OPERASYONEL PERFORMANS RAPORU Şubat 2012 Rapor Yayınlama Tarihi: 22.03.2012
AKFEN HOLDİNG GELİŞMELER & VERİLER 29 Şubat 2012 itibarıyla Akfen Holding in TRSAKFH31213 ISIN kodlu tahvilinin fiyatı 99,94TL (kirli fiyat) olarak gerçekleşmiştir. Şubat ayındaki toplam işlem hacmi 1.840.848 TL dir. 29 Şubat 2012 itibarıyla Akfen Holding tahvilinin getirisi, %8,21 + 207bps spread e tekabül etmektedir. TRSAKFH31213 ISIN kodlu ve 2 Mart 2012 itfa tarihli tahvilin 100.000.000,00 TL tutarındaki anapara ödemesi ve 5.129.999 TL tutarındaki dördüncü kupon ödemesi 02 Mart 2012 itibariyle yapılmıştır. 29 Şubat 2012 itibarıyla Akfen Holding in TRSAKFHA1313 ISIN kodlu tahvilinin fiyatı ise 101,4TL (kirli fiyat) olarak gerçekleşmiştir. Şubat ayındaki toplam işlem hacmi de 1.075.864 TL dir. 29 Şubat 2012 itibarıyla Akfen Holding tahvilinin getirisi, %9,13 + 297bps spread e tekabül etmektedir. Akfen Holding A.Ş. Yönetim Kurulu nun 10 Şubat 2012 tarih ve 2012/11 sayılı kararı çerçevesinde ihraç edilen toplam 200.000.000,-TL tutarındaki tahvillerin halka arz işlemi Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. liderliğinde gerçekleştirilmiş ve 8 Mart 2012 tarihinde tamamlanmıştır. Gerçekleştirilen talep toplama işlemi sonrasında ilan edilen İzahname ve Sirkülerde de belirtildiği üzere yeterli talep toplanması sonucunda ihraç edilecek tahvillerin nominal değerinin 100.000.000,-TL den 200.000.000,-TL ye çıkarılmasına karar verilmiştir. Halka arz edilen toplam 200.000.000,TL nominal değerli 2 yıl vadeli tahvillere toplam 256.225.123 TL nominal değerli talep gelmiştir.talepte bulunan tahvilin %9,88 bireysel yatırımcılar,%90,12 si kurumsal yatırımcılar tarafından alınmıştır. Halka arz sirkülerinde 350 400 baz puan olarak belirtilen aralıkta gerçekleştirilen talep toplamanın ardından Yıllık Ek Getiri Oranı +400 baz puan olarak belirlenmiştir. Bu ek getiri oranına göre TRSAKFH31411 ISIN kodu ile ihraç edilen tahvillerin ilk kupon ödeme dönemine ilişkin faiz oranı %6,41, ilk kupon ödeme dönemine göre hesaplanan yıllık bileşik faiz oranı %13,29 olarak gerçekleşmiştir. 11 Mart 2012 tarihinde Akfen Holding in ve Şirketimizin bağlı ortaklığı Akfen İnşaat Turizm ve Ticaret A.Ş. nin TAV Havalimanları Holding A.Ş. (TAV Havalimanları) ve TAV Yatırım Holding A.Ş. (TAV Yatırım) şirketlerinde bulunan hisselerinin kısmi satışına dair Şirketimiz, Tepe İnşaat Sanayi A.Ş. (Tepe), Sera Yapı Endüstrisi ve Ticaret A.Ş. (Sera) ile Aéroports de Paris Management arasında Hisse Alım Satım Sözleşmesi imzalanmıştır. Sözleşme çerçevesinde Akfen Holding in TAV Havalimanlarında bulunan %18' e denk düşen hissesini 414.000.000 Amerikan Doları bedel üzerinden, Akfen Holding ve Akfen İnşaat'ın TAV Yatırım Holding A.Ş.'de bulunan toplam %20,825'ine (%20,325 Akfen Holding in, %0,50 Akfen İnşaat ın) denk düşen hisselerini 20.825.000 Amerikan Doları bedel üzerinden satışında anlaşmaya varılmıştır. Ödeme; Sözleşme'nin Kapanış tarihinde peşin olarak yapılacaktır. Sözkonusu mutabakat çerçevesinde; TAV Havalimanları Yönetim Kurulu Başkanı Hamdi Akın ve İcra Kurulu Başkanı Sani Şener görevlerine devam edecek olup, TAV Havalimanları Holding Yönetim Kurulu 11 kişiden oluşacaktır. Aéroports de Paris Management Yönetim Kurulu için üç üye, Tepe ve Akfen birlikte toplam üç üyeyi aday gösterecektir. İcra Kurulu Başkanı aynı zamanda Yönetim Kurulu Üyesi olarak görev yaparken Yönetim Kurulu'nda dört tane de bağımsız üye yer alacaktır. 2
İŞ KOLLARI - OPERASYONEL PERFORMANS & GELİŞMELER 1) Havalimanları: TAV Havalimanları Yolcu Sayıları* (29 Şubat 2012 itibarıyla) 2012 LTM 2011 YTD Değ. YoY Değ. LTM Değ. Atatürk Havalimanı 38.473.151 37.452.187 22% 18% 19% Dış Hatlar 24.622.161 23.847.835 27% 26% 19% İç Hatlar 13.850.990 13.604.352 14% 6% 17% Esenboğa Havalimanı 8.595.949 8.520.649 6% -1% 7% Dış Hatlar 1.396.581 1.387.503 5% 1% 2% İç Hatlar 7.199.368 7.133.146 6% -1% 9% Izmir Havalimanı 8.623.454 8.542.811 7% 2% 13% Dış Hatlar 2.457.456 2.464.334-4% -8% 13% İç Hatlar** 6.165.998 6.078.477 9% 4% 13% TAV Türkiye Toplam 50.535.527 54.515.647 34% 29% 19% Dış Hatlar 28.476.198 33.778.149 24% 22% 18% İç Hatlar 22.059.329 20.737.498 45% 36% 20% Monastir+Enfidha Havalimanları 2.341.262 2.289.131 52% 251% -39% Tiflis & Batum Havalimanları 1.221.277 1.190.922 24% 25% 30% Makedonya (Üsküp&Ohrid) 859.463 838.164 23% 22% 16% TAV TOPLAM*** 54.957.529 52.755.387 34% 30% 14% Dış Hatlar 32.898.200 32.017.889 25% 25% 11% İç Hatlar 22.059.329 20.737.498 45% 36% 20% * Gelen ve giden yolcu toplamı, transit yolcu hariç **TAV İzmir İç Hat yolcularına Ocak 2012 itibariyle hizmet vermeye başlamıştır. ***2011 yılı verileri Izmir İç Hat trafik verilerini içermez. Kısaltmalar: LTM: Son on iki aylık gerçekleşme YTD: Sene başından bugüne kadarki gerçekleşme (Ocak-Şubat 2012/Ocak-Şubat 2011) YoY: Cari ayın bir önceki yılın aynı ayına göre karşılaştırması (Şubat 2012/Şubat 2011) Ticari Uçak Trafiği* (29 Şubat 2012 itibarıyla) 2012 LTM 2011 YTD Değ. YoY Değ. LTM Değ. Atatürk Havalimanı 311.914 305.808 14% 15% 13% Dış Hatlar 204.404 199.906 16% 17% 13% İç Hatlar 107.510 105.902 11% 9% 13% Esenboğa Havalimanı 72.935 72.244 6% 3% 11% Dış Hatlar 11.835 11.850-1% -3% -1% İç Hatlar 61.100 60.394 8% 4% 14% İzmir Havalimanı 63.604 63.079 6% 9% 9% Dış Hatlar 17.226 17.304-6% -2% 6% İç Hatlar** 46.378 45.775 9% 11% 10% TAV Türkiye Toplam 409.517 441.131 26% 12% 15% Dış Hatlar 233.465 274.835 14% 15% 12% İç Hatlar 176.052 166.296 41% 20% 18% Monastir+Enfidha Havalimanları 21.270 20.805 36% 133% -32% Tiflis & Batum Havalimanları 23.218 23.114 3% 9% 19% Makedonya (Üsküp&Ohrid) 12.038 11.878 11% 4% 1% TAV TOPLAM*** 466.043 451.153 24% 26% 11% Dış Hatlar 289.991 284.857 14% 17% 7% İç Hatlar 176.052 166.296 41% 39% 18% * Sadece ticari uçuşlar **TAV İzmir İç Hat yolcularına Ocak 2012 itibariyle hizmet vermeye başlamıştır. ***2011 yılı verileri Izmir İç Hat trafik verilerini içermez. 3
