4.093,5 3.301,9 3.640,0 4.036,5 3.791,4 Günlük Strateji Bülteni Piyasalara Bakış Piyasa Verileri Endeksler 12 Ekim %Değ. Ybb BIST100 77.461,3-0,2% 8,0% BIST030 94.622,4-0,2% 8,2% VIOP030 Endeks 94,950-0,3% 8,6% S&P 500 2.139,2 0,1% 4,7% DJI 18.144,2 0,1% 4,1% DAX 10.523,1-0,5% -2,0% RTS 996,0-0,9% 31,6% Parite 12 Ekim %Değ. Ybb USD/TRY 3,0894 0,1% 5,9% EUR/TRY 3,4076 0,1% 7,5% ($+ )/TRY 3,2484 0,1% 6,7% EUR/USD 1,1024-0,1% 1,5% Emtia 12 Ekim %Değ. Ybb Brent Petrol(bbl) 51,4-0,8% 15,8% Bakır ($/ton) 4.814,0 0,0% 2,3% Altın ($/ons) 1.260,6 0,7% 18,7% Gümüş ($/ons) 17,7 1,0% 27,2% Performans ve işlem hacmi verileri Yükselenler (%) Düşenler (%) Hacim (TL) TUCLK 20% BRKO -19% GARAN 574 TMPOL 16% TURGG -8% THYAO 432 IDGYO 9% BASCM -7% HALKB 357 BMELK 9% AVGYO -7% AFYON 202 ATSYH 7% UMPAS -7% AKBNK 154 Güne alımlarla başlayan Borsa İstanbul, açılış ardından 78.000 seviyesini aşmaya çalıştı. Cari açık rakamının beklentilerden yukarı gelmesi BİST tarafında satış baskısı yaratırken, günün devamında 77.100 seviyelerine kadar geri çekilme gözlendi. Bu seviyeleri görmesi ardından toparlanmaya çalışan BİST, günün kapanışını 77.461 seviyesinden gerçekleştirdi. Dün Avrupa borsaları enerji ve teknoloji sektörleri öncülüğünde değer kaybetti ve gösterge endeks son 1 ayın en düşük seviyesine geriledi. Petrol fiyatlarının haber akışına bağlı olarak zayıf seyrini sürdürmesi enerji sektörü hisselerini olumsuz etkilemeye devam etti. Petrol üretiminin Eylül'de rekor seviyeye ulaştığı haberlerinin ardından üretimin kısıtlanmasında Rusya'nın tavrına yönelik belirsizlik petrol fiyatlarında düşüşe neden oldu. ABD'de açıklanan Fed toplantı tutanaklarında, bazı üyeler iş gücü piyasasındaki iyileşmenin devam etmesi ve ekonomik faaliyetlerin güçlenmesi halinde faiz artışına nispeten yakın zamanda gidilmesi gerektiğini savunurken, bazı üyelerin ise faiz artışı için enflasyonun %2 hedefine yaklaştığına dair daha fazla veri için beklenmesini tercih ettiği ortaya çıktı. Tutanakların ardından Dow Jones ve S&P 500 endeksleri günü yataya yakın hafif artıda tamamladı. Bugün yurt içinde önemli bir veri açıklaması bulunmazken, yurt dışında ABD den gelecek haftalık işsizlik rakamları izlenecek. Sabah itibariyle Çin piyasaları yatay seyrederken, Japonya tarafında satış baskısı görüyoruz Avrupa tarafında da piyasaların güne satıcılı başlaması bekleniyor. BİST in bugüne satış baskısıyla başlamasını bekliyoruz. İçeride kur ve faiz tarafındaki hareketlere göre günün devamında BİST tarafında dalgalı bir seyir görebiliriz. Makro Ekonomi & Politika Haberleri Cari işlemler açığı Ağustos ayında 1,8 mlr $ seviyesinde gerçekleşti Milli Piyango Özelleştirmesinde süreler uzatıldı Sektör ve Şirket Haberleri Kısa Kısa Şirket Haberleri: ANSGR, TCELL, THYAO BIST 100 ve Gösterge Endeksler İşlem Hacmi (Sağ, TRY mn) BIST-100 (Sol) Takvim 78.100 78.000 77.900 77.800 77.700 77.600 77.500 77.895 77.976 77.835 77.644 77.461 4.500 4.000 3.500 3.000 2.500 2.000 1.500 Tarih Ülke TSİ Dönem Veri Önem Beklenti Önceki 13 Eki. Almanya 09:00 Eyl. TÜFE- Aylık % 84,75 0,10% 0,10% 13 Eki. Almanya 09:00 Eyl. TÜFE- Yıllık % 88,14 0,70% 0,70% 13 Eki. İngiltere 14:00 Eki. BOE Varlık Alım Hedefi 67,86 435 Mlr 13 Eki. ABD 15:30 Eyl. İthal Ürünler Fiyat Endeksi- Aylık% 78,40 0,10% -0,20% 13 Eki. ABD 15:30 Eyl. İthal Ürünler Fiyat Endeksi- Yıllık% 34,40-2,20% 13 Eki. ABD 15:30 8 Eki. Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 98,40 249 Bin 13 Eki. ABD 19:15 Fed Harker konuşması 77.400 1.000 77.300 500 77.200 6/10 7/10 10/10 11/10 12/10 0 120 MSCI TR MSCI GOP MSCI GOP BANKALAR BIST BANKALAR 110 100 90 80 70 60 14.10.2015 14.12.2015 14.02.2016 14.04.2016 14.06.2016 14.08.2016 Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür. Sayfa 1 / 5
Makro Ekonomi & Politika Cari işlemler açığı Ağustos ayında 1,8 mlr $ seviyesinde gerçekleşti 2015 yılı Ağustos ayında 256 mn $ fazla veren cari işlemler dengesi 2016 yılı Ağustos ayında 1,8 mlr açık verdi. Yıllık cari işlemler açığı ise 29 mlr $ dan 31 mlr $ a yükseldi. Ağustos ayı gelişmelerinde öne çıkan diğer gelişme ise yıllık enerji ve altın hariç cari işlemler açığında hem ham verilerle hem de mevsimsellikten arındırılmış verilerle artış yaşanmaya devam etmesi oldu. Ocak-Ağustos dönemini kapsayan ilk sekiz aylık verilere göre cari işlemler açığı 24,8 mlr $ dam 23,6 mlr $ a geriledi. Finansman hesabında Temmuz ayında yaşanan döviz girişinin ardından Ağustos ayında 211 mn $ lık döviz çıkışı yaşandığı görülüyor. Finansman hesabının alt kalemlerine bakıldığında doğrudan yatırımlardaki döviz girişinin arttığı görülürken portföy yatırımlarındaki döviz girişinin sert bir şekilde azaldığı dikkat çekiyor. TCMB nin bir takım önlemler almasının etkisiyle azalan TCMB nezdinde tutulan rezerv varlıklar Ağustos ayında 3,7 mlr $ lık artış yaşadı. Net hata noksan kaleminde ise Temmuz ayındaki 2,1 mlr $ lık döviz girişinin ardından Ağustos ayında da yaşanan 2 mlr $ lık giriş dikkat çekiyor. Milli Piyango Özelleştirmesinde süreler uzatıldı Resmi Gazete'de yayımlanan ilanına göre ön yeterlik son başvuru tarihi olan 14 Ekim 2016 Cuma günü, 10 Şubat 2017 günü Cuma saat 16:00'ya, son teklif verme tarihi olan 08 Kasım 2016 Salı günü ise 10 Mart 2017 Cuma günü saat 16.00'ya kadar uzatıldı. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 2 / 5
Sektör & Şirket Haberleri Kısa Kısa Şirket Haberleri: (=) Anadolu Sigorta (ANSGR): Bağımsız denetimden geçmemiş verilerine göre; Şirket'in 2016 yılı Eylül ayında toplam prim üretimi (Y/Y %14,69 A/A %2,12) 304,33 mn TL olmuştur. Böylece Şirket in 2016 Ocak Eylül döneminde toplam prim üretimi yıllık bazda %27,5 artarak 3,31 mlr TL olarak gerçekleşmiştir. (=) Turkcell (TCELL): Bazı medya kanallarında Süper Lig naklen yayın ihalesi ile ilgilendiğine dair çıkan haberlere ilişkin olarak şirketten yapılan açıklamada, ihale şartnamesinin ilan edilmesini müteakip uygun şartların oluşması halinde söz konusu ihaleye katılmayı değerlendireceğini belirtti. (=) Türk Hava Yolları (THYAO): Türk Hava Yolları'nın 