TAKİBİMİZDEKİ HİSSELER

Transkript

1

2 HIZLI ERİŞİM MENÜSÜ TAKİBİMİZDEKİ HİSSELER MODEL PORTFÖY PERFORMANSI İSTATİSTİKLER YABANCI İŞLEMLERİ BANKA ANALİZLERİ BIST 30 ANALİZLERİ TAKVİM

3 10/04/2017 HAFTALIK TAKİBİMİZDEKİ HİSSELER Ana Menü Pozisyon Kapanış Alış Seviyesi Satış Hedefi Stop Seviyesi Girişi TL TL TL TL Piyasa Değeri mn TL F/K x PD/DD x VAKBN Aktif 5,55 5,55 5,70 5, ,1 0,7 KRDMD Aktif 1,22 1,22 1,25 1, ,0 0,6 KIPA Aktif 1,83 1,83 1,88 1, ,0 4,7 TOASO Aktif 27,30 27,30 28,00 26, ,1 4,6 TKNSA Aktif 3,78 3,78 3,88 3, ,0 0,0 GARAN Aktif 9,06 9,06 9,30 8, ,5 1,1 BIST * Takibimizdeki hisseler teknik analize uygun olarak aktif veya pasif alışlardan yazılmıştır. Hedefine ulaşmayan pozisyonlar stop loss seviyesinin altına inmediyse, Cuma kapanış fiyatından kapatılmaktadır yada bir sonraki haftaya taşınmaktadır. Gerçekleşmeyen işlemler için haftalık repo faiz getirisi uygulanır. Haftalık pozisyonlar olması nedeni ile bir pozisyonun stoplandığını söylemek için stop seviyesinin altında en az iki gün kapanış yada bu seviyenin altında ağırlıklı olarak işlem görmesi gereklidir. Haftalık Değerlendirme ve Strateji Referandum öncesi son haftaya giriyoruz BIST endeksinde referandum öncesinde son haftaya girerken endekste bir zayıflama olduğunu her geçen hafta hissettik diyebiliriz. Üst sınır seviyelerini geçmekte başarısız olan endeks geldiğimiz noktada seviyelerindeki alt sınırlarını test ediyor. Aralık ayından bu yana ilk defa 50- günlük ortalamasının altında kapanışlar almaktayız ve bu teknik olarak not alınmasını gereken bir durum. Bu görünümün devam etmesi endeksteki zayıflığın giderek güçlenebileceğini ve seviyesinin altına doğru seyirlerin oluşabileceğini gösteriyor olabilir. Referandum öncesi son hafta olması nedeni ile belirsizlik içindeki yatırımcıların satış baskıları haftanın sonuna doğru hissedilebilir. Yaklaşık bir buçuk aylık bir dönemdir portföylerdeki hisse oranının minimumda tutulması yönündeki düşüncemizi koruyoruz. Yeni alımlar için direncinin geçilmesini görmekte fayda var. Yabancı yatırımcıların 31 Mart haftasında hisse senedinde 102 milyon $ satıcılı olması dikkat çekici. Mart ayında yabancılar hisse senedinde 77 milyon $ satıcılı tamamladılar ve üç aydan sonra ilk defa satışa geçmiş görünüyorlar. Bu hafta içeride en önemli gündem aslında refrandum öncesi son hafta olması demek yanlış olmaz. Pazartesi günü naçıklanacak sanayi üretimi, Salı günü açıklanacak cari işlemler dengesi gibi veriler takip edilecek ancak yatırımcıların kafasında hep hafta sonu olacak. Bu nedenle veriler büyük sürprizler yapmadıkça piyasa üzerinde etkili olmayabilir. Dışarıda ise Cuma günü ABD, Avrupa, Asya ve Kanada piyasaları tatil olacak. Salı günü İngiltere, Perşembe günü Almanya ve Cuma günü ABD TÜFE verileri haftanın en önemli verileri arasında olacak. Diğer yandan Çin verileride bu haftanın bir diğer önemli gündemi. Çarşamba günü Çin TÜFE, Perşembe günü İthalat,İhracat verileri gibi önemli veriler global ekonomi için önemli olabilir. Diğer yandan Salı günü Euro bölgesi, Cuma günü ise Japonya sanayi üretimi verileride haftanın bir diğer verileri olacak.

