10-14 Temmuz 2017
Yoğun Veri Akışının Olduğu Bir Haftayı Geride Bırakıyoruz Yurtdışı gelişmeleri incelediğimizde, Hafta içerisinde, FED ve ECB para politikası toplantı tutanakları yakından takip edildi. FED tutanaklarında, özellikle, bilanço küçültülmesine başlanılması zamanlaması konusunda üyeler arasında görüş ayrılıklarının yaşandığı görülürken tutanaklar sonrasında dolar kanadında sınırlı geri çekilmelerin yaşandığı görüldü. ECB nin yayımladığı tutanaklar sonrasında Euro da değer kazanımlarının yaşandığı görülürken parite 1,1400 seviyeleri üzerini test ettiği görüldü. Hafta içerisinde, İngiltere de açıklanan verilerin birçoğunun beklentileri karşılamaması ile birlikte Sterlin de değer kayıplarının yaşandığı görüldü. Haftanın son işlem gününde, ABD de açıklanan Tarım Dışı İstihdam verisi beklentinin üzerinde 222 bin kişi olarak açıklanırken İşsizlik oranı yüzde 4,4 e yükseldi. Ortalama saatlik kazançlar yıllık bazda piyasa beklentisinin altında yüzde 2,5 oranında artış kaydetti. Yurtiçi gelişmeleri incelediğimizde, TÜİK tarafından açıklanan TÜFE verisi Haziran ayında yüzde 0,27 oranında gerilerken yıllık bazda beklentinin altında yüzde 10,9 oranında artış kaydetti. Dolar kanadında yaşanan hareketliliğin kur fiyatlamalarında ön plana çıktığı görüldü. Kurun, hafta içerisinde 3,6469 seviyeleri civarını test ettiğini gördük. BİST-100 Ulusal endeksi hafta içerisinde, yeni zirve seviyelerini test ettiği görüldü. Para Birimi Haftalık Ekonomik Takvim Tarih TSİ Veri/Gelişme Dönem Beklenti Önceki Değişim Önem TRY 10 Temmuz 10:00 Türkiye Sanayi Üretimi Mayıs 5,0% 6,7% Yıllık *** USD 11 Temmuz 19:00 FOMC Üyesi Brainard ın Konuşması ** EUR 12 Temmuz 12:00 Euro Bölgesi Sanayi Üretimi Mayıs 0,3% 0,5% Aylık ** USD 12 Temmuz 17:00 Fed Başkanı Yellen ın Konuşması *** USD 13 Temmuz 15:30 ABD ÜFE Haziran -0,1% 0,0% Aylık ** USD 13 Temmuz 17:00 Fed Başkanı Yellen ın Konuşması *** USD 14 Temmuz 15:30 ABD Perakende Satışlar Haziran 0,2% -0,3% Aylık ** USD 14 Temmuz 15:30 ABD Enflasyon (TÜFE) Haziran 1,7% 1,9% Aylık *** USD 14 Temmuz 16:15 ABD Sanayi Üretimi Haziran 0,3% 0,0% Aylık ***
USD/TRY Hafta genelinde yukarı yönlü potansiyelin dikkat çektiği kurda 3,6470 seviyelerine varan yükseliş gerçekleşti. Türk Lirası nın hafta genelinde zayıf seyretmesinin de buna neden olduğunu söyleyebiliriz. Ancak haftanın son gününde açıklanan Tarım Dışı İstihdam verisi beklentilerin üzerinde artış göstermiş olsa da hala Ortalama Saatlik Kazançlarda istenen ivmelenme yakalanmış değil. Bu nedenle kısa vadeli de olsa geri çekilme hareketi içerisinde olan kurda 3,6250 seviyesi altı fiyatlamaların gündeme geldiğini görüyoruz. Düşüşlerin devamında 3,6025 desteği takip edilebilir.
EUR/TRY Hafta genelinde değer kaybı içerisinde olan Türk Lirası nedeniyle paritede rekor seviyelerin hedeflendiğini görüyoruz. ABD de açıklanan Tarım Dışı İstihdam verisi sonrası kısa vadeli de olsa geri çekilmeler meydana gelmiş olsa da paritede 4,12 seviyesi üzerindeki görünüm korunuyor. Özellikle 4,1630 direnç seviyesi üzerinde kapanış görmemiz halinde yükselişler 4,1790 direnç seviyesine dek sürebilir. Aşağıda ise 4,11-4,09 destek bölgesi düşüşler açısından kritik önem taşıyor.
EUR/USD Haftanın son işlem gününde Tarım Dışı İstihdam verisi sonrası 1,1440 seviyesini aşmaya çalışan paritede bu seviyenin aşılamadığını görüyoruz. Bu durum kurdaki yükselişlerin sınırlı kalmasına yol açıyor diyebiliriz. Genel hatlarıyla Euro tarafındaki güçlü duruş sürmeye devam ediyor. Dolar daki seyre bağlı olarak oluşabilecek aşağı potansiyelde 1,1390 ve 1,1330 destek seviyeleri takip edilebilir. Paritede yeni bir yükseliş isteğinden söz edebilmek için ise 1,1440 seviyesi üzeri fiyatlamalar görmemiz gerekiyor.
Ons Altın Hafta genelinde, dolar kanadında yaşanan dalgalı seyrin ons altın fiyatlamalarında etkili olduğu görüldü. ABD on yıllık tahvil getirisinde yaşanan artış ons altın fiyatlamaları üzerinde baskı oluşturmaya devam ettiği görülüyor. Teknik olarak bakıldığında, ons altının 200 haftalık hareketli ortalaması olan 1231 seviyesi altında kalıcılık sağlaması durumunda geri çekilmelerin devamı görülebilir. Düşüşlerin devamında 1210, 1205 ve 1200 destek seviyeleri takip edilebilir. Olası, yükselişlerin yaşanması durumunda 1236, 1244 ve 1250 direnç seviyeleri izlenebilir.
GBP/USD Haftanın son işlem gününde açıklanan İngiltere Sanayi ve İmalat Üretimindeki olumsuz görünüm paritede satış baskısı yarattı. Ayrıca ABD de açıklanan Tarım Dışı İstihdam verisi beklentilerin üzerinde gelse de ortalama saatlik kazançlar verisinde hala istenen seviyelerin yakalanamıyor oluşu Dolar ı bir miktar zayıflattı. Bu bilgiler ışığında paritenin 100 periyotluk hareketli ortalaması olan 1,2870 seviyesinden dönüş gerçekleştirdiğini görüyoruz. Zayıf görünümün 1,2900 ve 1,2940 direnç seviyelerini geçmesiyle bir miktar azalabilir. Aşağıda ise bir sonraki destek olarak 1,2860 seviyesi takip ediliyor olacak.
USD/JPY Gerek Yen para biriminde devam eden zayıf görünüm gerekse hafta genelinde güçlü duruş sergileyen Dolar endeksi paritede 113,75 seviyesi üzeri fiyatlamaları beraberinde getirdi. USDJPY paritesinde yükselişlerin hız kazanarak devam etmesi halinde 114,30 ve 114,80 direnç seviyeleri test edilmek istenebilir. Bu hareketin devamında paritenin orta vadeli görünümde önemli bir kırılım noktasını aşacağını belirtelim. Kazançların bir miktar geri verilmesi halinde ise 113,75 seviyesi üzerindeki görünümün korunması olası düşüşler açısından takip edilebilir.
Petrol WTI Hafta içerisinde, API ve EIA tarafından açıklanan haftalık ham petrol stoklarında yaşanan gerileme ham petrol fiyatlamalarına olumlu yansıdığı görüldü. ABD de EIA tarafından açıklanan haftalık petrol üretimi 88 bin varil artış kaydetti. Teknik olarak bakıldığında, ham petrolün 100 haftalık hareketli ortalaması olan 45,35 seviyesi altında kalıcılık sağlaması durumunda geri çekilmelerin devamı görülebilir. Düşüşlerin devamında 43,70, 43,50 ve 43,00 destek seviyeleri takip edilebilir. Olası, yükselişlerin yaşanması durumunda 45,60, 46,00 ve 46,60 direnç seviyeleri izlenebilir.
S&P 500 Hafta genelinde, ABD de açıklanan veriler karmaşık bir tablo çizerken S&P 500 vadeli kontrat endeksinin 2438 seviyeleri civarını test ettiği fakat bu bölgede kalıcılık sağlayamadığını gördük. ABD tahvil getirilerinde yaşanan artış ve ABD de açıklanan verilerin endeks fiyatlamalarında etkili olduğu görülüyor. Teknik olarak baktığımızda, endeksin 50 günlük hareketli ortalaması olan 2416 seviyesi üzerinde kalıcılık sağlaması durumunda yukarı yönlü hareketlerin devamı görülebilir. Yükselişlerin devamında 2427, 2436 ve 2445 direnç seviyeleri takip edilebilir. Olası, düşüşlerin yaşanması durumunda 2406, 2400 ve 2390 destek seviyeleri izlenebilir.
EURUSD USDTRY EURTRY GBPUSD XAUUSD WTİ S&P500 USDJPY DİRENÇ 3 1,1540 3,6715 4,1630 1,2990 1250 46,60 2445 113,25 DİRENÇ 2 1,1490 3,6470 4,1450 1,2940 1244 46,00 2436 112,75 DİRENÇ 1 1,1440 3,6250 4,1275 1,2900 1236 45,60 2427 112,20 PİVOT 1,1379 3,5954 4,1014 1,2922 1223 45,09 2420 113,30 DESTEK 1 1,1390 3,6025 4,1100 1,2860 1210 43,70 2406 111,80 DESTEK 2 1,1330 3,5800 4,0900 1,2830 1205 43,50 2400 111,30 DESTEK 3 1,1285 3,5625 4,0655 1,2800 1200 43,00 2390 110,85 * Tablo 16:00 itibariyle güncellenmiştir. Kapanış Fiyatı* Günlük Değişim% Net Değişim Yön Dow Jones 21323,00 0,2 43,00 S&P500 2414,25 0,24 5,75 DAX 12366,38-0,12-14,87 Altın 1216,92-0,69-8,43 Gram Altın 141,63-0,74-1,06 Brent Petrol 47,22-1,54-0,74 ABD 10Y 2,38-0,85 0,01 Almanya 10Y 0,58-0,06 0,01 Türkiye 10Y 10,87-1,47 0,050