UŞAK SERAMİK SANAYİ A.Ş.

Transkript

1 01 Ocak Aralık 2014 Dönemi Bağımsız Denetim Raporu

2 Uşak Seramik Sanayi A.Ş. Yönetim Kurulu na Giriş Uşak Seramik Sanayi A.Ş.'nin ("Şirket") 31 Aralık 2014 tarihli finansal durum tablosu ile aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait; k r veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu, öz kaynak değişim tablosu ve nakit akış tablosu ile önemli muhasebe politikalarını özetleyen dipnotlar ve diğer açıklayıcı notlardan oluşan ilişikteki finansal tablolarını denetlemiş bulunuyoruz. Yönetimin Finansal Tablolara İlişkin Sorumluluğu Şirket yönetimi; finansal tabloların Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartlarına uygun olarak hazırlanmasından, gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan ve hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içermeyen finansal tabloların hazırlanmasını sağlamak için gerekli gördüğü iç kontrolden sorumludur. Bağımsız Denetçinin Sorumluluğu Sorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak, bu finansal tablolar hakkında görüş vermektir. Yaptığımız bağımsız denetim, Sermaye Piyasası Kurulu'nca yayımlanan bağımsız denetim standartlarına ve KGK tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartlarının bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartlarına uygun olarak yürütülmüştür. Bu standartlar, etik hükümlere uygunluk sağlanmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların önemli yanlışlık içerip içermediğine dair makul güvence elde etmek üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir. Bağımsız denetim, finansal tablolardaki tutar ve açıklamalar hakkında denetim kanıtı elde etmek amacıyla denetim prosedürlerinin uygulanmasını içerir. Bu prosedürlerin seçimi, finansal tablolardaki hata veya hile kaynaklı "önemli yanlışlık" risklerinin değerlend irilmesi de dahil, bağımsız denetçinin mesleki muhakemesine dayanır Bağımsız denetçi risk değerlendirmelerini yaparken, şartlara uygun denetim prosedürlerini tasarlamak amacıyla, işletmenin finansal tablolarının hazırlanması ve gerçeğe uygun sunumuyla ilgili iç kontrolü değerlendirir, ancak bu değerlendirme, işletmenin iç kontrolünün etkinliğine ilişkin bir görüş verme amacı taşımaz. Bağımsız denetim, bir bütün olarak finansal tabloların sunumunun değerlendirilmesinin yanı sıra, işletme yönetimi tarafından kullanılan muhasebe politikalarının uygunluğunun ve yapılan muhasebe tahminlerinin makul olup olmadığının değerlendirilmesini de içerir. Bağımsız denetim sırasında elde ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulması için yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz. Görüş Görüşümüze göre ekteki finansal tablolar, Uşak Seramik Sanayi A.Ş. 'nin 31 Aralık 2014 tarihi itibarıyla finansal durumunu ve aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait finansal performansını ve nakit akışlarını, Türkiye Muhasebe Standartlarına uygun olarak, tüm önemli yönleriyle, gerçeğe uygun bir biçimde sunmaktadır.

3 Diğer Husus Şirketin 2013 yılı finansal tabloları başka bir bağımsız denetim şirketi tarafından denetlenmiş olumlu görüş verilmiştir. Mevzuattan Kaynaklanan Diğer Yükümlülüklere İlişkin Rapor 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu'nun ("TTK") 398'inci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca düzenlenen Riskin Erken Saptanması Sistemi ve Komitesi Hakkında Denetçi Raporu 30 Ocak 2015 tarihinde Şirket'in Yönetim Kurulu'na sunulmuştur. TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Şirketin 1 Ocak 31 Aralık 2014 hesap döneminde defter tutma düzeninin, finansal tabloların, kanun ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır. TTK'nın 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve talep edilen belgeleri vermiştir , Ankara Karar Bağımsız Denetim ve Danışmanlık A.Ş. Member Firm of JHI Association Ali Osman EFLATUN Sorumlu Ortak Başdenetçi

4 İÇİNDEKİLER FİNANSAL DURUM TABLOSU KAPSAMLI GELİR TABLOSU... 3 ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSU... 4 NAKİT AKIM TABLOSU... 5 FİNANSAL TABLO DİPNOTLARI

5 31 Aralık 2014 Tarihli Finansal Durum Tablosu Dipnot No VARLIKLAR Dönen Varlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri [3] Ticari Alacaklar [6] İlişkili Taraf İlişkili Olmayan Taraf Diğer Alacaklar [8] Stoklar [9] Peşin Ödenmiş Giderler [10] İlişkili Taraf İlişkili Olmayan Taraf Diğer Dönen Varlıklar [12] İlişkili Taraf İlişkili Olmayan Taraf TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR Duran Varlıklar Ticari Alacaklar [6] Diğer Alacaklar [8] İlişkili Taraf İlişkili Olmayan Taraf Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller [13] Maddi Duran Varlıklar [14] TOPLAM DURAN VARLIKLAR TOPLAM VARLIKLAR Sayfa 1

6 31 Aralık 2014 Tarihli Finansal Durum Tablosu Dipnot No KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler Kısa Vadeli Borçlanmalar [4] Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları [4] Diğer Finansal Yükümlülükler [5] Ticari Borçlar [6] Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar [7] İlişkili Taraf İlişkili Olmayan Taraf Diğer Borçlar [8] Ertelenmiş Gelirler [10] Kısa Vadeli Karşılıklar [11] Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler [12] TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Uzun Vadeli Yükümlülükler Uzun Vadeli Borçlanmalar [4] Ertelenmiş Gelirler [10] İlişkili Taraf İlişkili Olmayan Taraf Uzun Vadeli Karşılıklar [11] Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü [15] TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Ödenmiş Sermaye [17] Sermaye Düzeltme Farkları [18] Paylara İlişkin Primler/İskontolar [19] Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer [20] Kapsamlı Gelirler veya Giderler Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç/Kayıpları Diğer Kazanç/Kayıplar Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler [21] Geçmiş Yıllar Karları/Zararları [22] Net Dönem Karı/Zararı TOPLAM ÖZKAYNAKLAR TOPLAM KAYNAKLAR Sayfa 2

