DÜZENLEMELER. X-Trade Brokers Menkul Değerler A.Ş.

Transkript

1 Sayfa No: 1/20 DÜZENLEMELER X Trade Brokers Menkul Değerler A.Ş. tarafından verilecek mülkiyet haklarına ilişkin alım-satım emirlerinin gerçekleştirilmesi ile mülkiyet hakkı ve nakit hesaplarının tutulması hizmetlerine ilişkin düzenlemeler 30 Ocak /20

2 Sayfa No: 2/20 Müşterilerin Sınıflandırılması İşbu Düzenlemeler kapsamında her Müşteri, X Trade Brokers Menkul Değerler A.Ş. tarafından Müşterisi olarak sınıflandırılacaktır. Her bir Müşteri, bu bağlamda aracı kurumdan verilen hizmetlerin uygunluğu, finansal araç alım satımının içerdiği riskler, emir gerçekleştirme prensipleri ve X Trade Brokers Menkul Değerler A.Ş. tarafından sağlanan hizmetlere ilişkin diğer koşullara yönelik ayrıntılı bilgi alacaktır. X Trade Brokers Menkul Değerler A.Ş. Hakkında Temel Bilgiler Şirket Adı ve Adresi Büyükdere Cad., No 191, Apa Giz Plaza, Kat:23 Levent, Şişli/İSTANBUL adresinde bulunan X Trade Brokers Menkul Değerler A.Ş. bundan böyle X Trade Brokers Türkiye olarak anılacaktır. Denetim Sermaye Piyasası Kurulu nun denetiminde faaliyet göstermektedir. Finansal Hizmetler Müşteri, X Trade Brokers Türkiye aracılığıyla aşağıdaki Finansal Araçlar üzerinde işlem yapabilecektir: a. SPK mevzuatı, Seri: V, No:125 sayılı Tebliğ uyarınca kaldıraçlı araçlar, hisse, hisse endeksleri, diğer endeksler, vadeli işlemler ve emtiaya (Dayanak Varlıklar) bağlı CFD kontratları; b. Değeri madde a da belirtilen Dayanak Varlıklar ın değerine bağlı Opsiyon Finansal Araçlar. İnternet Sitesi, Dil ve İletişim Araçları İnternet Sitesi Dil : : Türkçe İrtibat : Telefon, e-posta, faks, online irtibat İletişim : İletişim adresi irtibat sayfasında mevcuttur. Müşteri Varlıklarının Korunması X Trade Brokers Türkiye, kendi bünyesindeki hesaplarda tutulan Müşteri varlıklarının korunmasına büyük önem vermektedir. Müşteriler in fonları yalnızca Takasbank ta tutulur. Menfaat Çatışması X Trade Brokers Türkiye ile Müşteri arasında, X Trade Brokers Türkiye nin Müşteri tarafından gerçekleştirilen İşlem in diğer tarafı olması itibariyle bir menfaat çatışması bulunmaktadır. X Trade Brokers Türkiye, söz konusu menfaat çatışmalarına karşı, Düzenlemeler Bölüm 19 da belirtilen önlemleri alacaktır. Şikâyetlerin Ele Alınmasına Yönelik Temel Prensipler Müşteri, X Trade Brokers Türkiye tarafından sağlanan hizmetlerde teknik nedenlerden ya da X Trade Brokers Türkiye çalışanlarının uygunsuz tutumundan kaynaklı herhangi bir yanlışlık ya da düzensizlik olması halinde bu durumu X Trade Brokers Türkiye ye rapor etme hakkına sahip olacaktır. Müşteri, yorum ve şikâyetlerini yazılı olarak iletebileceği gibi, bunları elektronik ortamda da gönderebilir. X Trade Brokers Türkiye, Müşteri yorumu ya da şikâyetine konu durumu derhal incelemeye alacak ve bu incelemenin sonucu hakkında Müşteriyi bilgilendirecektir. Müşteri şikâyetlerinin ele alınmasına ilişkin ayrıntılı prensipler, Düzenlemeler Bölüm 26 da verilmiştir. Hizmetlerin Gerçekleştirilmesi İle İlgili Raporlar X Trade Brokers Türkiye, Müşteriye aşağıdaki raporları gönderecektir: 1. Her iş günü sonunda e-posta ile gönderilmek üzere, söz konusu günde gerçekleştirilen işlemlere ilişkin rapor. 2. Her ay sonunda e-posta ile gönderilmek üzere, söz konusu aya ilişkin hesap hareketleri. 3. Müşteri tarafından talep edilmesi halinde İşlemler in gerçekleştirildiği yılın bir sonraki yılı Şubat ayı sonunda posta ile gönderilmek üzere, elde edilen gelirleri gösteren rapor. Komisyonlar X Trade Brokers Türkiye, sağladığı hizmetlere yönelik olarak, Komisyon ve Ücret Tablosu nda belirtilen tutarlar kapsamında ve işbu düzenlemelerde belirtilen şekillerde komisyon ve bedel talep etme hakkına sahip olacaktır. 1. Tanımlar Net Varlık - Madde 5.3 te verilen yöntemle belirlenmiş Operasyonel Kayıt bakiyesi; Temel Enstrümanlar Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda tanımlanan ve gerçekleştirilmesiyle ilgili kuralların bu Düzenlemeler de detaylı olarak açıklandığı ve 30 Ocak 2013 öncesi açılan hesaplarda kullanılan Finansal Araçlar; Basic Enstrümanlar Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda tanımlanan ve gerçekleştirilmesiyle ilgili kuralların bu Düzenlemeler de detaylı olarak açıklandığı Finansal Araçlar; Standart Enstrümanlar Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda tanımlanan ve gerçekleştirilmesiyle ilgili kuralların bu Düzenlemeler de detaylı olarak açıklandığı Finansal Araçlar; 2/20

3 Sayfa No: 3/20 Düzenlemeler İşbu belge; Pro Enstrümanlar Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda tanımlanan ve gerçekleştirilmesiyle ilgili kuralların bu Düzenlemeler de detaylı olarak açıklandığı sunulan Finansal Araçlar; STP Enstrümanlar Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda tanımlanan ve gerçekleştirilmesiyle ilgili kuralların bu Düzenlemeler de detaylı olarak açıklandığı ve 30 Ocak 2013 öncesi açılan hesaplarda kullanılan Finansal Araçlar; Pozisyon Kapama Pozisyon kapama tuşu kullanılarak Elektronik Emir Girme Sistemi (EOPS) veya Opsiyon ve Enstrüman Emir Verme Sistemi (OOPS) içerisinde pozisyon kapama; Hisse Senedi Enstrümanlar Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda tanımlanan ve gerçekleştirilmesiyle ilgili kuralların bu Düzenlemeler de detaylı olarak açıklandığı hisse senetlerine dayalı Finansal Araçlar; Dayanak Borsa Hisse Senedi Enstrümanları Dayanak Varlığının kote edildiği düzenli piyasa ya da çok taraflı işlem platformu (multilateral trading facility - MTF); Finansal Araç Fiyatı Bir Finansal Araç ın, X Trade Brokers Türkiye tarafından EOPS üzerinden sistematik olarak yayınlanan alış ya da satış fiyatı. Alış ve satış fiyatları, daima iki yönlü olarak ve uygun bir Spread ile kote edilir; Opsiyon Referans Fiyatı Dayanak Varlığın, Finansal Araç Özellikleri Tablosunda verilen formüle göre belirlenen ve Opsiyon Finansal Araç ların Opsiyon Sona Erme Tarihinde kapatılması amacıyla kullanılan fiyatı; Opsiyon Kullanım Fiyatı Opsiyon Finansal Araç ın Opsiyon Sona Erme Tarihi ndeki değerini belirlemek için gerekli parametrelerden biri; Dayanak Araç Piyasa Fiyatı Dayanak Varlık ın X Trade Brokers Türkiye tarafından belirtilen ya da Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda X Trade Brokers Türkiye tarafından gösterilen kaynakta belirtilen güncel fiyatı; İşlem Günü EOPS ve OOPS sistemleri üzerinden