KOÇ HOLDİNG A.Ş. 1 OCAK - 31 MART 2010 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR

KOÇ HOLDİNG A.Ş. 1 OCAK - 31 MART 2010 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR

1 OCAK - 31 MART 2010 ARA HESAP DÖNEMĠNE AĠT ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLAR ĠÇĠNDEKĠLER SAYFA ÖZET KONSOLĠDE BĠLANÇOLAR... 1-2 ÖZET KONSOLĠDE GELĠR TABLOLARI... 3 ÖZET KONSOLĠDE KAPSAMLI GELĠR TABLOLARI... 4 ÖZET KONSOLĠDE ÖZKAYNAKLAR DEĞĠġĠM TABLOLARI... 5 ÖZET KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOLARI... 6... 7-41 NOT 1 GRUP UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU... 7-10 NOT 2 KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR... 11-13 NOT 3 ĠġLETME BĠRLEġMELERĠ... 14 NOT 4 BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA... 14-17 NOT 5 NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ... 17 NOT 6 FĠNANSAL YATIRIMLAR... 18-19 NOT 7 TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR... 19-20 NOT 8 MÜġTERĠLERE VERĠLEN AVANS VE KREDĠLER... 20-21 NOT 9 STOKLAR... 22 NOT 10 MADDĠ DURAN VARLIKLAR... 22 NOT 11 MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR... 23 NOT 12 MEVDUAT... 24 NOT 13 FĠNANSAL BORÇLAR... 24-25 NOT 14 VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ... 26-28 NOT 15 TÜREV FĠNANSAL ARAÇLAR... 29 NOT 16 DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER... 30-31 NOT 17 ÖZKAYNAKLAR... 31-32 NOT 18 ESAS FAALĠYET DIġI FĠNANSAL GELĠR/GĠDERLER... 33 NOT 19 ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI... 33 NOT 20 TAAHHÜTLER, ġarta BAĞLI VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER... 34 NOT 21 FĠNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RĠSKLERĠN NĠTELĠĞĠ VE DÜZEYĠ... 35-39 NOT 22 HĠSSE BAġINA KAZANÇ... 39 NOT 23 NAKĠT AKIM TABLOSUNA ĠLĠġKĠN EK BĠLGĠLER... 40 NOT 24 BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR... 41

31 MART 2010 VE 31 ARALIK 2009 TARĠHLERĠ ĠTĠBARĠYLE ÖZET KONSOLĠDE BĠLANÇOLAR VARLIKLAR 31 Mart 2010 31 Mart 2010 Notlar (*) EUR 000 (*) USD 000 Bin TL Bin TL Dönen varlıklar: Nakit ve nakit benzerleri 5 5.650.899 7.622.306 11.597.339 10.098.622 Finansal yatırımlar 6 1.205.627 1.626.230 2.474.309 1.971.334 Ticari alacaklar 7 2.226.139 3.002.764 4.568.706 4.715.305 MüĢterilere verilen avans ve krediler 8 6.068.494 8.185.587 12.454.370 11.855.533 Stoklar 9 2.047.175 2.761.366 4.201.418 3.361.000 Türev finansal araçlar 15 84.175 113.541 172.752 250.163 Diğer dönen varlıklar 16 932.703 1.258.092 1.914.187 1.348.614 18.215.212 24.569.886 37.383.081 33.600.571 SatıĢ amaçlı elde tutulan varlıklar 7.226 9.746 14.829 15.265 Toplam dönen varlıklar 18.222.438 24.579.632 37.397.910 33.615.836 Duran varlıklar: Finansal yatırımlar 6 2.712.559 3.658.879 5.566.985 6.034.947 Ticari alacaklar 7 40.075 54.055 82.245 85.641 MüĢterilere verilen avans ve krediler 8 5.115.455 6.900.064 10.498.448 9.743.214 Yatırım amaçlı gayrimenkuller 58.103 78.373 119.245 120.344 Maddi duran varlıklar 10 5.154.392 6.952.585 10.578.358 10.629.539 Maddi olmayan duran varlıklar 11 636.386 858.400 1.306.056 1.319.893 ġerefiye 1.714.005 2.311.964 3.517.653 3.517.860 Ertelenen vergi varlıkları 14 265.220 357.747 544.312 518.509 Türev finansal araçlar 15 49.977 67.412 102.567 126.082 Diğer duran varlıklar 16 318.403 429.483 653.459 674.567 Toplam duran varlıklar 16.064.575 21.668.962 32.969.328 32.770.596 Toplam varlıklar 34.287.013 46.248.594 70.367.238 66.386.432 (*) Euro ( EUR ) ve ABD Doları ( USD ) tutarları, Türk Lirası ( TL ) tutarları üzerinden 31 Mart 2010 tarihindeki Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası ( TCMB ) EUR ve USD resmi alıģ kurları kullanılarak hesaplanmıģ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir (Not 2.1.3). 1 Ocak - 31 Mart 2010 ara hesap dönemine ait özet konsolide finansal tablolar, 14 Mayıs 2010 tarihli Yönetim Kurulu toplantısında onaylanmıģ ve Yönetim Kurulu adına CFO (Finans BaĢkanı) Ahmet F. Ashaboğlu ve Muhasebe Direktörü Emine Alangoya tarafından imzalanmıģtır. Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluģtururlar. 1

31 MART 2010 VE 31 ARALIK 2009 TARĠHLERĠ ĠTĠBARĠYLE ÖZET KONSOLĠDE BĠLANÇOLAR KAYNAKLAR 31 Mart 2010 31 Mart 2010 Notlar (*) EUR 000 (*) USD 000 Bin TL Bin TL Kısa vadeli yükümlülükler: Mevduat 12 10.795.460 14.561.632 22.155.523 20.626.473 Finansal borçlar 13 3.939.374 5.313.688 8.084.777 8.492.043 Ticari borçlar 7 2.978.583 4.017.710 6.112.946 4.083.434 Diğer borçlar 687.218 926.965 1.410.377 1.488.466 Türev finansal araçlar 15 65.234 87.992 133.880 134.477 Sigorta teknik karģılıkları 26.175 35.306 53.718 62.234 Dönem karı vergi yükümlülükleri 14 94.820 127.900 194.600 144.059 Diğer kısa vadeli yükümlülükler 16 1.679.175 2.264.985 3.446.174 3.119.215 20.266.039 27.336.178 41.591.995 38.150.401 SatıĢ amaçlı elde tutulan yükümlülükler 3.465 4.674 7.111 7.247 Toplam kısa vadeli yükümlülükler 20.269.504 27.340.852 41.599.106 38.157.648 Uzun vadeli yükümlülükler: Mevduat 12 151.177 203.917 310.260 345.133 Finansal borçlar 13 3.127.571 4.218.675 6.418.714 6.428.177 Türev finansal araçlar 15 148.306 200.045 304.368 249.894 Sigorta teknik karģılıkları 188.289 253.976 386.425 371.169 ÇalıĢanlara sağlanan faydalara iliģkin karģılıklar 373.554 503.874 766.645 763.664 Ertelenen vergi yükümlülükleri 14 392.760 529.780 806.061 828.828 Diğer uzun vadeli yükümlülükler 16 227.251 306.530 466.387 459.873 Toplam uzun vadeli yükümlülükler 4.608.908 6.216.797 9.458.860 9.446.738 Toplam yükümlülükler 24.878.412 33.557.649 51.057.966 47.604.386 Özkaynaklar: ÖdenmiĢ sermaye 17 1.176.797 1.587.342 2.415.141 2.415.141 Sermaye düzeltme farkları 17 471.319 635.746 967.288 967.288 Sermaye toplamı 1.648.116 2.223.088 3.382.429 3.382.429 Hisse senedi ihraç primleri 4.525 6.103 9.286 9.286 Değer artıģ fonları 17 (914) (1.233) (1.876) (14.183) Yabancı para çevrim farkları 22.679 30.592 46.545 51.707 Kardan ayrılan kısıtlanmıģ yedekler 17 1.105.985 1.491.825 2.269.812 2.269.812 GeçmiĢ yıllar karları 2.665.529 3.595.443 5.470.466 4.041.695 Net dönem karı 174.823 235.813 358.789 1.429.210 Ana ortaklığa ait özkaynaklar 5.620.743 7.581.631 11.535.451 11.169.956 Azınlık payları 3.787.858 5.109.314 7.773.821 7.612.090 Toplam özkaynaklar 9.408.601 12.690.945 19.309.272 18.782.046 Toplam kaynaklar 34.287.013 46.248.594 70.367.238 66.386.432 Taahhütler ve Ģarta bağlı yükümlülükler 20 (*) EUR ve USD tutarlar, TL tutarları üzerinden 31 Mart 2010 tarihindeki TCMB EUR ve USD resmi alıģ kurları kullanılarak hesaplanmıģ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir (Not 2.1.3). Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluģtururlar. 2

31 MART 2010 VE 2009 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA DÖNEMLERE AĠT ÖZET KONSOLĠDE GELĠR TABLOLARI 31 Mart 2010 31 Mart 2010 31 Mart 2010 31 Mart 2009 Notlar (*) EUR 000 (*) USD 000 Bin TL Bin TL SatıĢ gelirleri 4.781.686 6.620.281 9.939.690 7.264.538 Faiz, ücret, komisyon ve benzeri gelirler 560.021 775.354 1.164.116 1.466.521 Gelirler 4 5.341.707 7.395.635 11.103.806 8.731.059 SatıĢların maliyeti (-) (4.156.405) (5.754.575) (8.639.919) (6.169.056) Faiz, ücret, komisyon ve benzeri giderler (-) (233.983) (323.951) (486.380) (744.474) Maliyetler 4 (4.390.388) (6.078.526) (9.126.299) (6.913.530) Ticari faaliyetlerden brüt kar 625.281 865.706 1.299.771 1.095.482 Finans sektörü faaliyetlerinden brüt kar 326.038 451.403 677.736 722.047 Brüt kar 4 951.319 1.317.109 1.977.507 1.817.529 Pazarlama, satıģ ve dağıtım giderleri (-) 4 (235.680) (326.301) (489.909) (424.948) Genel yönetim giderleri (-) 4 (298.185) (412.839) (619.837) (570.275) AraĢtırma ve geliģtirme giderleri (-) 4 (10.061) (13.929) (20.913) (26.670) Diğer faaliyet gelirleri 4 34.633 47.950 71.992 49.464 Diğer faaliyet giderleri (-) 4 (24.731) (34.240) (51.408) (178.452) Faaliyet karı 4 417.295 577.750 867.432 666.648 Esas faaliyet dıģı finansal gelirler 18 189.525 262.398 393.965 720.038 Esas faaliyet dıģı finansal giderler (-) 18 (224.018) (310.155) (465.667) (1.232.907) Vergi öncesi kar 382.802 529.993 795.730 153.779 Vergi gelir/gideri (71.115) (98.460) (147.827) (106.703) - Dönem vergi gideri (-) 14 (94.347) (130.625) (196.120) (117.606) - Ertelenen vergi gelir/gideri 14 23.232 32.165 48.293 10.903 Net dönem karı 311.687 431.533 647.903 47.076 Net dönem karının dağılımı: Azınlık payları 139.084 192.563 289.114 44.273 Ana ortaklık payları 172.603 238.970 358.789 2.803 Hisse baģına kazanç (TL) 22 0,149 0,001 (*) EUR ve USD tutarlar, TL tutarlar üzerinden 31 Mart 2010 tarihinde sona eren üç aylık döneme ait ortalama TCMB EUR ve USD alıģ kurları kullanılarak hesaplanmıģ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir (Not 2.1.3) Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluģtururlar. 3

31 MART 2010 VE 2009 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA DÖNEMLERE AĠT ÖZET KONSOLĠDE KAPSAMLI GELĠR TABLOLARI 31 Mart 2010 31 Mart 2010 31 Mart 2010 31 Mart 2009 (*) EUR 000 (*) USD 000 Bin TL Bin TL Net dönem karı 311.687 431.533 647.903 47.076 Diğer kapsamlı gelir: Finansal varlık değer artıģ/azalıģları (net) (330) (458) (687) 3.498 Duran varlıklar değer artıģ/azalıģları (net) (4.086) (5.657) (8.493) 101 Finansal riskten korunma karları/zararları (net) 6.640 9.193 13.803 (6.605) Yabancı para çevrim farkları (4.255) (5.891) (8.845) 18.830 Diğer kapsamlı gelir (vergi sonrası) (2.031) (2.813) (4.222) 15.824 Toplam kapsamlı gelir 309.656 428.720 643.681 62.900 Toplam kapsamlı gelirin dağılımı: Azınlık payları 133.545 184.893 277.599 52.328 Ana ortaklık payları 176.111 243.827 366.082 10.572 (*) EUR ve USD tutarlar, TL tutarlar üzerinden 31 Mart 2010 tarihinde sona eren üç aylık döneme ait ortalama TCMB EUR ve USD alıģ kurları kullanılarak hesaplanmıģ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir (Not 2.1.3). Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluģtururlar. 4

31 MART 2010 VE 2009 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA DÖNEMLERE AĠT ÖZET KONSOLĠDE ÖZKAYNAKLAR DEĞĠġĠM TABLOLARI Kardan ayrılan Sermaye Değer artıģ fonları kısıtlanmıģ yedekler BirikmiĢ karlar Hisse Finansal Finansal Duran Yabancı Sermaye senedi varlıklar riskten varlıklar para Net GeçmiĢ ÖdenmiĢ düzeltme ihraç değer korunma değer çevrim Yasal Özel dönem yıllar Azınlık Toplam sermaye farkları primleri artıģ fonu fonu artıģ fonu farkları yedekler yedekler karı karları payları özkaynaklar 1 Ocak 2009 itibariyle bakiyeler 2.012.618 967.288 9.286 1.465 (112.566) 18.159 52.312 106.096 395.441 2.023.555 4.275.837 6.382.169 16.131.660 Transferler - - - - - - - - - (2.023.555) 2.023.555 - - Sermaye artırımları - - - - - - - - - - - 4.141 4.141 Dağıtılan temettüler - - - - - - - - - - - (328.888) (328.888) Azınlık ile gerçekleģtirilen iģlemler - - - - - - - - - - 14.311 34.847 49.158 Toplam kapsamlı gelir - - - 3.395 (6.585) 637 10.193 - - 2.803 129 52.328 62.900 31 Mart 2009 itibariyle bakiyeler 2.012.618 967.288 9.286 4.860 (119.151) 18.796 62.505 106.096 395.441 2.803 6.313.832 6.144.597 15.918.971 1 Ocak 2010 itibariyle bakiyeler 2.415.141 967.288 9.286 52.509 (85.152) 18.460 51.707 140.217 2.129.595 1.429.210 4.041.695 7.612.090 18.782.046 Transferler - - - - - - - - - (1.429.210) 1.429.210 - - Sermaye artırımları - - - - - - - - - - - 6.153 6.153 Dağıtılan temettüler - - - - - - - - - - - (117.309) (117.309) Azınlık ile gerçekleģtirilen iģlemler - - - - - - - - - - (587) (4.712) (5.299) Toplam kapsamlı gelir - - - 2.331 13.565 (3.589) (5.162) - - 358.789 148 277.599 643.681 31 Mart 2010 itibariyle bakiyeler 2.415.141 967.288 9.286 54.840 (71.587) 14.871 46.545 140.217 2.129.595 358.789 5.470.466 7.773.821 19.309.272. Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluģtururlar. 5

31 MART 2010 VE 2009 TARĠHLERĠNDE SONA EREN ARA DÖNEMLERE AĠT ÖZET KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOLARI ĠĢletme faaliyetlerinden sağlanan nakit akımı: 31 Mart 2010 31 Mart 2010 31 Mart 2010 31 Mart 2009 Notlar (*) EUR 000 (*) USD 000 Bin TL Bin TL Vergi öncesi kar 382.802 529.993 795.730 153.779 Net nakit giriģleri mutabakatı için düzeltmeler: Amortisman ve itfa payları 4 112.868 156.266 234.618 213.317 KarĢılıklardaki değiģiklikler 23 113.654 157.354 236.252 158.961 Net faiz gelirleri 23 (206.018) (285.234) (428.250) (390.500) Finans sektörü faiz gelirleri 23 390.974 541.306 812.717 1.069.225 Finans sektörü faiz giderleri 23 (179.985) (249.190) (374.134) (486.767) Kredi kur farkı gelirleri (net) (100.296) (138.860) (208.485) (598.193) Maddi duran varlık satıģ karları (net) (189) (262) (393) (2.104) 513.810 711.373 1.068.055 117.718 ĠĢletme varlık ve yükümlülüklerindeki net değiģim 23 566.086 783.750 1.176.723 1.651.769 Ödenen vergiler (70.167) (97.147) (145.856) (101.696) ĠĢletme faaliyetlerine iliģkin nakit akıģı 1.009.729 1.397.976 2.098.922 1.667.791 Yatırım faaliyetleri: Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları 4 (101.485) (140.506) (210.956) (286.555) Maddi ve maddi olmayan duran varlık satıģları 17.449 24.158 36.271 20.223 Ġktisaplardan kaynaklanan nakit çıkıģı (net) 3 - - - (14.224) Azınlık ile gerçekleģtirilen iģlemler (2.549) (3.529) (5.299) 49.158 Yatırım faaliyetlerine iliģkin nakit akıģı (86.585) (119.877) (179.984) (231.398) Finansman faaliyetleri: Sermaye artıģları 2.960 4.098 6.153 4.141 Kar payı ödemeleri (56.434) (78.133) (117.309) (328.888) Kısa vadeli kredilerde azalıģ (net) (220.190) (304.854) (457.708) (1.428.952) Uzun vadeli kredilerde artıģ (net) 120.009 166.154 249.463 1.737.294 Finans sektörü harici faiz geliri 18 57.952 80.234 120.464 89.655 Finans sektörü harici faiz gideri 18 (62.923) (87.117) (130.797) (281.613) Finansman faaliyetlerine iliģkin nakit akıģı (158.626) (219.618) (329.734) (208.363) Nakit ve nakit benzerlerindeki net artıģ 764.518 1.058.481 1.589.204 1.228.030 Nakit ve nakit benzerleri dönem baģı bakiyesi 3.993.724 5.529.342 8.301.754 6.128.955 Nakit ve nakit benzerleri dönem sonu bakiyesi 23 4.758.242 6.587.823 9.890.958 7.356.985 (*) EUR ve USD tutarlar, TL tutarları üzerinden 31 Mart 2010 tarihinde sona eren üç aylık döneme ait ortalama TCMB EUR ve USD alıģ kurları kullanılarak hesaplanmıģ olup, bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir (Not 2.1.3). Takip eden notlar ara dönem özet konsolide finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluģtururlar. 6

