LASTK SANAY VE TCARET A.. Tarihi tibariyle Sermaye Piyasası Kurulu Muhasebe Standartlarına Göre Düzenlenmi Mali Tablolar
30 EYLÜL VE 31 ARALIK TARHLER TBARYLE BLANÇOLAR (Tutarlar, Birim olarak ifade edilmitir ). BAIMSIZ DENETMDEN GEÇMEM BAIMSIZ DENETMDEN GEÇM Dipnot Cari Dönem Geçmi Dönem Referansları Cari/Dönen Varlıklar 228.631.295 263.401.165 Hazır Deerler 4 37.617.223 113.761.722 Menkul Kıymetler (Net) 5 - - Ticari Alacaklar (Net) 7 67.131.680 53.881.897 Finansal Kiralama Alacakları (Net) 8 - - likili Taraflardan Alacaklar (Net) 9 22.038.334 20.831.098 Dier Alacaklar (Net) 10 1.314.823 1.240.605 Canlı Varlıklar (Net) 11 - - Stoklar (net) 12 94.729.710 70.772.848 Devam Eden naat Sözlemelerinden Alacaklar (Net) 13 - - Ertelenen Vergi Varlıkları 14 - - Dier Cari/Dönen Varlıklar 15 5.799.525 2.912.995 Cari Olmayan Duran Varlıklar 265.853.259 216.942.678 Ticari Alacaklar (Net) 7 27.093 43.107 Finansal Kiralama Alacakları (Net) 8 - - likili Taraflardan Alacaklar (Net) 9 - - Diger Alacaklar (Net) 10 - - Finansal Varlıklar(Net) 16 15.079.381 15.079.381 Pozitif/Negatif erefiye 17 - - Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller (Net) 18 - - Maddi Varlıklar (Net) 19 241.824.197 192.932.959 Maddi Olmayan Varlıklar (Net) 20 8.922.588 8.887.231 Ertelenen Vergi Varlıkları 14 - - Dier Cari Olmayan/Duran varlıklar 15 - - Toplam Varlıklar 494.484.554 480.343.843 1
30 EYLÜL VE 31 ARALIK TARHLER TBARYLE BLANÇOLAR (Tutarlar, Birim olarak ifade edilmitir ). BAIMSIZ DENETMDEN GEÇMEM BAIMSIZ DENETMDEN GEÇM Dipnot Cari Dönem Geçmi Dönem Referansları YÜKÜMLÜLÜKLER Kısa Vadeli Yükümlülükler 64.188.256 48.142.870 Finansal Borçlar (Net) 6 1.421.343 1.316.200 Uzun Vadeli Finansal Borçların Kısa Vadeli Kısımları (Net) 6 - - Finansal Kiralama lemlerinden Borçlar (Net) 8 136.576 498.743 Dier Finansal Yükümlülükler (Net) 10 - - Ticari Borçlar (Net) 7 16.057.663 24.055.104 likili Taraflara Borçlar (Net) 9 19.422.918 8.830.928 Alınan Avanslar 21 588.332 355.533 Devam Eden naat Sözlemeleri Hakedi Bedelleri (Net) 13 - - Borç Karılıkları 23 16.008.421 5.800.682 Ertelenen Vergi Yükümlülükleri 14 - - Dier Yükümlülükler (Net) 10 10.553.003 7.285.680 Uzun Vadeli Yükümlülükler 24.074.798 23.858.246 Finansal Borçlar (Net) 6 - - Finansal Kiralama lemlerinden Borçlar (Net) 8 1.628 32.848 Dier Finansal Yükümlülükler (Net) 10 - - Ticari Borçlar (Net) 7 - - likili Taraflara Borçlar (Net) 9 - - Alınan Avanslar 21 - - Borç Karılıkları 23 11.716.374 11.037.424 Ertelenen Vergi Yükümlülüü 14 11.297.420 11.321.839 Dier Yükümlülükler (Net) 10 1.059.376 1.466.135 2
30 EYLÜL VE 31 ARALIK TARHLER TBARYLE BLANÇOLAR (Tutarlar, Birim olarak ifade edilmitir ). BAIMSIZ DENETMDEN GEÇMEM BAIMSIZ DENETMDEN GEÇM Dipnot Cari Dönem Geçmi Dönem Referansları YÜKÜMLÜLÜKLER (Devam) ÖZSERMAYE 406.221.500 408.342.727 Sermaye 25 7.441.875 7.441.875 Sermaye Yedekleri 26 352.665.604 352.665.604 Hisse Senedi hraç Primleri 4.903 4.903 Hisse Senedi ptal Karları - - Yeniden Deerleme Fonu - - Finansal Varlıklar Deer Artı Fonu - - Özsermaye Enflasyon Düzeltme Farkları 352.660.701 352.660.701 Kar Yedekleri 27 5.775.834 - Yasal Yedekler 5.697.107 - Statü Yedekleri - - Olaanüstü Yedekler 78.727 - Özel Yedekler - - Sermayeye Eklenecek tirak Hisseleri ve Gayrimenkul Satı Kazançları - - Yabancı Para Çevrim Farkları - - Net Dönem Karı 40.338.187 48.235.248 Geçmi Yıllar Kar/Zararları 28 - Toplam Özsermaye ve Yükümlülükler 494.484.554 480.343.843 3
30 EYLÜL VE 30 EYLÜL TARHLER TBARYLE GELR TABLOLARI (Tutarlar, Birim olarak ifade edilmitir ). ESAS FAALYET GELRLER BAIMSIZ BAIMSIZ BAIMSIZ BAIMSIZ DENETMDEN DENETMDEN DENETMDEN DENETMDEN GEÇMEM GEÇMEM GEÇM GEÇM Dipnot 01.01. 01.07. 01.01. 01.07. Referansları 30.09. 30.09. 30.09. 30.09. Satı Gelirleri (Net) 36 426.233.960 156.325.548 396.030.871 140.197.071 Satıların Maliyeti (-) 36 (317.189.395) (116.513.406) (281.076.376) (98.255.811) Esas Faaliyetlerden Dier Gelirler/faiz+temettü+kira (Net) 36 - - - - BRÜT ESAS FAALYET KARI 109.044.565 39.812.142 114.954.495 41.941.260 Faaliyet Giderleri (-) 37 (66.058.552) (21.967.700) (57.515.077) (21.591.659) NET ESAS FAALYET KARI 42.986.013 17.844.442 57.439.418 20.349.601 Dier Faaliyetlerden Gelir ve Karlar 38 19.403.101 5.184.649 27.360.793 8.267.159 Dier Faaliyetlerden Gider ve Zararlar (-) 38 (17.802.075) (2.460.365) (15.979.097) (2.292.582) Finansman Giderleri (-) 39 (105.182) (31.572) (41.784) (6.954) FAALYET KARI 44.481.857 20.537.154 68.779.330 26.317.224 Net Parasal Pozisyon Zararı 40 - - (8.280.976) (1.347.208) VERG ÖNCES KAR 44.481.857 20.537.154 60.498.354 24.970.016 Vergiler 41 (4.143.670) (1.574.486) (20.225.204) (6.892.741) NET DÖNEM KARI 40.338.187 18.962.668 40.273.150 18.077.275 HSSE BAINA KAZANÇ 42 5,12 2,41 5,01 2,26 4
30 EYLÜL VE 30 EYLÜL TARHLER TBARYLE ÖZSERMAYE DEM TABLOLARI (Tutarlar, Birim olarak ifade edilmitir ). Sermaye Hisse Senedi hraç Primleri Özsermaye Enflasyon Düzeltmesi farkları Yasal Yedekler Dier Yedekler ve Geçmi Yıllar Karları Net Dönem Karı Geçmi Yıllar Zararları Toplam 2003 tibariyle bakiye 7.441.875 4.903 347.269.032 12.384.883-55.690.622 (106.464.246) 316.327.069 Enflasyon düzeltmesi farkları - - 43.780.410 - - - - 43.780.410 Önceki dönem karının geçmi yılllar zararlarına aktarılması - - - - - (55.690.622) 55.690.622 - Dönem Net karı - - - - - 40.273.150-40.273.150 tibariyle bakiye 7.441.875 4.903 391.049.442 12.384.883-40.273.150 (50.773.624) 400.380.629 Geçmi yıl zararlarının mahsup ilemi - - (38.388.741) (12.384.883) - - 50.773.624 - Dönem Net karı - - - - - 7.962.098-7.962.098 itibariyle bakiye 7.441.875 4.903 352.660.701 - - 48.235.248-408.342.727 Önceki Dönem Karının Geçmi yıl karlarına aktarılması - - - - 48.235.248 (48.235.248) - - Daıtılan temettü - - - - (42.459.414) - - (42.459.414) Ayrılan Yasal yedekler - - - 5.697.107 (5.697.107) - - - Dönem net karı - - - - - 40.338.187-40.338.187 tibariyle bakiye 7.441.875 4.903 352.660.701 5.697.107 78.727 40.338.187-406.221.500 5
