ġekerbank Türk Anonim ġirketi Ġzahname Bu izahname, Sermaye Piyasası Kurulu (Kurul) nca /../2014 tarihinde onaylanmıģtır. Ortaklığımızın çıkarılmıģ sermayesinin 55.000.000 TL nakit karģılığı, 25.000.000 TL iç kaynaklardan olmak üzere 1.087.186.884 TL dan 1.167.186.884 TL na artırılma ve nakit karģılığı artırılan toplam 55.000.000 TL nominal değerli paylarının halka arzına iliģkin izahnamedir. Ġzahnamenin onaylanması, izahnamede yer alan bilgilerin doğru olduğunun Kurulca tekeffülü anlamına gelmeyeceği gibi, izahnameye iliģkin bir tavsiye olarak da kabul edilemez. Ayrıca halka arz edilecek payların fiyatının belirlenmesinde Kurul un herhangi bir takdir ya da onay yetkisi yoktur. Halka arz edilecek paylara iliģkin yatırım kararları izahnamenin bir bütün olarak değerlendirilmesi sonucu verilmelidir. Bu izahname, ortaklığımızın www.sekerbank.com.tr ve halka arzda satıģa aracılık edecek ġeker Yatırım Menkul Değerler A.ġ. nin www.sekeryatirim.com.tr adresli internet siteleri ile Kamuyu Aydınlatma Platformu (KAP) nda (www.kap.gov.tr) yayımlanmıģtır. Ayrıca baģvuru yerlerinde incelemeye açık tutulmaktadır. Sermaye Piyasası Kanunu (SPKn) nun 10 uncu maddesi uyarınca, izahnamede ve izahnamenin eklerinde yer alan yanlıģ, yanıltıcı ve eksik bilgilerden kaynaklanan zararlardan ihraççı sorumludur. Zararın ihraççıdan tazmin edilememesi veya edilemeyeceğinin açıkça belli olması halinde; halka arz edenler, ihraca aracılık eden lider yetkili kuruluģ, varsa garantör ve ihraççının yönetim kurulu üyeleri kusurlarına ve durumun gereklerine göre zararlar kendilerine yükletilebildiği ölçüde sorumludur.ancak, izahnamenin diğer kısımları ile birlikte okunduğu takdirde özetin yanıltıcı, hatalı veya tutarsız olması durumu hariç olmak üzere, sadece özete bağlı olarak ilgililere herhangi bir hukuki sorumluluk yüklenemez Bağımsız denetim, derecelendirme ve değerleme kuruluģları gibi izahnameyi oluģturan belgelerde yer almak üzere hazırlanan raporları hazırlayan kiģi ve kurumlar da hazırladıkları raporlarda yer alan yanlıģ, yanıltıcı ve eksik bilgilerden SPKn hükümleri çerçevesinde sorumludur. 1
Ġçindekiler 1. ĠZAHNAMENĠN SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KĠġĠLER... 5 2. ÖZET... 6 3. BAĞIMSIZ DENETÇĠLER... 12 4. RĠSK FAKTÖRLERĠ... 12 5.ĠHRAÇÇI HAKKINDA BĠLGĠLER... 18 6.FAALĠYETLER HAKKINDA GENEL BĠLGĠLER... 20 7.GRUP HAKKINDA BĠLGĠLER... 25 8.MADDĠ DURAN VARLIKLAR HAKKINDA BĠLGĠLER... 28 9.FAALĠYETLERE VE FĠNANSAL DURUMA ĠLĠġKĠN DEĞERLENDĠRMELER... 28 10. ĠHRAÇCININ FON KAYNAKLARI... 29 11. EĞĠLĠM BĠLGĠLERĠ... 29 12. KÂR TAHMĠNLERĠ VE BEKLENTĠLERĠ... 30 13. ĠDARĠ YAPI, YÖNETĠM ORGANLARI VE ÜST DÜZEY YÖNETĠCĠLER... 30 14. ÜCRET VE BENZERĠ MENFAATLER... 41 15. YÖNETĠM KURULU UYGULAMALARI... 42 16. PERSONEL HAKKINDA BĠLGĠLER... 45 17. ANA PAY SAHĠPLERĠ... 46 18. ĠLĠġKĠLĠ TARAFLAR VE ĠLĠġKĠLĠ TARAFLARLA YAPILAN ĠġLEMLER HAKKINDA BĠLGĠLER... 47 19. DĠĞER BĠLGĠLER... 49 20. ÖNEMLĠ SÖZLEġMELER... 52 22. ĠHRAÇ VE HALKA ARZ EDĠLECEK PAYLARA ĠLĠġKĠN BĠLGĠLER... 59 23. HALKA ARZA ĠLĠġKĠN HUSUSLAR... 62 24. BORSADA ĠġLEM GÖRMEYE ĠLĠġKĠN BĠLGĠLER... 68 25. MEVCUT PAYLARIN SATIġINA ĠLĠġKĠN BĠLGĠLER ĠLE TAAHHÜTLER... 69 26. HALKA ARZ GELĠRĠ VE MALĠYETLERĠ... 69 27. SULANMA ETKĠSĠ... 70 28. UZMAN RAPORLARI VE ÜÇÜNCÜ KĠġĠLERDEN ALINAN BĠLGĠLER... 70 29. ĠġTĠRAKLER HAKKINDA BĠLGĠLER... 72 30. ĠNCELEMEYE AÇIK BELGELER... 72 31. PAYLAR ĠLE ĠLGĠLĠ VERGĠLENDĠRME ESASLARI... 73 32.EKLER... 76 2
KISALTMA VE TANIMLAR Kısaltma Tanım A.Ş. Anonim Şirket BDDK Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu Borsa veya Borsa İstanbul Borsa İstanbul A.Ş. BSMV Banka ve Sigorta Muamele Vergisi DİBS Devlet İç Borçlanma Senedi EUR ya da EURO Avrupa Birliği Üyelerinden 17 sinin Kullandığı Ortak Para Birimi EURIBOR Avrupa Bankalararası Faiz Oranı GM Genel Müdür GMY Genel Müdür Yardımcısı Grup Şekerbank T.A.Ş. ile birlikte iştirakleri Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Şeker Finansal Kiralama A.Ş., Şeker Faktoring A.Ş., Şekerbank International Banking Unit Ltd., Şeker Mortgage Finansman A.Ş., Şekerbank Kıbrıs Ltd. ve Zahlungsdienste GmbH der Şekerbank T.A.Ş. GVK Gelir Vergisi Kanunu Hazine Türkiye Cumhuriyeti Hazine Müsteşarlığı IFC International Finance Corporation ISIN Uluslararası Menkul Kıymet Tanımlama Numarası İhraçcı, Banka veya Şekerbank Şekerbank T.A.Ş. İİK İcra İflas Kanunu KAP Kamuyu Aydınlatma Platformu KKTC Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti KOBİ Küçük ve Orta Ölçekli İşletme KRET Kredi Riskine Esas Tutar Kurul veya SPK Sermaye Piyasası Kurulu LIBOR Londra Bankalararası Faiz Oranı MKK Merkezi Kayıt Kuruluşu ORET Operasyon Riskine Esas Tutar PRET Piyasa Riskine Esas Tutar SGMK Sabit Getirili Menkul Kıymet Şeker Yatırım, Aracı Kurum Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş. TC Türkiye Cumhuriyeti TL Türk Lirası TMSF Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu TTK Türk Ticaret Kanunu TTSG Türkiye Ticaret Sicil Gazetesi UFRS Uluslararası Finansal Raporlama Sistemi USD ABD Doları V.U.K Vergi Usul Kanunu VTMK Varlık Teminatlı Menkul Kıymetler YK Yönetim Kurulu YP Yabancı Para 3
I. BORSA GÖRÜġÜ: II. DĠĞER KURUMLARDAN ALINAN GÖRÜġ VE ONAYLAR: 4
GELECEĞE YÖNELĠK AÇIKLAMALAR Bu izahname, düģünülmektedir, planlanmaktadır, hedeflenmektedir, tahmin edilmektedir, beklenmektedir gibi kelimelerle ifade edilen geleceğe yönelik açıklamalar içermektedir. Bu tür açıklamalar belirsizlik ve risk içermekte olup sadece izahnamenin yayım tarihindeki öngörüleri ve beklentileri göstermektedir. Birçok faktör, ihraççının geleceğe yönelik açıklamalarının öngörülenden çok daha farklı sonuçlanmasına yol açabilecektir. 1. ĠZAHNAMENĠN SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KĠġĠLER Kanuni yetki ve sorumluluklarımız dahilinde ve görevimiz çerçevesinde bu izahname ve eklerinde yer alan sorumlu olduğumuz kısımlarda bulunan bilgilerin ve verilerin gerçeğe uygun olduğunu ve izahnamede bu bilgilerin anlamını değiģtirecek nitelikte bir eksiklik bulunmaması için her türlü makul özenin gösterilmiģ olduğunu beyan ederiz. ġekerbank Türk Anonim ġirketi Adı, Soyadı, Görevi, Ġmza, Tarih Sorumlu Olduğu Kısım: ĠZAHNAMENĠN TAMAMI Orhan ULUYOL Selim Güray ÇELĠK Grup BaĢkanı Genel Müdür Yrd. 31.10.2014 ġeker Yatırım Menkul Değerler Anonim ġirketi Adı, Soyadı, Görevi, Ġmza, Tarih Sorumlu Olduğu Kısım: ĠZAHNAMENĠN TAMAMI 31.10.2014 5
