Erste Group 2013 Üçüncü Çeyrek Ara Dönem Faaliyet Raporu

Erste Group 2013 Üçüncü Çeyrek Ara Dönem Faaliyet Raporu

ÖNEMLİ FİNANSALGÖSTERGELER VE PAYLAŞILAN VERİLER EURO milyon 1-9-13 1-9-12 Gelir Tablosu Net faiz geliri 3,651.6 3,968.9 Krediler ve avanslar risk karşılıkları -1,260.0-1,465.3 Net ücret ve komisyon geliri 1,346.3 1,284.3 Net alım-satım sonucu 241.0 191.4 Genel yönetim giderleri -2,743.0-2,826.1 Diğer sonuç -642.2-177.8 Vergi öncesi kar/zarar 593.6 975.4 Ana ortaklara atfedilebilen 430.3 597.3 Karlılık rasyoları Net faiz marjı 2.7% 2.8% Gider/gelir rasyosu 52.4% 51.9% Özkaynak karlılığı 4.5% 6.3% Hisse başına kazanç 0.85 1.26 Eyl 13 Ara 12 Bilanço Kredi kurumlarına verilen krediler ve avanslar 9,113 9,074 Müşterilere verilen krediler ve avanslar 129,492 131,928 Krediler ve avanslar risk karşılıkları -7,899-7,644 Alım-satıma konu varlıklar,türev finansal araçlar 16,007 18,467 Finansal varlıklar 39,276 42,108 Diğer aktifler 21,863 19,891 Toplam Aktifler 207,852 213,824 Banka mevduatları 22,946 21,822 Müşteri mevduatları 122,060 123,053 İhraç edilen borçlanma senetleri 27,232 29,427 Alım-satıma konu borçlar,türev finansal araçlar 7,766 11,359 Diğer yükümlülükler 7,247 6,500 İkincil teminatsız yükümlülükler 5,310 5,323 Toplam özkaynaklar 15,290 16,339 Azınlık pay sahiplerine atfedilen 3,491 3,483 Ana ortaklara atfedilen 11,800 12,855 Toplam yükümlülükler ve özkaynaklar 207,852 213,824 Toplam nitelikli sermayedeki değişiklikler Avusturya Bankacılık Kanunu Bölüm 22 (1) 1 uyarınca risk 86,633 90,434 Ana birincil sermaye rasyosu toplam risk (%) 10.9 11.2 Birincil sermaye rasyosu toplam risk (%) 11.2 11.6 Borç ödeme gücü rasyosu(%) 15.8 15.5 1-9 13 1-9 12 Hisse senedi piyasa verileri(viyana Borsası) Yüksek(EURO) 26.83 19.65 Düşük(EURO) 19.34 11.88 Kapanış fiyatı(euro) 23.36 17.28 Piyasa değeri(euro milyar) 10.04 6.85 30 Eylül 2013 itibari ile kredi derecelendirme notları Fitch Uzun Vadeli A Kısa Vadeli F1 Görünüm Durağan Moody s Investors Service Uzun Vadeli A3 Kısa Vadeli P-2 Görünüm Negatif Standard & Poor s Uzun Vadeli A Kısa Vadeli A-1 Görünüm Negatif

İçindekiler 2 İcra Kurulu Başkanından Mektup 3 Sermaye Piyasalarında Erste Group 4 Ara Dönem Yönetim Raporu 13 Özet Konsolide Finansal Tablolar Önemli Göstergeler - 3.çeyrek 2013 döneminde net faiz geliri, azalan kredi talebi ve düşük faiz oranlarının yarattığı etkiler ile Euro 3,651.6 milyona düşmüştür (3.çeyrek 2012: Euro 3,968.9 milyon). Net ücret ve komisyon geliri, özellikle menkul kıymet işlemlerinden elde edilen gelirlerin artması ile 2012 yılı 3. çeyrekdeki Euro 1,284.3 milyon seviyesinden Euro 1,346.3 milyona yükselmiştir. Euro 191.4 milyon olan net alım-satım işlem sonucu Euro 241.0 milyona artmıştır. - 3.çeyrek 2012 döneminde Euro 5,444.6 milyon olan faaliyet geliri %3.8 azalarak Euro 5,238.9 milyon olmuştur. Uygulanan sıkı maliyet yönetimi sayesinde Euro 2,826.1 milyon olan genel yönetim giderleri %2.9 azalarak 3. çeyrek 2013 döneminde Euro 2,743.0 milyona düşmüştür. Faaliyet sonucu Euro 2,495.9 milyona (3.çeyrek 2012 ye göre -%4.7 Euro 2,618.5 milyon) gerilemiş; gider/gelir oranı ise %52.4 (3.çeyrek 2012 %51.9) olmuştur. - 3.çeyrek 2012 de Euro 1,465.3 milyon olan risk maliyetleri olumlu bir gelişme göstermiş ve 3.çeyrek 2013 döneminde %14.0 azalarak Euro 1,260.0 milyona, diğer bir ifadeyle ortalama müşteri kredilerine göre 146 baz puan azalış ile 129 baz puana inmiştir. Kredi portföyündeki gerileme ve de ticari gayrimenkul sektöründe azalan sorunlu kredilerin etkisi ile 30 Eylül 2013 itibari ile sorunlu krediler oranı %9.6 olmuştur (2012 yıl sonu:%9.2). Sorunlu krediler karşılama oranı %63 e yükselmiştir (2012 yıl sonu: %62.6). - 3.çeyrek 2012 döneminde Euro -214.0 milyon olan diğer faaliyet sonucu Euro -578.5 milyon olmuştur. Bu durum 3.çeyrek 2012 dönemine ait bir defaya mahsus - bilanço içi - pozitif etkilerden ve de 3. çeyrek 2013 deki bir defaya mahsus Euro 157.4 milyon negatif etkilerden (Ukrayna iştirakinin satışı, Macaristandaki olağanüstü vergiler, Hırvatistan şerefiye değer azalışı) kaynaklanmaktadır. Avusturya, Macaristan ve Slovakya da uygulanan Euro 247.1 milyon tutarındaki bankacılık ve finansal işlemler vergileri olumsuz etki yaratmıştır (3.çeyrek 2012: Euro 173.0 milyon). Gelirler üzerinden alınan vergi kalemi ise Romanya ya ait Euro 127.7 milyon tek-sefere mahsus positif etkiden olumlu etkilenmiştir. - Önceki yıla ait aynı dönemde tek-sefere mahsus etkiler ile Euro 597.3 milyon olan azınlıklar sonrası net kar 1 3.çeyrek 2013 döneminde Euro 430.3 milyon tutarındadır. - Euro 660.6 milyon sermaye artışı ile Euro 1.76 milyar sermaye iştirak bedellerinin ödenmesinin ardından özkaynaklar Euro 11.8 milyar (2012-yıl sonu : Euro 12.9 milyar) olmuştur. 30 Eylül 2013 itibari ile ana birincil sermaye (tier-1) Euro 10.8 milyardır (2012-yıl sonu: Euro 11.8 milyar). Euro 99.0 milyar olarak gerçekleşen risk ağırlıklı aktiflerdeki bu gerileme (2012-yıl sonu: Euro 105.3 milyar) esas olarak Ukrayna iştirakinin konsolidasyondan çıkarılmasından, azalan risk alımlarından ve teminatlı kredilendirmeye yönelişten kaynaklanmaktadır. Ana birincil sermaye (tier-1) rasyosu (toplam risk; Basel 2.5) %10.9 seviyesindedir (2012 yıl sonu:%11.2). - 30 Eylül 2013 itibari ile toplam aktifler Euro 207.9 milyardır (2012-yıl sonu: Euro 213.8 milyar). Yılsonuna göre görülen bu azalma değerleme değişikliklerinden ve de düşük aktif hacimlerinden kaynaklanmaktadır. Mevduat tabanı Euro 122.1 milyar ile aynı seviyesini korurken, müşterilere kullandırılan krediler ve avanslar raporlama tarihi itibari ile Euro 129.5 milyar tutarında olup, meydana gelen bu düşüş işkollarının çoğunda görülen azalan kredi talebinden kaynaklanmıştır. 30 Eylül 2013 itibari ile krediler-mevduat oranı %106.1 e yükselmiştir (2012 yıl sonu %107.2). 1 azınlıklar sonrası dönem net kar/zararı ifadesi ana ortaklara atfedilen dönem net kar/zararı anlamına tekabül etmektedir. 2 özkaynaklar ifadesi ana ortaklara atfedilen toplam özkaynaklar anlamına tekabül etmektedir. 1

