İSVİÇRE ALTIN'A ''HAYIR'' DEDİ!!! Geçtiğimiz hafta yaşanan ekonomik olayları değerlendirmeden önce İsviçre'de bugün yapılan Altın referandurmuna değinmek isterim. İsviçre'deki Altın Referandumunda sandıklar kapandı. Resmi olmayan ilk sonuçlara göre 'Hayır' oyları %78 düzeyindeyken, 'Evet' oyları ise %22'de kaldı. Bildiğiniz gibi eğer 'Evet' oyları %50'yi geçseydi İsviçre Merkez Bankası SNB önümüzdeki 5 yılda yaklaşık 1600 ton Altın almak zorunda kalacak, bu durumda Altın talebini arttıracaktı. Resmi sonuçların akşam saatlerinde belli olacağı referandumun bu şekilde sonuçlanması Altın fiyatlarında gece açılışta negatif hareketlilik getirebilir. Cuma günü yazdığımız raporumuzda belirttiğimiz gibi aşağı yönlü ve boşluklu açılış söz konusu olabilir. Global bazda veri akışının yoğun olduğu fakat ABD tarfında şükran günü sebebiyle piyasaların bir buçuk gün kapalı olduğu bir haftayı geride bıraktık. ABD tarafından açıklanan verilere baktığımızda Hizmet PMI verisinin beklenti altında açıklandığını gördük. Hiç kuşkusuz haftanın ABD tarafından açıklanan en önemli verisi ilk tahminin üzerinde açıklanan 2014 üçüncü çeyrek Gayri Safi Yurt İçi Hasıla(GSYİH) verisiydi. Tüketici Güven Endeksi ise oldukça beklenti altında kalarak yatırımcıları şaşırttı. Çekirdek Dayanıklı Mal Siparişleri de bir önceki ayın ve beklentinin aşağısında kaldı. Konut verileri ise beklentileri karşılayamadı. Avrupa tarafından geçtiğimiz hafta açıklanan verilere baktığımızda haftanın ilk önemli verisi, beklentilerin üzerinde gerçekleşen kasım ayına ait Alman İFO İş Ortamı Endeksi oldu. Euro Bölgesi nin lokomotif ekonomisi olan Almanya da büyüme oranları beklendiği gibi geldi. Almanya da takip ettiğimiz diğer bir önemli veri ise beklentilerin altında olumlu gelen Almanya İstihdam verileri oldu. Haftanın son günü izlediğimiz Euro Bölgesi TÜFE ve İşsizlik Oranları ise beklentiler düzeyinde geldi. Avrupa nın bir diğer önemli ekonomisi İngiltere den açıklanan Mortgage Onayları ve Ulusal Konut Fiyat Endeksi ise beklentileri karşılayamadı. Geçtiğimiz haftanın ilk işlem gününde Asya Piyasaları na, Çin Merkez Bankası nın sürpriz bir kararla gerçekleştirdiği faiz indirimi ve Japonya Merkez Bankası nın ekonomiye olan teşviklerin devam edeceği yönünde açıklamasının pozitif etkilerinin devam ettiği gözlendi. Avustralya ekonomisinden açıklanan verilere baktığımızda tamamlanmış inşaatların düzeyini gösteren veri beklentilerin altında kaldığını, HIA Yeni Konut Satışlarının geçen ayın üzerinde geldiğini, Özel Yeni Sermeye Harcalarının ise beklentilerin çok üzerinde geldiğini gördük. Japonya tarafından açıklanan verilere baktığımızda Hane Halkı Harcamalarının beklenti altında daraldığını, Tokyo Tüfe nin beklenti üzerinde geldiğini, Sanayi Üretimi verisinin ise beklentiden iyi geldiğini gördük. Türkiye tarafından geçtiğimiz hafta açıklanan verilere baktığımızda Kapasite Kullanım Oranının ve İmalat Güven Endeksinin düştüğünü, Tüketici Güven Endeksinde de düşüşün devam ettiğini gördük. Dış Ticaret Açığının ise azalmaya devam ettiği ortaya konulurken, OECD nin Türkiye nin 2015 büyüme beklentisini aşağı çektiğini izledik.
