Netaş Telekomünikasyon A.Ş.

Ebat: px

Şu sayfadan göstermeyi başlat:

Download "Netaş Telekomünikasyon A.Ş."

Irmak Çoban
8 yıl önce
İzleme sayısı:

1 Netaş Telekomünikasyon A.Ş Analist Sunumu İlker Çalışkan, CFO 22 Mart 2013

2 Yasal Uyarı Bu sunumda yer alan bilgiler Netaş Telekomünikasyon A.Ş. (Şirket) tarafından hazırlanmıştır. Burada sunulanfikirleryazımesnasındabirarayagetirilengenelbilgiyedayanırvebildirisizdeğişikliğetabidir. Şirket, güvenilir olduğuna inandığı kaynaklardan topladığı bilgilere dayanır ancak bu bilgilerin gerçeklik ve eksiksizliğini garanti etmez. Bu materyal gelecekteki sonuçlara ve beklentilere dair ifadeler içerir. Bu materyalde yer alan ve geçmişte dayanağı olmayan tüm ifadeler, bilinen ve bilinmeyen riskleri, belirsizlikleri ve bizim gerçek sonuçlarımız, performansımız ve başarılarımızın geleceğe yönelik ifadelerle belirtilen ve ima edilen sonuçlar, performans ve başarılardan farklı olmasına neden olabilecek diğer faktörleri içerir. Burada gerçek sonuçları yansıtmak için yer alan geleceğe yönelik ifadeleri, bu ifadeleri etkileyen varsayımlardaki ve faktörlerdeki değişiklikleri güncellemek için kanuni zorunluluklar dışında hiçbir yükümlülük üstlenmemekteyiz. Bu sunum satış içinbirteklifveyadavetteşkiletmez, yadahiçbirmenkulkıymetiöncedentalepetmekyadaalmak için teklif teşviki içermez ve burada yer alan hiçbir bilgi herhangi bir kontrat ya da taahhüdün temelini oluşturmaz. Bu sunumda yer alan bilgiler ya da bu bilgilerin eksiksizliği, gerçekliği ve doğruluğu herhangi bir amaç için güven vermeyebilir. Bu sunumdaki bilgiler doğrulanmaya, tamamlanmaya ve değişikliğe tabidir. Dolayısıyla, bilgilerin gerçekliği, eksiksizliği ve doğruluğuna bağlı olarak şirket veya şirket ortakları, yöneticileri, çalışanları ve diğer gerçek kişiler adına belirtilen veya ima edilen hiçbir beyanveyateminatyapılmamıştırveyaverilmemiştir. Ne şirket, ne şirketortakları, yöneticileri, çalışanları, ne de diğer kişiler her nasıl olursa olsun bu sunumun kullanımından ya da içeriğinden kaynaklananhiçbirzarariçinherhangibiryükümlülükkabuletmez.

Şirket, güvenilir olduğuna inandığı kaynaklardan topladığı bilgilere dayanır ancak bu bilgilerin gerçeklik ve eksiksizliğini garanti etmez.

3 Vizyonumuz....bilgi ve iletişim teknolojileri alanında yenilikçi çözümler ile müşterilerine iş fırsatları yaratan danışılacak ilk şirket olmak

%25.4CAGR 2006-2012 arasında gelir bazında 79$ 126$ 307$ 200$ 180$ Vizyonumuzla

4 %25.4CAGR arasında gelir bazında 79$ 126$ 307$ 200$ 180$ Vizyonumuzla paralel 141$ 137$ sürdürülebilir finansal büyüme! mio

5 Güçlü ortaklık yapımız Halka Açık %36,41 OEP RHEA Turkey Tech B.V.* %48,59 %15 Türk Silahlı Kuvvetlerini Güçlendirme Vakfı *One Equity Partners (JPMorgan Chase & Co. nun yatırım şirketi) ve Rhea Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı A.Ş. (Yerel Girişim Sermayesi Firması) ortaklığı ile oluşturulmuş bir konsorsiyum

6 Pazar eğilimlerine paralel stratejik yapılanmamız Sistem Systems Entegrasyonu Integration Teknoloji Geliştirme Technology Development Government & Savunma Defense Communications Sanayi

7 2012 deki önemli gelişmeler Kamu ekibimizdeki yeni yapılanma ile kamu sipariş hacmimizi %250 büyüttük - Ses ve Görüntü Bilişim Sistemi (SEGBİS) Projesi ile T.C. Adalet Bakanlığı için toplamda lokasyondaki cezaevinin video konferans yoluyla adalet saraylarına bağlantısı ve görüntülerin kayıt altına alınıp saklanması için gerekli tüm BT altyapısının kurulması - T.C. Milli Eğitim Bakanlığı ile gerçekleştirilen 110 Akıllı Sınıf Projesi ile, tüm ülke çapında 110 tane sınıfa uygulanacak olan akıllı sınıf konsepti ile öğretmenlerin tek merkezden eğitim alması Savunma ve Kamu Güvenliği nde gerçekleştirilen ArGe çalışmalarımızla kritik teknolojilerin yerli geliştirilmesine öncülük ettik - 4G LTE ve Kamu Güvenliği ve Acil Haberleşme Platformu projeleri Teknoloji geliştirme ekibimizi bir sene içerisinde %145 büyüttük, yeni yatırımlar ile kurumsal müşteriler için ileri teknoloji ürünler geliştirdik - Netaş Loupe uçtan uca görüntüleme - TIC ses veri ve görüntünün, anlık mesajlaşmaların, dosya paylaşımı gibi uygulamaların güvenli, verimli ve kolay bir şekilde yönetilebilmesi Faaliyet gösterdiğimiz bölgesel pazarlardaki etkinliğimizi arttırmak ve yeni pazarlara odaklanmak için yatırımlarımıza devam ettik - Netaş Kazakistan ofisinin kurulması