İcra Kurulu Başkanından Mektup Saygıdeğer ortaklarımız, 2013 yılı ilk dokuz ayında Erste Group, Euro 430.3 milyon net kar elde etmiştir. Bu rakam esas itibari ile süregelen düşük-faiz ortamının, durgun kredi talebi ile bankacılık ve finansal işlemler vergileri dahil tek-sefere mahsus birkaç etkinin, Ukrayna faaliyetlerinin satışına ilişkin teknik muhasebeleştirmeler ile yazılan zararlardan gelen ilave olumsuz etkilerin yarattığı bir sonuçtur. Buna rağmen özellikle dört ana faaliyet piyasasındaki (Romanya, Çek Cumhuriyeti, Slovakya ve Avusturya) perakende ve KOBİ işlemlerinde devam eden risk maliyetlerindeki azalma olumlu etki yaratmıştır. Diğer bir olumlu etki ise faaliyet giderlerindeki azalmadan gelmiştir. En önemli ilerleme ise Erste Group un sermayesinde görülmektedir: Temmuz başında gerçekleştirilen Euro 660 milyon sermaye artışının başarılı bir şekilde tamamlanmasının ardından Erste Group - bu tarihe kadar ilk ve tek Avusturya bankası olarak - özel yatırımcılar ve Avusturya Cumhuriyetinin katılımı ile sağlanan sermayesinin tamamını ödemiş; ve bu şekilde %10.3 birincil sermaye (tier-1) oranına ulaşarak (Basel 3, tamamı ödenmiş) 2014 yıl sonu minimum %10 hedefini halihazırda sağlamıştır. Orta ve Doğu Avrupa daki ekonomik ortam 2013 yılının ilk dokuz ayında kademeli iyişemesine devam etmiştir. Özellikle Çek Cumhuriyeti, Slovakya ve Avusturya da ihracat sektörü ana itici güç olmayı sürdürmüş, tüketici duyarlılığı bölge genelinde artmıştır. Avrupa Birliğine 1 Temmuz tarihinde katılan Hırvatistan yaz aylarında yaşanan başarılı turist sezonundan büyük fayda sağlamıştır. Romanya ise tarım sektörünün desteği ve de altyapı projelerine AB fonları tarafından sağlanan destek ile bölge genelindeki en yüksek büyüme oranını elde etmiştir. Macaristan da ise ilk üç çeyrek dönemi 2014 ilkbaharında gerçekleşecek olan parlemento seçimlerinin gölgesinde kalmış: özellikle enerji piyasasında devletin ekonomi üzerindeki etkisi artmış, daha fazla faiz düşüşüne imkan sağlayabilmek adına fiyatlar yönetimsel kararlar ile düşürülmüş; ve döviz borçlularına yardımcı olmak adına maliyetleri bankacılık sektörüne yüklenen bir yeni yardım paketi Kasım ayında gerçekleştirilmek üzere açıklanmıştır. Avusturya da ise ekonomik büyüme euro bölgesi ortalamasının üzerinde olmaya devam etmiştir. Yaşanan kademeli ekonomik iyileşmeye rağmen kredi talebi Erste Group un ana faaliyet piyasalarında, ilk kez ve en fazla Avusturya ile Çek Cumhuriyetinde ancak üçüncü çeyrek döneminde artış göstermeye başlamıştır. Buna rağmen mevcut kredi hacimleri yıl sonundan bugüne kıyasla halen düşük seviyededir. Tüketici kredileri başta olmak üzere, kredilere olan zayıf talep, ve kredi piyasalarındaki düşük faiz oranları net faiz gelirlerindeki olumsuz gelişmelerin arkasındaki en önemli nedenlerdir. Aynı zamanda finansal varlıklara, en önemlisi de devlet tahvillerine yapılan fon yatırımlardan düşük getiriler elde edilmektedir. Diğer yandan, düşük faiz oranları, özellikle Avusturya da menkul kıymet işlemlerini tetiklemiş, net ücret ve komisyon gelirleri ile net alımsatım sonucunu arttırmıştır. Genel olarak 2013 yılının ilk üç çeyreğinde faaliyet gelirleri %3.8 gerilemiş; bu gerileme ise faaliyet giderlerindeki %2.9 düşüş ile kısmen telafi edilmiştir. Yukarıda bahsedilen tek-sefere mahsus etkiler ağırlıklı olarak diğer faaliyet sonucuna yansıtılmıştır. Euro 247.1 milyon tutarında olan Avusturya, Macaristan ve Slovakya da uygulanan vergi öncesi bankacılık ve finansal işlemler vergilerinin olumsuz etkileri devam etmiştir. Buna ilaveten bu kalem Erste Bank Hırvatistanın Euro 52.2 milyon tutarındaki şerefiye değer kaybından ve de Ukrayna iştirakinin satışı ile bağlantılı Euro 76.6 milyon teknik muhasebeleştirme işleminden olumsuz etkilenmiştir. Diğer yandan bu olumsuzluklar Euro 128 milyon tutarındaki Romanya ertelenmiş vergi borçlarının kaldırılması ve vergi dilimini pozitif hale getirmesi ile kısmi oranda telafi edilmiştir. Risk maliyetleri grup genelinde yaklaşık %15 azalmıştır. Karşılık gereklilikleri özellikle Romanya, Avusturya, Çek Cumhuriyeti ve Slovakya ana faaliyet piyasalarında düşmüştür. Bu gerileme - bazı durumlarda ciddi oranlarda - ticari gayrimenkul ve büyük kurumsal işkollarında ve de Hırvatistan ve Macaristan da görülen risk karşılıklarındaki artışı fazlası ile karşılamıştır. Ancak genel olarak risk maliyetleri ortalama müşteri kredilerini arttırarak 129 baz puan seviyesine yükseltmiştir. Sorunlu kredilerin müşterilere kullandırılan kredilere yüzdesel oranı (Sorunlu Krediler Rasyosu) 2008 yılında başlayan finansal krizin ardından ilk kez olumlu bir performans sergilemiş, ve sorunlu krediler rasyosu çeyrek dönemler bazında %9.7 den %9.6 ya gerilemiştir. Aynı zamanda teminatlar hariç Sorunlu Krediler Karşılama Oranı %63.0 a yükselmiştir. Erste Group iş modelinin geleneksel gücü, diğer bir ifade ile faaliyetlerini müşteri mevduatları ile fonlayabilme başarısı, yıl sonundan bu güne elde ettiği Euro 0.7 milyar girişler ile başarısını sergilemeye devam etmektedir. Kredilerin mevduata oranı %106.1 e yükselmiştir. Geriye kalan nıspi fonlama ihtiyacı ise mevcut mali yılda yapılan ve Avusturya ile Almanya daki bireysel yatırımcılar için halen cazip olan perakende ihraçlar ile karşılanmıştır. Erste Group un sermaye kalitesi de sermaye iştirak paylarının ödenmesi ve yapılan sermaye arttırımı ile ciddi oranda iyileşme göstermiş; dağıtılmamış karlar hariç birincil sermaye (tier-1) rasyosu (Basel 2,5) %10.3 den, tamamı ödenmiş olarak Basel 3 bazında %10.9 a yükselmiş; ve bu sayede %10 olan 2014 yıl sonu hedefini üçüncü çeyrekde halihazırda fazlası ile sağlamıştır. 2013 yılının ilk dokuz ayında elde edilen sonuçlar halen ekonomik, politik ve düzenleyici sistemlerden kaynaklanan güçlükleri içeren bir ortamın varlığını yansıtmaktadır. Herhalükarda üçünçü çeyrekde olumlu sinyaller gelmeye; ekonomik veriler iyileşmeye ve Orta ve Orta Avrupa da kredi talebi az da olsa artmaya başlamıştır. Erste Group sahip olduğu kuvvetli piyasa konumu sayesinde ekonomideki yaşanan ve devam eden iyileşmeden faydalanmaya devam edecektir. Andreas Treichl mp 2

Sermaye Piyasalarında Erste Group HİSSE SENEDİ PİYASASI ANALİZİ Uluslararası hisse senedi piyasaları üçüncü çeyrekde de merkez bankalarının para politikalarına bağlı olarak yön bulmaya devam etmiş, özellikle yatırımcılar Amerikan Merkez Bankası FED in ileriye dönük hareketlerine odaklanmıştır. Ağustos ayında FED in para politikasında olası bir değişiklik yapacağına yönelik belirsizlik ve Çin ekonomisinde ileriye dönük endişeler uluslararası hisse senedi piyasalarındaki düşüşü tetiklemiştir. Ancak FED ile Avrupa Merkez Bankası (AMB) nin genişleme politikalarını sürdürüceklerini teyit eden açıkalamalarının ardından endeksler yukarı doğru bir eğilime geçmişlerdir. Hem ABD hisse senedi endeksleri hem de Avrupanın en büyük şirketlerini temsil eden Euro Stoxx 600 Endeksi yeni zirvelere imza atmıştır. Amerikan ekonomisinin içinde bulunduğu hassas durum çerçevesinde FED, Amerikan hazine tahvileri ile ipotek bonolarını her ay ABD 85 milyar tutarında almaya devam ederek gevşek para politikasını sürdüreceğini duyurmuştur. Avrupa Merkez Bankası ise baz oranı %0.5 seviyesinde tutacağını ve faiz oranlarını uzun bir süre arttırmayacağı yönündeki kararını tekrarlamıştır.ancak hem Amerika Birleşik Devletlerinde hem de euro bölgesindeki olumlu ekonomik göstergelere rağmen küresel ekonominin gelişimine ilişkin görünüm belirsizliğini sürdürmektedir. Dow Jone Endüstri Endeksi raporlama döneminde %1.5 yükselmiş ve 15,129.67 puan ile, diğer bir ifade ile, 2012 yıl sonuna göre %15.5 yukarıda kapatmıştır. Daha geniş kapsama sahip Standard & Poor s 500 Endeksi üçüncü çeyrekte %4.7 artarak 1,681,55 puan ile yeni bir zirveye ulaşmış, yıl sonundan bu güne %17.9 yükselmiştir. Avrupa hisse senetleri bir önceki dönemde Amerika piyasalarını takip etmiş olsa da, euro bölgesinde yavaşlayan iyileşmenin etkisi ile Euro Stoxx 600 Ekdeksi üçüncü çeyrekte %8.9 oranında artış göstermiş; 310.46 puan ile yıl sonundan bu güne %11.0 yükselmiştir.avusturya Ticaret Endeksi (ATE) ise üçüncü çeyrekte %13.7 artarak takip edilen piyasalar arasında en iyi performans gösterenler içinde yer almıştır. 