4 Geçen Haftanın Performansı Nisan Haftası Alış Satış Getiri Açıklama GOZDE 2,26 2,21-2,2% Stop VESBE 12,82 12,80-0,2% Cuma kapanış ARCLK 22,66 22,30-1,6% Cuma kapanış TOASO 27,22 27,30 0,3% Cuma kapanış EGGUB 21,48 21,28-0,9% Cuma kapanış ASUZU 18,70 18,26-2,4% Stop AKBNK 8,53 8,56 0,4% Cuma kapanış Ortalama Getiri -0,9% BIST ,5% Relatif Getiri -0,4% * Gerçekleşmeyen pozisyonlara haftalık repo faiz getirisi uygulanmıştır.

5 1. Hafta Hafta 15.Hafta 22. Hafta 29. Hafta 36. Hafta 43. Hafta 50. Hafta 4. Hafta Hafta 18. Hafta 25. Hafta 32. Hafta 39. Hafta 46. Hafta 1. Hafta Hafta Ana Menü Başlangıçtan Bugüne Portföyün ve BIST in Getirisi, Başlangıç: 100, 5-9 Ocak 2015 haftası 205,0 200,0 195,0 190,0 185,0 180,0 175,0 170,0 165,0 160,0 155,0 150,0 145,0 140,0 135,0 130,0 125,0 120,0 115,0 110,0 105,0 100,0 95,0 90,0 85,0 80,0 Portföy BIST Kümülatif Getiri Tablosu Porföy BIST 100 Rölatif ,5% -15,2% 31,5% ,6% 8,9% 43,0% ,1% 13,3% -1,9% Her yılın 1.haftası 100 alınarak hesaplanmıştır.

6 İSTATİSTİKLER ENDEKSLERDE GEÇEN HAFTA Kod Endeks Adı Son Yüksek Düşük Haf. % YBB % XU100 BIST ,5% 13,3% XU030 BIST ,6% 13,5% XU050 BIST ,6% 13,4% XBANK BIST BANKA ,8% 15,5% XBLSM BIST BİLİŞİM ,4% 12,7% XELKT BIST ELEKTRİK ,3% 4,0% XFINK BIST FİNANSAL KİR. FAKTORİNG ,5% 2,3% XGIDA BIST GIDA, İÇECEK ,7% 10,6% XGMYO BIST GAYRİMENKUL YAT.ORT ,0% 0,2% XHARZ BIST HALKA ARZ ,3% 11,4% XHOLD BIST HOLDİNG VE YATIRIM ,2% 11,2% XILTM BIST İLETİŞİM ,0% 20,1% XINSA BIST İNŞAAT ,4% 14,0% XKAGT BIST ORMAN, KAĞIT, BASIM ,3% 9,3% XKMYA BIST KİMYA, PETROL, PLASTİK ,3% 21,0% XKOBI BIST KOBİ SANAYİ ,9% 22,5% XMADN BIST MADENCİLİK ,9% 9,6% XMANA BIST METAL ANA ,3% 8,7% XMESY BIST METAL EŞYA, MAKİNA ,5% 8,5% XTAST BIST TAŞ, TOPRAK ,4% 3,7% XTCRT BIST TİCARET ,4% 13,9% XTEKS BIST TEKSTİL, DERİ ,0% 27,0% XTRZM BIST TURİZM ,2% 47,2% XTUMY BIST TÜM ,4% 9,9% XUHIZ BIST HİZMETLER ,1% 14,5% XULAS BIST ULAŞTIRMA ,5% 7,0% XUMAL BIST MALİ ,5% 12,5% XUSIN BIST SINAİ ,2% 12,3% XUTEK BIST TEKNOLOJİ ,5% 23,6% XUTUM BIST TÜM ,4% 13,0% XYORT BIST MENKUL KIYMET YAT. ORT ,3% 3,6% XYUZO BIST ,2% 11,9% Haf.%: Haftalık Yüzde Değişim, YBB %: Yılbaşından Bugüne Yüzde Değişim