İşlem yapılabilen ve Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda belirtilen günler; Sona Erme Tarihi Taraflar ın Finansal Araç üzerindeki hak ve yükümlülüklerinin sona erdiği tarih; Opsiyon Sona Erme Tarihi Taraflar ın Opsiyon Finansal Araç ı üzerindeki hak ve yükümlülüklerinin sona erdiği tarih; EOPS (Electronic Order Placement System) (Elektronik Emir Verme Sistemi) Müşteriler in belirli Yatırım Hesaplar ına ait işlem emirlerini doğrudan verebilecekleri internet uygulaması; GMT Greenwich saati; Şifre Müşteri nin EOPS veya OOPS sistemleri üzerinden işlem gerçekleştirmek, İşlem Emirleri vermek ya da para çekmek için gerek duyacağı kişisel şifresi; Kullanıcı Kullanım Bilgileri X Trade Brokers Türkiye internet sitesinde bulunan ve EOPS ile OOPS sistemlerinin fonksiyonlarını tanıtan bilgiler; Dayanak Varlık(lar) Piyasa fiyatı bir Finansal Araç ın fiyatı için dayanak teşkil eden, özellikle menkul kıymetler, döviz kurları, borsa endeks değerleri, faiz oranları, future lar ve emtiadan oluşan araçlar; Finansal Araçlar İşbu Düzenlemelerde belirtilen anlamları ile menkul kıymetler, menkul kıymet endeksleri, borsa endeksleri ve diğer endeksler, vadeli işlemler, para birimi ve emtiaya (Dayanak Varlıklar) bağlı Kaldıraçlı Araç lar, Opsiyon lar ve CFD leri içeren finansal araçlar; Müşteri Kimlik Kartı Müşteri'yi tanımlayan bilgileri ve Sözleşmelerin ayrılmaz bir parçasını oluşturan belge; Müşteri(ler) X Trade Brokers Türkiye nin Sözleşmeleri akdettiği gerçek kişi, tüzel kişi ya da tüzel kişiliği bulunmayan organizasyonel teşekkül; Yatırım Hesap(lar)ı Temel Hesap, STP Hesap ve Basic Hesap, Standart Hesap ve Pro Hesap; Temel Hesap İşbu Düzenlemeler kapsamında Müşteri nin Finansal Araç Kaydı EOPS sistemi üzerinde 30 Ocak 2013 öncesi ayrı ve bağımsız şekilde açılmış ve talimatları Müşteri tarafından Temel Enstrüman ve Hisse Senedi Enstrüman fiyatları belirtilerek verilen ve Müşteri ye üzerindeki Temel Enstrüman ve Hisse Senedi Enstrüman ı işlemlerini sonuçlandırabilme olanağı veren hesap tipi; STP Hesap İşbu Düzenlemeler kapsamında Müşteri nin Finansal Araç Kaydı EOPS sistemi üzerinde ayrı ve bağımsız şekilde açılmış ve talimatları Müşteri tarafından STP Enstrüman fiyatları belirtilerek verilen ve Müşteri ye üzerindeki STP Enstrüman işlemlerini sonuçlandırabilme olanağı veren hesap tipi; Basic Hesap İşbu Düzenlemeler kapsamında Müşteri nin Finansal Araç Kaydı EOPS sistemi üzerinde ayrı ve bağımsız şekilde açılmış ve talimatları Müşteri tarafından Basic Enstrüman fiyatları belirtilerek verilen ve Müşteri ye üzerindeki Basic Enstrüman işlemlerini sonuçlandırabilme olanağı veren hesap tipi; Standart Hesap İşbu Düzenlemeler kapsamında Müşteri nin Finansal Araç Kaydı EOPS sistemi üzerinde ayrı ve bağımsız şekilde açılmış ve talimatları Müşteri tarafından Standart Enstrüman fiyatları belirtilerek verilen ve Müşteri ye üzerindeki Standart Enstrüman işlemlerini sonuçlandırabilme olanağı veren hesap tipi; Pro Hesap İşbu Düzenlemeler kapsamında Müşteri nin Finansal Araç Kaydı EOPS sistemi üzerinde ayrı ve bağımsız şekilde açılmış ve talimatları Müşteri tarafından Pro Enstrüman fiyatları belirtilerek verilen ve Müşteri ye üzerindeki Pro Enstrüman işlemlerini sonuçlandırabilme olanağı veren hesap tipi; Opsiyon Hesabı OOPS sistemi üzerinde açılan, Müşteri tarafından verilen talimatla belirlenen ve Müşteri ye Opsiyon Finansal Araçlar üzerinde işlemleri sonuçlandırmasına olanak veren hesap tipi; 3/20

4 Sayfa No: 4/20 Dalgalı Spread Hesabı Müşteri nin açık talimatı ile açılan, Finansal Araçlar fiyatlarının X Trade Brokers Türkiye tarafından değişken Spread kullanarak kote edildiği ve böylece Spread in piyasa koşulları ile Dayanak Varlık fiyatlarını mümkün olan en iyi biçimde yansıtmasının sağlandığı seçili Enstrüman Hesap tır. Dalgalı Spread Hesabı açma talimatı, belirli bir Hesap üzerinde İşlem in Düzenlemeler Madde 8.5 de tarif edilen sabit Spread kullanılarak gerçekleştirilmesi imkanını ortadan kaldırır. Müşteri, Dalgalı Spread Hesabı nı dilediği zamanda kapatarak sabit Spread hesap türüne dönüş yapabilir. Dalgalı Spread Hesabı açılması için gerekli şartlar X Trade Brokers Türkiye internet sitesinde verilmiştir; İşlem Limiti Ayrı bir sözleşme ile tahsis edilen, Teminat a ikame olarak kullanılan ve Finansal Araçlar da Açık Pozisyon teminatı olarak kullanılan limit; Kullanıcı Adı Kullanıcının EOPS ve OOPS sistemlerinde İşlem yapması ve para çekmesi için gerek duyacağı kimlik numarası; Lot Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda belirtilen belirli bir Finansal Araç türüne ilişkin işlem birimi; Opsiyon Finansal Araç Finansal Araç Özellikleri Tablosunda, Sermaye Piyasası Kanununda tanımlanan şekliyle bir Opsiyon kontratı olduğu belirtilen bir Finansal Araç; Açık Pozisyon Finansal Araçlar üzerinde, Düzenlemeler Bölüm 13 hükümlerine uygun biçimde açılmış ve henüz kapatılmamış İşlemler; OOPS (Option Order Placement System) (Opsiyon Emri Verme Sistemi) Müşteriler in Opsiyon ve Enstrüman Finansal Araçlar üzerindeki İşlem Emirlerini doğrudan verebilecekleri internet uygulaması; Likidite Sağlayıcısı Likidite Sağlayıcılar XTrade Brokers Türkiye ye alım satım için teklifler verip, likidite sağlayan banka ve finansal kuruluşlardır. X Trade Brokers Türkiye, STP Teknolojisi sayesinde Likidite Sağlayıcılar ile Non Dealing Desk formatında çalışabilmektedir. İşlem Teyidi EOPS ve OOPS sistemlerinde özellikle Müşteri yatırım hesapları üzerinde gerçekleştirilen her operasyon sonrasında otomatik olarak oluşturulan ve İşlemin, özellikle de belirli bir Finansal Araç satışı ya da alımının gerçekleştirildiğini teyit eden bilgi; Opsiyon Primi Bir Opsiyon Finansal Araç ın alımı ya da satışı sonucunda ödenecek tutar; Hesap(lar) X Trade Brokers Türkiye tarafından Müşteri ye sağlanan Nakit Hesap, Nakit Alt Hesap ve diğer finansal araçların kayıtlarının ve mülkiyet hakkı hesaplarının tutulması Nakit Hesabı Müşteri için Düzenlemeler Bölüm 4 hükümlerine uygun olarak açılan ve tutulan, belirli Nakit Alt Hesapları na ayrılmış EOPS veya OOPS sistemi içerisindeki belirli Yatırım Hesapları nın Operasyonel Kayıtları ve Finansal Araç Kayıtlarına hizmet etmek amacıyla kullanılan hesap; Takas Hesabı X Trade Brokers Türkiye için, Finansal Araçlara ilişkin X Trade Brokers Türkiye ile Müşteri arasındaki Kapatılmış İşlemlere yönelik nakit takasın