AKMERKEZ GAYRĠMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI ANONĠM ġġrketġ DÖNEMĠ YÖNETĠM KURULU FAALĠYET RAPORU

Transkript

1 AKMERKEZ GAYRĠMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI ANONĠM ġġrketġ DÖNEMĠ YÖNETĠM KURULU FAALĠYET RAPORU

2 Bu rapor, tarihli ve sayılı Resmi Gazete de yayınlanarak yürürlüğe giren Sermaye Piyasası Kurulu nun İşletmeler Tarafından Düzenlenecek Finansal Raporlar İle Bunların Hazırlanması ve İlgililere Sunulmasına İlişkin İlke, Usul ve Esasları Hakkında Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği nin 8. madde hükmü uyarınca düzenlenmiş olup, Şirketimizin dönemi itibari ile işletme faaliyetlerinin değerlendirilmesi ve yatırımcılarımıza bilgi verilmesi amacını taşımaktadır. AKMERKEZ GAYRĠMENKUL YATIRIM YATIRIM ORTAKLIĞI A.ġ. 31 MART 2012 TARĠHĠNDE SONA EREN DÖNEME ĠLĠġKĠN YÖNETĠM KURULU FAALĠYET RAPORU I- ġġrket PROFĠLĠ Merkez Adresi : Nispetiye Cd. Akmerkez Ticaret Merkezi E-3 Kule K.1 Etiler ĠSTANBUL Telefon No : (212) Faks No : (212) Ġnternet Adresi : Akmerkez Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı Anonim ġirketi gayrimenkullere ve gayrimenkul projelerine yatırım yapan bir portföy yönetim Ģirketidir. ġirketimiz, Sermaye Piyasası Kurulu nun gayrimenkul yatırım ortaklıklarına iliģkin düzenlemelerinde yazılı amaç ve konularla iģtigal etmek üzere kurulmuģ olup; ġirketin faaliyet esasları, portföy yatırım politikaları ve portföy yönetim sınırlamalarında, Sermaye Piyasası Kurulu nun düzenlemelerine ve ilgili mevzuata uyulur. ġirketimiz, gayrimenkullere, gayrimenkullere dayalı sermaye piyasası araçlarına, gayrimenkul projelerine, gayrimenkule dayalı haklara ve sermaye piyasası araçlarına yatırım yapabilir, ilgili Tebliğin izin verdiği diğer faaliyetlerde bulunabilir. -SERMAYESĠ VE ORTAKLIK YAPISI ÇIKARILMIġ SERMAYESĠ TL KAYITLI SERMAYESĠ TL ġirketimizin sermayesi her biri 1 Kr. itibari değerde adet paylardan oluģmaktadır.paylardan ,00 TL lik bölümü A grubu, ,00 TL.lik bölümü B grubu, ,00 TL.lik bölümü C grubu nama yazılı paylardan ,00.TL.lık bölümü hamiline yazılı D grubu paylardan oluģmaktadır. A,B,C nama yazılı ve halka arz edilen D grubu hamiline yazılı payların (Ģirket ana mukavelesindeki hükümler çercevesinde ) Yönetim Kurulu üyelerinin seçiminde aday göstermede imtiyazları bulunmaktadır. ġirketimiz hisse senetleri 2005 yılından itibaren Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası nda iģlem görmekte olup, ġirket in tarihi itibarıyla sermaye bilgileri ve ortaklık yapısı aģağıdaki gibidir; 1