30 EYLÜL VE 30 EYLÜL TARHLERNDE SONA EREN DÖNEMLERE AT NAKT AKIM TABLOLARI (Tutarlar, Birim olarak ifade edilmitir ). Dipnot Referansları LETME FAALYETLERNDEN KAYNAKLANAN NAKT AKIMI Net dönem karı 40.338.187 40.273.150 Net dönem karını iletme faaliyetlerinden elde edilen nakit akımına getirmek için yapılan düzeltmeler: Maddi duran varlıkların amortismanı 19 31.141.688 28.834.482 Maddi olmayan duran varlıkların amortismanı 20 1.856.811 1.451.484 Dier karılıklar 23 16.008.421 10.396.516 Kıdem tazminatı karılıı 23 678.950 (622.573) üpheli ticari alacak karılıı 7 (25.306) (82.616) Faiz tahakkuku (10.839.821) (13.125.810) Parasal kazanç ile netletirilmi vergi karılıı 41 4.143.670 18.857.016 letme sermayesindeki deiim öncesi faaliyetlerden elde edilen nakit akımı 83.302.600 85.981.649 letme sermayesinde gerçekleen deiimler 43 (36.505.686) (41.030.651) Faaliyetlerden elde edilen nakit 46.796.914 44.950.998 Ödenen vergiler (8.717.737) (24.476.515) letme faaliyetlerinden elde edilen nakit 38.079.177 20.474.483 YATIRIM FAALYETLERNDEN KAYNAKLANAN NAKT AKIMI Alınan faiz 10.989.110 12.720.816 Maddi duran varlık alımları 19 (80.579.080) (23.663.616) Maddi olmayan duran varlık alımları 20 (1.634.964) (762.004) Dier yatırım faaliyetlerinde gerçekleen deiim 43 (390.745) 632.186 Satılan maddi duran varlıkların net defter deeri 19 288.951 396.873 Yatırım faaliyetlerinde kullanılan nakit (71.326.728) (10.675.745) FNANSMAN FAALYETLERNDEN KAYNAKLANAN NAKT AKIMI Mali borçlardaki net deiim (288.244) 227.790 Ödenen temettüler (42.459.414) - Finansal faaliyetlerden elde edilen / (kullanılan) nakit (42.747.658) 227.790 KASA VE BANKALARDAK NET DEM (75.995.209) 10.026.528 DÖNEM BAI KASA VE BANKALAR 4 113.761.722 87.579.538 Kur farkı ve faiz tahakkuklarının Kasa ve Banka ya etkisi (149.290) 404.995 DÖNEM SONU KASA VE BANKALAR 4 37.617.223 98.011.061 6
1. RKET N ORGANZASYONU VE FAALYET KONUSU Brisa Bridgestone Sabancı Lastik Sanayi ve Ticaret A.. ( Brisa veya irket ) 1974 yılında Türkiye nin en büyük iletmelerinden biri olan Hacı Ömer Sabancı Holding A.. nin sahip olduu bir Türk irketi olarak kurulmutur. irket in ana faaliyet alanı her nevi tekerlek lastii üretimi, pazarlama ve satııdır. 1988 yılında irket, Bridgestone Corporation ile bir lisans sözlemesi gerçekletirerek, irket in Bridgestone lastikleri üretmesine ve satmasına olanak salamıtır. irket, hisselerinin bir kısmı halka açık olmak üzere Sermaye Piyasası Kurulu na ( SPK ) kayıtlıdır. irket faaliyetlerinin önemli bir bölümünü Sabancı Holding e balı olan irketlerle gerçekletirmektedir. irket in Enerjisa Enerji Üretim A. nin sermayesine % 3.19 oranında itiraki bulunmaktadır. irket in kanuni merkez adresi 4. Levent Sabancı Center Kule 2 Kat 3 Beikta-stanbul olup, tarihi itibariyle irket in 1.322 adet çalıanı bulunmaktadır, ayrıca irketin belirli süreli i sözlemesi ile görev yapan 403 personeli vardır. ( :1.364 çalıanı bulunmaktadır ve bu tarih itibariyle ayrıca, belirli süreli i sözlemesi ile görev yapan personel sayısı 10 kiidir). 2. MAL TABLOLARIN SUNUMUNA LKN ESASLAR Uygulanan Muhasebe Standartları SPK, 15 Kasım 2003 tarihinde Seri XI No: 25 sayılı Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebli i yayımlamı bulunmaktadır. Bu Tebli, 1 Ocak tarihinden sonra sona eren ilk ara mali tablolardan geçerli olmak üzere yayımı tarihinde yürürlüe girmitir. irket, defterlerini ve Yasal Mali Tablolarını ( Yasal Mali Tablolar ) Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Ekli mali tablolar Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayımlanan Seri XI No: 25 sayılı Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebli e uygun olarak irket in yasal kayıtlarına yapılan düzeltmeleri ve sınıflamaları içermektedir. 7
2. MAL TABLOLARIN SUNUMUNA LKN ESASLAR (devamı) Mali tabloların hazırlanmasındaki esaslar SPK Seri: XI No: 25 sayılı Sermaye Piyasalarında Muhasebe Standartları Hakkında Tebli inde kapsamlı bir muhasebe ilkeleri seti yayınlamıtır. Anılan teblide, alternatif olarak Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (IASB) ve Uluslararası Muhasebe Standartları Komitesi (IASC) tarafından çıkarılmı olan muhasebe standartlarının uygulanmasının da, SPK muhasebe standartlarına uyulmu sayılacaı belirtilmitir. Ekli mali tablolar ve dipnotlar, yukarıda bahsedilen SPK nın izin verdii alternatif uygulama çerçevesinde hazırlanmı ve SPK tarafından 20 Aralık tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmutur. SPK, 17 Mart tarihli toplantısında, Türkiye de faaliyette bulunan ve SPK tarafından yayımlanan Muhasebe Standartları na uygun mali tablo hazırlayan irketler için, 1 Ocak tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmesine karar vermitir. Bu dorultuda irket 1 Ocak - dönemine ilikin mali tablolarını hazırlarken enflasyon muhasebesine ilikin düzeltmeleri yapmamıtır. Enflasyon Etkisinin Muhasebeletirilmesi 1 Ocak tarihinden önceki dönemlerde düzenlenen mali tablolar Türk Lirası nın satın alma gücündeki deiimin gösterilmesi amacıyla, Seri XI No:20 hükümlerince öngörüldüü üzere toptan eya genel fiyat endeksleri kullanılarak enflasyon düzeltmeleri yapılmıtır. Seri XI No:20, hiperenflasyonist ekonomilerin para birimi ile hazırlanan mali tabloların bilanço tarihindeki ölçüm biriminden gösterilmesi öngörülmektedir. SPK nın 17.03. tarih ve 11/367 sayılı toplantısında, Seri:XI, No:20 sayılı Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesine likin Usul ve Esaslar Hakkında Tebli in 6 ncı maddesi ile Seri:XI, No:25 sayılı Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebli in buna tekabül eden 375 inci maddesi uyarınca, yüksek enflasyon döneminin sona erdii; ayrıca, yüksek enflasyon döneminin devamına ilikin dier emarelerin de büyük ölçüde ortadan kalktıı hususları çerçevesinde, yılında mali tabloların enflasyona göre düzeltilmesi uygulamasına son verilmesine karar verilmi, dolayısıyla tarihli mali tablolarda enflasyon muhasebesi uygulanmamıtır. tarihi itibariyle enflasyona göre yapılan düzeltmeler, Devlet statistik Enstitüsü (DE) tarafından yayımlanan toptan eya fiyat endeksi (TEFE) endeksleri kullanılarak endekslenmitir. 8
2. MAL TABLOLARIN SUNUMUNA LKN ESASLAR (Devamı) Enflasyon Etkisinin Muhasebeletirilmesi: (devamı) tarihi itibariyle ekte sunulan mali tabloların düzeltilmesinde kullanılan endeks ve katsayılar aaıda belirtilmitir: Endeks Katsayı 2001 4.951.7 1,6971 2002 6.478,8 1,2971 2003 7.382,1 1,1384 8.403,8 1,0000 Türk Lirası nın Amerikan Doları karısındaki yıllık deiiminin, Türkiye deki toptan eya fiyat endeksiyle karılatırılması aaıdaki gibidir: Yıllar: 09/ 2003 2002 2001 ABD Doları deiim oranı (%) (%0,01) (%3,9) (%14,6) %13,5 %114,3 TEFE enflasyon oranı (%) %6,5 %13,8 %13,9 %30,8 %88,6 tarihi itibarıyla Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası tarafından açıklanan dolar kuru 1 Amerikan Doları = 1,3406 dir ( : 1 Amerikan Doları = 1,3421 ). tarihi itibarıyle Seri XI No: 25 sayılı Tebli e göre endeksleme ilemleri ana hatları ile aaıdaki gibidir: tarihi itibari ile bilanço tarihi itibariyle cari satın alma gücü ile gösterilenler dıındaki tüm kalemler tarihli toptan eya genel fiyat endeksi (TEFE) katsayıları kullanılarak endekslenmitir. tarihli mali tablolardaki parasal aktif ve pasif kalemler, bilanço tarihinde cari olan satın alma gücü ile ifade edildiklerinden endekslemeye tabi tutulmamıtır. Parasal kalemler nakit para ve nakit olarak alınacak veya ödenecek kalemlerdir. 9
2. MAL TABLOLARIN SUNUMUNA LKN ESASLAR (Devamı) Enflasyon Etkisinin Muhasebeletirilmesi: (devamı) tarihli mali tablolardaki parasal olmayan aktif ve pasifler satın alma veya ilk kayda alınma tarihinden bilanço tarihine kadar olan süre içerisinde genel fiyat endeksinde meydana gelen deiikliklerin alım maliyetlerine ve birikmi amortisman tutarlarına yansıtılması suretiyle yeniden ifade edilmitir. Böylece maddi ve maddi olmayan varlıklar ve benzeri aktifler piyasa deerlerini geçmeyecek ekilde alım deerleri üzerinden endekslenmitir. Amortismanlar da benzeri ekilde yeniden düzeltilmitir. Özkaynaklar içerisinde yeralan tutarlar, bu tutarların irkete katıldıı veya irket içerisinde olutuu dönemlerdeki genel fiyat endekslerinin uygulanması neticesinde yeniden düzeltilmitir. tarihi itibariyle net parasal pozisyon üzerinden genel enflasyon neticesinde oluan kazanç veya kayıp, parasal olmayan aktiflere, özkaynak kalemlerine ve gelir tablosu hesaplarına yapılan düzeltmelerin farkıdır. Net parasal vaziyet üzerinden hesaplanan bu kazanç veya kayıp net kara dahil edilmitir. Yeni Türk Lirası 5083 sayılı Türkiye Cumhuriyeti nin Para Birimi Hakkında Kanun un yürürlük tarihi 1 Ocak olarak belirlenmi olup, bu tarihten itibaren Türkiye Cumhuriyeti nin yeni para birimi Yeni Türk Lirası () ve alt birimi ise Yeni Kuru (YKr) olarak tanımlanmıtır. lgili Kanun un 2. maddesi ile Türk Lirası yeni para birimi olan Yeni Türk Lirası na dönütürülmü ve Türk Lirası ndan altı sıfır kaldırılarak, bir milyon Türk Lirası eittir bir Yeni Türk Lirası (1.000.000 TL= 1 ) deiim oranında yeni bir deer getirilmitir. Babakanlık Sermaye Piyasası Kurulu nun MSD-10/832-43399 sayılı ve 1 Aralık tarihli yazısında açıklandıı üzere, yılı içerisinde kamuya açıklanacak olan hesap dönemlerine ilikin mali tabloların, karılatırma amacıyla kullanılacak olan bir önceki döneme ait finansal veriler de dahil olmak üzere, cinsinden sunulması gerekmektedir. Bu sebeple ekli mali tablolar cinsinden hazırlanmıtır. 10
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI Ekteki mali tabloların hazırlanmasında kullanılan önemli muhasebe prensipleri aaıdaki gibidir: a. Hasılat Gelirler olutuunda tahakkuk esasına göre muhasebeletirilmektedir. Net satılar, iskontolar ve iadeler düüldükten sonra dönem içinde satılan mamullerin, tarihindeki paranın satın alım gücüyle ifade edilmi fatura tutarlarını içermektedir. b. Stoklar Stoklar aırlıklı ortalama maliyet yöntemine göre maliyetin ya da net gerçekleebilir deerin (piyasa deerinden satı giderlerinin düülmesi yoluyla hesaplanan deer) düük olanı ile deerlenmektedir. Maliyet, hammadde, içilik ve ilgili üretim safhasına uygun genel üretim giderlerini kapsamaktadır. c. Maddi varlıklar Maddi duran varlıkların tarihi maliyetleri satınalma tarihinden itibaren 31.12. tarihine kadar enflasyona göre düzeltilmitir. Amortisman, sınırsız kullanım ömrü olan arsalar hariç, sabit kıymetlerin enflasyona göre düzeltilmi deerleri üzerinden ve normal amortisman metoduna göre hesaplanmıtır. Maddi duran varlıklar aaıdaki sürelerde itfa edilmektedirler: Binalar Yeraltı ve yerüstü düzenleri Makina ve cihazlar Taıtlar Döeme ve demirbalar 25 yıl 10 yıl 8 yıl 5 yıl 10 yıl Maddi duran varlık satılarından elde edilen kar ve zararlar, mali tablolarda ilgili gelir ve gider hesaplarına dahil edilmitir. Maddi duran varlıkların tamir, bakım ve onarımı için harcanan tutarlar gider kaydedilmektedir. 11
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI (Devamı) d. Maddi olmayan varlıklar Maddi Olmayan duran varlıkların tarihi maliyetleri satınalma tarihinden itibaren 31.12. tarihine kadar enflasyona göre düzeltilmitir. Amortisman, enflasyona göre düzeltilmi deerleri üzerinden ve normal amortisman metoduna göre hesaplanmıtır. Maddi olmayan duran varlıklar aaıdaki sürelerde itfa edilmektedirler: Haklar Özel Maliyet Bedeleri Dier Maddi olmayan duran varlıklar 15 yıl 5 yıl 8 yıl Maddi olmayan duran varlık satılarından elde edilen kar ve zararlar, mali tablolarda ilgili gelir ve gider hesaplarına dahil edilmitir. e. Varlıklarda deer düüklüü Ertelenmi vergi aktifi ve finansal varlıklar dıındaki tüm uzun vadeli varlıklar, UMS 36 ya göre ( Varlıkların Deer Kaybı ) incelenmektedir. UMS 36 uyarınca, bir varlıın kayıtlı deeri, tahmini ikame deerinden büyük ise deer düüklüü karılıı ayırmak gerekmektedir. kame deeri, varlıın net satı deeri ile kullanım deerinden yüksek olanı olarak kabul edilir. Kullanım deeri, varlıın sürekli kullanımı sonucu gelecekte elde edilecek tahmini nakit girilerinin ve kullanım ömrü sonundaki satı deerinin toplamının bugünkü deeridir. f. Borçlanma maliyetleri Kullanıma ve satıa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile direkt iliki kurulabilen faiz giderleri, ilgili varlık kullanıma veya satıa hazır hale getirilene kadar enflasyonun üzerinde kalan reel borçlanma maliyetleri varlıın maliyetine dahil edilmektedir. Dier tüm finansman giderleri, olutukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir. 12
