1 OCAK 31 ARALIK 2010, 2009 VE 2008 HESAP DÖNEMLERİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ DENETİM RAPORU
İÇİNDEKİLER SAYFA BİLANÇOLAR... 1 GELİR TABLOLARI... 2 ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOLARI... 3 NAKİT AKIM TABLOLARI... 4... 5-42 DİPNOT 1 ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU... 5-6 DİPNOT 2 FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR... 6-15 DİPNOT 3 İŞLETME BİRLEŞMELERİ... 15 DİPNOT 4 İŞ ORTAKLARI... 15 DİPNOT 5 BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA... 15 DİPNOT 6 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ... 15 DİPNOT 7 FİNANSAL YATIRIMLAR... 16 DİPNOT 8 FİNANSAL BORÇLAR... 16 DİPNOT 10 TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR... 17 DİPNOT 11 DİĞER ALACAK VE BORÇLAR... 18 DİPNOT 12 FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETLERİNDEN ALACAK VE BORÇLAR... 18 DİPNOT 13 STOKLAR... 18-19 DİPNOT 14 CANLI VARLIKLAR... 19 DİPNOT 15 DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞME ALACAKLARI VE HAKEDİŞ BEDELLERİ... 19 DİPNOT 16 ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR... 19 DİPNOT 17 YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER... 19 DİPNOT 18 MADDİ DURAN VARLIKLAR... 20-21 DİPNOT 19 MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR... 22 DİPNOT 20 ŞEREFİYE... 23 DİPNOT 21 DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI... 23 DİPNOT 22 KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER... 23 DİPNOT 23 TAAHHÜTLER... 23 DİPNOT 24 ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR... 24 DİPNOT 25 EMEKLİLİK PLANLARI... 25 DİPNOT 26 DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER... 25 DİPNOT 27 ÖZKAYNAKLAR... 26-27 DİPNOT 28 SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ... 27-28 DİPNOT 29 ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ, PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ... 28-29 DİPNOT 30 NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER... 30 DİPNOT 31 DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR / GİDERLER... 30 DİPNOT 32 FİNANSAL GELİRLER... 31 DİPNOT 33 FİNANSAL GİDERLER... 31 DİPNOT 34 SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALİYETLER 31 DİPNOT 35 VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ... 31-32 DİPNOT 36 HİSSE BAŞINA KAZANÇ... 33 DİPNOT 37 İLİŞKİLİ TARAFLARDAN ALACAK VE BORÇLAR... 33-34 DİPNOT 38 FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ... 35-41 DİPNOT 39 BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR... 42 DİPNOT 40 TEMİNAT-REHİN-İPOTEKLER.. 42 DİPNOT 41 FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKLİ OLAN DİĞER HUSUSLAR. 42
1 OCAK - 31 ARALIK 2010, 2009 VE 2008 HESAP DÖNEMLERİNE AİT BİLANÇOLARI (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası("TL") ifade edilmiştir.) Dipnot Referansları 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 VARLIKLAR Dönen Varlıklar 11.515.044 4.518.019 5.309.937 Nakit ve Nakit Benzerleri 6 23.845 116.007 29.305 Ticari Alacaklar 999.405 1.002.719 2.924.695 Diğer Alacaklar 11 2.885.134 1.547.742 920.725 - İlişkili Taraflardan Alacaklar 37 2.885.134 1.487.724 763.925 - Diğer Alacaklar 11 0 60.018 156.800 Stoklar 13 7.033.612 112.756 217.060 Diğer Dönen Varlıklar 26 573.048 1.738.796 1.218.142 Duran Varlıklar 1.834.604 251.370 375.904 Maddi Duran Varlıklar 18 1.317.664 66.093 72.721 Maddi Olmayan Duran Varlıklar 19 10.281 17.615 8.364 Ertelenmiş Vergi Varlığı 35 87.459 103.263 293.601 Diğer Duran Varlıklar 26 419.200 64.399 1.217 TOPLAM VARLIKLAR 13.349.648 4.769.390 5.685.841 KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler 4.968.702 5.117.160 6.885.087 Finansal Borçlar 8 297.453 0 0 Ticari Borçlar 3.981.033 4.264.792 6.461.155 - Ticari Borçlar 10 2.265.040 3.379.317 5.518.806 - İlişkili Taraflara Borçlar 37 1.715.992 885.475 942.349 Diğer Borçlar 11 342.310 287.140 339.678 Borç Karşılıkları 22 0 456.058 0 Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 26 347.906 109.170 84.254 Uzun Vadeli Yükümlülükler 1.994.923 32.035 75.464 Finansal Borçlar 8 1.189.678 0 0 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar(veya Kıdem Tazminatı Karşılığı) 24 37.789 32.035 17.765 Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler 26 767.457 0 57.699 ÖZKAYNAKLAR 6.386.023-379.806-1.274.709 Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 6.386.023-379.806-1.274.709 Ödenmiş Sermaye 27 100.000 25.000 25.000 Değer Artış Fonları 6.033.555 0 0 Geçmiş Yıllar Kar/Zararları -404.806-1.299.709-536.309 Net Dönem Karı/Zararı 36 657.274 894.903-763.401 TOPLAM KAYNAKLAR 13.349.648 4.769.390 5.685.841 İlişikteki dipnotlar finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur. 1
1 OCAK - 31 ARALIK 2010, 2009 VE 2008 HESAP DÖNEMLERİNE AİT KAPSAMLI GELİR TABLOLARI (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası("TL") ifade edilmiştir.) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER Dipnot Referansı 01.01.2010-31.12.2010 01.01.2009-31.12.2009 01.01.2008-31.12.2008 Satış Gelirleri 28 12.825.881 11.777.487 8.145.840 Satışların Maliyeti (-) 28-9.048.623-8.199.655-6.211.803 Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar (Zarar) 3.777.259 3.577.832 1.934.037 BRÜT KAR/ZARAR 3.777.259 3.577.832 1.934.037 Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) 29-743.980-1.383.583-235.281 Genel Yönetim Giderleri (-) 29-1.315.859-751.840-1.659.057 Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) 29-85.458-6.023 0 Diğer Faaliyet Gelirleri 31 13.042 237.954 34 Diğer Faaliyet Giderleri (-) 31-597.202-291.930-983.819 FAALİYET KARI/ZARARI 1.047.802 1.382.409-944.087 Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar (Esas Faaliyet Dışı) Finansal Gelirler 32 80.965 208.572 168.334 (Esas Faaliyet Dışı) Finansal Giderler (-) 33-418.044-502.227-147.172 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI 710.723 1.088.754-922.925 Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/Gideri -53.448-193.851 159.524 - Dönem Vergi Gelir/Gideri -37.644-3.513 0 - Ertelenmiş Vergi Gelir/Gideri 35-15.804-190.338 159.524 SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI 657.274 894.903-763.401 DÖNEM KARI/ZARARI 657.274 894.903-763.401 Dönem Kar/Zararının Dağılımı 657.274 894.903-763.401 Ana Ortaklık Payları 36 657.274 894.903-763.401 Hisse Başına Kazanç 36 6,57274 8,94903-7,63401 Sürdürülen Faaliyetlerden Hisse Başına Kazanç 36 6,57274 8,94903-7,63401 İlişikteki dipnotlar finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur. 2
1 OCAK - 31 ARALIK 2010, 2009 VE 2008 HESAP DÖNEMLERİNE AİT ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOLARI (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası("TL") ifade edilmiştir.) Sermaye Net Dönem Geçmiş Yıllar Sermaye Yedekleri Zararı Zararları Toplam TL TL TL TL TL 01 Ocak 2008 Bakiyesi 25.000 - (536.309) (511.309) Nakdi sermaye arttırımı - - - - 0 Geçmiş yıl zararlarına transfer - - - - 0 Net dönem zararı (-) - - (763.401) - (763.401) 31 Aralık 2008 Bakiyesi 25.000 0 (763.401) (536.309) (1.274.709) Sermaye Net Dönem Geçmiş Yıllar Sermaye Yedekleri Zararı Zararları Toplam TL TL TL TL TL 01 Ocak 2009 Bakiyesi 25.000 0-763.401-536.309 (1.274.709) Nakdi sermaye arttırımı - - - 0 Geçmiş yıl zararlarına transfer - - 763.401 (763.401) 0 Net dönem zararı (-) - - 894.903-894.903 31 Aralık 2009 Bakiyesi 25.000 0 894.903 (1.299.709) (379.806) Sermaye Net Dönem Geçmiş Yıllar Sermaye Yedekleri Zararı Zararları Toplam TL TL TL TL TL 01 Ocak 2010 Bakiyesi 25.000 0 894.903-1.299.709 (379.806) Nakdi sermaye arttırımı 75.000 - - - 75.000 Özel Fon (Stok Artırımı) 6.033.555 6.033.555 Geçmiş yıl zararlarına transfer - - (894.903) 894.903 0 Net dönem zararı (-) - - 657.274-657.274 31 Aralık 2010 Bakiyesi 100.000 6.033.555 657.274 (404.806) 6.386.023 3 İlişikteki dipnotlar finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur.