3 ORTAKLIK YAPISI ġirketimizin ortaklık yapısı aģağıdaki tabloda yer almaktadır. Ortağın Ticaret Ünvanı/ Adı Soyadı Sermayedeki Payı ( TL ) Sermayedeki Payı (%) Akkök Sanayi Ve Yatırım GeliĢtirme A.ġ ,00 13,12 Tekfen Holding A.ġ ,04 10,79 Davit BraunĢtayn ,42 6,87 Halka Açık Kısım ,00 50,04 Diğer * ,54 19,18 TOPLAM ,00 100,00 * Sermayenin %5 inden azına sahip ortakların toplamını göstermektedir. Sermayeyi Temsil Eden Paylara ĠliĢkin Bilgi Grubu Nama/ Beher Payın Toplam Nominal Nominal Hamiline Değer (TL) Değeri (TL) Sermayeye Oranı (%) A Nama , ,00 10,94 B Nama , ,00 7,63 C Nama , ,00 6,44 D Hamiline , ,00 75,00 TOPLAM ,00 100,00 Ġmtiyaz Türü Yönetim Kuruluna 4 Aday Gösterme Yönetim Kuruluna 3 Aday Gösterme Yönetim Kuruluna 2 Aday Gösterme Yönetim Kuruluna 1 Aday Gösterme Borsada ĠĢlem Görüp Görmediği ĠĢlem görmemektedir ĠĢlem görmemektedir ĠĢlem görmemektedir % 50,04 'ü borsada iģlem görmektedir. 2

4 -DÖNEM ĠÇĠNDE YÖNETĠM VE DENETLEME KURULLARINDA GÖREV ALAN YETKĠLĠLER: YÖNETĠM KURULU ÜYELERĠ ADI - SOYADI GÖREVĠ GRUBU GÖREV SÜRESĠ RAĠF ALĠ DĠNÇKÖK BaĢkan A Grubu FEYYAZ BERKER BaĢkan Vekili B Grubu MEHMET ALĠ BERKMAN DAVĠT BRAUNġTAYN Üye Üye A Grubu C Grubu ERHAN ÖNER Üye B Grubu ALĠZE DĠNÇKÖK EYÜBOĞLU FRANCIENA J.ZĠJLSTRA AHMET HAKAN DĠNÇER GÜNER ÖZTEK DEVRĠM ULUCAN Üye Üye Bağımsız Üye Bağımsız Üye Bağımsız Üye A Grubu D Grubu Bu yönetim kurulu üyelerinden AHMET HAKAN DĠNÇER, DEVRĠM ULUCAN, GÜNER ÖZTEK Gayrimenkul Yatırım Ortaklıklarına ĠliĢkin Esaslar Tebliği uyarınca seçilmiģ bağımsız yönetim kurulu üyeleridirler. DENETÇĠLER ADI - SOYADI SABĠ RUSO ĠLKNUR BORACI ALĠ ġevket TURSAN GÖREV SÜRESĠ kurula kadar görev yapmak üzere seçilmiģtir. kurula kadar görev yapmak üzere seçilmiģtir. kurula kadar görev yapmak üzere seçilmiģtir. 3