NOT 1 - GRUP UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU Koç Holding A.ġ. ( Koç Holding ) 11 Aralık 1963 tarihinde Türkiye de kurulmuģtur. Koç Holding in fiili faaliyet konusu her nevi ticari, sınai, zirai ve mali maksatlarla kurulmuģ ve kurulacak anonim ve limited, yerli ve yabancı Ģirketlerin sermayelerine ve idarelerine iģtirak etmek, aracılık ve menkul kıymet portföyü iģletmek amacı gütmeksizin her nevi hisse senetlerini satın almak, satmak, baģka hisselerle değiģtirmek, iģtiraklerini arttırmak, azaltmak veya sona erdirmektir. 31 Mart 2010 tarihi itibariyle Ana Ortaklık Koç Holding in, Bağlı Ortaklıkları nın ve ĠĢ Ortaklıkları nın (hepsi birlikte Grup olarak adlandırılmıģtır) toplam personel sayısı 69.012 dir (31 Aralık 2009: 68.057). Koç Holding in kayıtlı adresi aģağıdadır: NakkaĢtepe Azizbey Sok. No: 1 Kuzguncuk-ĠSTANBUL Koç Holding, Sermaye Piyasası Kurulu na ( SPK ) kayıtlıdır ve hisseleri 10 Ocak 1986 tarihinden itibaren Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası nda ( ĠMKB ) iģlem görmektedir. 31 Mart 2010 tarihi itibariyle, Koç Holding in hisselerinin çoğunluğunu elinde bulunduran hissedarlar ve hisse oranları aģağıdaki gibidir: Koç Ailesi üyelerinin sahip olduğu Ģirketler 42,49 Koç Ailesi üyeleri 26,87 Vehbi Koç Vakfı 7,15 Koç Holding Emekli ve Yardım Sandığı Vakfı 1,99 Diğer 21,50 Koç Holding in temel faaliyetleri Türkiye de olup, Grup un faaliyetleri beģ sektör altında toplanmıģtır: Enerji Otomotiv Dayanıklı tüketim Finans (1) Diğer (2) % 100,00 (1) Finans sektörü bankacılık, sigorta ve tüketici finansmanı olmak üzere üç ana gruptan oluģmaktadır. Leasing, faktoring, portföy yönetimi, saklama ve aracılık hizmetleri, bankacılık sektörü içerisinde yer almaktadır. (2) Grup un diğer sektörü içerisinde özellikle gıda, perakende, turizm, bilgi teknolojileri ve inģaat sektörleri yer almaktadır. Bu sektörlerdeki Ģirketlerin ticari hacmi düģük olduğundan ayrı raporlanabilir sektör olarak dikkate alınmamıģlardır. 7

NOT 1 - GRUP UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU (Devamı) Koç Holding in bağlı ortaklıkları ( Bağlı Ortaklıklar ) ve iģ ortaklıkları ( ĠĢ Ortaklıkları ), faaliyette bulunduğu ülkeler ve temel faaliyet konuları sektörler bazında aģağıda belirtilmiģtir: Enerji Sektörü Bağlı Ortaklıklar Ülke Faaliyet konusu Akpa Dayanıklı Tüketim LPG ve Akaryakıt Ürünleri Pazarlama A.ġ. ( Akpa ) Türkiye Ticaret Aygaz A.ġ. ( Aygaz ) Türkiye LPG Aygaz Doğal Gaz Ġletim A.ġ. ( Aygaz Ġletim ) Türkiye LNG Aygaz Doğal Gaz Toptan SatıĢ A.ġ. ( Aygaz Toptan SatıĢ ) Türkiye LNG Beykoz Tankercilik A.ġ. ( Beykoz Tankercilik ) Türkiye Petrol TaĢımacılığı Damla Denizcilik A.ġ. ( Damla Denizcilik ) Türkiye Petrol TaĢımacılığı Demir Export A.ġ. ( Demir Export ) Türkiye Madencilik Deniz ĠĢletmeciliği ve Tic. A.ġ. ( DitaĢ ) Türkiye Petrol TaĢımacılığı Enerji Yatırımları A.ġ. ( Enerji Yatırımları ) Türkiye Yatırım Entek Elektrik Üretimi A.ġ. ( Entek ) Türkiye Güç Üretimi Kadıköy Tankercilik A.ġ. ( Kadıköy Tankercilik ) Türkiye Petrol TaĢımacılığı Mogaz Petrol Gazları A.ġ. ( Mogaz ) Türkiye LPG Türkiye Petrol Rafinerileri A.ġ. ( TüpraĢ ) Türkiye Petrol Ürünleri Üretim ve Ticareti Üsküdar Tankercilik A.ġ. ( Üsküdar Tankercilik ) Türkiye Petrol TaĢımacılığı ĠĢ Ortaklıkları MüteĢebbis Ortak Ülke Faaliyet konusu Opet Gıda ve Ġhtiyaç Mad. Tur. San. Ġç ve DıĢ Ticaret A.ġ. ( Opet Gıda ) (*) Öztürk Ailesi Türkiye Gıda Dağıtımı Opet International Limited ( Opet International ) Öztürk Ailesi Ġngiltere Petrol Ürünleri Ticareti Opet Petrolcülük A.ġ. ( Opet ) Öztürk Ailesi Türkiye Petrol Ürünleri Ticareti Opet Trade B.V.( Opet Trade BV ) Öztürk Ailesi Hollanda Petrol Ürünleri Ticareti Opet Trade (Singapore) Pte. Ltd. ( Opet Singapore ) Öztürk Ailesi Singapur Petrol Ürünleri Ticareti Opet Trade Ireland ( Opet Trade Ireland ) (*) Öztürk Ailesi Ġrlanda Petrol Ürünleri Ticareti Otomotiv Sektörü Bağlı Ortaklıklar Ülke Faaliyet konusu Beldesan Otomotiv Yan Sanayii ve Tic. A.ġ. ( Beldesan ) Türkiye Üretim Otokar Otobüs Karoseri Sanayi A.ġ. ( Otokar ) Türkiye Üretim Otokoç Otomotiv Tic. ve San. A.ġ. ( Otokoç ) Türkiye Ticaret Otokoç Sigorta Aracılık Hizmetleri A.ġ. ( Otokoç Sigorta ) Türkiye Sigortacılık Tasfiye Halinde Otoyol Sanayi A.ġ. ( Otoyol ) (*) Türkiye Ticaret ĠĢ Ortaklıkları MüteĢebbis Ortak Ülke Faaliyet konusu Fer Mas Oto Ticaret A.ġ. ( Fer-Mas ) Fiat Auto S.p.A. Türkiye Ticaret Ford Otomotiv Sanayi A.ġ. ( Ford Otosan ) Ford Motor Co. Türkiye Üretim Mekatro AraĢtırma GeliĢtirme A.ġ. ( Mekatro ) (*) Fiat Auto S.p.A. Türkiye AraĢtırma GeliĢtirme Platform AraĢtırma GeliĢtirme Tasarım ve Tic. A.ġ. ( Platform ) Fiat Auto S.p.A. Türkiye AraĢtırma GeliĢtirme TofaĢ Türk Otomobil Fabrikası A.ġ. ( TofaĢ ) Fiat Auto S.p.A. Türkiye Üretim Türk Traktör ve Ziraat Makinaları A.ġ. ( Türk Traktör ) CNH Trade NV Türkiye Üretim (*) Tasfiye süreci devam etmektedir. 8