ABD Haftalık bazda ABD tarafından açıklanan verilere baktığımızda hafta ortasında ekonomik verilerin ve gelişmelerin arttığını gördük.. ABD piyasaları açısından kritik öneme sahip olan verilerin ilki beklenti altında açıklanan Hizmetler PMI Endeksi yi. Kasım ayı için öncü niteliği taşıyan veri, beklentilerin altında gelerek 56.3 düzeyinde kaldı. Beklenti, bir önceki ay ile aynı olan 57.1 seviyesiydi. Şükran Günü(Thanksgving Day) sebebiyle Perşembe ve Cuma günleri ABD tarafında veri açıklanmazken, piyasalarda bir çok CFD kontratlarında erken kapanışlar meydana geldi. Hiç kuşkusuz haftanın ABD tarafından açıklanan en önemli verisi ilk tahminin üzerinde açıklanan 2014 üçüncü çeyrek Gayri Safi Yurt İçi Hasıla(GSYİH) verisiydi. Geçtiğimiz ay açıklanan öncü üçüncü çeyrek büyüme oranı %3.5 düzeyindeydi. Ancak revize olan bu ikinci S&P %0,20 2067,56 DOW %0,10 17828,24 NASDAQ %1,67 4791,63 tahmninde %3.9 artış ortaya kondu. Aynı anda açıklanan çeyreklik GSYİH Fiyat Endeksi de beklenti üzerinde %1.4 oranında açıklandı. Büyüme rakamlarının beklenti üzerinde gelmesi Dolar bacaklı paritelerde değer kazancı yönünde kısa süreli etki yaratsa da bu hareketliliğin çok da kalıcı olamadığı gördük. Tüketici Güven Endeksi ise oldukça beklenti altında kalarak yatırımcıları şaşırttı. 95.9 olan beklentinin oldukça gerisinde kalan veri, 88.7 seviyesinde açıklandı ve bir önceki ayın da altında kaldı. Güven endeksinin olumsuz gelmesi ile beraber ABD Doları nın, büyüme verisi sırasındaki değer kazancını geri verdiği görüldü. Çarşamba gününe baktığımızda ekonominin canlılığı bakımından bize ufuk yaratan verilerin olduğunu görüyoruz. İlk olarak taşımacılık maliyetlerinin eklenmediği Çekirdek Dayanıklı Mal Siparişi ni inceleyelim. Bir önceki ayın ve beklentinin aşağısında kaldığı görülen verinin %0.9 oranında daraldığını görüyoruz. Kısıtlamanın yapılmadığı Mal Siparişleri nde ise %0.4 oranında beklenti üzerindeki artışın olduğunu görmekteyiz. Çekirdek Kişisel Tüketim Harcamaları nın beklentiden iyi geldiği görülüyor. Aylık bazda %0.2 olurken, yıllık bazda da %1.6 seviyesinde açıklandı.
ABD Ekonominin can damarı niteliğine olan konut sektöründen 1. El Konut verileri takip edildi. Beklentileri hemen hemen karşıladığı görülen yeni konut satışları, 458.000 adet olarak açıklandı ve bir önceki aya göre %0.7 oranında artış gösterdi. Bir diğer konut verisi ise, Bekleyen Konut Satışları ydı. Beklentileri karılayamadığı görülen bu veride %1.1 oranında daralma görüldü ve rakamsal olarak baktığımızda da 104.100 adet seviyesine geriledi. ABD açısından günün ve haftanın son önemli verisi Michigan Tüketici Güven Endeksi oldu. Geçtiğimiz ay son zamanların en yüksek seviyesinde açıklanmış olan endekste, bu ay hafif gerileme görüldü ve beklentileri karşılayamarak 88.8 düzeyinde açıklandı. Ancak ABD adına kritik sayılabilecek Kasım ayına ait Michigan Enflasyon Beklentisi, bir önceki aya göre az da olsa artış göstererek %2.8 seviyesine yükseldi. Amerika kıtasının bir diğer önemli ekonomisi olan Kanada tarafına bakacak olursak, haftanın en önemli verisi beklentide açıklanan Gayri Safi Yurt İçi Hasıla(GDP) verisi oldu. Yıllık bazlı baktığımıza, geçtiğimiz ayın üçüncü çeyreğine göre artış gerçekleşmese de, verinin beklentide gelmesi piyasalarda pozitif yönde bir etki yarattı.
AVRUPA Avrupa tarafından geçtiğimiz hafta açıklanan verilere baktığımızda haftanın ilk önemli verisi, beklentilerin üzerinde gerçekleşen kasım ayına ait Alman İFO İş Ortamı Endeksi oldu. İmalat, inşaat, perakende satış ve sonraki altı ay için kendi tahminlerine göre firmaların durumunu belirleyen Endeks, 104,7 seviyesinde gerçekleşti. Beklentiler 103.0 düzeyinde açıklanacağı yönündeydi. Euro Bölgesi nin lokomotif ekonomisi olan Almanya da büyüme oranları beklendiği gibi geldi. Üçüncü çeyreğe ait GDP %0.1 düzeyinde, yıllık bazda GDP ise %1.2 seviyesinde gerçekleşti. Ekonomi tarafından üretilen tüm malların ve hizmetlerin toplam değerini belirleyen veri bir önceki ayda, çeyreklik bazda %0.1 düzeyinde yıllık bazda ise %1.2 seviyesinde açıklanmıştı. DAX %2,55 9980,85 FTSE %0,42 6722,62 CAC 40 %0,99 4390,18 Almanya da takip ettiğimiz diğer bir önemli veri ise beklentilerin altında olumlu gelen Almanya İstihdam verileri oldu. Alman İşsizlik değişiminde 14.000 kişi azalma olurken İşsizlik Oranı ise %6.6 seviyesinde gerçekleşti. İşsizlik Değişiminde 1.000 kişi azalma beklenirken İşsizlik Oranı nın %6.7 düzeyinde gelmesi bekleniyordu. Haftanın son günü izlediğimiz Euro Bölgesi TÜFE ve İşsizlik Oranları ise beklentiler düzeyinde geldi. Mal ve hizmetlerdeki fiyat değişimini gösteren TÜFE %.3.0 seviyesinde Çekirdek TÜFE ise %0.7 düzeyinde gerçekleşti. İşsizlik ve aktif iş araması olan kişilerin toplam çalışanlar içerisindeki yüzdesini gösteren İşsizlik Oranı ise %11.5 seviyesinde geldi. Hafta boyunca açıklamalarını takip ettiğimiz Avrupa Merkez Bankası(ECB) Başkanı Draghi Helsinki de yaptığı konuşmada, ECB nin mevcut teşvik tedbirlerinin somut faydalar sağladığına ilişkin halihazırda işaretlere sahip olduğunu, ancak olumlu etkilerin tam olarak somutlaşması için zamana ihtiyaç olduğunu söyledi. Draghi, ancak çok uzun süreli düşük enflasyon dönemine ilişkin riskler için ilave çözüm gerekli olursa, Yönetim Konseyi, yetkisi dahilinde ek olağan dışı enstrümanlar kullanma taahhüdü konusunda görüş birliği içinde dedi.
AVRUPA Avrupa nın bir diğer önemli ekonomisi İngiltere de Mortgage Onayları ve Ulusal Konut Fiyat Endeksi beklentileri karşılayamadı. Mortgage Onayları 37.1 bin düzeyinde, Ulusal Konut Fiyat Endeksi ise aylık bazda %0.3 yıllık bazda %8.5 seviyesinde gerçekleşti. İngiltere büyüme oranları beklentilerle paralel çeyreklik bazda GDP %0.7 düzeyinde yıllık bazda GDP ise %3.0 seviyesinde geldi.
ASYA Geçtiğimiz haftanın ilk işlem gününde Asya Piyasaları na, Çin Merkez Bankası nın sürpriz bir kararla gerçekleştirdiği faiz indirimi ve Japonya Merkez Bankası nın ekonomiye olan teşviklerin devam edeceği yönünde açıklamasının pozitif etkilerinin devam ettiği gözlendi. Haftanın önemli gelişmesi Japonya Merkez Bankası (BOJ) Başkanı Kuroda nın enflasyon hedeflerine ulaşılması için gerektiğinde yeni adımlar atabileceğinin açıklamasıydı. Avustralya dan ise tamamlanmış inşaatların düzeyini gösteren veri beklentilerin altında kaldı. Beklentinin %1,7 azalış yönünde olduğu veride açıklanan %2,2 azalış şeklinde gerçekleşti. Yine Avustralya dan takip edilen veriler arasında olan HIA yeni ev satışları %3,0 seviyesinde. Özel Yeni Sermeye Harcalarının ise beklentilerin çok üzerinde %0,2 seviyesindeydi. Veride beklenti %1,7 azalış olacağı yönündeydi. Özel sektör kredisi de beklentileri aşarak %0,6 açıklandı. Beklenti %0,5 geleceği yönündeydi. Nikkei %0,59 17460 Hang Seng %2,35 23987 Shangai %7,88 2682,84 Japonya tarafına baktığımızda; haftanın öne çıkan gelişmesi Japonya Merkez Bankası Başkanı Kuroda nın açıklamaları oldu. Kuroda, enflasyon hedefine ulaşmak için gerektiğinde yeni adımlar atılabileceğinin ifadesinde bulunurken ayrıca iş dünyasına, gereğinden fazla likitide stoğu yapmanın maliyetli hale geleceği uyarısında bulundu. Haftanın son işlem gününde Japonya dan açıklanan veriler Yen de değer kayıplarına neden oldu. Beklentinin %4.8 azalış yönünde olduğu Hane Halkı Harcamaları beklentinin üzerinde %4.0 azalış şeklinde açıklandı. Ulusal Çekirdek TÜFE beklentiye paralel %2.9 düzeyinde açıklandı. Tokyo Çekirdek CPI ise beklentinin üzerindeydi. Beklentinin %2.3 seviyesinde olduğu veri %2.4 düzeyinde geldi. Sanayi Üretimin de ise beklenti %0.4 azalış olacağı yönündeydi. Açıklanan beklentinin üzerinde %0.2 düzeyinde gerçekleşti. Perakende Satışlar ise beklentileri karşılayamadı. Beklentinin %1.5 şeklinde olduğu veri %1.4 düzeyinde açıklandı. Yeni Zelanda da öne çıkan verilerin başında çeyreklik bazda açıklanan Enflasyon Beklentileri vardı. Ağustos ayında %2.2 düzeyinde açıklanan veri Kasım ayında %2.1 seviyesindeydi. Aylık bazda açıklanan Ticaret Dengesi ise beklentiden kötü geldi. Beklentinin 645 Milyon Yeni Zelanda Doları açık olduğu yönünde olan veride gerçekleşme 908 Milyon Yeni Zelanda Doları olarak gerçekleşti.
TÜRKİYE Türkiye den gelen veri trafiğine baktığımızda sakin bir hafta geçirdiğimizi söyleyebiliriz. Haftanın ilk işlem gününde açıklanan ilk veri geçtiğimiz ayın altında kalan Kapasite Kullanım Oranı oldu. %74.5 olarak açıklandığını izlediğimiz Türkiye Kapasite Kullanım Oranı geçtiğimiz dönem %74.9 düzeyindeydi. İmalat Sanayi genelinde kapasite kullanım oranı Kasım ayında, geçen yılın aynı ayına göre 0.5 puan azalarak %74.5seviyesinde gerçekleşti. Merkez Bankası'ndan yapılan açıklamaya göre, İmalat sanayi genelinde mevsimsel etkilerden arındırılmış kapasite kullanım oranı bir önceki aya 0.1 puan azalarak %74.0 oldu. Diğer gelen veri ise Kasım ayında bir önceki aya göre azalan Türkiye İmalat Güven Endeksi oldu. Kasım ayında bir önceki aya göre 4.2 puan azalarak 102.7 olarak açıklandığını gördüğümüz verinin uzun zamandır bu kadar düşük seviyede olmadığını da ayrıca belirtelim. Perşembe günü ise TÜİK ve Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankası işbirliği ile yürütülen tüketici eğilim anketi sonuçlarından hesaplanan Tüketici Güveni Endeksi nin bir önceki aya göre %2.4 azalarak 68.7 düzeyinde açıklandığını gördük. Ayrıca Genel Ekonomik Durum Beklentisi Endeksi nin %0.9 düşerek geçen ay 91.3 olan endeksin 90.5 olarak açıklandığını görüyoruz. Bu durumda genel ekonomik durumun daha iyi olacağı yönünde beklentisi olan tüketicilerin bir önceki aya göre azaldığını anlamış oluyoruz. Haftanın son işlem gününde Türkiye tarafından gelen son verinin ise Ekim ayı Ticaret Dengesi verisi olduğunu görmekteyiz. Türkiye İstatistik Kurumu (TÜİK) ile Gümrük ve Ticaret Bakanlığı tarafından oluşturulan açıklanan verilere göre ihracat ekimde, geçen yılın aynı ayına göre %7,3 artarak 12 milyar 933 milyon dolara yükseldi. Aynı dönemde ithalatın ise %1,5 azalarak 19 milyar 185 milyon dolar olduğunu görmekteyiz. Açıklanan verilere istinaden dış ticaret açığının ise %15,8 azalarak 6 milyar 252 milyon dolara gerilediğini gördük. İyi gelen dış ticaret açığı ve OPEC'in kararı sonrasında petrol fiyatlarındaki düşüşün devam edeceği ve bu durumun cari açık üzerinde olumlu etkileri olacağı düşüncesiyle Borsa İstanbul da yükseliş eğilimi görüldü. Hafta içinde Türkiye adına gelen açıklamalara bakacak olursak, Türkiye Odalar ve Borsalar Birliği Başkanı Rifat Hisarcıklıoğlu nun yapmış olduğun açıklamada Türkiye nin son altı yılda yerinde saydığının ve bunun nedeninin de reform yapılmaması olduğunu belirttiğini görüyoruz. Ekonomik İşbirliği ve Kalkınma Örgütü nden (OECD) yapılan açıklamada ise Türkiye için bu yılki büyüme beklentisinin %2.8 den %3 e çıkarıldığı görüldü. Önümüzdeki yıl için ise büyüme beklentisinin %4 ten %3.2 ye çekildiği açıklandı. OECD, para politikasının yeniden güvenirliliği kazanması gerektiğini, bunun için şeffaflığın arttırılması gerektiğini belirtirken, Türkiye enflasyon oranının OECD ülkeleri arasında enflasyon oranının en yüksek ülke olduğu, Türkiye nin işsizlik oranında ise sekizinci ülke olduğu belirtildi. Ekonomi Bakanı Nihat Zeybekçi nin yaptığı konuşmada, Türkiye nin ihracata dayalı büyümeyi başardığını ve milli gelirin birkaç sene içerisinde 12 bin 750 dolara ulaşacağını belirtti.
Önümüzdeki Hafta Neleri Takip Edeceğiz? Pazartesi gününe 02:30 da Avustralya dan açıklanacak Şirket Karlılıkları verisi ile başlayacağız. 03:00 de açıklanacak Çin İmalat PMI ve 03:30 da gelecek Çin HSBC İmalat PMI verileri ise Asya tarafından dikkatle takip edilmesi gereken en önemli veriler. 10:55 te gelecek Almanya Kasım ayı İmalat PMI verisinin ardından 11:00 de açıklanacak Euro Bölgesi İmalat PMI verisi izlenecek. 11:30 da ise İngiltere İmalat PMI, 17:00 de ABD ISM İmalat PMI verileri ön plana çıkacak. 19:15 te FOMC üyesi Dudley nin 20:00 de ise FOMC üyesi Fischer ın konuşmaları piyasalardaki oynaklığı arttırabilir. Salı günü 02:30 da Avustralya dan gelecek Konut İzinleri ve Cari Denge verileri ile güne merhaba diyeceğiz. 05:30 da ise Avutralya Merkez Bankası RBA nın Faiz Kararı var. 11:30 da açıklanacak İngiltere Yapı PMI verisinin ardından 15:10 da FOMC üyesi Fischer ın ve 15:30 da da FED Başkanı Yellen in konuşmaları yakından izlenmeli. Çarşamba gününe 02:30 daki Avutralya üçüncü çeyrek büyüme verisi ile başlayacağız. 03:00 de Çin İmalat Dışı PMI verisi, 03:45 te ise Çin HSBC İmalat PMI verisi izlenebilir. 10:00 da yurt içinden Kasım ayı TÜFE oranlarını takip edeceğiz. 10:55 te gelecek Almanya Hizmet PMI verisini 11:00 de gelecek Euro Bölgesi, 11:30 da gelecek İngiltere Hizmet PMI verileri takip edecek. 12:00 deki Euro Bölgesi Perakende Satışlar verisinin ardından 15:15 te haftanın en önemli verilerinden ABD ADP Özel Sektör İstihdam Değişikliği verisini izliyor olacağız. 17:00 de ise Kanada Merkez Bankası BOC un Faiz Kararı ve ABD ISM İmalat Dışı PMI verisini takip edeceğiz. 19:30 da FOMC üyesi Plosser in konuşmaları piyasalardaki oynaklığı arttırabilir. Perşembe günü 02:30 da Avutralya dan açıklanacak Perakende Satışlar ve Ticaret Dengesi verileri ile başlayacak. 14:00 de İngiltere Merkez Bankası BOE nin Faiz Kararını 14:45 teki Avrupa Merkez Bankası ECB nin Faiz Kararı takip edecek. 15:30 da Basın Toplantısı düzenleyecek ECB Başkanı Draghi nin para politikası hakkında söyleyecekleri ise piyasalara yön verebilir. Başkan Draghi nin konuşması sırasında ABD den gelecek Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları ve 17:00 de Kanada dan açıklanacak IVEY PMI verilerinin ise günün son önemli verileri olması bekleniyor. Cuma günü Asya tarafından açıklanacak önemli bir veri bulunmadığı için güne 09:00 da Almanya dan gelecek Fabrika Siparişleri verisi ile başlayacağız. 15:30 da ABD den gelecek Tarım Dışı İstihdam Değişikliği ve İşsizlik Oranı ise haftanın, belki de ayın en önemli verilerinden. Aynı saatte açıklanacak ABD Ticaret Dengesi, Kanada İşsizlik Oranı ve Ticaret Dengesi verileri ise izlenebilecek diğer önemli verilerden. 17:00 de ABD den gelecek Fabrika Siparişleri verisinin haftanının son önemli ekonomik verisi olması beklenirken, FOMC üyesi Fischer ın 21:45 teki konuşması hafta kapanmadan önce oynaklığı arrtırabilir.
