sermaye artırımı amacıyla SPK ya başvurdu. Özak GYO (OZKGY, Nötr) 5 yıl vadeli, 28 milyon TL tutarında kredi kullanıldığını açıkladı. Bizim Toptan (BIZIM, Nötr), hisse geri alım kararı kapsamında; dün 11,67 11,73 TL fiyat aralığından toplam 15.000 adet alım işlemi gerçekleştirdi. 1Ç17 Kar Değerlendirmeleri Garanti Bankası (GARAN, Pozitif) 1Ç17'de 1,45 milyar TL olan piyasa beklentilerinin üzerinde 1,53 milyar TL net kar elde etti. TSKB (TSKB, Nötr) 1Ç17'de 139 milyon TL olan piyasa medyan tahminlerine paralel 141 milyon TL net kar elde etti. Turkcell'in (TCELL, Nötr) 1Ç17 karı 458,5 milyon TL ile beklentileri karşılamadı. (Beklenti: 540 milyon TL) Beklentileri karşılamayan net kar rakamında gecen senenin aynı dönemine göre net finansal giderlerdeki artış etkili oldu. 1Ç17'de FAVÖK rakamı yıllık bazda %40'lık artışla 1,4 milyar TL'ye ulaşan şirketin net karı 392 milyon TL'lık net finansal giderlerin etkisiyle yıllık bazda %19'lık azalışla 458,5 milyon TL'ye gerilerken net kar marjı geçen senenin aynı dönemine göre 5,8 puanlık düşüşle %11,65'e indi. Açıklanan temettü ödemesi beklentileri karşılamayan ilk çeyrek finansallarının negatif etkisini sınırlayabilir. Ford Otosan (FROTO, Nötr), 1Ç17'de 265 milyon TL olan piyasa beklentilerine paralel 272 milyon TL net kar elde etti. İhracat gelirlerinin etkisiyle şirketin satış gelirleri ( yurtiçi satış gelirleri %4, ihracat gelirleri %38) yıllık bazda %29 artışla 5,4 milyar TL olan şirketin FAVÖK rakamı %21 oranında artışla 437 milyon TL olarak gerçekleşirken FAVÖK marjı geçen senenin aynı dönemine göre 0,6 puan azalışla %8,1'e geriledi. Ford Otosan 2017 yılsonunda toplam otomotiv pazarının 850-900 bin aralığında olacağını öngörüyor. Yurtiçi satış hacminin 105-115 bin aralığında, ihracat hacminin 280-290 bin aralığında olacağını öngören şirket üretim hacminin 345-355 bin adet olmasını bekliyor. Şirket bugün ilk çeyrek finansallarına ilişkin analist toplantısı gerçekleştirecek.
Kurulunda Alınan Temettü Kararları Hisse Başına Net Nakit Temettü Son Kapanış Net Temettü Verimi (%) Ödeme Tarihi Genel Kurul Tarihi TCELL 0,6920 12,69 5,45 15/06/2017-15/09/2017-15/12/2017 25.05.2017 Bugün Temettü Ödeyecek Hisseler Hisse Başına Net Nakit Temettü Son Kapanış Net Temettü Verimi (%) CLEBI 1,0625 24,04 4,42 EGEEN 10,2000 266,00 3,83 Küresel Piyasalar Endeksler Son Önceki Değ % Gün İçi Yüksek Puan % Gün İçi Düşük Puan % 7 Gün % 30 Gün % DOW IND 20.975 20.996-0,10 21.071 0,36 20.972-0,11 1,93 1,32 40,64 S&P 500 2.387 2.389-0,05 2.398 0,40 2.387-0,08 1,34 1,22 29,19 NASDAQ Comp. 6.025 6.025 0,00 6.041 0,26 6.022-0,06 1,83 2,55 44,28 XETRA DAX 12.473 12.467 0,05 12.486 0,15 12.442-0,20 3,70 2,66 30,58 CAC 40 5.288 5.278 0,19 5.297 0,35 5.270-0,14 4,13 4,79 23,09 FTSE 100 7.289 7.276 0,18 7.303 0,37 7.262-0,18 2,39-0,74 8,00 NIKKEI 225 19.254 19.289-0,18 19.269-0,11 19.200-0,47 4,47 0,27 18,19 BOVESPA 64.862 65.148-0,44 65.436 0,44 64.679-0,72 1,73 0,34 25,93 MSCI Emerging M. 983 983-0,01 983-0,01 983-0,01 2,51 1,26-1,84 XU100 94.522 94.635-0,12 93.803-0,88 92.771-1,97 2,70 4,81 39,58 2014 YB % Euro/USD 1,0902 1,0904-0,02 1,0922 0,17 1,0900-0,04 1,72 0,85-23,89 USD/JPY 111,27 111,06 0,19 111,41 0,31 111,02-0,04 1,79 0,07 19,43 Altın 1268,40 1264,20 0,33 1271,10 0,55 1267,20 0,24-1,05 1,02 15,21 ABD Petrol 49,34 49,62-0,56 49,43-0,38 49,18-0,89-2,70 2,01-37,65 Brent Petrol 51,58 51,45 0,25 51,69 0,46 51,53 0,16-2,61 0,49-34,49
Ekonomik Veri Takvimi Beklenti Önceki 27 Nisan 2017, Perşembe Belirsiz Japonya Faiz Oranı Kararı -0,10% -0,10% 09:30 Japonya BoJ Basın Konferansı 14:45 Euro Bölgesi ECB Faiz Oranı Kararı (Nisan) 0,00% 0,00% 15:00 Almanya TÜFE (Yıllık) (Nisan) 1,90% 1,60% 15:00 Almanya TÜFE (Aylık) (Nisan) -0,10% 0,20% 15:30 ABD Çekirdek Dayanıklı Mal Siparişleri (Aylık) (Mart) 0,50% 0,50% 15:30 ABD Dayanıklı Malları Siparişleri (Aylık) (Mart) 1,50% 1,80% 17:00 ABD Askıdaki Konut Satışları (Aylık) (Mart) 0,50% 5,50% Saat 15:30'da ECB Başkanı Draghi'nin Basın Konferansı bulunuyor. 28 Nisan 2017, Cuma 02:30 Japonya Çekirdek TÜFE (Yıllık) (Mart) 0,20% 0,20% 02:30 Japonya TÜFE (Yıllık) (Mart) 0,30% 0,30% 02:50 Japonya Sanayi Üretimi (Aylık) (Mart) -0,80% 3,20% 09:00 Almanya Perakende Satışları (Yıllık) (Mart) -- -2,10% 09:00 Almanya Perakende Satışları (Aylık) (Mart) -- 1,80% 10:00 Türkiye Dış Ticaret Dengesi (Mart) -- -3,69 milyar $ 11:30 İngiltere GSYIH (Yıllık) (1. Çeyrek) 2,20% 1,90% 11:30 İngiltere GSYIH (çeyreklik) (1. Çeyrek) 0,40% 0,70% 12:00 Euro Bölgesi Çekirdek TÜFE (Yıllık) (Nisan) 0,90% 0,70% 12:00 Euro Bölgesi TÜFE (Yıllık) (Nisan) 1,70% 1,50% 15:30 ABD GSYIH (çeyreklik) (1. Çeyrek) 1,20% 2,10% 16:45 ABD Chicago Satın Alma Müdürleri Endeksi (Nisan) 56,9 57,7 17:00 ABD Michigan Tüketici Güveni (Nisan) 98,4 98
Uyarı: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu rapor tarafımızca doğruluğu ve güvenilirliği kabul edilmiş kaynaklar kullanılarak hazırlanmış olup yatırımcılara kendi oluşturacakları yatırım kararlarında yardımcı olmayı hedeflemekte ve herhangi bir yatırım aracını alma veya satma yönünde yatırımcıların kararlarını etkilemeyi amaçlamamaktadır. Yatırımcıların verecekleri yatırım kararları ile bu raporda bulunan görüş, bilgi ve veriler arasında bir bağlantı kurulamayacağı gibi, söz konusu kararların neticesinde oluşabilecek yanlışlık veya zararlardan kurum çalışanları ile Anadolubank A.Ş. ve Anadolu Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır.