GÜNLÜK BÜLTEN 09/05/2018

GÜNLÜK BÜLTEN 09/05/2018 GÜNÜN YORUMU ABD de İran ile yapılan nükleer anlaşmadan tek taraflı olarak çekildiğini açıklarken, AB, Trump ın İran anlaşmasından çekilme kararına tepki verirken, AB liderlerinden ortak açıklamanın önümüzdeki hafta Bulgaristan da gerçekleşecek zirvede belirtildi. Trump ın açıklamaları sonrası petrol fiyatları ve ABD doları uluslararası piyasalarda değer kazandı. TL de yaşana değer kaybı ve yükselen faizlerin etkisi ile BİST de 98,000 puan seviyeleri test edildi. Açılış işlemlerinde zayıf görünümün sürmesini bekliyoruz. GÜNDEM 09 Mayıs 2018 15:30 ULKER tele-konferans 16:30 BIMAS tele-konferans 17:30 TATGD tele-konferans DOAS 1Ç18 finansalları: (Satış/VAFÖK/NK) PB: 2,396/94/17mn TL OYAK: 2,543/123/29mn TL THYAO 1Ç18 finansalları: (Satış/VAFÖK/NK) PB: 10,063/992/-533mn TL OYAK: 10,276/1,052/-256mn TL LOGO 1Ç18 finansalları: (Satış/VAFÖK/NK) PB: 68/21/13mn TL OYAK: 68/20/13mn TL TUPRS 1Ç18 finansalları (Satış/VAFÖK/NK) PB: 13,750/969/562mn TL OYAK: 14,582/1,153/602mn TL AYGAZ 1Ç18 finansalları (Satış/VAFÖK/NK) PB: 2,255/80/88mn TL OYAK: 2,341/83/107mn TL AÇIKLANACAK 1.ÇEYREK FİNANSALLARI AYGAZ: Aygaz bugün ilk çeyrek sonuçlarını açıklayacak. 83mn TL FAVÖK ve 107mn TL net kar bekliyoruz. Piyasa beklentileri ise sırasıyla 80mn TL ve 88mn TL dir.güçlü dolar kurunun etkisiyle satış gelirlerinde yıllık bazda %13 büyüme öngörüyoruz. DOAS: Satış gelirlerinin, toplam satış hacmindeki %15 lik düşüşe rağmen, %22 oranında artmasını bekliyoruz. TUPRS: Tüpraş bugün ilk çeyrek sonuçlarını açıklayacak. 1,153mn TL FAVÖK ve 602mn TL net kar bekliyoruz. Piyasa beklentileri ise sırasıyla 969mn TL ve 562mn TL dir.akdeniz rafineri marjları ilk çeyrekte 4.0 dolarla, geçen seneki 5.0 doların altında kaldı. AÇIKLANAN 1.ÇEYREK FİNANSALLARI ADNAC: Adana Çimento dün akşam KAP a bildirdiği 1Ç18 finansallarında TL151mn ciro (yıllık %57 artış), TL33mn FAVÖK (yıllık %144 artış) ve TL46mn net kar (yıllık %53 artış) açıkladı. BIMAS: BIM in dün akşam KAP a bildirdiği 1Ç18 finansallarında TL6,970mn ciro (yıllık %22 artış), TL364mn FAVÖK (yıllık %20 artış) ve TL234mn net kar (yıllık %18 artış) açıkladı. ULKER: Ülker Bisküvi nin 1Ç18 finansallarına göre ciro, FAVÖK ve net kar sırasıyla TL1405mn, TL213mn ve TL122mn dır. VESTL: Vestel 1Ç18 de 30mn TL net zarar açıkladı. Şirket geçen yılın aynı döneminde 38m