5 -YÖNETĠM KURULU ÜYELERĠNĠN YETKĠLERĠ ġirket yönetim kurulumuzun tarihinde aldığı ve tarihinde tescil ve ilan edilen vazife taksimi kararı ile verilen yetkiler aynen devam etmektedir. YETKĠ SINIRLARI : ġirketimizin Yönetim Kurulu Üyeleri, Denetçileri, DanıĢman, Genel Müdür ve Müdürü Sermaye Piyasası Kanunu, Türk Ticaret Kanunu, Ģirket ana sözleģmesi ve ilglili mevzuatta gösterilen yetkilere sahiptirler. Dönem içerisinde, ġirketin yönetim ve organizasyon yapısında herhangi bir değiģiklik olmamıģtır. II- ġġrketġmġzġn PERFORMANSINI ETKĠLEYEN ANA ETMENLER, FAALĠYETTE BULUNDUĞU ÇEVREDE MEYDANA GELEN ÖNEMLĠ DEĞĠġĠKLĠKLER, YATIRIM VE TEMETTÜ POLĠTĠKASI Bu dönemde; ġirket esas sözleģmesinin Seri: IV, No:56 sayılı Kurumsal Yönetim Ġlkelerinin Belirlenmesine ve Uygulanmasına iliģkin Tebliğ uyarınca belirlenen kurumsal yönetim ilkelerine uygun hale getirilmesi maksadıyla esas sözleģme tadili ve kayıtlı sermaye tavanının (yirmiyedimilyondörtyüzbin) TL'den (yetmiģbeģmilyon) TL'ye çıkarılması için ġirketimiz tarafından gerekli çalıģmalar yapılmıģ olup Sermaye Piyasası Kurulu'na baģvuru hazırlıkları son aģamasına gelmiģtir. Yönetim Kurulumuz tarafından ve tarihlerinde alınan kararlar ile; AKMERKEZ TĠCARET MERKEZĠ'ndeki mevcut kiracılarımızdan, münhasıran kira bedellerini kira sözleģmelerinde öngörülen süre ve esaslar dahilinde gecikmeksizin muntazam ödeyen kiracılarımızın arasından ġirketimiz tarafından ihtiyari olarak belirlenecek olan kiracılarımıza 01/01/ ve 01/03/ /05/2012 tarihleri arasındaki kira dönemleri ile sınırlı olarak uygulanmak kaydı ile; kira sözleģmelerinde öngörülen ödeme tarihindeki dolar kurları üzerinden % 20 oranında (ve 1.- ABD Doları = 1,35 TL nin altında kalmamak ve belirlenen dolar kurunun kira bedellerinin tenzili ve/veya kira sözleģmesinin uyarlanması olarak değerlendirilmemesi kaydı ile), indirim yapılmasına, kira bedellerinin bu Ģekilde tespit edilmek sureti ile kiracılarımızdan tahsil edilmesine karar verilmiģ ve iģbu kararlar uygulamaya konulmuģtur. ġirketimiz 1 Ocak Mart 2012 tarihlerinde faaliyetlerini Sermaye Piyasası Mevzuatı çerçevesinde sürdürmüģtür. ġirketimizin herhangi bir yatırım faaliyeti olmayıp, çeģitli projeler ve alternatifler değerlendirilmekte, fizibilite etütleri yapılmaktadır. 4

6 TEMETTÜ POLĠTĠKASI ġirketimizin Yönetim Kurulu, kar dağıtımı konusunda, Türk Ticaret Kanunu,sermaye piyasası mevzuatı ile aģağıda yazılı ana sözleģmenin kar dağıtımı maddesindeki hükümlere uyarak her yıl dağıtılacak kar miktarını belirlemektedir. ġirket'in genel masrafları ile muhtelif amortisman bedelleri gibi genel muhasebe ilkeleri uyarınca ġirket'çe ödenmesi ve ayrılması zorunlu olan meblağlar ile ġirket tüzel kiģiliği tarafından ödenmesi gereken zorunlu vergiler ve mali mükellefiyetler için ayrılan karģılıklar, hesap yılı sonunda tespit olunan gelirlerden indirildikten sonra geriye kalan ve yıllık bilânçoda görülen safi (net) kardan varsa geçmiģ yıl zararlarının düģülmesinden sonra kalan kar aģağıdaki sıra ve esaslar dâhilinde dağıtılır: Birinci Tertip Kanuni Yedek Akçe a) Kalanın % 5'i, Türk Ticaret Kanunu'nun 466. maddesi uyarınca ödenmiģ sermayenin %20'sini buluncaya kadar birinci tertip kanuni yedek akçe olarak ayrılır. Birinci Temettü b) Kalan tutara varsa ilgili hesap yılı içinde yapılan bağıģların ilave edilmesiyle hesaplanacak matrahtan, Sermaye Piyasası Kurulu nca saptanan oran ve miktarın altında olmamak kaydıyla ġirketin kar dağıtım politikası esaslarını da dikkate alarak Genel Kurulca belirlenen tutarda birinci temettü ayrılır. c) Kalandan genel kurul en fazla % 5'e kadar bir meblağı yönetim kurulu üyelerine dağıtılma Ģekli yönetim kuruluna bırakılmak üzere ayırabilir. Ayrıca genel kurul en fazla % 1,5'a kadar bir meblağı da var olan veya yeni kurulacak eğitim ve sağlık ağırlıklı vakıf/vakıflara tahsis edilmek üzere ayırabilir (TTK.469/3). Ġkinci Temettü d) Safi kardan a, b ve c bentlerinde belirtilen meblağlar düģüldükten sonra kalan kısmın en az %80'i II. temettü olarak dağıtılır, e) Safı kardan a,b,c ve d bentlerindeki meblağlar düģüldükten sonra kalan kısım olması halinde Genel kurul bu kısmı kısmen veya tamamen II. temettü pay olarak dağıtmaya, dönem sonu karı olarak bilançoda bırakmaya, kanuni veya ihtiyari yedek akçelere ilave etmeye veya olağanüstü yedek akçe olarak ayırmaya yetkilidir. Ġkinci Tertip Kanuni Yedek Akçe f) Türk Ticaret Kanunu nun 466. maddesinin 2. fıkrası 3. bendi gereğince; pay sahipleri ile kara iģtirak eden diğer kimselere dağıtılması kararlaģtırılmıģ olan kısımdan çıkarılmıģ sermayenin %5 i oranında kar payı düģüldükten sonra bulunan tutarın onda biri ikinci tertip kanuni yedek akçe olarak ayrılır. g) Yasa hükmü ile ayrılması gereken yedek akçeler ile esas sözleģmede pay sahipleri için belirlenen birinci temettü ayrılmadıkça baģka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kar aktarılmasına ve yönetim kurulu üyeleri ile memur, müstahdem ve iģçilere kârdan pay dağıtılmasına karar verilemeyeceği gibi, belirlenen birinci temettü ödenmedikçe bu kiģilere kardan pay dağıtılamaz. 5