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI (Devamı) g. Finansal araçlar Gerçee uygun deer, istekli alıcı ve satıcıların biraraya geldii piyasalarda bir aktifin baka bir varlıkla deitirilebilecei veya bir taahhütün yerine getirilebilecei deerdir. Bir finansal enstrümanın piyasa deeri, aktif bir pazarın mevcudiyeti durumunda, satıtan elde edilebilecek tutara veya satın almadan doabilecek borca eittir. Finansal enstrümanların gerçee uygun tahmini deeri irket tarafından piyasalara ilikin bilgiler ve gerekli deerleme yöntemleri kullanılarak belirlenmitir. Ancak, gerçee uygun deerin belirlenmesinde kullanılan piyasa verilerinin yorumlanmasına gerek duyulmaktadır. Bu nedenle, bu raporda sunulan tahminler irket in varlıklarını elden çıkarması durumunda cari piyasa koullarında elde edebilecei deerler olmayabilir. Banka mevduatları, alacaklar, teminat mektupları ve akreditifler gibi arta balı taahhütler ve vadeli alım-satım ilemleri gibi dier türev enstrümanlar, karı tarafın anlamanın artlarını yerine getirememesi durumunda, irket finansal durumunu olumsuz yönde etkileyebilecek önemli finansal enstrümanlardır. Bazı finansal varlıkların maliyet deerine eit olan kayıtlı deerlerinin, kısa vadeli nitelikleri nedeniyle gerçee uygun deerlerine eit olduu varsayılmaktadır. Aaıda her mali enstrümanın gerçee uygun tahmini deerlerini belirlemede kullanılan yöntemler ve varsayımlar belirtilmitir. Kasa ve bankalar: Yabancı para cinsinden olan kasa ve banka bakiyeleri bilanço tarihindeki TCMB doviz alı kurları kullanılarak deerlenmilerdir. Bilançodaki nakit ile bankadaki mevduatın mevcut deeri, bu varlıkların gerçee uygun tahmini deerleridir. Menkul kıymetler: Borsalarda ilem gören menkul kıymetler için gerçee uygun deerler borsa rayiçleri veya piyasa deerleri kullanılarak bulunur. Piyasa deeri bilinmeyenler için defter deeri gerçee uygun tahmini deerleridir. Ticari alacaklar ve ticari borçlar: Tahsili üpheli alacaklar karılıı sonrası ticari alacaklar ile ticari borçların bilançodaki mevcut deerleri, gerçee uygun tahmini deerleridir. 13
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI (Devamı) g. Finansal araçlar (devamı) likili irketlerden alacaklar / borçlar: likili irketlerden alacaklar / borçların bilanço deerleri gerçee uygun deerler olarak kabul edilir. Kullanılan krediler: Kullanılan krediler, kullanıldıkları tarihte sabitlenen piyasa faiz oranlarına tabidir, fakat piyasada oluacak oranlara balı olarak deiiklik gösterebilmektedir. Banka kredileri elde edilen nakit tutarından muhasebeletirilirler. Finansman giderleri tahakkuk esasına göre muhasebeletirilir ve olutukları dönemde ödenmeyen kısım bilançodaki kredi tutarına eklenir. irket, olaan faaliyetleri sırasında akreditifler vb. gibi bilanço dıı riski bulunan finansal enstrümanlar kullanmaktadır. irket in bu tür enstrümanlardan kaynaklanabilecek zararları söz konusu enstrümanların sözleme tutarlarına edeerdir. Tahsilat riski irket in tahsilat riski esas olarak ticari alacaklarından doabilmektedir. Ticari alacaklar, irket yönetimince geçmi tecrübeler ve cari ekonomik durum gözönüne alınarak deerlendirilmekte ve uygun oranda üpheli alacak karılıı ayrıldıktan sonra bilançoda net olarak gösterilmektedir. Likit fonlara ilikin risk, söz konusu fonların kısa vadeli hazine bonosu ve devlet tahvillerine yatırılması nedeniyle sınırlıdır. Müterilerin geni bir portföye daılmasından dolayı irket in belirgin bir tahsilat riski bulunmamaktadır. Fiyat riski irket, faaliyet konusu nedeniyle yabancı para birimlerinin Yeni Türk Lirası karısındaki deerlerinin deiimlerine balı olarak kur dalgalanmalarına maruz kalmaktadır. irket in ihracatları aırlıklı olarak EURO cinsinden yapılmaktadır. Yeni Türk Lirası nın EURO ya karı güçlenmesi irket in ihracat satıları üzerinde negatif bir etki yaratmıtır. Likidite riski irket genellikle kısa vadeli finansal enstrümanlarını nakite çevirerek; örnein alacaklarını tahsil ederek, menkul kıymetlerini elden çıkararak, kendisine fon yaratmaktadır. Bu enstrümanlardan elde edilen tutarlar gerçee uygun deerleri ile kayıtlarda yer almaktadır. 14
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI (Devamı) h. Kur deiiminin etkileri irket in yasal kayıtlarında, yabancı para cinsinden muhasebeletirilen ilemler, ilem tarihindeki kurlar kullanılarak Yeni Türk Lirası na çevrilmektedir. Bilançoda yer alan dövize balı varlık ve borçlar bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Yeni Türk Lirası na çevrilmilerdir. Bu çevrimden ve dövizli ilemlerin tahsil / tediyelerinden kaynaklanan kambiyo karları / zararları gelir tablosunda yer almaktadır. i. Hisse baına kar Hisse baına kazanç net dönem karı veya zararından adi hisse senedi sahiplerine isabet eden kısmın dönem içindeki aırlıklı ortalama adi hisse senedi sayısına bölünmesiyle hesaplanır. Detayları dipnot 42 de açıklandıı gibi irket hisse baına kazanç hesaplamalarını UMS 33 uyarınca yapmaktadır. j. Bilanço tarihinden sonraki olaylar Bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirme tarihi arasında, iletme lehine veya aleyhine ortaya çıkan olayları ifade eder. Bilanço tarihi itibariyle söz konusu olayların var olduuna ilikin yeni deliller olması veya ilgili olayların bilanço tarihinden sonra ortaya çıkması durumunda, irket söz konusu hususları ilgili dipnotlarında açıklamaktadır. k. Karılıklar, arta Balı Yükümlülükler ve arta Balı Varlıklar irket, müterek ve müteselsil olarak sorumlu olduu durumlarda, dier tarafların yükümlülükleri bir arta balı yükümlülük olarak deerlendirilir. Dier tarafların yükümlü olduu kısım kadar bir tutar,güvenilir tahminin yapılamadıı istisnai durumlar hariç, gelecekte ekonomik fayda içeren kaynakların iletmeden çıkma ihtimalinin muhtemel hale gelmesi durumunda, "karılık" olarak mali tablolara alınır. arta balı yükümlülükler,ekonomik fayda içeren kaynakların iletmeden çıkma ihtimalinin muhtemel hale gelip gelmediinin tespiti amacıyla sürekli olarak deerlendirmeye tabi tutulur. arta balı yükümlülük olarak ileme tabi tutulan kalemler için gelecekte ekonomik fayda içeren kaynakların iletmeden çıkma ihtimalinin muhtemel hale gelmesi durumunda, bu arta balı yükümlülük, güvenilir tahminin yapılamadıı durumlar hariç, olasılıktaki deiikliin olduu dönemin mali tablolarında karılık olarak mali tablolara alınır. irket arta balı yükümlülüklerin muhtemel hale geldii ancak ekonomik fayda içeren kaynakların tutarı hakkında güvenilir tahminin yapılamaması durumunda ilgili yükümlülüü dipnotlarında göstermektedir. irket arta balı varlıkları mali tablolarına almamaktadır. 15