TL net kar açıklamıştı. ŞİRKET HABERLERİ ULKER: Ülker 2017 karından 88mn TL brüt temettü, hisse başına 0.257TL temettü, dağıtılması ve kar dağıtımının 26-28 Aralık 2018 e kadar gerçekleştirilmesinin teklifine karar vermiştir. TUPRS/GUBRF: Donald Trum ın İran nükleer anlaşmasından çekilmesi kararının halka açık şirketler arasında en çok Tüpraş ve Gübretaş açısından negatif olduğunu düşünüyoruz. ZOREN: Zorlu Enerji 2018 için hedeflerini açıkladı. Buna göre satış gelirleri ve FAVÖK ün sırasıyla 4,200mn TL ve 1,400mn TL olması bekleniyor. YURTDIŞI EKONOMİK TAKVİM 9 Mayıs 18 Beklenti Önceki 15:30 ABD Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) (Aylık) (Nis) 0,2% 0,3% 17:30 ABD Ham Petrol Stokları -0,719M 6,218M PİYASA KAPANIŞLARI Günlük Aylık Yıllık Kapanış Değişim Değişim Değişim BİST-100 99,364 -%1.5 -%12.2 %4.2 BİST-30 121,596 -%1.1 -%12.0 %3.6 BİST-BANKA 140,384 -%1.7 -%14.9 -%13.5 BİST-SINAI 118,232 -%1.3 -%9.8 %16.2 YURTDIŞI PİYASALAR Shangai Comp* 3,155 -%0.2 %0.5 %2.4 NIKKEI 225* 22,421 -%0.4 %3.4 %13.0 Hang Seng* 30,517 %0.4 %1.0 %22.6 Dow Jones 24,360 %0.0 %1.6 %16.1 S&P 2,672 %0.0 %2.2 %11.5 NASDAQ 7,267 %0.0 %4.6 %18.7 Almanya DAX 12,912 -%0.3 %5.3 %1.3 Ingiltere FTSE 100 7,566 %0.0 %5.2 %3.0 Fransa CAC 40 5,522 -%0.2 %4.9 %2.3 Rusya RTS 1,142 -%1.0 %4.3 %5.2 Brezilya BOVESPA 82,956 %0.3 -%0.4 %25.2 Hindistan SENSEX 35,279 %0.2 %4.4 %17.9 MSCI GOP Endeksi 1,143 %0.3 -%1.8 %15.4 DÖVİZ PİYASALARI USD/TL 4.3383 -%0.6 -%6.4 %20.2 EUR/TL 5.1430 -%0.3 -%2.7 %30.7 EUR/USD 1.1851 -%0.2 -%3.8 %8.8 USD/JPY 109.51 -%0.4 -%2.3 -%4.1 EMTİALAR* Altın ($/ons) 1311.1 -%0.2 -%1.8 %7.7 Gümüş ($/ons) 16.4 %0.0 -%0.3 %1.9 Brent ($/varil) 76.6 %2.4 %12.4 %51.3 EKONOMİK GÖSTERGELER ABD 10 Yıllık Tahvil 2.987 0.01 bp 0.21 bp 0.59 bp VIX 14.71 -%0.3 -%32.4 %47.7 * Sabah saat 08:30 değerleridir Kaynak: Bloomberg bir Kuruluşudur. 1

AÇIKLANACAK 1.ÇEYREK FİNANSALLARI AYGAZ: Aygaz bugün ilk çeyrek sonuçlarını açıklayacak. 83mn TL FAVÖK ve 107mn TL net kar bekliyoruz. Piyasa beklentileri ise sırasıyla 80mn TL ve 88mn TL dir.güçlü dolar kurunun etkisiyle satış gelirlerinde yıllık bazda %13 büyüme öngörüyoruz. Artan LPG ithalat maliyetlerinin etkisiyle FAVÖK marjının yıllık 140 baz puan düşerek %3.6 ya ulaşacağını hesaplıyoruz. FAVÖK'ün yıllık bazda %18, net karın da %32 düşmesini bekliyoruz. Şirketin dolaylı iştiraki olan