7 01 Ocak Aralık 2014 Dönemi Kapsamlı Gelir Tablosu Dipnot Kapsamlı Gelir Tablosu No Hasılat [23] Satışların Maliyeti [23] BRÜT KAR/ZARAR Genel Yönetim Giderleri [24] Pazarlama Giderleri [25] Araştırma ve Geliştirme Giderleri [26] Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler [27] Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler [28] ESAS FAALİYET KARI/ZARARI Finansman Giderleri [29] Finansman Gelirleri [30] SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ZARARI Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri Dönem Vergi Gideri/Geliri Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri [31] SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI DÖNEM KARI/ZARARI Pay Başına Kazanç [32] 0, , , , DÖNEM KARI/ZARARI Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları [11] Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri [15] DİĞER KAPSAMLI GELİR TOPLAM KAPSAMLI GELİR

8 01 Ocak Aralık 2014 Dönemi Özkaynak Değişim Tablosu Dipnot Ödenmiş Sermaye Paylara Kar veya Zararda Kardan Ayrılan Geçmiş Yıllar Net Dönem TOPLAM No Sermaye Enflasyon İlişkin Yeniden Kısıtlanmış Kar / Zararları Karı / Zararı Düzeltme Primler / Sınıflandırılmayacak Yedekler Farkları İskontolar Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler Dönem karı transferi Aktüeryal değişimler (net) [15] Dönem karı / zararı Dönem karı transferi Aktüeryal değişimler (net) [15] Dönem karı / zararı

9 01 Ocak Aralık 2014 Dönemi Nakit Akım Tablosu Dipnot No A. İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit girişi sınıfları Satılan mallardan ve hizmetlerden elde edilen nakit girişleri [6,23] Faiz, ücret, prim, komisyon ve diğer gelirlerden nakit [27] girişleri İşletme faaliyetlerinden nakit çıkışı sınıfları Mal ve hizmetler için tedarikçilere yapılan ödemeler [6,23] Faiz, ücret, prim, komisyon ve diğer gelirlerden nakit [28] çıkışları Faaliyetlerden net nakit akışları Ödenen faiz ve kur giderleri [29] Alınan faiz ve kur gelirler [30] Vergi ödemeleri / iadeleri Diğer nakit girişleri / çıkışları B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların satışından kaynaklanan nakit girişleri Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların alımından kaynaklanan nakit çıkışları [14,27] [14] C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI Borçlanmadan kaynaklanan nakit girişleri [4] Borç ödemelerine ilişkin nakit çıkışları [4] Finansal kiralama sözleşmelerinden kaynaklanan borç [4] ödemelerine ilişkin nakit çıkışları YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ / AZALIŞ (A+B+C) D. YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ / AZALIŞ (A+B+C+D) E. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ [3] DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D+E) Sayfa 5

10 1. ŞİRKET İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Uşak Seramik Sanayii A.Ş. ( Şirket ) Uşak Elektro Porselen A.Ş. adıyla 1972 yılında kurulmuştur. Şirket in kuruluş aşamasında elektro porselen üretimi amaçlanmakla birlikte, sonradan duvar karosu üretimine karar verilerek yatırımları bu yönde yapılmıştır tarihinde Şirket unvanını Uşak Seramik Sanayii A.Ş olarak değiştirmiştir. Şirket 1991 yılında gerçekleştirdiği yatırımla yer karosu üretimine de başlamıştır. Şirket üretim faaliyetlerini şirket merkezinin de bulunduğu Uşak-Banaz Karayolu 26. Km. Banaz-UŞAK adresinde m² si kapalı olmak üzere toplam m² alanda sürdürmektedir. Şirket in hisse senetleri 1990 yılından itibaren İstanbul Menkul Kıymetler Borsası Ulusal Pazarında işlem görmeye başlamıştır. Tanser Seramik ve Ticaret A.Ş tarihinde sonuçlanan ihaleyle Türkiye Kalkınma Bankası A.Ş nin sahip olduğu % 47,26 oranındaki hisse senetlerinin tamamını blok halinde satın almıştır. 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle çalışan sayısı 456 kişidir ( : 414 kişi). Şirket in 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle taşeron hizmeti aldığı, Nida İnşaat Müşavirlik Nakliye Maden İthalat İhracat Sanayi ve Ticaret Limited Şirketi taşeron personeli sayısı 286 kişidir ( : 243 kişi) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar Uygunluk Beyanı Şirket, yasal muhasebe kayıtlarını Türk Ticaret Kanunu ve Türk Vergi Kanunları na uygun olarak tutmakta ve yasal finansal tablolarını da buna uygun olarak Türk Lirası ( TL ) bazında hazırlamaktadır. Ekli finansal tablolar, Sermaye Piyasası Kurulu nun ( SPK ) 13 Eylül 2013 tarih ve sayılı Resmi Gazete de yayınlanan Seri II, 14.1 nolu Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği hükümleri uyarınca Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ( KGK ) tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları'na ( TMS ) uygunluk açısından gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yapılarak düzenlenmiştir Finansal Tabloların Onaylanması Şirket in ilişikteki finansal tabloları, tarihinde Şirket yönetim kurulu tarafından onaylanmıştır. İlişikteki finansal tabloları değiştirme yetkisine, Şirket in genel kurulu ve/veya yasal otoriteler sahiptir Para Ölçüm Birimi ve Raporlama Birimi Finansal tablo ve dipnotlarda kullanılan para birimi TL (Türk Lirası) dir. Sayfa 6

11 Netleştirme/Mahsup Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyetli olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin birbirini takip ettiği durumlarda net olarak gösterilmiştir Enflasyonist Ortamdan Finansal Tabloların Hazırlanması SPK, 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 nolu kararla, Türkiye de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları na uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan ettiği için bu tarihten itibaren Uluslararası Muhasebe Standardı 29 Yüksek Enflasyonist Ekonomilerde Finansal Raporlama ya göre finansal tabloların hazırlanması ve sunumu uygulamasını sona erdirmiştir Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti Hazır Değerler Nakit ve nakit benzeri değerler kasadaki nakdi ve bankalardaki mevduatı içermektedir. Nakit ve nakit eşdeğeri elde etme maliyetleri ve tahakkuk etmiş faizlerinin toplamı ile gösterilmiştir Stoklar Stoklar, net gerçekleşebilir değer ya da elde etme maliyetinden düşük olanı ile değ erlenir. Stokların elde etme maliyeti tüm satın alma maliyetlerini, dönüştürme maliyetlerini ve stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içerir. Maliyet, ağırlıklı ortalama metodu ile hesaplanmaktadır. Net gerçekleşebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için gerekli tahmini satış maliyeti toplamının indirilmesiyle elde edilen tutardır Alacaklar ve Borçlar Şirket tarafından bir alıcıya ürün veya hizmet sağlanması veya bir satıcıdan ürün veya hizmet alınması sonucunda oluşan ticari alacaklar ve ticari borçlar ertelenmiş finansman gelirlerinden ve giderlerinden netleştirilmiş olarak gösterilirler. Ertelenmiş finansman gelirlerinin ve giderlerinin netleştirilmesi sonrası ticari alacaklar ve ticari borçlar, orjinal fatura değerinden kayda alınan alacakların ve borçların izleyen dönemlerde elde edilecek tutarlarının etkin faiz yöntemi ile iskonto edilmesi ile hesaplanır. Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli alacaklar, orjinal etkin faiz oranının etkisinin çok büyük olmaması durumunda, fatura değerleri üzerinden gösterilmiştir Hasılat Gelirler, teslimatın gerçekleşmesi, gelir tutarının güvenilir şekilde belirlenebilmesi v e işlemle ilgili ekonomik faydaların şirket e akmasının muhtemel olması üzerine alınan veya alınabilecek bedelin gerçeğe uygun değeri üzerinden tahakkuk esasına göre kayıtlara alınır ve tahsil edilmiş veya edilecek olan alacak tutarının gerçeğe uygun değeri üzerinden ölçülür. Tahmini müşteri iadeleri, indirimler ve karşılıklar söz konusu tutardan düşülmektedir. Şirket in mülkiyetle ilgili tüm önemli riskleri ve kazanımları alıcıya devretmesi, şirket in mülkiyetle ilişkilendirilen ve süregelen bir idari katılımının ve satılan mallar üzerinde etkin bir kontrolünün olmaması, gelir tutarının güvenilir bir şekilde ölçülmesi, işlemle ilişkili ekonomik faydaların işletmeye akışının olası olması ve İşlemden kaynaklanan ya da kaynaklanacak maliyetlerin güvenilir bir şekilde ölçülmesi şartlarının tamamını yerine getirdiğinde muhasebeleştirilir. Sayfa 7

12 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Mal ve hizmetlerin üretiminde kullanılmak veya idari maksatlarla veya işlerin normal seyri esnasında satılmak yerine, kira elde etmek veya değer kazanımı amacıyla veya her ikisi için tutulan araziler, binalar ve tesis makineler yatırım amaçlı gayrimenkuller olarak sınıflandırılır ve maliyet değeri ile değerlenir. Bir gayrimenkulün yatırım amaçlı gayrimenkul sınıfına transferi veya bu sınıftan transferi sadece ve sadece kullanımında bir değişiklik olduğu zaman yapılır. Şirket yatırım amaçlı gayrimenkullerin değerlemesinde yeniden değerleme modelini tercih etmiştir Maddi Duran Varlıklar Şirket duran varlıkların gerçeğe uygun değerinin tespitinde arsa ve araziler, yeraltı ve yerüstü düzenleri, binalar, makine tesis ve cihazlar için yeniden değerleme modelini esas alırken diğer maddi duran varlıkları için maliyet modelini esas almaktadır. Maddi duran varlıklar yeniden değerlenmiş tutarlardan birikmiş amortismanın düşülmesi ile gösterilmektedir. Şirket duran varlıklarını kıst dönemi dikkate alarak normal amortisman yöntemi kullanarak amortisman hesaplamaktadır. Arsa ve araziler, faydalı ömrünün sınırsız kabul edilmesinden dolayı amortismana tabi tutulmamaktadır. Maddi duran varlıkların amortisman oranları, tahmin edilen faydalı ömürleri esas alınarak, aşağıdaki gibi belirtilmiştir: Binalar Yeraltı ve yerüstü düzenlemeleri Makine, tesis ve cihazlar Taşıt araçları Döşeme ve demirbaşlar yıl 4-50 yıl 5-25 yıl 4-24 yıl 3-24 yıl Varlıklarda Değer Düşüklüğü Çeşitli olay ve durumlar karşısında duran varlıkların taşınan değerleri gerçekleşebilir /gelecekte o aktiften elde edilebilecek değerlerinin altına düştüğü tespit edilmesi halinde maddi ve maddi olmayan duran varlıklar değer kaybı açısından teste tabi tutulmaktadır. Maddi ve gayri maddi sabit kıymetin defter değerinin gerçekleşebilir veya o varlığın iktisabından ileride elde edilebilecek değerinin üstünde kalması halinde duran varlık değer düşüklüğü karşılığı ayrılmaktadır Şüpheli Alacaklar Karşılığı Şirket, tahsil imkânının kalmadığına dair objektif bir bulgu olduğu takdirde ilgili ticari alacaklar için şüpheli alacak karşılığı ayırmaktadır. Söz konusu bu karşılığın tutarı, alacağın kayıtlı değerinden alınan teminatların ve güvencelerin düşülmesinden sonra kalan tutardır. Şüpheli alacak tutarına karşılık ayrılmasını takiben, şüpheli alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan şüpheli alacak karşılığından düşülerek diğer gelirlere kaydedilir. Sayfa 8

13 Finansal Kiralama İşlemleri Şirket, finansal kiralama yoluyla edinmiş olduğu sabit kıymetleri, bilançoda kira başlangıç tarihindeki rayiç değeri ya da, daha düşükse minimum kira ödemelerinin bilanço tarihindeki bugünkü değeri üzerinden yansıtmaktadır (finansal tablolarda ilgili maddi duran varlık kalemlerine dahil edilmiştir). Minimum kira ödemelerinin bugünkü değeri hesaplanırken, finansal kiralama işleminde geçerli olan oran pratik olarak tespit edilebiliyorsa o değer, aksi takdirde, borçlanma faiz oranı iskonto faktörü olarak kullanılmaktadır. Finansal kiralama işlemine konu olan sabit kıymetin iktisap aşamasında katlanılan masraflar maliyete dahil edilir. Finansal kiralama işleminden kaynaklanan yükümlülük, ödenecek faiz ve anapara borcu olarak ayrıştırılmıştır Hisse Başına Kazanç / (Kayıp) Gelir tablosunda belirtilen hisse başına kazanç / (kayıp), net karın / (zararın), dönem boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur. Hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısı, dönem boyunca ihraç edilen ve zaman ağırlık faktörüyle (hisselerin mevcut olduğu gün sayısının dönemin toplam gün sayısına bölünmesi sonucu bulunan oran) çarpılan adi hisse senedi sayısı ile düzeltilmiş dönem başı adi hisse senedi sayısını ifade eder. Türkiye de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları bedelsiz hisse yolu ile arttırabilmektedirler. Bu tip bedelsiz hisse dağıtımları, hisse başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur Diğer Bilanço Kalemleri Diğer bilanço kalemleri esas olarak kayıtlı değerleriyle yansıtılmışlardır Vergilendirme İlişikteki finansal tablolarda, vergi gideri dönem cari vergi karşılığı ve ertelenmiş vergiden oluşmaktadır. Dönem faaliyet sonuçlarından doğacak kurumlar, gelir vergisine ilişkin yükümlülükler için bilanço tarihinde geçerli olan yasal vergi oranları çerçevesinde bir karşılık ayrılmıştır. Ertelenmiş vergi aktifi ve pasifi muhasebe ve vergilendirmenin farklı muamelesi sonucu önemli zamanlama farklarından (ileride vergilendirilebilir zamanlama farkları) kaynaklanmakta ve borçlanma metodu kullanılarak cari vergi oranı üzerinden hesaplanmaktadır. Ertelenmiş vergi borçlanma metodu kullanılarak aktif ve pasiflerin raporlanan finansal tablolarda taşıdıkları değerler ile vergi amaçlı hazırlanan yasal finansal tablolardaki değerleri arasındaki geçici farklar üzerinden muhasebeleştirilmektedir. Ertelenmiş vergi pasifi genellikle tüm vergilendirilebilir veya düşülebilir geçici farklar için finansal tablolara alınmakta; ancak ertelenmiş vergi aktifi indirilebilir geçici farkların mahsup edilebileceği vergilendirilebilir karların olmasının muhtemel olması durumunda muhasebeleştirilmektedir. Zamanlama farkları üzerinden ortaya çıkan net ertelenmiş vergi aktifleri, eldeki veriler ışığında gelecek yıllarda kullanılabileceğinin kesin olmadığı durumlarda, vergi indirimleri nispetinde azaltılmaktadır. Sayfa 9

14 Borçlanma Maliyetleri Faiz karşılığı alınan banka kredileri, alış maliyeti düşüldükten sonra alınan net tutar esasından kayıtlara yansıtılmaktadır. İtfa sürecinde veya yükümlülüklerin kayda alınması sırasında ortaya çıkan gelir veya giderler, gelir tablosu ile ilişkilendirilir. Borçlanma maliyetleri, ortaya çıktıkları dönemde vadelerinin gelmemesi durumunda da tahakkuk esasına muhasebeleştirilmekte ve kredilerde sınıflandırılmaktadır İlişkili Taraflar Bu finansal tabloların amacı doğrultusunda ortaklar, önemli yönetim personeli ve Yönetim Kurulu üyeleri, aileleri ve onlar tarafından kontrol edilen veya onlara bağlı şirketler, iştirak ve ortaklıklar ilişkili taraflar olarak kabul ve ifade edilmişlerdir. Bu şirketlerin ortakları ve başlıca yöneticiler ve Şirket in yönetim kurulu üyeleri ve aileleri de ilişkili kuruluş kapsamına girmektedir. İlişkili taraflarla gerçekleştirilen işlemler genel olarak piyasa koşullarına uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Tanser Seramik Sanayi ve Ticaret A.Ş. Tanser Seramik Sanayi ve Ticaret A.Ş., seramik imalatı ve satışı faaliyetinde bulunmaktadır. Tanser Seramik Sanayi ve Ticaret A.Ş., Şirket in sermayesindeki payı %19,42 dir (Bkz. Dipnot1). Tanser Seramik Sanayi ve Ticaret A.Ş., Şirket e danışmanlık hizmeti vermektedir. Tanışlar Yapı Malzemeleri İnşaat Petrol Maden Ürünleri Sanayi ve Ticaret A.Ş. Tanışlar Yapı Malzemeleri İnşaat Petrol Maden Ürünleri Sanayi ve Ticaret A.Ş., inşaat malzemeleri alımı ve satımı, madencilik, inşaat, hafriyat, taahhüt faaliyetlerinde bulunmaktadır. Tanışlar Yapı Malzemeleri İnşaat Petrol Maden Ürünleri Sanayi ve Ticaret A.Ş., Şirket in bayilerindendir. Şirket, Tanışlar Yapı Malzemeleri İnşaat Petrol Maden Ürünleri Sanayi ve Ticaret A.Ş. dan petrol, feldspat, bentonit, kil, albit ve kaolen madenleri satın almaktadır. Ayrıca Şirket in günlük / dönemlik finansman ihtiyacı doğduğunda sözkonusu şirketten borçlandığı ve adına kredi kullandığı da olmuştur. Uşak Seramik Pazarlama Sanayi ve Ticaret A.Ş. Uşak Seramik Pazarlama Sanayi ve Ticaret A.Ş., demir, inşaat, montaj, gıda, giyim, beyaz eşya, orman ürünleri, taahhüt ticaret, oto alım satımı faaliyetlerinde bulunmaktadır. Uşak Seramik Pazarlama Sanayi ve Ticaret A.Ş, Şirket in seramik bayilerindendir. Albino Mutfak Banyo Ürünleri İnşaat Taahhüt Sanayi ve Ticaret A.Ş. Albino Mutfak Banyo Ürünleri İnşaat Taahhüt Sanayi ve Ticaret A.Ş., mutfak ve banyo dolabı imalatı ile taahhüt işleri faaliyetlerinde bulunmaktadır. Şirket e, Şirket in bayilerinin teşhir ürünleri için banyo ve mutfak dolapları, taşımacılıkta kullanılan tahta paletler satmakta ve fuarlarda kullanılan standları hazırlamaktadır. Uşak Seramik Europa Gmbh Uşak Seramik Europa Gmbh, 2008 yılı içerisinde Almanya da kurulmuştur. Uşak Seramik Europa Gmbh, inşaat malzemeleri alımı ve satımı konusunda faaliyet göstermektedir. Uşak Seramik Europa Gmbh, Şirket ten seramik alımı yapmaktadır. Hit Enerji A.Ş. Hit Enerji A.Ş yılı içerisinde kurulmuş olup ana faaliyet konusu; bakım onarım, pres kalıp ile şablonlarının hazırlanması konusunda hizmet vermektedir. Eda Turizm Otelcilik Madencilik Ltd. Şti. Firma Madencilik ve turizm alanında faaliyet göstermekte olup, Uşak seramik firmadan seramik hammaddesi maden (toprak) alımı yapmaktadır Sayfa 10

15 Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar Bilanço tarihi ile bilançonun yetkilendirme tarihi arasında finansal tablolarda düzeltme gerektiren bir olayın ortaya çıkması durumunda finansal tablolara gerekli düzeltmeler yapılmakta, düzeltme gerektirmeyen durumlarda ilgili olay bilanço dipnotlarında açıklanmaktadır Yabancı Para Cinsinden Varlık ve Borçlar Yabancı para işlemleri, işlem tarihindeki cari kurlardan muhasebeleştirilmekt edir. Yabancı para cinsinden kayıtlara geçirilmiş olan aktif ve pasif hesaplar dönem sonlarındaki kurlar esas alınarak evalüasyona tabi tutulmaktadır. Evalüasyon işleminden doğan kur farkları kambiyo karı veya zararı olarak gelir tablosuna yansıtılmaktadır. USD, EURO ve GBP için dönem sonlarında kullanılan kurlar aşağıdaki gibidir: USD 2,3189 2,1343 EURO 2,8207 2,9365 GBP 3,5961 3, Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar Karşılıklar Karşılıklar geçmişteki olaylardan kaynaklanan olası bir yükümlülük olması (hukuki veya yapısal yükümlülük), bu yükümlülüğün gelecekte yerine getirilmesi için gerekli aktif kalemlerde bir azalışın muhtemelen söz konusu olması ve yükümlülük tutarının güvenilir bir biçimde saptanabilmesi durumunda tahakkuk ettirilmektedir. Tahakkuk ettirilen bu karşılıklar her bilanço döneminde gözden geçirilmekte ve cari tahminlerin yansıtılması amacıyla revize edilmektedir. Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar Taahhüt ve şarta bağlı yükümlülük doğuran işlemler, gerçekleşmesi gelecekte bir veya birden fazla olayın neticesine bağlı durumları ifade etmektedir. Dolayısıyla, bazı işlemler ileride doğması muhtemel zarar, risk veya belirsizlik taşımaları açısından bilanço dışı kalemler olarak tanınmıştır. Gelecekte gerçekleşmesi muhtemel mükellefiyetler veya oluşacak zararlar için bir tahmin yapılması durumunda bu yükümlülükler Şirket için gider ve borç olarak kabul edilmektedir. Ancak gelecekte gerçekleşmesi muhtemel gözüken gelir ve karlar finansal tablolarda yansıtılmaktadır. Sayfa 11

16 Muhasebe Tahminleri Finansal tabloların hazırlanması, yönetimin, politikaların uygulanması ve raporlanan varlık, yükümlülük, gelir ve gider tutarlarını etkileyen kararlar, tahminler ve varsayımlar yapm asını gerektirmektedir. Gerçekleşen sonuçlar bu tahminlerden farklılık gösterebilir. Tahminler ve tahminlerin temelini teşkil eden varsayımlar sürekli olarak gözden geçirilmektedir. Şirket in finansal tablolarını hazırlarken kullandığı önemli tahminler ve varsayımlara aşağıdaki gibidir; Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların faydalı ömürleri, hurda değerleri Alacak ve borçlar için uygulanan iskonto oranları Alacaklar için ayrılan karşılık tutarları Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin olarak; emeklilik süresi, zam oranı, iskonto oranı, kıdem tazminatı almama oranı Ertelenen vergi hesaplamasında kullanılan oranlar Çalışanlara Sağlanan Faydalar / Kıdem Tazminatları Mevcut İş Kanunu, şirketi kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personel dış ındaki her personele her bir hizmet yılı için en az 30 günlük kıdem tazminatı ödemekle yükümlü tutmaktadır. Bu nedenle şirketin taşıdığı toplam yükü ifade eden gelecekteki ödemeleri tahmin etmesi ve tahminlerle bulunan ödemelerin iskontoya tabi tutularak net bugünkü değere getirilmesi gerekmektedir. Şirket böylece bilanço günü itibariyle toplam yükümlülüğünün iskonto edilmiş net değerini raporlamaktadır. Erkeklerde 25 yıllık hizmet süresini, kadınlarda 20 yıllık hizmet süresini dolduran personelin emekli olacağı varsayımı yapılır ve kıdem tazminatının da bu tarihte ödeneceği kabul edilir. Şirket buna uygun şekilde, personelin ileriye yönelik olarak, emekli olduklarında veya işten çıkarıldıklarında ödeneceği tahmin edilen kıdem tazminatı yükümlülüğünü bulmaya çalışır. Ödeneceği tahmini yapılan bu toplam yükümlülüğün içinde personelin bilanço tarihi itibariyle kıdemi nedeniyle almaya hak kazandığı bölümün net bugünkü değeri kıdem tazminatı karşılığı olarak bilançoya alınır. Geçmiş dönemlerde kıdem tazminatı almadan ayrılan personel sayısının işten ayrılan toplam personel sayısına oranının ileriki dönemlerde de aynen tekrarlanacağını varsayılır ve toplam yük bu oranda azaltılır. İki dönem arasında değişen toplam kıdem tazminatı yükü, faiz maliyeti, cari dönem hiz met maliyeti ve aktüaryal kazanç / zararlar kısımlarına ayrılır. Faiz Maliyeti; bir önceki hesap döneminde bilanço da yer alan yükümlülüğün dönem içinde kullanımının maliyetidir ve çalışmaya devam eden kişilere ilişkin yükümlülüğün dönem başındaki tutarının, o yılda kullanılan iskonto oranı ile çarpılmış tutarıdır. Cari dönem hizmet maliyeti ise içinde bulunulan hesap döneminde çalışanların çalışmaları karşılığında hak ettikleri kıdem tazminatının ödeneceği dönemde ulaşması beklenen tutarının iskonto oranı ile bilanço gününe getirilmesinden kaynaklanan kısmıdır. Bunun dışındaki farklar ise aktüeryal kazanç ve kayıpları yansıtır. Aktüeryal kazanç / zararlar, faiz maliyeti ve cari dönem hizmet maliyeti kapsamlı gelir tablosunda gösterilir. Çalışanlara normal maaş, ikramiye ve diğer sosyal fayda ödemeleri dışında, emeklilik veya işten ayrılmadan sonraki dönemlerde ödenmek üzere herhangi bir katkı planı da bulunmamaktadır. Sayfa 12

17 3. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Nakit ve Nakit Benzerleri Kasa Banka Kredi kartları Toplam Nakit ve nakit benzerlerinin döviz durumu aşağıdaki gibidir; Döviz Pozisyonu Kasa Usd vadesiz mevduat Banka Usd vadesiz mevduat Avro vadesiz mevduat Toplam FİNANSAL BORÇLAR Kısa Vadeli Borçlanmalar Banka kredileri Anapara TL Faiz Tl Anapara Usd Faiz Usd Finansal kiralama borçları (net) Finansal kiralama borçları Ertelenmiş finansal kiralama borçları Toplam Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları Banka kredileri Anapara Faiz Toplam Uzun Vadeli Borçlanmalar Banka kredileri Finansal kiralama borçları (net) Finansal kiralama borçları Ertelenmiş finansal kiralama borçları Toplam Sayfa 13

18 Şirket, kullanmış olduğu krediler için tarihi itibariyle TL ipotek, TL çek ( TL) teminat verilmiştir. Bu teminatlar çek, senet, ipotek ve teminat mektuplarının toplamından oluşmaktadır. Finansal kiralama işlemlerinden kaynaklanan net borçların detayları aşağıdaki gibidir; Leasing Cinsi Ana Para Faiz Oranı % Vade TL leasingler TL ay arası TL leasingler TL ay arası TL leasingler TL ay arası TL leasingler TL ay arası TL leasingler TL yıl ve üstü USD leasingler $ ay arası USD leasingler $ ay arası USD leasingler $ ay arası USD leasingler $ ay arası USD leasingler $ yıl ve üstü EURO leasingler ay arası EURO leasingler ay arası EURO leasingler ay arası EURO leasingler ay arası EURO leasingler yıl ve üstü Kullanılan leasingler için Euro TL ( : Kullanılan leasingler için Euro TL) ipotek verilmiştir. Finansal borçların likiditesi aşağıdaki gibidir; Borçlanmalar ay ay yıl yıl üzeri Finansal kiralama ay ay yıl yıl üzeri Toplam Finansal borçların döviz pozisyonu aşağıdaki gibidir; Döviz Pozisyonu Kısa vadeli borçlanmalar Usd krediler Finansal kiralama borçları (net) Usd leasingler Avro leasingler Toplam Sayfa 14

19 5. DİĞER FİNANSAL BORÇLAR Faktoring borçları Toplam Faktoring Borçları içindeki TL lik kısım ilişkili taraflardan alınan müşteri çeklerinden oluşmaktadır. ( : TL) Diğer finansal borçların likiditesi aşağıdaki gibidir; Borçlanmalar ay ay yıl 5 yıl üzeri Toplam Sayfa 15

20 6. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR Kısa Vadeli Ticari Alacaklar Ticari alacaklar İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Alacak senetleri ve alınan çekler İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Faktöringe verilen çek ve senetler İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Ertelenmiş faiz gelirleri (reeskont) İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Şüpheli ticari alacaklar Şüpheli ticari alacaklar karşılığı Toplam Uzun Vadeli Ticari Alacaklar Alacak senetleri ve alınan çekler İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Ertelenmiş faiz gelirleri (reeskont) İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Toplam Ertelenmiş faiz gelirlerinin hesaplanmasında %10 iskonto oranı kullanılmıştır ( : %10). Şüpheli ticari alacaklardaki dönem içi hareketler aşağıdaki gibidir; Şüpheli Ticari Alacaklar Dönem başı bakiyesi Dönem içi tahsilatlar ve iptaller Dönem içi şüpheli hale gelen alacaklar Şüpheli alacaklar Teminatlı kısım Şüpheli alacak karşılığı Sayfa 16

21 Ticari alacakların likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay ay yıl yıl üzeri Toplam Ticari alacakların döviz pozisyonu aşağıdaki gibidir; Döviz Pozisyonu Alacaklar Usd Avro Gbp Alacak senetleri ve alınan çekler Usd Avro Gbp Toplam Ticari Borçlar Ticari borçlar İlişkili taraflardan ticari borçlar İlişkili olmayan taraflardan ticari borçlar Borç senetleri ve verilen çekler Ertelenmiş faiz gideri (reeskont) Toplam Ertelenmiş faiz gelirlerinin hesaplanmasında %10 iskonto oranı kullanılmıştır ( : %10 ) Ticari borçların likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay ay yıl 5 yıl üzeri Toplam Ticari borçları döviz pozisyonu aşağıdaki gibidir; Döviz Pozisyonu Ticari borçlar Usd Avro Gbp Borç senetleri ve verilen çekler Usd Avro Gbp Toplam Sayfa 17

22 7. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR KAPSAMINDA BORÇLAR Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar İlişkili taraf personele borçlar İlişkili olmayan taraf personele borçlar Toplam Personele borçların likiditesi aşağıdaki gibidir 0-3 ay ay yıl 5 yıl üzeri Toplam DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR Kısa Vadeli Diğer Alacaklar Avans karşılığı alınan çekler İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Ertelenmiş faiz gelirleri (reeskont) İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Kdv iade alacakları Muhtelif alacaklar Şüpheli diğer alacaklar Şüpheli diğer alacak karşılıkları Toplam Uzun Vadeli Diğer Alacaklar Avans karşılığı alınan çekler İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Ertelenmiş faiz gelirleri (reeskont) İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Verilen depozito ve teminatlar Toplam Ertelenmiş faiz giderlerinin hesaplanmasında %10 iskonto oranı kullanılmıştır ( : %10) Diğer alacakların likiditesi aşağıdaki gibidir 0-3 ay ay yıl yıl üzeri Toplam Sayfa 18

23 Diğer Borçlar Taşerona borçlar Muhtelif borçlar İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Toplam Ertelenmiş faiz gelirlerinin hesaplanmasında %10 iskonto oranı kullanılmıştır ( : %10). Diğer borçların likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay ay yıl 5 yıl üzeri Toplam STOKLAR Stoklar İlkmadde ve malzemeler Yarı mamuller Mamuller Ticari mallar Diğer stoklar Stok değer düşüklüğü karşılığı (-) Toplam Diğer sotkların detayları aşağıdaki gibidir; Diğer Stoklar Palet stokları Teslimi gerçekleşmemiş stoklar Muhtelif stoklar Ödünç verilen stoklar Yoldaki mallar Toplam Stok değer düşüklüğüne ilişkin ait hareketler aşağıdaki gibidir; Stok Değer Düşüklüğü Dönem Başı Satışlar Dönem Sonunda Ayrılan Karşılık Toplam Stoklar üzerinde TL ( : TL) tutarında sigorta bulunmaktadır. Sayfa 19

24 10. PEŞİN ÖDENMIŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER Peşin Ödenmiş Giderler Verilen sipariş avansları İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Sigorta giderleri Vadesi gelmemiş faktoring faizleri Fuar organizasyon giderleri Gelecek aylara ait giderler Toplam Peşin ödenmiş giderlerin likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay ay yıl 5 yıl üzeri Toplam Kısa Vadeli Ertelenmiş Gelirler Alınan sipariş avansları İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Ertelenmiş faiz giderleri (reeskont) İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Teslimi gerçekleşmemiş satışlar Toplam Uzun Vadeli Ertelenmiş Gelirler Alınan sipariş avansları İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Ertelenmiş faiz giderleri (reeskont) İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Toplam Ertelenmiş gelirlerin likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay ay yıl yıl üzeri Toplam Sayfa 20

25 Ertelenmiş gelirlerin döviz pozisyonu aşağıdaki gibidir; Döviz Pozisyonu Ertelenmiş gelirler Usd Avro Gbp Toplam KARŞILIKLAR Kısa Vadeli Karşılıklar Personel gider karşılıkları Dışardan sağlanan fayda ve hizmet karşılıkları Dava karşılıkları Toplam Kısa vadeli karşılıkların likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay 3-12 ay yıl 5 yıl üzeri Toplam Şirket aleyhine personel tarafından açılmış çeşitli davaları bulunmaktadır. Detayları aşağıdaki gibidir; Dava Konusu Tutarı Ayrılan Karşılık Dava Sayısı İşçilik alacakları adet İş kazası nedeniyle maddi ve manevi alacak davası (*) adet SGK tarafından açılan davalar adet Toplam (*) İş kazaları sebebiyle açılan davalar için ayrılan karşılık tutarının belirlenmesinde, şirketin daha önceki sonuçlanmış benzer davaları dikkate alınarak karşılık ayrılmıştır. Uzun Vadeli Karşılıklar Kıdem tazminatı karşılıkları Toplam Şirket tüm personelinin erkeklerde 25, kadınlarda 20 yıl çalışarak kıdemi doldurduğunda işten ayrılacağını varsayar. Bilanço tarihi itibariyle kazandığı kıdem tazminatının emekli olacağı tarihe kadar yıllık % 5 oranında (çalışanların ücretine yapılacak zam) artacağını varsayar. Böylece emekli olduğunda, alacağı kıdem tazminatının, bilanço tarihindeki kıdemine uygun kısmını bulur. Bu tutarda % 8 oranında, emekliliğine kalan süreye uygun şekilde iskontoya tabi tutul arak net bugünkü değeri bulunur. Kıdem Tazminatı almadan ayrılanların oranı ise % 7,64 olarak alınmıştır. Sayfa 21

26 Kıdem tazminatı yükümlülüğünün hesaplanmasında kullanılan varsayımlar aşağıdaki gibidir; Çalışma süresi K: 20yıl, E: 25 yıl K: 20yıl, E: 25 yıl Zam Oranı 5% 5% Tazminat almadan ayrılanların oranı 7,64% 7,64% İskonto Oranı 8% 8% Kıdem tazminatı tavanı Şirket, Nida İnşaat Müşavirlik Nakliye Maden İthalat İhracat Sanayi ve Ticaret Limited Şirketi nden taşeron hizmeti almaktadır. Sözkonusu taşeron personeline ait kıdem tazminatı yükümlülüğü TL ( : TL) olup, finansal tablolara yansıtılmamıştır. Kıdem tazminatında dönem içinde meydana gelen değişimler aşağıdaki gibidir; Dönem başı kıdem tazminatı İşten ayrılanlara yapılan ödemeler Faiz maliyeti Cari hizmet maliyeti Aktüeryal kazanç ve zararlar Dönem Sonu Kıdem Tazminatı Aktüeryal kazanç/zararlar diğer kapsamlı gelir tablosunda raporlanmaktadır. Kıdem tazminatı karşılıklarının tahmini likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay 3-12 ay 1-5 yıl yıl üzeri Toplam DİĞER DÖNEN VARLIKLAR / DİĞER KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Diğer Dönen Varlıklar Devreden kdv İş avansları Personel avansları İlişkili taraf İlişkili olmayan taraf Toplam Diğer dönen varlıkların likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay 3-12 ay yıl 5 yıl üzeri Toplam Sayfa 22