NOT 1 - GRUP UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU (Devamı) Dayanıklı Tüketim Sektörü Bağlı Ortaklıklar Ülke Faaliyet konusu Archin Limited ( Archin ) (*) Hong Kong, Çin SatıĢ Arçelik A.ġ. ( Arçelik ) Türkiye Üretim/SatıĢ Arctic Pro SRL ( Arctic Pro ) (*) Romanya Servis Ardutch B.V. ( Ardutch ) Hollanda Holding Beko Cesko ( Beko Cesko ) (*) Çek Cumhuriyeti SatıĢ Beko Deutschland GmbH ( Beko Deutschland ) Almanya SatıĢ Bekodutch B.V.( Bekodutch ) Hollanda Holding Beko Elektronik Llc ( Beko Russia ) (*) Rusya Üretim/SatıĢ Beko Electronics Espãna S.L. ( Beko Espana ) Ġspanya SatıĢ Beko France S.A. ( Beko France ) Fransa SatıĢ Beko Italy SRL ( Beko Italy ) Ġtalya SatıĢ Beko Llc ( Beko Llc ) Rusya Üretim/SatıĢ Beko Magyarorszag K.F.T. ( Beko Magyarorszag ) (*) Macaristan SatıĢ Beko Plc. ( Beko Plc ) Ġngiltere SatıĢ Beko S.A. ( Beko Polska ) Polonya SatıĢ Beko S.A. Czech Republic ( Beko Czech ) Çek Cumhuriyeti SatıĢ Beko Shanghai Trading Company Ltd. ( Beko Shanghai ) Çin SatıĢ Beko S.A. Hungary ( Beko Hungary ) (*) Macaristan SatıĢ Beko Slovakia S.R.O. ( Beko Slovakia ) Slovakya SatıĢ Blomberg Vertriebsgesellschaft GmbH ( Blomberg Vertrieb ) (*) Almanya SatıĢ Blomberg Werke GmbH ( Blomberg Werke ) (*) Almanya Üretim Changzhou Beko Electrical Appliances Co. Ltd. ( Beko China ) Çin Üretim/SatıĢ Elektra Bregenz AG ( Elektra Bregenz ) Avusturya SatıĢ Fusion Digital Technology Ltd. ( Fusion Digital ) (*) Ġngiltere Teknoloji Grundig AG ( Grundig AG ) (*) Ġsviçre SatıĢ Grundig Benelux B.V. ( Grundig Benelux ) (*) Hollanda SatıĢ Grundig Ceska Republika S.r.o ( Grundig Ceska ) (*) Çek Cumhuriyeti SatıĢ Grundig Danmark A/S ( Grundig Denmark ) (*) Danimarka SatıĢ Grundig España S.A. ( Grundig Espana ) Ġspanya SatıĢ Grundig Intermedia Ges.m.b.H ( Grundig Austria ) Avusturya SatıĢ Grundig Intermedia GmbH ( Grundig GmbH ) Almanya SatıĢ Grundig Italiana S.p.A. ( Grundig Italy ) Ġtalya SatıĢ Grundig Magyarország Kft. ( Grundig Hungary ) (*) Macaristan SatıĢ Grundig Multimedia B.V. ( Grundig Multimedia ) Hollanda Holding Grundig Norge AS ( Grundig Norway ) Norveç SatıĢ Grundig OY ( Grundig Finland ) (*) Finlandiya SatıĢ Grundig Polska Sp. z o.o. ( Grundig Polska ) Polonya SatıĢ Grundig Portuguesa Lda ( Grundig Portugal ) (*) Portekiz SatıĢ Grundig Slovakia s.r.o. ( Grundig Slovakia ) (*) Slovakya SatıĢ Grundig Svenska AB. ( Grundig Sweden ) Ġsveç SatıĢ Ram DıĢ Ticaret A.ġ. ( Ram DıĢ Ticaret ) Türkiye DıĢ Ticaret Raupach Wollert GmbH ( Raupach ) Almanya Holding SC Arctic SA ( Arctic ) Romanya Üretim/SatıĢ ĠĢ Ortaklıkları MüteĢebbis Ortak Ülke Faaliyet konusu Arçelik-LG Klima San. ve Tic. A.ġ. ( Arçelik LG ) LG Electronics Inc. Türkiye Klima Üretimi (*) Bilanço tarihi itibariyle faaliyetleri bulunmamaktadır. 9

NOT 1 - GRUP UN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU (Devamı) Finans Sektörü Bağlı Ortaklıklar Ülke Faaliyet konusu Koç Tüketici Finansmanı A.ġ. ( Koç Finans ) Türkiye Tüketici Finansmanı ĠĢ Ortaklıkları MüteĢebbis Ortak Ülke Faaliyet konusu Koç Fiat Kredi Tüketici Finansmanı A.ġ. ( Fiat Finans ) Fiat Auto S.p.A. Türkiye Finans Koç Finansal Hizmetler A.ġ. ( Koç Finansal Hizmetler veya KFS ) UniCredit S.p.A. Türkiye Holding Stiching Custody Services YKB ( Stiching Custody ) UniCredit S.p.A. Hollanda Saklama UniCredit Menkul Değerler A.ġ. ( UniCredit Menkul ) UniCredit S.p.A. Türkiye Aracılık Yapı Kredi Azerbaijan C.J.S.C. ( Yapı Kredi Azerbaycan ) UniCredit S.p.A. Azerbaycan Bankacılık Yapı ve Kredi Bankası A.ġ. ( Yapı Kredi Bankası ) UniCredit S.p.A. Türkiye Bankacılık Yapı Kredi Holding B.V. ( Yapı Kredi Holding ) UniCredit S.p.A. Hollanda Finansal DanıĢmanlık Yapı Kredi Invest LLC. ( Yapı Kredi Invest ) UniCredit S.p.A. Azerbaycan Yatırım Menkul Değerler Yapı Kredi Nederland N.V. ( Yapı Kredi Nederland ) UniCredit S.p.A. Hollanda Bankacılık Yapı Kredi Diversified Payment Rights Finance Company ( Yapı Kredi SPC ) (*) UniCredit S.p.A. Cayman Adaları Özel Amaçlı ĠĢletme Yapı Kredi Emeklilik A.ġ. ( Yapı Kredi Emeklilik ) UniCredit S.p.A. Türkiye Hayat Sigortacılığı Yapı Kredi Faktoring A.ġ. ( Yapı Kredi Faktoring ) UniCredit S.p.A. Türkiye Faktoring Yapı Kredi Finansal Kiralama A.O. ( Yapı Kredi Finansal Kiralama ) UniCredit S.p.A. Türkiye Leasing Yapı Kredi Bank Moscow ( Yapı Kredi Moscow ) UniCredit S.p.A. Rusya Bankacılık Yapı Kredi Portföy Yönetimi A.ġ. ( Yapı Kredi Portföy ) UniCredit S.p.A. Türkiye Portföy Yönetimi Yapı Kredi Sigorta A.ġ. ( Yapı Kredi Sigorta ) UniCredit S.p.A. Türkiye Sigortacılık Yapı Kredi Yatırım Menkul Değerler A.ġ. ( Yapı Kredi Menkul ) UniCredit S.p.A. Türkiye Aracılık Yapı Kredi Yatırım Ortaklığı A.ġ. ( Yapı Kredi Yatırım ) UniCredit S.p.A. Türkiye Yatırım Ortaklığı (*) Yapı Kredi Bankası nın ortaklığı olmamakla birlikte, seküritizasyon iģleminin yapılmasını teminen kurulmuģ özel amaçlı iģletme de konsolidasyon kapsamına dahil edilmiģtir. Diğer Sektörler Bağlı Ortaklıklar Ülke Faaliyet konusu Ayvalık Marina ve Yat ĠĢletmeciliği San. ve Tic. A.ġ. ( Ayvalık Marina ) Türkiye Turizm Bilkom BiliĢim Hizmetleri A.ġ. ( Bilkom ) Türkiye Ticaret Bozkurt Tarım ve Gıda San. ve Tic. A.ġ. ( Bozkurt ) Türkiye Tarım Düzey Tüketim Malları Sanayi Pazarlama A.ġ. ( Düzey ) Türkiye Ticaret Harranova Besi ve Tarım Ürünleri A.ġ. ( Harranova Besi ) Türkiye Tarım ve Gıda Koçnet HaberleĢme Teknoloji ve ĠletiĢim Hizm. A.ġ. ( Koçnet ) Türkiye Bilgi Teknolojileri Koç Sistem Bilgi ve ĠletiĢim Hizmetleri A.ġ. ( Koç Sistem ) Türkiye Teknoloji Koç Yapı Malzemeleri Ticaret A.ġ. ( Koç Yapı Malzeme ) Türkiye Ticaret Marmaris Altınyunus Turistik Tesisleri A.ġ. ( Mares ) Türkiye Turizm Palmira Turizm Ticaret A.ġ. ( Palmira ) Türkiye Turizm RMK Marine Gemi Yapım Sanayi ve Deniz TaĢ. ĠĢl. A.ġ. ( RMK Marine ) Türkiye Gemi ĠnĢaası Setur Servis Turistik A.ġ. ( Setur ) Türkiye Turizm Setur Yalova Marina ĠĢletmeciliği A.ġ. ( Yalova Marina ) Türkiye Turizm Tat Konserve Sanayi A.ġ. ( Tat Konserve ) Türkiye Gıda Tat Tohumculuk A.ġ. ( Tat Tohumculuk ) Türkiye Tarım Tek-Art KalamıĢ ve Fenerbahçe Marmara Turizm Tesisleri A.ġ. ( Tek-Art Marina ) Türkiye Turizm Zer Merkezi Hizmetler ve Ticaret A.ġ. ( Zer Ticaret ) Türkiye Ticaret ĠĢ Ortaklıkları MüteĢebbis Ortak Ülke Faaliyet konusu KoçtaĢ Yapı Marketleri Ticaret A.ġ. ( KoçtaĢ Yapı Market ) Kingfisher Plc Türkiye Perakende Netsel Turizm Yatırımları A.ġ. ( Netsel ) Torunlar GYO A.ġ. Türkiye Turizm Konsolide finansal tablolarda yer alan raporlanabilir sektörlerin amacına uygun olarak, Koç Holding in bireysel finansal tabloları Diğer sektörü içerisinde sınıflandırılmıģtır (Not 4). 10

NOT 2 - KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR 2.1 Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar 2.1.1 Uygulanan finansal raporlama standartları SPK, Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya ĠliĢkin Esaslar Tebliği ile iģletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına iliģkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu tebliğe istinaden, iģletmelerin finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları ( UMS/UFRS ) na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( UMSK ) tarafından yayımlananlardan farkları, Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu ( TMSK ) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları ( TMS/TFRS ) esas alınacaktır. Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, SPK nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, UMS/UFRS nin esas alındığı SPK tarafından kabul edilen finansal raporlama standartlarına ( SPK Finansal Raporlama Standartları ) uygun olarak hazırlanmıģtır. Ara dönem özet konsolide finansal tablolar ve notlar, SPK tarafından uygulanması tavsiye edilen formatlara uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuģtur. SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almıģ olduğu bir kararla, Türkiye de faaliyette bulunan ve finansal tablolarını SPK Finansal Raporlama Standartları na uygun olarak hazırlayan Ģirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiģtir. Dolayısıyla finansal tablolarda, 1 Ocak 2005 tarihinden baģlamak kaydıyla, UMSK tarafından yayımlanmıģ UMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama standardı uygulanmamıģtır. SPK nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği uyarınca iģletmeler, ara dönem finansal tablolarını UMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama ( UMS 34 ) standardına uygun olarak tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler. Grup bu çerçevede, ara dönemlerde özet konsolide finansal tablo hazırlamayı tercih etmiģtir. Koç Holding ve Türkiye de kayıtlı olan Bağlı Ortaklıklar ve ĠĢ Ortaklıkları, kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu na ( TTK ), vergi mevzuatına, T.C. Maliye Bakanlığı tarafından yayınlanan Tek Düzen Hesap Planı na, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu ( BDDK ) tarafından yürürlüğe konulan Bankaların Muhasebe Uygulamalarına ve Belgelerin Saklanmasına ĠliĢkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik hükümlerine ve yine BDDK tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına iliģkin yayımlanan diğer yönetmelik, açıklama ve genelgelere, Bankacılık Kanunu na ve Sigortacılık Kanunu ve Sigorta Mevzuatı na uygun olarak Türk Lirası cinsinden hazırlamaktadır. Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren Bağlı Ortaklıklar ve ĠĢ Ortaklıkları kanuni finansal tablolarını faaliyet gösterdikleri ülkelerde geçerli olan kanun ve yönetmeliklere uygun olarak hazırlamıģtır. Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmıģ kanuni kayıtlara SPK Finansal Raporlama Standartları uyarınca doğru sunumun yapılması amacıyla gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiģtir. 2.1.2 KarĢılaĢtırmalı bilgiler ve önceki dönem tarihli finansal tabloların düzeltilmesi Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup un cari dönem özet konsolide finansal tabloları önceki dönemle karģılaģtırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem özet konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karģılaģtırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır. Yapılan sınıflandırma iģlemleri konsolide finansal tablolar açısından önemlilik arz etmemektedir. 11

NOT 2 - KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.1.3 Finansal tablolarda gösterilen EUR ve USD tutarlar SPK Finansal Raporlama Standartları na uygun hazırlanan özet konsolide bilançoda gösterilen EUR ve USD tutarlar, TL tutarları üzerinden TCMB tarafından duyurulan 31 Mart 2010 tarihindeki 2,0523 TL = 1 EUR ve 1,5215 TL = 1 USD resmi kurları, özet konsolide gelir, kapsamlı gelir ve nakit akım tablolarında gösterilen EUR ve USD tutarlar ise TCMB tarafından duyurulan 31 Mart 2010 tarihinde sona eren üç aylık ara dönemdeki günlük resmi alıģ kurlarından hesaplanan 2,0787 TL = 1 EUR ve 1,5014 TL = 1 USD ortalama kurları kullanılarak hesaplanmıģ olup bu ara dönem özet konsolide finansal tabloların bir parçası değildir. 2.2 Uluslararası Finansal Raporlama Standartları ndaki DeğiĢiklikler 1 Ocak 2010 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar: - UFRS 1 (DeğiĢiklik) UFRS nin Ġlk Kez Uygulanması - Ġlk uygulamaya iliģkin ilave istisnalar, - UFRS 2 (DeğiĢiklik) Hisse Bazlı Ödemeler - Grup nakit olarak ödenen hisse bazlı ödeme iģlemleri, - UFRS 3 (DeğiĢiklik), ĠĢletme BirleĢmeleri ve UMS 27 (DeğiĢiklik), Konsolide ve Konsolide Olmayan Finansal Tablolar, - UMS 39 (DeğiĢiklik), Finansal Araçlar: MuhasebeleĢtirme ve Ölçme - Uygun korumalı enstrümanlar, - UFRYK 17, Gayri-nakdi Varlıkların Ortaklara Dağıtılması. Söz konusu değiģikliklerin konsolide finansal tablolar üzerinde önemli etkileri olmamıģtır. 1 Ocak 2011 tarihinden sonra geçerli olacak yeni standart, değişiklik ve yorumlar (bu değişiklikler henüz Avrupa Birliği tarafından kabul edilmemiştir): - UFRS 9 Finansal Araçlar (1 Ocak 2013 tarihinde veya sonrasında baģlayan hesap dönemlerinde geçerli olacaktır.), - UMS 24 (Revize) ĠliĢkili Taraf Açıklamaları (1 Ocak 2011 tarihinde veya sonrasında baģlayan hesap dönemlerinde geçerli olacaktır.), - UMS 32 (DeğiĢiklik) Hisse Ġhraçlarının Sınıflandırılması (1 ġubat 2010 tarihinde veya sonrasında baģlayan yıllık hesap dönemlerinde geçerli olacaktır.), - UFRYK 14 (DeğiĢiklik) Asgari Fonlama KoĢullarının Geri Ödenmesi (1 Ocak 2011 tarihinde veya sonrasında baģlayan hesap dönemlerinde geçerli olacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir.), - UFRYK 19 Finansal Yükümlülüklerin Sermaye Araçları ile Ortadan Kaldırılması (1 Temmuz 2010 tarihinde veya sonrasında baģlayan hesap dönemlerinde geçerli olacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir.), - UFRS 1 (DeğiĢiklik) KarĢılaĢtırmalı UFRS 7 Dipnotları için Sınırlı Muafiyet (1 Temmuz 2010 tarihinde veya sonrasında baģlayan hesap dönemlerinde geçerli olacaktır. Erken uygulamaya izin verilmektedir.). Ġlgili değiģiklik ve yorumlar Grup tarafından erken uygulanmamıģtır. Grup, söz konusu değiģikliklerin konsolide finansal tablolara etkilerini değerlendirmektedir. 2.3 Muhasebe Politikaları ve Tahminlerindeki DeğiĢiklikler ve Hatalar Muhasebe politikaları ve muhasebe tahminlerinde değiģiklik ve hatalar olması durumunda, yapılan önemli değiģiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem konsolide finansal tabloları yeniden düzenlenir. Muhasebe tahminlerindeki değiģiklikler, yalnızca bir döneme iliģkin ise, değiģikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere iliģkin ise, hem değiģikliğin yapıldığı dönemde, hem de ileriye yönelik olarak uygulanır. 12

NOT 2 - KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (Devamı) 2.4 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti 31 Mart 2010 tarihinde sona eren döneme ait ara dönem özet konsolide finansal tablolar, UFRS nin ara dönem finansal tabloların hazırlanmasına yönelik UMS 34 standardına uygun olarak hazırlanmıģtır. Ayrıca, 31 Mart 2010 tarihinde sona eren döneme ait ara dönem özet konsolide finansal tablolar, 31 Aralık 2009 tarihinde sona eren yıla ait konsolide finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan muhasebe politikalarıyla tutarlı olan muhasebe politikalarının uygulanması suretiyle hazırlanmıģtır. Dolayısıyla, bu ara dönem özet konsolide finansal tablolar 31 Aralık 2009 tarihinde sona eren yıla ait konsolide finansal tablolar ile birlikte değerlendirilmelidir. Grup muhasebesi Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, 31 Aralık 2009 tarihinde sona eren yıla ait konsolide finansal tablolarda belirtilen esaslarla tutarlı olarak hazırlanan Ana Ortaklık Koç Holding, Bağlı Ortaklıklar ve ĠĢ Ortaklıkları nın hesaplarını içerir. 31 Mart 2010 tarihi itibariyle konsolidasyona tabi tutulan Bağlı Ortaklıklar ve ĠĢ Ortaklıkları nın oy hakları ve etkin ortaklık oranları, 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle raporlanan oranlardan aģağıda bahsi geçen Ģirketler dıģında değiģiklik göstermemiģtir. Etkin Koç Holding in Koç Ailesi ortaklık doğrudan ve üyelerinin oy Toplam oranları dolaylı oy hakları hakları oy hakları 31 Mart 31 Aralık 31 Mart 31 Aralık 31 Mart 31 Aralık 31 Mart 31 Aralık Bağlı Ortaklıklar 2010 2009 2010 2009 2010 2009 2010 2009 Aygaz Ġletim 40,30 39,89 100,00 100,00 - - 100,00 100,00 Aygaz Toptan SatıĢ 40,30 39,89 100,00 100,00 - - 100,00 100,00 Beldesan 91,78 91,77 91,82 91,81 5,34 5,34 97,16 97,15 Entek 35,03 34,99 86,09 86,09 13,14 13,14 99,23 99,23 Mogaz 40,68 39,83 100,00 97,90 - - 100,00 97,90 2.5 Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları Konsolide finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibariyle raporlanan varlık ve yükümlülüklerin tutarlarını, Ģarta bağlı varlık ve yükümlülüklerin açıklanmasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Muhasebe değerlendirme, tahmin ve varsayımları, geçmiģ tecrübe, diğer faktörler ile o günün koģullarıyla gelecekteki olaylar hakkında makul beklentiler dikkate alınarak sürekli olarak değerlendirilir. Bu tahmin ve varsayımlar, yönetimlerin mevcut olaylar ve iģlemlere iliģkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar, varsayımlarından farklılık gösterebilir. 13

NOT 3 - ĠġLETME BĠRLEġMELERĠ 2009 yılı içerisinde gerçekleşen işletme birleşmeleri (1 Ocak-31 Mart) Grup un Bağlı Ortaklıklar ından Aygaz, 9 Ocak 2009 tarihinde, ĠĢ Ortaklıkları ndan Koç Statoil Gaz Toptan SatıĢ A.ġ. ve Koç Statoil Gaz Ġletim A.ġ. nin hisselerinin %50 sini müteģebbis ortağı Statoil Hydra ASA dan satın almıģtır. Böylece, Grup un ilgili Ģirketlerde sahip olduğu hisselerin oranı %100 e ulaģmıģtır. Ġktisap sonrasında Ģirketlerin ticari unvanları değiģtirilerek Aygaz Doğal Gaz Toptan SatıĢ A.ġ. ve Aygaz Doğal Gaz Ġletim A.ġ. olarak tescil edilmiģtir. ġerefiye hesaplamasına iliģkin bilgiler aģağıdaki gibidir: Ġktisap tutarı 17.224 Ġktisap edilen net varlıklar (19.887) Negatif Ģerefiye (2.663) Ġktisaptan kaynaklanan tanımlanabilir varlık ve yükümlülüklerin (%50) gerçeğe uygun değerleri aģağıdaki gibidir: Nakit ve nakit benzerleri 3.000 Ticari alacaklar 5.088 Stoklar 218 Diğer varlıklar 859 Maddi duran varlıklar 15.205 Maddi olmayan duran varlıklar 137 Ticari borçlar (3.324) Ertelenen vergi yükümlülüğü (564) Diğer yükümlülükler (732) Ġktisap edilen net varlıklar 19.887 Ġktisap tutarı (17.224) Nakit ve nakit benzerleri - iktisap edilen 3.000 Ġktisap nedeniyle nakit çıkıģı (net) (14.224) NOT 4 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA a) Gelirler 31 Mart 2010 31 Mart 2009 Enerji 6.302.747 4.421.200 Otomotiv 1.549.196 984.966 Dayanıklı tüketim 1.538.703 1.401.587 Finans 1.164.116 1.466.521 Diğer 549.044 456.785 b) Faaliyet karı 11.103.806 8.731.059 Enerji 224.943 239.922 Otomotiv 92.363 70.853 Dayanıklı tüketim 151.556 41.044 Finans 365.329 288.933 Diğer 33.241 25.896 14 867.432 666.648

NOT 4 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (Devamı) c) Sektörel bilgi analizi Sektörler Dayanıklı arası 31 Mart 2010 Enerji Otomotiv tüketim Finans Diğer düzeltme Toplam Grup dıģı gelirler 6.302.747 1.549.196 1.538.703 1.164.116 549.044-11.103.806 Sektörler arası gelirler 31.280 19.115 36.874 22.294 40.002 (149.565) - Gelirler 6.334.027 1.568.311 1.575.577 1.186.410 589.046 (149.565) 11.103.806 Maliyetler (5.893.447) (1.352.844) (1.080.043) (508.674) (433.750) 142.459 (9.126.299) Brüt kar 440.580 215.467 495.534 677.736 155.296 (7.106) 1.977.507 Faaliyet giderleri Pazarlama, satıģ ve dağıtım (103.050) (70.237) (252.849) (10.826) (52.947) - (489.909) Genel yönetim (124.230) (43.747) (83.325) (301.305) (79.146) 11.916 (619.837) AraĢtırma ve geliģtirme (487) (10.360) (10.062) - (4) - (20.913) Diğer gelir/giderler (net) 12.130 1.240 2.258 (276) 10.042 (4.810) 20.584 Faaliyet karı 224.943 92.363 151.556 365.329 33.241-867.432 Sektörler Dayanıklı arası 31 Mart 2009 Enerji Otomotiv tüketim Finans Diğer düzeltme Toplam Grup dıģı gelirler 4.421.200 984.966 1.401.587 1.466.521 456.785-8.731.059 Sektörler arası gelirler 12.628 75.834 25.782 13.330 24.365 (151.939) - Gelirler 4.433.828 1.060.800 1.427.369 1.479.851 481.150 (151.939) 8.731.059 Maliyetler (4.001.809) (864.736) (1.081.463) (762.885) (344.288) 141.651 (6.913.530) Brüt kar 432.019 196.064 345.906 716.966 136.862 (10.288) 1.817.529 Faaliyet giderleri Pazarlama, satıģ ve dağıtım (75.171) (65.037) (220.592) (8.452) (55.696) - (424.948) Genel yönetim (125.634) (40.151) (77.567) (267.596) (71.913) 12.586 (570.275) AraĢtırma ve geliģtirme (242) (13.855) (12.570) - (3) - (26.670) Diğer gelir/giderler (net) 8.950 (6.168) 5.867 (151.985) 16.646 (2.298) (128.988) Faaliyet karı 239.922 70.853 41.044 288.933 25.896-666.648 15

NOT 4 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (Devamı) d) Varlık ve yükümlülükler Toplam varlıklar Enerji 19.534.371 16.844.623 Otomotiv 3.776.836 3.673.645 Dayanıklı tüketim 5.580.349 5.909.858 Finans 36.929.930 35.829.066 Diğer 3.986.611 3.595.466 Bölüm varlıkları 69.808.097 65.852.658 SatıĢ amaçlı elde tutulan varlıklar 14.829 15.265 Ertelenen vergi varlıkları 544.312 518.509 Toplam varlıklar 70.367.238 66.386.432 Toplam yükümlülükler Enerji 11.317.934 9.114.680 Otomotiv 2.277.070 2.235.064 Dayanıklı tüketim 3.132.364 3.490.457 Finans 31.911.507 30.482.233 Diğer 1.411.319 1.301.818 Bölüm yükümlülükleri 50.050.194 46.624.252 SatıĢ amaçlı elde tutulan yükümlülükler 7.111 7.247 Ertelenen vergi yükümlülükleri 806.061 828.828 Dönem karı vergi yükümlülükleri 194.600 144.059 Toplam yükümlülükler 51.057.966 47.604.386 16

NOT 4 - BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (Devamı) e) Sektör yatırım harcamaları ile amortisman ve itfa payları Yatırım harcamaları 31 Mart 2010 31 Mart 2009 Enerji 65.175 136.994 Otomotiv 81.123 67.243 Dayanıklı tüketim 35.928 33.317 Finans 9.943 13.929 Diğer 18.787 35.072 Toplam yatırım harcamaları 210.956 286.555 Amortisman ve itfa payları Enerji 90.872 82.565 Otomotiv 56.795 45.374 Dayanıklı tüketim 47.146 46.688 Finans 21.566 22.736 Diğer 18.239 15.954 Toplam amortisman ve itfa payları 234.618 213.317 NOT 5 - NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ Bankacılık Diğer Toplam Bankacılık Diğer Toplam Kasa 263.630 2.616 266.246 326.424 2.114 328.538 Alınan çekler 137 134.291 134.428 92 149.779 149.871 Banka - Vadesiz mevduat 149.209 713.369 862.578 132.969 525.076 658.045 - Vadeli mevduat 645.471 7.428.939 8.074.410 835.516 5.492.154 6.327.670 Para piyasalarından alacaklar 573.415-573.415 790.730-790.730 Merkez bankaları - Zorunlu karģılıklar 1.296.414-1.296.414 1.429.277-1.429.277 - Diğer bakiyeler 337.107-337.107 357.609-357.609 Diğer 1.677 51.064 52.741 1.265 55.617 56.882 3.267.060 8.330.279 11.597.339 3.873.882 6.224.740 10.098.622 31 Mart 2010 tarihi itibariyle bir yıldan uzun vadeli banka bakiyeleri toplam 135.546 bin TL dir (31 Aralık 2009: 90.524 bin TL). 31 Mart 2010 tarihi itibariyle 286.254 bin TL tutarında bloke mevduat bulunmaktadır (31 Aralık 2009: 289.945 bin TL). 17

NOT 6 - FĠNANSAL YATIRIMLAR Kısa vadeli Uzun vadeli Toplam Kısa vadeli Uzun vadeli Toplam Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan 219.876-219.876 199.551-199.551 Satılmaya hazır 454.212 998.488 1.452.700 293.610 835.329 1.128.939 Vadeye kadar elde tutulacak 1.800.221 4.568.497 6.368.718 1.478.173 5.199.618 6.677.791 2.474.309 5.566.985 8.041.294 1.971.334 6.034.947 8.006.281 a) Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar Bankacılık Diğer Toplam Bankacılık Diğer Toplam Borçlanma senetleri: Devlet tahvilleri 32.497 19.283 51.780 9.492 23.365 32.857 Eurobond 47.860 16.400 64.260 50.054 16.644 66.698 Hazine bonoları 62.180-62.180 54.031-54.031 Diğer 1.258 27.301 28.559 8.155 26.444 34.599 143.795 62.984 206.779 121.732 66.453 188.185 Hisse senetleri: Halka açık 13.097-13.097 11.366-11.366 b) Satılmaya hazır finansal varlıklar 156.892 62.984 219.876 133.098 66.453 199.551 Bankacılık Diğer Toplam Bankacılık Diğer Toplam Borçlanma senetleri: Devlet tahvilleri 444.635 177.597 622.232 308.634 146.906 455.540 Eurobond 333.916 142.422 476.338 321.287 147.008 468.295 Hazine bonoları 142.368-142.368 24.627-24.627 Diğer 70.124-70.124 52.860-52.860 991.043 320.019 1.311.062 707.408 293.914 1.001.322 Hisse senetleri: Halka açık 13.369 39.627 52.996 12.142 36.773 48.915 Halka açık olmayanlar 39.297 49.345 88.642 41.869 36.833 78.702 1.043.709 408.991 1.452.700 761.419 367.520 1.128.939 18

NOT 6 - FĠNANSAL YATIRIMLAR (Devamı) c) Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar Bankacılık Diğer Toplam Bankacılık Diğer Toplam Borçlanma senetleri: Devlet tahvilleri 3.128.938-3.128.938 3.428.381-3.428.381 Eurobond 3.210.432-3.210.432 3.126.931-3.126.931 Hazine bonoları 29.348-29.348 104.684-104.684 Diğer - - - - 17.795 17.795 Repo iģlemine konu edilen borçlanma senetlerinin detayı aģağıdaki gibidir: 6.368.718-6.368.718 6.659.996 17.795 6.677.791 Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan 30.497 33.327 Vadeye kadar elde tutulacak 973.060 696.718 1.003.557 730.045 31 Mart 2010 tarihi itibariyle finansal varlıklar içerisinde yer alan 769.404 bin TL tutarındaki borçlanma senetleri TCMB, ĠMKB Takas ve Saklama Bankası A.ġ. ve çeģitli bankalarda teminat olarak bulundurulmaktadır (31 Aralık 2009: 775.241 bin TL). NOT 7 - TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR Ticari alacaklar Ticari alacaklar 3.538.293 3.419.910 Alacak senetleri ve alınan çekler 1.143.416 1.436.784 Eksi: ġüpheli alacaklar karģılığı (189.993) (191.094) ĠliĢkili taraflardan alacaklar (Not 19) 159.235 135.346 4.650.951 4.800.946 Kısa vadeli ticari alacaklar 4.568.706 4.715.305 Uzun vadeli ticari alacaklar 82.245 85.641 4.650.951 4.800.946 19

NOT 7 - TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR (Devamı) ġüpheli alacaklar karģılığı hareket tablosu aģağıdaki gibidir: 2010 2009 Dönem baģı - 1 Ocak 191.094 159.180 Dönem içinde ayrılan karģılıklar 7.605 8.345 Tahsil edilen Ģüpheli ticari alacaklar (6.015) (3.518) Yabancı para çevrim farkları (2.691) 6.364 Konsolidasyon kapsamına dahil edilenler (1) - 72 Ġktisaplar - 72 Dönem sonu - 31 Mart 189.993 170.515 Ticari borçlar Ticari borçlar 5.979.641 3.895.608 Borç senetleri 6.146 16.736 5.985.787 3.912.344 ĠliĢkili taraflara borçlar (Not 19) 127.159 171.090 6.112.946 4.083.434 (1) Aygaz Toptan SatıĢ ve Aygaz Ġletim in konsolidasyon kapsamına dahil edilmesinden kaynaklanmaktadır. NOT 8 - MÜġTERĠLERE VERĠLEN AVANS VE KREDĠLER Kurumsal Finansal ve ticari Tüketici Kredi kartı kiralama Faktoring 31 Mart 2010 krediler kredileri alacakları alacakları alacakları Toplam Krediler 12.739.145 4.463.918 3.593.632 818.153 416.640 22.031.488 Yakın izlemedeki krediler 410.096 231.405 226.153 110.144-977.798 Yasal takip altındaki krediler 529.215 316.568 314.577 158.656 4.035 1.323.051 Brüt 13.678.456 5.011.891 4.134.362 1.086.953 420.675 24.332.337 Eksi: Değer düģüklüğü karģılığı (654.916) (218.588) (412.303) (84.783) (8.929) (1.379.519) Net 13.023.540 4.793.303 3.722.059 1.002.170 411.746 22.952.818 Kısa vadeli avans ve krediler 12.454.370 Uzun vadeli avans ve krediler 10.498.448 22.952.818 20

NOT 8 - MÜġTERĠLERE VERĠLEN AVANS VE KREDĠLER (Devamı) Kurumsal Finansal ve ticari Tüketici Kredi kartı kiralama Faktoring 31 Aralık 2009 krediler kredileri alacakları alacakları alacakları Toplam Krediler 11.243.896 4.253.524 3.541.553 855.954 484.979 20.379.906 Yakın izlemedeki krediler 740.949 182.333 205.750 164.333-1.293.365 Yasal takip altındaki krediler 620.376 357.011 401.944 142.117 4.087 1.525.535 Brüt 12.605.221 4.792.868 4.149.247 1.162.404 489.066 23.198.806 Eksi: Değer düģüklüğü karģılığı (731.846) (260.078) (518.632) (80.708) (8.795) (1.600.059) Net 11.873.375 4.532.790 3.630.615 1.081.696 480.271 21.598.747 Kısa vadeli avans ve krediler 11.855.533 Uzun vadeli avans ve krediler 9.743.214 21.598.747 Değer düģüklüğü karģılığı hareket tablosu aģağıdaki gibidir: 2010 2009 Dönem baģı - 1 Ocak 1.600.059 853.457 Kredi değer düģüklüğü karģılığı 179.805 173.139 KarĢılık ayrılan tutarlardan yapılan tahsilatlar (179.348) (33.966) Portföy satıģı sebebiyle çıkıģlar (220.735) - Kayıtlardan silinenler (891) (806) Yabancı para çevrim farkları 629 (418) Dönem sonu - 31 Mart 1.379.519 991.406 Net finansal kiralama yatırımları aģağıdaki gibidir: Brüt finansal kiralama yatırımları 1.008.396 1.062.310 Eksi: Tahakkuk etmemiģ finansman gelirleri (190.243) (206.356) 818.153 855.954 Finansal kiralama alacakları, sözleģme süresindeki kira bedellerinden oluģmaktadır. Vadelerine göre kira bedelleri aģağıdaki gibidir: 2010 339.639 446.839 2011 ve sonrası 668.757 615.471 Eksi: Tahakkuk etmemiģ finansman gelirleri (190.243) (206.356) 818.153 855.954 21

NOT 9 - STOKLAR Ġlk madde ve malzeme 1.889.026 1.205.073 Mamuller 1.075.808 1.044.102 Ticari mallar 844.369 877.528 Yarı ve ara mamuller 475.804 326.919 Diğer stoklar 7.747 13.174 Eksi: Stok değer düģüklüğü karģılığı (91.336) (105.796) 4.201.418 3.361.000 NOT 10 - MADDĠ DURAN VARLIKLAR 2010 2009 1 Ocak tarihleri itibariyle Maliyet 18.653.487 17.963.504 BirikmiĢ amortisman (8.023.948) (7.579.849) Net kayıtlı değer 10.629.539 10.383.655 Dönem baģı net kayıtlı değer 10.629.539 10.383.655 Ġktisaplar (Not 3) - 15.205 GiriĢler 176.435 232.435 ÇıkıĢlar (33.874) (17.916) Transferler (1) 1.983 140 Konsolidasyon kapsamına dahil edilenler (2) - 15.205 Döviz kurlarındaki değiģimin etkileri 4.464 (5.545) Cari dönem amortismanı (200.189) (185.631) Dönem sonu net kayıtlı değer 10.578.358 10.437.548 31 Mart tarihleri itibariyle Maliyet 18.827.533 18.180.335 BirikmiĢ amortisman (8.249.175) (7.742.787) Net kayıtlı değer 10.578.358 10.437.548 (1) Maddi olmayan duran varlıklardan transfer edilmiģtir. (2) Aygaz Toptan SatıĢ ve Aygaz Ġletim in konsolidasyon kapsamına dahil edilmesinden kaynaklanmaktadır. 22

NOT 11 - MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR 2010 2009 1 Ocak tarihleri itibariyle Maliyet 1.985.020 1.717.893 BirikmiĢ amortisman (665.127) (531.904) Net kayıtlı değer 1.319.893 1.185.989 Dönem baģı net kayıtlı değer 1.319.893 1.185.989 Ġktisaplar (Not 3) - 137 GiriĢler 34.521 54.120 ÇıkıĢlar (2.004) (203) Transferler (1) (1.983) (140) Konsolidasyon kapsamına dahil edilenler (2) - 137 Döviz kurlarındaki değiģimin etkileri (10.310) 9.144 Cari dönem amortismanı (34.061) (27.406) Dönem sonu net kayıtlı değer 1.306.056 1.221.778 31 Mart tarihleri itibariyle Maliyet 2.004.974 1.779.721 BirikmiĢ amortisman (698.918) (557.943) Net kayıtlı değer 1.306.056 1.221.778 (1) Maddi duran varlıklara transfer edilmiģtir. (2) Aygaz Toptan SatıĢ ve Aygaz Ġletim in konsolidasyon kapsamına dahil edilmesinden kaynaklanmaktadır. 31 Mart 2010 tarihi itibariyle gerçekleģen araģtırma ve geliģtirme harcamalarının toplamı 44.922 bin TL tutarındadır (31 Mart 2009: 56.258 bin TL). 23

NOT 12 - MEVDUAT Vadesiz Vadeli Toplam Vadesiz Vadeli Toplam Türk Lirası mevduat Tasarruf mevduatı 765.045 7.380.147 8.145.192 720.134 6.971.791 7.691.925 Ticari mevduat 660.628 2.900.689 3.561.317 985.944 2.218.551 3.204.495 Bankalararası mevduat 50.604 259.910 310.514 66.739 143.129 209.868 Repo iģlemlerinden sağlanan fonlar - 60.458 60.458-65.054 65.054 1.476.277 10.601.204 12.077.481 1.772.817 9.398.525 11.171.342 Yabancı para mevduat Tasarruf mevduatı 997.399 3.892.584 4.889.983 1.038.468 4.105.931 5.144.399 Ticari mevduat 1.157.765 3.041.004 4.198.769 1.088.905 2.560.737 3.649.642 Bankalararası mevduat 38.441 547.116 585.557 71.706 380.226 451.932 Repo iģlemlerinden sağlanan fonlar - 713.993 713.993-554.291 554.291 2.193.605 8.194.697 10.388.302 2.199.079 7.601.185 9.800.264 22.465.783 20.971.606 Kısa vadeli mevduat 22.155.523 20.626.473 Uzun vadeli mevduat 310.260 345.133 22.465.783 20.971.606 NOT 13 - FĠNANSAL BORÇLAR Kısa vadeli finansal borçlar Krediler 7.679.432 8.023.304 Ġhraç edilen borç senetleri 316.765 440.534 Faktoring borçları 86.268 25.527 Finansal kiralama borçları 2.312 2.678 8.084.777 8.492.043 Uzun vadeli finansal borçlar Krediler 5.615.681 5.719.774 Ġhraç edilen borç senetleri 799.720 704.443 Finansal kiralama borçları 3.313 3.960 6.418.714 6.428.177 14.503.491 14.920.220 24

NOT 13 - FĠNANSAL BORÇLAR (Devamı) TüpraĢ hisse alım bedelinin ödenmesinde ve Grup un mevcut kredilerinin yeniden finansmanında kullanılmak amacıyla 2006 yılında temin edilen kredilere iliģkin bilgiler aģağıda sunulmuģtur: - JP Morgan Europe Limited ve JP Morgan Chase Bank NA tarafından oluģturulan konsorsiyumdan 7 yıl vadeli, Libor+1,9 faiz oranlı 950.000.000 USD; - Akbank T.A.ġ. Malta Branch, Türkiye Garanti Bankası A.ġ. Luxemburg Branch, Türkiye ĠĢ Bankası A.ġ. Bahrain Offshore Branch, Standard Bank Plc., Türkiye Vakıflar Bankası T.A.O. Bahrain Offshore Branch, Türkiye Halk Bankası A.ġ. tarafından oluģturulan konsorsiyumdan 10 yıl vadeli, 2013 yılı baģına kadar Libor+2,3, sonrasında Libor+2,8 faiz oranlı 1.800.000.000 USD. Söz konusu kredilere iliģkin gerçekleģen anapara geri ödemesi sonrasında, 31 Mart 2010 tarihi itibariyle ilgili krediler toplamı 1.426.569.265 USD tutarına düģmüģtür. 31 Mart 2010 tarihi itibariyle, Grup un ĠĢ Ortaklıkları ndan Yapı Kredi Bankası nın Standard Chartered Bank ve Unicredit Markets and Investment Banking eģliderliğinde 770.003 bin TL tutarında seküritizasyon kredisi bulunmaktadır (31 Aralık 2009: 871.880 bin TL). Bu kredinin faiz oranı Euribor/Libor+%0,18 ile %0,35 aralığında, vadesi de 7 ile 8 yıl arasındadır ve geri ödemeleri 2010 yılı ilk döneminde baģlamıģtır. Yapı Kredi Bankası toplam 1.056.871 bin TL (525.000.000 EUR) tutarında 10 yıl vadeli, 5 yıl tamamlandıktan sonra geri ödeme opsiyonlu sermaye benzeri kredi sağlamıģtır (31 Aralık 2009: 1.112.012 bin TL). Bu krediler, UniCredit S.p.A. nın garantörlüğünde, Merrill Lynch Capital Corporation (250.000.000 EUR), Goldman Sachs International Bank (175.000.000 EUR) ve Citibank (100.000.000 EUR) tarafından temin edilmiģ olup, faiz oranları ilk 5 yıl için, sırasıyla, Euribor+%2, Euribor+%2,2 ve Euribor+%1,8 dir. Yapı Kredi Bankası 2009 yılı içerisinde faizi yıllık Libor+%2,5 olan toplam 311.566 bin TL (68.000.000 USD ve 105.300.000 EUR) tutarında (31 Aralık 2009: 322.726 bin TL) ve faizi yıllık Libor+%2,25 olan toplam 694.506 bin TL (198.750.000 USD ve 199.750.000 EUR) tutarında (31 Aralık 2009: 716.056 bin TL) 2010 yılı vadeli sendikasyon kredisi sağlamıģtır. Koç Holding 2010 yılında, Topluluk Ģirketlerinin finansman ihtiyaçlarının karģılanmasında kullanılmak üzere, 21 finans kuruluģunu kapsayan konsorsiyumdan, 120.000.000 USD ve 211.500.000 EUR luk iki dilimden oluģan, yaklaģık toplam 425.000.000 USD tutarında kredi temin etmiģtir. Bu kredinin anapara ödemeleri vade sonlarında yapılacak olup, USD bölümü için 39 ay, EUR bölümü için 27 ay vade öngörülmüģtür. Kredinin gerek USD gerekse EUR bölümü için 1, 3 veya 6 ayda bir faiz ödeme opsiyonu bulunmakta ve faiz oranları banka masrafları hariç USD için yıllık Libor+%3,25, EUR için yıllık Euribor+%2,75 olarak belirlenmiģtir. 2009 yılında Koç Holding tarafından 14 finans kuruluģunu kapsayan konsorsiyumdan temin edilen ve 320.000.000 USD ve 339.000.000 EUR luk iki dilimden oluģan yaklaģık toplam 770.000.000 USD tutarındaki kredilere iliģkin gerçekleģen anapara geri ödemeleri sonrasında, 31 Mart 2010 tarihi itibariyle ilgili krediler toplamı 15.000.000 USD tutarına düģmüģtür (31 Aralık 2009: 742.000.000 USD). Uzun vadeli finansal borçların geri ödeme planı aģağıdaki gibidir: 2011 974.963 1.569.162 2012 1.755.275 1.430.144 2013 1.004.118 761.413 2014 678.698 683.637 2015 ve sonrası 2.005.660 1.983.821 6.418.714 6.428.177 25