7 BIST HACİM VE TAHVİL EĞRİSİ Kısa ve Uzun Vadeli Tahvil Faiz Grafiği AKTIFTHV: 2 yıllık gösterge tahvil faizi TAHVILUV: 10 yıllık tahvil faizi BİST Hacim Grafiği Hacim mn TL BİST

8 ENDEKSLERDE GEÇEN HAFTA EN İYİ / EN KÖTÜ 5-15,0% -10,0% -5,0% 0,0% 5,0% Bilişim Tekstil Teknoloji Kağıt Orman Banka Sanayi Kimya Petrol Metal Ana Kobi Halkaarz-13,3% -2,2% -3,3% -4,3% -5,9% 3,4% 2,0% 1,5% 1,3% 0,8% BIST 100 HİSSELERİNDE GEÇEN HAFTA EN İYİ / EN KÖTÜ 5-10,0% -5,0% 0,0% 5,0% 10,0% Yazıcılar Holdıng Alkim Kimya Good-Year Odaş Elektrik Türk Traktör Çelebi Vakıf GMYO Göltaş Çimento Aksa Enerji Gözde Girişim -4,4% -4,9% -5,0% -5,8% -7,5% 8,4% 7,3% 6,8% 6,6% 6,1%

9 Ana Menü YABANCI İŞLEMLERİ TCMB nin kur ve fiyat hareketlerinden arındırılmış haftalık verileri aşağıdadır. Buna göre yabancılar 31 Mart ile biten haftada hisse senedinde 102 Milyon $ satıcılı ve DİBS te de 150 Milyon $ alıcılı olduğu görülüyor. Mart ayında hisse senedi 77 Milyon $ satıcılı olurken, DİBS ler ise 813 milyon $ alıcılı olduğu görülüyor. Diğer dikkat çeken bir detay ise hisse senedi 3 ay aradan sonra yeniden satıcılı bir tablo izledi. YABANCI TAKAS ORANI VE BIST 100 ENDEKS

10 BANKALARDA HAFTALIK ANALİZ Ana Menü Haftalık Son Fiyat Yüksek Düşük Getiri % Relatif % Hedef* Yükseliş Potansiyeli F/K x PD/DD x AKBNK 8,56 8,66 8,45 0,47 0,9 9,52 11% 7,56 1,12 GARAN 9,06 9,03 8,83 1,24 1,7 9,77 8% 7,50 1,07 HALKB 10,34 10,49 10,26 0,48 0,9 13,15 27% 5,05 0,61 ISCTR 6,56 6,56 6,35 2,34 2,8 6,75 3% 6,28 0,82 SKBNK 1,17 1,19 1,17 0,00 0,4 1,24 6% 10,91 0,54 TSKB 1,39 1,43 1,37 1,45 1,9 1,79 29% 5,98 0,97 VAKBN 5,55 5,53 5,31 2,80 3,2 5,43-2% 5,13 0,72 YKBNK 3,85 3,90 3,79 1,84 2,3 4,08 6% 5,71 0,64 * Hedef fiyatlar Bloomberg Konsensüs verileridir. 12 Aylık vade için geçerlidir. Relatif getiri BIST 100 endeksine relatif getiridir. Yükseliş Potansiyeli, son fiyat'ın hedef fiyata olan artış/azalış yüzdesidir.

11 BIST 30 HİSSELERİNDE HAFTALIK ANALİZ Ana Menü Haftalık Son Fiyat Yüksek Düşük Getiri % Relatif % Hedef* Yükseliş Potansiyeli F/K x PD/DD x AKBNK 8,56 8,66 8,45 0,47 1,0 9,52 11% 7,56 1,12 ARCLK 22,30 22,70 21,86 1,58 2,2 23,32 5% 11,59 2,52 BIMAS 56,10 56,25 55,30-0,54 0,0 58,06 3% 25,39 8,96 CCOLA 34,24 35,72 34,20-2,81-2,3 40,81 19% 0,00 2,02 DOAS 8,31 8,54 8,33-1,06-0,5 10,01 20% 7,69 1,64 EKGYO 2,85 2,93 2,83-1,38-0,8 3,56 25% 6,15 1,01 ENKAI 6,05 6,28 6,09 0,82 1,4 6,40 6% 14,30 1,27 EREGL 5,53 5,66 5,38 1,34 1,9 6,01 9% 12,76 1,27 FROTO 36,04 36,30 34,46 5,05 5,6 37,77 5% 13,24 4,00 GARAN 9,06 9,03 8,83 1,24 1,8 9,77 8% 7,50 1,07 HALKB 10,34 10,49 10,26 0,48 1,0 13,15 27% 5,05 0,61 ISCTR 6,56 6,56 6,35 2,34 2,9 6,75 3% 6,28 0,82 KCHOL 15,29 15,66 15,11 3,41 4,0 16,07 5% 11,21 1,50 KOZAL 19,81 20,48 19,72-0,35 0,2-7,45 1,51 KRDMD 1,22 1,24 1,16 6,03 6,6 1,44 18% 0,00 0,62 OTKAR 120,20 122,90 118,20 1,94 2,5 134,31 12% 41,37 11,87 PETKM 5,09 5,18 4,98 1,38 1,9 5,19 2% 10,52 2,54 PGSUS 14,53 14,92 14,38 2,44 3,0 14,91 3% - 0,94 SAHOL 9,94 9,98 9,79 1,12 1,7 12,15 22% 7,62 0,88 SISE 4,15 4,21 4,06-0,24 0,3 4,36 5% 11,44 1,00 TAVHL 14,85 14,85 14,06 1,79 2,4 18,21 23% 12,71 1,80 TCELL 11,97 12,05 11,81-0,75-0,2 13,01 9% 17,42 1,64 THYAO 5,43 5,52 5,38-0,18 0,4 6,18 14% 0,00 0,42 TKFEN 8,77 9,18 8,53 2,54 3,1 8,92 2% 10,00 1,38 TOASO 27,30 27,48 26,36 2,64 3,2 28,68 5% 14,07 4,62 TTKOM 5,90 6,04 5,85 0,00 0,6 6,72 14% 0,00 6,10 TUPRS 84,95 85,05 82,43 0,76 1,3 90,39 6% 11,86 2,63 ULKER 17,66 18,22 17,59-3,74-3,2 21,39 21% 26,22 3,66 VAKBN 5,55 5,53 5,31 2,80 3,4 5,43-2% 5,13 0,72 YKBNK 3,85 3,90 3,79 1,84 2,4 4,08 6% 5,71 0,64 * Hedef fiyatlar Bloomberg Konsensüs verileridir. 12 Aylık vade için geçerlidir. Relatif getiri BIST 30 endeksine relatif getiridir. Yükseliş Potansiyeli, son fiyat'ın hedef fiyata olan artış/azalış yüzdesidir.