Tüpraş'ın net karındaki azalmanın Aygaz üzerinde olumsuz etkisi olacaktır. DOAS: Satış gelirlerinin, toplam satış hacmindeki %15 lik düşüşe rağmen, %22 oranında artmasını bekliyoruz. DOAS geçtiğimiz yılın başından bu yana satış fiyatlarında, satış hacminden ziyade karlılığa odaklanarak, kademeli artış yaptı. DOAS'ın karlılık odaklı stratejisinin 1Ç18'de de pazar payını 150bp arttırmasına rağmen devam ettiğini düşünmekteyiz. Şirketin FAVÖK ünün satış gelirlerindeki artışa bağlı olarak ve geçen yılın düşük baz etkisini dikkate alarak %54 oranında artmasını ve FAVÖK marjının da %4.8 e yükselmesini bekliyoruz. DOAS ın net karının borçlanma faizlerindeki ve şirketin borç tutarındaki artışa bağlı olarak olumsuz etkilenmesini ve %3 oranında artarak 29mn TL olarak gerçekleşmesini bekliyoruz. TUPRS: Tüpraş bugün ilk çeyrek sonuçlarını açıklayacak. 1,153mn TL FAVÖK ve 602mn TL net kar bekliyoruz. Piyasa beklentileri ise sırasıyla 969mn TL ve 562mn TL dir.akdeniz rafineri marjları ilk çeyrekte 4.0 dolarla, geçen seneki 5.0 doların altında kaldı. Tüpraş için de benzer bir trend varsayıyoruz. Zayıf rafineri marjlarının yanı sıra artan fabrika duruşlarının da faaliyet karlılığına olumsuz yansımasını bekliyoruz. Şirketin FAVÖK ve net karının sırasıyla %24 ve %31 daralacağını hesaplıyoruz. Öte yandan, çeyreksel bazda hafif FAVÖK düşüşüne rağmen daha az vergi gideri nedeniyle net karın artmasını bekliyoruz. AÇIKLANAN 1.ÇEYREK FİNANSALLARI ADNAC: Adana Çimento dün akşam KAP a bildirdiği 1Ç18 finansallarında TL151mn ciro (yıllık %57 artış), TL33mn FAVÖK (yıllık %144 artış) ve TL46mn net kar (yıllık %53 artış) açıkladı. Ciro, FAVÖK ve net kar piyasa beklentilerini sırasıyla %13, %32 ve %26 oranında aşmıştır. Gerek fiyat gerekse ürün miksi ciroya katkı sağlarken VAFÖK marjı da yıllık 789bps artışla %22.1 olmuştur. Özkaynaklar yöntemiyle konsolide edilen iştiraklerden gelirler de net karı desteklemiştir. Pozitif. BIMAS: BIM in dün akşam KAP a bildirdiği 1Ç18 finansallarında TL6,970mn ciro (yıllık %22 artış), TL364mn FAVÖK (yıllık %20 artış) ve TL234mn net kar (yıllık %18 artış) açıkladı. Ciro ve net kar beklentilere parallel olmakla birlikte FAVÖK beklentiyi %3 aşmıştır. Şirket, 2mn hisse ve maksimum TL150mn luk geri alım programı açıklamıştır. Telekonferansı bugün 16:30 dadır. Nötr. ULKER: Ülker Bisküvi nin 1Ç18 finansallarına göre ciro, FAVÖK ve net kar sırasıyla TL1405mn, TL213mn ve TL122mn dır. Ciro, FAVÖK ve net kar beklentileri sırasıyla %1, %5 ve %21 oranında aşmıştır. Güçlü çikolata segmenti Türkiye sonuçlarını desteklerken yurtdışı ciro büyümesi dördüncü çeyrekteki performansına göre yıllık bazda daha zayıftır. Şirketin FAVÖK marjı yıllık 24bps artışla %15.2 olarak gerçekleşmiştir. 1Ç17 deki net finansal giderlerden bu sene net gelire dönüş net karı desteklemiştir. Telekonferansı bugün 15:30 dadır. Nötr. VESTL: Vestel 1Ç18 de 30mn TL net zarar açıkladı. Şirket geçen yılın aynı döneminde 38m TL net kar açıklamıştı. Artan satış gelirlerine ve iyileşen faaliyet karlılığına rağmen kur farkı zararlarından dolayı şirketin bu dönemki net karı olumsuz etkilenmiştir. Şirketin net satışları %26 oranında artarak 3.0 milyar TL ye ulaşırken FAVÖK ü %72 oranında artmış ve 312mn TL olarak gerçekleşmiştir. Hem yurt içi hem de ihracat pazarlarında yapmış olduğu fiyat artışları, zayıf TL nin ihracat karlılığına katkısı ve düşen TL panel fiyatları bu çeyrekte artmaya devam eden ham madde fiyatlarındaki olumsuz etkiyi telafi etmede yardımcı olmuştur. Şirketin 1Ç17 de %7,6 olan FAVÖK marjı bu çeyrekte %10,4 e yükselmiştir. Her ne kadar net zarar açıklamış olsa da, şirketin faaliyet karlılığında ki artışı ve kar marjlarındaki iyileşmeyi dikkate alarak 1Ç18 sonuçlarının Vestel üzerinde olumlu etkisi olmasını bekliyoruz. bir Kuruluşudur. 2

ŞİRKET HABERLERİ ULKER: Ülker 2017 karından 88mn TL brüt temettü, hisse başına 0.257TL temettü, dağıtılması ve kar dağıtımının 26-28 Aralık 2018 e kadar gerçekleştirilmesinin teklifine karar vermiştir. Teklif edilen temettü %23 temettü dağıtım oranına ve %1.3 temettü verimine denk gelmektedir. TUPRS/GUBRF: Donald Trum ın İran nükleer anlaşmasından çekilmesi kararının halka açık şirketler arasında en çok Tüpraş ve Gübretaş açısından negatif olduğunu düşünüyoruz. Gübretaş ın İran işleri toplam varlıklarının ve satışlarının %35 ini oluşturuyor. Tüpraş da 2016 yılında toplam ham petrol ihtiyacının %25 ini İran dan yapmıştı ve yaptırımlar sonucunda petrolü başka ülkelerden almak zorunda kalırsa bu durum şirketin maliyetlerini yükseltip rafineri marjlarını olumsuz etkileyebilir. ZOREN: Zorlu Enerji 2018 için hedeflerini açıkladı. Buna göre satış gelirleri ve FAVÖK ün sırasıyla 4,200mn TL ve 1,400mn TL olması bekleniyor. Bloomberg ortalama tahminleri 4,128mn ve 1,195mn TL seviyesindedir. Şirketin FAVÖK tahmini piyasa beklentisinin %17 üzerinde olduğu için haberin etkisini hafifçe olumlu olarak değerlendiriyoruz. bir Kuruluşudur. 3

Genel Kurul Tarihleri Kod Şirket Tarih BALAT BALATACILAR BALATACILIK 09 Mayıs 18 KENT KENT GIDA 09 Mayıs 18 VESBE VESTEL BEYAZ 09 Mayıs 18 VESTL VESTEL ELEKTRONİK 09 Mayıs 18 GUSGR GÜNEŞ SİGORTA 09 Mayıs 18 VKFYO VAKIF MENKUL YO 09 Mayıs 18 ERSU ERSU GIDA 10 Mayıs 18 CRDFA CREDITWEST 11 Mayıs 18 TSPOR TRABZONSPOR SPORTİF 11 Mayıs 18 SANKO SANKO PAZARLAMA 11 Mayıs 18 OSMEN OSMANLI YAT.MEN.DEĞ. 11 Mayıs 18 DOHOL DOĞAN ŞİRKETLER GRUBU 11 Mayıs 18 MCTAS MCT DANIŞMANLIK 14 Mayıs 18 INDES İNDEKS BİLGİSAYAR 14 Mayıs 18 BRKSN BERKOSAN YALITIM 14 Mayıs 18 MPARK MLP SAĞLIK HİZMETLERİ 14 Mayıs 18 VKGYO VAKIF GYO 14 Mayıs 18 DGATE DATAGATE BİLGİSAYAR 15 Mayıs 18 EDIP EDIP GYO 15 Mayıs 18 MGROS MİGROS 15 Mayıs 18 DESPC DESPEC BİLGİSAYAR 15 Mayıs 18 POLHO POLİSAN HOLDİNG 15 Mayıs 18 AKSEN AKSA ENERJİ 15 Mayıs 18 VAKFN VAKIF FİNANSAL KİRALAMA 15 Mayıs 18 TIRE MONDİ TİRE KUTSAN KAĞIT 16 Mayıs 18 ATEKS AKIN TEKSTİL A.Ş. 17 Mayıs 18 TLMAN TRABZON LİMAN İŞLETMECİLİĞİ 17 Mayıs 18 OZKGY ÖZAK GYO 17 Mayıs 18 NETAS NETAŞ TELEKOMÜNİKASYON 22 Mayıs 18 MRSHL MARSHALL BOYA 22 Mayıs 18 KNFRT KONFRUT GIDA 22 Mayıs 18 LINK LİNK BİLGİSAYAR 23 Mayıs 18 BANVT BANVİT BANDIRMA 23 Mayıs 18 RHEAG RHEA GİRİŞİM SERMAYESİ YO 23 Mayıs 18 SNGYO SİNPAŞ GYO 24 Mayıs 18 MARKA MARKA YATIRIM HOLDİNG A.Ş. 24 Mayıs 18 BERA BERA HOLDİNG 24 Mayıs 18 YAYLA YAYLA ENERJİ 24 Mayıs 18 BTCIM BATIÇİM BATI 25 Mayıs 18 BSOKE BATISÖKE SÖKE 25 Mayıs 18 KLMSN KLİMASAN KLİMA 25 Mayıs 18 TTKOM TÜRK TELEKOM 28 Mayıs 18 ADESE ADESE ALIŞVERİŞ MERKEZLERİ 29 Mayıs 18 IHEVA İHLAS EV ALETLERİ 29 Mayıs 18 bir Kuruluşudur. 4

IHLGM İHLAS GAYRİMENKUL 29 Mayıs 18 IHLAS İHLAS HOLDİNG A.Ş. 29 Mayıs 18 ITTFH İTTİFAK HOLDİNG 29 Mayıs 18 TRCAS TURCAS PETROL 30 Mayıs 18 KAREL KAREL ELEKTRONİK 30 Mayıs 18 SKTAS SÖKTAŞ TEKSTİL 30 Mayıs 18 GSDHO GSD HOLDİNG 31 Mayıs 18 DZGYO DENİZ GYO 31 Mayıs 18 GSDDE GSD DENİZCİLİK 31 Mayıs 18 PEGYO PERA GYO 31 Mayıs 18 YATAS YATAŞ YATAK YORGAN 31 Mayıs 18 ATSYH ATLANTİS YATIRIM HOLDİNG 06 Haziran 18 PKART PLASTİK KART 13 Haziran 18 Kaynak: BİST Temettü Tablosu Hisse 2017 Net Kar (TL mn) Brüt Nakit Temettü (TL mn) Temettü Dağıtım Oranı (%) Hisse Başına Brüt Nakit Temettü (TL) Temettü Tarihi Genel Kurul Tarihi Hisse Fiyatı TL 9 Mayıs 18 Temettü Getirisi (%) ALCAR 51.8 28.1 54.2% 2.6000 15 May 2018 28 Mar 2018 52.65 4.9% BRSAN 243.6 87.2 35.8% 0.6150 15 May 2018 29 Mar 2018 11.43 5.4% VESBE 295.2 240.0 81.3% 1.2632 15 May 2018 9 May 2018 10.67 11.8% SANKO 26.8 20.0 74.5% 0.2500 16 May 2018 11 May 2018 3.78 6.6% HDFGS 38.0 0.4 1.1% 0.0150 17 May 2018 3 May 2018 1.77 0.8% YAPRK 1.7 0.3 16.0% 0.0380 21 May 2018 27 Nis 2018 2.17 1.8% POLHO 98.6 21.5 21.8% 0.0581 21 May 2018 15 May 2018 5.89 1.0% KONYA 41.9 32.2 76.7% 6.6000 22 May 2018 23 Mar 2018 211.50 3.1% BASCM 41.7 13.2 31.6% 0.1000 22 May 2018 22 Mar 2018 2.68 3.7% ECILC 146.1 137.1 93.8% 0.2000 22 May 2018 12 Nis 2018 3.73 5.4% NUHCM 149.9 135.2 90.2% 0.9000 23 May 2018 29 Mar 2018 9.84 9.1% AKSGY 490.6 67.5 13.8% 0.1569 23 May 2018 3 Nis 2018 3.25 4.8% CCOLA 237.6 200.2 84.2% 0.7870 25 May 2018 13 Nis 2018 35.18 2.2% ECZYT 183.1 78.8 43.0% 0.7500 28 May 2018 12 Nis 2018 9.55 7.9% AKMGY 77.8 25.3 32.6% 0.6800 28 May 2018 28 Mar 2018 18.26 3.7% EREGL 3,753.8 2940.0 78.3% 0.8400 29 May 2018 30 Mar 2018 10.31 8.1% DGATE 31.0 12.0 38.7% 0.4000 29 May 2018 15 May 2018 7.50 5.3% INDES 155.5 58.0 37.3% 1.0357 29 May 2018 14 May 2018 10.85 9.5% AEFES 149.4 250.1 167.4% 0.4224 29 May 2018 16 Nis 2018 24.60 1.7% MAVI 85.9 25.9 30.2% 0.5220 29 May 2018 2 May 2018 43.50 1.2% ISDMR 2,382.3 2030.0 85.2% 0.7000 29 May 2018 29 Mar 2018 7.90 8.9% SODA 661.1 225.0 34.0% 0.2500 30 May 2018 20 Mar 2018 5.01 5.0% ALGYO 152.4 15.3 10.1% 1.4400 30 May 2018 26 Mar 2018 42.54 3.4% OYAYO 2.1 0.4 17.0% 0.0175 31 May 2018 30 Mar 2018 0.95 1.8% SISE 1,225.4 300.0 24.5% 0.1333 31 May 2018 21 Mar 2018 4.44 3.0% EKGYO 1,756.1 667.0 38.0% 0.1755 31 May 2018 28 Mar 2018 2.46 7.1% TRKCM 616.4 170.0 27.6% 0.1504 31 May 2018 20 Mar 2018 4.50 3.3% ANACM 181.3 60.0 33.1% 0.0800 31 May 2018 21 Mar 2018 2.74 2.9% ADEL 26.9 22.0 81.9% 0.9312 31 May 2018 16.07 5.8% GENTS 31.2 7.8 24.9% 0.0706 31 May 2018 25 Nis 2018 1.53 4.6% CRDFA 23.0 20.2 87.9% 0.2524 31 May 2018 27 Mar 2018 1.37 18.4% TLMAN 31.8 27.9 87.8% 1.3284 31 May 2018 17 May 2018 12.54 10.6% bir Kuruluşudur. 5

GRNYO 2.1 0.4 21.1% 0.0140 1 Haz 2018 30 Mar 2018 0.67 2.1% AGHOL -130.1 25.0-19.2% 0.1027 4 Haz 2018 24 Nis 2018 20.00 0.5% EGSER 47.9 11.5 24.0% 0.1532 5 Haz 2018 28 Mar 2018 3.18 4.8% CUSAN 10.8 4.0 37.0% 0.0561 5 Haz 2018 27 Mar 2018 2.19 2.6% AYES 4.6 1.1 22.6% 0.0700 5 Haz 2018 6 May 2018 1.75 4.0% BIMAS 863.0 334.0 38.7% 1.1000 6 Haz 2018 25 Nis 2018 68.65 1.6% SARKY 87.9 34.0 38.7% 0.1700 11 Haz 2018 6 Nis 2018 3.51 4.8% ASELS 1,387.8 28.2 2.0% 0.0282 19 Haz 2018 2 Nis 2018 23.14 0.1% QNBFB 1,603.4 100.0 6.2% 0.0299 19 Haz 2018 29 Mar 2018 5.16 0.6% EMKEL -6.7 0.3-3.9% 0.0108 21 Haz 2018 1.30 0.8% TCELL 1,979.1 633.4 32.0% 0.2879 27 Haz 2018 29 Mar 2018 12.60 2.3% BUCIM 71.2 18.7 26.2% 0.1765 27 Haz 2018 28 Mar 2018 5.26 3.4% ALARK 197.9 60.3 30.5% 0.2700 27 Haz 2018 5.40 5.0% MRDIN 52.7 48.4 91.9% 0.4421 2 Tem 2018 27 Mar 2018 4.23 10.5% BOLUC 116.8 106.9 91.5% 0.7460 2 Tem 2018 29 Mar 2018 6.84 10.9% ASLAN 43.8 39.9 91.1% 0.5464 2 Tem 2018 29 Mar 2018 32.66 1.7% UNYEC 77.7 71.2 91.6% 0.5761 2 Tem 2018 30 Mar 2018 4.68 12.3% ADANA 68.0 238.9 351.2% 0.7107 2 Tem 2018 28 Mar 2018 6.77 10.5% ADBGR 45.4 169.9 374.6% 0.5054 2 Tem 2018 28 Mar 2018 4.76 10.6% ADNAC 12.6 23.6 187.3% 0.0702 2 Tem 2018 28 Mar 2018 1.10 6.4% EGPRO 64.2 12.4 19.4% 0.1533 11 Tem 2018 24 Nis 2018 9.61 1.6% AKSGY 490.6 67.5 13.8% 0.1569 17 Tem 2018 3 Nis 2018 3.25 4.8% ULUSE 87.0 52.3 60.1% 0.6536 31 Tem 2018 17 Nis 2018 8.54 7.7% ISBIR 7.4 1.0 13.0% 1.5000 15 Ağu 2018 8 May 2018 195.10 0.8% OZRDN 2.4 0.7 29.6% 0.0439 15 Ağu 2018 20 Nis 2018 3.42 1.3% CEMTS 91.0 5.9 6.5% 0.0588 28 Ağu 2018 20 Mar 2018 4.95 1.2% SUMAS 7.1 1.6 21.9% 0.2500 3 Eyl 2018 12 Nis 2018 4.80 5.2% ASELS 1,387.8 28.2 2.0% 0.0282 13 Eyl 2018 2 Nis 2018 23.14 0.1% LKMNH 6.3 2.4 38.1% 0.1000 17 Eyl 2018 1 Nis 2018 5.79 1.7% TCELL 1,979.1 633.3 32.0% 0.2879 24 Eyl 2018 29 Mar 2018 12.60 2.3% ECBYO 3.9 0.8 21.5% 0.0400 30 Eki 2018 3 May 2018 2.15 1.9% BIMAS 863.0 242.9 28.1% 0.8000 7 Kas 2018 25 Nis 2018 68.65 1.2% EGPRO 64.2 12.4 19.4% 0.1533 14 Kas 2018 24 Nis 2018 9.61 1.6% OSMEN 6.1 0.3 4.1% 0.0126 29 Kas 2018 11 May 2018 2.58 0.5% BLCYT 15.1 2.3 14.9% 0.0500 30 Kas 2018 27 Mar 2018 1.78 2.8% MSGYO 153.0 7.8 5.1% 0.2000 3 Ara 2018 13 Nis 2018 5.77 3.5% ASELS 1,387.8 28.2 2.0% 0.0282 13 Ara 2018 2 Nis 2018 23.14 0.1% TCELL 1,979.1 633.3 32.0% 0.2879 24 Ara 2018 29 Mar 2018 12.60 2.3% AKMGY 77.8 37.3 47.9% 1.0000 24 Ara 2018 28 Mar 2018 18.26 5.5% OSMEN 6.1 0.7 12.2% 0.0378 31 Ara 2018 11 May 2018 2.58 1.5% VAKBN 3,723.4 125.0 3.4% 0.0500 0 Oca 1900 5.54 0.9% ULKER 