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI (Devamı) l. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Deiiklik ve Hatalar irket mali durumu, performansı veya nakit akımları üzerindeki ilemlerin ve olayların etkilerinin, mali tablolarda daha uygun ve güvenilir bir sunum sonucunu douracak nitelikte ise, muhasebe politikalarında deiiklik yapabilir. Söz konusu deiikliin uygulanması, gelecek dönemlere etkide bulunduunda, ilgili politika deiiklii, deiikliin yapıldıı dönemde mali tablolara alınır. Muhasebe politikasında deiiklik cari dönemi yada önceki dönemleri etkilediinde, söz konusu politika hep kullanımdaymı gibi, mali tablolarda geriye dönük olarak uygulanır. Bazı mali tablo kalemleri iletme faaliyetlerindeki mevcut belirsizlikler nedeniyle tahmini tutarları da içerir. Tahminin yapıldıı koullarda deiiklik olması, yeni bir bilgi edinilmesi ya da ilave gelimenin ortaya çıkması durumunda, tahminler gözden geçirilir. Muhasebe tahminindeki deiikliin etkisi yalnızca bir döneme ilikin ise, yapıldıı cari dönemde; gelecek dönemlerede ilikin ise, hem deiikliin yapıldıı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak net dönem karı veya zararının belirlenmesinde dikkate alınacak ekilde mali tablolara yansıtılır. Hatalar, matematiksel hatalar, muhasebe politikalarının yanlı uygulanması, irketin mali tablolarını ilgilendirecek bilgilerin yanlı yorumlanması veya dikatten kaçması olabilir. irket olası bir hatanın farkına vardıında, ilgili hatanın düzeltme tutarı geriye dönük olarak mali tablolarda düzeltilir. m. Kiralama lemleri irket Finansal kiralama ilemine konu olan varlıkları, bilançosunda, ilgili varlıın makul deeri ile asgari kira ödemelerinin bugünkü deerinden düük olanı üzerinden aktifte bir varlık, pasifte ise eit tutarda bir yükümlülük olarak izlemektedir. Asgari kira ödemelerinin bugünkü deerinin hesaplanmasında, kiralamadaki zımni faiz oranı; bunun tespit edilememesi durumunda ise kiracının marjinal borçlanma faiz oranı esas alınır. n. likili taraflar Ekteki mali tablolarda, irket in hissedarları, onların sahibi olduu irketler, bunların yöneticileri ve ilikili oldukları bilinen dier gruplar, ilikili irketler olarak tanımlanmılardır. 16
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI (Devamı) o. Finansal Bilgilerin Bölümlere göre raporlanması irket aırlıklı olarak bir tek endüstriyel alanda, balıca lastik üretimi, pazarlama ve satıı konularında faaliyet göstermektedir. irket bir endüstriyel alanda faaliyet gösterdiinden, ekli mali tablolar, gruplar bazında yurt içi faaliyet sonuçlarını daıtım kanalları ve markalar bazında içermektedir. irket in tüm varlıkları ve üretim olanakları Türkiye de bulunmaktadır. irket in dolaylı ihracat satıları H.Ö. Sabancı Holding A.. Grubu na balı Exsa kanalıyla yapılmakta olup direkt ihracat satıları daha çok Avrupa ülkelerine yapılmaktadır. p. naat Sözlemeleri Bulunmamaktadır. r. Durdurulan Faaliyetler Bulunmamaktadır. s. Devlet tevik ve yardımları irket makul deerleri ile izlenen parasal olmayan devlet tevikleri de dahil olmak üzere tüm devlet teviklerini, elde edilmesi için gerekli artların irket tarafından yerine getirileceine ve teviin iletme tarafından elde edilebileceine dair makul bir güvence olutuunda mali tablolara alınır. Devlet tevikleri nakden veya devlete karı olan bir yükümlülüün azaltılması eklinde elde edilmi olsa dahi aynı ekilde mali tablolarda gösterilir. t. Yatırım amaçlı gayrimenkuller Bulunmamaktadır. 17
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI (Devamı) u. Kurum kazancı üzerinden hesaplanan vergiler Mali tablolarda yer alan gelir vergileri, ilgili dönemin vergisi ile ertelenmi vergilerdeki deiimi içermektedir. Hazırlanan mali tablolarda, irket in yıl sonu itibariyle dönem sonuçlarına dayanılarak tahmin edilen Kurumlar Vergisi yükümlülüü için karılık ayrılmaktadır. Kurumlar Vergisi yükümlülüü dönem sonucunun kanunen kabul edilmeyen giderler ve indirimler dikkate alınarak düzeltilmesinden sonra bulunan matrah üzerinden hesaplanmaktadır. Ertelenmi vergi aktifi ve pasifi, bazı gelir ve gider kalemlerin muhasebe ve vergisel açılardan farklı deerlendirilmeleri sonucunda ortaya çıkan zamanlama farklılıklarını baz alarak, yükümlülük metoduna göre hesaplanmaktadır. Ertelenmi vergi pasifi, oluan vergilendirilebilir tüm zamanlama farklılıkları için hesaplanmakta olup, ertelenmi vergi aktifi ise sadece ortaya çıkacak bu aktifin itfa edilebilecei, vergilendirilebilir bir karın gelecekte oluması beklendiinde kayıtlara alınmaktadır. Ertelenmi vergi, varlıkların olutuu veya yükümlüklüklerin yerine getirildii dönemde geçerli olan vergi oranları üzerinden hesaplanır ve gelir tablosuna gider veya gelir olarak kaydedilir. Ödenecek Kurumlar Vergisi tutarları, pein ödenen Kurumlar Vergisi tutarlarıyla, ilikili olduundan netletirilmektedir. Ertelenmi vergi aktif ve pasifi de aynı ekilde netletirilmektedir. v. Çalıanlara salanan faydalar / Kıdem tazminatları Türkiye de mevcut kanunlar ve toplu i sözlemelerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya iten çıkarılma durumunda ödenmektedir. Kıdem tazminatı karılıı bilanço tarihi itibarıyla buna hak kazanan bütün çalıanların iine son verilmesi varsayımı ile ödenmesi gerekecek olan yükümlülüün hesaplanmasına dayanmaktadır. Mali tabloların hazırlanmasında SPK XI No:25 sayılı tebliin ilgili maddelerini kıdem tazminatı hesaplamasında uygulanmıtır. Gelecek kıdem tazminatı ödemeleri uygun iskonto oranı ile tahmin edilen enflasyon oranının neti ile reeskonta tabi tutularak bilanço tarihindeki deerine getirilmitir. 18
3. UYGULANAN DEERLEME LKELER / MUHASEBE POLTKALARI (Devamı) y. Emeklilik planları Bulunmamaktadır. z. Tarımsal faaliyetler Bulunmamaktadır. aa. Nakit akım tablosu irket net varlıklarındaki deiimleri, finansal yapısını ve nakit akımlarının tutar ve zamanlamasını deien artlara göre yönlendirme yetenei hakkında mali tablo kullanıcılarına bilgi vermek üzere, dier mali tablolarının ayrılmaz bir parçası olarak, nakit akım tablolarını düzenlemektedir. bb. Netletirme Finansal varlıklar ve yükümlülükler, yasal olarak netletirme hakkı var olması, net olarak ödenmesi veya tahsilinin mümkün olması, veya varlıın elde edilmesi ile yükümlülüün yerine getirilmesinin e zamanlı olarak gerçekleebilmesi halinde, bilançoda net deerleri ile gösterilirler. 19
4. HAZIR DEERLER Kasa 191 - Vadesiz mevduatlar 3.857.798 2.461.242 Vadeli mevduatlar 33.759.234 111.300.480 37.617.223 113.761.722 Vadeli Mevduatlar: Yabancı Para Cinsinden Tutar Para cinsi Faiz oranı % Vade 6.733.227 EURO 1,75-3,00 03.10-01.11. 10.889.655 2.803.919 US$ 3,25-4,25 10.10-09.12. 3.778.488-16,00-18,50 03.10-27.10. 19.091.091 33.759.234 Yabancı Para Cinsinde Tutar Para cinsi Faiz oranı % Vade 12.059.331 EURO 2,75 3,00 03.01-28.03. 22.029.986 15.809.358 US$ 2,75 3,25 31.01-09.12. 21.217.739-19,0 23,15 03.01-28.03. 68.052.755 111.300.480 5. MENKUL KIYMETLER Yoktur. ( : Yoktur) 20
6. FNANSAL BORÇLAR Faizsiz Spot Kredi 1.421.343 1.316.200 7. TCAR ALACAKLAR VE BORÇLAR TCAR ALACAKLAR (Cari/Dönen Varlıklar) Ticari alacaklar 29.068.480 24.930.849 Alacak senetleri 38.030.214 30.859.538 Satıların vade arındırma tutarı (-) (1.451.599) (2.081.872) Dier ticari alacaklar 2.273.857 988.260 üpheli ticari alacaklar karılıı (-) (789.272) (814.878) 67.131.680 53.881.897 TCAR ALACAKLAR (Cari Olmayan/Duran Varlıklar) Alacak senetleri 6.773 28.905 Verilen depozito ve teminatlar 20.320 14.202 27.093 43.107 TCAR BORÇLAR (Kısa Vadeli Yükümlülükler) Kısa vadeli ticari borçlar 14.518.596 14.222.277 Royalty borçları - 2.130.949 Alınan depozito ve teminatlar 577.953 490.609 Bayi ciro primi borçları 396.070 6.053.168 Müteahhitlere olan borçlar 581.354 1.177.451 Alımların vade arındırma tutarı (16.310) (19.350) 16.057.663 24.055.104 21
8. FNANSAL KRALAMA ALACAKLARI VE BORÇLARI FNANSAL KRALAMA BORÇLARI Kısa vadeli finansal kiralama borçları 136.576 498.743 Uzun vadeli finansal kiralama borçları 1.628 32.848 Toplam finansal kiralama borçları 138.204 531.591 Finansal kiralama alacakları yoktur. 9. LKL TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR LKL TARAFLARDAN ALACAKLAR (Cari / Dönen varlıklar) Ortaklar Bridgestone Corporation 4.749.703 5.694.299 Dier ilikili taraflar Exsa Export Sanayi Mamulleri Satı ve Ar A. 14.497.590 13.782.434 Temsa Sanayi ve Ticaret A. 2.084.249 863.550 Dier 706.792 490.815 17.288.631 15.136.799 22.038.334 20.831.098 22
9. LKL TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR ( devamı) LKL TARAFLARA BORÇLAR (Kısa vadeli yükümlülükler) Ortaklar Hacı Ömer Sabancı Holding 517 84 Bridgestone Corporation 9.070.505 522.220 9.071.022 522.304 Dier ilikili taraflar Enerjisa Enerji Üretim A. 1.885.092 2.044.517 Brigdestone Singapore Pte. Ltd. 4.938.665 2.786.252 Universal Trading (Jersey) Ltd. 755.852 1.156.219 Beksa Çelik Kord Sanayi ve Tic. A. 1.085.221 740.454 Dier 1.687.066 1.581.182 10.351.896 8.308.624 19.422.918 8.830.928 23
9. LKL TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR ( devamı) Banka Mevduatları Akbank T.A.. 37.568.732 110.610.284 BNP Ak Dresdner 39 39 37.568.771 110.610.323 likili irketlere mali borçlar Akbank T.A.. 1.421.343 1.316.200 BNP Ak Dresdner 138.204 531.591 1.559.547 1.847.791 likili irketlere satılar Bridgestone Corporation 61.746.664 51.793.091 Exsa Export Sanayi Mamul.Satı ve Ar. A. 68.790.225 61.609.345 Diger 7.772.073 4.724.579 138.308.962 118.127.015 likili irketlerden alımlar Beksa Çelik Kord Sanayi ve Tic. A. 41.530.853 34.189.341 Bridgestone Singapore Pte Ltd. 46.787.304 44.275.910 Universal Trading ( Jersey ) Ltd. 18.314.078 16.681.560 Bridgestone Corporation 14.344.538 10.508.312 Enerjisa Enerji Üretim A. 13.833.075 11.961.781 Kordsa Sabancı Dupont End. plik ve Kordbezi San.ve Tic.A.. 13.383.778 11.787.429 Sakosa Sabancı Endüstriel plik San.ve Tic. A. 6.101.348 5.278.470 Dier 7.722.468 8.011.632 162.017.442 142.694.435 24
9. LKL TARAFLARDAN ALACAKLAR VE BORÇLAR ( devamı) likili irketlerden hizmet alımları Aksigorta A. 3.629.746 4.620.252 Bimsa Uluslararası,Bilgi ve Yön. Sis.A. 1.063.790 1.214.506 Dier 1.005.630 926.805 5.699.166 6.761.563 likili irketlerden sabit kıymet alımları Bridgestone Corporation 24.899.738 4.219.551 Bimsa Uluslararası, Bilgi ve Yön. Sis. A. 1.124.536 1.314.867 Diger 845.396 1.165.967 26.869.670 6.700.385 likili irketlerden faiz gelirleri Akbank T.A.. 4.774.410 7.303.583 BNP Ak Dresdner Bank - 563 4.774.410 7.304.146 likili irketlere ödenen faiz giderleri Akbank T.A.. 32.666 - BNP Ak Dresdner Bank 72.516 33.216 105.182 33.216 likili irketlere ödenen kira giderleri H.Ö. Sabancı Holding A. 125.647 129.204 likili irketlere ödenen dier giderler Exsa Export Sanayi Mamul.Satı ve Ar. A.. 8.331.651 6.552.796 Exsa UK Limited 1.419.836 358.801 Dier 100.544 81.889 9.852.031 6.993.486 likili irketlerden dier gelirler Aksigorta A.. 135.931 124.942 25
10. DER ALACAKLAR VE BORÇLAR DER ALACAKLAR (Cari/Dönen Varlıklar) Personelden alacaklar 678.210 838.849 üpheli alacaklar 15.216 15.216 üpheli alacaklar karılıı (-) (15.216) (15.216) Dier çeitli alacaklar 636.613 401.756 1.314.823 1.240.605 DER YÜKÜMLÜLÜKLER (Kısa Vadeli ) Ödenecek vergi ve harçlar 4.431.467 2.682.954 Ödenecek SSK primleri 1.882.110 1.620.027 Ertelenmi Kurumlar Vergisi 2.525.512 2.744.180 Personele borçlar 824.684 - Ödenecek bireysel emeklilik sigorta primi 10.744 - Dier çeitli yükümlülükler 129.212 141.374 Dier borçlar 749.274 97.145 10.553.003 7.285.680 DER YÜKÜMLÜLÜKLER ( Uzun Vadeli ) Ertelenmi Kurumlar Vergisi 1.059.376 1.466.135 Dier - - 1.059.376 1.466.135 11. CANLI VARLIKLAR Yoktur. ( : Yoktur) 26
12. STOKLAR lk madde ve malzeme 26.913.933 23.035.152 Yarı mamüller 10.796.352 7.700.046 Mamüller 29.174.716 19.817.502 Ticari mallar 9.117.325 5.937.953 Verilen sipari avansları 8.655.523 3.778.534 Dier stoklar 10.071.861 10.503.661 94.729.710 70.772.848 13. DEVAM EDEN NAAT SÖZLEMELER ALACAKLARI VE HAKED BEDELLER Yoktur. ( : Yoktur) 14. ERTELENEN VERG VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLER ERTELENEN VERG VARLIKLARI Yoktur. ( Yoktur) ERTELENEN VERG YÜKÜMLÜLÜKLER Ertelenmi Vergi: irket vergiye esas yasal mali tabloları ile Seri XI No: 25 sayılı Tebli e göre hazırlanmı mali tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmi vergi aktifi ve pasifini muhasebeletirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas tutarları ile Seri XI No: 25 sayılı Tebli e göre hazırlanan mali tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup aaıda açıklanmaktadır. Zamanlama farklılıkları, muhasebe ve vergi amaçlı kaydedilen gelir ve giderlerin yıllar arasında meydana gelen farklarından kaynaklanmaktadır. Zamanlama farklılıkları, maddi duran varlıklar (arsa ve arazi hariç), maddi olmayan duran varlıklar, stokların ve pein ödenen giderlerin yeniden deerlenmesi ile alacakların reeskontu, kıdem tazminatı karılıı, geçmi yıl zararları ve yararlanılacak yatırım indirimi tutarları üzerinden hesaplanmaktadır. 27
14. ERTELENEN VERG VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜK (devamı) ERTELENEN VERG YÜKÜMLÜLÜKLER (devamı) Ertelenmi Vergi (devamı) Ertelenmi vergiye ve kurumsal vergiye baz tekil eden kalemler aaıda belirtilmitir: Ertelenmi vergiye baz tekil eden zamanlama farklılıkları: Ticari alacakların reeskontu (1.451.600) (1.184.554) Kıdem tazminatı karılıı (11.716.374) (11.037.424) Hediye puan karılıı (2.085.954) (1.360.000) Ticari borçların reeskontu 16.311 19.350 Maddi duran varlıkların deerlenmesi 52.481.287 51.152.577 Stokların yeniden deerlenmesi 414.398 149.516 37.658.068 37.739.465 Ertelenen vergi (aktifleri/ pasifleri): Ticari alacakların reeskontu (435.480) (355.366) Kıdem tazminatı karılıı (3.514.912) (3.311.228) Hediye puan karılıı (625.786) (408.000) Ticari borçların reeskontu 4.893 5.805 Maddi duran varlıkların deerlenmesi 15.744.386 15.345.773 Stokların yeniden deerlenmesi 124.319 44.855 11.297.420 11.321.839 Ertelenen vergi pasifi hareketleri: 1 Ocak, açılı bakiyesi 11.321.839 16.057.092 Parasal kazanç - (1.952.155) Ertelenmi vergi gideri (24.419) (2.783.098) Kapanı bakiyesi 11.297.420 11.321.839 28