Milli Eğitim Bakanlığı ile gerçekleştirilen 110 Akıllı Sınıf Projesi ile, tüm ülke çapında 110 tane sınıfa uygulanacak olan akıllı sınıf konsepti ile öğretmenlerin tek merkezden eğitim alması Savunma

8 Birlikte iş fırsatları yarattığımız müşterilerimizden bazıları Telekom Kamu Finans Genel Endüstri Savunma

9 2013 ve sonrası yol haritamız İleri teknoloji geliştirme faaliyetlerine devamlı yatırım ile kritik teknolojilerin yerli geliştirilmesinde öncülük Gerçekleştirilen ArGe çalışmalarının ürünleştirilmesi Yeni nesil altyapı platformlarına yatırım, hedef sektörlerde derinleşme ve servis portföyümüzün genişletilmesi Uluslararası pazarlardaki etkinliğimizin arttırılması doğrultusundaki vizyonumuz kapsamında hedef pazarlarda yaygınlaşma Dikey çözümleri ve sadık müşteri tabanıyla Türkiye ve Bölge de faaliyet gösteren güçlü sistem entegratörü olma

sektörlerde derinleşme ve servis portföyümüzün genişletilmesi Uluslararası pazarlardaki etkinliğimizin arttırılması doğrultusundaki

10 Turkish SI Market Outlook 2012 Finansal değerlendirme

11 2012 finansal performans Satış gelirleri Alınan siparişler 307 Milyon $ 320 Milyon $ Brüt kar marjı FVAÖK marjı %11 %5

12 Sistem Entegrasyonu 300,0 16% 14% 14% 250,0 12% 200,0 10% 10% 150,0 8% % 100, % ,0 2% 0,0 0% Mio$ Alınan Siparişler Satış Gelirleri Brüt Kar Marjı Bölgesel Sistem Entegratörü - Danışmanlıktan satış sonrası desteğe uzanan uçtan uca sistem entegrasyonu hizmetleri Farklı sektörlerin ihtiyaçlarına yönelik geniş çözüm portföyü - Kamu - Telekom - Finans - Genel Endüstri: Sağlık, Eğitim, Ulaştırma, Perakende, Otomotiv,.. Sektörün en iyileriyle güçlü stratejik iş ortaklıkları - Cisco, Microsoft, Ciena, HP, Hitachi, Genband, Oracle, Kapsch, Avaya, Motorola den fazla yetkin servis ekosistem kaynağı

ihtiyaçlarına yönelik geniş çözüm portföyü - Kamu - Telekom - Finans - Genel Endüstri: Sağlık, Eğitim, Ulaştırma, Perakende, Otomotiv,.

13 Kamu Güvenliği ve Savunma 35,0 35% 30,0 25,0 30% 30% 25% 20,0 19% 20% 15, % 10,0 10% ,0 10 5% 0,0 0% Mio$ Alınan Siparişler Satış Gelirleri Brüt Kar Marjı Kamu Güvenliği ve Savunma iletişimi alanında ürünleştirme ve entegrasyon çalışmaları 100 den fazla ArGe mühendisi Tasarımdan ürüne %100 yerli kaynaklarla yürütülen ürünleştirme projeleri - JEMUS (Jandarma Entegre Muhabere Sistemi) - TASMUS (Taktik Saha Muhabere Sistemi) (Acil Haberleşme Platformu) - IFF (Uçak Dost Düşman Tanıma Sistemi) - Gemi iletişim çözümleri

fazla ArGe mühendisi Tasarımdan ürüne %100 yerli kaynaklarla yürütülen ürünleştirme projeleri - JEMUS (Jandarma Entegre Muhabere

14 Teknoloji Geliştirme 40,0 35,0 30,0 25,0 20,0 15,0 10,0 5,0 0,0 Mio$ 100% 50% 25% % 11% 10% 6% Alınan Siparişler Satış Gelirleri Brüt Kar Marjı Yeni nesil bilişim teknolojileri ArGe sine yatırım 600 den fazla ArGemühendisi istihdamı yılları arasında 3 kez yazılım ihracatı şampiyonluğu milyon ABD Doları yazılım ihracatı Kendi alanlarında lider küresel teknoloji firmaları için teknoloji geliştirme: - Genband Taşıyıcı VoIP - Kapsch GSM-R