2. ÖZET Bu bölüm izahnamenin özeti olup sermaye piyasası araçlarına iliģkin yatırım kararları izahnamenin bütün olarak değerlendirilmesi sonucu verilmelidir. 2.1. Ġhraççıya ĠliĢkin Bilgiler 2.1.1. Ġhraççının ticaret ünvanı Şekerbank Türk Anonim Şirketi 2.1.2. Ġhraççının hukuki statüsü, tabi olduğu mevzuat, ihraççının kurulduğu ülke ile iletiģim bilgileri İhraççının hukuki statüsü : Anonim Şirket Tabi Olduğu Yasal Mevzuat : T.C Kanunları İhraççının Kurulduğu Ülke : Türkiye Merkez Adresi : Büyükdere Cad. No: 171 Metrocity A-Blok 34330 Esentepe-Mecidiyeköy-İstanbul Telefon ve Faks Numaraları (Tel) : 0212 319 70 00 (Faks) : 0212 319 70 41 İnternet Adresi : www.sekerbank.com.tr 2.1.3. Ġzahnamede finansal tablo dönemleri itibarıyla ana ürün/hizmet kategorilerini de içerecek Ģekilde ihraççı faaliyetleri ile faaliyet gösterilen sektörler/pazarlar hakkında bilgi Şekerbank T.A.Ş müşterilerine her türlü bankacılık faaliyeti veren özel sahipli bankalar içerisinde bulunmaktadır. Bireysel, Ticari ve Kurumsal Bankacılık alanlarında faaliyet gösteren Şekerbank, özelikle küçük ve orta ölçekli işletmelere hizmet vermekte olup kredi portföyünün %44 ü bu tür işletmelerden oluşmaktadır. Şekerbank ın uzman olduğu segmentleri de dikkate alınarak, küçük işletmeleri, zirai üreticileri ve KOBİ leri iş planımızda stratejik alan olarak belirlemiştir. Türk bankacılık sektörü global piyasalarda yaşanan krize rağmen, 30.06.2014 tarihi itibarıyla kredilerde geçen yılın aynı dönemine göre 202.2 milyar TL artış (%22) olmuştur. Buna karşılık mevduatlarda 137.4 milyar TL artış (%16.4) gerçekleşmiştir. Aynı dönemde Şekerbank ın kredileri 2,7 milyon TL artış (%23.53) gösterirken mevduatları ise 2,6 milyon TL artış (%24.25) artış göstermiştir. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 6. bölümünde yer almaktadır. 2.1.4. Ġhraççıyı ve faaliyet gösterilen sektörü etkileyen önemli eğilimler Küresel likidite koşulları FED in faiz artırımında aceleci olmayacağını vurgulaması ve ECB nin para politikasını gevşetmesi sayesinde, temmuzda artan jeopolitik riskler ve eylülde FED in gelecek yılki faiz öngörüsünün yükselmesi sonrasında gözlenen, Gelişen Piyasalar aleyhindeki seyrini belirginleştirmiyor. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 11. bölümünde yer almaktadır. 2.1.5. Ġhraççının dahil olduğu grup ve grup içindeki konumu hakkında bilgi Şekerbank, 1953 yılında şeker pancarı üreticisinin finansal ihtiyaçlarını karşılamak amacıyla Pancar Kooperatifleri Bankası Anonim Şirketi adı altında Eskişehir de kurulmuştur. Şeker pancarı üreticilerinin, Pancar Kooperatifleri ndeki birikimlerinden 6
oluşan sermaye ile faaliyetlerine başlayan banka, 1956 yılında Ankara ya taşınarak Şekerbank Türk Anonim Şirketi adını almıştır. 1993 yılında özel banka statüsü kazanmış ve 1997 yılında hisseleri halka arz edilmiştir. Şekerbank, 2004 yılında merkezini İstanbul a taşımıştır. Geniş bir sermaye tabanına sahip olan Şekerbank ın sermaye yapısı Şekerbank T.A.Ş. Personeli Munzam Sosyal Güvenlik ve Yardımlaşma Sandığı Vakfı % 35,1605, Samruk Kazyna -Kazakistan Devlet Varlık Fonu %20,1723, BTA Securities JSC % 10,8205, Pancar Kooperatifleri % 0,0865 ve halka açık kısım % 33,7602 dir. Şekerbank T.A.Ş. Personeli Munzam Sosyal Güvenlik ve Yardımlaşma Sandığı Vakfı, üyelerine ve üyelerinin hak sahibi olan aile fertlerine; düzenlenecek yönetmeliklerle belirlenen şartlar ve esaslar kapsamında yardımlar ve ödemeler yapmak amacıyla kurulmuştur. Samruk Kazyna, 13 Ekim 2008 tarihinde Samruk Devlet Varlıkları Yönetimi Holdingi ve Kazina Sürdürülebilir Kalkınma Fonu nun birleştirilmesiyle ülke ekonomisinin sürdürülebilir büyümesini sağlamak ve ekonomiyi dünya piyasalarında oluşan olumsuz ekonomik koşullardan korumak için kurulmuştur. Bu amaçla, dünya ekonomisindeki rekabet gücünü ve uzun dönemli değerliliklerini artırmak için bünyesinde bir çok ulusal şirketi yönetmektedir. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 7. bölümünde yer almaktadır. 2.1.6. Ġhraççının ortaklık yapısı Ortaklığımızın 1.087.186.884,00 TL tutarındaki mevcut sermayesindeki ve toplam oy hakkı içindeki doğrudan ve dolaylı payı %5 ve daha fazla olan nihai ortakların pay oranı ve tutarı Şekerbank T.A.Ş. Personeli Munzam Sosyal Güvenlik ve Yardımlaşma Sandığı Vakfı isimli ortak için 382.260.464,98 TL ve %35,1605; Samruk Kazyna Kazakistan Devlet Varlık Fonu isimli ortak için 219.310.353,00 TL ve %20,1723; BTA Securities JSC isimli ortak için 117.638.674,00 TL ve %10,8205, Şekerbank T.A.Ş. Personeli Sosyal Sigorta Sandığı Vakfı isimli ortak için 108.609.969,22 TL ve %9,99, Konya Şeker Sanayi ve Ticaret A.Ş. isimli ortak için 74.464.497,91 TL ve %6,8493, International Finance Corporation isimli ortak için 65.469.590,91 TL ve %6,0219 dur. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 17. bölümünde yer almaktadır. 2.1.7. SeçilmiĢ finansal bilgiler ve faaliyet sonuçları Bankanın finansal tabloları ve bunlara ilişkin bağımsız denetim raporları www.sekerbank.com.tr ve www.kap.gov.tr internet sitelerinde yer almaktadır. 30.06.2014, 31.12.2013, 31.12.2012 ve 31.12.2011 tarihli bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolar sırasıyla 13.08.2014, 26.02.2014, 27.02.2013, 05.04.2012 tarihlerinde KAP ta yayınlanmış ve aynı tarihlerde Banka internet sitesine konulmuştur. BĠN (TL) 30.06.2014 30.06.2013 31.12.2013 31.12.2012 31.12.2011 Krediler (Net) 14.246.434 11.532.412 13.879.035 10.335.010 8.791.538 Mevduat 13.357.352 10.750.259 12.729.520 10.238.099 9.192.514 Aktif 20.875.220 16.403.446 19.676.061 15.212.853 14.849.700 Özkaynak 2.208.693 1.992.601 2.117.838 1.874.358 1.500.146 Kar 85.103 119.952 221.236 253.193 126.208 Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 9. bölümünde yer almaktadır. 7
2.1.8. SeçilmiĢ proforma finansal bilgiler 2.1.9. Kar tahmin ve beklentileri 2.1.10. Ġzahnamede yer alan finansal tablolara iliģkin bağımsız denetim raporlarına Ģart oluģturan hususlar hakkında açıklama 2.1.11. ĠĢletme sermayesi beyanı Bankanın ve bağlı ortaklıklarının faaliyetlerinin devamı için yeterli serbest özkaynağı bulunmaktadır. İşletme sermayesi bankalarda serbest özkaynak olarak tanımlanmıştır. Serbest Özkaynak BĠN TL 31.12.2011 772.234 31.12.2012 1.109.031 31.12.2013 1.014.685 30.06.2013 1.028.063 30.06.2014 1.083.829 Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 10.1 no lu maddesinde yer almaktadır. 2.1.12. Yönetim kurulu üyeleri hakkında bilgiler Ünvanı Ġsmi Sorumluluk Alanları Yönetim Kurulu Başkanı Dr.Hasan Basri Göktan Genel Müdür Halit Haydar Yıldız (*) Yönetim Kurulu Üyeleri Victor Romanyuk (**) Emin Erdem Erdal Batmaz Nariman Zharkinbayev 8 Başkan-Murahhas Üye, Kredi Komitesi, Kurumsal Yönetim Komitesi, Ücret Komitesi Yönetim Kurulu Üyesi, Genel Müdür, Kredi Komitesi, Ücret Komitesi Başkan Yardımcısı, Ücret Komitesi, Denetim Komitesi Murahhas Üye, Kredi Komitesi Murahhas Üye Murahhas Üye, Kredi Komitesi Denetim Komitesi, Kurumsal Yönetim Komitesi Bağımsız Üye, Ücret Komitesi Halil Can Yeşilada (**) Üzeyir Baysal Khosrow Kashani Zamani Kurumsal Yönetim Komitesi Murat Ishmukhamedov Kurumsal Yönetim Komitesi Daniyar Amanov - Bağımsız Üye, Kurumsal Ulf Wokurka Yönetim Komitesi
(*) 10 Temmuz 2014 sayılı Yönetim Kurulu Kararı ve 3 Ocak 2014 tarihinde Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayınlanan II-17.1 sayılı Kurumsal Yönetim Tebliği nin 4.5.4 üncü maddesine göre Halit Haydar Yıldız Ücret Komitesi toplantılarına üye olmadan katılabilmektedir. (**) Sermaye Piyasası Kurulunun Seri:IV No:56 sayılı Kurumsal Yönetim İlkelerinin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliği ne göre bankaların denetim komitesi üyeleri bağımsız yönetim kurulu üyesi olarak kabul edilir. Halil Can Yeşilada ve Victor Romanyuk Bankamız Denetim Komitesi üyeleridir. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 13.2.1 no lu maddesinde yer almaktadır. 2.1.13. Bağımsız denetim ve bağımsız denetim kuruluģu hakkında bilgiler 31.12.2011 yılı hesap dönemi, 31.12.2012 yılı hesap dönemi, 31.12.2013 ve 30.06.2014 hesap dönemine ait konsolide finansal tablolarına ilişkin bağımsız denetim raporu Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebecilik Mali Müşavirlik A.Ş. tarafından hazırlanmış ve olumlu görüş verilmiştir. Sorumlu ortak başdenetçi Erdal Tıkmak tır. 2.2. Ġhraç Edilecek Paylara ĠliĢkin Bilgiler 2.2.1. Ġhraç edilecek paylar ile ilgili bilgiler Ortaklığımızın 1.087.186.884 TL tutarındaki mevcut sermayesi; - 4.261.304,11 TL si iştirak ve gayrimenkul satış karından, 4.263.471,37 TL si hisse senedi ihraç primlerinden, 16.475.224,52 TL si olağanüstü yedeklerden olmak üzere 25.000.000 TL lik kısmı iç kaynaklardan, - 55.000.000 TL lik kısmı nakit karşılığı olmak üzere 1.167.186.884 TL ye artırılacaktır. Nakit karşılığı artırılan sermayenin tamamını temsil eden paylar halka arz edilecektir. Bedelli sermaye artırımında yeni pay alma hakları kısıtlanmamış olup mevcut ortaklarımızın %5,05893 oranında yeni pay alma hakkı bulunmaktadır. Mevcut ortaklarımızın çıkarılmış sermayede mevcut paylarına göre bedelsiz pay alma oranı %2,29951 dir. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 22.1 no lu maddesinde yer almaktadır. 2.2.2. Payların hangi para birimine göre ihraç edildiği hakkında bilgi Paylar Türk Lirası cinsinden satışa sunulacaktır. 2.2.3. Sermaye hakkında bilgiler Ortaklığımızın mevcut çıkarılmış sermayesi 1.087.186.884 TL olup beher payının nominal değeri 1,00 TL dir. 2.2.4. Paylara iliģkin haklar Bu sermaye artırımında ihraç edilecek payların kar payı alma, oy, yeni pay alma ve tasfiye bakiyesine katılım gibi hakları bulunmaktadır. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 22.5 no lu maddesinde yer almaktadır. 2.2.5. Halka arz edilecek paylar üzerinde, payların devir ve tedavülünü kısıtlayıcı veya pay sahibinin haklarını kullanmasına engel olacak kayıtların bulunup bulunmadığına iliģkin bilgi 2.2.6. Payların borsada iģlem görme tarihleri ile ihraççının sermaye piyasası araçlarının borsaya kote olup olmadığına/borsada iģlem görüp görmediğine veya bu hususlara iliģkin bir baģvurusunun bulunup bulunmadığına iliģkin bilgi Mevcut paylarımız borsaya kote olup % 33,76 sı borsada işlem görmektedir. Yeni çıkarılan paylar MKK da gerekli işlemlerin yapılmasını müteakip borsada işlem görmeye başlayacaktır. 9
2.2.7. Kar dağıtım politikası hakkında bilgi Kara katılım konusunda imtiyaz bulunmamaktadır. Esas Sözleşmenin Karın Dağıtılması başlıklı 69 uncu maddesi aşağıdaki şekildedir: Bankanın bir hesap dönemi içinde elde ettiği gelirlerden her türlü gider, karşılıklar ve vergiler ile geçmiş yıl zararları çıktıktan sonra kalan miktar safi kardır. a) Safi karın % 5 i kanuni yedek akçeye, b) Kalandan pay sahiplerine ödenmiş sermaye üzerinden % 5 oranında birinci temettü ayrılır, c) Bakiye karın kısmen veya tamamen pay sahiplerine dağıtılmasıyla, Yönetim Kuruluna temettü ödenmesi veya fevkalade yedek akçeye aktarılmasına Genel Kurul yetkilidir. d) Ayrıca Türk Ticaret Kanunu nun 519 uncu maddesinin ikinci fıkrasının üçüncü bendi uyarınca safi kardan 519 uncu maddenin birinci fıkrasında yazılı kanuni yedek akçeden başka pay sahipleri için % 5 kar payı ayrıldıktan sonra pay sahipleri ile kara iştirak eden diğer kimselere dağıtılması kararlaştırılmış olan kısmın onda biri ikinci ayrım olarak kanuni yedek akçeye tahsis edilir. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 21. bölümünde yer almaktadır. 2.3. Risk Faktörleri 2.3.1. Ġhraççıya ve faaliyetlerine iliģkin riskler hakkındaki temel bilgiler Kredi riski, krediyi kullanan kişinin ya da kuruluşun, yapılan sözleşme gereklerine uymayarak yükümlülüğünü kısmen veya tamamen, zamanında yerine getirememesinden dolayı Bankanın maruz kalabileceği zarar olasılığıdır. Banka; bankacılık hesaplarından kaynaklanan faiz oranı riskine maruz kalabilmektedir. Likidite riski, nakit akışlarındaki dengesizlik sonucu nakit çıkışlarını tam olarak ve zamanında karşılayacak düzeyde ve niteliklerde nakit mevcuduna veya nakit girişine sahip olmaması sonucu Bankanın maruz kalabileceği zarar olasılığıdır. Operasyonel risk, iç süreçlerin, sistemlerin veya insan unsurunun yetersizliğinden ya da deprem, yangın ve sel gibi felaketlerden veya terör saldırıları gibi dış etkenlerden dolayı Bankanın maruz kalabileceği zarar olasılığıdır. 2.3.2. Ġhraççının içinde bulunduğu sektöre iliģkin riskler hakkındaki temel bilgiler Piyasa riski, alım satım hesaplarında izlenen finansal enstrümanların değerinde, piyasa fiyatlarındaki hareketliliğe bağlı olarak meydana gelebilecek değişikliklerden dolayı Bankanın maruz kalabileceği zarar olasılığıdır. 2.3.3. Ġhraç edilecek paylara iliģkin riskler hakkındaki temel bilgiler Pay sahipleri temel olarak iki tür gelir elde ederler. Bu iki gelir türüne ilişkin riskler aşağıda açıklanmıştır. Ġhraç edilen payların Kar payı gelirine iliģkin riskler Kar payının dağıtılabilmesi için önce Banka karının oluşması ve geçmiş yıldan gelen zararın olmaması gerekmektedir. Şirket yönetimi dağıtılabilir kar olduğu dönemlerde ancak genel kurul onayı ile bu karını dağıtabilir. Halka açık şirketler karını nakden veya kar payını sermayeye ilave şeklinde bedelsiz pay ihraç ederek de dağıtabilir. Ayrıca Bankanın yeterli karı olmayabilir veya karını Banka bünyesinde tutup dağıtmamaya karar verebilir. 10
Ġhraç edilen payların Sermaye Kazancına iliģkin riskler Pay fiyatları, paylar ihraç olunduktan sonra ekonomideki ve/veya Bankanın mali bünyesindeki gelişmelere bağlı olarak, piyasada belirlenecektir. Bu nedenle pay fiyatlarında piyasada meydana gelen dalgalanmalar sonucunda yatırımcıların zarar etmesi olasılık dahilindedir. 2.3.4. Diğer riskler hakkındaki temel bilgiler Şekerbank T.A.Ş. 5411 sayılı Bankacılık Kanunu hükümleri uyarınca faaliyet göstermekte olup aynı kanun hükümleri uyarınca BDDK nın düzenleme ve denetimine tabidir. Bankacılık Kanunu nun 71 inci maddesinde sayılan durumların gerçekleşmesi halinde Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu bankanın faaliyet iznini kaldırabilir ve/veya Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu na devredilmesine karar verebilir. Şekerbank T.A.Ş. nin,şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Şeker Faktoring A.Ş., Şeker Finansal Kiralama A.Ş, Şekerbank (Kıbrıs) Ltd., Şekerbank International Banking Unit Ltd., Şeker Mortgage Finansman A.Ş. ve Zahlungsdienste GmbH der Şekerbank T.A.Ş. olmak üzere bağlı ortaklıkları bulunmaktadır. Bu finansal kuruluşların maruz kaldığı riskler de Bankayı dolaylı olarak etkilemektedir. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 4. bölümünde yer almaktadır. 2.4. Halka Arza ĠliĢkin Bilgiler 2.4.1. Halka arzdan sağlanan net nakit giriģlerinin toplam tutarı ilehalka arza iliģkin olarak ihraççının ödemesi gereken toplam tahmini maliyet Halka arzdan edilecek tahmini net gelir ile ilgili çalışma aşağıdadır; Halka arzdan elde edilecek gelir 55.000.000 TL Tahmini toplam maliyet 247.500 TL Halka arzdan edilecek tahmini net gelir 54.752.500 TL 2.4.2. Halka arzın gerekçesi ve halka arz gelirlerinin kullanım yerleri Sermaye artırımı sonucu elde edilecek fon, Bankanın büyümesine yönelik olarak gerçekleştirilecek bankacılık faaliyetlerinde kullanılacaktır. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 26.2 no lu maddesinde yer almaktadır. 2.4.3. Halka arza iliģkin temel bilgiler Artırılacak sermaye tutarı 80.000.000 TL olup çıkarılmış sermayeye oranı % 7,36 dır. Sermaye artışının - 4.261.304,11 TL si iştirak ve gayrimenkul satış karından, 4.263.471,37 TL si hisse senedi ihraç primlerinden, 16.475.224,52 TL si olağanüstü yedeklerden olmak üzere 25.000.000 TL lik kısmı iç kaynaklardan, - 55.000.000 TL lik kısmı nakden karşılanacaktır. Payların nominal değeri 1 TL dir. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 23.1 no lu maddesinde yer almaktadır. 2.4.4. Menfaatler hakkında bilgi Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 23.5 no lu maddesinde yer almaktadır. 11
2.4.5. Ortak satıģına iliģkin bilgi ile halka arzdan sonra dolaģımdaki pay miktarının artırılmamasına iliģkin taahhütler İhraççı, ortaklar ve yetkili kuruluşlar tarafından halka arzdan sonra dolaşımdaki pay miktarının artırılmamasına ilişkin verilen taahhüt bulunmamaktadır. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 25.1 no lu maddesinde yer almaktadır. 2.5. Sulanma etkisi Mevcut ortakların halka arzda yeni pay alma haklarını %100 oranında kullandıkları varsayımı ile, 1 TL nominal değerli pay başına sulanma etkisinin tutarı -0,05 TL olup Halka Arz Öncesi Pay Başına Defter Değeri ne oranı -%2,6 dır. Mevcut ortakların yeni pay alma haklarını kullanmamaları durumunda 1 TL nominal değerli pay başına sulanma etkisinin tutarı -0,09 TL olup Halka Arz Öncesi Pay Başına Defter Değeri ne oranı -%4,6 olarak hesaplanmıştır. Konuya iliģkin ayrıntılı bilgi izahnamenin 27. bölümünde yer almaktadır. 2.6. Halka arzdan talepte bulunan yatırımcıların katlanacağı maliyetler hakkında bilgi Talepte bulunan yatırımcılar başvurdukları aracı kurumların ücretlendirme politikalarına tabi olacaktır. MKK tarafından aracı kuruluşlara tahakkuk ettirilen ve hisse tutarı üzerinden hesaplanan hizmet bedeli aracı kurumların uygulamalarına istinaden yatırımcılardan tahsil edilebilir. 3. BAĞIMSIZ DENETÇĠLER 3.1. Bağımsız denetim kuruluģunun ticaret unvanı, adresi ve sorumlu ortak baģ denetçinin adı soyadı: Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebecilik Mali Müşavirlik A.Ş. Kavacık Rüzgarlı Bahçe Mah. Kavak Sok. No:29 Beykoz 34805 İstanbul Sorumlu ortak başdenetçi Erdal Tıkmak tır. 3.2. Bağımsız denetim kuruluģlarının/sorumlu ortak baģ denetçinin görevden alınması, görevden çekilmesi ya da değiģmesine iliģkin bilgi: 4. RĠSK FAKTÖRLERĠ 4.1. Ġhraççıya ve faaliyetlerine iliģkin riskler: Risk Türleri Ġtibarıyla Uygulanan Risk Yönetimi Politikalarına ĠliĢkin Bilgiler Bankanın risk yönetimi strateji, politika ve uygulama usulleri, maruz kalınabilecek risklerin sistematik bir biçimde belirlenmesi, ölçülmesi, izlenmesi, analizi ve kontrolüne ilişkin olarak Banka Yönetim Kurulu nca onaylanan yazılı standartları ifade etmektedir. Bu standartlar, gerek piyasa koşullarına gerekse Banka stratejisindeki değişikliklere göre yılda en az 1 kez Genel Müdür başkanlığında ve Risk Yönetimi Müdürlüğü koordinasyonunda, üst düzey yönetim tarafından gözden geçirilmekte ve gerektiğinde de güncellenmektedir. Gözden geçirme süreci, mevcut strateji, politika ve uygulama usullerinin, Banka uygulamaları karşısında anlamlı ve yeterli olup olmadığını belirlemeye 12
yöneliktir. Güncellenen strateji, politika ve uygulama usulleri, Banka Yönetim Kurulu nun onayı ile yürürlüğe girmektedir. Banka, sermaye yeterliliği içsel değerlendirme sürecinde ise Sermaye Yeterliliği rasyosu hesaplamasına dahil edilen kredi riski, piyasa riski ve operasyonel riskin yanısıra söz konusu hesaplamaya dahil edilmeyen risk faktörlerini (yoğunlaşma riski, bankacılık hesaplarından kaynaklanan faiz oranı riski, likidite riski, vs.) özkaynakları ile ilişkilendirerek limitlendirmektedir. Bu surette Risk Limitleri tesis edilmiş olup bunlarla beraber stress testleri ve senaryo analizleri uygulanarak içsel sermaye gereksiniminin hem cari hem de gelecek faaliyetler açısından yeterliliği değerlendirilmektedir. Kredi riski Kredi riski, krediyi kullanan kişinin ya da kuruluşun, yapılan sözleşme gereklerine uymayarak yükümlülüğünü kısmen veya tamamen, zamanında yerine getirememesinden dolayı Bankanın maruz kalabileceği zarar olasılığıdır. Bankanın kredilendirme faaliyetleri gerek yasal mevzuata gerekse Banka Yönetim Kurulu tarafından belirlenen politika ve uygulama usullerine uygun olarak görevler ayrılığı ilkesi çerçevesinde, birbirinden bağımsız pazarlama, tahsis, izleme, kontrol ve denetim işlevleri üzerinden gerçekleştirilmektedir. Kredi tahsisi, her bir borçlu veya borçlu grubu bazında belirlenen limitler dahilinde yürütülmektedir. Bu limitler, yasal mevzuata uygun olarak Banka Yönetim Kurulu tarafından belirlenen yetkiler dahilinde Yönetim Kurulu, Yönetim Kurulu Kredi Komitesi, Genel Müdürlük Kredi Tahsis Kurulu, Genel Müdür, Genel Müdür Yardımcısı (Kurumsal ve Ticari Bankacılık, İşletme ve Tarım Bankacılığı, Bireysel Bankacılık, Finansal Kurumlar), Bölge Müdürü - Bölge Kredi Komitesi (Bölge Tahsis Müdürlüğü olan bölgelerde Bölge Tahsis Müdürü nün ve Bölge Müdürü nün beraber yetkisi), Bölge Kredi Tahsis Müdürü ve Şube Kredi Komitesi ne ait kredilendirme yetkileri çerçevesinde tahsis edilmektedir. Kredi tahsis sürecinde risk derecelendirme (rating / skoring) sistemleri etkin olarak kullanılmaktadır. Bankanın kredi politikası gereği bu sistemlerin yanı sıra limit ve teminat süreçleri birbirini tamamlayan ve kredi riskini azaltan unsurlar olarak değerlendirilmektedir. Borçluların kredi değerliliği düzenli aralıklarla izlenmekte; kredi limitleri yılda 1 veya ekonomik koşullara paralel olarak, gerekli görüldüğünde güncellenmektedir. Banka Yönetim Kurulu tarafından sektör, bölge, borçlu veya borçlu grupları bazında yoğunlaşmaya ilişkin limitler kabul edilmiş olup bunlar düzenli olarak izlenmekte ve ekonomik koşullar ile Banka stratejisindeki değişikliklere göre yılda en az 1 kez gözden geçirilerek, gerekli görüldüğünde güncellenmektedir. Bankanın kredi riski profili ise Risk Yönetimi Müdürlüğü tarafından izlenmekte ve değerlendirilmektedir. Risk Yönetimi Müdürlüğü, Risk Limitleri ne uyumun yansıra izleme ve değerlendirme sürecinde elde ettiği bulguları, haftalık bazda Aktif Pasif Komitesi ne ve aylık bazda Yönetim Kurulu nun değerlendirmesine sunmaktadır. Bu sunum, Banka Yönetim Kurulu nun olağan toplantılarının zorunlu bir gündem maddesini oluşturmaktadır. Bankacılık hesaplarından kaynaklanan faiz oranı riski Banka; aşağıda sıralanan unsurlara bağlı olarak bankacılık hesaplarından kaynaklanan faiz oranı riskine maruz kalabilmektedir: 13
Bankanın aktif ve pasif kalemleri ile faize duyarlı bilanço dışı kalemlerin vadeleri (sabit faizli kalemler) ve yeniden fiyatlama dönemleri (değişken faizli kalemler) arasındaki uyumsuzluklardan doğan yeniden fiyatlama riski, Piyasa faiz oranlarındaki değişimin farklı vade dilimleri itibarıyla farklı düzeylerde gerçekleşmesi sonucu getiri eğrisinin eğiminin ve/veya şeklinin değişmesinden doğan getiri eğrisi riski, Vade ve yeniden fiyatlama dönemleri benzer özellikler gösteren aktif ve pasif kalemleri ile faize duyarlı bilanço dışı kalemlere uygulanan faiz oranlarının farklı zamanlarda ve/veya farklı tutarlarda değişmesi sonucu spreadlerin de değişmesinden doğan temel risk, Kredilerin vadeden evvel (kısmen / tamamen) kapatılması, sendikasyon kredilerinin geri çağrılması, vadesiz ve vadeli mevduatın çekilmesi veya yenilenmesi vs. hallerde, Banka aktif ve pasif kalemleri ile faize duyarlı bilanço dışı kalemlerin sözleşme vadelerinden daha da farklı davranış özellikleri göstermesinden doğan opsiyon riski. Banka bünyesinde bankacılık hesaplarından kaynaklanan faiz oranı riskine ilişkin politika ve uygulama usulleri, mevcut bankacılık mevzuatı çerçevesinde yapılandırmış ve Banka Yönetim Kurulu nca onaylanmış durumdadır. Banka Yönetim Kurulu, alım satım hesapları haricindeki bankacılık hesaplarından doğan faiz oranı riski ile ilgili olarak özkaynaklarla ilişkili Risk Limitleri kabul etmiş ve belirli vade dilimleri içinde oluşabilecek faiz oranı uyumsuzluğunun, özkaynakların hangi oranında tolere edilebileceğini belirlemiş olup bunlara uyum haftalık olarak izlenmekte ve ekonomik koşullar ile Banka stratejisindeki değişikliklere göre yılda en az 1 kez gözden geçirilerek gerekli görüldüğünde güncellenmektedir. Banka, faiz oranı riskinin gerek gelirlerine gerekse özkaynaklarına etkisini ölçmek ve izlemek amacıyla gelirler yaklaşımı ve ekonomik değer yaklaşımı olarak iki ayrı yaklaşım kullanmaktadır. Gelirler yaklaşımı ile piyasa faiz oranlarındaki hareketliliğin, Bankanın Net Faiz Geliri ne ne yönde etki ettiği ve Ekonomik Değer Yaklaşımı ile piyasa faiz oranlarındaki hareketliliğin, Özkaynakların Ekonomik Değeri ne ne yönde etki ettiği hesaplanmaktadır. Ekonomik Değer Yaklaşımı çerçevesinde gelecekteki tüm nakit akışlarının bugünkü değerinin dikkate alınması, kapsamlı bir bakış açısı sunmakta ve Bankanın Aktif Pasif Yönetimi sürecinde esas alınmaktadır. Bilanço içi ve bilanço dışı faize duyarlı kalemlerin bugünkü değerinde, piyasa faiz oranlarındaki hareketliliğe bağlı olarak meydana gelebilecek değişikliklerin ölçülmesi ve izlenmesi amacıyla stress testleri ve senaryo analizleri ayrıca kullanılmaktadır. Piyasa faiz oranlarındaki dalgalanmanın etkilerinden korunmak, Banka Aktif Pasif Yönetimi nin önceliğidir. Bu çerçevede de gap analizleri, durasyon ve ekonomik değer analizleri ile duyarlılık analizleri, Aktif Pasif Komitesi bünyesinde haftalık olarak değerlendirilmektedir. Bankanın faiz oranı profili ise Risk Yönetimi Müdürlüğü tarafından izlenmekte ve değerlendirilmektedir. Risk Yönetimi Müdürlüğü, Risk Limitleri ne uyumun yansıra izleme ve değerlendirme sürecinde elde ettiği bulguları haftalık bazda Aktif Pasif Komitesi ne ve aylık bazda Yönetim Kurulu nun değerlendirmesine sunmaktadır. Bu sunum, Banka Yönetim Kurulu nun olağan toplantılarının zorunlu bir gündem maddesini oluşturmaktadır. 14
Likidite riski Likidite riski, nakit akışlarındaki dengesizlik sonucu nakit çıkışlarını tam olarak ve zamanında karşılayacak düzeyde ve niteliklerde nakit mevcuduna veya nakit girişine sahip olmaması sonucu Bankanın maruz kalabileceği zarar olasılığıdır. Banka bünyesinde likidite riskine ilişkin politika ve uygulama usulleri, mevcut bankacılık mevzuatı çerçevesinde yapılandırmış ve Banka Yönetim Kurulu nca onaylanmış durumdadır. Banka Yönetim Kurulu, likidite riski ile ilgili olarak yasal Likidite Yeterliliği rasyolarına uyumu gözetecek şekilde, özkaynaklarla ilişkili Risk Limitleri kabul etmiş ve belirli vade dilimleri içinde oluşabilecek likidite uyumsuzluğunun, özkaynakların hangi oranında tolere edilebileceğini belirlemiş olup bunlara uyum haftalık olarak izlenmekte ve ekonomik koşullar ile Banka stratejisindeki değişikliklere göre yılda en az 1 kez gözden geçirilerek gerekli görüldüğünde güncellenmektedir. Banka, likidite riskinin etkisini ölçmek ve izlemek için mevcut ve gelecek