15. DER CAR/CAR OLMAYAN VARLIKLAR VE KISA/UZUN VADEL YÜKÜMLÜLÜKLER DER DÖNEN VARLIKLAR Pein ödenen vergiler (net) 1.432.392 - Pein ödenen giderler 1.709.519 766.603 adesi Talep Edilen KDV 1.836.319 1.571.357 Dier 821.295 575.035 5.799.525 2.912.995 16. FNANSAL VARLIKLAR irket in ve yıl sonu itibariyle finansal duran varlıklarındaki sermaye payları ve oranları aaıdaki gibidir: irket Ünvanı Payı Payı Enerjisa Enerji Üretim A.. %3,19 15.079.381 %4,79 15.079.381 irketin Yönetim Kurulu 11 Mart tarihli kararı ile, Enerjisa Enerji Üretim A. nin 21 ubat tarihli sermaye artırımına katılmama kararı almı olup dolayısiyle itirak payı %4,79 dan, % 3,19 a dümütür. Enerjisa Enerji Üretim A.. halka açık bir irket olmadıı ve bilanço tarihi itibariyle Enerjisa nın rayiç deerini güvenilir bir biçimde belirleyebilecek baımsız bir deerleme raporu bulunmaması nedeniyle, irket satıa hazır menkul kıymetini mali tablolarda maliyet deeri ile göstermitir. 17. POZTF / NEGATF EREFYE Yoktur. ( : Yoktur) 18. YATIRIM AMAÇLI GAYRMENKULLER Yoktur. ( : Yoktur) 29
19. MADD VARLIKLAR Arazi ve Arsalar Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri Binalar Tesis, Makina ve Cihazlar Taıtlar Demirbalar Dier Maddi Duran Varlıklar Avanslar ve Yapılmakta Olan Yatirimlar Maliyet deeri 1 Ocak açılı bakiyesi 5.308.360 9.743.050 141.165.752 707.316.611 4.147.221 13.470.227 581.109 9.643.332 891.375.662 Alımlar - - - 24.597 1.636 361.941 431.290 79.759.616 80.579.080 Satılar - (63.064) - (10.914.535) (563.564) (27.999) - - (11.569.162) Yapılmakta olan yatırımlardan transferler - - 80.443 24.976.367-35.152 - (25.349.165) (257.203) kapanı bakiyesi 5.308.360 9.679.986 141.246.195 721.403.040 3.585.293 13.839.321 1.012.399 64.053.783 960.128.377 Toplam Birikmi amortismanlar 1 Ocak açılı bakiyesi - (8.659.985) (78.456.218) (599.549.268) (3.042.511) (8.706.739) (27.982) - (698.442.703) Dönem gideri - (109.516) (3.150.226) (26.839.128) (270.902) (694.581) (77.335) - (31.141.688) Satılar - - - 10.700.616 559.451 20.144 - - 11.280.211 kapanı bakiyesi - (8.769.501) (81.606.444) (615.687.780) (2.753.962) (9.381.176) (105.317) - (718.304.180) itibariyle Net Defter Deeri 5.308.360 910.485 59.639.751 105.715.260 831.331 4.458.145 907.082 64.053.783 241.824.197 30
20. MADD OLMAYAN VARLIKLAR Maliyet deeri Haklar Özel maliyetler Dier maddi olmayan duran varlıklar Toplam 1 Ocak açılı bakiyesi 3.107.501 477.793 11.349.655 14.934.949 Alımlar 1.452.590-182.374 1.634.964 Satılar - - - - Yapılmakta olan yatırımlardan transfer 10.794-246.409 257.203 kapanı bakiyesi 4.570.885 477.793 11.778.438 16.827.116 Birikmi amortismanlar 1 Ocak açılı bakiyesi (1.527.516) (175.191) (4.345.010) (6.047.717) Dönem gideri (389.081) (14.334) (1.453.396) (1.856.811) Satılar - - - - kapanı bakiyesi (1.916.597) (189.525) (5.798.406) (7.904.528) itibariyle net defter deeri 2.654.288 288.268 5.980.032 8.922.588 21. ALINAN AVANSLAR Alınan sipari avansları (Yurt Dıı) 572.163 339.547 Alınan dier avanslar 16.169 15.986 588.332 355.533 22. EMEKLLK PLANLARI Yoktur. ( : Yoktur) 31
23. BORÇ KARILIKLARI BORÇ KARILIKLARI (Kısa Vadeli Yükümlülükler) Kurumlar Vergisi Karılıı (*) - 3.116.955 Personel Giderleri Karılıkları 27.209 - Bayi Ciro Primi Karılıı 9.365.588 - Sakat / Hükümlü Karılıı 1.432.134 1.206.007 Hediye Puan Karılıgı 2.085.954 1.360.000 Royalty Karılıı 1.723.136 - Dier Karılıklar 1.374.400 117.720 16.008.421 5.800.682 Kurumlar Vergisi (*) irket, Türkiye de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. irket in cari dönem faaliyet sonuçlarına ilikin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli mali tablolarda gerekli karılıklar ayrılmıtır. Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi, ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve yurtiçinde yerleik irketlerden alınan temettüler, vergiye tabi olmayan gelirler ve kullanılan yatırım indirimleri düüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır. Geçerli olan Kurumlar Vergisi oranları: 2002 ve önceki yıllar: %30 u kurumlar vergisi ve ilave %10 fon payı olmak üzere toplam %33 2003 yılı: %30 (%10 oranındaki fon payı kaldırılmıtır.) yılı: %33 (Resmi Gazete nin 2 Ocak tarihli sayısında yayınlanan 5035 sayılı kanun ile kurumlar vergisi oranı 30% dan %33 e yükseltilmitir.) yılı: Kurumlar vergisi 1 Ocak den balayarak, %30 a düürülmütür. Türkiye de geçici vergi üçer aylık dönemler itibariyle hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. Geçici kurumlar vergisi oranı 24 Nisan 2003 tarihinden geçerli olmak üzere %25 den % 30 a yükseltilmitir. Bu oran yılında %33, yılında ise %30 olarak belirlenmitir. Zararlar, gelecek yıllarda oluacak vergilendirilebilir kardan düülmek üzere, maksimum 5 yıl taınabilir. Ancak oluan zararlar geriye dönük olarak, önceki yıllarda oluan karlardan düülemez. 32
23. BORÇ KARILIKLARI (devamı) Türkiye de vergi deerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlama prosedürü bulunmamaktadır. irketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 15 Nisan tarihine kadar vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek deitirilebilirler. Gelir Vergisi Stopajı: Kurumlar vergisine ek olarak, tam mükellef kurumlara ve yabancı irketlerin Türkiye deki ubelerine daıtılanlar hariç olmak üzere daıtılan kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan 2003 tarihinden itibaren %10 olarak ilan edilmitir. Daıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi deildir. 