Bireysel Emeklilik Fon Bülteni...

Transkript

1 Mayıs 2014 Grup Fonları Bireysel Emeklilik Fon Bülteni... Geleceğinizi Beraber Şekillendirelim Değerli Katılımcımız, Bireysel Emeklilik Sistemi uzun vadeli bir yatırım anlayıģına dayalı, Ģeffaf ve güvenli, Devlet Katkısı ile teģvik edilen, Sosyal Güvenlik Sistemini tamamlayıcı bir emeklilik sistemidir. Bireysel Emeklilik Planınızın getirisi sistemde kaldığınız süreye, fonların içeriğine göre piyasa koģullarında değerlenen performanslarına bağlı olarak değiģkenlik gösterir. Bu bülten ile, yatırım risk tercihinize göre belirlediğiniz fonlarınızın performansları hakkında heray bilgi alabilirsiniz. Ayrıca piyasa geliģmelerini, ekonomik göstergeleri, sözleģmenizi oluģturan fonların içeriğini ve fiyat geliģimini takip edebilirsiniz. %25 lik Devlet Katkısı avantajından maksimum düzeyde yararlanarak, emekliliğinizde daha iyi standartlarda gelir sağlayabilmeniz için mevcut gelirinize, yaģınıza ve yaģam standartlarınıza göre katkı paylarınınızı arttırmanızı ve sisteme düzenli ödeme yapmanızı tavsiye ederiz. Saygılarımızla, Groupama Emeklilik Groupama Emeklilik fonlarımız profesyonel yönetim hizmeti ile AK Portföy tarafından değerlendirilmektedir. PĠYASADAKĠ GELĠġMELER Genel Değerlendirme Borsa: Dövizde oynaklığın azalması ve faizlerde yaģanan sert düģüģ hisse senetlerinde güçlü toparlanma getirdi. BĠST100 endeksi yalnızca son bir haftada %6 yükselirken haftalık ve aylık performanslarda global anlamda en baģarılı endekslerden biri oldu. Global fon akımlarında geliģen ülke hisse senetlerinin uzun bir aradan sonra yabancı sermaye çekmeye baģladıkları görülüyor. Ayrıca Avrupa da mevcut krizden çıkıģ ve ekonomik toparlanma teması dikkate alındığında Borsa yı orta vadede destekleyici ortamın sürebileceği söylenebilir. Faiz: Dövizde tansiyonun düģmesi, seçim sürecinin geride kalması ve ekonomide yavaģlama sinyalleri, faiz piyasasında %11 sınırından tek haneli oranlara doğru güçlü bir hareket getirdi. Gösterge tahvil faizi son bir haftada %9,70 den 9,10 a inerken aylık düģüģü 200 baz puana yaklaģmıģ durumda. Son gelen perakende satıģlar, beyaz eģya, otomotiv gibi verilerde ilk çeyrek itibariyle ciddi bir daralma dikkat çekmiģti. Ayrıca iç talep açısından önemli bir referans niteliğinde bulunan tüketici kredilerinde, tüketici güvenin yaģanan toparlanmaya rağmen, zayıf görünümün sürmesi faizlerde düģüģe ihtiyaç olduğunu ortaya koyuyor. Döviz: USD/TL, son bir aylık süreçte, benzer konumdaki geliģen ülke enstrümanlarına gelen alımlar ve yurtiçi geliģmelerle, 2,09-2,15 bandında yatay hareket ediyor. Seçim sürecinin aģılmasının yanı sıra pozitif yurtiçi makro veriler TL nin risk algısını destekliyor. Türkiye ekonomisinin yumuģak karnı kabul edilen dıģ açığın son 4 yılın dip seviyelerine inmesi ve üretime dönük verilerdeki olumlu seyir TL de yabancı ilgisinin sürmesini sağlayabilecek nitelikte... Ayrıca hali hazırda TL nin global anlamda en yüksek faiz getirisi sunan para birimlerinden olması kırılganlığı sınırlıyor. Bu koģullarda USD/TL kısa vadede 2,15 direncini aģmakta zorlanabilir. Altın: Çin ve Ukrayna endiģeleri ile 1.400$ a kadar yükselen altın fiyatlarında, her iki konuda da kısmen rahatlama yaģanmasıyla orta-uzun vadeli beklentilere uygun seviyelerde dengelenme görülüyor. Altının TL / gram cinsi fiyatlarında ise kısmen daha zayıf bir görünüm söz konusu oldu. Dolar kurunun 2,25 lerden 2,10 lara kadar gerilemesiyle beraber altının TL cinsi fiyatı da 87 TL lere doğru ek zayıflama izlendi. Mevcut ortamda ABD ekonomisinde güçlü toparlanmanın altında zayıflama yaratabileceği beklentimizi koruyoruz. YATIRIM ARACI 6 Y.B.İ BİST % 2.85% -6.38% 2.85% % BİST % 3.84% -6.32% 3.84% % KYD Altın Kapanış -5.32% 9.79% 2.88% 9.79% -3.75% KYD Gecelik Brüt 0.92% 2.35% 4.04% 2.35% 6.97% KYD Tüm 1.30% 2.08% 1.29% 2.08% 0.51% ENFLASYON TÜFE 1.30% 3.57% 5.93% 3.57% 8.39% YİÜFE 0.74% 5.52% 8.08% 5.52% 12.31% DÖVİZ PİYASA VERİLERİ ABD Doları/TL -2.58% 1.19% 5.85% 1.19% 19.18% Euro/TL -2.55% 1.21% 7.99% 1.21% 28.08%

2 FON TANITIMI Minimum Risk BEL BGK GRK GRS BGE BKB GRA BBH Maximum Risk BEL FON AMACI VE STRATEJĠSĠ VARLIK DAĞILIMI NET GETĠRĠLER % LĠKĠT ESNEK - BEL Fon Büyüklüğü: 143,301,620 TL Yönetim Ücreti: %1.06 Fon Fiyatı: Devamlı olarak portföyünde vadesine en fazla 184 gün kalmış likiditesi yüksek para ve sermaye piyasası araçları yer alan ve portföyün ağırlıklı ortalama vadesi en fazla 45 gün olan fondur. %2.2 %15.4 %37.6 %29.3 %15.5 %7.2 %4.2 %2.4 %3.1 %0.9 6 BGK GRK GRS Geniş kapsamda kabul edilen hedef orta-uzun vadeli hazine bonosu ve devlet tahvili getirilerinden maksimum ölçüde yararlanılması, tasarrufların enflasyonun aşındırıcı etkisinden korunmasıdır. Fon, bireysel emeklilik sistemindeki katılımcıların devlet katkı tutarlarının değerlendirilmesi amacı ile kurulmuştur. Fon, Hazine Müsteşarlığı tarafından ihraç edilen TL cinsinden borçlanma senetleri, gelir ortaklığı senetleri ile kira sertifikalarına fon portföyünün en az %75'i oranında yatırım yapar. GRUPLARA YÖNELĠK GELĠR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI - BGK Fon Büyüklüğü: 5,333,486 TL Yönetim Ücreti: %1.00 Fon Fiyatı: %3.9 %14.6 %0.0 %78.8 %2.7 KATKI - GRK Fon Büyüklüğü: 27,490,066 TL Yönetim Ücreti: %0.35 Fon Fiyatı: %0.2 %1.4 %9.2 / Bono %84.2 %5.0 STANDART - GRS %2.9 %3.8 %5.3 %6.5 Fon Büyüklüğü: 1,167,438 TL Yönetim Ücreti: %1.90 Fon Fiyatı: %3.4 %2.4 %5.5 %6.2 % Fon portföyü, kamu ve özel sektör borçlanma araçlarından ve/veya ortaklık paylarından oluşturularak hem sermaye kazancı hem de temettü ve faiz geliri elde edilmesi hedeflenmektedir. Fonun temel yönetim stratejisi, riski dağıtmak amacıyla dengeli ve orta risk düzeyinde bir portföy dağılımı oluşturmaktır. %0.4 %0.7 %12.8 %77.9 %8.2 %6.5 %6.4 %3.5 %2.4 6

3 FON TANITIMI FON AMACI VE STRATEJĠSĠ VARLIK DAĞILIMI NET GETĠRĠLER % BGE Fon, orta ve uzun vade perspektifiyle, orta yüksek risk düzeyinde, yüksek reel getiri performansı hedefiyle hareket eder. Hedeflenen yüksek reel getiri hedefine ulaşmak için çeşitli yatırım araçlarından aktif şekilde faydalanılmaktadır. GRUPLARA YÖNELĠK ESNEK - BGE Fon Büyüklüğü: 1,143,276 TL Yönetim Ücreti: %1.00 Fon Fiyatı: %1.5 %6.6 %0.0 %23.4 %0.0 %3.9 %8.6 %6.2 % %0.2 -%1.4 BKB GRUPLARA YÖNELĠK GELĠR AMAÇLI KAMU DIġ BORÇLANMA ARAÇLARI - BKB Fonun yönetim stratejisindeki temel amaç bir yandan Türk Hazine sinin yurtdışında ihraç ettiği ve çoğunlukla Eurobond olarak bilinen kamu dış borçlanma araçlarının yüksek getirilerinden faydalanırken diğer yandan da döviz kurlarında Türk Lirası aleyhine gelişebilecek olumsuzluklara karşı koruma sağlamaktır. Fon Büyüklüğü: 1,056,851 TL Yönetim Ücreti: %1.00 Fon Fiyatı: %7.3 Eurobond % %1.4 %0.3 %10.1 %5.0 % %1.4 GRA BBH Fon, altın fiyatlarında oluşacak değişimleri yatırımcısına yüksek oranda yansıtmayı amaçlamaktadır. Ağırlıklı olarak altın ve altına dayalı sermaye piyasası araçlarından oluşan bir portföy dağılımı ile hedefine ulaşmaya çalışır. ALTIN - GRA Fon Büyüklüğü: 11,170,010 TL Yönetim Ücreti: %1.90 Fon Fiyatı: %1.3 Altın %98.7 -%2.0 -%4.8 GRUPLARA YÖNELĠK BÜYÜME AMAÇLI HĠSSE SENEDĠ - BBH Fon Büyüklüğü: 1,435,297 TL Yönetim Ücreti: %1.00 Fon Fiyatı: %0.8 %6.0 6 Fon, ortaklık payı piyasasının iyi bir göstergesi olan BIST 100 Endeksi getirisine paralel performansı hedeflerken ağırlıklı olarak sermaye kazancı elde edilmesini amaçlar. Orta uzun vadeli dönemde ülkenin büyüme potansiyeline paralel pay piyasasındaki reel getirinin fon reel getirisine dönüşmesine yönelik yatırım yapar. %9.4 %7.0 %83.6 %17.0 %6.6 % %5.2 -%10.8 Bu bültendeki bilgiler güvenirliğine inanılan kaynaklardan derlenmiş olup, üçünçü şahıslar tarafından hiçbir şekilde yatırımlarına garanti beyanı olarak algılanamaz. Hesaplama yöntemlerinden kaynaklanan farklılıklardan, bültende ve bilgilerin elde edildiği kaynaklardaki hata ve eksiklilerden kurumumuz sorumlu değildir. Bu bilgiler ışıgında üçünçü şahıslara alış veya satış yapmaları yolunda herhangi bir teklifte bulunulmamaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılacak ileriye dönük yatırımların Akbank TAŞ, Ak Yatırım Menkul Kıymetler AŞ ve Ak Portföy Yönetimi AŞ sorumlu tutulamaz.

4 FONLARIMIZIN PERFORMANSI Fonlarım Ne Kadar Değerlendi? Her fon içeriği SPK tarafından onaylanmıģ olup, belirli yüzdelerde hisse senedi, altın, döviz, vs. oluģturmaktadır. AĢağıdaki grafiklerde dönemlik brüt getiriler üzerinden Groupama fonları (yeģil) ve karģılaģtırma ölçütü (turuncu) performansları gösterilmektedir. LĠKĠT ESNEK BEL GRUPLARA YÖNELĠK GELĠR AMAÇLI KAMU BORÇLANMA ARAÇLARI - BGK BEL BGK 6 6 %0 %2 %4 %6 %8 %10 %0 %2 %4 %6 %8 KarĢılaĢtırma ölçütü: %20 KYD 91 Günlük DĠBS Endeksi + %10 KYD OST Endeksi (Sabit) + %65 KYD ON Brüt Endeksi + %5 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi KarĢılaĢtırma ölçütü: %87 KYD Tüm DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (DeğiĢken) + %1 KYD OST Endeksi (Sabit) + %10 KYD ON Brüt Endeksi + %1 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi KATKI - GRK STANDART - GRS GRK GRS 6 6 %0 %2 %4 %6 %8 -%5 %0 %5 %10 KarĢılaĢtırma ölçütü: %5 BIST Ulusal 100 Endeksi + %92 KYD Tüm DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (Sabit) + %1 KYD ON Brüt Endeksi + %1 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi KarĢılaĢtırma ölçütü: %10 BIST Ulusal 100 Endeksi + %78 KYD Tüm DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (DeğiĢken) + %4 KYD OST Endeksi (Sabit) + %2 KYD ON Brüt Endeksi + %5 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi KYD Endeksleri: Türkiye Kurumsal Yatırımcı Yöneticileri Derneği tarafından hesaplanan ve açıklanan endeksler. BİST Endeksleri: Borsa İstanbul tarafından hesaplanan ve açıklanan hisse senedi endeksleri. YIUFE: Yurt İçi Üretici Fiyatları Endeksi. TUFE: Tüketici Fiyatları Endeksi. OST: Özel Sektör i. DIBS: Devlet İçi Borçlanma Senetleri

5 Fon Bülteni Nisan 2014 FONLARIMIZIN PERFORMANSI Fonlarım Ne Kadar Değerlendi? Her fon içeriği SPK tarafından onaylanmıģ olup, belirli yüzdelerde hisse senedi, altın, döviz, vs. oluģturmaktadır. AĢağıdaki grafiklerde dönemlik brüt getiriler üzerinden Groupama fonları (yeģil) ve karģılaģtırma ölçütü (turuncu) performansları gösterilmektedir. GRUPLARA YÖNELĠK ESNEK - BEE GRUPLARA YÖNELĠK GELĠR AMAÇLI KAMU DIġ BORÇLANMA ARAÇLARI - BKB BEE BKB 6 6 %0 %5 %10 KarĢılaĢtırma ölçütü: %25 BIST Ulusal 30 Endeksi + %60 KYD Tüm DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (DeğiĢken) + %3 KYD OST Endeksi (Sabit) + %10 KYD ON Brüt Endeksi + %1 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi -%10 %0 %10 %20 %30 KarĢılaĢtırma ölçütü: %6 KYD 182 Günlük DĠBS Endeksi + %1 KYD OST Endeksi (DeğiĢken) + %1 KYD OST Endeksi (Sabit) + %45 KYD Euro Bazlı Eurobond Endeksi (TL) + %45 KYD Dolar Bazlı Eurobond Endeksi (TL) + %1 KYD ON Brüt Endeksi + %1 KYD 1 Aylık Gösterge TL Mevduat Endeksi ALTIN - GRA GRUPLARA YÖNELĠK BÜYÜME AMAÇLI HĠSSE SENEDĠ - BBH GRA BBH 6 6 -%5 %0 %5 %10 -%20 -%10 %0 %10 %20 KarĢılaĢtırma ölçütü: %5 KYD ON Brüt Endeksi + %95 KYD Altın Fiyat Endeksi KapanıĢ KarĢılaĢtırma ölçütü: %90 BIST Ulusal 100 Endeksi + %1 KYD 182 Günlük DĠBS Endeksi + %9 KYD ON Brüt Endeksi KYD Endeksleri: Türkiye Kurumsal Yatırımcı Yöneticileri Derneği tarafından hesaplanan ve açıklanan endeksler. BİST Endeksleri: Borsa İstanbul tarafından hesaplanan ve açıklanan hisse senedi endeksleri. YIUFE: Yurt İçi Üretici Fiyatları Endeksi. TUFE: Tüketici Fiyatları Endeksi. OST: Özel Sektör i. DIBS: Devlet İçi Borçlanma Senetleri.

6 ĠLETĠġĠM Detaylı bilgiye nasıl ulaģırım? Groupama Emeklilik Internet ġubesi Groupama Emeklilik Çağrı Merkezi ġimdi hepsi internet Ģubemizde... Emeklilik sözleģmesi detayları Ödeme bilgileri Fon bilgileri Yatırım performans analizi Fon değiģikliği talebi Tahsilat makbuzu