383.2 88.0 23.0% 0.2573 20.50 1.3% HALKB 3,725.5 372.5 10.0% 0.2980 0 Oca 1900 7.37 4.0% ERBOS 54.6 18.0 33.0% 3.4483 71.00 4.9% DGZTE 43.0 30.7 71.3% 0.2919 28 Mar 2018 5.23 5.6% GOLTS 8.9 3.6 40.6% 0.5000 4 May 2018 49.28 1.0% GOODY 102.3 19.6 19.2% 0.0726 11 Nis 2018 3.46 2.1% KLMSN 14.7 1.0 6.8% 0.0303 25 May 2018 6.57 0.5% SNGYO -86.7 39.3-45.3% 0.0450 24 May 2018 0.66 6.8% DOAS 183.2 143.0 78.0% 0.6500 29 Mar 2018 7.42 8.8% KUTPO 32.2 4.0 12.4% 0.1002 6 Nis 2018 5.44 1.8% ACSEL 1.8 0.6 35.0% 0.0600 2.37 2.5% PAGYO 192.0 8.1 4.2% 0.0926 24 Mar 2018 4.66 2.0% Kaynak: KAP Açıklamaları bir Kuruluşudur. 6

* Temettü verimine göre sıralanmıştır. Renkli işaretliler taksitler halinde temettü dağıtımı yapacaktır. Sermaye Arttırımı Hisse Bedelli % Bedelsiz % AKGUV** 21.27% ATSYH 41.25% ARTI** 101.01% BEYAZ 120.00% ENKAI 8.70% EUYO 100.00% ETILR** 6.70% HALKS 17.65% HLGYO 4.63% FINFK 100.00% FLAP 35.31% GEREL 14.00% GRNYO 4.69% ISFIN 6.92% KERVT 2670.00% KLMSN 20.00% SEYKM 22.50% SASA 46.67% SILVR 26.02% OZGYO 60.00% OZRDN 8.13% ORGE 150.00% TSKB 16.67% VAKFN 28.44% VKGYO 3.45% YATAS 133.47% YONGA 7900.00% Kaynak: BİST ** Tahsisli Sermaye Artırımı Sermaye Azaltımı % Tarih bir Kuruluşudur. 7

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu raporda yer alan bilgiler OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'nin Araştırma Bölümü tarafından bilgi verme amacıyla hazırlanmış olup herhangi bir hisse senedinin alım satımına ilişkin bir teklif içermemektedir. Veriler, güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu bilgilerin ticari amaçlı kullanılmasından doğabilecek zararlardan OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. İşbu rapordaki tüm görüş ve tahminler, söz konusu rapor tarihiyle OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Araştırma Bölümü ne ait olup diğer OYAK Grubu şirketlerinin görüş ve tahminlerini temsil etmemektedir. Bu rapordaki tüm görüş ve bilgiler önceden haber verilmeksizin değiştirilebilir. OYAK Yatırım ve diğer grup şirketleri bu raporda adı geçen şirketlerin hisselerinde pozisyon sahibi olabilir veya işlem yapabilir. Ayrıca, yatırımcılar bu raporda adı geçen şirketlerle OYAK Yatırım ve diğer grup şirketlerinin yatırım bankacılığı ve/veya diğer iş ilişkileri içinde olabileceğini veya bu tür iş fırsatları arayışında olabileceğini kabul ederler. bir Kuruluşudur.