30 Eylül itibari ile 2,528.45 puana ulaşan Avusturya Ticaret Endeksi yıl başına göre %5.3 yukarıda işlem görmüştür. ERSTE GROUP HİSSE SENEDİNİN PERFORMANSI Erste Group hisseleri üçüncü çeyrekte Avrupa bankacılık hisselerindeki toparlanmaya paralel bir artış göstermiştir. Temmuz ayında başarıyla tamamlanan ve Ağustos ayında yapılan sermaye katılım paylarının geri ödemesinde kullanılan sermaye artışı ile analizlerin yaptıkları olumlu yorumlar hisse fiyatındaki iyileşmeyi desteklemiştir. Halihazırda 26 toplam analistin 16 tanesi Erste Group hisse senetlerine al tavsiyesi verirken, 9 tanesi nötr tavsiyesi, 2 tanesi ise sat tavsiyesi vermiştir. Erste Group hissesi 16 Ağustos tarihinde Euro 26.83 ile yılın en yüksek seviyesini görmüştür. Ancak, üçüncü çeyrekteki %13.9 oranındaki artışına ve de 30 Eylül tarihindeki Euro 23.36 kapanış fiyatına rağmen Erste Group hisseleri yıl sonuna göre halen %2.8 oranında aşağıda işlem görmektedir. 2013 yılı ilk dokuz ayında Erste Group hisseleri Viyana Borsasında işlem gören en yüksek hacime sahip hisse senedidir. Erste Group aynı zamanda Prag ve Bükreş Borsalarında işlem görmekte olup, hem tezgahüstü piyasa da hem de elektronik sistemler de yüksek işlem hacimlerine sahiptir. YATIRIMCI İLİŞKİLERİ Temmuz ayında yaklaşık Euro 660.6 milyar tutarında sermaye arttırımına gidilmiştir. Bunun hemen akabinde, 8 Ağustos tarihinde Erste Group, Avusturya hükümeti ile özel yatırımcılardan 2009 senesinde aldığı Euro 1.76 milyarlık sermaye katılım paylarını tamamen geri ödeyen ilk Avusturya bankası olmuştur. Erste Group yönetimi ile yatırımcı ilişkiler ekibi bir çok sayıda bire-bir görüşme ve grup toplantısı gerçekleştirmiş ve uluslararası banka ve yatırımcı konferanslarına katılmıştır. Erste Group bu toplantı ve konferanslarda mevcut ekonomik ortamda yaşanan gerilemelere karşı stratejisini ve gelişmeleri sunmuştur. 2013 ilk iki çeyreğinde yaşadıkları değer kayıplarının ardından Avrupa bankacılık hisseleri uluslararası para politikalarında gözlemlenen gevşemeden faydalanmışdır. Önde gelen Avrupa banka hisselerinden oluşan Dow Jones Bankacılık Endeksi, FED in bir kaç-milyar tutarındaki aktif alımlarını işçi piyasası iyileşene kadar sürdüreceği yönündeki açıklamaları ve de Avrupa Merkez Bankasının faiz oranlarını düşük tutacağına ilişkin teyidinin ardından %24.1 yükselerek 125.84 puana ulaşmıştır. Avrupa bankacılık endeksi mevcut yılın ilk üç çeyreğinde %12.0 oranında bir kazanç sağlamıştır. 3

Ara Dönem Yönetim Raporu Ara dönem yönetim raporunda 2013 yılı ilk dokuz ayına ait finansal sonuçlar 2012 yılı ilk dokuz ayına ait sonuçlar ile karşılaştırmalı olarak verilmektedir. Aksi belirtilmediği sürece bir önceki yıl, 2012 veya 2012 ilk dokuz ayı itibari ile ifadeleri 2012 yılı ilk üç çeyrek dönemini; bu yıl, 2013 veya 2013 ilk dokuz ayı itibari ile ifadeleri 2013 yılı ilk üç çeyrek dönemini belirtmektedir. Azınlıklar sonrası net kar/zarar ifadesi ana ortaklara atfedilen net kar/zarar anlamına tekabül etmektedir. GELİRLERE İLİŞKİN ÖZET DEĞERLENDİRME Faaliyet giderlerinde yaşanan azalışa rağmen düşük faaliyet geliri nedeni ile 2013 üçüncü çeyreğinde faaliyet sonucu 2012 üçüncü çeyreğine göre %4.7 oranında gerileyerek Euro 2,618.5 milyondan Euro 2,495.9 milyona inmiştir. 2013 ilk dokuz ayında faaliyet geliri Euro 5,238.9 milyon olmuştur (3. çeyrek 2012: Euro 5,444.6 milyon). %3.8 oranındaki bu gerileme %8.0 azalarak Euro 3,651.6 milyona düşen net faiz gelirinden kaynaklanmakta olup, %25.9 artarak Euro 241.0 milyon olan net alım-satım sonucu ile %4.8 oranında artarak Euro 1,346.3 milyona çıkan net ücret ve komisyon geliri bu azalışı tamamen telafi etmeye yetmemiştir. GÖRÜNÜM Erste Group, Orta ve Doğu Avrupa ekonomik performansının 2013 yıl sonuna kadar nispi oranda ilerleme göstereceği yönündeki beklentisini sürdürmekte olup; buna karşın kredi talebinin 2013 yılının geri kalan kısmında önemli bir artış göstermeyeceğini öngörmektedir. Bu doğrultuda Erste Group, azalan faaliyet gelirleri ve bu azalışı kısmi oranda karşılayacak faaliyet giderlerindeki gerilemenin etkisi ile 2013 yılı faaliyet sonucunda %5 e varan bir düşüş beklemektedir. Erste Group risk maliyetlerinin ise özellikle Romanyadaki risk durumundaki iyileşme ile 2013 yılında yaklaşık %10-15 civarında bir gerileme göstereceği tahmin edilmektedir. Ancak bu tahmin Macaristandaki döviz borçlularına uygulanacak yardımın olumsuz etkilerini içermemektedir. Avusturya, Slovakya ve Macaristana ait yaklaşık Euro 260 milyon vergi öncesi (yaklaşık Euro 200 milyon vergi sonrası) bankacılık vergisinin de (finansal işlemler vergisi hariç) 2013 yıl sonu net karını olumsuz etkilemesi beklenmektedir. Erste Group, Romanya perakende ve KOBİ segmentlerinin (olağanüstü vergi etkilerinden bağımsız olarak) 2013 sonunda karlı durumuna geri geleceği yönünde beklentisini korumaktadır. Genel yönetim giderleri %2.9 azalarak Euro 2,743.0 milyona inmiştir (3.çeyrek 2012: Euro 2,826.1 milyon). Gider/gelir oranı %52.4 olmuştur (3.çeyrek 2012: %51.9). 2012 ilk dokuz ayında - bilanço içi- tek sefere mahsus olumlu etkiden faydalanarak Euro 597.3 milyon olan azınlıklar sonrası net kar gerileyerek Euro 430.3 milyona düşmüştür. Nakit özkaynak karlılığı (şerefiye değer kaybı ve müşteri ilişkilerinin amortismanı gibi nakdi olmayan giderlere göre düzeltilen özkaynak karlılığı) 2012 ilk dokuz ayında %8.5 (raporlanan özkaynak karlılığı %6.3) iken 2013 ilk dokuz ayında %5.3 olmuştur (raporlanan özkaynak karlılığı %4.5). 2012 ilk üç çeyreğinde Euro 1.82 (raporlanan hisse başına kazanç: Euro 1.26) olan hisse başına nakit kazanç 2013 ilk üç çeyreğinde için Euro 1.06 tutarındadır (raporlanan hisse başına kazanç: Euro 0.85). Toplam aktifler 2012 yıl sonuna göre %2.8 azalarak Euro 207.9 milyara inmiştir. Risk-ağırlıklı aktifler %6.0 azalarak Euro 99.0 milyar seviyesine gerilemiştir (2012-yıl sonu itibari ile Euro 105.3 milyar). Euro 660.6 milyon sermaye artışı ile Euro 1.76 milyar tutarındaki sermaye katılım paylarına ilişkin yapılan geri ödemenin ardından ödeme gücü oranı, yasal zorunlu sınırın çok üzerinde olup, 30 Eylül 2013 itibari ile %15.8 seviyesindedir (2012 yıl sonu %15.5). Basel 2.5 tarafından tanımlanan toplam risk ile ilişkili ana birincil sermaye (tier-1) rasyosu 30 Eylül 2013 itibari ile %10.9 düzeyindedir (2012- yıl sonu: %11.2). 4