12 Ana Menü HAFTALIK VERİ TAKVİMİ Tarih Saat Ülke Veri Beklenti Önceki - TRY Türkiye'de 16 Nisan Pazar günü Anayasa Referandumu yapılacak :00 TRY Türkiye Sanayi Üretimi (Aylık) (Şubat) 1,30% 10:00 TRY Türkiye Sanayi Üretimi (Yıllık) (Şubat ) 2,60% 11:30 EUR Euro Bölgesi Sentix Yatırımcı Güveni (Nisan) 20,2 20,7 23:00 USD Fed Başkanı Yellen Konuşması :00 TRY Türkiye Cari İşlemler Dengesi (Şubat) -2,76B 12:00 EUR Euro Bölgesi Sanayi Üretimi (Aylık) (Şubat) 0,10% 0,90% 12:00 EUR Euro Bölgesi Sanayi Üretimi (Yıllık) (Şubat) 2,00% 0,60% 12:00 EUR Euro Bölgesi ZEW Beklenti Anketi (Nisan) 25,6 13:00 USD ABD NFIB Küçük İşletme İyimserlik Endeksi (Mart) 104,8 105,3 20:45 USD Fed Kashkari Konuşması (Oy Hakkı Var) :30 CNY Çin TÜFE (Yıllık) (Mart) 1,00% 0,80% 04:30 CNY Çin ÜFE (Yıllık) (Mart) 7,50% 7,80% 14:00 USD ABD Mortgage Başvuruları (07 Nisan) -1,60% 17:30 USD ABD DOE Ham Petrol Stokları(07 Nisan) 1566K 17:30 USD ABD DOE Cushing/Oklahoma Ham Petrol Stokları(07 Nisan) 1413K :00 CNY Çin İhracatlar (Yıllık) (Mart) 3,40% -1,30% 05:00 CNY Çin İthalatlar (Yıllık) (Mart) 15,50% 38,10% 05:00 CNY Çin Ticaret Dengesi (Mart) 12,50B -9,15B 15:30 USD ABD Çekirdek ÜFE (Yıllık) (Mart) 1,80% 1,50% 15:30 USD ABD ÜFE (Yıllık) (Mart) 2,40% 2,20% 15:30 USD ABD İlk İşsizlik Başvuruları(08 Nisan) 234K 15:30 USD ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları(01 Nisan) 2028K 17:00 USD ABD Michigan Tüketici Güven Endeksi(Nisan) 97 96, ABD, Avrupa, Asya ve Kanada piyasaları Kutsal Cuma nedeniyle kapalı olacaktır. 07:30 JPY Japonya Kapasite Kullanım Oranı (Aylık) (Şubat) 0,10% 07:30 JPY Japonya Sanayi Üretimi (Aylık) (Şubat) 2,00% 07:30 JPY Japonya Sanayi Üretimi (Yıllık) (Şubat) 4,80% 15:30 USD ABD TÜFE (Aylık) (Mart) 0,00% 0,10% 15:30 USD ABD Çekirdek TÜFE (Aylık) (Mart) 0,20% 0,20% 15:30 USD ABD TÜFE (Yıllık) (Mart) 2,60% 2,70% 15:30 USD ABD Çekirdek TÜFE (Yıllık) (Mart) 2,30% 2,20% 15:30 USD ABD Perakende Satışlar (Aylık) (Mart) 0,00% 0,10% 15:30 USD ABD Çekirdek Perakende Satışlar (Aylık) (Mart) 0,20% 0,20% 17:00 USD ABD İşletme Stokları (Aylık) (Şubat) 0,30% 0,30% **Haftalık bültendeki veriler, hafta içerisinde değişiklik gösterebilir. Değişiklikler, günlük yayınladığımız "Ekonomik Takvim"imizden takip edilmelidir. Detaylı haftalık takvimimiz için tıklayınız.

13 Sermaye Piyasası Kurulunun Seri:V, No:55 Yatırım Danışmanlığı Faaliyetine ve Bu Faaliyette Bulunacak Kurumlara İlişkin Esaslar Hakkında Tebliğ i Uyarınca Yayımlanan Uyarı Notu: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Çekince: Bu bilgiler ve görüşler önceden haber vermeksizin değiştirilebilir. İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş. bilgilerin ve ifade edilen görüşlerin doğru, eksiksiz ve güncelleştirilmiş olduğuna dair (açıkça ifade edilmiş veya ima edilmiş) hiçbir beyan ve taahhütte bulunmaz. Herhangi bir yatırım konulu karar almadan önce bir uzmandan görüş alınmalıdır. Sorumluluğun Sınırlandırılması: İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş. herhangi bir sınırlandırma olmaksızın, dolaylı, direkt veya bir fiilin sonucu olarak ortaya çıkan zararlar da dâhil olmak üzere her türlü kayıp ve hasarla ilgili sorumluluk kabul etmez. Bu rapor tarafımızca doğruluğu ve güvenilirliği kabul edilmiş kaynaklar kullanılarak hazırlanmış olup yatırımcılara kendi oluşturacakları yatırım kararlarında yardımcı olmayı hedeflemekte ve herhangi bir yatırım aracını alma veya satma yönünde yatırımcıların kararlarını etkilemeyi amaçlamamaktadır. Yatırımcıların verecekleri yatırım kararları ile bu raporda bulunan görüş, bilgi ve veriler arasında bir bağlantı kurulamayacağı gibi, söz konusu kararların neticesinde oluşabilecek yanlışlık veya zararlardan kurum çalışanları ile Ulukartal Holding A.Ş. ve İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'nin herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır.