Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Benzer belgeler
Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 27 Aralık TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 26 Aralık TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 28 Aralık TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 1 Aralık TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 13 Ekim TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 6 Ekim TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 11 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 15 Aralık TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni. TCMB GLP faizini 50 baz puan artırdı

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 21 Kasım TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNE BAŞLARKEN 19 Ekim 2017

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

2Ç16 Kar Tahminleri - Banka dışı şirketler

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 29 Eylül TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

3Ç16 Kar Tahminleri - Banka dışı şirketler

GÜNDEM. EKONOMİ HABERLERİ Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB. GÜNE BAŞLARKEN 15 Eylül 2017

GÜNDEM EKONOMİ HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 4 Ocak 2017

2Ç18 Kar Tahminleri - Banka dışı şirketler

Son Günde En Çok İşlem Gören 5 Hisse

4Ç17 Kar Tahminleri - Banka dışı şirketler

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

3Ç17 Kar Tahminleri - Banka dışı şirketler

GÜNDEM EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 21 Aralık Aralık Çarşamba

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 25 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 13 Temmuz TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 17 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 20 Ocak ABD Trump Başkanlık Yemin Töreni

GÜNE BAŞLARKEN 12 Ekim TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

2Ç17 Kar Tahminleri - Banka dışı şirketler

BIST-100 (TL) 104, aldı.

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 27 Eylül TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 26 Eylül TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

EKONOMİ HABERLERİ Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB. GÜNE BAŞLARKEN 14 Eylül TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 15 Kasım TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNE BAŞLARKEN 12 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 18 Ekim TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 24 Ocak 2017

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 15 Haziran TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 25 Aralık TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni. KHK ile önemli değişiklikler yapıldı

4Ç15 Kar Tahminleri - Banka dışı şirketler

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 16 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri. BIST-100 (TL) 108, gerçekleşti.

GÜNDEM EKONOMİ HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 22 Haziran TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 10 Ekim TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. EKONOMİ HABERLERİ Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB. GÜNE BAŞLARKEN 11 Eylül 2017

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 17 Kasım TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 7 Aralık TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 19 Aralık 2016

EKONOMİ HABERLERİ Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB. GÜNE BAŞLARKEN 12 Eylül TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 23 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 8 Aralık 2016

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

4Ç14 Sanayi Şirketleri Kar Tahminleri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 28 Kasım TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 20 Temmuz TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 2 Şubat ITO Ocak Ayı Enflasyonu: İTO enflasyonu Ocak ayında %1.

İD GÜNDEM

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 26 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 29 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 10 Şubat 2017

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 4 Ocak TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2017 Yılın Günlük Bülteni

EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 3 Ocak Ocak Salı

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 14 Aralık TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

1Ç15 Sanayi Şirketleri Kar Tahminleri

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 6 Mart 2017

GÜNDEM. Basında yer alan haberlere göre Maliye Bakanlığı arsa gibi

BİST Sanayi Şirketleri Kur Etkisi

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 21 Temmuz TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni. Komisyonu nda kabul edildi

GÜNDEM. GÜNE BAŞLARKEN 16 Ekim TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni

BİST Sanayi Şirketleri Kur Etkisi

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

GÜNDEM EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 19 Ocak :00 AB Cari Denge (Kasım) Önceki Veri: 32.8mlr / Beklenti: m.d.

GÜNDEM EKONOMİ HABERLERİ. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ. GÜNE BAŞLARKEN 14 Aralık 2016

GÜNDEM. Dünya Bankası, Türkiye nin 2017 büyüme beklentisini yükseltti. Hazine nin dünkü Eurobond ihraç miktarı 2 milyar USD oldu

Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri

Transkript:

GÜNE BAŞLARKEN 25 Ağustos 2017 GÜNDEM TÜYİD Yatırımcı İlişkileri Zirvesi 2016 Yılın Günlük Bülteni Tarih Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki Veri 25.08.2017 09:00 Almanya GSYH mevs. arınd. (çeyreksel) 2Ç 0.6% 0.6% 25.08.2017 09:00 Almanya GSYH WDA (yıllık) 2Ç 2.1% 2.1% 25.08.2017 09:00 Almanya GSYH NSA (yıllık) 2Ç 0.8% 0.8% 25.08.2017 09:00 Almanya Özel Tüketim (çeyreksel) 2Ç 0.7% 0.3% 25.08.2017 09:00 Almanya Hükümet Harcamaları (çeyreksel) 2Ç 0.6% 0.4% 25.08.2017 09:00 Almanya Sermaye Yatırımları (çeyreksel) 2Ç 1.1% 1.7% 25.08.2017 09:00 Almanya Yurt İçi Talep (çeyreksel) 2Ç 1.0% 0.2% 25.08.2017 10:00 Almanya İhracat (çeyreksel) 2Ç 1.2% 1.3% 25.08.2017 11:00 Almanya İthalat (çeyreksel) 2Ç 2.0% 0.4% 25.08.2017 14:30 Türkiye Reel Sektör Güveni mevs. arınd. Ağustos -- 107.7 25.08.2017 14:30 Türkiye Reel Sektör Güveni NSA Ağustos -- 109.5 25.08.2017 15:30 Türkiye Kapasite Kullanımı Ağustos 78.7% 78.7% 25.08.2017 15:30 ABD Dayanıklı Eşya Siparişleri Temmuz -6.0% 6.4% 25.08.2017 ABD Janet Yellen Jackson Hole Toplantısı'nda Konuşacak 25.08.2017 22:00 ABD ECB Başkanı Mario Draghi Jackson Hole Toplantısı'nda Konuşacak Türkiye Piyasaları Kapanış Verileri Değişim (%) EKONOMİ HABERLERİ Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB OHAL kapsamında iki yeni KHK Resmi Gazete de yayımlandı BIST-100 (TL) 109,154 0.3 2.0 2.1 40.9 39.4 BIST-100 (USD) 31,383 0.0 2.9 3.5 18.3 40.4 BIST-30 (TL) 134,318 0.4 1.9 2.0 41.0 40.3 BIST-BANKA (TL) 183,282 0.2 0.5-0.5 39.4 39.8 BIST-SINAI (TL) 118,540 0.2 2.4 2.4 46.3 42.2 Günlük İşlem Hacmi (mn TL) 5,225-6.9-20.8 19.2 74.5 204.9 Günlük İşlem Hacmi (mn USD) 1,502-6.8-20.1 20.8 46.6 207.0 Ort.3 Aylık İşlem Hacmi (mn TL) 4,779-0.9-1.0 0.5 40.9 46.2 Ort.3 Aylık İşlem Hacmi (mn USD) 1,351-0.9-0.9 0.9 17.5 34.3 Yabancı Takas Oranı (%,değişim bp) 65.97 5 19 50 358 261 BIST-TÜM Piyasa Değeri (mly TL) 820,965 0.2 1.7 1.7 43.0 39.8 BIST-TÜM Halka Açık Piyasa Değeri (mly TL) 256,475 0.3 2.0 2.1 44.4 41.7 Gösterge Tahvil Faizi (%, değişim bp) 11.67-4 -3 16 257 104 SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ 10 Yıllık Tahvil Faizi (%, değişim bp) 10.66-2 -11 4 85-76 TCMB Gecelik (o/n) (%, değişim bp) 9.25 0 0 0 75 75 Beyaz Eşya Verileri Temmuz 2017: 2017 Temmuz ayında TCMB Haftalık Repo Faizi (%, değişim bp) 8.00 0 0 0 50 0 yurtiçi beyaz eşya satışları %25.3 artarken, ihracat %21.7 TL Sepet /$ 3.80 0.1-0.9-1.8 21.0 5.1 oranında artmıştır. Arcelik (ARCLK, EP) ; Vestel (VESTL, EÜ) $/TL 3.48 0.1-1.2-2.5 18.0-1.1 olumlu /TL 4.11 0.1-0.6-1.1 23.7 11.0 CDS (5 yıllık, değişim bp) 174 0.31-2 -13-71 -99 Gayrimenkul: Temmuz ayında Türkiye de konut satışları yıllık Eurobond 2030 (USD, % değişim) 161.3 0.13 0.4 1.7-5.8 7.6 bazda %42.4 arttı (Olumlu) Eurobond 2030 Faizi (%, değişim bp) 5.15-1.90-5.4-24.1 45.8-112.3 Kaynak: Matriks, Bloomberg Lokman Hekim (LKMNH, EÜ): Lokman Hekim 4.97-5.03TL fiyat aralığından yaklaşık 16bin adet hisse geri alımı yapmıştır.(olumlu) Yurtdışı Piyasalar Kapanış Verileri Kapanış Günlük Haftalık Aylık Yıllık YBB ABD-Dow Jones 21,783-0.1 0.2 0.8 17.9 10.2 TAVSİYE DEĞİŞİKLİĞİ ABD-S&P 500 2,439 0.0 0.4-1.5 12.1 9.1 Tavsiye değişikliği: EREGL, KRDMD, ve BANVT için İngiltere-FTSE 100 7,407 0.3 0.3-0.4 8.4 3.7 Almanya-DAX 12,181 0.1-0.2-0.7 14.7 6.1 tahminlerimiz ve hedef fiyatlarımızda revizyonlar yaptığımızdan Fransa-CAC 40 5,113 0.0-0.7-0.9 15.3 5.2 dolayı, bu hisseler için tavsiyelerimizi Gözden Geçiriliyor (GG) Japonya-NIKKEI* 19,453 0.5-1.3-2.5 17.2 1.8 olarak değiştiriyoruz. Brezilya-BOVESPA 71,133 0.9 4.6 8.3 23.2 18.1 Rusya-MICEX 1,974 0.8 1.7 2.6-0.5-11.6 Hindistan-SENSEX 30* 31,596 0.1-0.6-2.0 12.6 18.7 Çin-SHANGAİ COMP* 3,330 1.8 1.9 2.7 7.9 7.3 MSCI-Dünya 1,940-0.1 0.2-1.1 12.0 10.8 MSCI-GOP 1,082 0.6 1.8 2.0 20.7 25.5 2 Yıllık ABD Tahvil Faizi (%, değişim bp) 1.34 0 3-6 57 13 10 Yıllık ABD Tahvil Faizi(%, değişim bp) 2.19-1 0-15 63-25 Brent Spot (USD/Varil) 52 1 3 3 7-7 Altın Spot (USD/Ons) 1,287 0-0 3-3 12 Kaynak: Matriks, Bloomberg * Sabah verileri Son Günde En Çok İşlem Gören 5 Hisse (TL) Değişim (%) (% değişim) (mnusd) Kapanış Günlük YBB Hacim Piy.Değ KOZAA 6.84-2.4% 219.6% 47 763 THYAO 9.52 0.6% 90.0% 218 3,777 IPEKE 4.66-2.9% 121.9% 31 348 GOODY 4.86-1.4% 39.6% 67 377 GARAN 10.74 0.8% 45.5% 102 12,969 Kaynak: Matriks, Bloomberg Bu rapordaki veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. İletişim : arastirma@garanti.com.tr

EKONOMİ VE POLİTİKA HABERLERİ Kanun Hükmünde Kararname: OHAL kapsamında iki yeni Kanun Hükmünde Kararname (KHK) Resmi Gazete de yayımlandı. Kararnamelere göre, 928 kişi kamudaki görevinden ihraç edilirken; 57 kişi göreve iade edildi. 10 emekli TSK personelinin rütbeleri alındı ve 6 kurum kapatıldı. Milli İstihbarat Teşkilatı Cumhurbaşkanına bağlanırken daha önce MİT Müsteşarının başkanlığını yürüttüğü Milli İstihbarat Koordinasyon Kuruluna, Cumhurbaşkanı başkanlık edecek. MİT Müsteşarı hakkında soruşturma yapılması Cumhurbaşkanının iznine bağlı olacak. SEKTÖR VE ŞİRKET HABERLERİ Beyaz Eşya Verileri Temmuz 2017 2017 Temmuz ayında yurtiçi beyaz eşya satışları %25.3 artarken, ihracat %21.7 oranında artmıştır. Yılın ilk 7 ayında yurtiçi satışlar %27.1 büyürken, ihracat %4.5 büyüme kaydetmiştir. Temmuz da yine yüksek yurtiçi satış büyümesinde devletin verdiği ÖTV teşviki hem de düşük baz etkilidir; Arçelik (ARCLK, EP) ve Vestel (VESTL, EÜ) için olumlu olarak değerlendiriyoruz. Önümüzdeki dönemde de, üreticilerin maliyet artışlarına rağmen, ÖTV teşvikiyle yüksek talebin yavaşlayarak devam etmesini bekliyoruz. Hatırlanacağı üzere Şubat başında beyaz eşyada %6.7 seviyesinde olan ÖTV oranı sıfırlandı ve sonrasında Eylül sonuna kadar uzatıldı. 2016 da yurtiçinde beyaz eşya satış hacmi büyümesi %5 seviyesinde gerçekleşirken, beyaz eşya ihracat büyümesi %8 seviyesinde gerçekleşmiştir. 2017 de şu an için yurtiçi pazar hacim büyüme beklentimizi %8 den %14 e revize ediyoruz. 2017 de ihracatta ise %5 seviyesinde büyüme tahmin ediyoruz. ( 000) Üretim İç Satışlar İhracat 7A16 14,478 4,103 10,540 7A17 16,302 5,215 11,016 Değişim 12.6% 27.1% 4.5% Temmuz 16 1,652 626 1,354 Haziran 17 2,193 749 1,675 Temmuz 17 2,307 785 1,648 Yıllık Değişim 39.6% 25.3% 21.7% Aylık Değişim 5.2% 4.8% -1.6% Gayrimenkul: Konut Satış İstatistiklerine göre, konut satışları Temmuz ayında yıllık bazda %42.4 artış ile 115,869 ünite seviyesinde gerçekleşti. 2017 yılının ilk altı ayında toplam satılan konut sayısı yıllık bazda %3.7 artmıştır. İpotekli satışlar yıllık bazda %62 artarken toplam satışların %33 ünü oluşturdu. Satışların %47 si ilk defa satılan konutlardan gelmektedir. Aynı dönemde yabancılara 1,726 konut satışı gerçekleşti (satışların %1.5 i). Konut kredisi faizleri, Temmuz ayında ortalama aylık %0.95 seviyesinde gerçekleşmiş olup aylık bazda 2 baz puan artmıştır. (Haziran 2017: %0.93). Temmuz ayında düşük baz etkisinin de etkisi ile konut satışları yıllık zıplamıştır. Olumlu. Lokman Hekim (LKMNH, EÜ, Fiyat:TL4.91, Piyasa Değeri: TL118mn): Açıklamaya göre, Lokman Hekim 4.97-5.03TL fiyat aralığından yaklaşık 16bin adet hisse geri alımı yapmış ve payını %5.61 den %5.67 ye çıkarmıştır. Olumlu. LÜTFEN EN ARKA SAYFADAKİ UYARI NOTUNU DİKKATE ALINIZ 2

TAVSİYE DEĞİŞİKLİĞİ Tavsiye değişikliği: EREGL, KRDMD, ve BANVT için tahminlerimiz ve hedef fiyatlarımızda revizyonlar yaptığımızdan dolayı, bu hisseler için tavsiyelerimizi Gözden Geçiriliyor (GG) olarak değiştiriyoruz. LÜTFEN EN ARKA SAYFADAKİ UYARI NOTUNU DİKKATE ALINIZ 3

KURUMSAL İŞLEMLER Sermaye Artırımı Hisse Başına Brüt Brüt Temettü Temettü Mevcut Sermaye Şirket BIST Kodu Tarih Brüt (TL) Verimi (%) Dağıtımı Bedelli (%) Bedelsiz (%) (mn TL) Kapanış (TL) Atakule G.M.Y.O. AGYO 83 84 2.90 Aksu Enerji AKSUE 50 50 8 9.56 Atlas Y.O. ATLAS 50 20 1.24 Avrasya Petrol Ve Turistik Tesisler AVTUR 100 45 1.76 Bizim Toptan Satis Magazalari BIZIM 50 40 11.85 Batisoke Cimento BSOKE 230 260 1.29 Diriteks Dirilis Tekstil DIRIT 100 7 1.36 Euro Yat. Ort. EUYO 100 20 0.99 Qnb Finansbank FINBN 5 3150 6.28 Frigo Pak Gida FRIGO 9 5 1.04 Halk Sigorta HALKS 45 129 2.68 Hedef Girisim Srmy. Y.O. HDFGS 40 28 3.70 Halk G.M.Y.O. HLGYO 4 820 1.08 Merit Turizm MERIT 1150 3 7.39 Ostim Endustriyel Yatirimlar OSTIM 100 27 2.25 Turk Prysmian Kablo PRKAB 26 112 2.53 Vakif Fin. Kir. VAKFN 25 87 2.63 Vakif G.M.Y.O. VKGYO 2 218 3.05 Bak Ambalaj BAKAB 25.08.2017 0.07 1% 2 36 5.44 Ulusoy Elektrik ULUSE 31.08.2017 0.46 3% 18 40 15.10 Aselsan ASELS 14.09.2017 0.03 0% 25 1000 26.76 Ege Profil EGPRO 14.09.2017 0.14 2% 11 80 9.07 Turkcell TCELL 15.09.2017 0.45 3% 26 2200 13.19 Anel Elektrik ANELE 20.09.2017 0.11 4% 12 110 2.96 Bim Birlesik Magazalar BIMAS 08.11.2017 0.60 1% 182 304 74.05 Adana Cimento (A) ADANA 01.12.2017 0.53 8% 47 88 6.40 Adana Cimento (B) ADBGR 01.12.2017 0.38 8% 31 83 4.57 Adana Cimento (C) ADNAC 01.12.2017 0.05 6% 9 165 0.88 Bolu Cimento BOLUC 01.12.2017 0.40 7% 57 143 5.59 Hektas HEKTS 01.12.2017 0.38 6% 29 76 6.14 Mardin Cimento MRDIN 01.12.2017 0.19 4% 21 110 4.39 Unye Cimento UNYEC 01.12.2017 0.28 7% 35 124 4.23 Aselsan ASELS 14.12.2017 0.03 0% 25 1000 26.76 Turkcell TCELL 15.12.2017 0.45 3% 1000 2200 13.19 Emek Elektrik EMKEL 21.12.2017 0.01 1% 0 24 1.36 Sonmez Pamuklu SNPAM 27.12.2017 0.05 1% 4 80 3.53 Akmerkez G.M.Y.O. AKMGY 28.12.2017 1.00 5% 37 37 20.86 Emek Elektrik EMKEL 21.06.2018 0.01 1% 0 24 1.36 LÜTFEN EN ARKA SAYFADAKİ UYARI NOTUNU DİKKATE ALINIZ 4

TAVSİYE LİSTESİ 24.08.2017 Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri Ort. F/K F/DD Özkaynak Get. Yabancı Oranı Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) Hacim** 2017T 2018T 2017T 2018T 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ. FİNANSAL Bankalar Banks 6.4 5.6 0.88 0.77 14.5% 14.7% Akbank AKBNK EÜ 10.34 11.80 14% 11,892 52.6 7.9 7.1 1.18 1.04 15.9% 15.6% 79.2% -0.3 pp Garanti Bankası GARAN - 10.74 - - 12,969 137.5 - - - - - - 83.7% 0.2 pp Halk Bankası HALKB EP 14.96 15.50 4% 5,376 73.9 5.7 5.1 0.77 0.68 14.3% 14.3% 90.1% 0.4 pp İş Bankası ISCTR EÜ 7.66 8.50 11% 9,911 35.2 6.2 5.2 0.85 0.75 14.6% 15.4% 77.5% 0.0 pp Vakıfbank VAKBN EÜ 7.19 8.20 14% 5,168 31.2 5.8 5.1 0.81 0.70 15.0% 14.8% 91.3% 1.3 pp YKB YKBNK EÜ 4.58 5.20 14% 5,724 29.6 5.7 4.9 0.68 0.60 12.6% 13.0% 55.3% -1.9 pp TSKB TSKB EÜ 1.46 1.85 27% 1,007 2.5 6.4 5.8 1.03 0.90 17.2% 16.5% 59.1% 0.0 pp Albaraka Türk ALBRK EP 1.46 1.40-4% 378 1.0 6.5 5.0 0.53 0.49 8.6% 10.2% 37.9% 0.5 pp Sigorta ve Emeklilik Banks Anadolu Hayat ANHYT EÜ 6.75 6.25-7% 835 0.2 16.3 15.6 3.09 2.85 20.0% 19.0% 61.0% -0.6 pp Avivasa AVISA EP 20.16 21.25 5% 684 0.1 18.3 15.7 4.85 4.20 28.4% 28.8% 97.3% 0.1 pp Aksigorta AKGRT EP 3.16 2.95-7% 278 1.1 10.5 8.0 2.06 1.83 21.0% 23.0% 72.4% -3.8 pp Anadolu Sigorta ANSGR EP 2.90 2.80-3% 417 0.2 13.7 13.3 1.05 0.97 7.0% 8.0% 19.9% 0.0 pp Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri Ort. F/K Düz. NAD Düz. NAD Yabancı Oranı Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) Hacim** 2017T 2018T (mnabd$) prim / iskonto Mevcut 1 Ay Değ. Holdingler Koç Holding KCHOL EÜ 17.55 19.30 10% 12,796 24.2 11.2 10.1 13,901-8% 86.4% -0.1 pp Sabancı Holding SAHOL EÜ 10.52 12.30 17% 6,171 17.6 6.5 5.9 10,272-40% 72.1% -0.2 pp Şişe Cam SISE EÜ 4.37 4.81 10% 2,827 5.1 11.0 10.8 3,031-7% 43.2% -1.3 pp Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri Ort. F/K FD/FVAÖK F/DD Yabancı Oranı Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) Hacim** 2017T 2018T 2017T 2018T Trailing Mevcut 1 Ay Değ. GYO Emlak GYO EKGYO EÜ 2.95 3.60 22% 3,223 35.1 6.2 4.9 6.5 5.2 1.1 74.9% -1.1 pp Halk GYO HLGYO EÜ 1.08 1.35 25% 255 1.7 5.4 4.1 15.1 7.1 0.6 3.8% 2.0 pp İş GYO ISGYO EÜ 1.41 1.80 28% 370 1.5 2.4 1.5 13.7 7.1 0.4 28.8% -1.8 pp Özak GYO OZKGY EÜ 2.66 3.25 22% 191 0.9 8.4 9.0 34.6 27.8 0.6 26.7% 2.4 pp Torunlar GYO TRGYO EP 5.36 5.65 5% 771 1.0 2.5 2.0 9.9 7.1 0.5 35.5% 0.3 pp Hisse Temel Kapanış Artış Piyasa Değeri Ort. F/K FD/FVAÖK FD/Satış Yabancı Oranı Tavsiye (TL) Potansiyeli (mn ABD$) Hacim** 2017T 2018T 2017T 2018T 2017T 2018T Mevcut 1 Ay Değ. SANAYİ 12.8 11.8 8.2 7.3 1.1 1.0 Adana Çimento ADANA EP 6.40 7.30 14% 162 0.2 7.9 7.1 8.3 7.1 2.2 2.1 5.5% -0.5 pp Anadolu Efes AEFES EP 21.60 22.10 2% 3,677 2.3 36.3 30.3 8.9 7.8 1.4 1.3 80.9% 0.0 pp Akçansa AKCNS EÜ 11.05 14.15 28% 608 0.5 8.1 7.4 6.4 5.7 1.6 1.5 28.8% 1.0 pp Ak Enerji AKENR EA 1.05 0.90-14% 220 4.3 - - 26.4 22.9 2.4 2.0 10.9% -0.2 pp Aksa Akrilik AKSA EP 12.84 15.21 18% 683 1.7 10.6 8.8 5.7 5.4 1.1 1.0 59.5% -0.3 pp Aksa Enerji AKSEN EÜ 3.85 4.70 22% 679 2.3 11.1 6.2 7.5 4.8 1.6 1.3 48.2% 0.0 pp Anadolu Cam ANACM EÜ 2.24 2.48 11% 483 1.5 12.1 9.3 5.8 5.1 1.2 1.1 47.3% 1.5 pp Arçelik ARCLK EP 24.30 28.70 18% 4,721 9.9 12.5 11.5 10.3 8.9 1.1 1.0 86.7% -1.2 pp Aselsan ASELS EP 26.76 26.00-3% 7,694 44.3 24.5 20.5 27.7 21.4 5.2 4.3 42.8% -0.9 pp Aygaz AYGAZ EP 15.42 17.30 12% 1,330 1.5 9.4 8.7 12.9 12.3 0.6 0.6 75.1% -0.2 pp Bagfaş BAGFS EP 10.58 12.20 15% 137 1.7 27.7 9.8 9.1 7.0 1.4 1.1 5.7% -0.1 pp Banvit BANVT GG 19.96 574 2.1 57.0 35.7 13.2 12.0 1.1 0.9 29.9% -1.3 pp BİM BIMAS EP 74.05 70.50-5% 6,464 10.8 30.6 26.9 19.0 16.4 0.9 0.8 71.0% 0.1 pp Bizim Toptan BIZIM EP 11.85 14.50 22% 136 1.5 24.9 20.6 5.0 4.3 0.1 0.1 27.8% -0.8 pp Brisa BRISA EA 7.17 6.56-9% 629 1.1 25.4 21.8 12.6 11.1 1.9 1.7 23.5% -1.0 pp Bolu Çimento BOLUC EÜ 5.59 6.64 19% 230 0.3 6.6 6.6 6.4 6.8 1.9 1.8 14.2% -0.7 pp Coca-Cola İçecek CCOLA EÜ 40.66 44.00 8% 2,974 4.7 33.4 29.3 10.2 8.5 1.6 1.4 93.2% -0.3 pp Çelebi CLEBI EÜ 32.60 32.50 0% 228 1.0 12.2 10.2 7.2 6.2 1.3 1.2 43.5% -3.1 pp Çimsa CIMSA EÜ 14.08 17.75 26% 547 0.7 8.9 7.6 8.4 7.1 2.3 2.1 55.6% -1.2 pp Datagate Bilgisayar DGATE EÜ 5.84 6.22 6% 50 0.7 7.2 6.1 6.1 5.2 0.1 0.1 20.0% 3.8 pp Doğuş Otomotiv DOAS EP 9.00 9.40 4% 569 5.1 9.3 6.9 12.0 9.4 0.4 0.4 17.8% -1.0 pp DO&CO DOCO EP 185.00 266.70 44% 518 0.7 18.3 16.1 5.3 4.3 0.5 0.4 82.7% -0.9 pp Ege Seramik EGSER EÜ 4.71 5.10 8% 102 1.4 8.8 8.2 4.6 4.2 0.9 0.8 16.3% 0.1 pp Enka İnşaat ENKAI EÜ 5.31 6.24 18% 7,023 5.8 14.1 13.6 7.0 6.8 1.4 1.3 73.0% 0.4 pp Ereğli Demir Çelik EREGL GG 8.04 8,091 35.8 12.6 12.2 7.7 7.3 1.7 1.6 77.5% -0.3 pp Ford Otosan FROTO EÜ 48.18 50.90 6% 4,861 3.9 13.1 13.0 10.2 9.1 0.8 0.7 77.9% 1.2 pp Gübretaş GUBRF EP 4.99 5.20 4% 479 7.2 30.2 15.2 12.1 8.7 0.7 0.6 17.5% -1.7 pp Indeks INDES EÜ 10.42 12.95 24% 168 0.6 2.6 8.6 4.5 4.1 0.1 0.1 56.7% -0.7 pp Kardemir (D) KRDMD GG 2.28 511 32.0 22.5 17.3 9.7 7.4 1.4 1.2 38.8% 8.3 pp Kordsa Global KORDS EP 7.70 9.07 18% 431 1.9 8.4 7.8 5.2 4.7 0.9 0.8 52.2% 0.3 pp Logo LOGO EÜ 56.65 67.00 18% 407 1.0 24.6 16.1 15.8 11.2 5.2 4.0 62.8% 0.2 pp Lokman Hekim LKMNH EÜ 4.96 7.30 47% 34 0.4 13.1 12.7 4.9 4.4 0.7 0.7 39.9% 5.0 pp Mardin Çimento MRDIN EP 4.39 4.77 9% 138 0.3 8.9 8.1 9.6 8.9 2.4 2.2 5.2% -0.5 pp Migros MGROS EÜ 29.52 32.00 8% 1,511 2.8 5.4 33.9 11.0 9.0 0.5 0.4 52.1% 2.6 pp Odas Enerji ODAS EÜ 5.30 6.30 19% 207 4.1-12.9 21.6 6.3 2.6 1.7 5.1% -0.5 pp Otokar OTKAR EA 115.10 95.36-17% 794 8.1 24.3 24.5 14.4 15.5 1.8 1.9 12.2% 0.3 pp Petkim PETKM EÜ 6.26 6.78 8% 2,700 42.8 9.9 12.3 7.6 9.4 1.6 1.6 48.9% -1.7 pp Pegasus PGSUS EÜ 27.68 30.00 8% 814 16.1 14.1 30.6 16.5 10.9 0.9 0.8 31.0% 5.2 pp Soda Sanayii SODA EÜ 5.25 6.44 23% 1,359 4.8 8.1 9.4 7.3 7.6 2.0 2.0 58.1% -0.1 pp Tat Konserve TATGD EP 5.76 7.60 32% 225 5.0 10.2 8.8 8.6 7.2 0.7 0.6 33.4% -2.9 pp TAV Havalimanları TAVHL EÜ 21.06 20.40-3% 2,200 8.1 10.5 8.2 5.7 5.5 2.3 2.2 94.3% 0.5 pp Tekfen Holding TKFEN EÜ 12.57 13.60 8% 1,337 9.0 8.0 9.6 3.2 3.7 0.4 0.4 74.1% 5.3 pp Teknosa TKNSA EP 5.13 7.06 38% 162 2.8 23.5 17.4 5.1 4.5 0.2 0.2 9.0% 0.0 pp Turkcell TCELL EÜ 13.19 15.20 15% 8,343 36.8 12.5 10.7 5.9 5.2 2.0 1.8 91.2% 0.6 pp Türk Hava Yolları THYAO EÜ 9.52 11.55 21% 3,777 142.1 9.2 5.1 7.9 6.0 1.0 0.9 49.4% 4.8 pp Tümosan TMSN EA 7.17 6.46-10% 237 8.5 16.8 13.7 10.9 9.2 1.7 1.4 1.3% -1.5 pp Tofaş TOASO EÜ 31.56 32.70 4% 4,537 5.2 16.9 18.9 11.0 10.6 1.0 0.9 86.1% -0.3 pp Trakya Cam TRKCM EÜ 3.66 4.07 11% 1,189 2.3 10.4 9.2 7.1 6.2 1.4 1.2 55.4% -1.6 pp Türk Telekom TTKOM EÜ 7.09 7.80 10% 7,135 5.8 12.8 11.1 5.0 4.5 1.8 1.6 81.4% -0.1 pp Türk Traktör TTRAK EP 83.40 82.81-1% 1,280 1.9 13.1 12.5 9.2 8.4 1.3 1.2 75.7% 0.0 pp Tüpraş TUPRS EÜ 115.80 133.80 16% 8,337 24.2 7.3 7.9 6.2 6.4 0.6 0.6 84.1% -1.4 pp Ülker ULKER EÜ 21.34 25.30 19% 2,098 5.0 26.8 19.3 16.0 13.6 2.1 1.8 36.9% 0.1 pp Ünye Çimento UNYEC EP 4.23 4.51 7% 150 0.1 9.2 7.7 6.1 6.0 1.8 1.7 4.1% 0.1 pp Vestel Elektronik VESTL EP 8.10 7.70-5% 781 13.0 34.4 19.4 5.7 5.1 0.4 0.4 11.5% 1.0 pp Yatas YATAS EÜ 13.43 15.35 14% 165 1.4 11.4 9.2 6.3 4.9 0.8 0.6 56.6% -3.2 pp Zorlu Enerji ZOREN EP 1.68 1.60-5% 966 14.6 - - 12.4 9.5 3.2 2.8 6.5% 1.9 pp BİST-100 XU100 109,154 112,065 3% 197,948 1,270 10.0 9.0 *: 12 Aylık, **: 6 aylık, (mn ABD$), EÜ: Endeks Üzeri, EP: Endekse Paralel, EA: Endeks Altı, GG: Gözden Geçiriliyor LÜTFEN EN ARKA SAYFADAKİ UYARI NOTUNU DİKKATE ALINIZ 5

VERİ AKIŞI Tarih Saat Ülke Veri Dönem Beklenti Önceki Veri 25.08.2017 09:00 Almanya GSYH mevs. arınd. (çeyreksel) 2Ç 0.6% 0.6% 25.08.2017 09:00 Almanya GSYH WDA (yıllık) 2Ç 2.1% 2.1% 25.08.2017 09:00 Almanya GSYH NSA (yıllık) 2Ç 0.8% 0.8% 25.08.2017 09:00 Almanya Özel Tüketim (çeyreksel) 2Ç 0.7% 0.3% 25.08.2017 09:00 Almanya Hükümet Harcamaları (çeyreksel) 2Ç 0.6% 0.4% 25.08.2017 09:00 Almanya Sermaye Yatırımları (çeyreksel) 2Ç 1.1% 1.7% 25.08.2017 09:00 Almanya Yurt İçi Talep (çeyreksel) 2Ç 1.0% 0.2% 25.08.2017 10:00 Almanya İhracat (çeyreksel) 2Ç 1.2% 1.3% 25.08.2017 11:00 Almanya İthalat (çeyreksel) 2Ç 2.0% 0.4% 25.08.2017 14:30 Türkiye Reel Sektör Güveni mevs. arınd. Ağustos -- 107.7 25.08.2017 14:30 Türkiye Reel Sektör Güveni NSA Ağustos -- 109.5 25.08.2017 15:30 Türkiye Kapasite Kullanımı Ağustos 78.7% 78.7% 25.08.2017 15:30 ABD Dayanıklı Eşya Siparişleri Temmuz -6.0% 6.4% 25.08.2017 ABD Janet Yellen Jackson Hole Toplantısı'nda Konuşacak 25.08.2017 22:00 ABD ECB Başkanı Mario Draghi Jackson Hole Toplantısı'nda Konuşacak -- 27.08-03.09 2017 Almanya Perakende Satışlar (aylık) Temmuz -- 1.4% 27.08-03.09 2017 Almanya Perakende Satışlar (yıllık) Temmuz -- 1.5% -- 28.08.2017 14:30 Türkiye Konut Fiyat Endeksi (yıllık) Haziran -- 12.58% 28.08.2017 14:30 Türkiye Konut Fiyat Endeksi (aylık) Haziran -- 1.14% LÜTFEN EN ARKA SAYFADAKİ UYARI NOTUNU DİKKATE ALINIZ 6

UYARI NOTU Model Portföy hisseleri, Araştırma Bölümü nün Endeks Üzeri (EÜ) ve Endekse Paralel (EP) tavsiyesi verdiği hisseler arasından; şirketlerin uzun dönemli mali verilerine dayalı olarak yapılan temel analiz ve kısa vadeli beklentiler bir arada değerlendirilerek oluşturulmuştur. Tercih etmediğimiz hisseler ise benzer analizler ile, Araştırma Bölümü nün Endekse Paralel (EP) ve Endeks Altı (EA) tavsiyesi verdiği hisseler arasından seçilir. Model Portföy değişiklik raporunda, hissenin portföye giriş ya da çıkış gerekçesi belirtilir. Bir hissenin Model Portföy e girmesi ya da çıkması uzun vadeli temel tavsiyesinin değiştiği anlamına gelmemektedir. Model Portföy, sanal bir portföy olup; piyasa beklentimiz ve de içerisinde yer alan hisselerin beklentileri doğrultusunda ağırlıklandırılarak kümülatif performansı ile değerlendirilmektedir. Dolayısıyla Model Portföy ve Model Portföy kapsamında yapılan değişimler, yatırımcının risk ve getiri tercihleri ile birebir örtüşmeyebilir. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiç bir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisap edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. İleti, gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır. Bu maili artık almak istemiyorsanız lütfen Konu kısmına "Üyelikten Çıkmak İstiyorum" yazarak bize geri gönderin. Garanti Yatırım Etiler Mahallesi Tepecik Yolu Demirkent Sokak No.1 34337 Beşiktaş, İstanbul Telefon: 212 384 11 21 Faks: 212 352 42 40 E-mail: arastirma@garanti.com.tr Tavsiye Tanımları EÜ EP EA Hisse senedinin önümüzdeki 12 ay sonundaki getirisinin, BİST 100 endeksinin getirisinin üzerinde olması beklenmektedir. Hisse senedinin önümüzdeki 12 ay sonundaki getirisinin, BİST 100 endeksinin getirisine yakın olması beklenmektedir. Hisse senedinin önümüzdeki 12 ay sonundaki getirisinin, BİST 100 endeksinin getirisinin altında olması beklenmektedir. LÜTFEN EN ARKA SAYFADAKİ UYARI NOTUNU DİKKATE ALINIZ 7