Haftalık Bülten. Brent Petrol S&P 500 Mart Vadeli kontratı Sanal Portföy. Borsa.Us. 27 Şubat 02 Mart Vadeli İşlemlerde Rehberiniz

Transkript

1 27 Şubat 02 Mart 2012 Haftalık Bülten Haftalık Beklenti VOB 30 Şubat kontratı VOB Dolar/TL Şubat kontratı Euro/Dolar (EUR/USD) spot Sterlin/Dolar (GBP/USD) spot Dolar/Yen (USD/JPY) spot Altın (Dolar/Ons) Bakır Brent Petrol S&P 500 Mart Vadeli kontratı Sanal Portföy

2 Haftalık Beklenti Türkiye: Geçen hafta iç ekonomimizdeki en önemli gelişme Para Politikası Kurulu toplantısında politika faizi olarak kabul edilen 1 hafta vadeli repo faizi (%5.75) ve gecelik borçlanma faizi (%5) değiştirilmezken, gecelik borç verme faizi 100 baz puan indirilerek %11.5'e getirildi. Parasal genişleme ve buna karşı önemlerin nasıl alınacağı konuşuldu. Yurt içinde endeks bazında kayıplar yaşanırken global piyasalarda 29 Şubat odaklı beklentiler ile yükselişler devam etti. İMKB 100 endeksinin seviyelerinde önemli bir direnç oluşturması satış ve kar realizasyonu yönünde hareketlere sebep oldu. Ayrıca euro/dolar paritesindeki yükselişe rağmen dolar/tl de doların değer kazanması dikkat çekici idi. Özellikle spot dolarda 1.74 seviyeleri test edildi ve tekrar bu noktalardan alışlar gelerek 1.76 seviyelerine yakın kapanışlar izlendi. Diğer bir yandan bizi yakından ilgilendiren ve cari açığımızda önemli etken olan petrol fiyatlarının yükselişi vardı. Kısa süre içerisinde bu analistler tarafında ifade edilecektir. Rusya al Türkiye sat raporlarını okuyabiliriz. Petrol fiyatların yukarda kalması hem dolar hem de cari açık yönünden bizi olumsuz etkileyecek gibi duruyor. Haftaya 29 Şubat ta açıklanacak likidite ve parasal politikalar bütün global piyasalarda etkili olacaktır. Bu aşamada en büyük indikatör yine euro/dolar paritesi olacaktır. Buna dikkat. İMKB 100 endeksinde üstü kapanışlar görmediğimiz sürece alışların güçsüz kalmasını muhtemel. Anan destekler olarak ve izlenebilir altı kapanışlarda satış baskısı artabilir. Avrupa: Avrupa tarafında fazla söylenecek bir şey yok. Yunanistan kurtarma paketlerinin ardı ardına onaylanması ve likiditenin devam etmesi en büyük haber. Olumlu hava devam etmek istiyor ama herkesin aklı parasal genişlemenin daha ne kadar devam edeceği. 29 Şubat kararları, haberleri en önemli beklentiler içerisinde olacak. Bu tarih ile likidite sınırları ve gelecekteki beklentiler göreceli olarak rakamsal değer kazanacak. Bizde yatırımcılar olarak bu rakamların oluşturacağı piyasa gelişmelerini yakında izleyeceğiz. En belirleyici indikatör euro/dolar paritesindeki hareketler olacaktır. ABD: ABD tarafında endeksler önemli dirençlere doğru hareketini devam ettiriyor. Bu hafta ABD tarafından gelecek önemli ekonomik veriler çok yok. Tüm global piyasalar gibi ABD borsalarında da 29 Şubat gelişmelerini yakından takip edilecektir. Kısa vadede olası dirençlerin test edilmesi ve kırılmaması durumunda son zamanlarda gelen alışların kar realizasyonu ile aşağı yönde hareket etmesi beklenebilir. Petrol fiyatların yükselmesi ABD tarafında büyüme için sorun teşkil ediyor. Bu zaman içerisinde yakından takip edilecektir. Diğer taraftan S&P 500 endeksinde 1385 üstünde işlemlerin olması hesaplamalara göre biraz zor gibi buda kısa vadede satış beklentisini artırabilir. Dirençlere çok yaklaşmamız kısa vade de satışların gündeme gelmesine neden olabilir. Buna dikkat. Özellikle S&P 500 endeksinde 1355 altı kapanışlarda 1330 lar hedef olacaktır. Ancak 1330 altındaki kapanışlarda 1300 ve 1290 seviyeleri ana destek olarak izlenebilir. Asya: Çin tarafında gelen faiz indirimleri ile global piyasalar olumlu yükselişlerine devam etti. Bunun aynında bakır ve diğer emtia ürünlerindeki yükselişte büyüme ve üretimin artacağı sinyali veriyor olması olumlu karşılandı. Asya tarafında diğer bir gelişme is Japon merkez bankası ve Japonya hükümetinin yen üzerindeki baskıları oldu. Yen in dolara karşı değer kaybetmesi Asya tarafında olumlu karşılanmakta. Özellikle Japonya tarafındaki büyüme ve ihracattaki yükseliş yenin değer kaybetmesi ile doğru orantılı. Bu hafta 29 Şubat haberleri Asya tarafında da dikkatle takip edilecektir. Likidite ve olumlu havanın devam etmesi Asya borsalarında da olumlu algılanacaktır. Ancak kısa vadede dolar/yen paritesindeki yükselişin düzeltme moduna girmesi beklenebilir. Buna dikkat.