2002 ve öncesinde kurumlar vergisinden istisna edilen bazı kazançlar üzerinden daıtıma balı olmaksızın yapılan istisna kazanç stopajı genel olarak kaldırılmıtır. Ancak, 24 Nisan 2003 tarihinden önce alınmı yatırım tevik belgelerine istinaden yararlanılan yatırım indirimi tutarı üzerinden hala %19,8 vergi tevkifatı yapılması gerekmektedir. irket, karı yatırım indirimi istisnası tutarına ulaıncaya dek, bu indirimden yararlanılabilir. irketin kar etmemesi ya da zararda olması durumunda bu indirim hakkı sonraki yıllarda elde edilecek karlar üzerinden hesaplanacak vergiden düülmek üzere sonraki yıllara taınabilir. Bu durumda sonraki yıla taınan yatırım indirimi tutarı önceki yılın TEFE artı oranında artırılır. Enflasyona Göre Düzeltilmi Vergi Hesaplaması: 2003 yılı ve önceki dönemlerde, maddi ve maddi olmayan duran varlıkların ve buna balı olarak amortismanlarının senelik olarak yeniden deerlemeye tabi tutulmaları haricinde; vergiye esas dönem karı enflasyona göre düzeltilmi tutarları üzerinden hesaplanmamaktaydı. 30 Aralık 2003 tarih ve 25332 sayılı Resmi Gazete de yayımlanan 5024 sayılı Kanun Türkiye de enflasyon muhasebesi uygulamasının yılı ve gelecek dönemlerde geçerli olacak ekilde; enflasyon oranının kanunda belirlenen sınırlara ulaması durumunda uygulanmasını gerektirmektedir. Gerekli artların olumaması sebebiyle irket, tarihli mali tablolarını VUK nun enflasyon muhasebesi ile ilgili hükümleri çerçevesinde düzeltmemi ve cari dönem vergi matrahını bu mali tablolar üzerinden hesaplamıtır. 33
23. BORÇ KARILIKLARI (devamı) BORÇ KARILIKLARI (Uzun Vadeli Yükümlülükler) Kıdem Tazminatı Karılıı 11.716.374 11.037.424 KIDEM TAZMNATI KARILII Türkiye de mevcut kanunlar çerçevesinde, irket bir yıllık hizmet süresini dolduran ve herhangi bir geçerli nedene balı olmaksızın iine son verilen, askerlik hizmeti için göreve çarılan, vefat eden, erkekler için 25 kadınlar için 20 yıllık hizmet süresini dolduran yada emeklilik yaına gelmi (kadınlarda 58, erkeklerde 60 ya) personeline kıdem tazminatı ödemesi yapılmak zorundadır. Kıdem tazminatı ödemeleri, her hizmet yılı için 30 günlük brüt maa üzerinden hesaplanmaktadır. lgili bilanço tarihi itibariyle ödenecek kıdem tazminatı, senesi aylık 1.727,15 tavanına tabidir ( : 1.574,74 ). Türkiye de kıdem tazminatı karılıı için fon oluturma zorunluluu olmadıından dolayı mali tablolarda herhangi bir özel fon ayrılmamıtır. Yeniden düzenlenmi UMS 19 ( Personele Salanan Haklar ) ilk kez 1999 yılında uygulanmaya balanmıtır. Temel uygulama prensiplerini deitirmemekle birlikte, yeniden düzenlenmi standart yükümlülüün gelecek dönemlere ait olduunu dikkate alarak, yükümlülüün muhasebeletirilmesini daha açık hale getirmitir: Netinin reel iskonto oranını verecei tahmini bir enflasyon beklentisi ve uygun bir iskonto oranı belirlenmelidir. Hesaplanan reel iskonto oranı gelecekte ödenecek kıdem tazminatı ödemelerinin bilanço tarihi itibariyle bugünkü deerlerinin hesaplanmasında kullanılmalıdır. stee balı iten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, irket e kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının tahmini oranı da dikkate alınmalıdır. 34
23. BORÇ KARILIKLARI (devamı) KIDEM TAZMNATI KARILII (devamı) Sonuç olarak, itibariyle 19.585.174 tutarındaki (: 20.131.382 ) irket in elemanlarının gelecekteki emekliliinden kaynaklanan tahmini yükümlülüüne ilikin karılık, bugünkü deerlerinin tahmin edilmesi yoluyla ekli mali tablolara yansıtılmıtır. Yukarıdaki tarihler itibariyle kıdem tazminatı yükümlülükleri, yıllık %16 enflasyon ve %10 iskonto oranı tahmin edilerek hesaplanan yıllık %5,45 reel iskonto oranı kullanılarak belirlenmitir. 1 Ocak itibariyle karılık 11.037.424 11.313.506 Dönem gideri 678.950 1.099.368 Parasal kazanç/kayıp - (1.375.450) Dönem sonu itibariyle karılık 11.716.374 11.037.424 24. ANA ORTAKLIK DII PAYLAR/ANA ORTAKLIK DII KAR ZARAR Yoktur (: Yoktur). 25. SERMAYE ve tarihleri itibariyle sermaye yapısı aaıdaki gibidir: Ortaklar (%) (%) H.Ö Sabancı Holding A.. 43,26 3.219.007 43,26 3.219.007 Bridgestone Corporation 42,86 3.189.274 42,86 3.189.274 Sabancı Vakfı 1,14 84.956 1,14 84.956 Dier 12,74 948.638 12,74 948.638 Tarihi deerle sermaye 100,00 7.441.875 100,00 7.441.875 35
26. SERMAYE YEDEKLER Sermaye enflasyon düzeltme farkları 359.541.873 359.541.873 Emisyon Primi enflasyon düzeltme farkları 678 678 Sermaye düzeltme farkı (6.881.850) (6.881.850) Hisse senedi ihraç primleri 4.903 4.903 352.665.604 352.665.604 27. KAR YEDEKLER Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden olumaktadır. Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi ödenmi sermayenin %20 sine eriene kadar, geçmi dönem ticari karından yıllık %5 oranında ayrılır. kinci tertip yasal yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, tüm nakdi temettü daıtımları üzerinden yıllık %10 oranında ayrılır. irket in SPK nın 15 Kasım 2003 tarihinde yayımlamı olduu, Seri XI No: 25 sayılı Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebli ine göre ve tarihleri itibariyle kar yedekleri hesapları aaıdaki gibidir: Yasal yedekler 5.697.107 - Olaanüstü yedekler 78.727 - Kar yedekleri toplamı 5.775.834-28. GEÇM YIL KAR / ZARARLARI Yoktur ( : Yoktur ). 36
29. YABANCI PARA POZSYONU US $ EURO JY GBP Yabancı Paralar Kasa ve bankalar 3.197.888 6.824.441 1.290.356 18.274 15.374.605 Ticari alacaklar 580.190 3.321.952 - - 6.146.408 Dier dönen varlıklar 206.098 9.992 - - 292.443 Ticari borçlar (680.709) (240.893) (753.273.508) (2.198) (10.237.877) 3.303.467 9.915.492 (751.983.152) 16.076 11.575.579 Kasa ve bankalar 15.947.181 12.076.250 380.712 11 43.468.718 Ticari alacaklar 2.016.073 3.232.818 - - 8.611.483 Dier dönen varlıklar 64.887 9.573 - - 104.573 Ticari borçlar (499.757) (196.379) (11.062.712) (3.300) (1.039.449) 17.528.384 15.122.262 (10.682.000) (3.289) 51.145.325 30. DEVLET TEVK VE YARDIMLARI irketin 19 Ocak tarihli ve 31.12.2009 tarihinde sona erecek 199.210.000 tutarında, yatırım tevik belgesi bulunmaktadır. Tevik belgesi kapsamında yurtiçi ve yurtdıı yatırım malları alımları ile ilgili Katma Deer Vergisi istisnası ile Avrupa Birlii Ülkeleri dıındaki Ülkelerden ithal edilen yatırım mallarında gümrük vergisi istisnası bulunmaktadır. Ayrıca yapılan yatırım harcamalarınının %40 ı oranında yatırım indirimi istisnasından yararlanılmaktadır. 31. KARILIKLAR, ARTA BALI VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER Verilen teminat mektupları 2.470.314 3.672.460 irket in 31 Ocak tarihinde alınan yatırım tevik belgesi kapsamında, 31.12.2009 tarihine kadar tamamlaması gereken 132.774.200 tutarında yatırım taahhüdü bulunmaktadır. tarihi itibariyle irket aleyhine açılmı ve devam eden davaların toplam riski yaklaık 147.113 dır. ( : 117.719 ), irket tarafından açılan ve devam eden davaların toplam tutarı 363.681 dır.( : 403.722 ). 37