2) Havalimanı İnşaatı: TAV İnşaat Devam Eden Projeler (31 Ocak 2012 itibarıyla) Proje Adı İşveren TAV İnşaat Payı Sözleşme Tutarı (ABD$mn) Fiziksel İlerleme 31 Ocak 2012 Fiziksel İlerleme 31 Aralık 2011 Dubai-Marina 101 M/S SHEFFIELD HOLDINGS LIMITED 100% 198 45% 45% - 2011 Yatırımları TAV İSTANBUL TERMİNAL İŞLETMECİLİĞİ A.Ş 100% 18 40% 38% 2% Libya-Trablus THE LIBYAN CIVIL AVIATION AUTHORITY 25% 2.103 37% 37% - Libya-Sebha THE LIBYAN CIVIL AVIATION AUTHORITY 50% 229 7% 7% - Doha GOVERNMENT OF THE STATE OF QUATAR 35% 3.901 96% 95% 1% Umman MC1 SULTANATE OF OMAN MINISTRY OF TRANSPORT AND COMM. 50% 1.178 50% 48% 2% TOPLAM 7.627 Değişim 3) Liman Operasyonları: Mersin Uluslararası Limanı (MIP) Konteyner & Konvansiyonel Kargo İstatistikleri (29 Şubat 2012 itibarıyla) 2012 LTM 2011 YTD Değ. YoY Değ. LTM Değ. Konteyner Hacmi (TEU) 1.172.225 1.140.927 18% 15% 10% Konvansiyonel Kargo (Ton)* 6.332.910 6.416.377-7% -3% -7% * Genel Kargo Kuru Yük Sıvı Yük Konteyner Rejim Kırılımı Transhipment (Tekrar Sevk); 2% 2012 Kabotaj; 1% Transhipment (Tekrar Sevk); 3% 2011 Kabotaj; 2% Transit; 11% Transit; 11% İthalat; 41% İthalat; 42% İhracat; 44% İhracat; 43% 4
4) Gayrımenkul: Akfen GYO Doluluk Oranı (29 Şubat 2012 itibarıyla) Oteller Oda Sayısı* 2012 YTD 2012 LTM 2011 Zeytinburnu Ibis 228 68% 84% 86% Zeytinburnu Novotel 208 70% 82% 83% Eskisehir Ibis 108 69% 75% 76% Trabzon Novotel 200 47% 70% 72% Gaziantep Ibis 177 43% 46% 44% Gaziantep Novotel 92 53% 52% 50% Kayseri Ibis 160 49% 48% 45% Kayseri Novotel 96 46% 49% 48% Bursa Ibis 200 60% 56% 52% Yaroslavl Ibis 177 51% - - Oda Başına Gelir (EUR)** Oteller Oda Sayısı* 2012 YTD 2012 LTM 2011 Zeytinburnu Ibis 228 49 60 61 Zeytinburnu Novotel 208 52 69 70 Eskisehir Ibis 108 32 34 34 Trabzon Novotel 200 24 40 41 Gaziantep Ibis 177 15 15 14 Gaziantep Novotel 92 24 23 22 Kayseri Ibis 160 18 16 15 Kayseri Novotel 96 24 23 23 Bursa Ibis 200 26 23 21 Yaroslavl Ibis 177 25 - - Oda Başına Toplam Gelir (EUR)*** Oteller Oda Sayısı* 2012 YTD 2012LTM 2011 Zeytinburnu Ibis 228 56 70 71 Zeytinburnu Novotel 208 71 93 93 Eskisehir Ibis 108 38 39 39 Trabzon Novotel 200 39 64 65 Gaziantep Ibis 177 18 18 18 Gaziantep Novotel 92 36 38 37 Kayseri Ibis 160 21 20 19 Kayseri Novotel 96 36 36 35 Bursa Ibis 200 31 27 25 Yaroslavl Ibis 177 34 - - * 299 odalı KKTC deki Mercure Oteli dahil değildir ** Oda Başına Gelir = Ortalama Oda Ücreti x Doluluk Oranı *** Toplam oda başına