3 Vob 30 Nisan kontratı Vob 30 Şubat kontratlarının son haftasına giriyoruz. Sanal portföy de açılan pozisyonlar vade sonuna kadar hedef ve stop rakamları geçerlidir. Vade sonunda kapanış fiyatı hedef ve stop arasında olması durumunda açık pozisyon kapanış fiyatından sonlandırılır. Geçen hafta önerilen pozisyonlardan bir tanesi gerçekleşti. Hafta içi endeks kontratları üstünde işlemler görse de kısa pozisyonlar rakamsal olarak gerçekleşmedi. Hafta içi ve Cuma günü gelen satışlar önemli destek noktalarında yazdığım alışlara gelince sanal portföyde 20k den uzun pozisyon açıldı. Hedef ve stop rakamları excel tablosunda mevcut. pozisyonlar Vob 30 Nisan kontratı rakamları içindir. Bu hafta beklentiler yine rakamlara bağlı olarak gerçekleşecek. Özellikle üstünde alışlar olmadıkça satış baskısı devam edebilir. Gelecek hafta için önerilen pozisyonlar sağ taraftaki tabloda ifade edilmiştir. Kısa vadeli yatırım stratejilerinde mutlaka stop loss kullanılmasında fayda var. Sanal portföyde önerilen her pozisyonun stop ve hedef rakamları verilmiştir. Buna dikkat edelim. Gelecek haftanın önemli destek ve dirençleri şöyle: Destekler Dirençler VOB Teminat Başlangıç teminatı: TL Kullanılan teminat : TL Kalan teminat: TL Toplam Teminat: TL Portföy Vade: Şubat Uzun Hedef Stop Bu pozisyon Çarşamba son vade gününe kadar hedef veya stop noktasına ulaşmamışsa kapanış fiyatından sonlanacaktır. Bu kontart seans içinde den kapanmıştır.. portföye kar olarak yansımıştır...(kapandi) Pozisyonlar Vade: Nisan Uzun Hedef Stop Uzun Hedef Stop Şartlı Uzun Hedef Stop Kısa Hedef Stop Şartlı Kısa Hedef Stop Uzun Hedef Stop TL haftalık zarar pozisyon taşınmakta...

4 VOB Dolar/TL Şubat kontratı Şubat kontratların da geçen hafta alış önerim uzun rakamı idi. Piyasa 1,7380 lere kadar gerilemesine rağmen bu noktalarda destek buldu ve tekrar 1.76 üstü kapanışlar yaptı. Bu haftaki önerilerim Nisan kontratları için olacaktır. VOB Teminat Başlangıç teminatı: TL Kalan teminat: TL Dolar/TL de yurt dışındaki olumlu gelişmelere rağmen bir baskı oluştu. Özellikle euro/dolar paritesinde ki yükselişe katılamayan dolar/tl endeksinde dolar lehine hareketler izledik. Haftaya spot dolar/tl de dikkat edilmesi gereken önemli noktalar şöyle; üstünde kapanışların bizi tekrar aralığına götürmesi beklenebilir. Aşağıda ise destekleri var. VOB N nisan kontratlarında ise önemli destek ve dirençler; Destekler Dirençler VOB Nisan kontratlarında önemle dikkat edilmesi gereken nokta yurt dışı pariteler ile ne kadar yakın bir korelasyon içinde olduğumuzun algılanması. Geçen hafta bu korelasyon dolar lehine değişti. Bu kısmen düşündürücü oldu. Bu yüzden yurt içindeki gelişmelere dikkat. Faiz, beklentiler ve para girişindeki zayıflama doların TL karşısında güçlenmesine neden olabilir. Portföy Vade Nisan Pozisyon yoktur... Pozisyonlar Vade: Nisan Uzun Hedef Stop Kısa Hedef Stop Herhangi bir işlem olmamıştır... Portföy: Pozisyon yoktur... Hafta içi gerçekleşen : Yok...

5 Euro/Dolar (EUR/USD) spot Euro/Dolar paritesi Cuma gününü yükselişle kapatmasını bildi. Geçen haftaki raporumda da belirttiğim gibi ler hedef olarak duruyordu. Özellikle desteklerin devamlı tutunması ve yukarı ivmenin güçlü olması major paritelerde ayrışma olmadan yükselişlere neden oldu. Hafta içi UERUSD, GBPUSD ve USDJPY paritelerinde ciddi değerlenmeler olması korelasyonun kısmen uyumsuzlaştığına işaret ediyor. Haftaya oluşacak rakamlar önemli olacaktır. Geçen hafta euro/dolar paritesinde ilk pozisyon noktasında açıldı. Kapanış ise üstünde gerçekleşti. Bu duruma göre alışların devam etmesi ve paritede 1.35 lere doğru hareketliliğin olması beklenebilir. Portföyde teminat hesaplamaları ve kar/zarar raporlaması 1:100 kaldıraçlı işlem hesaplaması ile yapılmış. Portföyde swap faiz hesapları dikkate alınmamıştır. Destekler Dirençler Teminat Başlangıç teminatı:$ Kullanılan teminat: $2.680 Kalan teminat: $6.540 Toplan teminat: $9.220 Portföy Kısa Hedef Stop bu pozisyon hedef noktasından önce kapatıldı seviyesinde kar portföye yansıtıldı... (KAPANDI) Pozisyonlar Uzun Hedef Stop Uzun Hedef Stop Kısa Hedef Stop Kısa Hedef Stop Kısa Hedef Stop Dolar zarar pozisyon taşınmakta...

6 Sterlin/Dolar (GBP/USD) spot Bu hafta önerilen uzun ve kısa pozisyonların her ikisine de çok yaklaşıldı. Aşağıda lerden dönen paritede yukarılarda lar test edildi. Ancak gerçekleşen bir pozisyon oluşmadı. Bu haftayı değerlendirmeden önce, paritelerdeki olumlu havanın gerçekleşmesi tamamen Avrupa daki gelişmelerle alakalı olarak değerlendirilebilir. Likiditenin hem Avrupa hem de Londra tarafında olumlu karşılanması sterlin de yükselişlere neden oldu. Kısa vadede bu yükselişlerin devam edebilmesi için önemli direnç rakamlarının üstünde kapanışların oluşması gerekiyor. Özellikle üstünde kapanışlarda hedef olarak izlenebilir. Aşağıda ise ana destek olarak izlenmeli altında kapanışlar olmadan satışların artması artık zor gibi duruyor. Destekler 1,5810-1,5775-1,5690 Dirençler 1,5915-1,5965-1,6045 Sanal portföyde GBP/USD paritesi için alış pozisyonu önermiyor olacağım. Bunun ana sebebi rakamlarda önemli direnç noktalarında olmamız ve bu dirençlerin kırılması durumunda yükselişlerin kısıtlı olacağını düşünmem. Ayrıca geri çekilmelerdeki alışlarında riskli olacağını düşünüyorum. Bu paritede uygulamak istediğim strateji önemli dirençlerde kısa pozisyonlar açmak veya desteklerin kırılması durumunda kısalar açmak olacaktır. Teminat Başlangıç teminatı:$ Kalan teminat: $9.800 Portföy Kısa Hedef Stop bu pozisyon hedef noktasından önce kapatıldı den kapatılan pozisyonda kar portföye yansıtıldı (KAPANDI) Kısa Hedef Stop pozisyon hedefe ulaştı kar portföye yansıdı.(kapandi) Pozisyonlar Kısa Hedef Stop Kısa Hedef Stop Şartlı Kısa Hedef Stop Şartlı Kısa Hedef Stop Kısa Hedef Stop Kısa Hedef Stop Şartlı Kısa Hedef Stop bu pozisyon 29/02/2012 de stop olmuştur..portföye zarar olarak yansımıştır. Portföy: Pozisyon yoktur... Hafta içi gerçekleşen : Yoktur...

7 Dolar/Yen (USD/JPY) spot Dolar/Yen paritesinde ciddi bir yükseliş yaşandı. Sadece likidite beklentisin bu yükselişte etkisi yok, Japon Merkez bankası da Yen in değer kaybetmesi için gereken her ortamı hazırlamış görünüyor. Teknik rakamlarla önemli direnç noktalarında portföy için önerilen rakamlar hızlıca kırıldı ve stop seviyelerine kadar alışlar gerçekleşti. Bu yükselişte hem momentum hem de oluşan yüklü miktardaki kısa pozisyonların kapanması etkili oldu. Sanal portföyde da açılan kısa pozisyon noktasında stop oldu. Bununla beraber Yen değer kaybetmeye devam etti ve dolar/yen paritesi seviyelerinden kapandı. Ben kısa vadede dolar/yen paritesinde ciddi geri çekilmeler bekliyorum. Yükselişlerin diğer paritelerle korelasyon dışında gerçekleşmesi biraz düşündürücü oldu. Özellikle euro/dolar ve gbp/usd paritelerindeki yükselişlerle jpy/usd paritesinin yükselişi pek destekleyici yükseliş olmadı. Bu sebepten dolayı kısa vade de dolar yende kademeli satışların bu haftada sanal portföyde deneyeceğim. Ancak tabi ki stop loss kullanarak yanlış kararı sonlandıracağız. Destekler Dirençler altı kapanışlarda satış baskısının artması ve tekrar aralığına geri çekilmesi muhtemel. Teminat Başlangıç teminatı:$ Kullanılan teminat: 0 Kalan teminat: $ Toplam teminat: $ Portföy Kısa Hedef Stop seans içi dar stoplu dar hedefli ekstra işlemdir. (AÇIK) Pozisyonlar Uzun Hedef Stop Kısa Hedef Stop Şartlı Kısa Hedef Stop Kısa Hedef Stop seans içi dar stoplu dar hedefli ekstra işlemdir. Kısa Hedef Stop bu pozisyon hafta içinde 80.85'den stop olmuştur.. Portföye zarar olarak yansımıştır Dolar zarar edilmiştir...

8 Altın (Dolar/Ons) Altın fiyatları gelen raporlar ve beklentiler ile yükselişini devam ettirdi. Geçen haftada belirttiğim gibi altın fiyatlarında ki gerilemeler alış fırsatı olacaktır, yukarıda ise dirençler kırıldıkça yükselişler devam edecek gibi duruyor. Kısa vade de üstü kapanışlar bizi aralığına taşıdı. Özellikle üstündeki kapanışlarda hedef olabilir. Aşağıda ise ler destek olarak izlenebilir. Kısa vade de geri çekilmeler alış fırsatı olarak değerlendirilebilir. Ancak altında kapanışlar olursa satış baskısı artacak ve 1650 seviyeleri test edilecektir. Yukarıda ise üstü kapanışlarda tekrar alışların hızlanması beklenebilir. Portföy de geri çekilmelerde alıcılı olmak istiyorum. Ancak ana dirençlerde dar stoplu satışlar denenebilir. Teminat Başlangıç temiatı:$ Kalan teminat: $ Portföy Pozisyon yoktur... Destekler Dirençler Pozisyonlar Uzun Hedef Stop Kısa Hedef Stop Herhangi bir işlem olmamıştır... Portföy: Pozisyon yoktur... Hafta içi gerçekleşen : Yoktur...

9 Bakır Bakır fiyatların da global piyasalardaki olumlu haberlerle beraber yükselişine devam etti. Kısa vade de dirençlerini test eden ve üstünde kapanış yapan bakır fiyatlarında hedef aralığı oldu. Teminat Başlangıç teminatı:$ Kalan teminat: $ Kısa vade de bu direnç seviyelerine ulaşabilmesi için Çin başta olmak üzere diğer global piyasalarda yükselişlerin devam etmesi gerekiyor. Özellikle S&P 500 endeksindeki yükselişlerin sınırlı kalması bakırda da dirençlerin aşılmasında sıkıntı yaratacaktır. Destekler Dirençler Son yükselişlerin ana sebebi Çin tarafından beklenen parasal genişleme ve büyümenin devam etmesi olarak değerlendirilebilir. Ancak önemli dirençlere yakın yerlerdeyiz, önümüzdeki hafta oluşacak haber akışı emtia fiyatlarında belirleyici olacaktır. Portföy Pozisyon yoktur... Pozisyonlar Uzun Hedef Stop 314 Kısa Hedef Stop 417 Herhangi bir işlem olmamıştır... Portföy: Pozisyon Yoktur... Hafta içi gerçekleşen : Yoktur...

10 S&P 500 Mart Vadeli kontratı S&P 500 Mart vadeli kontratlarında 1370 lere doğru hareketler oldu. Olumlu senaryo devam ediyor izlenimi var. Ancak S&P500 endeksinde genel bakışta 1380 lerin zor aşılabileceği bu noktalardan satışların oluşmasının muhtemel olacağı düşünülmekte. Teminat Başlangıç teminatı:$ Kalan teminat: $ Kısa vade de 1380 üstünde kapanışlar olmadıkça tekrar 1355 ara destekleri test edilebilir. Bununla beraber 1330 altında kapanışların olması satış baskısını artıracaktır. Buna dikkat. Yukarıda ise 1380 önemli direnç olarak izlenmeli. Ben portföyde bu nokta üstünde işlemler oluşursa satıcılı olacağım. Ancak 1400 üstü kapanışlarda da stop ararım. Haftaya ABD tarafından gelecek fazla ekonomik veri yok. Bütün piyasalar Avrupa tarafındaki haberlere ve parasal genişleme rakamlarına odaklanacaktır. 29 Şubat önemli bunu biliyoruz. Bu aşamaya kadar dirençlerin test edileceği noktalar iyi bir satış fırsatı olabilir. Destekler Dirençler Portföy Pozisyon yoktur... Pozisyonlar Uzun Hedef Stop 1294 Kısa Hedef Stop 1404 Kısa Hedef Stop 1412 Herhangi bir işlem olmamıştır... Portföy: Pozisyon yoktur... Hafta içi gerçekleşen : Yoktur...

11 Brent Petrol Brent petrolde teknik rakamlardan çok jeopolitik gelişmeler ön planda. Bu petroldeki yükselişlerle zaten kendini ispatlamış durumda. Brent petrolde 120 önemli bir rakam oldu. Son yılların en yüksek seviyelerinde işlemler olmakta. Petrol fiyatların bu yükselişi ABD tarafında huzursuzluk yaratacaktır. ABD ekonomik verilerini ve büyüme rakamlarını önemli ölçüde etkileyen bir durum petrol fiyatlarındaki yükseliş. Haftaya tekrar jeopolitik gelişmeler gündemde olacaktır. Kısa vadede petrolde düşüş beklemek pek doğru olmayacak gibi. Önemli destek noktalarında tutunmaları yakından izlemekte fayda var. Ancak olası dirençlerin test edilmesi ve yukarı yönde hareketin devam edebilmesi için artık 128 üstü kapanışlara ihtiyaç olacaktır. Teminat Başlangıç teminatı:$ Kalan teminat: $ Portföy Pozisyon yoktur... Destekler Dirençler Geçen haftada bunu yazdım ama hala bu yorum gerçek ve gündemde; unutmayalım ki petrol fiyatların yükselmesi bütün küresel piyasalarda büyümeyi frenleyen bir etken. Ancak gelişmeler petrol fiyatlarında hızlı geri çekilmeleri henüz işaret etmiyor. Pozisyonlar Uzun Hedef Stop 99 Kısa Hedef Stop 138 Herhangi bir işlem olmamıştır... Portföy: Pozisyon yoktur... Hafta içi gerçekleşen : Yoktur..

12 Sanal Portföy Başlangıç: TL + $ MEVCUT PORTFÖY Son Durum: TL + $ Yatırım Aracı Portföy Son Durum Adet Uzun/Kısa Maliyet Hedef Stop K/Z Hedef 20K Uzun TL 20K K K Şartlı K K Şartlı K K Kapandı 2 lot 1,3295 1, $ 2 lot lot lot lot Stoplandı 2 lot 1,5775 1, $ Kapandı 2 lot $ Kapandı 2 lot $ lot lot lot Şartlı lot Şartlı Açık 3 lot $ Açık 3 lot $ 3 lot lot lot Şartlı lot lot lot lot K K K K Uzun K Kısa

13 Gerçekleşmiş İşlemler Tarih/Saat Ürün Açık/Kapalı Miktar Hedef/Stop Uzun/Kısa Açılış Fiyatı Kapanış Fİyatı Kar/Zarar USDJPY Kapandı 24 Şubat 18:00 3 lot Stop Kısa 79, $ VIX Kapandı 29 Şubat 16:00 20K Hedef Uzun 72, TL EUR/USD Kapandı 01 Mart 10:00 2 lot Kısa 1, $ GBPUSD Kapandı 29 Şubat 12:00 2 lot Stop Kısa $ GBPUSD Kapandı 02 Mart 14:00 2 lot Hedef Kısa $ GBPUSD Kapandı 01 Mart 10:30 2 lot Kısa $ :50 USDJPY Açık 3 lot 81.15/81.90 Kısa Açık -696 $ :00 USDJPY Açık 3 lot 81.85/82.45 Kısa Açık 220 $ TOPLAM: 1.800TL / -$1.710 MEVCUT PORTFÖY Başlangıç: TL + $ Son Durum: TL + $ (her hafta sonu update edilecektir ) Portföydeki işlemler gerçekleştikçe kar/zarar tablosu yüzdesel ve risksel olarak değerlendirmeye alınacaktır.

14 Bu raporu almak isteyen yatırımcılar; sitesinden FX Özel bölümündeki formu doldurduktan sonra hafta sonu e-posta adreslerine rapor ücretsiz gönderilir.