dönemdeki likidite ihtiyacını gösteren gap analizlerini kullanmaktadır. Banka, bu analizlerde varlık ve yükümlülük kalemleri ile bilanço dışı kalemlerin ortalama vadeleri ile ilgili olarak Yönetim Kurulu nca onaylanan vade varsayımlarını esas almaktadır. Bu varsayımlar arasında borçlu cari ve kredili mevduat hesapları ile vadesiz ve vadeli mevduat için davranışsal özellikler kullanılmaktadır. Bu analizler, Aktif Pasif Komitesi bünyesinde haftalık olarak değerlendirilmektedir. Banka politikası, her türlü yükümlülüğün likit kaynaklarla zamanında karşılanabilecek nitelikte bir aktif yapısının idamesi yönündedir, ve Yönetim Kurulu, likidite yönetimi ile ilgili politika ve uygulama usullerini aktif olarak gözetmektedir. Bankanın likidite riski profili ise Risk Yönetimi Müdürlüğü tarafından izlenmekte ve değerlendirilmektedir. Risk Yönetimi Müdürlüğü, Risk Limitleri ne uyumun yansıra izleme ve değerlendirme sürecinde elde ettiği bulguları haftalık bazda Aktif Pasif Komitesi ne ve aylık bazda Yönetim Kurulu nun değerlendirmesine sunmaktadır. Bu sunum, Banka Yönetim Kurulu nun olağan toplantılarının zorunlu bir gündem maddesini oluşturmaktadır. Operasyonel risk Operasyonel risk, iç süreçlerin, sistemlerin veya insan unsurunun yetersizliğinden ya da deprem, yangın ve sel gibi felaketlerden veya terör saldırıları gibi dış etkenlerden dolayı Bankanın maruz kalabileceği zarar olasılığıdır. Operasyonel risk kapsamında Banka faaliyetlerinin istikrarlı, rekabetçi ve gelişen bir çizgide sürdürülebilmesi için ilgili politika ve uygulamaların, hem Bankanın iş hedefleri hem de COBIT ve Risk IT güncel sürümleri ile uyumlu olması esası kabul edilmiş durumdadır. Bankanın kritik bilgi üreten, taşıyan, raporlayan ve saklayan tüm süreçlerine ilişkin işlevsel sorumluluklar ayrıştırılmıştır. Banka bünyesindeki bilgiler sınıflandırılmakta; bunlar üzerindeki tehditler belirlenmekte; risk analiz ve değerlendirmeleri yapılmakta ve envanterleştirilmektedir. Bankacılık süreçlerini etkileyebilecek önemli değişiklikler (teknolojik, iş akışı, vs.) öncesi ve sonrasında bilgi ve süreçler üzerindeki tehditler ile risk analiz ve değerlendirmeleri de yenilenmekte; bilgi envanteri güncellenmektedir. Bankacılık süreçleri üzerinde gerekli kontrol noktaları geliştirilmekte ve etkinliklerini güvence altına almak amacıyla performansları düzenli olarak izlenmektedir. 15
Bankanın operasyonel risk profili ise Risk Yönetimi Müdürlüğü tarafından izlenmekte ve değerlendirilmektedir. Risk Yönetimi Müdürlüğü tarafından Operasyonel Risk Matrisi oluşturularak, Banka birimlerinin operasyonel risklere ilişkin olası tehdit öngörüleri analiz edilmekte; bunların etki, olabilirlik seviyeleri ve yoğunlaşmaları tespit edilerek raporlanmakta; ortaya çıkan gereksinime göre ilgili Banka birimlerine öneriler sunulmaktadır. Risk Yönetimi Müdürlüğü, Risk Limitleri ne uyumun yansıra izleme ve değerlendirme sürecinde elde ettiği bulguları aylık bazda Yönetim Kurulu nun değerlendirmesine sunmaktadır. Bu sunum, Banka Yönetim Kurulu nun olağan toplantılarının zorunlu bir gündem maddesini oluşturmaktadır. 4.2. Ġhraççının içinde bulunduğu sektöre iliģkin riskler: Piyasa riski Piyasa riski, alım satım hesaplarında izlenen finansal enstrümanların değerinde, piyasa fiyatlarındaki hareketliliğe bağlı olarak meydana gelebilecek değişikliklerden dolayı Bankanın maruz kalabileceği zarar olasılığıdır. Banka bünyesinde piyasa riskine ilişkin politika ve uygulama usulleri, mevcut bankacılık mevzuatı çerçevesinde yapılandırmış ve Banka Yönetim Kurulu nca onaylanmış durumdadır. Banka Yönetim Kurulu, maruz kalabileceği piyasa riskine karşılık hem nominal bazda limitler (işlem, işlemci, masa, zarar durdurma limitleri) hem de risk bazında limitler (Riske Maruz Değer limitleri) belirlemiş olup bunlara uyum günlük olarak izlenmekte ve ekonomik koşullar ile Banka stratejisindeki değişikliklere göre yılda en az 1 kez gözden geçirilerek, gerekli görüldüğünde güncellenmektedir. Banka bünyesinde piyasa riski günlük olarak ölçülmekte, izlenmekte ve raporlanmaktadır. Bu çerçevede içsel model kullanılarak Riske Maruz Değer (RMD) Yöntemleri uygulanmaktadır. RMD yöntemleri arasında Parametrik Yöntem olarak da adlandırılan Varyans Kovaryans Yöntemi raporlamada kullanılmakta; Tarihsel Simülasyon ve Monte Carlo Simülasyonu yöntemlerine ise volatilitenin arttığı dönemlerde, karşılaştırma amacıyla başvurulmaktadır. RMD ölçümlerinde son 250 iş gününü kapsayan bir gözlem süresi ve % 99 güven düzeyi baz alınmaktadır. RMD üzerinden Ekonomik Sermaye hesaplamasında da 10 günlük elde tutma süresi uygulanmaktadır. Piyasalardaki aşırı dalgalanmanın etkisinin izlenmesi amacıyla ayrıca stress testleri ve senaryo analizleri uygulanmakta; içsel modelin etkinliği ise geriye dönük testler vasıtasıyla yine günlük olarak sınanmaktadır. Bankanın piyasa riski profili ise Risk Yönetimi Müdürlüğü tarafından izlenmekte ve değerlendirilmektedir. Risk Yönetimi Müdürlüğü, Risk Limitleri ne uyumun yansıra izleme ve değerlendirme sürecinde elde ettiği bulguları haftalık bazda Aktif Pasif Komitesi ne ve aylık bazda Yönetim Kurulu nun değerlendirmesine sunmaktadır. Bu sunum, Banka Yönetim Kurulu nun olağan toplantılarının zorunlu bir gündem maddesini oluşturmaktadır. 4.3. Ġhraç edilecek paylara iliģkin riskler: Ġhraç edilen payların Kar payı gelirine iliģkin riskler Kar payı; ortaklıkların yıl sonunda elde ettikleri karın dağıtılmasından elde edilen gelirdir. Kar payının dağıtılabilmesi için önce Banka karının oluşması ve geçmiş yıldan gelen zararın olmaması gerekmektedir. Şirket yönetimi dağıtılabilir kar olduğu dönemlerde ancak genel kurul onayı ile bu karını dağıtabilir. Halka açık şirketler karını nakden veya kar 16
payını sermayeye ilave şeklinde bedelsiz pay ihraç ederek de dağıtabilir. Ayrıca Bankanın yeterli karı olmayabilir veya karını Banka bünyesinde tutup dağıtmamaya karar verebilir. Ġhraç edilen payların Sermaye Kazancına iliģkin riskler Zaman içinde hisse senedinin değerinde meydana gelen artıştan elde edilen gelirdir. Pay fiyatları ihraç olduktan sonra ekonomideki ve/veya Bankanın mali bünyesindeki gelişmelere bağlı olarak piyasada belirlenecektir. Bu nedenle pay fiyatlarında piyasada meydana gelen dalgalanmalar sonucunda yatırımcıların zarar etmesi olasılık dahilindedir. 4.4. Diğer riskler: Şekerbank T.A.Ş. 5411 sayılı Bankacılık Kanunu hükümleri uyarınca faaliyet göstermekte olup aynı kanun hükümleri uyarınca BDDK nın düzenleme ve denetimine tabidir. Bankacılık Kanunu nun 71 inci maddesinde sayılan durumların gerçekleşmesi halinde Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu bankanın faaliyet iznini kaldırabilir ve/veya Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu na devredilmesine karar verebilir. Yönetim ve denetimi Fon a intikal eden banka hakkında Fon haricinde üçüncü kişiler tarafından açılmış tüm dava, icra ve iflas takipleri mahkeme, icra ve iflas dairesi tarafından derhal Fon a bildirilir. Fon, yönetim ve denetimi kendisine intikal eden bankadaki sigortalı mevduatı ve sigortalı katılım fonunu doğrudan veya ilân edeceği başka bir banka aracılığı ile ödeyerek, mevduat ve katılım fonu sahipleri yerine bankanın doğrudan doğruya iflasını ister. Banka hakkında iflas kararı verilmesi hâlinde Fon, iflas masasına 2004 sayılı İcra ve İflas Kanunu nun (İİK) 206 ncı maddesinde yer alan üçüncü sıradaki tüm imtiyazlı alacaklılardan önce ancak Devletin ve sosyal güvenlik kuruluşlarının 6183 sayılı Amme Alacaklarının Tahsili Usulü Hakkında Kanun kapsamındaki alacaklarından sonra gelmek üzere imtiyazlı alacaklı sıfatıyla iştirak eder. İflas kararı verilmeyen hallerde bankanın iradi tasfiyesi, banka genel kurul kararı aranmaksızın ve Türk Ticaret Kanunu nun anonim şirketlerin infisah ve tasfiyeye ilişkin hükümlerine tâbi olmaksızın tasfiye kurulu üyelerinin Fon tarafından atanması suretiyle gerçekleştirilir. Rehin ve ipotek gibi ayni hak sahiplerinin hak sahibi oldukları varlıklar üzerinden tahsil edecekleri alacaklar ödendikten sonra İİK nın 206 ncı maddesi uyarınca kalan mal varlığı aşağıdaki sıraya uygun olarak paylaştırılacaktır: (1) Birinci sıra; İşçi alacakları (2) İkinci sıra: Aile hukukundan doğan alacaklar (3) Üçüncü sıra; (a) 6183 sayılı kanun md. 21 gereği Devletin ve sosyal güvenlik kuruluşlarının adı geçen kanun kapsamındaki alacakları, (b) Tasarruf Mevduatı ve Sigorta Fonu nun mevduat sahiplerine mevduat sigortası nedeniyle yaptıkları ödemelerden doğan alacakları (Bankacılık Kanunu md. 63 ve 106 gereği ) (c) Mevduat sahiplerinin mevduat sigortası kapsamı dışında kalan mevduat alacakları (Bankacılık Kanunu md. 106 gereği ) (d) yukarıda a, b, ve c de belirtilen alacaklardan sonra gelmek üzere özel kanunlarla imtiyazlı hale getirilmiş alacaklar (4) Tahvil sahipleri ve imtiyazsız diğer alacaklılar. İştiraklerden kaynaklanan Riskler: Şekerbank T.A.Ş. nin,şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş., Şeker Faktoring A.Ş., Şeker Finansal Kiralama A.Ş, Şekerbank (Kıbrıs) Ltd., Şekerbank International Banking Unit Ltd., Şeker Mortgage Finansman A.Ş. ve Zahlungsdienste GmbH der Şekerbank T.A.Ş. olmak üzere bağlı ortaklıkları bulunmaktadır. Bu finansal kuruluşların maruz kaldığı riskler de Bankayı dolaylı olarak etkilemektedir. 17
5.ĠHRAÇÇI HAKKINDA BĠLGĠLER 5.1. Ġhraççı hakkında genel bilgi: 5.1.1. Ġhraççının ticaret unvanı: Şekerbank Türk Anonim Şirketi 5.1.2. Depo sertifikasını ihraç eden hakkındaki bilgiler 5.2. Yatırımlar: 5.2.1. Ġzahnamede yer alması gereken finansal tablo dönemleri itibarıyla ihraççının önemli yatırımları ve bu yatırımların finansman Ģekilleri hakkında bilgi: % 100 Banka 30.09.2014 IT Yazılım Yatırımları (Tutar TL) 2014 Bütçesi 44.568.900,00 Finansman Yöntemi 30/09/2014 Planlanan 31.741.130,00 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanan) 24.531.312,00 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanacak) 7.209.818,00 Tamamlanma Oranı 55% Açıklama Yeni Yazılım+Dış Kaynak+BT Güvenlik %100 Banka 30.09.2014 IT Donanım Yatırımları (Tutar TL) 26.195.220,00 Finansman Yöntemi 30/09/2014 Planlanan 7.990.312,00 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanan) 6.034.191,00 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanacak) 1.956.121,00 Tamamlanma Oranı 23% Açıklama Ana Sistem Donanım, Altyapı,Network, Birim&Şube Spesifik Yatırımlar 2013 IT Donanım Yatırımları (Tutar TL) 22.088.901,79 Finansman Yöntemi ** Banka 5,822,802.30 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanan) 4.110.106,30 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanacak) 1.712.696,00 Tamamlanma Oranı %79 Finansman Yöntemi ** Leasing 16.266.099,49 Tamamlanma Oranı %100 Açıklama Ana Sistem Donanım, Network, BT Güvenlik, Altyapı, Birim&Şube Spesifik Yatırımlar 18
2013 IT Yazılım Yatırımları (Tutar TL) 38.229.835,67 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanan) 36.163.494,67 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanacak) 2.066.341,00 Finansman Yöntemi ** %100 Banka Tamamlanma Oranı %94,59 Açıklama Yeni Yazılım+Dış Kaynak 2012 IT Donanım Yatırımları (Tutar TL) 18.477.003,15 Tamamlanma Derecesi * 100% Finansman Yöntemi ** Banka 8.579.979,75 Finansman Yöntemi ** Leasing 9.897.023,40 Tamamlanma Oranı %100 Açıklama 19 Ana Sistem Donanım,Network, BT Güvenlik,Altyapı,Birim&Şube Spesifik Yatırımlar 2012 IT Yazılım Yatırımları (Tutar TL) 16.457.671,14 Tamamlanma Derecesi 100% Finansman Yöntemi ** %100 Banka Tamamlanma Oranı %100 Açıklama Yeni Yazılım+Dış Kaynak 2011 IT Donanım Yatırımları (Tutar TL) 5.567.989,42 Tamamlanma Derecesi * 100% Finansman Yöntemi ** - Finansman Yöntemi ** %100 Banka Tamamlanma Oranı %100 Açıklama Ana Sistem Donanım, Network, BT Güvenlik, Altyapı, Birim&Şube Spesifik Yatırımlar 2011 IT Yazılım Yatırımları (Tutar TL) 11.694.914,06 Tamamlanma Derecesi 100% Finansman Yöntemi ** %100 Banka Tamamlanma Oranı %100 Açıklama Yeni Yazılım+Dış Kaynak * Ödenen kısmın toplam yatırım tutarına oranı ** Leasing veya banka kaynağı olarak ayrımı
5.2.2. Ġhraççı tarafından yapılmakta olan yatırımlarının niteliği, tamamlanma derecesi, coğrafi dağılımı ve finansman Ģekli hakkında bilgi: % 100 Banka 30.09.2014 IT Yazılım Yatırımları (Tutar TL) 2014 Bütçesi 44.568.900,00 Finansman Yöntemi 30/09/2014 Planlanan 31.741.130,00 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanan) 24.531.312,00 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanacak) 7.209.818,00 Tamamlanma Oranı 55% Açıklama Yeni Yazılım+Dış Kaynak+BT Güvenlik %100 Banka 30.09.2014 IT Donanım Yatırımları (Tutar TL) 26.195.220,00 Finansman Yöntemi 30/09/2014 Planlanan 7.990.312,00 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanan) 6.034.191,00 Tamamlanma Derecesi (Tamamlanacak) 1.956.121,00 Tamamlanma Oranı 23% Açıklama Ana Sistem Donanım, Altyapı,Network, Birim&Şube Spesifik Yatırımlar 5.2.3. Ġhraççının yönetim organı tarafından geleceğe yönelik önemli yatırımlar hakkında ihraççıyı bağlayıcı olarak alınan kararlar, yapılan sözleģmeler ve diğer giriģimler hakkında bilgi: 6.FAALĠYETLER HAKKINDA GENEL BĠLGĠLER 6.1. Ana faaliyet alanları: 6.1.1. Ġzahnamede yer alması gereken finansal tablo dönemleri itibarıyla ana ürün/hizmet kategorilerini de içerecek Ģekilde ihraççı faaliyetleri hakkında bilgi: Şekerbank T.A.Ş müşterilerine her türlü bankacılık faaliyeti veren özel sahipli bankalar içerisinde bulunmaktadır. Bireysel, Ticari ve Kurumsal Bankacılık alanlarında faaliyet gösteren Şekerbank, özelikle küçük ve orta ölçekli işletmelere hizmet vermekte olup kredi portföyünün %44,02 si bu tür işletmelerden oluşmaktadır. Şekerbank ın uzman olduğu segmentleri de dikkate alınarak, küçük işletmeleri, zirai üreticileri ve KOBİ leri iş planımızda stratejik alan olarak belirlemiştir. Bireysel bankacılıkta konut, taşıt, kredi kartı ve ihtiyaç kredi başta olmak üzere çok çeşitli bireysel ürün gamında müşterisine hizmet sunmakta olup Kurumsal ve Ticari Bankacılık alanında da faaliyetlerini başarı ile yürütmektedir. Mevduatını geniş tabana yayarak küçük ölçekli mevduat toplama amacını taşımaktadır. Anadolu Bankacılığına yapmış olduğu yatırımları ve stratejisi çerçevesinde şubeleşmeye devam etmektedir. 20
30.06.2014 Kurumsal Kobi Bireysel Diğer Toplam (BİN TL) Net Faiz Gelirleri 90,478 406,213 (110,976) 109,281 494,996 Net Ücret ve Komisyon Geliri ve Diğer Faaliyet Gelirleri 72,574 63,217 26,182 57,108 219,081 Temettü Gelirleri 1,269 - - - 1,269 Ticari Kar/(Zarar) (7,471) 17,460 4 (26,464) (16,471) Kredi ve Diğer Alacaklar Değer Düşüş Karşılığı (309) (2,704) (1,541) (177,852) (182,406) Diğer Faaliyet Giderleri - - (3,746) (402,905) (406,651) Vergi Öncesi Kar/(Zarar) 156,541 484,186 (90,077) (440,832) 109,818 Vergi Karşılığı (24,715) Net Dönem Karı 85,103 Vergi Öncesi Kar/(Zarar)/Toplam 143% 441% -82% -401% 31.12.2013 Kurumsal Kobi Bireysel Diğer Toplam (BİN TL) Net Faiz Gelirleri 200.492 607.815 (93.533) 152.132 866.906 Net Ücret ve Komisyon Geliri ve Diğer Faaliyet Gelirleri 121.577 111.460 52.015 131.377 416.429 Temettü Gelirleri 1.546 - - - 1.546 Ticari Kar/(Zarar) 123.542 (263.627) 451 147.781 8.147 Kredi ve Diğer Alacaklar Değer (7.194) (7.341) (179) (226.440) (241.154) Düşüş Diğer Faaliyet Karşılığı Giderleri (1.538) (6.219) - (767.082) (774.839) Vergi Öncesi Kar/(Zarar) 438.425 442.088 (41.246) (562.232) 277.035 Vergi Karşılığı - - - - (55.799) Net Dönem Karı - - - - 221.236 - Vergi Öncesi Kar/(Zarar)/Toplam 158% 160% -15% -203% 31.12.2012 Kurumsal Kobi Bireysel Diğer Toplam (BİN TL) Net Faiz Gelirleri 314.087 478.868 (193.704) 298.995 898.246 Net Ücret ve Komisyon Geliri ve Diğer Faaliyet Gelirleri 138.623 89.368 34.590 155.940 418.521 Temettü Gelirleri 52 - - - 52 Ticari Kar/(Zarar) (23.757) 33.385 (1.268) 8.856 17.216 Kredi ve Diğer Alacaklar Değer Düşüş Karşılığı (3.373) (11.587) (22) (331.911) (346.893) Diğer Faaliyet Giderleri (1.565) (5.381) - (653.366) (660.312) Vergi Öncesi Kar/(Zarar) 424.067 584.653 (160.404) (521.486) 326.830 Vergi Karşılığı - - - - (73.637) Net Dönem Karı - - - - 253.193 Vergi Öncesi Kar/(Zarar)/Toplam 130% 179% -49% -160% 21
31.12.2011 Bireysel Kurumsal/Ticari Diğer Toplam (BİN TL) Net Faiz Gelirleri (204.631) 778.587 22.767 596.723 Net Ücret ve Komisyon Geliri ve Diğer Faaliyet Gelirleri 426 198.567 130.539 329.532 Temettü Gelirleri - 2.012-2.012 Ticari Kar/Zarar - (4.529) 10.322 5.793 Kredi ve Diğer Alacaklar Değer Düşüş Karşılığı - - (180.444) (180.444) Diğer Faaliyet Giderleri - - (589.476) (589.476) Vergi Öncesi Kar (204.205) 974.637 (606.292) 164.140 Vergi Karşılığı - - - (37.932) Net Dönem Karı 126.208 Vergi Öncesi Kar/(Zarar)/Toplam -124% 594% -369% 6.1.2. AraĢtırma ve geliģtirme süreci devam eden önemli nitelikte ürün ve hizmetler ile söz konusu ürün ve hizmetlere iliģkin araģtırma ve geliģtirme sürecinde gelinen aģama hakkında ticari sırrı açığa çıkarmayacak nitelikte kamuya duyurulmuģ bilgi: 6.2. BaĢlıca sektörler/pazarlar: 6.2.1. Faaliyet gösterilen sektörler/pazarlar ve ihraççının bu sektörlerdeki/pazarlardaki yeri ile avantaj ve dezavantajları hakkında bilgi: ġekerbank ın Sektördeki Yeri: Sektör (milyon TL) Tarih Krediler Mevduat Aktifler Özkaynaklar 2014/06 1.123.476 975.085 1.830.233 214.485 2013/12 1.047.428 945.770 1.732.413 193.744 2012/12 794.756 772.217 1.370.690 181.940 2011/12 682.893 695.496 1.217.695 144.646 ġekerbank (milyon TL) Tarih Krediler Mevduat Aktifler Özkaynaklar 2014/06 14.246 13.357 20.875 2.209 2013/12 13.546 12.639 18.725 2.055 2012/12 10.085 10.138 14.518 1.825 2011/12 8.728 9.078 14.399 1.462 ġekerbank Pazar Payı Tarih Krediler Mevduat Aktifler Özkaynaklar 2014/06 1,27% 1,37% 1,14% 1,03% 2013/12 1,29% 1,34% 1,08% 1,06% 2012/12 1,27% 1,31% 1,06% 1,00% 2011/12 1,28% 1,31% 1,18% 1,01% 22 Kaynak:BDDK/ Şekerbank
Türk bankacılık sektörü global piyasalarda yaşanan krize rağmen, 30.06.2014 tarihi itibarıyla kredilerde geçen yılın aynı dönemine göre 202.3 milyar TL artış (%22.0) olmuştur. Buna karşılık mevduatlarda 137.4 milyarlık TL artış (%16.4) gerçekleşmiştir. Aynı dönemde Şekerbank ın kredileri 2,7 milyon TL artış (%23.53) gösterirken mevduatları ise 2,6 milyon TL artış (%24.25) artış göstermiştir. 31.12.2013 döneminde geçen yılın aynı dönemine göre bankacılık sektörü toplam aktifleri 361.7 milyar TL (%26.4) ve özkaynakları 11.8 milyar TL (%6.5) artış göstermiştir. İlgili dönemler arasında Şekerbank ın aktifleri 4.5 milyon TL (%27,26) büyüme gösterirken özkaynaklarındaki büyüme 216 milyon TL (%10,84) olarak gerçekleşmiştir. Sektör (adet) Tarih ġube Sayısı ATM Sayısı Personel 2014/06 12.136 41.395 215.933 2013/12 11.903 40.112 213.466 2012/12 11.061 34.709 201.453 2011/12 10.517 31.662 195.271 ġekerbank (adet) Tarih ġube Sayısı ATM Sayısı Personel 2014/06 312 556 4.298 2013/12 312 469 4,150 2012/12 272 300 3.565 2011/12 272 294 3.530 ġekerbank Pazar Payı Tarih ġube Sayısı ATM Sayısı Personel 2014/06 2,57% 1,34% 1,99% 2013/12 2,60% 1,17% 1,94% 2012/12 2,46% 0,86% 1,77% 2011/12 2,59% 0,93% 1,81% 23 Kaynak:BDDK/ Şekerbank Türk bankacılık sektörünün toplam şube sayısı 30.06.2014 itibarıyla geçen yılın aynı dönemine göre 691 adet (%6.0) artarken personel sayısı 7.524 kişi (%3.6) artmıştır, aynı dönemde ATM sayısında ise 4.840 adet (%13.2) artış olmuştur. İlgili dönem aralığında Şekerbank ın şube sayısı 30 adet (%10.6), personel sayısı 589 adet (%15.9) ve ATM sayısı 218 adet (%64.5) artış göstermiştir. Sektör (milyon TL) Tarih Tüketici Kredileri Kredi Kartları KOBĠ Kredileri 2014/06 260.854 87.511 302.308 2013/12 248.357 94.942 271.422 2012/12 194.318 77.501 199.743 2011/12 168.402 58.466 162.803