gerçekleştirilmesi amacıyla tutulan ve Müşteri ye yapılan ödemeler ile Müşteri nin nakit çekimleri için kullanılan banka hesabı; Yıllık Ekstre Bir takvim yılı içerisinde kapatılan tüm Finansal Araç İşlemlerinin listelendiği belge; Büyük Hatalı Fiyat Bir Finansal Enstrümanın fiyatının, Dayanak Varlık Piyasa Fiyatından çok ciddi ve Müşteri nin işlemini gerçekleştirirken açık bir şekilde fark edebileceği şekilde farklı olması durumudur. Bu durumun fark edilmesi ile ilgili kurallar Müşteri Emirlerinin Uygulanma Politikası nda detaylıca anlatılmıştır. Finansal Araç Kaydı - Müşteri talimatı uyarınca gerçekleştirilen ve özellikle Yatırım Hesaplarının EOPS ya da OOPS sisteminin muhasebe ve takas bölümlerine kaydedilen İşlemlere konu Finansal Araçlara ilişkin kayıt; Operasyonel Kayıt - Hesapların, Müşteri nin gerçekleştirilen İşlemlere ilişkin mevcut alacak ve borçlarının tahmini bir değerlemesinin kaydedildiği, özellikle de Teminatın mevcut seviyesinin izlenmesi amacıyla kullanılan yardımcı bir kaydı; Pozisyon Yenileme - Düzenlemeler Bölüm 15 te tanımlanan operasyon; İnterbank Piyasası Bankalar tarafından oluşturulan ve düzenlemeye tabi olmayan borsa dışı piyasa; Nakit Alt Hesabı Bakiyesi Belirli bir Nakit Alt Hesap ında Madde 4.5 te belirtilen operasyonlar gerçekleştirildikten sonra kalan fon bakiyesi; Şirket Merkezi - X Trade Brokers Türkiye firmasının merkezi; Spread - Belirli bir Finansal Araç ın alış ve satış fiyatı arasındaki fark; Nakit Alt Hesabı - Müşteri için Nakit Hesabı içerisinde açılan ve yönetilen, Operasyonel Kayıt ve Finansal Araç Kayıtlar na hizmet etmek amacıyla kullanılan kayıtlar; X Trade Döviz Kuru EOPS ya da OOPS sisteminde kayıtlı işlemin ifade edildiği, operasyonun kaydedildiği tarihte geçerli Baz Para Birimi kuru; Teminat Tablosu - Teminatı oluşturan ve pozisyon açıldığında ilgili Hesaplar içerisinde blokaja tabi olan fonlara ilişkin liste; Komisyon ve Ücret Tablosu - X Trade Brokers Türkiye tarafından, Sözleşmeler kapsamında verilen hizmetler karşılığında talep edilecek komisyon ve ücretlerin listesi; Swap Puanı Tablosu - Pozisyon Yenileme kapsamında hesaplanan Swap puanlarının listesi; Baz Para Birimi Müşteri nin İlgili Hesaplarının tutulduğu ve bu Hesaplar üzerindeki tüm işlemlerin kapatıldığı para birimi; 4/20

5 Sayfa No: 5/20 Finansal Araç Özellikleri Tablosu - Her bir Finansal Araca ilişkin İşlemlerin gerçekleştirilmesine yönelik ayrıntılı koşulları, özellikle de her bir Finansal Araca ait Spread Seviyesi ve Lot nominal değerini içeren tanımlamalar; İşlem - EOPS veya OOPS sistemleri üzerinden gerçekleştirilen Finansal Araç alımı ya da satışı; Ters İşlem - Mevcut durumda açık tutulan İşlemin tersi yönündeki İşlem; Sözleşmeler - Mülkiyet hakkı alım satımı ile mülkiyet hakkı hesapları ve nakit hesaplarının tutulmasından oluşan hizmetlerin sağlanmasına ilişkin, EOPS ve OOPS sistemleri üzerinden Finansal Araç işlemlerinin gerçekleştirilmesine yönelik koşulların tanımlandığı Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri Çerçeve Sözleşmesi ve Yurtdışı Türev Araçların Alım Satımına Aracılık İşlemleri Çerçeve Sözleşmesi dâhil olmak üzere imzalanan sözleşmeler ve tüm ekleri; İşlemin Gerçekleştirildiği Para Birimi Finansal Araç ların nominal değerinin tanımlandığı para birimi; Net İşlem Sonucu - Belirli bir Finansal Araç üzerinde gerçekleştirilen ve kapatılmış bir İşlemden, Swap Puanı tutarları ve İşleme ilişkin Komisyon ve Ücret tablosunda belirtilen komisyon ve ücret düzeltmeleri yapıldıktan sonra realize edilen kar veya zarar; Alışılagelmiş Uygulamalar - Piyasada belirli bir Dayanak Varlık için geçerli, Finansal Araç ın fiyatının kote edilmesinde temel alınan prensipler ve gelenekler; Teminat Finansal Araç Açık Pozisyonları için teminat teşkil eden fonlar; İşlem Emri, Emir Müşteri tarafından kendi hesabına bir İşlem gerçekleştirilmesi amacıyla verilen ve X Trade Brokers Türkiye tarafından Düzenlemeler Bölüm 12 hükümlerine uygun biçimde tamamlanan emir; Kapalı Pozisyon / Kapatma İşlemi - Karşılığında bir Ters İşlem veya Kapama Pozisyonu nun belirli bir Açık Pozisyonu kapatma İşlemi olduğu belirtilerek gerçekleştirildiği İşlem; 2. Genel Hükümler 2.1 X Trade Brokers Türkiye, Finansal Araç alım satımına ilişkin emirlerin kabul edilmesi ya da iletilmesi ile emirlerin Müşteriler in hesabına gerçekleştirilmesi hizmetlerini aşağıdaki kaynaklarda belirtilen şartlar çerçevesinde gerçekleştirecektir: a. Müşteri ye Sözleşme nin imzalanması öncesinde yazılı olarak verilerek veya elektronik form kullanılarak X Trade Brokers Türkiye web sitesinden indirilebilecek, mülkiyet haklarının alım satımı, mülkiyet hakkı ve nakit hesaplarının tutulması hizmetlerine ilişkin Düzenlemeler (Düzenlemeler); b. Mülkiyet hakkı alım satımı ile mülkiyet hakkı hesapları ve nakit hesaplarının tutulmasından oluşan hizmetlerin sağlanmasına ilişkin Kaldıraçlı Alım Satım İşlemleri Çerçeve Sözleşmesi ve Yurtdışı Türev Araçların Alım Satımına Aracılık İşlemleri Çerçeve Sözleşmesi (Sözleşmeler); c. Yatırım Riski Beyanı; d. Müşteri Emirlerinin Uygulanma Politikası e. Finansal Araç Özellikleri Tablosu; f. Komisyon ve Ücret Tablosu; g. İşlem Günleri Tablosu; h. Teminat Tablosu; ve i. Swap Puanı Tablosu. 2.2 X Trade Brokers Türkiye, emirleri Müşteri adına ve yararına gerçekleştirirken Müşteri Emirlerinin Uygulanma Politikasına harfiyen riayet edecektir. Müşteri Emirlerinin Uygulanma Politikasına X Trade Brokers Türkiye nin internet adresinden ulaşılabilir. X Trade Brokers Türkiye, Müşteri yi, Müşteri Emirlerinin Uygulanma Politikası nda meydana gelebilecek değişikliklerle ilgili bilgilendirecektir. 2.3 EOPS ya da OOPS sistemlerinde atıfta bulunulan tüm zamanlar Orta Avrupa Saati olarak değerlendirilecektir. 3. Sözleşmelerin İmzalanması 3.1 Müşteri, X Trade Brokers Türkiye ile çalışmaya başlayabilmek için Sözleşme ile birlikte bunun bir parçasını oluşturan Yatırım Riski Bildirimi, Müşteri Emirlerinin Uygulanma Politikasını imzalayacak, ayrıca Müşteri Kimlik Kartı nı dolduracaktır. X Trade Brokers Türkiye nin hizmet sunduğu belirli bir piyasanın sunduğu kullanılabilir hesap tipleri bazında, Müşteri işbu Sözleşme uyarınca X Trade Brokers Türkiye nin sunduğu belirli bir veya daha fazla Hesap seçebilecektir. Müşteri açılabilecek hesap detaylarını X Trade Brokers Türkiye nin internet adresinde bulabilir. Müşteri, işbu Sözleşme yi imzalamadan önce piyasadaki belirli kullanılabilir Hesaplar hakkında bilgi edinecektir. X Trade Brokers Türkiye herhangi bir nedenle herhangi bir Müşteri ye hesap açmayı reddetme hakkına sahiptir. 