gelirlere oda gelirlerinin yanısıra diğer gelirler (yiyecek&içecek, seminer-kongre, banket gelirleri) de dahildir. Rusya & Türkiye Projelerinin Fiziksel İlerleme Durumu (29 Şubat 2012 itibarıyla) Rusya Projeleri Şehir Tipi Durum Fiziksel İlerleme (%) Samara Ibis Hotel Tamamlandı 100% Samara Office Tamamlandı 100% Kaliningrad Ibis Hotel İnşaat Halinde u.d. Moscow Ibis Hotel Proje Geliştirme Aşamasında u.d. Türkiye Projeleri Şehir Tipi Durum Fiziksel İlerleme (%) Adana Ibis Hotel İnşaat Halinde 90% Istanbul Esenyurt Ibis Hotel İnşaat Halinde 57% Izmir Ibis Hotel İnşaat Halinde 18% Istanbul Novotel Karaköy Proje Geliştirme Aşamasında u.d. Ankara Ankara Havalimanı Oteli Proje Geliştirme Aşamasında u.d. 2012 yılının ilk 2 ayında Türkiye de işletme halinde olan Ibis, Novoteller ve Rusyada ki Yaroslav Ibis ortalama doluluk oranı %56 olarak gerçekleşmiş ve bir önceki yılın aynı dönemine kıyasla 2011 yılına kıyasla %3 artış göstermiştir. Oda başına gelir ve toplam oda başına gelir sırasıyla %1 ve %2 oranında artmıştır. 204 odalı Ibis Otel Samara, 1 Mart 2012 tarihinde işletmeye açılmıştır. 5
5) Su Dağıtım ve Atıksu: Akfen Su Faturalanmış Su & Arıtılan Atıksu Miktarı (m3) 2012 LTM 2011 YTD Değ. YoY Değ. LTM Değ. Akfen Su Güllük (31 Ocak 2012 itibarıyla) Faturalanan Su Miktarı 546.776 548.041-6% -6% 16% Akfen Su Dilovasi* (29 Şubat 2012 itibarıyla) Arıtılan Atıksu Miktarı 2.308.922 2.333.934-9% - * Akfen Su Dilovasi Temmuz 2010 tarihinde operasyona geçmiştir. Akfen Su Güllük Ocak sonu itibarıyla 5.258 aboneye hizmet vermektedir. Şubat sonu itibarıyla Dilovası Organize Sanayi Bölgesinde faal olan fabrika ve işletme sayısı 211 dir. 6) Enerji 6.1) Akfen HES Şubat 2012 İtibarıyla Faaliyette olan Santraller Şirket HES Kurulu Güç (MW) Üretim Kapasitesi (GWs/yıl) Faaliyete GeçişTarihi Satışa Esas Üretim-(GWs) Faaliyete Geçiş Tarihi-31.12.2011 Satışa Esas Üretim- (GWs)YTD Beyobası Otluca 44,7 207,6 Nisan 2011 109.631 22.578 Sirma 5,9 26,7 Haziran 2009 21.474 6.093 Ideal Karasu-1 3,7 23,1 Mayıs 2011 3.935 519 Karasu-2 3,1 19,6 Haziran 2011 5.264 2.097 Karasu-4.2 9,9 56,4 Kasım 2011 1.963 1.370 Karasu-4.3 3,7 16,9 Ağustos 2011 3.319 876 Karasu-5 4,0 23,2 Ağustos2011 9.543 2.436 Çamlıca Camlica III 25,8 94,5 Nisan 2011 56.931 9.357 Saracbendi 24,0 86,1 Mayıs 2011 26.866 2.425 Toplam 125,0 554,1 238.926 47.750 İnşaat Aşamasında Olan Santraller Şirket HES Kurulu Güç (MW) Üretim Kapasitesi (GWs/yıl) İnşaat İlerleme (%) Beyobası Sekiyaka 3,5 16,8 14% Elen Dogancay 30,6 171,6 41% Pak Kavakcali 10,9 48,2 31% Demirciler 9,4 32,3 90% Gelinkaya 7,1 30,9 72% BT Bordo Yagmur 8,5 36,2 82% Yenidoruk Doruk 1 28,8 82,1 42% Toplam 98,7 418,1 Planlama Aşamasında Olan Santraller Şirket HES Kurulu Güç (MW) Üretim Kapasitesi (GWs/yıl) Zeki Catak 2 10,0 42,9 Laleli Laleli 104,8 256,7 DeğirmenyanI Adadagi 3 4,7 18,2 Toplam 119,5 317,8 (1) Dorukhes ile ilgili ÇED kararının iptali için açılmış dava Ordu İdare Mahkemesi nin 2011/1423 Esas, 2012/194 Karar Nolu kararı ile reddedilmiştir. (2) Santral alanının da içinde olduğu bölge SİT alanı ilan edilmiş olup, SİT kararının iptali için açılmış dava sonucunda Çatak HES projesinin etkilediği alanın SİT olmadığına ilişkin Rize İdare Mahkemesinin kararı (2010/487 Es, 2011/661 Kr) tarafımıza tebliğ edilmiştir. (3) Lisans süreci devam etmektedir. Akfen Holding A.Ş., rapor dönemi itibarıyla bağlı ortaklıkları vasıtasıyla faaliyet gösterdiği toplam 125 MW kurulu güç ve yıllık 554 milyon GWs enerji üretim kapasitesine sahip 9 hidroelektrik santralinde üretim faaliyetlerine devam etmektedir. Toplam 99 MW kurulu güce ve yıllık 418 milyon kws enerji üretim kapasitesine sahip 7 santralde inşaat devam etmektedir. Karasu 4.2 ve Sırma HES dışında kalan 7 santral için YEK kapsamında,1 Ocak 2012 den itibaren ABD$7,3 cent/kws alım garantisinden satış yapılmaya başlanmıştır. 6
6.2) Akfen Enerji Elektrik piyasasında elektriğin serbest tüketicilere satışını sağlamak üzere kurulmuş olan Akfen Elektrik Enerjisi Toptan Satış A.Ş., Temmuz ayında pilot çalışma ile başladığı faaliyetine işbu raporun yayınlanma tarihi itibarıyla yıllık toplam tüketimi yaklaşık 29,6 mn kws olan toplamda 60 adet sayaçtan oluşan bir portföye ulaşmıştır. Özelleştirme İdaresi Başkanlığı tarafından "Satış" yöntemi ile özelleştirilmek üzere ihale edilen "Maliye Hazinesi Adına Kayıtlı Mersin İli, Akdeniz İlçesi, Karaduvar Mahallesi, 1503 No.'lu Parselde Bulunan 58.000,00 m2 Yüzölçümlü Taşınmaz" için en yüksek teklifi veren Şirketimizin bağlı ortaklığı Akfen Enerji Yatırımları Holding A.Ş. bağlı ortaklığı olan Akfen Enerji Üretim Ve Ticaret Anonim Şirketi tarafından ihale konusu arazinin devri ile ilgili Varlık Satış Sözleşmesi 10 Ocak 2012 tarihinde imzalanmıştır. Sözleşme Bedeli olan 40.600.000 TL'nin 8.120.000 TL'si peşin olarak ödenmiş olup, vadeye bağlanan 32.800.000 TL'lik kısmı 10.01.2013 tarihinden itibaren 12 ayda bir yapılacak 4 eşit taksitler ile ödenecektir. Akfen Enerji Üretim ve Ticaret Anonim Şirketi'nin ihale konusu arazi üzerinde, 450 MW kurulu güce, yıllık 3.262,5 milyar kw saat üretim kapasitesine sahip olacak, doğalgaza dayalı bir elektrik üretim santralı (Mersin Kombine Doğalgaz Santrali ) kurmak amacıyla, 11.04.2008 tarihinde Enerji Piyasası Düzenleme Kurumuna (EPDK) yapılan üretim lisansı başvurumuz çerçevesinde, EPDK tarafından lisans verilmesine dair Uygun Bulma Kararı 09.02.2012 tarihli Kurul toplantısında alınmıştır. Şirketimiz adına 12.01.2010 tarihinde ise ÇED Olumlu Belgesi alınmıştır. 7) İnşaat: Akfen İnşaat Şubat 2012 sonu itibarıyla Akfen İnşaat ın devam eden HES projelerinin toplam sözleşme bedeli 73 milyon Euro olurken, yine Şubat 2012 sonu itibarıyla Akfen İnşaat ın devam eden HES projelerinin kümüle hakedişinin toplam tutarı 31,4 milyon Euro dur. Bu tutar toplam sözleşme bedelinin %43 üne tekabül etmektedir. Şubat 2012 sonu itibarıyla Akfen İnşaat ın devam eden GYO projelerinin toplam sözleşme bedeli 17,7 milyon Euro olurken, yine Şubat 2012 sonu itibarıyla Akfen İnşaat ın devam eden GYO projelerinin kümüle hakedişinin toplam tutarı 9,7 milyon Euro dur. Bu tutar toplam sözleşme bedelinin %55 ine tekabül etmektedir. 29 Şubat 2012 tarihi itibarıyla, Akfen İnşaat ın mevcut backlogu (HES ve GYO projeleri) 49,7 milyon Euro dur. 8) Istanbul Deniz Otobüsleri - IDO ( TASS ) Taşınan Yolcu ve Araç Sayıları 2A2011 2A2012 Değişim (%) Taşınan Toplam Yolcu Sayısı 7.407.752 6.379.126-14% Hızlı Feribot 807.183 720.781-11% Deniz Otobüsü 843.812 729.930-13% Arabalı Vapur 5.756.757 4.928.415-14% Taşınan Toplam Araç Sayısı 1.043.936 965.783-7% Hızlı Feribot* 148.998 128.843-14% Arabalı Vapur** 894.938 836.940-6% * Hızlı feribot hatlarında taşınan araç sayılar Taşıt Ölçü Birimi (TÖB) ile verilmiştir. TÖB farklı sınıftaki araçların araç katsayıları ile otomobil birimine çevrilmesinden oluşmaktadır. Hızlı Feribot hatları taşınan araç kategorileri katsayıları aşağıdaki şekildedir : Araç Sınıfı Motosiklet Otomobil Engelli Oto Minivan Minibus 12 Kişilik Jeep Minibus 19 Kişilik Midibüs Kamyonet 0-2000 kg Kamyonet 2001-2500 kg Kamyonet 2501-3500 kg Katsayısı 0,25 1 1 1 1,25 1,25 1,5 2 1,5 2 2 5 1,5 Otobüs Çekilen ** Eskihisar-Topçular arabalı vapur hattının araç içi yolcu sayısı hesaplamalarında araç sınıflarına göre belirlenmiş araç içi yolcu katsayıları kullanılmaktadır. Katsayı kabulleri aşağıdaki şekildedir : Araç Sınıfı Otomobil Minivan Jip/Kamyonet/ Minibüs Midibü s (21+) Kamyon / 2 Aks Otobüs 3 Aks Otobüs / 3 Aks TIR 4 Aks ve üzeri TIR Araç İçi Yolcu Kat Sayısı 3 3 6 9 26 26 2 1 2011 yıllı verilerinde Sirkeci-Harem arabalı vapur hattının taşınan araç içi yolcu sayıları her bir araç için 3 yolcu kabulü ile hesaplanmıştır. 2012 yılı verilerinde ise araç içi yolcu sayıları fiili sayılan rakamlardır. Motosiklet 7
Deniz ve kara ulaşımını entegre eden, İDOBÜS projesinin İstanbul-İzmir seferleri, 22 Mart'ta başlayacaktır. İstanbul-İzmir güzergahında karşılıklı olarak günde 13 sefer yapılacak ve seferlerden 9 u ekspres olarak gerçekleştirilecektir. İstanbul İzmir ekspres seferleri 6 saat 25 dakika, Balıkesir ve Manisa uğramalı seferler ise 6 saat 40 dakika sürecektir. 8
Akfen Holding Yatırımcı İlişkileri investorrelations@akfen.com.tr AKFEN HOLDİNG A.Ş. Levent Loft Büyükdere Cad. No:201 K.11 34394 Levent, İstanbul - TÜRKİYE Tel : (212) 319 87 00 Fax: (212) 319 87 10 www.akfen.com.tr