ArGemühendisi istihdamı 2007-2011 yılları arasında 3 kez yazılım ihracatı şampiyonluğu - 250 milyon ABD Doları yazılım

15 Özet gelir tablosu Milyon $ Değişim Satış Gelirleri Brüt Kar Satış, Pazarlama, Genel Yönetim ve Ar&Ge Harcamaları* (21) (14) (7) Faiz ve Vergi Öncesi Kar (1) Diğer Gelirler/(Giderler)** 1-1 Vergi Öncesi Kar Vergiler (3) (2) (1) Dönem Karı (1) FVAÖK % Brüt Kar Marjı (3) Faiz ve Vergi Öncesi Kar Marjı 4 7 (3) Net Kar Marjı 3 5 (2) FVAÖK Marjı 5 8 (3) dönemine kıyasla daha iyi sipariş, satış geliri ve brüt kar Ürün gamındaki değişiklik ve bu doğrultuda yapılan yatırımlar sebebiyle artan operasyon giderleri Net dönem karında gayrimenkul satışından kaynaklanan kurumlar vergisi giderlerindeki artıştan dolayı azalma *UFRS ye göre hazırlanan mali tablolada diğer gelirlerde gösterilen AR-GE teşvikleri yönetim raporlamalarında operasyon giderlerinde gösterilmiştir (konsolide mali tablolar not 23). **Finasman gelir ve giderleri diğer gelirlerde gösterilmiştir.

16 Nakit akımları Milyon $ İşletme sermayesindeki değişim öncesi operasyonlardan sağlanan nakit İşletme sermayesindeki değişim (44) (3) Ödenen vergiler (8) (1) Çalışan yükümlülükleri için yapılan ödemeler (7) (6) Alınan faizler 2 - Yatırım faaliyetlerinden elde edilen nakit 94 (33) Finansman faaliyetlerinde kulllanılan nakit (12) (29) Nakit değerlerdeki değişim 43 (46) Yıl sonu kesilen fatura tahsilatlarının 2013 yılına sarkması nedeniyle işletme sermayesinde artış Gayrimenkul satışından elde edilen nakit 98 milyon ABD Doları Gayrimenkul satışından elde edilen kar nedeniyle ödenen kurumlar vergisi 2012 yılında ödenen temettü 21 milyon ABD Doları - Bir önceki yıla göre yaklaşık 10 milyon ABD Doları artış

değerlerdeki değişim 43 (46) Yıl sonu kesilen fatura tahsilatlarının 2013 yılına sarkması nedeniyle işletme sermayesinde artış Gayrimenkul satışından elde edilen nakit 98 milyon ABD

17 Bilanço Milyon $ Dönen Varlıklar Nakit Diğer dönen varlıklar Duran Varlıklar Toplam Varlıklar Kısa Vadeli Yükümlülükler Finansal borçlar 15 6 Diğer kısa vadeli yükümlülükler Uzun Vadeli Yükümlülükler Özkaynaklar Toplam Kaynaklar Nortelşirketlerinden alacaklar için karşılık ayrılmamıştır - Alacaklar: 17.3m$ - Borçlar: 9.0m$ - Net alacaklar 8.3m$

Toplam Varlıklar 337 290 Kısa Vadeli Yükümlülükler 153 91 Finansal borçlar 15 6 Diğer kısa vadeli

18 Temettü-Hisse başına kazanç 50,0 4 40,0 30,0 20,0 2 10,0 0,0 MioTL Temettü Hisse Başına Kazanç TL 1 Şirketin kâr dağıtım politikası; Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemeleri ve tebliğleri çerçevesinde, şirketinişletmesermayesiihtiyaçlarıgözönünealınarak, pay sahiplerinin yatırımlarına makul bir getiri sağlanmasıdır 2012 yılı için dağıtılacak temettü tutarına henüz karar verilmemiştir

düzenlemeleri ve tebliğleri çerçevesinde, şirketinişletmesermayesiihtiyaçlarıgözönünealınarak, pay

19 2013 Görünüm Ortalama ABD Doları = 1,80 TL Sistem entegrasyonunun ve savunma sanayinin (iç ve dış pazarlarda) sürüklediği büyüme Teknolojide sabit iş hacmi ve satış geliri Alınan siparişlerde yıldan yıla ABD Doları bazında %8 artış Satış gelirlerinde ABD Doları bazında %4 artış Taşınma giderleri sebebiyle FVAÖK marjında yıldan yıla %1 azalma Taşınma nedeniyle sabit kıymet yatırımlarında yıldan yıla önemli bir artış

yıla ABD Doları bazında %8 artış Satış gelirlerinde ABD Doları bazında %4 artış Taşınma giderleri

20 Turkish SI Market Outlook Teşekkürler

Benzer belgeler

Netaş Telekomünikasyon A.Ş. 2012 3. Çeyrek Yatırımcı Sunumu

Netaş Telekomünikasyon A.Ş. 2012 3. Çeyrek Yatırımcı Sunumu Yasal Uyarı Bu sunumda yer alan bilgiler Netaş Telekomünikasyon A.Ş. (Şirket) tarafından hazırlanmıştır. Burada sunulan fikirler yazım esnasında