7 III- ġġrketġn RĠSK YÖNETĠMĠ VE ĠÇ KONTROL MEKANĠZMASI ġirketimiz günlük, haftalık ve aylık olarak finansal tablolarını güncellemekte ve Ģirketimizin ana faaliyet gelirleri olan kira gelirlerinin tam ve düzenli olarak tahsili açısından kira sözleģmesinden doğan yükümlülüklerini zamanında ve tam olarak yerine getirmeyen kiracılar aleyhine yasal süresi içinde gerekli hukuki iģlemler yapılmaktadır. ġirketin döviz pozisyonu kur riskleri en aza indirgenecek Ģekilde izlenmektedir. IV- ġġrketġmġzġn FĠNANSMAN KAYNAKLARI: ġirketimizin finansman kaynağı temelde kira gelirlerinden oluģmaktadır. V- DÖNEM ĠÇĠNDE ESAS SÖZLEġMEDE YAPILAN DEĞĠġĠKLĠKLER Dönem içinde Ģirket ana sözleģmesinde herhangi bir değiģiklik yapılmamıģtır. VI- ĠġLETMENĠN FAALĠYET GÖSTERDĠĞĠ SEKTÖR VE BU SEKTÖR ĠÇERĠSĠNDEKĠ YERĠ HAKKINDA BĠLGĠ: 2012 yılının ilk 3 ayı itibariyle Türkiye'de faal alıģveriģ merkezi (AVM) sayısı, 7 yeni proje ile 309'a yükselmiģtir. AMPD-Nielsen araģtırması endeks sonuçlarına göre, gıda metrekaresi geliģimine bakıldığında, Mart 2012 itibariyle metrekarelerde aylık bazda % 1, yıllık bazda % 7 oranında artıģ görülürken, mağaza sayıları ise yıllık % 13 artıģ göstermiģtir. Gıda dıģı perakendede metrekarelerde aylık % 1, yıllık % 20 artıģ olurken, mağaza sayılarında % 18 büyüme görülmüģtür. Organize perakende sektörünün metrekare baģına ciro performansı Mart 2012'de, geçen aya göre % 5 artarken, 2011 yılı Mart ayına göre % 2 artıģ göstermiģtir. Alt sektörler bazında incelendiğinde cirolar, gıda perakendeciliğinde aylık % 8 artarken, yıllık % 2 büyümüģtür. Gıda dıģı perakendede metrekare baģına cirolar aylık bazda % 1, yıllık % 2 artmıģtır. Hazır giyim perakendesinde metrekare baģına cirolarda aylık % 5 artıģ yaģanırken, yıllık bazda % 4 düģüģ görülmüģtür. Organize perakende sektöründe istihdam, Mart 2012'de aylık % 1, yıllık % 11 artmıģtır. Kesilen fiģ sayıları incelendiğinde, organize perakende sektörü fiģ sayılarında, aylık ve yıllık bazda % 8'lik bir artıģ kaydedilmiģtir. Akmerkez AlıĢveriĢ Merkezinde 2012 yılı ilk çeyrek ziyaretçi sayısı geçen yılın aynı dönemine göre % 15 artmıģtır tarihleri arasında gerçekleģtirilen 7 Çifte 7 Kıtada Tatil Kampanyası büyük ilgi görerek, ziyaretçi sayısının artmasındaki en büyük etken olmuģtur. 6

8 VII HĠSSE GRAFĠĞĠ ve FĠYAT LĠSTESĠ Hisse Fiyatları Tarih En En Ağ. ĠĢlem ĠĢlem KapanıĢ Yüksek DüĢük Ort. Adedi Hacmi ,70 17,00 16,50 16, ,15 17,20 16,75 17, ,80 17,20 16,80 16, ,50 17,00 16,20 16, ,25 16,80 16,25 16, ,20 16,50 15,50 16, ,10 16,20 15,75 15, ,35 17,15 16,00 16, ,45 16,70 16,25 16, ,45 16,70 16,10 16, ,50 16,60 16,30 16, ,50 16,70 16,45 16, ,60 16,60 16,45 16, ,80 17,05 16,50 16, ,00 17,10 16,70 16, ,10 17,30 16,85 17, ,10 17,15 16,95 17,

9 ,35 17,35 17,10 17, ,60 18,15 17,35 17, ,40 17,70 17,25 17, ,20 17,50 17,05 17, ,00 17,40 17,00 17, ,15 17,35 17,00 17, ,20 17,40 17,00 17, ,90 18,20 17,30 17, ,50 19,10 18,00 18, ,45 19,00 18,10 18, ,40 18,55 18,20 18, ,55 19,00 17,60 18, ,30 18,85 18,15 18, ,70 18,80 18,45 18, ,60 20,90 18,60 19, ,85 21,00 19,60 20, ,00 19,60 18,50 19, ,10 19,50 18,60 19, ,30 19,40 18,90 19, ,25 19,40 18,90 19, ,10 19,25 19,00 19, ,00 19,35 18,75 19, ,80 19,15 18,65 18, ,45 19,15 18,35 18, ,70 18,80 17,00 18, ,85 18,85 18,55 18, ,05 19,25 18,65 18, ,90 19,10 18,90 19, ,95 19,00 18,75 18, ,90 19,25 18,65 18, ,75 18,90 18,50 18, ,55 18,90 18,55 18, ,70 19,20 18,60 18, ,00 22,30 18,55 21, ,30 24,85 21,20 23, ,05 24,75 21,85 23, ,20 23,80 22,15 22, ,25 22,60 21,20 21, ,80 21,35 20,60 20, ,55 21,05 20,50 20, ,70 22,40 20,50 21, ,45 22,15 21,35 21, ,05 21,80 21,00 21, ,85 21,50 20,80 21, ,85 21,00 20,75 20, ,55 20,80 20,50 20, ,65 24,65 20,55 23, ,90 27,40 24,60 25,

10 VIII- FĠNANSAL TABLO VE BĠLGĠLER ESAS ALINARAK HESAPLANAN FĠNANSAL DURUM, KARLILIK VE BORÇ ÖDEME DURUMLARINA ĠLĠġKĠN TEMEL RASYOLAR: Dönemlerine ĠliĢkin Temel Rasyolar CARĠ ORAN 5,20 7,36 LĠKĠDĠTE ORANI 5,20 7,23 BRÜT KAR MARJI TOPLAM BORÇ / TOPLAM AKTĠFLER 0,03 0,03 Saygılarımızla, YÖNETĠM KURULU Raif Ali DĠNÇKÖK Davit BRAUNġTAYN 9