EURUSD Hafta boyunca konuşmalarını takip ettiğimiz Avrupa Merkez Bankası(ECB) Başkanı Draghi, ECB nin mevcut teşvik tedbirlerinin somut faydalar sağladığına ilişkin halihazırda işaretlere sahip olduğunu, ancak olumlu etkilerin tam olarak somutlaşması için zamana ihtiyaç olduğunu söyledi. Avrupa tarafında Almanya GDP verisi ve Euro Bölgesi TÜFE Oranları beklentiler dahilinde gelirken, ABD tarafında GDP beklentilerin üzerinde gerçekleşti. İşsizlik Oranları da Euro Bölgesi ve ABD de beklentileri karşıladı. Önümüzdeki haftaya baktığımızda, Avrupa da Almanya PMI ve ECB Faiz Oranı bildirisini takip ederken ABD de ISM ve bütün piyasaların gözünün üzerinde olacağı Tarım Dışı İstihdam Oranı nı izliyor olacağız. EURUSD paritesine teknik olarak baktığımızda; haftaya 1.2370 seviyesinde başlayarak 1.2520 direncini test eden parite, 1.2520 seviyesi üzeri kalıcılık sağlayamayarak geri çekildi ve haftayı 1.2440 desteğinin hemen üzerinde kapattı. Geri çekilmelerin devamı ve 1.2440 seviyesi altı fiyatlamalar durumunda ilk olarak 1.2370-1.2330-1.2220 ve 1.2130 desteklerini izliyor olacağız. 1.2330 seviyesinin önemli destek olduğunu hatırlatalım. 1.2440 desteğinin çalışmasıyla görülebilecek yukarı yönlü hareketliliklerde ve 1.2520 seviyesi üzeri kalıcılıklar halinde ise 1.2570 1.2620 1.2660 ve kritik 1.2740 dirençleri takip edilebilir. Paritede yukarı hareketin devamı adına özellikle 1.2740 üzeri kalıcılık aradığımızı hatırlatmak isteriz.
GBPUSD GBPUSD paritesi geçtiğimiz haftaya, Cuma günü İngiltere den açıklanan verilerinin etkisiyle Sterlin in Amerikan Doları karşısında değer kaybetmesi sonucu 1.5638 seviyesine kadar gerileyerek başladı. Perşembe günü ise Sterlin, Amerikan Doları karşısında değer kazanarak 1.5825 seviyesine kadar yükseldi. Haftanın son işlem gününde ise Sterlin, Amerikan Doları karşısında değer kaybederek 1.5614 seviyesine kadar geriledi ve haftalık kapanışını 1.5647 seviyesinden geçekleştirdi. Gelecek hafta pariteyi etkileyebilecek önemli verilere bakacak olursak; Kasım ayı İmalat, Yapı ve Hizmetler PMI verileri ile Aralık ayı İngiltere Merkez Bankası Toplam Parasal Genişleme ve Faiz Oranı beyanatı İngiltere den öne çıkan veriler arasında olacak. ABD tarafında ise ISM, Tarım dışı istihdam ve İşsizlik Oranı verileri pariteye etki edebilecek en önemli veriler arasında bulunmakta. GBPUSD paritesine teknik açıdan bakacak olursak; Satıcılı seyrin devam etmesi halinde ilk destekler 1.5570, 1.5500, 1.5440 ve 1.54 seviyelerinde bulunmakta. 1.5350 ise ilk önemli destek seviyesi konumunda. Sterlin lehine hareketliliğin oluşması halinde ise kritik 1.5660, 1.5740, 1.5810-1.5870 ve 1.5920 direnç seviyelerini takip edeceğiz. 1.6010 un ise kritik direnç olduğunu, yukarı hareketin devamı adına bu seviyenin üzerinde kalıcılık gerektiğini, aksi halde tekrar geri çekilmeler görülebileceğini belirtmek isteriz.
USDJPY Salı günü Japonya Merkez Bankası Başkanı Kuroda nın zayıflayan Yen hakkında endişelerini dile getirmesinin ardından Yen, Amerikan Doları karşısında bir miktar değer kazanarak USDJPY paritesini 117.68 seviyesine kadar geriletti. Perşembe günü ise paritede 117.40 desteğinin altına sarkmalar görülse de Cuma günü Japonya dan beklentilerin altında açıklanan Perakende Satış verisinin etkisiyle Yen de değer kayıpları gözlendi. 118.20 direncinin geçilmesiyle yukarı hareketin hızlandığını gördüğümüz paritede haftalık kapanış 118.60 seviyesinden gerçekleşti. Parite için gelecek haftaya bakarsak; Haftanın ilk işlem gününde 3. çeyrek yıllık bazda açıklanacak yatırım harcaması ve Kasım ayı İmalat PMI Japonya dan açıklanacak öne çıkan veriler arasında bulunmakta. ABD de ise yine ISM, Tarımdışı İstihdam ve İşsizlik Oranı veriler izlenecek. USDJPY paritesine teknik açıdan baktığımızda; Yükselişin devamı ile 118.20 direncinin üzerinde kalıcılık sağlanması durumunda durumunda ilk dirençler 119.10, 119.90, 120.60 ve 121.30 seviyelerinde bulunmakta. Aşağı yönlü hareketlilikte ve 118.20 seviyesinin altındaki kalıcılıkta ise 117.40, 116.50, 116.00 ve kritik 115.50 destek seviyelerini takip edeceğiz. 115.50 seviyesinin kritik destek olduğunu ve altı kalıcılıkta satışların artabileceğini belirtmek isteriz.
S&P 500 Haftaya 2060 seviyesinin hemen altında başlayan kontratta hafta ortasında yaşanan yükseliş ile 2074 direnci denemeleri olduğu görüldü. Direncin çalışması sonrası geri çekilmeler gözlenen kontratta haftalık kapanış 2066 seviyesinden gerçekleşti. Kontratta tekrardan pozitif hareketliliğin görülmesi ve işlemlerin 2074 seviyesi üzerine çıkabilmesi halinde 2090 ve 2103 izlenebilecek ilk direnç seviyeleridir. Negatif yönlü hareketliliğin oluşması durumunda ise 2060 ve 2044 ilk izleyeceğimiz destek seviyeleri. Kontratta pozitif yönlü işlemlerin devamlılığı adına ilk etapta 2044 desteğinin kritik olduğunu hatırlatmak isteriz. Aksi halde yaşanacak geri çekilmelerde ise 2034-2022-2011-2001 ve 1980 destekleri takip edilebilir. Haftaya ABD tarafından gelecek olan piyasaların en çok takipte olduğu Tarım Dışı İstihdam Değişikliği verisi öncesi ve sonrası gelişmeleri dikkatle takip edeceğiz.
ALTIN Hafta ortasına kadar ALTIN'ın 1190-1204 arasında fiyatlandığını gördük. Perşembe günü yapılan OPEC toplantısının ardından petrol fiyatlarındaki sert düşüş ile beraber ALTIN'da da 1184 desteğine doğru geri çekilme gözlendi. Cuma günü ise 1184 desteğinin kırılması ile yaşanan geri çekilme sonrası hafta 1167$ seviyesinden kapandı. ONS Altın'da yaşanan bu geri çekilmenin, pazar günü İsviçre'de yapılacak Altın Referandumu etkisiyle gerçekleştiği düşünülmektedir. Son yapılan anketlerde, Hayır oylarının fazla olduğu açıklanmıştı. Eğer Pazar günü referandum sonucundan "Hayır" oyu çıkarsa ALTIN fiyatlarını aşağı yönlü tetikleyebileceğini, "Evet" oyu çıkarsa da yukarı yönlü hareketin oluşabileceğini söyleyebiliriz. Teknik açıdan bakacak olursak; ALTIN, İsviçre Altın Referandumu'ndaki beklenti dolayısıyla geri çekilerek haftayı kritik 1174 seviyesinin aşağısına kapattı. Negatif yönlü işlemlerin devam etmesi halinde takip edilebilecek ilk destek 1161 seviyesidir. 1161 altı kalıcılıkta ise satış baskısının artabileceğini düşünmekteyiz. Bu durumda 1155-1142-1130-1122 ve 1105 destekleri takip edilebilir. Yukarı hareketlilik için ise 1174 üzeri kalıcılık gerektiğini belirtelim. Bu durumda ise ilk izleyeceğimiz dirençler 1184-1196-1207-1216-1222-1233-1244 ve kritik 1255 dirençleri izlenebilir. Kontratta 1255 in asıl kritik direnç olduğunu, olası yukarı hareketin devamı adına 1255 üzeri kalıcılık gerektiğini, aksi halde geri çekilmeler görülebileceğini belirtelim.
BRENT OPEC üyesi 12 ülkenin petrol bakanları, petrol fiyatlarının gerilediği bir ortamda Viyana'da bir araya geldi. Toplantıda üretim miktarının günlük 30 milyon varilde sabit kalması kararı çıktı. Karar sonrasında Brent Petrol Eylül 2010'dan bu yana ilk defa 75 dolar seviyesinin altına geriledi. Haftaya negatif hareketliliklerle başlayan BRENT, bu seyrini sürdürerek 69.70 desteğinin hemen üzerinde kapanışını gerçekleştirdi. Negatif hareketliliklerin devam etmesi ve 69.70 seviyesi altı kalıcılıklar halinde ilk olarak 69.20 68.80 68.30 67.90 67.50 desteklerini takip ediyor olacağız. 67.50 seviyesinin önemli destek olduğunu belirtelim. Üstünde kalınması halinde toparlanma yaşanabileceğini, kırılması halinde ise satışların hızlanabileceğini düşünmekteyiz. 69.70 desteğinin çalışmasıyla görülebilecek pozitif hareketlilikler durumunda ise 70.10 70.70 71.20 71.75 72.10-72.50-73.20 ve 73.75 dirençleri izlenebilir. 74.40 ın ise ilk önemli direnç olduğunu belirtmek isteriz. Bu seviye üzerinde diğer dirençler sırasıyla 74.95-75.40 ve 76.00 seviyelerinde bulunmakta. 76.75 ise bir sonraki kritik direnç seviyemiz.
USDTRY Yurtiçi piyasada veri akışının sakin geçtiğini gördüğümüz haftada ilk olarak kapasite kullanım oranını görmekteyiz ve kasım ayında geçen yılın aynı ayına göre 0.5 puan azalarak 74.5% olarak gerçekleştiğini görüyoruz. Daha sonra açıklanan önemli veriler arasında TUİK ve Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankası işbirliği ile yürütülen tüketici eğilim anketi sonuçlarından hesaplanan Tüketici Güveni Endeksi oldu. Bir önceki aya göre 2.4% azalarak 68.7 olarak açıklandığını gördük. Haftanın son işlem gününde ise iyi gelerek yurtiçi piyasaya olumlu etki ettiğini gördüğümüz dış ticaret açığının ise 15,8% azalarak 6 milyar 252 milyon dolara gerilediğini görmekteyiz. Veri olarak sakin geçen haftada dış ticaret açığının azalması ve OPEC toplantısından çıkan kararla birlikte yurtiçi piyasada olumlu etkiler gözlendi ve TL de değer kazanımlarına sebep oldu. Perşembe günü 2.2048 seviyesine kadar geri çekilen USDTRY kurunda, Cuma günü yaşanan yükselişle 2.2220 direnci denendi ve direncin çalışmasıyla haftalık kapanış 2.2198 seviyesinden gerçekleşti. Kurda 2.2220 altı hareketliliğin devamı durumunda geri çekilmelerin tekrar görülebileceğini düşünmekteyiz. Bu durumda izleyeceğimiz ilk destekler 2.2165-2.2090-2.1955 ve 2.1830 seviyelerinde bulunmakta. 2.1740 ise kritik destek konumunda. 2.2220 üzeri kalıcılıkta ise 2.2330/2.2350 bandı-2.24-2.2440 ve 2.2480 ilk dirençler. 2.2520 ise önemli direnç konumunda.
EURTRY Yurtiçi tarafta olumlu dış ticaret açığı verisi ve OPEC toplantısından çıkan kararın TL adına memnun edici etkileri görüldü. Euro tarafındaki verilerin ise genellikle beklentiye paralel geldiğini görüyoruz. Draghi den gelen açıklamalarda ise Euro yu değerli kılabilecek bir detay gelmemesi EURTRY kurunun daha çok Türk Lirası lehine hareket etmesini sağlamış oldu. Kura teknik açıdan bakacak olursak; Uzun zamandır görülmeyen seviyelere gerilediğini gördüğümüz EURTRY kurunda haftalık kapanışın 2.7590 desteğinin hemen üstünde gerçekleştiğini görmekteyiz. Geri çekilmenin devamı ve 2.7590 altı hareketlilikte izleyeceğimiz ilk destekler 2.7530-2.7460 ve 2.74 seviyelerinde bulunmakta. Ayrıca 2.74 ün ilk önemli destek olduğunu belirtmek isteriz. Euro lehine hareketler görülmesi durumunda ise 2.7660-2.7730, 2.7800, 2.7880 ve 2.80 seviyeleri ilk dirençler olarak takip edilebilir. 2.81 ise ilk önemli direnç seviyesi konumunda.
VIOP 30 Önceki haftayı 104.200 seviyesinin hemen altında kapatan kontratta haftanın ilk iki günü de bu direnç geçilemedi. Hafta ortasında 104.200 direncinin geçilmesi ile 105.000 kritik direncine doğru hareketlilik görüldü. Perşembe günü ise bu direnç geçildi ve kapanış da bu seviye üzerinde gerçekleşti. Cuma günü ise 105.000 üzeri kalıcılık ile yukarı hareket hızlandı. 109.000 direncine doğru hareketlilik sonrası haftalık kapanış 107.625 seviyesinden gerçekleşti. Geri çekilmelerde 107.500-106.650-105.950 ve 105.000 izleyeceğimiz ilk destekler. Ayrıca 105.000 in yukarı hareketin devamı adına kritik destek konumunda olduğunu belirtmek isteriz. Bu destek korunduğu sürece yukarı hareketin devam edebileceğini düşünmekteyiz. Yukarı hareketlilikte ise 108.250-109.000 ve 110.100 ilk izleyeceğimiz direnç seviyeleri konumunda.