27 Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler Ödenecek vergi kesintileri Ödenecek sosyal güvenlik kesintileri Ödenecek diğer yükümlülükler Gider tahakkukları Toplam Diğer kısa vadeli yükümlülüklerin likiditesi aşağıdaki gibidir; 0-3 ay ay yıl 5 yıl üzeri Toplam YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER Maliyet Girişler Çıkışlar Arsa ve araziler Binalar Net Defter Değeri Maliyet Girişler Çıkışlar Arsa ve araziler Binalar Net Defter Değeri Şirket tarihi itibariyle yatırım amaçlı gayrimenkullerini DGD Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş. ne değerlettirmiştir. Önceki dönemlerde yatırım amaçlı gayrimenkullerin değerlenmesinde maliyet modelini seçen şirket, cari dönemde politika değişikliğine giderek bu varlıkların değerlenmesinde gerçeğe uygun değer yöntemini seçmiştir. Bu değerleme işlemi neticesinde TL lik değer artışı oluşmuştur. Değer artışlarının ertelenen vergi etkisinin hesaplanmasında KV 5 madde de belirtilen %75 oranındaki istisnadan yararlanılacağı varsayılmıştır. Bu istisnadan yararlanmanın şartları aşağıdaki gibidir; Taşınmazlar en az 2 yıl süre ile şirketin aktifinde yer alacaktır Taşınmazın satışından doğan karlar 5 yıl süre ile pasifte özel bir fon hesabında tutulacaktır. Satış bedelinin, satışın yapıldığı yılı izleyen ikinci yılın sonuna kadar tahsil edilecektir. Sayfa 23

28 14. MADDİ DURAN VARLIKLAR Maliyet Girişler Çıkışlar Arsa ve araziler Yer altı ve yer üstü düzenleri Binalar Makineler Taşıtlar Demirbaşlar Yapılmakta olan yatırımlar Toplam Birikmiş Amortisman Girişler Çıkışlar Yer altı ve yer üstü düzenleri Binalar Makineler Taşıtlar Demirbaşlar Toplam Net Defter Değeri Maliyet Girişler Çıkışlar Arsa ve araziler Yer altı ve yer üstü düzenleri Binalar Makineler Taşıtlar Demirbaşlar Yapılmakta olan yatırımlar Toplam Birikmiş Amortisman Girişler Çıkışlar Yer altı ve yer üstü düzenleri Binalar Makineler Taşıtlar Demirbaşlar Toplam Net Defter Değeri Maddi duran varlıklar üzerinde TL ( : TL) tutarında sigorta bulunmaktadır. Şirket in maddi duran varlıklarının üzerinde Ziraat Bankası lehine TL ( : TL), Halk Finansal Kiralama lehine EURO ( : EURO) ve Türkiye Vakıflar Bankası A.Ş. lehine TL. ( : TL) verilmiş ipotek mevcuttur. Sayfa 24

29 15. DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI Şirket 5084 sayılı Yatırımların ve İstihdamın Teşviki Kanunu na göre istihdamını arttırmasından dolayı sosyal sigortalar primi, gelir vergisi stopajı ve enerji desteği teşviki kapsamındadır. Şirket in, 5084 sayılı Yatırımların ve İstihdamın Teşviki Hakkındaki Kanuna göre faydalanmış olduğu enerji desteğinin kapsamı, 1 Ocak 2008 tarihi itibariyle ilgili teşvik ile ilgili yapılan sayılı kanun değişikliği ile 5 yıl daha uzatılmıştır. Sağlanan devlet teşvikleri oluştukları dönemde kapsamlı gelir tablosuna alınmaktadır. Cari dönemde yararlanılan devlet yardımlarına ilişkin tutarlar dipnot 27 belirtilmiştir. Şirket yapmış olduğu yatırımlardan dolayı, tarihine kadar olan teşvik belgesine isitnaden yapılan yatırımlarda %100 ü oranında (%19,8 vergi tefikatı yapılarak) Bu tarihten sonra teşvik belgesi yapılmaksızın yapılan yatırımlarda %40 ı oranında yatırım indiriminden faydalanmaktadır. Şirket tarih ve A sayılı yatırım teşvik belgesine sahip olup tarihine kadar geçerlidir. Bu teşvik kapsamında yararlanılan destekler aşağıdaki gibidir; Kdv İstisnası Yatırım Yeri Tahsisi Vergi İndirimi Oranı Faiz Desteği Sigorta Primi İşveren Hissesi Desteği Sayfa 25

30 16. KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER A Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu TRİ'ler B Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine vermiş olduğu TRİ'ler C Olağan ticari faaliyetlerinin yürütülmesi amacıyla diğer 3. kişilerin borcunu temin amacıyla vermiş olduğu TRİ'ler D Diğer verilen TRİ'ler - Ana ortak lehine vermiş olduğu TRİ'ler - B ve C maddeleri kapsamına girmeyen diğer grup şirketleri lehine vermiş olduğu TRİ'ler - C maddesi kapsamına girmeyen 3. kişiler lehine vermiş olduğu TRİ'ler Toplam Diğer TRİ lerin şirketin özkaynaklarına oranı 0% 0% Koşullu Yükümlülükler Verilen teminat mektupları TL TL Verilen ipotekler TL TL Verilen ipotekler Toplam TL Karşılığı Koşullu Varlıklar Alınan teminat mektupları TL TL Alınan ipotekler TL TL Alınan teminat çekleri TL TL Alınan teminat senetleri TL TL Toplam TL Karşılığı Şirket verilen teminat mektuplarının TL tutarı ile Eximbank kaynaklı kredi kullanmıştır. Duran varlıklar üzerindeki TL lik ipotek TC Ziraat Bankası A.Ş. ve TL lik ipotek Türkiye Vakıflar Bankası kaynaklı kredi kullanımı içindir. Taahhütler İhraacat taahhütleri 0 TL 0 TL İhraacat taahhütleri $ $ Toplam TL Karşılığı Şirket in, Eximbank kaynaklı kredileri kapsamında tamamlaması gereken USD ( : USD) tutarında ihracat taahhüdü bulunmaktadır. Sayfa 26