1 OCAK - 31 ARALIK 2010, 2009 VE 2008 HESAP DÖNEMLERİNE AİT NAKİT AKIM TABLOLARI (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası("TL") ifade edilmiştir.) İŞLETME FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIMLARI: Not 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Net dönem karı / zararı (-) 657.274 894.903-763.401 Dönem zararını (-) işletme faaliyetlerinden elde edilen / (kullanılan) nakit akımına getirmek için yapılan düzeltmeler: 60.632-214.566 24.156 Amortisman giderleri 18 19.462 16.440 12.001 İtfa ve tükenme payları 19 9.689 4.961 3.020 Kıdem tazminatı karşılığı gideri 24 5.753 14.270 17.765 Şüpheli alacak karşılık gideri 10 65.901 0 0 Alacak reeskont gideri 10 0 0 0 Borç reeskont geliri 10-24.370-59.899-168.154 Vergi Gideri/(Geliri) -15.804-190.338 159.524 İşletme sermayesindeki değişim öncesi faaliyetlerde (kullanılan) nakit akımı İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler -7.715.077 325.292 37.970 Ticari alacaklardaki azalış/ (artış) 3.314 1.921.976-2.796.848 Stoklardaki azalış/ (artış) -6.920.857 104.314 849.489 İlişkili taraflardan alacaklardaki azalış (artış) -1.397.410-723.799-614.948 Diğer alacaklar ve dönen varlıklardaki (artış) / azalış 272.578 1.363.658-1.458.099 Ticari borçlardaki artış / (azalış) -1.114.277-2.668.991 3.383.520 İlişkili taraflardan borçlardaki artış / (azalış) 830.517-56.874 192.072 Diğer yükümlülükler ve borç karşılıklarındaki (azalış) / artış 611.057 385.008 482.785 Faaliyetlerden elde edilen / (kullanılan) nakit akımları -7.654.445 110.726 62.126 İşletme faaliyetlerinde (kullanılan) nakit akımı -7.654.445 110.726 62.126 YATIRIM FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIMLARI: Maddi varlık alımlarına ilişkin nakit çıkışları 18-31.048-9.812-32.988 Maddi olmayan varlık alımlarına ilişkin nakit çıkışları 19-2.356-14.212-1.500 Yatırım faaliyetlerinden elde edilen / (kullanılan) nakit akımı -33.404-24.024-34.488 FİNANSMAN FAALİYETLERİNE İLİŞKİN NAKİT AKIMLARI: Alınan krediler 1.487.131 0 0 Sermaye artışı 75.000 0 0 Kar Yedeklerindeki Artış 21 6.033.555 0 0 Finansman faaliyetlerinde kullanılan net nakit 7.595.686 0 0 NAKİT HAREKETLERİNDEKİ NET DEĞİŞİM -92.163 86.702 27.638 DÖNEM BAŞI HAZIR DEĞERLER 6 116.007 29.305 1.667 DÖNEM SONU HAZIR DEĞERLER 6 23.845 116.007 29.305 İlişikteki dipnotlar finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluşturur. 4
1. ŞİRKETİN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Şirketin ticari ünvanı: Taraf Gazetecilik Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi Merkez adresi: Caferağa Mahallesi, Damga Sokak Kat:4 Kapı No: 23-25 Kadıköy / İSTANBUL Fiili faaliyet konusu: Şirketin ana faaliyet konusu Gazete basım ve yayıncılığıdır. 14.09.2007 tarihinde kurulmuş olan İstanbul Ticaret Sicili Memurluğuna 638972 sicil numarası ile kayıtlı olan Şirketin ilk ünvanı Alkım Gazetecilik Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi dir. Şirketin 22.08.2008 tarihine yapılan Genel Kurul unda ünvanı Taraf Gazetecilik Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi olarak değiştirilmiştir. Ünvan değişikliğine ilişkin karar 02.09.2008 tarihli Türkiye Ticaret Sicil Gazete sinde yayınlanmıştır. Şirket faaliyetini Caferağa Mahallesi, Damga Sokak Kat:4 Kapı No: 23-25 Kadıköy / İSTANBUL Adresinde gerçekleştirilmektedir Şirketin dönemler itibariyle ana faaliyet konusu olan gazete satışları aşağıdaki gibidir. Dönemler Satış Adedi 2008 yılı : 12.330.751 2009 yılı : 17.950.200 2010 yılı : 16.072.073 Dönemler itibariyle çalışan personel sayısı: Kategori itibariyle ilgili dönemlerde çalışan ortalama personel sayısı: Dönemler Çalışan Sayısı 2008 yılı : 84 2009 yılı : 83 2010 yılı : 69 5
Şirket in ortaklık yapısı Şirketin ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir ; Ortaklar Pay (%) 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Pay Tutarı Pay (%) Pay Tutarı Pay (%) Pay Tutarı ALKIM BASIM YAYIN DAĞITIM A.Ş. 0,8960 89.600 0,8960 89.600 0,8960 89.600 BAŞAR ARSLAN 0,1000 10.000 0,1000 10.000 0,1000 10.000 SAVAŞ ARSLAN 0,0010 100 0,0010 100 0,0010 100 AHMET ARSLAN 0,0010 100 0,0010 100 0,0010 100 ZEYNEP ARSLAN 0,0010 100 0,0010 100 0,0010 100 RECEP KURT 0,0010 100 0,0010 100 0,0010 100 100 100.000 100 100.000 100 100.000 Şirket payları arasında herhangi bir imtiyaza sahip pay bulunmamaktadır 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR Şirket yasal defterlerini ve kanuni mali tablolarını Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Şirket in finansal tablolarının hazırlanmasında uygulanan belli başlı muhasebe politikaları aşağıdaki gibidir: SPK, Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliğ ile işletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerine ait ilk ara dönem finansal tablolarından geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir ve bu Tebliğ ile birlikte Seri: XI, No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ" yürürlükten kaldırılmıştır. Seri: XI No: 29 sayılı tebliğe istinaden, işletmeler finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları ( UMS/UFRS ) na göre hazırlamaları gerekmektedir.ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( UMSK ) tarafından yayımlananlardan farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu ( TMSK ) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları ( TMS/TFRS ) esas alımıştır. Rapor tarihi itibariyle, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından henüz ilan edilmediğinden dolayı, ilişikteki finansal tablolar SPK Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği çerçevesinde UMS/UFRS ye göre hazırlanmış olup finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 14 Nisan 2008 tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuştur. Karşılaştırmalı bilgiler ve önceki dönem tarihli mali tabloların düzeltilmesi: Mali tablolarda yer alan bütün tutarlar için karşılaştırmalı bilgiler, önceki döneme ilişkin dipnotlarda açıklanmıştır. Mali tabloların sunumu veya hesapların sınıflamaları değiştiği takdirde, önceki dönem cari dönem esas alınarak düzeltilir. 6
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Netleştirme/mahsup: Finansal varlıklar ve yükümlülükler, yasal olarak netleştirme hakkı var olması, net olarak ödenmesi veya tahsilinin mümkün olması, veya varlığın elde edilmesi ile yükümlülüğün yerine getirilmesinin eş zamanlı olarak gerçekleşebilmesi halinde, bilançoda net değerleri ile gösterilirler. Ekteki mali tabloların hazırlanmasında kullanılan önemli muhasebe prensipleri aşağıdaki gibidir: a. Hasılat: Gelirler, alınan veya alınacak olan bedelin gerçeğe uygun değeri ile ölçülür ve işin normal akışı içinde mal ve hizmet satışına ilişkin iskontolar ve satış ile ilgili vergiler düşüldükten sonra kalan alacak tutarını ifade eder. Malların satışı, mallar teslim edildiğinde ve malların mülkiyeti satın alana geçtiğinde gerçekleşir. Faiz geliri, kalan anapara bakiyesi ve ilgili finansal varlıktan beklenen ömrü boyunca elde edilecek tahmini nakit girişlerini söz konusu varlığın net defter değerine getiren efektif faiz oranına, göre ilgili dönemde tahakkuk ettirilir. b. Stoklar: Stoklar, maliyetin ya da net gerçekleşebilir değerin düşük olanı ile değerlenmektedir. Stoklara dahil edilen maliyeti oluşturan unsurlar direkt malzeme ve ilgili durumlarda stokları mevcut durumuna getirmek için kullanılan direk işçilik ve genel üretim giderlerini kapsamaktadır. Maliyet, ağırlıklı ortalama yönteme göre hesaplanır. Net gerçekleştirilebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için gerekli tahmini pazarlama, satış ve dağıtım giderlerinin toplamının indirilmesiyle elde edilen tutardır. c. Maddi Varlıklar: Maddi varlıklar, satın alım maliyetlerinden birikmiş amortisman ile kalıcı değer kayıpları düşülmüş olarak gösterilir. Maddi varlıklar, arazi ve yapılmakta olan yatırımların dışında maliyet veya değerleme yapılmış tutarları üzerinden beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak, amortismana tabi tutulur. Maddi varlıkların elden çıkartılması ya da bir maddi duran varlığın hizmetten çekilmesi sonucu oluşan kar ve zararlar satış hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenerek, gelir tablosuna dahil edilirler. d. Maddi Olmayan Varlıklar: Maddi olmayan varlıklar, tarihi satın alım maliyetlerinden, birikmiş itfa ve tükenme payları ile kalıcı değer kayıpları düşülmüş olarak gösterilir. Satın alınan maddi olmayan varlıklar, özellikle yazılımlar, beş yıllık faydalı ömürleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak itfa edilir. e. Satılmaya Hazır Gayrimenkuller Bu varlıklar belirlenen değerleri göz önünde bulundurularak, Şirket in kayıtlarındaki taşınan değer veya rayiç değerden düşük olanıyla gösterilmektedir. Mahkeme emri veya müşterinin rızasıyla varlığın kullanım hakkı elde edildiğinde, ilgili şüpheli ticari alacak tutarı tapularında belirlenen değerden netleştirilerek satılmaya hazır gayrimenkuller hesabına sınıflandırılır ve varlığın rayiç değeri ile ticari alacak tutarı arasındaki fark gelir tablosuna yansıtılır. Bu varlıklar satıldığında, satış geliri ve varlığın taşınan değeri arasındaki fark gelir tablosuna yansıtılmaktadır. 7
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) f. Varlıklarda Değer Düşüklüğü: Şirket, her bilanço tarihinde maddi ve maddi olmayan varlıklarının, maliyet değerinden birikmiş amortismanlar düşülerek bulunan defter değerine ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, değer düşüklüğü tutarını belirleyebilmek için o varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir. Varlığın tek başına geri kazanılabilir tutarının hesaplanmasının mümkün olmadığı durumlarda, o varlığın ait olduğu nakit üreten biriminin geri kazanılabilir tutarı hesaplanır. Geri kazanılabilir tutar, satış maliyetleri düşüldükten sonra elde edilen gerçeğe uygun değer veya kullanımdaki değerin büyük olanıdır. Kullanımdaki değer hesaplanırken, geleceğe ait tahmini nakit akımları, paranın zaman değerini ve varlığa özgü riskleri yansıtan vergi öncesi iskonto oranı kullanılarak bugünkü değerine indirilir. Varlığın (veya nakit üreten birimin) geri kazanılabilir tutarının, defter değerinden daha az olması durumunda varlığın (veya nakit üreten birimin) defter değeri, geri kazanılabilir tutarına indirilir. Bu durumda oluşan değer düşüklüğü kayıpları gelir tablosunda muhasebeleştirilir, ancak ilgili varlığın yeniden değerlenmiş olması durumunda, değer düşüklüğü kaybı yeniden değerleme fonundan indirilir. Değer düşüklüğünün iptali nedeniyle varlığın (veya nakit üreten birimin) kayıtlı değerinde meydana gelen artış, önceki yıllarda değer düşüklüğünün mali tablolara alınmamış olması halinde oluşacak olan defter değerini (amortismana tabi tutulduktan sonra kalan net tutar) aşmamalıdır. Değer düşüklüğünün iptali gelir tablosuna kayıt edilir, ancak ilgili varlığın yeniden değerlenmiş olması durumunda iptal edilen değer düşüklüğü kaybı yeniden değerleme fonuna ilave edilir. g. Borçlanma Maliyetleri: Tüm borçlanma maliyetleri, oluştukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir. h. Finansal Araçlar: Finansal aktif ve pasifler, Şirket in bu finansal araçlara hukuki olarak taraf olması durumunda Şirket in bilançosunda yer alır. Ticari ve Diğer Alacaklar Ticari ve diğer alacaklar, ilk kayıt tarihinde rayiç değerleri ile muhasebeleştirilmektedirler. İlk kayıt tarihinden sonraki raporlama dönemlerinde, etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyeti üzerinden gösterilmişlerdir. Ödenmesi gereken meblağların tahsil edilemeyecek olduğunu gösteren bir durumun söz konusu olması halinde ticari alacaklar için tahmini tahsil edilmeyecek tutarları için karşılık ayrılarak kar zarar hesabına kayıt edilir. Söz konusu bu karşılığın tutarı, alacağın kayıtlı değeri ile tahsili mümkün tutar arasındaki farktır. Tahsili mümkün tutar, ilgili alacağın kayıtlı değeri ile nakit akışlarının, ticari alacağın oluştuğu tarihteki etkin faiz oranı esas alınarak iskonto edilen değeridir. Nakit ve Nakit Benzerleri Nakit ve nakit benzeri kalemler, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakte çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riskini taşımayan yüksek likiditeye sahip yatırımlardır. Banka Borçları Faizli banka borçları başlangıçta gerçeğe uygun değerleri ile kayıtlara alınır ve sonradan etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak itfa edilmiş değerleri ile değerlenir. Banka borçlarından elde edilen nakit ile (işlem maliyetleri düşüldükten sonra) banka borçlarının geri ödemesi veya kapanması için ödenen tutarlar arasındaki fark Şirket in borçlanma maliyetleri (yukarıya bakınız) ile ilgili muhasebe politikasına uygun olarak borcun vadesi süresince kayda alınırlar. 8