2016 yılı Eylül ayında toplam yolcu sayısı önceki yılın aynı dönemine göre %4,6 artış, bir önceki aya göre %6,8 düşüş göstererek 5,99 mn olmuştur. Böylece 3Ç de toplam yolcu sayısı yıllık bazda %1,4 artarken, Ocak Eylül döneminde ise artış %3,9 olarak gerçekleşti. Eylül ayında toplam Yolcu Doluluk Oranı önceki yılın aynı dönemine göre 3,8 puan azalarak %75,7 olurken, bu oran 3Ç de %76 ile son 4 çeyreğin en yüksek seviyesinde gerçekleşti. Ayrıca Eylül de Toplam Arz edilen Koltuk Km (AKK) yıllık bazda %15,5 artarak 15,9 mlr'a ulaşırken, Ücretli Yolcu Km (ÜYK), önceki yılın aynı dönemine göre %11,1 artış, bir önceki aya göre %7,7 düşüş göstermiştir. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 3 / 5
Haftalık Ajanda Tarih Ülke TSİ Dönem Veri Önem Beklenti Önceki 13 Eki. Çin 05:00 Eyl. Dış Ticaret Dengesi 78,38 53,00 Mlr $ 52,05 Mlr $ 13 Eki. Çin 05:00 Eyl. İhracat- Yıllık % 75,68-3,10% -2,80% 13 Eki. Çin 05:00 Eyl. İthalat- Yıllık % 70,27 0,80% 1,50% 13 Eki. Almanya 09:00 Eyl. TÜFE- Aylık % 84,75 0,10% 0,10% 13 Eki. Almanya 09:00 Eyl. TÜFE- Yıllık % 88,14 0,70% 0,70% 13 Eki. İngiltere 14:00 Eki. BOE Varlık Alım Hedefi 67,86 435 Mlr 13 Eki. ABD 15:30 Eyl. İthal Ürünler Fiyat Endeksi- Aylık% 78,40 0,10% -0,20% 13 Eki. ABD 15:30 Eyl. İthal Ürünler Fiyat Endeksi- Yıllık% 34,40-2,20% 13 Eki. ABD 15:30 8 Eki. Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 98,40 249 Bin 13 Eki. ABD 19:15 Fed Harker konuşması 14 Eki. Japonya 02:50 Eyl. ÜFE - Aylık % 47,31-0,10% -0,30% 14 Eki. Japonya 02:50 Eyl. ÜFE - Yıllık % 92,47-3,20% -3,60% 14 Eki. ABD 04:00 Fed Kashkari konuşması 14 Eki. Çin 04:30 Eyl. TÜFE- Yıllık % 97,30 1,60% 1,30% 14 Eki. Çin 04:30 Eyl. ÜFE - Yıllık % 91,89-0,30% -0,80% 14 Eki. Türkiye 10:00 Eyl. Tarım ÜFE- Aylık % 60,00-0,99% 14 Eki. Avro Bölgesi 12:00 Ağu. Dış Ticaret Dengesi 29,55 25,3 Mlr 14 Eki. ABD 15:30 Eyl. Perakende Satışlar -Aylık% 92,00 0,40% -0,30% 14 Eki. ABD 15:30 Eyl. Otomotiv hariç - Perakende Satışlar -Aylık% 64,40 0,50% -0,10% 14 Eki. ABD 15:30 Eyl. ÜFE - Aylık % 86,40 0,20% 0,00% 14 Eki. ABD 15:30 Eyl. ÜFE - Yıllık % 68,80 0,60% 0,00% 14 Eki. ABD 15:30 Fed Rosengren konuşması 14 Eki. ABD 17:00 Ağu. İşletme Stokları 39,20 0,10% 0,00% 14 Eki. ABD 17:00 Eki. Michigan Tüketici Güven Endeksi - Öncü 93,60 92,00 91,20 14 Eki. ABD 20:30 Fed Başkanı Yellen'ın konuşması 14 Eki. ABD 3Ç16 JP Morgan Chase, Citigroup, Wells Fargo Finansal Sonuçları 17 Eki. Japonya 07:30 Ağu. Sanayi Üretimi- Aylık % 98,92 1,50% 17 Eki. Japonya 07:30 Ağu. Sanayi Üretimi- Yıllık % 74,19 4,60% 17 Eki. Japonya 07:30 Ağu. Kapasite Kullanım Oranı -Aylık % 69,25 0,60% 17 Eki. Türkiye 10:00 Tem. İşsizlik Oranı 64,00 10,20% 17 Eki. Türkiye 11:00 Eyl. Bütçe Dengesi 8,00 3,69 Mlr TL 17 Eki. Avro Bölgesi 12:00 Eyl. TÜFE- Aylık % 84,09 0,10% 17 Eki. Avro Bölgesi 12:00 Eyl. TÜFE- Yıllık % 95,45 0,20% 17 Eki. Avro Bölgesi 12:00 Eyl. Çekirdek TÜFE- Yıllık % 63,64 0,80% 17 Eki. Türkiye 14:30 Eki. TCMB Beklenti Anketi- Yıl Sonu TÜFE % 50,00 8,07% 17 Eki. ABD 15:30 Eki. New York FED Sanayi Endeksi 82,40 1,00-1,99 17 Eki. ABD 16:15 Eyl. Sanayi Üretimi- Aylık % 88,80 0,10% -0,40% 17 Eki. ABD 16:15 Eyl. Kapasite Kullanımı 62,16 75,60% 75,50% 17 Eki. ABD 3Ç16 Bank of America, IBM, Netflix Finansal Sonuçları 18 Eki. İngiltere 11:30 Eyl. TÜFE- Aylık % 92,86 0,30% 18 Eki. İngiltere 11:30 Eyl. TÜFE- Yıllık % 94,05 0,60% 18 Eki. İngiltere 11:30 Eyl. Çekirdek TÜFE- Yıllık % 89,29 1,30% 18 Eki. İngiltere 11:30 Eyl. Üretici Çıktı Fiyatları-Aylık% 84,52 0,10% 18 Eki. İngiltere 11:30 Eyl. Üretici Çıktı Fiyatları-Yıllık% 82,14 0,80% 18 Eki. ABD 15:30 Eyl. TÜFE- Aylık % 95,20 0,30% 0,20% 18 Eki. ABD 15:30 Eyl. TÜFE- Yıllık % 64,00 1,10% 18 Eki. ABD 17:00 Eki. NAHB Konut Piyasası Endeksi 44,80 63,00 65,00 18 Eki. ABD 3Ç16 Goldman Sachs, Intel, Yahoo Finansal Sonuçları 19 Eki. Çin 05:00 Eyl. Sanayi Üretimi- Yıllık % 81,08 6,40% 6,30% 19 Eki. Çin 05:00 Eyl. Perakende Satışlar- Yıllık % 72,97 10,70% 10,60% 19 Eki. Çin 05:00 3Ç16 GSYH Çeyreksel (mevs. düzelt. %) 32,43 1,80% 1,80% 19 Eki. Çin 05:00 3Ç16 GSYH Yıllık % 94,59 6,70% 6,70% 19 Eki. İngiltere 11:30 Ağu. Ortalama Haftalık Kazançlar-3 Aylık (Yıllık %) 25,00 2,30% 19 Eki. İngiltere 11:30 Ağu. ILO İşsizlik Oranı (3 aylık) 90,48 4,90% 19 Eki. ABD 14:00 14 Eki. MBA Mortgage Başvuruları(Haftalık) 92,31 19 Eki. ABD 15:30 Eyl. Konut Başlangıçları 89,60 1,170 Bin 1,142 Bin 19 Eki. ABD 15:30 Eyl. Konut Başlangıçları -Aylık % 25,60 2,50% -5,80% 19 Eki. ABD 15:30 Eyl. İnşaat İzinleri 62,72 1,163 Bin 1,152 Bin 19 Eki. ABD 15:30 Eyl. İnşaat İzinleri - Aylık % 23,20 0,90% 0,70% 19 Eki. ABD 15:45 Fed Williams konuşması 19 Eki. ABD 21:00 FED in Bej Kitabı 19 Eki. Türkiye 3Ç16 Türk Telekom (TTKOM) ile 3Ç16 bilanço açıklama dönemi başlıyor. 19 Eki. ABD 3Ç16 Morgan Stanley, ebay, American Express Finansal Sonuçları Kaynak: Bloomberg, TÜİK, Foreks Rapora ulaşmak için tıklayınız Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 4 / 5
www.vakifyatirim.com.tr Genel Müdürlük Akatlar Mah. Ebulula Mardin Cad. No: 18 Park Maya Sitesi F-2/A Blok Beşiktaş 34335 İstanbul (0212) 352 35 77 Araştırma ve Strateji Müdürlüğü vkyarastirma@vakifyatirim.com.tr Sezai ŞAKLAROĞLU Selahattin AYDIN Tuğba SAYGIN Serap KAYA Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, yatırım ve kalkınma bankaları ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde ve yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Gerek bu yayındaki, gerekse bu yayında kullanılan kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu yayındaki bilgilerin kullanılması sonucunda yatırımcıların ve/veya ilgili kişilerin uğrayabilecekleri doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan, kâr yoksunluğundan, manevi Vakıf Yatırım zararlardan Menkul Değerler ve A.Ş. her tarafından ne şekil hazırlanmıştır ve surette olursa Bu olsun çalışma arka üçüncü sayfada kişilerin yer alan çekince uğrayabileceği bildirimi bir bütündür her türlü zararlardan Sayfa dolayı 5 / 5 Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz.