Bülten PİYASA GÖRÜŞÜ Cuma günü ABD da tarımdışı istihdam verisi 80 bin kişilik artışla 90 bin kişilik beklentilerin altında gerçekleşti. İşsizlik oranı ise %8.2 lik seviyesindeki değerini korudu. Geçtiğimiz ay olduğu gibi zayıf istihdam verisi ile Fed in parasal genişlemeye gitmesine yönelik beklentiler artacaktır. İspanyol ve İtalyan tahvil faizleri geçtiğimiz hafta gerçekleşen Avrupa Merkez Bankası toplantısı sonrasında tekrar yükselişe geçmesi piyasalardaki kırılganlığı artırıyor. Bugün Euro bölgesi maliye bakanları ESM in bankalara yardımın ayrıntılarını görüşecek. Yurtiçinde bugün açıklanacak Mayıs ayı sanayi üretiminde %3.2 lik artış bekleniyor. Yurtdışı piyasalara paralel İMKB de hafif satıcılı bir açılış bekliyoruz. DÜNÜN YORUMU İMKB-100 endeksi dün %1.30 oranında değer kazanarak 62,781 puan seviyesinden kapanış gerçekleştirdi. GÜNDEM 9 Temmuz TUİK Mayıs ayı sanayi üretimini saat 10:00 da açıklayacak. Oyak Yatırım beklentisi %4 yıllık büyüme, piyasa beklentisi ise %3.2 yıllık büyüme seviyesidir. Hazine Haziran ayı nakit dengesini açıklayacak. 10 Temmuz Hazine'nin 2 yıl (602 gün)tl Cinsi sabit kuponlu devlet tahvili 6 ayda bir kupon ödemeli ihalesi bulunmaktadır (yeniden ihraç). 11 Temmuz Merkez Bankası Mayıs ayı Ödemeler Dengesi istatistiklerini açıklayacak. ŞİRKET HABERLERİ ASELS: Aselsan %112.56 bedelsiz sermaye artırımı için SPK ya başvurdu... MAKRO HABERLER Merkez Bankası Temmuz ayının ilk beklenti anketini yayınladı. PĠYASA KAPANIġLARI KapanıĢ DeğiĢim ĠMKB-100 (TL) 62,781 1.3% ĠMKB-30 (TL) 76,488 1.5% ĠMKB-BANKA (TL) 125,536 1.3% USD/TL 1.8095 0.5% DOW JONES 12,772-1.0% S&P 1,355-0.9% NASDAQ 2,937-1.3% VIX 17.1-2.3% NIKKEI 225* 8,916-1.2% DAX 6,410-1.9% CAC 40 3,169-1.9% MSCI EM INDEX 946 1.3% EMTĠALAR* ALTIN ($/ons) 1,581.0-1.4% GÜMÜġ ($/ons) 27-1.6% BUĞDAY ($/ton) 825-0.1% BRENT ($/varil) 99 8.2% * Sabah saat 08:30 değerleridir EN ÇOK ĠġLEM GÖRENLER ĠĢlem Hacmi (mn TL) Garanti Bankası 156 İş Bankası (C) 97 Yapı ve Kredi Bank. 72 Akbank 55 Vakıflar Bankası 50 EN ÇOK KAZANDIRANLAR DeğiĢim (%) Ataç İnşaat 8% Özbal Çelik Boru 7% Ayen Enerji 6% Kent Gıda 5% Deniz Yat.Ort. 4% EN ÇOK KAYBETTĠRENLER DeğiĢim (%) Silverline Endüstri -12% Escort Teknoloji -12% Berkosan Yalıtım -11% Haznedar Refrakter -7% Atlantis Yat. Ort. -5% OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. www.oyakyatirim.com.tr Akatlar Ebulula Cad. F-2 C Blok Tel: 0 212 319 1200 arastirma@oyakmenkul.com.tr Levent 34335 İstanbul
Bülten ŞİRKET HABERLERİ ASELS: Aselsan %112.56 bedelsiz sermaye artırımı için SPK ya başvurdu... Şirketin yönetim kurulu daha önce bedelsiz sermaye artırımı için karar almıştı. MAKRO HABERLER Merkez Bankası Temmuz ayının ilk beklenti anketini yayınladı. Buna göre; yıl sonu enflasyon beklentisi özellikle beklentilerden bir hayli düşük gelen Haizran ayı TÜFE verisinin de desteği ile %7.38 den %7.02 ye geriledi. 12 ve 24 ay sonrası için enflasyon beklentilerinde de aynı trendi görmek mümkündür. Bu trendin Merkez Bankası nın elini rahatlattığı açıktır. Cuma günü yaptığı konuşmasında Merkez Bankası Başkanı Erdem Başçı 26 Temmuz da açıklanacak enflasyon raporunda, 2012 yıl sonu enflasyon tahmininde aşağı yönlü hafif bir revizyonun mümkün olduğunu belirtti. Belirtmek gerekir ki; burada asıl olan hiçbir bağlayıcılığı olmayan enflasyon tahminin revize etmekten daha ziyade şu an için ulaşılması pek mümkün görünmeyen %5 lık yıl sonu hedefini yakalayabilmektir. Faiz beklentisi tarafına bakıldığında katılımcıların 12 aylık bir süre öncesinde faizlerde bir kısıntıya gidilmesini beklemediklerini görülmektedir. Beklentilerin üzerinde gelene 1Ç12 rakamlarına rağmen, katılımcıların 2012 yılsonu büyüme tahminlerini %3.6 seviyesinde bıraktıkları görülmektedir. 2
Bülten Capital Increases Ticker Rights Issues % Bonus Issues % Capital Decrease % Subscription Date Base Price (TRL) BRISA 0.00% 4000.00% 0.00% 12-Jul-12 n.a. FENIS 0.00% 11.00% 0.00% 20-Jul-12 n.a. ALBRK 0.00% 66.97% 0.00% n.a. n.a. * ALYAG 117.08% 0.00% 0.00% n.a. n.a. * ASELS 0.00% 112.56% 0.00% n.a. n.a. * ATAC 0.00% 25.00% 0.00% n.a. n.a. ATAYO 0.00% 20.76% 0.00% n.a. n.a. * AVOD 0.00% 36.63% 0.00% n.a. n.a. * AVIVA 100.00% 0.00% 0.00% n.a. n.a. * BAGFS 200.00% 0.00% 0.00% n.a. n.a. * BISAS 83.33% 0.00% 0.00% n.a. n.a. BRKSN 0.00% 30.00% 0.00% n.a. n.a. * BRMEN 228.90% 0.00% 69.60% n.a. n.a. * EGGUB 397.81% 0.00% 0.00% n.a. n.a. * ESCOM 50.00% 176.00% 0.00% n.a. n.a. GEREL 25.00% 0.00% 0.00% n.a. n.a. * HZNDR 36.72% 13.28% 0.00% n.a. n.a. * IEYHO 111.03% 0.00% 61.93% n.a. n.a. IZMDC 0.00% 25.00% 0.00% n.a. n.a. * KARKM 0.00% 200.00% 0.00% n.a. n.a. KLGYO 0.00% 41.71% 0.00% n.a. n.a. * MANGO 65.00% 0.00% 0.00% n.a. n.a. * MATAS 0.00% 62.50% 0.00% n.a. n.a. * MNDRS 0.00% 11.11% 0.00% n.a. n.a. * NETAS 0.00% 900.00% 0.00% n.a. n.a. RYGYO 0.00% 11.76% 0.00% n.a. n.a. * SELGD 200.00% 0.00% 85.93% n.a. n.a. SISE 0.00% 10.85% 0.00% n.a. n.a. TRGYO 0.00% 123.21% 0.00% n.a. n.a. * TRKCM 0.00% 15.00% 0.00% n.a. n.a. * TSPOR 0.00% 92.45% 0.00% n.a. n.a. * YKSGR 0.00% 27.49% 0.00% n.a. n.a. * Pending approval 3
Bülten Dividend Announcements Ticker DPS (TRL) Distribution Date Dividend Yield (%) Share Price (TRL) Base Price (TRL) MRGYO 0.0047 29-Aug-12 0.8% 0.56 n.a. PNSUT 0.7250 25-Sep-12 4.8% 15.25 n.a. * BOSSA 0.2680-12.6% 2.12 n.a. * Pending General Assembly approval General Assembly Dates Ticker Company Date TAVHL TAV Hava limanları (Extraordinary) 10-Jul-12 RYGYO Reysaş Gayrimenkul (Extraordinary) 10-Jul-12 METRO Metro Ticari ve Mali Yatırımlar 12-Jul-12 MRSHL Marshall Boya 17-Jul-12 OYAYO OYAK Yatırım Ortaklığı 17-Jul-12 IDAS İdaş İstanbul 21-Jul-12 KUTPO Kütahya Porselen (Extraordinary) 21-Jul-12 RANLO Ran Lojistik 24-Jul-12 TACYO Taç Yatırım Ortaklığı 24-Jul-12 CARFA Carrefoursa 27-Jul-12 ULKER Ülker Bisküvi 9-Aug-12 4
Bülten YURTDIġI PĠYASALAR Yurtdışı Borsalar Kapanış Haftalık Aylık Yılbaşından bu yana Dow Jones 12,772-1.0% 1.4% 5.5% 4.5% Nasdaq 2,937-1.3% 3.1% 6.4% 12.8% S&P 500 1,355-0.9% 1.9% 6.0% 7.3% Almanya XETRA DAX 6,410-1.9% 4.2% 7.2% 8.7% Fransa CAC 40 3,169-1.9% 3.8% 7.3% 0.3% Rusya RTS 1,360 0.2% 6.2% 9.7% -1.6% Japonya NIKKEI 225** 8,916-1.2% 0.5% 7.5% 5.5% Japonya Topix** 765-0.9% 0.8% 10.0% 5.0% Gündem YurtdıĢı Borsalara BakıĢ Kore KOSPI** 1,838-1.1% 1.0% 3.1% 0.6% Piyasa Açıklanan Hang Seng** 19,511-1.5% 2.6% 7.3% 5.8% 09 Tem Mumbai Sensex 17,446-0.4% 2.7% 9.1% 12.9% 09:30 Fransa Merkez Bankası Haziran Ayı İş Dünyası Güven Endek 92 93 Brezilya BOVESPA 55,394-1.8% 5.2% 3.7% -2.4% 11:30 Euro Bölgesi Temmuz Sentix Yatırımcı Güven Endeksi -26.6-28.9 MSCI Gelişen Piyasalar 946-1.0% 4.3% 7.2% 3.3% İMKB 100 Endeksi 62,781 1.3% 3.2% 12.6% 22.5% * Kaynak: Reuters **Saat 8:17 itibariyle Bugün Euro bölgesi maliye bakanları ESM in bankalara yardımın ayrıntılarını görüşecek. İspanyol ve İtalyan tahvil faizleri geçtiğimiz hafta gerçekleşen Avrupa Merkez Bankası toplantısı sonrasında tekrar yükselişe geçmesi piyasalardaki kırılganlığı artırıyor. Önceki Dönem Dow Jones Kaynak: Bloomberg 13.000 12.900 Volatilite Endeksi VIX KapanıĢ 17.1 DeğiĢim -2.29% 12.800 12.700 10 Yıllık Tahvil ABD Faiz 1.5338 DeğiĢim 0.15% 12.600 29 Haz 02 Tem 03 Tem 04 Tem 05 Tem 06 Tem Libor Dolar Euro 3 Ay 0.46 0.45 12 Ay 1.07 1.08 Pariteler KapanıĢ* OYAK Yatırım Yıl Sonu DeğiĢim Beklentisi Emtia Fiyatları Euro / Dolar 1.2281 0.09% 1.25 Brent Petrolü (USD/varil) Dolar / Yen 79.64-0.03% Altın (USD/ons) *Kaynak: Reuters Gümüş (USD/ons) Buğday (USD/ton) *Saat 8:30 itibariyle Euro / Dolar 1,2650 1,2600 1,2550 1,2500 1,2450 1,2400 1,2350 1,2300 1,2250 02 Tem 03 Tem 04 Tem 05 Tem 06 Tem 09 Tem Petrol (Brent) 91,9 91,8 91,7 91,6 91,5 91,4 91,3 91,2 91,1 KapanıĢ 98.8 1,581.0 DeğiĢim 8.16% -1.36% 27.2-1.56% 824.5-0.06% 02 Tem 03 Tem 04 Tem 05 Tem 06 Tem 09 Tem 98.8 Bu raporda yer alan bilgiler OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'nin Araştırma Bölümü tarafından bilgi verme amacıyla hazırlanmış olup herhangi bir hisse senedinin alım satımına ilişkin bir teklif içermemektedir. Veriler, güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu bilgilerin ticari amaçlı kullanılmasından doğabilecek zararlardan OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. İşbu rapordaki tüm görüş ve tahminler, söz konusu rapor tarihiyle OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Araştırma Bölümü ne ait olup diğer OYAK Grubu şirketlerinin görüş ve tahminlerini temsil etmemektedir. Bu rapordaki tüm görüş ve bilgiler önceden haber verilmeksizin değiştirilebilir. OYAK Yatırım ve diğer grup şirketleri bu raporda adı geçen şirketlerin hisselerinde pozisyon sahibi olabilir veya işlem yapabilir. Ayrıca, yatırımcılar bu raporda adı geçen şirketlerle OYAK Yatırım ve diğer grup şirketlerinin yatırım bankacılığı ve/veya diğer iş ilişkileri içinde olabileceğini veya bu tür iş fırsatları arayışında olabileceğini kabul ederler.