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Ticari ve Diğer Borçlar Ticari ve diğer borçlar başlangıçta gerçeğe uygun değerleri ile kayıtlara alınır ve sonradan etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak itfa edilmiş değerleri ile değerlenir. Finansal Risk Yönetimi Hedefleri ve Politikaları Şirket in başlıca finansal araçları banka kredileri, nakit ve kısa vadeli mevduatlardan oluşmaktadır. Finansal araçların ana amacı Şirket in faaliyetleri için finansman sağlamasıdır. Şirket bunların dışında faaliyetlerinin sonucu olarak ortaya çıkan ticari alacaklar ve borçlar gibi finansal araçlara sahiptir. Şirketin finansal araçlarından doğan temel riskler faiz oranı riski, likidite riski, kur riski ve kredi riskidir. Yönetim bu risklerin yönetilmesi amacıyla bir takım politikaları devreye sokmuştur. Yönetimin bu risklerin yönetimiyle ilgili politikaları aşağıda özetlenmiştir. Faiz Oranı Riski Şirketin faiz oranındaki değişiklikler nedeniyle oluşan nakit akım faiz oranı riski esas olarak Şirketin kısa ve uzun vadeli finansal borçlarıyla ilgilidir. Ticari alacaklar ve borçlar indirgenmiş sabit bir faiz oranı ile rayiç değer faiz oranı riskine maruz kalmaktadır. Şirket faiz oranı riskini, doğal bir korunma yöntemi olan aynı faiz duyarlılığından oluşan varlık ve yükümlülüklerini dengede tutma suretiyle yönetmektedir. Aşağıdaki duyarlılık analizleri raporlama tarihinde maruz kalınan faiz oranı riskine ve mali yılın başlangıcında öngörülen faiz oranı değişikliğine göre belirlenir ve tüm raporlama dönemi boyunca sabit tutulur. Parasal finansal varlıkların etkin faiz oranı (etkin kazanç) bugünkü değer hesaplamasında kullanılan ve finansal varlıkları taşınan değerlerine getiren orandır. Yabancı Para Riski Şirket kullanmış olduğu kredilerden %10 azalışta ve yurtdışı satışlarından dolayı özellikle ABD Doları (USD) ve Euro para biriminin paritelerinden etkilenmektedir. Aşağıdaki duyarlılık analizi Şirketin EURO ve ABD Doları kurlarındaki %10 luk değişime olan duyarlılığını göstermektedir. Kullanılan %10 luk oran, kur riskinin üst düzey yönetime Şirket içinde raporlanması sırasında kullanılan oran olup, söz konusu oran yönetimin döviz kurlarında beklediği olası değişikliği ifade eder. Şirket in raporlama tarihinde maruz kaldığı kur riskine ilişkin duyarlılık analizleri, mali yılın başlangıcındaki değişikliğe göre belirlenir ve tüm raporlama dönemi boyunca sabit tutulur. Şirket ayrıca işlemsel olarak da yabancı para riskine sahiptir. Bu riskler Şirket in kendi para birimi dışındaki para birimleriyle yaptığı satışlar, alımlar veya finansal borçlardan kaynaklanmaktadır. Şirket yabancı para riskini yabancı para borç ve alacaklarını dengeleyerek yönetmektedir. Fiyat Riski Fiyat riski kur, faiz ve piyasa riskinden meydana gelmektedir. Şirket bu riski yabancı para alacak ve borçların ve faize maruz kalan aktif ve pasiflerinin dengelenmesi yoluyla yönetmektedir. Piyasa riski Şirket yönetimi tarafından mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme metotları aracılığıyla yakından takip edilmektedir. 9
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) Kredi Riski Kredi riski, karşı tarafın Şirketin finansal araçlarından kaynaklanan vade koşullarını yerine getirememesinden kaynaklanmakta olup, eğer varsa taşınan değerleriyle sınırlıdır. Şirketin politikası çok çeşitli ve güvenilirliği yüksek taraflarla finansal araçlara girmektir. Şirket ayrıca alacaklarının büyük bölümünü güvenceye almak için satılan mallar üzerinden teminat almakta ve ipotek koymaktadır. Bu nedenle Şirket finansal araçlarında önemli kayıplara uğramayı beklememektedir. Kredi riski yoğunlaşmaları, karşı tarafların benzer iş faaliyetlerinde bulunmaları veya aynı coğrafi bölge içinde faaliyet göstermeleri ya da benzer ekonomik özelliklere sahip olmaları durumunda, sözleşmeye bağlanmış yükümlülüklerinin yerine getirilebilmelerinin ekonomik, politik ve diğer şartlardaki değişikliklerden aynı şekilde etkilenmeleri sonucunda oluşur. Kredi riskinin yoğunlaşması Şirket in performansının belli bir sektörü veya coğrafi bölgeyi etkileyen gelişmelere duyarlılığını göstermektedir. Şirket sınırlı bölge ve sektörlerde şahıs ve gruplarla çalışmanın doğuracağı aşırı yoğunlaşma riskine karşı satış faaliyetlerini çeşitlendirerek kredi riskini yönetmektedir. Likidite Riski Şirketlerin faaliyetlerine devam edebilmeleri için, yükümlülüklerini karşılayabilecek yeterlilikte fona sahip olmaları gerekmektedir. Söz konusu risk, nitelikli kredi kuruluşlarından borçlanma limitlerine bağlı kalınarak nakit giriş ve çıkış hacminin eşleştirilmesiyle azaltılmaktadır. i. İşletme Birleşmeleri: Bulunmamaktadır. j. Kur Değişiminin Etkileri: Şirket in mali tabloları, işletmenin faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi ile sunulmuştur. şirket in faaliyet sonuçları ve mali durumu, işletmenin fonksiyonel para birimi ve mali tablolar için sunumu para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir. Şirket in yasal kayıtlarında, yabancı para cinsinden (TL dışındaki para birimleri) muhasebeleştirilen işlemler, işlem tarihindeki kurlar kullanılarak Türk Lirası na çevrilmektedir. Bilançoda yer alan dövize bağlı parasal varlık ve borçlar bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk Lirası na çevrilmişlerdir. Gerçeğe uygun değerden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler gerçeğe uygun değerin belirlendiği tarihteki döviz kurları kullanılarak çevrilir. Tarihi maliyet cinsinden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler yeniden çevrilmezler. Parasal kalemlerin çevriminden ve dövizli işlemlerin tahsil ve tediyelerinden kaynaklanan kambiyo karları ve zararları gelir tablosunda yer almaktadır. k. Hisse Başına Kazanç: Hisse başına kazanç/zarar miktarı, dönem kar/zararının Şirket hisselerinin dönem içindeki ağırlıklı ortalama pay adedine bölünmesiyle hesaplanır. l. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar: Bilanço tarihinden sonraki olaylar, bilanço tarihi ile bilançonun yayınlanması için yetkilendirme tarihi arasında, Şirket lehine veya aleyhine ortaya çıkan olayları ifade eder. İki tür olay tanımlanmaktadır: - bilanço tarihi itibariyle mevcut olan olaylara ilişkin yeni deliller ve/veya açıklıklar getiren (bilanço sonrası düzeltme gerektiren) olaylar 10
- ilgili olayların bilanço tarihinden sonra ortaya çıktığını gösteren gelişmeler (bilanço sonrası düzeltme gerektirmeyen olaylar) İlişikteki mali tablolarda, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olaylar kayda alınmıştır ve bilanço sonrası düzeltme gerektirmeyen olaylar dipnotlarda gösterilmiştir. m. Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar: Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün bulunması ve yükümlülüğün yerine getirilmesinin muhtemel olması durumunda mali tablolarda karşılık ayrılır. Karşılıklar, bilanço tarihi itibariyle yükümlülüğün yerine getirilmesi için yapılacak harcamanın Şirket yönetimi tarafından yapılan en iyi tahminine göre hesaplanır ve etkisinin önemli olduğu durumlarda bugünkü değerine indirmek için iskonto edilir. 11
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) n. Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar: (Devamı) Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler şarta bağlı yükümlülükler olarak değerlendirilir ve mali tablolara dahil edilmezler. Çünkü, yükümlülüğün yerine getirilmesi için, ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkma ihtimali azdır veya yükümlülük tutarı yeterince güvenilir olarak ölçülememektedir. Şirket ekonomik fayda içeren kaynakların kullanımına ilişkin olasılığın düşük olması haricinde şarta bağlı yükümlülüklerini dipnotlarında göstermektedir. Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam anlamıyla kontrolünde bulunmayan bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilecek olan varlık, şarta bağlı varlık olarak değerlendirilir. Ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeye girme ihtimalinin yüksek bulunması durumunda şarta bağlı varlıklar mali tablo dipnotlarında açıklanır. o. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar: SPK, Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliğ ile İşletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına ilişkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu Tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerine ait ilk ara dönem finansal tablolarından geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir ve bu Tebliğ ile birlikte Seri: XI, No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ" yürürlükten kaldırılmıştır. Seri: XI No: 29 sayılı tebliğe istinaden, işletmeler Finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları ( UMS/UFRS ) na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( UMSK ) tarafından yayımlananlardan farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu ( TMSK ) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları ( TMS/TFRS ) esas alınacaktır. Gerekli olması veya Grubun mali durumu, performansı veya nakit akımları üzerindeki işlemlerin ve olayların etkilerinin mali tablolarda daha uygun ve güvenilir bir sunumu sonucunu doğuracak nitelikte ise muhasebe politikalarında değişiklik yapılır. Muhasebe politikalarında yapılan değişiklik önceki dönemleri etkilemesi durumunda, söz konusu politika hep kullanımdaymış gibi mali tablolarda geriye dönük olarak da uygulanır. Yapılan politika değişikliğinin uygulanması, gelecek dönemlere de yansıması durumunda, ilgili politika değişikliğinin etkileri, değişikliğin yapıldığı dönemlerde mali tablolara alınır. Muhasebe tahminleri, güvenilir bilgilere ve makul tahmin yöntemlerine dayanılarak yapılır. Ancak, tahminin yapıldığı koşullarda değişiklik olması, yeni bir bilgi edinilmesi veya ilave gelişmelerin ortaya çıkması sonucunda tahminler gözden geçirilir. Muhasebe tahminindeki değişikliğin etkisi, yalnızca bir döneme ilişkinse, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere de ilişkinse, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak, dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak şekilde mali tablolara yansıtılır. 12
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) p. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar: (Devamı) Muhasebe politikalarının yanlış uygulanması, bilgilerin yanlış yorumlanması, dikkatten kaçması ve matematiksel hataların olması durumunda, hata tutarı geriye dönük olarak dikkate alınır. Hatanın fark edildiği dönemde kar veya zararın belirlenmesinde dikkate alınmaz. Hatanın niteliği, önceki dönemlerdeki düzeltmelerin toplam tutarı, karşılaştırmalı bilgi verilen her dönemdeki düzeltme tutarları konularında açıklama yapılır. q. Kiralama İşlemleri: Mülkiyete ait risk ve faydanın önemli bir kısmının kiracıya ait olduğu kiralama işlemi, finansal kiralama olarak sınıflandırılır. Diğer kiralamalar işletme kiralaması olarak sınıflanır. Finansal kiralamayla elde edilen varlıklar, kiralama tarihindeki varlığın makul değeriyle aynı tutarda asgari kira ödemelerinin bugünkü değerinden düşük olanı kullanılarak aktifleştirilir. Kiralayana karşı yükümlülük, bilançoda finansal kiralama yükümlülüğü olarak gösterilir. Finansal kiralama ödemeleri, finansman gideri ve finansal kiralama yükümlüğündeki azalışı sağlayan ana para ödemesi olarak ayrılır ve böylelikle borcun geri kalan ana para bakiyesi üzerinden sabit bir oranda faiz hesaplanmasını sağlar. Finansal giderler, Şirketin genel borçlanma politikası kapsamında ilgili varlıklara aktifleştirmenin haricinde gelir tablosuna kaydedilir. Kiralayandan ticari işleminin gerçekleşebilmesi için alınan veya alınacak olan teşviklerde kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna kaydedilir. Faaliyet tipi kiralamalar için yapılan ödemeler, kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna kaydedilir. r. İlişkili Taraflar: İlişkili taraflar tanımı, hissedarlık, sözleşmeye dayalı haklar, aile ilişkisi veya benzeri yollarla karşı tarafı doğrudan ya da dolaylı bir şekilde kontrol edebilen veya önemli derecede etkileyebilen kuruluş olarak verilmiştir. İlişkili taraflara aynı zamanda sermayedarlar, Şirket yönetimi ve çalışanları da dahildir. İlişkili taraf işlemleri, bedel karşılığı düşünülmeksizin, kaynakların ve yükümlülüklerin ilişkili taraflar arasında transfer edilmesini içermektedir. s. İnşaat Sözleşmeleri: Bulunmamaktadır. t. Durdurulan Faaliyetler: Bulunmamaktadır. 13
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) u. Devlet Teşvik ve Yardımları: Devlet bağışları, Şirket in uymakla yükümlü olduğu şartları karşıladığına ve bağışların alınacağına dair makul bir güvencenin olmasına kadar kayıtlara alınmaz. Devlet bağışının alınması için Şirket in bir duran varlığı satın alması, inşa etmesi ya da elde etmesi, temel şart ise, alınan bağış bilançoda ertelenmiş gelir olarak muhasebeleştirilir ve bu varlıkların yararlı ömürleri boyunca düzenli ve makul bir esasa göre kar veya zarara taşınır. v. Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler: Gelir vergisi gideri, cari vergi ve ertelenen verginin toplamından oluşur. Cari yıl vergi yükümlülüğü, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kar, diğer yıllarda vergilendirilebilen veya indirilebilen gelir veya gider kalemleri ile vergilendirilemeyen veya indirilemeyen kalemleri hariç tuttuğundan dolayı, gelir tablosunda belirtilen kardan farklılık gösterir. Şirketin cari vergi yükümlülüğü bilanço tarihi itibariyle yasallaşmış ya da önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranı kullanılarak hesaplanmıştır. Ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin mali tablolarda gösterilen tutarlar ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenen vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenen vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle bu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Şerefiye veya işletme birleşmeleri dışında varlık veya yükümlülüklerin ilk defa mali tablolara alınmasından dolayı oluşan ve hem ticari hem de mali kar veya zararı etkilemeyen geçici zamanlama farklarına ilişkin ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı hesaplanmaz. Ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri, her bir bilanço tarihi itibariyle gözden geçirilir. Ertelenen vergi varlığının bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde, ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri azaltılır. Ertelenmiş vergi, varlıkların oluştuğu veya yükümlüklüklerin yerine getirildiği dönemde geçerli olan vergi oranları üzerinden hesaplanır ve gelir tablosuna gider veya gelir olarak kaydedilir. Bununla birlikte, ertelenen vergi, aynı veya farklı bir dönemde doğrudan öz sermaye ile ilişkilendirilen varlıklarla ilgili ise doğrudan öz sermaye hesap grubuyla ilişkilendirilir. Ödenecek cari vergi tutarları, peşin ödenen vergi tutarlarıyla, ilişkili olduğundan netleştirilmektedir. Ertelenmiş vergi alacağı ve yükümlülüğü de aynı şekilde netleştirilmektedir. 14
2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) w. Çalışanlara Sağlanan Faydalar/ Kıdem Tazminatları: Türkiye de mevcut kanunlar ve toplu iş sözleşmeleri hükümlerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya işten çıkarılma durumunda ödenmektedir. İlişikteki mali tablolarda Not 22 de detaylandırıldığı gibi, Uluslararası Muhasebe Standardı No:19 Personele sağlanan faydalar uygulanmıştır. x. Emeklilik Planları: Şirket, Sosyal Sigortalar Kurumu na zorunlu olarak sosyal sigortalar primi ödemektedir. Şirket in bu primleri ödediği sürece başka yükümlülüğü kalmamaktadır. Bu primler tahakkuk ettikleri dönemde personel giderlerine yansıtılmaktadır. y. Tarımsal Faaliyetler: Bulunmamaktadır. z. Nakit Akım Tablosu: Şirket net varlıklarındaki değişimleri, finansal yapısını ve nakit akımlarının tutar ve zamanlamasını değişen şartlara göre yönlendirme yeteneği hakkında mali tablo kullanıcılarına bilgi vermek üzere, nakit akım tablolarını düzenlemektedir. 3. İŞLETME BİRLEŞMELERİ Yoktur (31 Aralık 2009, 2008 Yoktur). 4. İŞ ORTAKLARI Yoktur (31 Aralık 2009, 2008 Yoktur). 5. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA Yoktur (31 Aralık 2009, 2008 Yoktur). 6. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Kasa 4.392 114.834 14.124 Alınan Çekler 5.560 0 0 Bankalar 12.412 1.173 15.182 - Vadesiz mevduatlar 12.412 1.173 15.182 Diğer Hazır Değerler 1.480 0 0 23.845 116.007 29.305 15
7. FİNANSAL YATIRIMLAR Yoktur (31 Aralık 2009,2008 Yoktur). 8. FİNANSAL BORÇLAR (NET) a) Finansal Borçlar 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Kısa vadeli finansal borçlar 297.453 0 0 31 Aralık 2010 31 Aralık 2010 Döviz TL Faiz Tutarı Karşılığı Oranı (%) USD kredileri 185.840 286.752 4,8 Faiz tahakkuku 6.922 10.701 297.453 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Uzun vadeli finansal borçlar 1.189.678 0 0 31 Aralık 2010 31 Aralık 2010 Döviz TL Faiz Tutarı Karşılığı Oranı (%) USD kredileri 769.520 1.189.678 4,8 1.189.678 16
10. TİCARİ ALACAKLAR VE TİCARİ BORÇLAR a) Kısa Vadeli Ticari Alacaklar net 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Alıcılar 998.994 1.002.308 2.924.695 Verilen Depozito ve Teminatlar 411 411 0 Şüpheli Ticari Alacaklar 65.901 0 0 Şüpheli Ticari Alacaklar Karşılığı (-) -65.901 0 0 999.405 1.002.719 2.924.695 Şüpheli ticari alacak karşılığının dönemler itibariyle hareketleri aşağıdaki gibidir : 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Dönem başı karşılık tutarı, (1 Ocak) 0 0 0 Tahsilatlar 0 0 0 Dönem içinde ayrılan karşılıklar 65.901 0 0 Dönem sonu bakiyesi, 65.901 0 0 Şirket' in ticari alacakları için herhangi bir teminat almamıştır. c) Kısa Vadeli Ticari Borçlar net 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Satıcılar 453.507 1.188.356 1.732.210 Borç Senetleri 1.741.696 2.215.703 3.954.750 Borç Senetleri Reeskontu (-) -24.370-59.899-168.154 Diğer Ticari Borçlar 94.207 35.158 0 2.265.040 3.379.317 5.518.806 İlgili dönemlerde ticari alacak ve borçlar için faiz hesaplanmamıştır. 17
11. DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR a) Kısa Vadeli Diğer Alacaklar-net 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Diğer Çeşitli Alacaklar 0 60.018 156.800 0 60.018 156.800 b) Uzun Vadeli Diğer Alacaklar-net Şirketin dönemler itibariyle Uzun Vadeli Diğer Alacakları bulunmamaktadır. c) Kısa Vadeli Diğer Borçlar-net 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Personele Borçlar 132.679 117.493 6.942 Alınan Sipariş Avansları 209.631 169.647 332.735 342.310 287.140 339.678 d) Uzun Vadeli Diğer Borçlar-net Şirketin ilgili dönemlerde Uzun Vadeli Diğer Borçları bulunmamaktadır. 12. FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETLERİNDEN ALACAK VE BORÇLAR (net) Yoktur (31 Aralık 2009,2008 Yoktur). 13. STOKLAR (net) Dönemler itibariyle stoklar aşağıdaki gibidir: 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 İlk Madde ve Malzeme 6.033.555 0 0 Ticari Mallar 5.814 22.644 0 Diğer Stoklar 0 581.872 1.756.305 Stok Değer Düşüklüğü Karşılığı (-) 0-529.503-1.598.237 Verilen Sipariş Avansları 994.244 37.743 59.003 7.033.612 112.756 217.070 25/02/2011 tarihli ve mükerrer 27857 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanmış olan 6111 sayılı Bazı Alacakların Yeniden Yapılandırılması ile Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ve Diğer Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun un 10. Maddesi ne istinaden işletmede mevcut olduğu halde 31.12.2010 tarihi itibariyle kayıtlarda yer almayan stokların kayıtlara alınmasınına izin vermiştir. Şirket sözkonusu 6111 sayılı kanundan yararlanarak 18
31.12.2010 tarihi itibariyle işletmede mevcut olduğu halde kayıtlarda yer almayan 6.033.555 TL tutarındaki ilk madde ve malzeme stoklarını aktifine (İlk Madde ve Malzeme Stokları Hesabına) almış, karşılığını ise özkaynaklar altında fon hesabında izlemiştir. 14. CANLI VARLIKLAR (net) Yoktur (31 Aralık 2009,2008 Yoktur). 15. DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞME ALACAKLARI VE HAKEDİŞ BEDELLERİ, (net) Yoktur (31 Aralık 2009,2008 - Yoktur). 16. ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR, (net) Yoktur (31 Aralık 2009,2008 - Yoktur). 17. YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER Yoktur (31 Aralık 2009,2008 - Yoktur). 19
18. MADDİ DURAN VARLIKLAR Arazi ve Arsalar Demirbaşlar Toplam Maliyet Değeri TL TL TL 1 Ocak 2008 açılış bakiyesi 53.543 53.543 Alımlar 32.988 32.988 Çıkışlar 0 31 Aralık 2008 kapanış bakiyesi 0 86.531 86.531 Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2008 açılış bakiyesi -1.809-1.809 Dönem Gideri -12.001-12.001 Çıkışlar 0 31 Aralık 2008 kapanış bakiyesi 0-13.810-13.810 31 Aralık 2008 itibariyle Net Defter Değeri 0 72.721 72.721 Arazi ve Arsalar Demirbaşlar Toplam Maliyet Değeri TL TL TL 1 Ocak 2009 açılış bakiyesi 0 86.531 86.531 Alımlar 9.812 9.812 Çıkışlar 0 31 Aralık 2009 kapanış bakiyesi 0 96.343 96.343 Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2009 açılış bakiyesi 0-13.810-13.810 Dönem Gideri -16.440-16.440 Çıkışlar 0 31 Aralık 2009 kapanış bakiyesi 0-30.250-30.250 31 Aralık 2009 itibariyle Net Defter Değeri 0 66.093 66.093 20
18. MADDİ DURAN VARLIKLAR (Devamı) Arazi ve Arsalar Demirbaşlar Toplam Maliyet Değeri TL TL TL 1 Ocak 2010 açılış bakiyesi 0 96.343 96.343 Alımlar 20.456 10.592 31.048 Çıkışlar 0 Verilen Sipariş Avansları(*) 1.239.985 1.239.985 31 Aralık 2010 kapanış bakiyesi 20.456 1.346.920 1.367.376 Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2010 açılış bakiyesi 0-30.250-30.250 Dönem Gideri -19.462-19.462 Çıkışlar 0 31 Aralık 2010 kapanış bakiyesi 0-49.712-49.712 31 Aralık 2010 itibariyle Net Defter Değeri 20.456 1.297.208 1.317.664 (*) Verilen Sipariş Avansları hesabında yer alan 1.442.727.-TL, Dorukkaya Matbaacılık A.Ş. ne matbaa makineleri alımı için verilen sipariş avansıdır. Maddi varlıklar için ekonomik ömürler Yıl Döşeme ve demirbaş 4-15 21
19. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (net) Haklar Kuruluş ve Örgütlenme Giderleri Özel Maliyet Toplam 1 Ocak 2008 açılış bakiyesi 8.911 1.611 10.522 Alımlar 1.500 1.500 31 Aralık 2008 kapanış bakiyesi 10.411 1.611 12.022 Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2008 açılış bakiyesi -549-89 -638 Dönem Gideri -2.697-323 -3.020 31 Aralık 2008 kapanış bakiyesi -3.246-413 -3.658 31 Aralık 2008 itibariyle Net Defter Değeri 7.165 1.199 8.364 Haklar Kuruluş ve Örgütlenme Giderleri Özel Maliyet Toplam 1 Ocak 2009 açılış bakiyesi 10.411 1.611 12.022 Alımlar 14.212 14.212 31 Aralık 2009 kapanış bakiyesi 24.623 1.611 26.234 Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2009 açılış bakiyesi -3.246-413 -3.658 Dönem Gideri -4.639-322 -4.961 31 Aralık 2009 kapanış bakiyesi -7.885-734 -8.619 31 Aralık 2009 itibariyle Net Defter Değeri 16.738 877 17.615 Haklar Kuruluş ve Örgütlenme Giderleri Özel Maliyet Toplam 1 Ocak 2010 açılış bakiyesi 24.623 1.611 26.234 Alımlar 2.356 2.356 31 Aralık 2010 kapanış bakiyesi 26.979 1.611 28.590 Birikmiş Amortismanlar 1 Ocak 2010 açılış bakiyesi -7.885-734 -8.619 Dönem Gideri -9.366-323 -9.689 31 Aralık 2010 kapanış bakiyesi -17.252-1.057-18.309 31 Aralık 2010 itibariyle Net Defter Değeri 9.727 554 10.281 22
20. ŞEREFİYE Yoktur (31 Aralık 2009,2008 - Yoktur). 21. DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI Bulunmamaktadır. (31 Aralık 2009,2008 Yoktur). 22. KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER a) Kısa Vadeli Borç Karşılıkları 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Maliyet Giderleri Karşılığı 0 339.876 0 Diğer Borç ve Gider Karşılıkları 0 16.509 0 Gider Tahakkukları 0 99.673 0 0 456.058 0 b) Uzun Vadeli Borç Karşılıkları Yoktur. c) Teminat Mektupları İlgili dönemlerde herhangi bir kuruma verilen teminat mektubu bulunmamaktadır. d) Aktifler Üstündeki Sigorta Tutarı İlgili dönemlerde Şirketin sahip olduğu aktifler üzerindeki toplam sigorta tutarı yoktur. 23. TAAHHÜTLER Yoktur (31 Aralık 2009,2008 - Yoktur). 23
24. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR Kıdem Tazminatı Karşılığı 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Kıdem tazminatı karşılığı 37.788,55 32.035,47 17.765,05 Türkiye de mevcut kanunlar çerçevesinde, Şirket te bir yıllık hizmet süresini dolduran ve herhangi bir geçerli nedene bağlı olmaksızın işine son verilen, askerlik hizmeti için göreve çağrılan, vefat eden, yada emeklilik yaşına gelmiş personele kıdem tazminatı ödemesi yapılmak zorundadır. Mevzuatın 8 Eylül 1999 tarihi itibarıyla değişmesinden dolayı emekliliğe bağlı hizmet süresi ile ilgili belirli geçiş yükümlülükleri vardır. Dönemler itibariyle ödenecek kıdem tazminatı tavanı, her hizmet yılı için bir aylık maaş üzerinden 2010: 2.517,01TL, 2009: 2.365,16TL, 2008: 2.173,19TL ücrete tabidir. Kıdem tazminatı karşılığı yükümlülüğü zorunlu olmadığından dolayı herhangi bir fonlamaya tabi değildir. 24. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR (DEVAMI) Kıdem Tazminatı Karşılığı (devamı) Kıdem tazminatı yükümlülüğü, Şirketin çalışanların emekli olmasından doğan gelecekteki olası yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminine göre hesaplanır. UFRS, şirketin yükümlülüklerini tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak hesaplanmasını öngörür. Buna uygun olarak, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktueryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir. Esas varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülüğün enflasyona paralel olarak artmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel faiz oranını ifade eder. Sonuçta, ekli mali tablolarda yükümlülükler, çalışanların emekliliğinden kaynaklanan geleceğe ait olası yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır. Hesaplamayı yaparken tahmini hak kayıpları oranı göz önünde bulundurulur. Hesaplamalarda grubun geçmiş dönemlerdeki tazminat yükünlülüğü gerçekleşme oranları dikkate alınmıştır. Dönemler itibariyle kıdem tazminatı karşılığı hareket tablosu aşağıdaki gibidir; 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 1 Ocak itibariyle karşılık 32.035,47 17.765,05 0,00 Hizmet maliyeti 5.753,08 14.270,42 17.765,05 Dönem sonu itibariyle karşılık 37.788,55 32.035,47 17.765,05 24
25. EMEKLİLİK PLANLARI Yoktur (31 Aralık 2009,2008 Yoktur). 26. DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER Diğer Varlıklar a) Kısa Vadeli Diğer Dönen Varlıklar 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Gelecek Aylara Ait Giderler Gelir Tahakkukları 0 317.901 0 Devreden KDV. 190.711 182.868 646.173 Diğer KDV 343 0 0 Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar 0 0 7.194 İş Avansları 381.994 1.238.026 564.775 573.048 1.738.796 1.218.142 a) Uzun Vadeli Diğer Duran Varlıklar 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Gelecek Yıllara Ait Giderler 419.200 64.399 1.217 Diğer Yükümlülükler a) Kısa Vadeli Diğer Yükümlülükler 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Ödenecek Vergi ve Fonlar 328.690,00 89.903,45 8.682,61 Ödenecek Sosyal Güvenlik 19.215,58 19.266,81 75.571,83 Kesintileri 347.905,58 109.170,26 84.254,44 b) Uzun Vadeli Diğer Yükümlülükler 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Gelecek Yıllara Ait Gelirler 767.456,59 0,00 57.698,63 25
27. ÖZKAYNAKLAR Sermaye Ortaklar Pay (%) 31.12.2010 31.12.2009 31.12.2008 Pay Tutarı Pay (%) Pay Tutarı Pay (%) Pay Tutarı ALKIM BASIM YAYIN DAĞITIM A.Ş. 0,8960 89.600 0,8960 89.600 0,8960 89.600 BAŞAR ARSLAN 0,1000 10.000 0,1000 10.000 0,1000 10.000 SAVAŞ ARSLAN 0,0010 100 0,0010 100 0,0010 100 AHMET ARSLAN 0,0010 100 0,0010 100 0,0010 100 ZEYNEP ARSLAN 0,0010 100 0,0010 100 0,0010 100 RECEP KURT 0,0010 100 0,0010 100 0,0010 100 100 100.000 100 100.000 100 100.000 Şirket payları arasında herhangi bir imtiyaza sahip pay bulunmamaktadır Sermaye ve Kar Yedekleri İle Geçmiş Yıl Karları /(Zararları) Türk Ticaret Kanunu na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılır. Türk Ticaret Kanunu na göre birinci tertip yasal yedekler Şirket in ödenmiş sermayesinin %20 sine ulaşıncaya kadar, kanuni net karın %5 i olarak ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler ise ödenmiş sermayenin (SPK ya göre enflasyona göre düzeltilmiş sermaye) %5 ini aşan dağıtılan karın %10 udur. Türk Ticaret Kanunu na göre, yasal yedekler ödenmiş sermayenin %50 sini geçmediği sürece sadece zararları netleştirmek için kullanılabilir, bunun dışında herhangi bir şekilde kullanılması mümkün değildir. Halka açık şirketler, kar payı dağıtımlarını SPK nın öngördüğü şekilde aşağıdaki gibi yaparlar : 25 Şubat 2005 tarih 7/242 sayılı SPK kararı uyarınca; SPK düzenlemelerine göre bulunan net dağıtılabilir kar üzerinden SPK nın asgari kar dağıtım oranına ilişkin düzenlemeleri uyarınca hesaplanan kar dağıtım tutarının, tamamının yasal kayıtlarda yer alan dağıtılabilir kardan karşılanabilmesi durumunda, bu tutarın tamamının, karşılanmaması durumunda ise yasal kayıtlarda yer alan net dağıtılabilir karın tamamı dağıtılabilecektir. SPK düzenlemelerine göre hazırlanan finansal tablolarda veya yasal kayıtların herhangi birinde dönem zararı olması durumunda ise kar dağıtımı yapılmayacaktır. Seri: XI, No: 25 sayılı Tebliğ Kısım 15 Madde 399 uyarınca enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo denkleştirme işleminde ortaya çıkan ve geçmiş yıllar zararı nda izlenen tutarın, SPK nın kar dağıtımına ilişkin düzenlemeleri çerçevesinde, enflasyona göre düzeltilmiş finansal tablolara göre dağıtılabilecek kar rakamı bulunurken indirim kalemi olarak dikkate alınması esastır. Bununla birlikte, geçmiş yıllar zararı nda izlenen söz konusu tutar, varsa dönem karı ve dağıtılmamış geçmiş yıl karları, kalan zarar miktarının ise sırasıyla olağanüstü yedek akçeler, yasal yedek akçeler, özsermaye kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre düzeltilmesinden kaynaklanan sermaye yedeklerinden mahsup edilmesi mümkün bulunmaktadır. Ayrıca, iç kaynaklardan yapılacak sermaye artırımlarında SPK muhasebe uygulamaları sonucunda bulunan tutarlar ile Türk Ticaret Kanunu hükümlerine göre kayıtlardaki tutardan düşük olanı esas alınacaktır. 26