PERFORMANS İNCELEMESİ EURO milyon 1-9 -13 1-9-12 Değişim Net faiz geliri 3,651.6 3,968.9-8.0% Krediler ve avanslar risk karşılıkları -1,260.0-1,465.3-14.0% Net ücret ve komisyon geliri 1,346.3 1,284.3 4.8% Net alım-satım sonucu 241.0 191.4 25.9% Genel yöndetim giderleri -2,743.0-2,826.1-2.9% Diğer sonuç -642.2-177.8 >100.0% Vergi öncesi kar/zarar 593.6 975.4-39.1% Dönem net kar/zararı 562.6 724.3-22.3% Azınlık pay sahiplerine atfedilen 132.3 127.0 4.2% Ana ortaklara atfedilen 430.3 597.3-28.0% Net faiz geliri 2012 ilk dokuz ayında Euro 3,968.9 milyon olan net faiz geliri 2013 ilk dokuz ayında azalarak Euro 3,651.6 milyona düşmüştür. Bu durum esas itibari ile düşük faiz ortamı ve azalan kredi talebinin devam etmesinden kaynaklanmaktadır. Diğer taraftan net faiz marjı (net faiz gelirinin ortalama faiz-kazandıcı aktiflere yüzdesel oranı) %2.82 den %2.70 e gerilemiştir. Net faiz geliri aynı zamanda, 2013 yılından itibaren faaliyet alanlarına göre kar/zarar tablosuna konsolide edilmeyen, ancak diğer faaliyet sonucuna genel olarak tek kalem konsolide olan Çek emeklilik fonlarına ilişkin sonuçların sunumunda yapılan değişikliklerden negatif etkilenmiştir. Çek emeklilik fonu, 2013 yılı üçüncü çeyreğinde net faiz gelirine Euro 25.9 milyon etki yapmıştır (3. çeyrek 2012: Euro 28.7 milyon). Net ücret ve komisyon geliri EURO milyon 1-9-13 1-9-12 Değişim Kredi işlemleri 189.0 204.6-7.6% Ödeme transferleri 670.7 647.5 3.6% Kart işlemleri 160.4 163.2-1.7% Menkul kıymetler işlemleri 306.8 258.5 18.7% Yatırım fonu işlemleri 154.7 141.3 9.5% Saklama ücretleri 50.1 23.7 >100.0% Aracılık komisyonları 102.0 93.5 9.1% Sigorta aracılık işlemleri 66.9 65.9 1.5% İnşaat aracılık işlemleri 24.1 22.0 9.5% Kambiyo işlemleri 17.3 19.0-8.9% Yatırım bankacılığı faaliyetleri 18.5 10.6 74.5% Diğer 53.0 56.2-5.7% Toplam 1,346.3 1,284.3 4.8% Net ücret ve komisyon geliri esas olarak menkul kıymet işlemlerinde yaşanan artışın olumlu etkisi ile Euro 1,284.3 milyondan 2013 yılının ilk dokuz ayında Euro 1,346.3 milyona yükselmiştir. Net alım-satım sonucu 2012 ilk dokuz ayında Euro 191.4 milyon olan net alım-satım sonucu 2013 ilk dokuz ayında özellikle hisse senedi işlemlerinde yaşanan ciddi artışın etkisi ile Euro 241.0 milyona yükselmiştir. Genel yönetim giderleri EURO milyon 1-9-13 1-9-12 Değişim Personel giderleri -1,679.0-1,702.5-1.4% Diğer yönetim giderleri -802.9-846.9-5.2% Aşınma ve amortisman -261.1-276.7-5.6% Toplam -2,743.0-2,826.1-2.9% Genel yönetim giderleri %2.9 (kur düzeltimi ile: -%2.0) azalarak Euro 2,826.1 milyondan Euro 2,743.0 milyona inmiştir. Personel giderleri azalan çalışan sayısından dolayı %1.4 düşerek (kur düzeltimi ile: -%0.6) Euro 1,702.5 milyondan Euro 1,679.0 milyona inmiştir. 5

Diğer yönetim giderleri %5.2 (kur düzeltimi ile: -%3.9) oranında önemli bir azalış sergileyerek Euro 846.9 milyondan Euro 802.9 milyona düşmüştür. Aşınma ve amortisman %5.6 (kur düzeltimi ile: -%4.3) azalmış ve Euro 276.7 milyondan Euro 261.1 milyona gerilemiştir. Çalışan sayısı özellikle Erste Bank Ukrayna satışı ve Romanyadaki yeniden yapılanma çalışmalarının etkisi ile 2012 yıl sonuna göre %7.2 azalarak 45,835 çalışana inmiştir. Dönem sonu itibari ile çalışan sayısı Eyl 13 Ara 12 Değişim Erste Group tarafından istihdam edilen 45,835 49,381-7.2% Erste Group,EB Avusturya ve iştirakleri 8,401 8,612-2.5% Haftungsverbund tasarruf bankaları 7,279 7,448-2.3% Česká spořitelna Grubu 10,409 11,014-5.5% Banca Comercială Română Grubu 7,083 8,289-14.5% Slovenská sporiteľňa Grubu 4,215 4,185 0.7% Erste Bank Macaristan Grubu 2,822 2,690 4.9% Erste Bank Hırvatistan Grubu 2,550 2,629-3.0% Erste Bank Sırbistan 930 944-1.5% Erste Bank Ukrayna 0 1,530 na Tasarruf bankarının iştirakleri ve yurtdışı şube & ofisleri 1,161 1,145 1.4% Diğer iştirakler ve yurtdışı şube ve ofisleri 985 895 10.1% Faaliyet sonucu Net faiz gelirinde yaşanan gerilemenin etkisi ile faaliyet sonucu %3.8 düşerek 2013 ilk dokuz ayında Euro 5,238.9 olmuştur (3.Çeyrek 2012: Euro 5,444.6 milyon). Genel yönetim giderleri %2.9 azalarak Euro 2,826.1 milyondan Euro 2,743.0 milyona düşmüş; bu da Euro 2,495.9 milyon faaliyet sonucu yaratmıştır (3. Çeyrek 2012: Euro 2,618.5 milyon). Risk karşılıkları Risk karşılıkları (kredi işlemleri için ayrılan ve serbest bırakılan karşılıklar ile doğrudan zarar yazılan kredi maliyetleri toplamından mahsup edilerek zarar yazılmış kredilerden elde edilen gelirler) 2012 ilk dokuz ayına göre %14.0 azalarak Euro EUR 1,465.3 milyondan Euro 1,260.0 milyona düşmüştür. Bu durum Romanya risk maliyetlerinde yaşanan iyileşme ile Çek Cumhuriyeti, Slovakya ve Avusturya risk pozisyonlarında meydana gelen ve ticari gayrimenkul ile büyük kurumsal işkollarındaki zayıflamayı fazlası ile karşılayan iyileşmelerden kaynaklanmaktadır. 2013 yılı ilk dokuz ayında ortalama müşteri kredilerine ilişkin risk maliyetleri 129 baz puan olmuştur (3.Çeyrek 2012: 146 baz puan). Diğer faaliyet sonucu 2012 ilk dokuz ayında Euro 214.0 milyon olan diğer faaliyet sonucu 2013 ilk dokuz aylık dönemde Euro -578.5 milyona gerilemiştir. Bu rakamı etkileyen en önemli faktör ise bir önceki yıla ait birincil (tier-1) ve ikincil (tier-2) sermaye araçlarının geri satın alım işlemlerinden elde edilen Euro 413.2 milyon tutarındaki tek-sefere mahsus gelir ile Banca Comercială Română ya ilişkin yazılan Euro 210.0 milyon tutarındaki şerefiye değer kaydıdır. 2013 yılı ilk dokuz ayında ayrıca Erste Bank Hırvatistan a ait Euro 52.2 milyon tutarında şerefiye zarar kaydı bulunmaktadır. Diğer vergiler 2013 ilk dokuz aylık döneminde Euro 191.1 milyondan Euro 263.8 milyona yükselmiştir. Bu tutarın Euro 6 91.0 milyonluk büyük bir kısmı Macaristana ait olup aşağıdaki ögelerden oluşmaktadır: Euro 16.3 milyon tutarında (3. Çeyrek 2012: Euro 0 milyon) olağanüstü finansal işlem vergisi, 2013 yılında uygulamaya konulan ve hemen akabinde iki katına çıkarılan Euro 20.6 milyon tutarındaki olağan finansal işlem vergisi, 2013 yılı için peşin ödenen Euro 49.0 milyon tutarındaki toplam bankacılık vergisi, ve döviz kredileri geri ödemesi teşvik programı kapsamında yer alan Euro 5.1 milyon (3. Çeyrek 2012: Euro 0.5 milyon). 2012 ilk dokuz ayında Macaristan bankacılık vergisi sadece 2012 yılının ilk dokuz ayı için (Euro 33.2 milyon) ödenmiştir. Diğer vergiler aynı zamanda Avusturya da ödenen Euro 125.0 (3. Çeyrek 2012: Euro 123.7 milyon) bankacılık vergisi ile Slovakya da ödenen Euro 31.1 (3. Çeyrek 2012: Euro 14.9 milyon) bankacılık vergilerini de içermektedir. 2013 ilk dokuz ayında bu kalem Euro 76.6 milyon tutarındaki Ukrayna iştirakinin satışına ilişkin sonuçtan, ağırlıklı olarak sermaye ve şerefiyeye ilişkin negatif kur etkilerinin gelir tablosunda aktarılmasından olumsuz etkilenmiştir. Bu teknik muhasebe kaydı sermaye pozisyonunu etkilememiştir. Diğer faaliyet sonucu, Euro 49.0 milyon (3.Çeyrek 2012:Euro 49.8 milyon) maddi olmayan durundan varlıklar (müşteri ilişkileri gibi) ile Euro 58.0 milyon (3.Çeyrek 2012: Euro 61.9 milyon) mevduat sigortası katkı paylarının doğrusal amortismanını da içermektedir. Finansal varlıklardan elde edilen sonuç 2012 yılı üçüncü çeyrek döneminde Euro 36.2 milyon olan tüm finansal varlık kategorilerinden elde edilen sonuç 2013 yılı üçüncü çeyreğinde Euro -63.7 milyon olmuştur. Vadeye kadar tutulanlar portföyünün olumlu sonuçları rayiç-değer portföyü ile satışa hazır portföydeki düşük değerleme etkilerini karşılamaya yetmemiştir (banka ihraçlarında daralan kredi faiz marjları, menkul kıymetlere ilişkin yazılan kayıplar ve menkul kıymet satışına ait zararlar).

Vergi-öncesi kar ve ana ortaklara atfedilen net kar Tek-sefere mahsus - bilanço içi - olağandışı işlemin pozitif etkilerini yansıtan Euro 975.4 milyon tutarındaki 2012 üçüncü çeyrek dönemine ait vergi-öncesi kar 2013 yılı üçüncü çeyreğinde Ukrayna ve Macaristana ait tek seferlik negatif etkiler sonucunda Euro 593.6 milyon olmuştur. 2013 yılı ilk dokuz ayında gelir üzerinden alınan vergiler Romanya ertelenmiş vergi gelirlerinin kaldırılması sonucu elde edilen Euro 127.7 milyon tutarındaki olağandışı pozitif etkiden fayda sağlamıştır. Ertelenen vergi borcu, yerel düzenleyici ile UFRS kredi zarar karşılıkları arasındaki farkın UFRS ye aktarılmasından kaynaklamıştır. Tek-sefere mahsus - bilanço içi - işlemin positif etkilerinden faydalanan Euro 597.3 milyon tutarındaki 2012 üçüncü çeyrek dönemine ait azınlıklar sonrası net kar 2013 yılı üçüncü çeyreğinde Euro 430.3 milyon a düşmüştür. FINANSAL SONUÇLAR ÇEYREK DÖNEM BAZINDA KARŞILAŞTIRMA Avusturya perakende ve KOBİ işkollarından elde edilen net faiz gelirinin artmasının sonucunda net faiz geliri, bir önceki çeyrek döneme göre %2.5 artarak Euro 1,190.6 milyondan Euro 1,220.4 milyona yükselmiştir. 2013 yılı ikinci çeyrek döneminde Euro 447.7 milyon olan net faiz ve komisyon geliri çeyrek dönemler bazında %0.6 artarak 2013 üçüncü çeyreğinde Euro 450.4 milyona yükselmiştir. 2013 ikinci çeyreğinde Euro 82.7 milyon olan net alım-satım sonucu %2.7 azalarak 2013 yılı üçüncü çeyrek döneminde Euro 80.4 milyona gerilemiştir. Bu durum esas itibari ile menkul kıymetler ve türev alım-satım işlemlerindeki azalıştan ve bu azalışın kambiyo faaliyetlerinde yaşanan iyileşme ile tamamen telafi edilememesinden kaynaklanmaktadır. Diğer yönetim giderleri ikinci çeyreğe göre üçüncü çeyrekte Euro 911.7 milyondan Euro 900.1 milyona gerilemiş olup; amortisman ve yıpranma giderlerindeki (Euro 89.2 milyondan Euro 83.0 milyona) %7.0 lik düşüş ile personel giderlerindeki (Euro 561.9 milyondan Euro 552.5 milyona) %1.7 gerileme, diğer yönetim giderlerindeki %1.5 oranındaki (Euro 260.6 milyondan Euro 264.6 milyona) artışı fazlası ile telafi etmiştir. 2013 ikinci çeyrek döneminde %53.0 olan gider/gelir oranı 2013 üçüncü çeyreğinde iyileşerek %51.4 olmuştur. Diğer faaliyet sonucu 2013 ikinci çeyrek dönemine göre (Euro - 294.4 milyon) iyileşme göstermiş ve 2013 üçüncü çeyreğinde artarak Euro -180.8 milyon olmuştur. Bu durum, esas itibari ile, Erste Bank Ukrayna satışına ilişkin Euro 74.6 milyon, Macaristandan uygulamaya konulan vergiler (Euro 16.3 milyon tutarındaki olağandışı finansal işlemler vergisi, Euro 36.8 milyon tutarındaki 2013 yılına ait verginin peşin ödenmesi) gibi tekrarı olmayan bir sefere mahsus işlemlerden kaynaklanmaktadır. Üçüncü çeyrekte bu kalem yine Macaristandaki vergilerden (2013 yılında uygulamaya konulan ve akabinde iki katına çıkartılan Euro 8.7 milyon tutarındaki olağan finansal işlem vergisi - 2.Çeyrek 2013 Euro 6.1 milyon) ve döviz borçlarının geri ödenmesine ilişkin Euro 1.8 milyon tutarındaki teşvik programından (2. Çeyrek 2013: Euro 1.7 milyon) olumsuz etkilenmiştir. Bu kalem Avusturyada ödenen Euro 41.8 milyon (2. Çeyrek 2013: Euro 41.6 milyon) bankacılık vergisi ile yine Slovakyada ödenen Euro 10.1 milyon (2. Çeyrek 2013: Euro 10.5 milyon) bankacılık vergisini, ve de Erste Bank Hırvatistana ait Euro 30.3 milyon (2. Çeyrek 2013: Euro 21.9 milyon) şerefiye zarar kaydını da içermektedir. Diğer faaliyet sonucu aynı zamanda gayrimenkul ve diğer aktiflere ait Euro -61.0 milyon tutarındaki zarar kayıtlarından da olumsuz etkilenmiştir (2.Çeyrek 2013: Euro -11.6 milyon). 2013 yılı ikinci çeyrek döneminde Euro -17.4 milyon olan tüm finansal varlık kategorilerinden elde edilen sonuç 2013 yılı üçüncü çeyreğinde nıspi oranda azalarak Euro -17.8 milyon olmuştur. Bu durum esas itibari ile satışa hazır finansal araçlar portföyüne ait sonuçtan kaynaklanmıştır. 2013 ikinci çeyreğinde Euro 67.9 milyon zarar olan vergi-öncesi kar 2013 üçüncü çeyreğinde tek-sefere mahsus işlemlerin (Ukrayna, Macaristan) olumsuz etkisi ile Euro 224.4 milyon olmuştur. 2013 yılı ikinci çeyreğinde gelir üzerinden alınan vergiler Romanya ertelenmiş vergi gelirlerinin kaldırılması sonucu elde edilen Euro 127.7 milyon tutarındaki olağandışı pozitif etkiden fayda sağlamıştır. Ertelenen vergi borcu, yerel düzenleyici ile UFRS kredi zarar karşılıkları arasındaki farkın UFRS ye aktarılmasından kaynaklamıştır. 2012 ikinci çeyreğinde Euro 125.0 milyon olan azınlıklar sonrası net kar 2013 üçüncü çeyreğinde Euro 129.1 milyona yükselmiştir Çeyrek dönem bazında krediler ve avanslara ait risk karşılıkları %0.3 düşerek Euro 429.6 milyondan Euro 428.2 milyona gerilemiştir. 7

BİLANÇO GELİŞİMİ EURO milyon Eyl 13 Ara 12 Değişim Kredi kurumlarına verilen krediler ve avanslar 9,113 9,074 0.4% Müşterilere verilen krediler ve avanslar 129,492 131,928-1.8% Krediler ve avanslar için risk karşılıkları -7,899-7,644 3.3% Alım-satıma konu varlıklar, türev finansal araçlar 16,007 18,467-13.3% Finansal varlıklar 39,276 42,108-6.7% Muhtelif varlıklar 21,863 19,891 9.9% Toplam Aktifler 207,852 213,824-2.8% EURO milyon Eyl 13 Ara 12 Değişim Banka mevduatları 22,946 21,822 5.2% Müşteri mevduatları 122,060 123,053-0.8% İhraç edilen borçlanma senetleri 27,232 29,427-7.5% Alım-satıma konu borçlar, türev finansal araçlar 7,766 11,359-31.6% Muhtelif borçlar 7,247 6,500 11.5% İkincil teminatsız yükümlülükler 5,310 5,323-0.2% Toplam özkaynaklar 15,290 16,339-6.4% Azınlık pay sahiplerine atfedilen 3,491 3,483 0.2% Ana ortaklara atfedilen 11,800 12,855-8.2% Toplam yükümlülükler ve özkaynaklar 207,852 213,824-2.8% Bu tablo yuvarlama farklılıkları içerebilir. 31 Aralık 2012 tarihinde Euro 9.1 milyar olan kredi kurumlarına verilen krediler ve avanslar 30 Eylül 2013 itibari ile değişmeyerek aynı seviyede bulunmaktadır. 31 Aralık 2012 itibari ile Euro 131.9 milyar olan müşterilere verilen krediler ve avanslar 30 Eylül 2013 itibari ile azalarak Euro 129.5 milyara gerilemiştir. Bu durum genel anlamda bir çok iş kolunda görülen kredi talebindeki azalıştan, Erste Bank Ukrayna nın konsolidasyon dışı kalmasından ve de kambiyo dönüşüm etkilerinden kaynaklanmaktadır. Yapılan ilave tahsislerden dolayı risk karşılıkları 2013 ilk dokuz ayında Euro 7.6 milyar dan Euro 7.9 milyar a yükselmiştir. Sorunlu krediler oranı (sorunlu kredilerin müşterilere kullandırılan kredilere göre yüzdesel payı) kredi portföyündeki azalma ile ticari gayrimenkul işlemlerinden gelen Sorunlu Kredilerin etkisi ile 30 Eylül 2013 itibari ile %9.6 olmuştur (2012 yıl sonu: %9.2). Sorunlu kredileri karşılama oranı 2012 yıl sonu seviyesi %62.6 ya göre iyileşerek %63.0 olmuştur. Çeşitli finansal varlık kategorilerinde yatırım amaçlı tutulan menkul kıymetler, 2013 den itibaren diğer aktifler altında konsolide tek bir kalem olarak gösterilen Çek emeklilik fonlarında meydana gelen raporlama değişikliğinden dolayı 2012 yıl sonunda göre %6.7 oranında azalarak Euro 42.1 milyardan Euro 39.3 milyara gerilemiştir. Euro 2.3 milyar olan ve muhtelif varlıklar kalemi altında yer alan diğer aktifler Euro 2.3 milyardan 30 Eylül 2013 itibari ile Euro 4.2 milyara yükselmiştir. Bu rakamın Euro 1.7 milyarı Çek emeklilik fonlarındaki raporlama değişikliğinden kaynaklanmaktadır. 31 Aralık 2012 itibari ile Euro 123.1 milyar olan Müşteri mevduatları %0.8 oranında azalarak 30 Eylül 2013 itibari ile Euro 122.1 milyar olmuştur. Çek emeklilik fonlarında yapılan raporlama değişikliği nedeni ile mevduatlarda meydana gelen Euro 0.7 milyar artış raporlanan tutara yansıtılmamıştır. Kredilerin mevduata oranı 30 Eylül 2013 tarihinde %106.1 dir (31 Aralık 2012: %107.2). İhraç edilen borçlanma senetleri, özellikle de bonolar ile ipotek ve kamu sektörü teminatlı bonolar, %7.5 oranında azalarak Euro 29.4 milyardan 30 Eylül 2013 itibari ile Euro 27.2 milyara gerilemiştir. İkincil teminatsız yükümlülükler değişmeyerek Euro 5.3 milyar seviyesini korumuştur. Çek emeklilik fonlarının raporlamasında meydana gelen değişiklik sonucunda muhtelif borçlar kaleminde yer alan diğer yükümlülükler Euro 3.1 milyardan 30 Eylül 2013 itibari ile Euro 4.6 milyara yükselmiştir. 2012 yılı sonuna kadar bu fona ait veriler bilançoya ilgili kalemler bazında yansırken, 2013 yılından itibaren diğer yükümlülükler (30 Eylül 2013: Euro 1.9 milyar) kalemi altında tek bir konsolide rakam olarak yer almaktadır. 2013 Ağustos ayında gerçekleşen Euro 1.76 milyar tutarındaki sermaye katılım paylarının ödenmesinin ardından 2012 yıl sonunda Euro 12.9 milyar olan Erste Group un toplam özkaynakları 30 Eylül 2013 itibari ile Euro 11.8 milyara gerilemiştir. Üçüncü çeyrek içinde gerçekleştirilen sermaye artışı bu kalem üzerinde Euro 660.6 milyon pozitif etki yaratmıştır. Avusturya Bankacılık Kanunu uyarınca tanımlanan kesintilerin ardından birincil (tier-1) sermaye Euro 11.1 milyar tutarındadır (2012 yıl-sonu: Euro 12.2 milyar). Ana birincil (tier-1) sermaye ise Euro 10.8 milyar seviyesindedir (2012 yıl-sonu: Euro 12.2 milyar). 8

31 Aralık 2012 tarihinde Euro 105.3 milyar olan toplam riskağırlıklı aktifler (RAA), özellikle Ukrayna iştirakinin konsolidasyon dışı kalması ve kredi risklerindeki azalışın etkisi gerileyerek 30 Eylül 2013 itibari ile Euro 99.0 milyara inmiştir. 2013 itibari ile Erste Group yasal sermaye hesaplamasında Avusturya Genel Kabul Görmüş Musabebe İlkeleri (GAAP) yerine UFRS uygulamasına geçmiştir. Euro 350milyon (Ocak 2012) tutarında öngörülen negatif etki ise ağırlıklı olarak Satışa Hazır portföy rezervlerindeki olumlu gelişme ile telafi edilmiştir. Avusturya Bankacılık Kanuna gerekliliklerine göre 31 Aralık 2012 itibari ile Euro 16.3 milyar olan Erste Group kredi kurumu grubunun toplam geçerli nitelikli sermayesi Ağustos 2013 tarihinde yapılan sermaye katılım paylarına ilişkin erken ödeme sonucu 30 Eylül 2013 tarihinde Euro 15.7 milyara gerilemiştir. Toplam riske ilişkin ödeme gücü oranı (Avusturya Bankacılık Kanunu Bölüm 22 Paragraf 1 uyarınca toplam geçerli nitelikli sermayenin toplam risk değerleme tabanına yüzdesel oranı) 30 Eylül 2013 itibari ile %15.8 olup (2012 yıl-sonu: %15.5), yasal minimum sınırın son derece üstündedir. Piyasa ve operasyonel risklere ilişkin sermaye gerekliliklerini gösteren birincil sermaye (tier-1) rasyosu (toplam risk) %11.2 seviyesindedir (2012 yıl-sonu: %11.6). Ana birincil sermaye rasyosu ise 30 Eylül 2013 tarihi itibari ile %10.9 dur (2012 yıl sonu: %11.2). SEGMENT RAPORLAMASI Perakende & KOBİ Erste Bank Avusturya Erste Bank Avusturya alt-segmenti, Erste Bank Avusturya nın çoğunluk hisselerine sahip olduğu tüm tasarruf bankaları (Salzburg, Tirol ve Hainburg daki tasarruf bankaları) ile s Bausparkasse dahil olmak üzere Erste Bank Avusturya ve iştiraklerinin perakende ve KOBİ iş kollarını içermektedir. 2012 yılı ilk dokuz ayına göre Euro 14.2 milyon, veya %3.0 oranında azalarak Euro 467.5 milyondan 2013 ilk dokuz ayında Euro 453.3 milyona gerileyen net faiz gelirindeki azalış esas itibari ile düşük faiz ortamından ve perakende sektöründeki azalan kredi talebinden kaynaklanmaktadır. Menkul kıymetler işlemlerinde meydana gelen olumlu gelişmeler sonucunda net ücret ve komisyon geliri 2012 ilk dokuz ayına göre Euro 13.1 milyon, veya %5.5 oranında artarak Euro 240.8 milyondan 2013 ilk dokuz ayında Euro 253.9 milyona yükselmiştir. Net alımsatım sonucu, değerleme kazançlarının etkisi ile 2012 ilk dokuz ayına ait Euro -1.9 milyona kıyasla Euro 11.0 milyon artış göstermiş ve 2013 ilk dokuz ayı itibari ile Euro 9.1 milyona çıkmıştır. Faaliyet giderleri Euro 14.7 milyon, veya %3.2 oranında azalarak Euro 458.5 milyondan Euro 443.8 milyona düşmüştür. 2012 ilk dokuz aylık döneminde Euro 247.9 milyon olan faaliyet sonucu Euro 24.6 milyon, veya %9.9 oranında artarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 272.5 milyona yükselmiştir. 2012 ilk dokuz ayında %64.9 olan gider/gelir oranı ise iyileşerek %62.0 olmuştur. 2012 ilk dokuz ayında Euro 81.5 milyon olan risk karşılıkları Euro 36.4 milyon, veya %44.7 oranında azalarak, 2013 ilk dokuz ayında Euro 45.1 olmuştur. Euro 34.6 milyon azalarak 2013 ilk dokuz ayında Euro -11.2 milyona düşen diğer sonuç kalemindeki bu azalış esasen 2012 ilk dokuz ayında kaydedilen satışa hazır portföyde yer alan menkul kıymetlerin ve de gayrimenkullerin satışından elde edilen gelirlerden kaynaklanmaktadır. 2013 üçüncü çeyrek dönemine ait bankacılık vergisi Euro 7.3 milyon tutarındadır (3. Çeyrek 2012: Euro 7.2 milyon). 2012 ilk dokuz ayında Euro 143.4 milyon olan azınlıklar sonrası net kar Euro 15.5 milyon, veya %10.8 oranında artarak Euro 158.9 milyona yükselmiştir. 2012 ilk dokuz ayında %14.8 olan özkaynak karlılığı ise 2013 ilk dokuz ayında %16.5 e çıkmıştır. Tasarruf Bankaları 2012 ilk dokuz ayında Euro 701.7 milyon olan net faiz geliri Euro 26.9 milyon, veya %3.8 oranında azalarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 674.8 milyona gerilemiştir. Bu gerileme genel anlamda finansal varlıklardan elde edilen düşük gelirden kaynaklanmaktadır. Net ücret ve komisyon geliri Euro 20.6 milyon, veya %7.1 oranında artarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 312.0 milyona yükselmiştir. Bu artış menkul kıymetler ile ödeme trasnferlerinden elde edilen gelir artışına dayanmaktadır. 2012 ilk dokuz ayında Euro 20.1 milyon olan net alım-satım sonucu, azalan kambiyo alım sonucunun etkisi ile ile Euro 3.9 milyon, veya %19.4 gerileyerek 2013 ilk dokuz ayında Euro 16.2 milyon olmuştur. Faaliyet giderleri ise diğer yönetim giderlerindeki azalma ile amortisman ve yıpranma rakamlarındaki düşüşün etkisi ile Euro 706.6 milyondan Euro 10.3 milyon, veya %1.5 oranında azalarak Euro 696.3 milyona gerilemiştir. Faaliyet sonucu ise değişmeyerek Euro 306.7 milyon olmuştur. Gider/gelir rasyosu %69.7 den %69.4 e yükselmiştir. 2013 ilk dokuz ayında yaşanan temerrüt oranlarındaki gerileme sayesinde risk karşılıkları Euro 29.4 milyon, veya %18.5 oranında azalarak Euro 159.2 milyondan Euro 129.8 milyona düşmüştür. Euro -2.1 milyon olan diğer sonuç kalemi Euro 0.3 milyon azalarak Euro -2.4 milyona inmiştir. 2013 ilk dokuz ayına ait bankacılık vergisi Euro 6.9 milyondur (3.Çeyrek 2012: Euro 6.3 milyon). 2012 ilk dokuz ayında Euro 9.1 milyon olan azınlıklar sonrası net kar rakamı Euro 8.1 milyon artarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 17.2 milyon olmuştur. Özkaynak karlılığı %3.3 den %5.7 ye yükselmiştir. Orta ve Doğu Avrupa Orta ve Doğu Avrupa bölgesi, Česká spořitelna, Slovenská sporiteľňa, Erste Bank Macaristan, Banca Comercială Română, Erste Bank Hırvatistan, Erste Bank Sırbistan ve Erste Bank Ukrayna nın (bankanın Nisan ayı sonunda satılması nedeni ile sadece 2013 ilk çeyreği) perakende ve KOBİ iş kollarını kapsamaktadır. Bölümlere ayrılan iş birimlerinden - Grup Kurumsal ve Yatırım Bankacılığı ile Grup Piyasalarından - gelen katkılar ilgili segmentler altında raporlanmaktadır. 9

Çek Cumhuriyeti Euro 842.6 milyon olan Çek Cumhuriyeti alt-segmentine ait net faiz geliri Euro 95.4 milyon, veya %11.3 (kur düzeltmesi ile - %9.2) azalarak Euro 747.2 milyona gerilemiştir. Bu durum düşük faiz ortamı ile özellikle tüketici kredilerinde görülen kredi talep azalışlarından kaynaklanmaktadır. Buna ilaveten, Çek emeklilik fonları 2013 yılından itibaren artık ilgili kalemlere göre dağıtılmayacak, fakat diğer sonuç altında net bazda tek-kalem olarak gösterilecektir. Bu durum önceki sene ile kıyaslandığında net faiz gelirini Euro 28.7 milyon tutarında azaltmıştır. 2012 ilk dokuz ayında Euro 334.5 milyon olan net ücret ve komisyon geliri, ağırlıklı olarak ödeme transferlerinden ve kredi plasmanlarından elde edilen gelirin azalmasından dolayı Euro 24.7 milyon, veya %7.4 (kur düzeltmesi ile -%5.1) azalarak Euro 309.8 milyona düşmüştür. 2012 ilk dokuz ayında Euro 14.0 milyon olan net alım-satım sonucu özellikle türev işlemlerinden gelen olumlu sonuçlar ile Euro 19.2 milyon artarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 33.2 milyona yükselmiştir. Uygulanan maliyet azaltımına yönelik tedbirlerin etkisi ile faaliyet giderleri 2013 ilk dokuz ayında Euro 39.1 milyon, veya %7.4 (kur düzeltimi ile -%5.1) azalarak Euro 492.0 milyona inmiştir. 2012 ilk dokuz ayında Euro 660.0 milyon olan faaliyet sonucu Euro 61.8 milyon, veya %9.4 (kur düzeltimi ile -%7.1) azalarak Euro 598.2 milyona gerilemiştir. Portföy kalitesinin iyileşmeye devam etmesi ile risk karşılıkları Euro 24.8 milyon, veya %20.6 (kur düzeltimi ile -%18.7) azalarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 95.7 milyona düşmüştür. Ağırlıklı olarak Çek emeklilik fonlarında yapılan raporlanın etkisi ile diğer sonuç kalemi Euro 15.2 milyon artarak Euro -56.5 milyondan 2013 ilk dokuz ayında Euro -41.3 milyona inmiştir. Euro 370.6 milyon olan azınlıklar sonrası net kar rakamı 2013 ilk dokuz ayında Euro 4.1 milyon, veya %1.1 gerilemiş ve Euro 366.5 milyona düşmüştür. Ancak kur düzeltimi bazında %1.3 oranında net kar elde edilmiştir. Gider/gelir oranı %44.6 dan %45.1 e çıkmıştır. Özkaynak karlılığı ise %37.0 olarak gerçekleşmiştir. Romanya Romanya alt-segmentine ait net faiz geliri Euro 13.9 milyon, veya %3.3 (kur düzeltimi ile +%2.7) artarak Euro 423.7 milyondan 2013 ilk dokuz ayında Euro 437.6 milyona yükselmiştir. Bu artış, kredi hacmi azalmış olmasına rağmen esas it ibari ile yeniden düzenlenen mevduat fiyatlamasına dayanmaktadır. 2012 ilk dokuz ayında Euro 90.5 milyon olan net ücret ve komisyon geliri ağırlıkla ödeme işlemlerinden elde edilen gelirlerin artmasından dolayı Euro 12.9 milyon, veya %14.3 (kur düzeltimi ile +%13.6) artmış ve 2013 ilk dokuz ayında Euro 103.4 milyon olmuştur. 2012 ilk dokuz ayında Euro 54.9 milyon tutarındaki net alım-satım sonucu, kambiyo işlemlerine ait gelirlerin düşmesi ile Euro 11.2 milyon, veya %20.3 (kur düzeltimi ile -%20.8) azalarak 2013 ilk dokuz aylık döneminde Euro 43.7 milyon olarak gerçekleşmiştir. Özellikle personel tarafında gider azaltımı amacı ile yürütülen geniş kapsamlı optimizasyon çalışmaları sonucunda 2012 üçüncü çeyreğinde Euro 251.4 milyon olan faaliyet giderleri Euro 15.2 milyon, veya %6.0 (kur düzeltimi ile -%6.6) azalarak 2013 üçüncü çeyreğinde Euro 236.2 milyona gerilemiştir. Buna müteakiben faaliyet sonucu Euro 30.9 milyon, veya %9.7 (kur 10 düzeltimi ile +%9.1) artarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 348.6 milyona yükselmiştir. Özellikle önceki yıllarda ayrılan yüksek provizyonların etkisi ile 2012 üçüncü çeyreğinde Euro 560.1 milyon olan risk karşılıkları Euro 255.5 milyon, veya 45.6 (kur düzeltimi ile -%45.9) azalarak 2013 üçüncü çeyreğinde Euro 304.6 milyona inmiştir. Sorunlu krediler karşılama oranı %61.9 a yükselmiştir. diğer sonuç kalemi ise Euro -29.4 milyondan Euro 17.7 milyon azalarak 2013 ilk dokuz ayında Euro -47.1 milyona gerilemiştir. 2012 ilk dokuz ayında Euro 53.0 milyon olan gelirler üzerinden alınan vergi kalemi - ertelenen Euro 127.7 milyon vergi borcunun kaldırılması sonucunda oluşan - tek sefere mahsus pozitif etki ile Euro 127.4 milyon olmuştur.euro -206.2 milyon olan azınlıklar sonrası net sonuç 2013 üçüncü çeyrek döneminde Euro 324.4 milyon artarak Euro 118.2 milyon olarak gerçekleşmiştir. Gider/gelir rasyosu ise %44.2 den %40.4 e yükselmiştir. Slovakya 2012 ilk dokuz ayında Euro 318.0 milyon olan Slovak Cumhuriyeti alt-segmentine ait net faiz geliri Euro 4.5 milyon, veya %1.4 oranında artarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 322.5 milyona yükselmiştir. Düşük faiz ortamına rağmen bu durum perakende işkolunda artan kredi büyümesinden kaynaklanmaktadır. Ödeme transferlerine uygulanan komisyonların kanun hükmüyle sınırlandırılması sonucunda ise net ücret ve komisyon geliri Euro 4.0 milyon, veya %4.8 azalarak Euro 78.8 milyona düşmüştür. 2012 yılı ilk dokuz ayında Euro 3.0 milyon olan net alım-satım sonucu Euro 0.6 milyon tutarında artarak 2013 yılı ilk dokuz ayı için Euro 3.6 milyon olmuştur. Erste Group IT SK iştirakinin konsolidasyonuna ve de özellikle zorunlu sosyal sigortalar ile bağlantılı personel giderlerindenki nispi artışa rağmen uygulanan maliyet yönetimi tedbirleri sayesinde faaliyet giderleri Euro 174.7 milyon seviyesini korumuştur. 2012 ilk dokuz ayında Euro 43.4 milyon olan risk karşılıkları 2013 ilk dokuz ayında özellikle kurumsal ve gayrimenkul işlemleri için ayrılan karşılıkların azalması ile Euro 18.0 milyon, veya %41.5 oranında azalarak Euro 25.4 milyona inmiştir. 2013 ilk dokuz ayına ait ciddi oranda artan Euro 28.4 milyon tutarındaki bankacılık vergisi (3.Çeyrek 2012: Euro 11.3 milyon) nedeni ile Euro -16.6 milyon olan diğer sonuç kalemi 2013 birinci çeyreğinde Euro 15.3 milyon gerileyerek Euro -31.9 milyon olmuştur. 2012 üçüncü çeyrekte Euro 135.2 milyon olan azınlıklar sonrası net kar rakamı Euro 1.4 milyon, veya %1.0 oranında artarak 2013 üçüncü çeyreğinde Euro 136.6 milyona yükselmiştir. Gider/gelir rasyosu %43.3 den 2013 ilk dokuz ayında %43.2 a yükselmiştir. Özkaynak karlılığı ise %43.7 ye çıkmıştır (3.Çeyrek 2012: %41.7). Macaristan 2012 ilk dokuz ayında Euro 257.6 milyon olan Macaristan altsegmentine ait net faiz geliri Euro 55.7 milyon, veya %21.6 (kur düzeltmesi ile -%20.1) azalarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 201.9 milyona gerilemiştir. Bu durum küçülen kredi portföyü ile

piyasa faiz oranlarındaki düşüşten ve döviz işlemlerinin yüksek maliyetli yeninden finansmanından kaynaklanmaktadır. Ödeme transferlerinden elde edilen gelirlerin artması ile Euro 67.8 milyon olan net ücret ve komisyon geliri Euro 19.4 milyon, veya %28.6 (kur düzeltimi ile +%31.1) artarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 87.2 milyon olmuştur. 2012 ilk dokuz ayında Euro -8.6 milyon seviyesinde olan ve Euro 12.6 milyon artarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 4.0 milyona yükselen net alım-satım sonucundaki bu artış esas itibari ile değerleme kazançlarına dayanmaktadır. 2012 ilk dokuz aylık döneminde Euro 125.0 milyon olan faaliyet giderleri 2013 ilk dokuz ayında Euro 1.3 milyon, veya %1.1 oranında gerileyerek Euro 123.7 milyona inmiştir. Kur düzeltimi ile faaliyet giderleri %0.8 artmıştır. Gider/gelir rasyosu 2012 üçüncü çeyreğindeki %39.5 seviyesine kıyasla yükselmiş ve %42.2 olmuştur. Perakende sektöründe yaşanan risk karşılıklarındaki artış gerekliliklerinden ötürü risk maliyetleri Euro 147.1 milyon seviyesine göre Euro 13.0 milyon, veya %8.8 (kur düzeltimi ile +%10.9) oranında yükselerek 2013 ilk dokuz ayında Euro 160.1 milyon olmuştur. Euro -106.4 milyon olan diğer sonuç kalemi ise aynı seviyesini korumuştur. 2013 yılının ilk dokuz ayı ayrıca 2013 yılında uygulanmaya başlanan ve Euro 36.8 milyon tutarındaki ilave finansal işlemler vergisini de içermekte olup (bunun Euro 16.3 milyonluk kısmı tek sefere mahsus olağandışı finansal işlemler vergisi ile ilişkilidir), 2012 yılının ilk dokuz ayı ise Euro 60.6 milyon tutarındaki ileriye dönük beklenen vergilere ait karşılıklardan etkilenmiştir. Buna ilaveten, Euro 49.0 milyon tutarında olan 2013 yılının tamamına ait tüm bankacılık vergisi Haziran 2013 yılında muhasebeleştirilmişken, 2012 yılın ilk dokuz ayına ait rakam ise sadece ilgili döneme ait Euro 33.2 milyonu yansıtmaktadır. 2012 üçüncü çeyreğinde Euro 64.1 milyon olan azınlıklar sonrası net zarar ise Euro 100.9 milyon olmuştur. Hırvatistan 2012 ilk dokuz ayında Euro 191.8 milyon olan Hırvatistan altsegmentine ait net faiz geliri Euro 16.6 milyon, veya %8.7 (kur düzeltimi ile -%8.1) oranında azalarak Euro 175.2 milyona gerilemiştir. Bu durum esas olarak daralan marjlardan kaynaklanmaktadır. 2012 ilk dokuz aylık döneminde Euro 51.0 milyon olan net ücret ve komisyon geliri Euro 0.4 milyon, veya %0.9 (kur düzeltimi ile -%0.3) azalarak Euro 50.6 milyona düşmüştür. Önceki yılın aynı dönemine göre net alım-satım sonucu pek değişiklik göstermeyerek Euro 8.0 milyon seviyesini korumuştur. 2012 üçüncü çeyreğinde Euro 101.8 milyon olan faaliyet giderleri, kredi kartı şirketi Erste Kart Klübü ile yaratılan sinerji ve de uygulanan ek maliyet azaltıcı tedbirler doğrultusunda Euro 7.9 milyon, veya %7.7 (kur düzeltimi ile - %7.2) oranında azalarak 2013 üçüncü çeyreğinde Euro 93.9 milyona gerilemiştir. Euro 149.2 milyon olan faaliyet sonucu Euro 9.4 milyon, veya %6.3 (kur düzeltimi ile -%5.8) gerileyerek Euro 139.8 milyona düşmüştür. %40.6 olan gider/gelir rasyosu %40.2 ye çıkmıştır. Kurumsal iş koluna ait risk karşılıklarının (kısmen tasfiye öncesi işlemlere ilişkin yeni mevzuat sebebi ile) artması sonucunda Euro 107.6 milyon olan karşılıklar Euro 11.9 milyon, veya %11.1 (kur düzeltimi ile +%11.7) artış göstererek 2013 ilk dokuz ayında Euro 119.5 milyona yükselmiştir. Esas itibari ile 2012 yılındaki menkul kıymet satış kazançlarından kaynaklanan etki ile 2012 yılının ilk dokuz aylık döneminde Euro -0.9 milyon olan diğer sonuç kalemi Euro 9.0 milyon azalarak Euro -9.9 milyona gerilemiştir. 2012 ilk dokuz ayında Euro 16.7 milyon olan azınlıklar sonrası net kar rakamı Euro 15.0 milyon gerileyerek Euro 1.7 milyona düşmüştür. Sırbistan Erste Bank Sırbistanın net faiz geliri Euro 3.1 milyon, veya %11.5 (kur düzeltimi ile +%11.3) oranında artarak Euro 26.6 milyondan 2013 ilk dokuz ayında Euro 29.7 milyona yükselmiştir. Bu durum kurumsal müşterilere yönelik artan kredi hacminden ve de perakende işlemlerinde genişleyen marjlardan kaynaklanmaktadır. Net ücret ve komisyon geliri pek değişiklik göstermeyerek Euro 9.7 milyon olmuştur. Net alım-satım sonucu, kambiyo işlemlerinden elde edilen gelirin artması ile birlikte Euro 0.2 milyon, veya %10.8 (kur düzeltimi ile +%10.6) oranında iyileşerek Euro 1.7 milyondan 2013 yılı ilk dokuz ayında Euro 1.9 milyona yükselmiştir. 2012 ilk dokuz ayında Euro 24.5 milyon tutarındaki faaliyet giderleri Euro 1.7 milyon, veya %6.8 (kur düzeltimi ile +%6.6) oranında bir artış ile 2013 ilk dokuz ayında Euro 26.2 milyona yükselmiştir. 2012 üçüncü çeyreğinde %64.3 olan gider/gelir rasyosu iyileşerek %63.5 e inmiştir.kurumsal işlere yönelik yüksek tahsisler dolayısıyla Euro 0.7 milyon, veya %12.1 (kur düzeltimi ile +%11.9) artan risk maliyetleri Euro 6.1 milyondan Euro 6.8 milyona yükselmiştir. 2012 ilk dokuz ayında Euro 4.8 milyon olan azınlıklar sonrası net kar rakamı Euro 1.3 milyon artarak 2013 ilk dokuz aylık döneminde Euro 6.1 milyona çıkmıştır. Ukrayna Erste Group 29 Nisan 2013 tarihinde Erste Bank Ukrayna nın FIDOBANK ın sahiplerine satış işlemini tamamlamış olup, bu iştirak konsolidasyon dışı bırakılmıştır.buna istinaden 2013 mali yılına ait tüm ara-dönem raporlarda Ukrayna alt-segmentinin sadece 2013 yılı ilk çeyrek dönemine ait sonuçları gösterilecektir. Grup Kurumsal &Yatırım Bankacılığı Grup Kurumsal & Yatırım Bankacılığı (GKYB) segmenti; büyük kurumsal işlemleri, Erste Group un büyük kurumsal müşteriler ile gerçekleştirdiği gayrimenkul işlemlerini, sermaye piyasası işlemleri (2012 ikinçi çeyreğinden itibaren) ile Orta ve Doğu Avrupa da bulunan yatırım bankacılığı iştiraklerini ve Uluslararası İşlemleri (hazine faaliyetleri hariç) kapsamaktadır. Finansal kiralama iştiraki Erste Group Immorentis de bu segment içine dahildir. 2012 ilk dokuz ayında Euro 381.0 milyon olan net faiz geliri Euro 80.4 milyon, veya %21.1 oranında azalarak 2013 ilk dokuz ayında Euro 300.6 milyona gerilemiştir. Bu durum tüm iş kollarınının (Büyük Kurumsallar Grubu, Gayrimenkul ve Uluslararası İşlemler Grubu) genelinde yaşanan hacim düşüşünden kaynaklanmaktadır. Net ücret ve komisyon geliri, Avusturyadaki büyük kurumsal müşterilerinden sağlanan gelir artışı ve de Çek Cumhuriyeti sendikasyon aktivitelerinden elde edilen gelirlerdeki 11