3.2 Müşteri, bunlara ek olarak, Sözleşmenin imzalanması aşamasında Kullanıcı Kullanım Bilgileri ni okuyacak, X Trade Brokers Türkiye İşlem sistemlerinin demo Hesap kullanımı hakkında bilgi edinecek ve Madde 3.1 ve 3.2 de belirtilen hususları kabul ettiğine dair bir beyan verecektir. 3.3 X Trade Brokers Türkiye, Müşteri den aldığı bilgilere dayanarak ve Müşteri nin finansal araçlara yönelik yatırım bilgisi ile tecrübesini de göz önünde bulundurarak, Sözleşme kapsamında sağlanacak hizmetlerin söz konusu Müşteri ye uygun olup olmadığını değerlendirecektir. X Trade Brokers Türkiye, yukarıda bahsedilen değerlendirme neticesinde belirli bir hizmetin yüksek yatırım riski nedeniyle Müşteri için uygun olmadığına kanat getirirse, bu durumla ilgili Müşteri ye bilgi verecektir. Müşteri nin yukarıda istenen bilgileri sağlamaması durumunda X Trade Brokers Türkiye, Müşteri yi belirli bir hizmet ya da finansal aracın kendisi için uygun olup olmadığı değerlendirmesini 5/20

6 Sayfa No: 6/20 yapamadığı konusunda uyaracaktır. 3.4 Sözleşme aşağıdaki şekillerde imzalanabilir: a. Doğrudan bir X Trade Brokers Türkiye çalışanı vasıtasıyla, ya da b. Müşteri nin gerekli bilgileri doldurduktan ve Sözleşme ile talep edilen bildirimleri imzaladıktan sonra bunları posta ile X Trade Brokers Türkiye ye gönderecektir. Ancak Müşteri kimlik doğrulaması, Sözleşmenin imzalanması öncesinde kurye şirketi çalışanı tarafından Madde 3.7 de belirtilen Kimlik belgesi ya da Madde 3.8 de belirtilen belgeler kullanılarak gerçekleştirilecektir. Sözleşme nin akdi, Taraflarca imzalandığı zamanda gerçekleşir. Sözleşme nin akdi, Nakit Hesabının açılması ve hizmetlerin sağlanması için gereklidir. 3.5 X Trade Brokers Türkiye, Sözleşmenin bir çalışanı huzurunda imzalanması öncesinde: a. Belgeleri doğrulayacak; b. Müşteri bilgilerinin doğruluğunu teyit etmek amacıyla ilave belgeler de talep edebilecektir. 3.6 Sözleşmenin kurye şirket vasıtasıyla posta ile akdedilmesi durumunda: a. Müşteri, Sözleşmenin akdi öncesinde, X Trade Brokers Türkiye web sitesinde bulunan anketi, Sözleşmenin akdi için gerekli tüm bilgilerle, Madde 3.7 de belirtilen belgelerin kapsamına uygun biçimde dolduracaktır. b. Bilgilerin Müşteri tarafından Madde a da belirtilen biçimde doldurulmasını müteakip X Trade Brokers Türkiye, Müşteri ye Sözleşmenin iki nüshası ile birlikte Madde 3.1 de belirtilen diğer ilgili belgeleri gönderecektir. c. Sözleşme ve Madde 3.1 de belirtilen belgeler Müşteri ye, Müşteri kimlik doğrulamasının kurye şirketi çalışanı tarafından Madde 3.7 de verilen Kimlik belgesi ya da Madde 3.8 de verilen belgeler kullanılarak gerçekleştirilmesi sonrasında gönderilecektir. Müşteri nin doğrulanması prosedürü, X Trade Brokers Türkiye ile kurye şirket arasında yapılacak uygun bir sözleşme çerçevesinde yürütülecektir. d. Doğrulamanın ardından Müşteri, imzaladığı Sözleşmeyi madde 3.1 de belirtilen belgeler ve madde 3.7 ile 3.8 de belirtilen belgelerin kopyaları ile birlikte geri gönderecektir. e. Sözleşmenin posta yoluyla akdedilmesi ve Sözleşmeyi akdeden kişinin kimliği ya da gönderilen belgelerin doğruluğu ile ilgili şüphe doğması halinde X Trade Brokers Türkiye, Nakit Hesabı ya da Nakit Alt Hesabı açmayı ve hizmet vermeyi reddetme hakkını saklı tutar. f. X Trade Brokers Türkiye, Sözleşmeleri posta yoluyla akdetme uygulamasından vazgeçme kararı alabilir. Müşteri, böylesi bir durumun olması halinde bilgilendirilecektir. g. Sözleşme nin posta yoluyla imzalanmasına ilişkin tüm bilgiler X Trade Brokers Türkiye internet sitesinde mevcuttur. 3.7 Sözleşme imzalamaya yönelik kanuni ehliyete sahip gerçek kişilerin Kimlik belgesi ibraz etmesi gereklidir. Söz konusu gerçek kişilerin Türkiye Cumhuriyeti vatandaşı olması durumunda, Kimlik belgesi, T.C. Kimlik No içermelidir. 3.8 Tüzel kişi ya da tüzel kişiliği bulunmayan organizasyonel teşekküller, Sözleşme akdinde aşağıdakileri ibraz edeceklerdir: a. Tüzel kişiliği kanıtlayan belgeler ya da tüzel kişiliği bulunmayan organizasyonel teşekküllere ilişkin tescil belgesinin aslı, ilgili sicil kaydı ya da iş faaliyeti siciline kaydı kanıtlayan belge veya belirli bir türde iş faaliyetinde bulunmak için gerekli yasal ruhsatın aslı. b. Vergi kimlik no. beyanı, c. Vergi dairesi bildirimi, d. Temsil yetkisine sahip kişileri (varlıklarla ilgili haklar ve yükümlülüklerle ilişkili yetki kullanmaya ve Müşteri nin Nakit Hesabı ve Nakit Alt Hesabını kullanmaya yetkili kişiler) gösteren belge, e. Madde d de belirtilen kişilerin imza örnekleri, f. Yasal düzenlemelerin gerektirebileceği diğer belgeler. 3.9 Madde 3.7 ve 3.8 de belirtilen belgelerin asılları ya da noter onaylı suretleri ibraz edilecektir X Trade Brokers Türkiye, Madde 3.7 ve 3.8 de belirtilenlerden bağımsız olarak, yasaların gerektirmesi durumunda ilave bilgiler talep etme hakkını saklı tutar Sözleşme nin akdi ve hukuki ehliyete sahip olmayan bir kişi lehine açılmış Nakit Hesabı ve Nakit Alt Hesap ın kullanımı, yasa hükümlerinde belirtilen esaslara tabi olacaktır Bu durumda söz konusu kişiler, Nakit Hesabı ve Nakit Alt Hesap ın ortak sahipleri sayılacaklardır. Hesapların ortak sahipleri, Sözleşme yi imzalamakla X Trade Brokers Türkiye nin müşterek ve müteselsil alacaklısı haline gelirler Ortak hesap sahipleri, yasa hükümlerine tabi olmak kaydıyla aşağıdakileri kabul ederler: a. Ortak hesap sahiplerinin her birinin hesap kapsamındaki varlıkların yönetiminde sınırsız yetkiye sahip olacağı, ve b. Ortak hesap sahiplerinin her birinin, X Trade Brokers Türkiye tarafından verilen hizmetlerin kullanımı ve kurum nezdindeki hesaplarla ilişkili olarak diğeri adına tasarrufta bulunma yetkisine sahip olacağı Ortak hesap sahipleri, X Trade Brokers Türkiye tarafından verilen hizmetler neticesinde doğabilecek tüm yükümlülükler, özellikle de Sözleşmeden doğacak yükümlülükler için X Trade Brokers Türkiye ye karşı müştereken ve müteselsilen sorumlu olacaklardır. X Trade Brokers Türkiye tarafından ortak hesap sahiplerinin birine yapılmış olan bildirim veya 6/20

7 Sayfa No: 7/20 gerçekleştirilen yazışmalar, diğer hesap sahibine de tebliğ edilmiş sayılacaktır. Sözleşme imza edildikten sonra, ortak hesap sahibi sayısının değiştirilmesine yönelik herhangi bir değişiklik yapılamaz Müşteri, Düzenleme Madde 3.7, 3.8 de belirtilen belgelere ilişkin herhangi bir değişikliği X Trade Brokers Türkiye ye derhal bildirecektir. X Trade Brokers Türkiye, Müşteri nin Düzenleme Madde 3.7 ve 3.8 de belirtilen belgelere ilişkin herhangi bir değişikliği X Trade Brokers Türkiye ye derhal bildirme yükümlülüğünü yerine getirmemesi nedeniyle doğabilecek kayıplara ilişkin herhangi bir sorumluluk kabul etmeyecektir. 4. Nakit Hesabı 4.1 X Trade Brokers Türkiye, Müşteri nin Nakit Hesabını, Müşteri nin X Trade Brokers Türkiye tarafından Sözleşmenin imza aşamasında ya da İşlem Limitinin tahsisinde belirteceği tutardan az olmayacak bir tutarda nakdi Takas Hesabına yatırmasını müteakip açacaktır. Nakit Hesabı, önceki cümlede bahsedilen tutarın Takas Hesabına alacak kaydedilmesini ya da İşlem Limitine tahsisini müteakip açılacaktır. 4.2 X Trade Brokers Türkiye, Müşteri ye, gerçekleştirilen işlemlerde kullanılmak üzere bir Nakit Hesabı açacaktır. 4.3 Nakit Hesabı Baz Para Birimi cinsinden tutulacaktır. 4.4 X Trade Brokers Türkiye, belirli Yatırım Hesapları dâhilinde işlem mutabakatı için Nakit Hesabı içerisinde ayrı bir Nakit Alt Hesabı tutacaktır. 4.5 Nakit Alt Hesabına aşağıdaki işlemler kaydedilecektir: a. Müşteri nin fonlarından yapılan ödemeler ve nakit çekim işlemleri; b. Belirli Yatırım Hesapları dahilinde Finansal Araçlara ilişkin kapatılmış İşlemler den doğan kar ve zararlar; c. Swap puanlarının takas edilmiş tutarlarına ilişkin masraflar ile X Trade Brokers Türkiye ye Komisyon ve Ücret Tablosu uyarınca ödenmesi gerekli komisyon ve ücretler; d. İşlem Limitinin tahsisi, artırılması, azaltılması ya da geri alınması ile ilişkili alacak ve borç kayıtları; e. Fonların Nakit Alt Hesabı kapsamında yeniden sınıflandırılması ile ilişkili alacak ve borç kayıtları; f. İşlem koşullarının Bölüm 8 de belirtilen şekilde iptali ya da ayarlanması ile ilişkili alacak ve borç kayıtları; g. Fonların diğer Nakit Alt Hesabı kapsamında yeniden sınıflandırılması ile ilişkili alacak ve borç kayıtları; h. Sözleşme kapsamında doğabilecek diğer masraflar; i. Bir Hisse Senedi Enstrümanları Dayanak Varlığının açığa satışı ile ilişkili ilave masraflar, söz konusu Dayanak Varlığın borç alınmasının zor olması halinde X Trade Brokers Türkiye, işbu Düzenleme Madde 15.8 de belirtilen ücretleri talep edecektir. 4.6 Müşteriler in Nakit Hesabına yapacakları ödemeler, X Trade Brokers Türkiye tarafından belirlenen Takas Hesabına gerçekleştirilecektir. Takas Hesabı, Sözleşmede yazılı olarak belirtilecektir. X Trade Brokers Türkiye, Takas Hesabının değişmesi durumunda bu durumu en geç değişikliğin 5 iş günü öncesinden Müşteri ye bildirecektir. 4.7 Müşteri, Takas Hesabına ödeme yaparken aşağıdaki bilgileri sağlayacaktır: a. Nakit Hesabı sahibinin adı soyadı; b. Ödeme konusu; c. Tanımlı kullanılabilir Nakit Alt Hesabı; d. Müşteri nin kimlik numarası - Kullanıcı Adı. 4.8 Nakit Hesabına ödenen fonlar aşağıdaki sıra ile kullanılacaktır: a. X Trade Brokers Türkiye ye ödenecek komisyon ve ücretler; b. Müşteri nin İşlem koşullarının Bölüm 8 de belirtilen şekilde iptali ya da ayarlanması ile ilişkili alacakları; c. Nakit Hesabındaki eksi bakiyenin kapatılması; d. Kapatılmış İşlemlerden doğan zararın karşılanması; e. Opsiyon Finansal Araçlardan doğan zararın karşılanması; f. Teminat olarak kullanım. 4.9 X Trade Brokers Türkiye, Müşteri nin Nakit Hesabında tutulan fonlara ilişkin talimatlarını yalnızca aşağıdaki amaçlar için gerçekleştirecektir: a. Finansal Araç İşlemlerine ilişkin sonuçların takası; b. Fonların Nakit Alt Hesabı kapsamında yeniden sınıflandırılması; c. X Trade Brokers Türkiye ye ödenecek komisyon ve ücretlerin karşılanması; d. Müşteri nin Kimlik Kartında belirtilen banka hesabına fon transferi Müşteri nin banka hesabına fon transferine ilişkin talimat, Müşteri tarafından Şirket Merkezinde şahsen verilebileceği gibi, Bölüm 10 da verilen Müşteri Kimlik Tespiti Prensiplerine uygun biçimde gerçekleştirilecek kimlik tespiti sonrasında X Trade Brokers Türkiye ye faks ya da telefon yoluyla da verilebilir Müşteri nin Nakit Hesabından fon transferi, yalnızca Müşteri tarafından Müşteri Kimlik Kartında belirtilen banka hesabına gerçekleştirilecektir Fon çekimi talimatları, Müşteri den ilgili talimatın alındığı müteakip en geç 3 iş günü içerisinde gerçekleştirilecektir X Trade Brokers Türkiye, Müşteri nin Nakit 7/20

8 Sayfa No: 8/20 Hesabından fon çekimine yönelik talimatını aşağıdaki durumlarda reddedecektir: a. Çekim talimatında yer alan banka hesabı ile Müşteri Kimlik Kartında yer alan banka hesabı arasında tutarsızlık bulunması; b. Çekim talimatında yer alan tutarın, belirli bir Yatırım Hesabı dahilinde Operasyonel Kayıtta belirtilen hesap bakiyesini aşması; c. Fonların yürürlükteki yasalar uyarınca bloke edilmiş ya da bunlara el konmuş olması Müşteri nin Nakit Hesabı ve Nakit Alt Hesabına kaydedilen İşlemler, söz konusu işlemlerin Nakit Hesabına kaydedildiği günü geçerli olan X Trade Döviz Kuru üzerinden Baz Para Birimi ne çevrilecektir Müşteri, X Trade Brokers Türkiye Yönetim Kurulu Üyesi tarafından verilen talimatta Hesabı için uygulanabilir faiz oranları belirlenmediği müddetçe, ilgili Hesaplarda tutulan fonlar için faiz hakkı olmadığını kabul eder. Talimatta bir değişiklik olması durumunda Madde 28.9 hükümleri geçerli olacaktır. Faiz ödemeleri, İşlem Gününün sonu itibariyle Operasyonel Kayıtta belirtilen kullanılabilir fonlar baz alınarak değerlendirilecektir. Faiz ödemelerine ilişkin belirli Nakit Alt Hesabına yapılacak alacak kayıtları, aylık olarak ve Müşteri nin ilgili Nakit Alt Hesabı na takip eden ayın en geç 7. iş gününe kadar gerçekleştirilecektir. 5. Operasyonel Kayıt 5.1 X Trade Brokers Türkiye, EOPS ve OOPS sistemlerinin bir parçası olarak, her bir Nakit Alt Hesabı yardımcı kayıtlarının tutulması amacıyla Müşteri hesabına bir Operasyonel Kayıt tutacaktır. 5.2 Operasyonel Kayıt Baz Para Birimi cinsinden tutulacak ve tüm Kayıt kalemleri güncel X Trade Döviz Kuru üzerinden Baz Para Birimi ne çevrilecektir. 5.3 Net Varlıklar, Temel, STP, Basic, Standart veya Pro Hesap üzerinde belirli Nakit Alt Hesapları üzerinde aşağıdaki düzeltmeler gerçekleştirildikten sonra belirlenecektir: a. Henüz kapatılmamış Finansal Araç İşlemlerine ilişkin kar/zarar (Opsiyon Finansal Araç İşlemleri hariç); b. Swap puanlarının takas edilmemiş tutarları, X Trade Brokers Türkiye ye Komisyon ve Ücret Tablosu uyarınca ödenmesi gerekli komisyon ve ücretler. OOPS sistemindeki Net Varlıklar, Nakit Alt Hesabı kapatılmamış Opsiyon Finansal Araç değerlendirmesi ile ayarlandıktan sonra belirlenecektir. 5.4 Operasyonel Kayda göre kullanılabilir fon bakiyesi, Net Varlık üzerinde Müşteri nin belirli Nakit Alt Hesabına Açık Pozisyonları güvence altına almak amacıyla konan bloke Teminat tutarı kadar düzeltme yapıldıktan sonra belirlenecektir. 5.5 Teminat tutarı, Müşteri nin belirli Nakit Alt Hesabında tutulan fonların tutarı ve Müşteri tarafından gerçekleştirilen İşlemlere konu Finansal Araç türlerine bağlı olarak belirlenecektir. Teminat belirleme ile ilgili ayrıntılı prensipler Teminat Tablosunda belirtilmiştir. 6. Finansal Araç Kaydı 6.1 EOPS ve OOPS sistemlerinde yer alan Finansal Araç Kaydı, Müşteri tarafından gerçekleştirilen Finansal Araç İşlemlerini kaydetmek için kullanılacaktır. 6.2 İşlem, Finansal Araç Kaydına, Müşteri hesabında gerçekleştirildiği anda kaydedilecektir. 6.3 Finansal Araç Kaydı, Finansal Araçlardaki açık İşlemlerin bir listesini içerecektir. 6.4 Finansal Araç Kaydı, Finansal Araç İşlemleri ile ilgili aşağıdaki parametreleri içerecektir: a. İşlem numarası Alım/Satım; b. Müşteri Kimlik Numarası - Kullanıcı Adı; c. Müşteri nin adı, soyadı ya da şirket adı; d. İşlemin açılma tarihi, saati ve dakikası; e. İşlem türü (alış/satış); f. Finansal Araç türü; g. İşlemin gerçekleştirildiği Finansal Araç sayısı Lot; h. Açılış Fiyatı; i. Kapanış Fiyatı; j. Komisyon ve Ücret Tablosunda belirtilmiş ise, gerçekleştirilen İşlem için X Trade Brokers Türkiye ye ödenecek komisyon tutarı; k. Swap puanlarının tutarı; l. İşlem karı/zararı; m. Diğer İşlem parametreleri 6.5 Finansal Araçların kapatılmamış ve Finansal Araç Kaydına kaydedilmemiş değeri, belirli bir Finansal Aracın piyasa kapanış fiyatını esas alan sürekli bir değerlemeye tabi olacaktır. 6.6 Tüm Finansal Araçlardaki kar veya zarar Baz Para Birimi üzerinden belirlenecek ve Operasyonel Kayda tahakkuk ettirilecektir. 6.7 Finansal Araç Kaydına işlenen bir İşlem, söz konusu işleme ilişkin takasın gerçekleşmesi sonrasında Finansal Araç Kaydından silinecektir. 7. Teminat Oluşturma Ve Belirleme Prensipleri 7.1 Müşteri, gerçekleştirdiği İşleme dâhil olan Lot sayısına denk tutarda Teminat vermek kaydıyla belirli bir Finansal Araç üzerinde İşlem yapabilir. 7.2 Teminat seviyesi Teminat Tablosu doğrultusunda belirlenecek ve bu şekilde belirtilen teminata karşılık gelen tutar Müşteri nin belirli Nakit Alt Hesabında bloke edilecektir Bir Pozisyonun Temel, STP, Basic, Standart veya Pro Hesapta Açık olması halinde, belirli Nakit Alt 8/20

9 Sayfa No: 9/20 Hesabındaki kullanılabilir bakiye aşağıda belirtilen tutarlarda azaltılacaktır: a. Belirli Nakit Alt Hesap ta Madde 7.1 ve 7.2 uyarınca bloke edilen mevcut Teminat tutarı; b. Henüz kapatılmamış Finansal Araç İşlemlerindeki zarar seviyesi; c. Swap puanlarının takas edilmemiş tutarları ile X Trade Brokers Türkiye ye Komisyon ve Ücret Tablosu uyarınca ödenmesi gerekli komisyon ve ücretler Bir Pozisyonun Opsiyon Hesabında Açık olması halinde, Nakit Alt Hesabındaki kullanılabilir bakiye aşağıda belirtilen tutarlarda azaltılacaktır: a. Nakit Alt Hesabında Madde 7.1 ve 7.2 uyarınca bloke edilen mevcut Teminat tutarı; b. Kapatılmamış Opsiyon Finansal Araç işlemleri ile ilgili negatif değerleme. 7.3 X Trade Brokers Türkiye, otomatik olarak ve Müşteri onayını almaksızın aşağıdaki hususları yerine getirecektir: a. Temel, STP, Basic, Standart veya Pro Hesap dahilinde, Net Varlık tutarının mevcut Teminatın %30 una eşit veya bunun altında olması durumunda, X Trade Brokers Türkiye Müşteri nin henüz kapatılmamış ve en büyük zarara yol açan İşlemini kapatacaktır. Söz konusu İşlemler daima mevcut piyasa fiyatından kapatılacaktır. b. Net Varlığın Opsiyon Hesap sistemi dahilinde mevcut Teminatın %30 una eşit ya da bu değerden düşük olması veya mevcut Nakit Alt Hesabı Bakiyesinin ekside olması durumunda, X Trade Brokers Türkiye Opsiyon Finansal Araç üzerinde gerçekleştirilen henüz kapatılmamış Müşteri İşlemini otomatik olarak ve Müşteri onayını almaksızın kapatacaktır. Öncelikle piyasa fiyatının bulunduğu en yüksek mutlak değere sahip kısa pozisyonlar, kısa pozisyon olmaması durumunda ise piyasa fiyatının bulunduğu en düşük mutlak değere sahip uzun pozisyonlar kapatılacaktır. Opsiyon Finansal Araçlarda açık pozisyonlar, mevcut Net Varlık tutarı mevcut Teminat tutarının %30 unu aştığı ve Nakit Alt Hesabında artı bakiye kaydedildiği zamana kadar azaltılacaktır. Kapanış İşlemleri daima güncel piyasa fiyatından gerçekleştirilecektir. 7.4 Madde 7.3 te belirtilen şekilde kapatılan bir Müşteri İşleminin takası, Müşteri nin ilgili Nakit Alt Hesabına yansıtılacaktır. 7.5 Müşteri, gerekli Teminat tutarı ile Müşteri tarafından tutulan bir Açık Pozisyona ilişkin Nakit Hesabı ya da Nakit Alt Hesabında tutulması gerekli ilave fon tutarlarını sürekli olarak takip edecektir. 7.6 Müşteri, X Trade Brokers Türkiye ye bir İşlemin kapatılmasını gerektiren nedenlerden birisinin oluşması halinde Madde 7.4 te belirtilen hareketleri onay almadan kendi adına gerçekleştirme yetkisi verir. Söz konusu hareketler Müşteri nin isteği dışında ya da Müşteri nin zararına yapılmış hareketler olarak değerlendirilmeyecektir. 7.7 Güncel Teminat Tablosuna Şirket Merkezi ya da X Trade Brokers Türkiye internet sitesinden daima ulaşılabilecektir. 8. Finansal Araç Fiyat Kotasyonu Prensipleri Genel 8.1 X Trade Brokers Türkiye Finansal Araç fiyatlarını, bahsi geçen Dayanak Varlıkların işlem hacminin en yüksek ve en likit olduğu İnterbank Piyasasında veya diğer finans piyasasında geçerli olan ilgili Dayanak Varlık fiyatları bazında İşlem Günlerinde sistematik olarak kote edecektir. 8.2 İşlem fiyatları, Temel, STP, Basic, Standart veya Pro yahut Opsiyon Hesabı nda lider finansal kurumların açıkladığı mevcut fiyatlar bazında sürekli olarak kote edilecektir. 8.3 X Trade Brokers Türkiye, işlem fiyatlarının en tanınmış bilgi servisleri tarafından gerçek zamanlı olarak açıklanan Dayanak Varlık fiyatlarından bariz bir şekilde farklı olmamasını sağlamaya gayret edecektir. 8.4 Madde 8.1 ve 8.2 de belirtilen şekilde belirlenen Finansal Araç fiyatı, X Trade Brokers Türkiye tarafından daima iki yönlü kote edilecektir. İki yönlü kotasyon, eşzamanlı olarak bir alış fiyatı ve karşılık gelen bir satış fiyatı içerecektir. Alış ve satış fiyatı arasındaki fark Spread i oluşturacaktır. 8.5 İşlem tipi ve Müşteri nin Finansal Araçlar üzerinde uygulayacağı İşlem fiyatlarının seçimi, aşağıdaki haller haricinde Müşteri nin kendi sorumluluğu ve takdirindedir: a. X Trade Brokers Türkiye, Düzenlemeler de belirtilen ilkelere uygun olarak İşlem i kapatmak için işbu Sözleşme ile kendisine verilen hakları kullanacaktır; b. İşlem, Madde 7.3 hükümlerine göre kapatılacaktır. 8.6 X Trade Brokers Türkiye den İşlem Günleri nin haricindeki günlerde Finansal Araç fiyatlarını kote etmesi, İşlem Emri kabul etmesi ve Müşteri talimatlarını yerine getirmeyecektir. 8.7 Finansal Araç fiyat kotasyonları EOPS veya OOPS sistemleri üzerinden yayınlanacaktır. X Trade Brokers Türkiye Finansal Araç fiyatlarını telefonla da kote edebilir. 8.8 Müşteri emrinin Finansal Araç Özellikleri Tablolarında belirlenen Lot sayısını (Lotlardaki maksimum emir değeri) aşması durumunda, X Trade Brokers Türkiye Müşteriden ilave gereklilikleri yerine getirmesini ve İşlem ile ilgili özel koşullar sunmasını talep edebilir. Müşteri emri verdiği anda, X Trade Brokers Türkiye Müşteriye bu konu hakkında doğrudan bildirim yapacaktır. Müşteri sunulan koşulları kendi iradesiyle kabul edecektir. Temel Enstrümanlar Ve Basic Enstrümanlar (sabit Spread li) 8.9 X Trade Brokers Türkiye, Finansal Araç Özellikleri Tablosu nda belirtilen sabit Spread li Temel Enstrümanlar ve Basic Enstrümanlar için Finansal Araç Özellikleri Tablos unda belirtilen sabit Spread li bir fiyat saptamaktadır. 9/20

10 Sayfa No: 10/ X Trade Brokers Türkiye, bireysel Temel Enstrümanlar ve Basic Enstrümanlar için aşağıdaki koşullar altında İşlem Spread lerini artırma hakkını saklı tutar: a. Belirli Dayanak Aracın fiyatın ortalamadan daha yüksek dalgalanma olması; b. Belirli Dayanak Aracın piyasasında düşük nakde çevrilebilirlik; c. Beklenmeyen politik veya ekonomik olaylar; d. Mücbir sebepler Madde 8.10 da belirtilen hallerde, Spread Müşteri ye önceden bildirim yapılmaksızın artırılabilecektir. Temel Enstrümanlar, Standart Enstrümanlar, Pro Enstrümanlar ve STP Enstrümanlar (Serbest Spread li) 8.12 X Trade Brokers Türkiye, Serbest Spread li Temel Hesaplar için, STP, Standart ve Pro Hesaplar için Dayanak Araç fiyatlarının dalgalanması ve hâkim gelen piyasa koşullarını yansıtan değişken Spread in kullanarak bir fiyat saptayacaktır Serbest Spread li Temel Hesaplar, STP Hesaplar, Standart ve Pro Hesaplar için Spread, Dayanak Araç fiyatlarının dalgalanması ve hâkim gelen piyasa koşullarını yansıttığı üzere sürekli olarak değişecektir. Pro Enstrümanlar ve STP Enstrüman Fiyatlarına İlişkin Ek Kurallar (Piyasa Fiyatı Uygulaması) 8.14 Piyasa koşullarında gerçekleştirilen Pro Enstrümanlar ve STP Enstrümanların EOPS ta Müşteri ye gösterilen kotasyonları tamamen gösterge bazında olup, X Trade Brokers işlemlerin bu seviyelerden gerçekleşmesini garanti etmemektedir. Müşteri Emri nin yerine getirilmesinin fiyatı, Müşteri den ek onay alınmasına gerek olmaksızın, o an X Trade Brokers Türkiye nin teklif edebileceği en iyi fiyatı baz alacaktır. İşlem in gerçekleştiği STP veya Pro Enstrümanın mevcut tutarı, İşlem in tamamlanmasının ardından Müşteriye raporlanacaktır. Tamamlanan bir İşlem in STP Enstrüman veya Pro Enstrüman tutarı Müşterinin Operasyonel Kayıtlarına yansıtılmaktadır Yukarıda Madde 8.14 de açıklanan durum standart bir piyasa oluşumu olup Finansal Araç Tutarındaki bir yanlışlık olarak anlaşılmamalıdır. Bu hallerde arasındaki hükümler uygulanmaz Yabancı Ortaklar, bilgilendirme ajansları, ilgili piyasa veya veri sağlayıcılardan gelen veya bunlar ile gerçekleştirilen STP Enstrüman veya Pro Enstrüman fiyatlarının belirlendiği teklif, emir, fiyat veya işlemler X Trade Brokers Türkiye nin kontrolü dışında gelişen nedenlerle iptal edilebilir veya geri çekilebilir. Bu tip durumlarda X Trade Brokers Türkiye Müşteri ile STP Enstrüman veya Pro Enstrümanlar üzerinde yapılan işlemden çekilme hakkını saklı tutar. Bu tip bir durumda emir, teklif veya işlemin iptal edildiği yahut geri çekildiği tarihten itibaren iki gün içerisinde bu iptal veya çekilme ile ilgili dokümantasyon ve bildirimler Müşteriye iletilmek durumundadır. Hisse Senedi Enstrümanlarının Kotasyonu ile İlgili Kurallar 8.17 X Trade Brokers Türkiye, Hisse Senedi Enstrüman larını karşılık gelen Dayanak Varlık fiyatlarını esas alarak İşlem Günlerinde sistematik olarak kote edecektir Çoğu durumda Müşteri tarafından girilen Hisse Senedi Enstrümanı işlemi, Dayanak Varlık üzerinden bir ya da birden fazla Dayanak Borsada işlem gerçekleştirilmesi ile sonuçlanır X Trade Brokers Türkiye, Dayanak Borsalardaki alış ve satış kotasyonlarının değişkenliğinden dolayı, değişken Spread li ve iki yönlü bir Hisse Senedi Enstrüman kotasyonu verecektir. Çoğu durumda Müşteri tarafından girilen Hisse Senedi Enstrüman İşlemi, Dayanak Varlık üzerinde bir ya da birden fazla Dayanak Borsada işlem gerçekleştirilmesi ile sonuçlanır. EOPS sisteminde gösterilen Hisse Senedi Enstrüman kotasyonu bilgi amaçlı olarak kabul edilmelidir ve bazı durumlarda Müşterinin bu kotasyonla işlem yapacağını garanti eder nitelikte olmayabilir. Bir Hisse Senedi Enstrüman İşlemine ilişkin güncel Hisse Senedi Enstrüman fiyatı, Dayanak Varlığın X Trade Brokers Türkiye tarafından bildirilmiş işlem fiyatını baz alacaktır. Tamamlanan İşleme ilişkin Hisse Senedi Enstrüman ı Operasyonel Kayıtta görülebilecektir Yukarıda Madde 8.18 de belirtilen durum standart bir piyasa oluşumu olup Finansal Araç Tutarındaki bir yanlışlık olarak anlaşılmamalıdır. Bu hallerde arasındaki hükümler uygulanmaz. Finansal Araç Fiyatında Hata Riski 8.21 Müşteri, X Trade Brokers Türkiye tarafından EOPS veya OOPS sistemi üzerinden yayınlanan kotasyonlarda hatalar olabileceğini kabul eder. Söz konusu hatalar X Trade Brokers Türkiye nin Finansal Araç fiyatının esas alındığı Dayanak Varlık fiyatından Dayanak Varlığın Piyasa Fiyatını yansıtmayacak şekilde farklı olmasına yol açar, bu nedenle de hatalı olarak değerlendirilmelidir. Bir yatırımcı olarak Müşteri, Dayanak Varlığın mevcut yaklaşık Piyasa Fiyatından İşlemin gerçekleşmesinden önce haberdar olmalıdır Fiyattaki hatanın X Trade Brokers Türkiye nin kontrolü dışında gelişen durumlar nedeniyle meydana gelmiş olması durumunda, X Trade Brokers Türkiye zararlar ve kar kayıpları konusunda Müşteriye karşı sorumlu değildir. Böyle bir durumda X Trade Brokers Türkiye Müşteri ile gerçekleştirilen bu İşlemden çekilecektir Madde 8.21 de bahsedilene benzer bir durumda, taraflar İşlem koşullarını karşılıklı mutabakatla düzenleyebilir. Taraflar arasında İşlem koşullarının ayarlanması konusunda mutabakat sağlanamaması veya Müşteri ile temas kurulamaması durumunda, X Trade Brokers Türkiye Müşteri ile gerçekleştirilen bu İşlemden çekilecektir Hatanın X Trade Brokers Türkiye den kaynaklanması ve Madde 8.22 nin uygulanmayacak olması durumunda, X Trade Brokers Türkiye aşağıda a dan c ye 10/20

11 Sayfa No: 11/20 kadar sıralanan önlemlerden birini devreye alarak zararı tazmin edecektir: a. X Trade Brokers Türkiye Müşterinin talebi üzerine işlemden çekilecek ve hatanın ağır ihmalden kaynaklanması durumunda Müşterinin kar kayıplarından da sorumlu olacak, ancak bu sorumluluk Müşteri tarafından hatalı fiyattan gerçekleştirilen İşlemin teminatını oluşturan Teminat tutarının %30 u ile sınırlı kalacaktır, b. Müşterinin talep etmesi halinde, taraflar İşlem koşullarını mutabakatla düzenleyecektir veya c. Müşterinin talep etmesi halinde X Trade Brokers Türkiye, hatanın neden kaynaklandığına bakılmaksızın, İşlemin taraflar için bağlayıcı nitelikte olduğunu kabul edecektir. Müşterinin herhangi bir talebinin olmaması halinde X Trade Brokers Türkiye, hatanın neden kaynaklandığına bakılmaksızın, İşlemin taraflar için bağlayıcı nitelikte olduğunu kabul edecektir. Düzenlemelerdeki hükümler X Trade Brokers Türkiye nin Müşterilerine karşı kasıtlı hatalar ile ilgili olan sorumluluklarını sınırlar nitelikte değildir Müşteri tarafından gerçekleştirilen İşlemin bağlı olduğu Finansal Araç fiyatının Ağır Hatalı olması durumunda, hatanın nedenleri dikkate alınmaksızın, X Trade Brokers Türkiye Müşteri ile gerçekleştirdiği İşlemin yasal sonuçlarından kaçınma hakkına sahip olacaktır. Fiyatın Dayanak Varlığın piyasa fiyatından Müşterinin işlemin gerçekleştirildiği sırada fiyatın hatalı olduğunu kolayca anlayabileceği şekilde sapması durumunda, fiyat Ağır Hatalı olarak kabul edilecektir. X Trade Brokers Türkiye nin Finansal Araç fiyatının Ağır Hatalı olduğunu hiçbir şüphe duymaksızın kabul etmesine temel teşkil eden kriterler Müşteri Emirlerinin Uygulanma Politikası nda açıklanmıştır Aşağıdaki nedenler, X Trade Brokers Türkiye nin kontrolü dışında meydana gelen nedenler olarak kabul edilecektir: a. özellikle X Trade Brokers Türkiye nin Finansal Araç fiyatlarını belirlemek için esas aldığı verilerde finans kurumlarının yol açtığı hatalar olmak üzere, X Trade Brokers Türkiye nin sorumluluğunda olmayan üçüncü şahıs kaynaklı hatalar veya eksiklikler; b. işbu Düzenlemeler Bölüm 22 de anlatılan durumlar İşlemin hatalı fiyattan gerçekleştirilmesi durumunda, itiraz eden Taraf diğer Tarafa İşlemin gerçekleştirildiği günden itibaren 2 iş günü içerisinde konu ile ilgili bildirimde bulunacaktır. Fiyat hatası konusunda itiraz eden Taraf Müşteri ise, X Trade Brokers Türkiye derhal ve Müşterinin yukarıda bahsi geçen türdeki itirazı yönelttiği günü müteakip en geç 2 gün içerisinde, iki bağımsız finans kurumunun kotasyonunu esas alarak fiyatın hatalı olup olmadığını açıklığa kavuşturacaktır. İşlemin hatalı fiyatla gerçekleştiğinin teyidi durumunda Madde hükümleri uygulanacaktır. İşlemin Geri Çekilmesi, Yasal Sonuçlardan Kaçınma 8.28 İşlemin geri çekilmesi veya İşlemin yasal sonuçlarından kaçınma, İşlemin iptaline bağlı olacaktır. İşlemin iptali, Nakit Hesabı ya da Nakit Alt Hesabı bakiyesinin Müşteri tarafından hatalı fiyattan gerçekleştirilen İşlem öncesi durumuna getirilmesi ve bununla ilgili diğer kayıtların yapılması anlamına gelir X Trade Brokers Türkiye, İşlemin iptaline ilişkin olarak Müşteriye e-posta ile bildirimde bulunacak, buna gerekçe olarak da Düzenlemelerin ilgili hükümlerine atıfla İşlemden çekilme ya da İşlemin yasal sonuçlarından kaçınma hakkını gösterecektir. İşlem koşullarının düzeltilmesi 8.30 İşlem koşullarının düzeltilmesi, Nakit Hesabı ya da Nakit Alt Hesabı bakiyesinin söz konusu İşlemin piyasa fiyatından gerçekleştirilmesi halinde bu hesaplara kaydedilecek bakiye tutarını yansıtacak şekilde düzeltilmesi olarak anlaşılacaktır. Piyasa fiyatı, Madde 8.27 de belirtilen şekilde belirlenecektir. X Trade Brokers Türkiye, İşlem koşullarının düzeltilmesinin söz konusu olması halinde Müşteriye, İşlem koşullarının düzeltilmesi teklifini e-posta ile iletecektir. Teklif, Müşterinin teklifi kabul etmediğini fazla gecikmeksizin bildirmesi durumunda X Trade Brokers Türkiye açısından bağlayıcılığını yitirecektir. Bu durumda, Müşterinin İşlem koşullarının düzeltilmesi teklifini kabul etmediği sonucuna varılacaktır. İşlemlerin sürekli olarak hatalı fiyatlardan gerçekleştirilmesinin önlenmesi 8.31 X Trade Brokers Türkiye, gerçekleştirilmiş Müşteri işlemlerine dayanarak bu İşlemlerin sistematik ve sürekli olarak hatalı fiyattan gerçekleştirildiği kanaatine varması durumunda, Madde hükümlerinden bağımsız ve tamamen kendi takdirine bağlı olarak aşağıdaki haklara sahip olacaktır: a. Sözleşmenin derhal geçerli olmak üzere feshi; b. Müşterinin her bir emrinin yakın gözetim altına alınarak gerçekleştirilmeye başlanması. c. Madde de belirtildiği şekilde ya da sistemik ve bilinçli olarak müşterinin sürekli hatalı fiyatlarla işlem yapıldığının tespiti halinde müşterinin bu tür geçmiş emirlerinin hepsinin iptali. Müşterinin kurumdaki tüm yatırım hesaplarının ivedilikle kapatılması ve bu kapatılmayla ilgili anlaşmadaki provizyonların uygulanması Madde 8.32, özellikle Müşterinin fiyat kaymaları, fiyat gecikmeleri, Emir gerçekleştirme gecikmeleri ve İşlemlerin gerçekleştirildiği andaki Finansal Araç Fiyatının Dayanak Varlık Fiyatı ile farklılık göstermesine neden olabilecek diğer tüm durumlardan sistematik olarak avantaj sağlamaya yönelik yazılım ya da uygulamaları kasten kullanması durumunda geçerli olacaktır. 9. Finansal Enstrümanlar Üzerinde İşlem Yapma 9.1 X Trade Brokers Türkiye aracılığıyla verilen emirler doğrultusunda Müşteri tarafından yapılan Finansal Araç İşlemleri fiziksel değildir ve bu anlamda Tarafların hiçbirine belirli bir Finansal Araca ilişkin fiziki teslimat yapma zorunluluğu getirilemez. 11/20