EKİM 2017
29.09.2017 tarihli Emeklilik Gözetim Merkezi verilerine göre BNP Paribas Cardif Emeklilik katılımcı sayısı 273.876 ve fon büyüklüğü devlet katkısı ve otomatik katılım dahil 2.02 milyar TL'dir. Aylık arşivimize istediğiniz zaman bnpparibascardif.com.tr adresinden ulaşabilirsiniz. Bültenlerimizde geçen ay piyasa gelişmeleri, bu ay beklentilerimiz, piyasa ve makro ekonomik göstergeler, Bireysel Emeklilik plan ve fon getirileri ve içerisinde bulunan yatırım araçlarının aylık dağılımları ile portföy dağılımları yer almaktadır.
FİNANSAL PİYASALARDA YAŞANAN GELİŞMELER VE PİYASA BEKLENTİLERİ Genel Değerlendirme: Türkiye İstatistik Kurumu verilerine göre Eylül ayında Tüketici fiyat endeksi (TÜFE) aylık %0,65 arttı. Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) eylülde aylık bazda %0,65, Yurt İçi Üretici Fiyat Endeksi (Yİ-ÜFE) %0,24 artış gösterdi. Yıllık enflasyon tüketici fiyatlarında %11,2, yurt içi üretici fiyatlarında %16,28 oldu. TÜİK in Ağustos ayı sanayi üretim endeksini açıkladı. Buna göre, Ağustos ayı sanayi üretim endeksi önceki aya göre yüzde 0.1 düşüş gösterdi. Cari işlemler açığı Temmuz da dış ticaret açığındaki artış kaynaklı yükseldi ve 5,1 milyar $ açık verdi. Dış açıktaki yükselişte, ihracattaki yıllık %29 ile güçlü artışa karşın, ithalatta özellikle altın ithalatının da katkısıyla görülen %46 ile yüksek artış etkili oldu. Temmuz da altın hariç ithalat artışı ise %29,2 olarak gerçekleşti. Yıllıklandırılmış cari açık rakamı 37,1 milyar $ a yükseldi. TCMB, Eylül ayına ilişkin Reel Kesim Güven Endeksini açıkladı. Buna göre, Eylül RKGE, bir önceki aya kıyasla 0,9 puan artarak 111,6 seviyesinde gerçekleşti. ABD Merkez Bankası (Fed) Eylül ayı toplantısında faizleri değiştirmeyerek yüzde 1-1,25 aralığında sabit tutarken, bilanço küçültmeye ekim ayında başlayacağını bildirdi.
FİNANSAL PİYASALARDA YAŞANAN GELİŞMELER VE PİYASA BEKLENTİLERİ Borsa İstanbul BIST 100 endeksi Eylül ayında %6,5 değer kaybederken, BIST bankacılık endeksi, BIST 100 endeksinin altında performans sergiledi ve %10,8 değer kaybetti. BIST 100 endeksi 110.010 puan seviyesinden başladığı ayı, 7.103 puanlık kayıp ile 102.908 puan seviyesinde noktalarken, BIST bankacılık endeksi için bu rakamlar sırasıyla ve 183.434 (Ağustos kapanış) ve 163.712 (Eylül kapanış) olarak gerçekleşti. Faiz TCMB Para Politikası Kurulu (PPK) toplantısında bir haftalık repo faizini yüzde 8, faiz koridorunun üst bandı olan gecelik borç verme faizini %9.25, faiz koridorunun alt bandı olan gecelik borçlanma faizini de %7.25, geç likidite penceresi (GLP) borç verme faizini %12.25'te sabit tuttu. Döviz Eylül ayı içerisinde Türk Lirası Dolar a karşı %3,2 değer kaybederken Euro ya karşı %1,2 değer kaybetti. USD/TL Eylül ayını 3,552 seviyesinden noktalarken, EUR/TL 4,192 seviyesinden kapanış gerçekleştirdi.
EYLÜL AYI PİYASA VE EKONOMİ VERİLERİ Enflasyon Eyl.17 Son 12 Ay Yİ-ÜFE 0,24% 16,28% TÜFE 0,65% 11,20% Devalüasyon Eyl.17 Son 12 Ay Tahvil ve Bono Faizleri Vade Faiz Oranı (29/09/17) Devlet Tahvili (285 gün ) 11.07.2018 12,06% Devlet Tahvili (138 gün ) 14.02.2018 12,25% Devlet Tahvili (1013 gün) 08.07.2020 11,47% BIST-100 Eyl.17 Ara.16 Sepet ( 1 $ + 1 Euro) Dolar EUR 2,12% 21,86% 3,23% 18,38% 1,19% 24,97% Endeks 102.908 78.139 Getiri 31,70% ALTIN Eyl.17 Ara.16 Döviz Kuru Eyl.17 Ara.16 USD/TRL 3,5638 3,5308 EUR/TRL 4,2063 3,7222 EUR/USD 1,1803 1,0542 TCMB Kısa Vadeli Eyl.17 Ara.16 Faiz Oranları Haftalık 8,00% 8,00% Endeks 147,04 131,18 Getiri 12,09% Dış Ticaret (Milyon USD) Ağu.17 Ağu.16 İhracat 13.289 11.831 İthalat 19.162 16.614 Dış Ticaret Dengesi - 5.873-4.783 Tem.17 (Son 12 ay) Cari Denge (Milyar USD) - 37,1 Büyüme 2017 Q2 2016 Q4 GSMH (TL) Milyar TL 734 747 GSMH (USD) Milyar USD 205 228 GSMH Artışı % 5,1% 4,2% YATIRIM ARAÇLARI EYLÜL AYI GETİRİLERİ 1,53% 3,23% 2,12% 0,74% 0,54% -6,46% TRT110718T18 (Gösterge Tahvili) BIST 100 Dolar Döviz Sepeti O/N Repo Altın
EMEKLİLİK PLAN VE FON PERFORMANSLARI BNP Paribas Cardif Emeklilik Fon Karmaları Risk Seviyesi Fon Dağılımı Son 1 Ay Getiri 2017 Başı Getiri 2004 Başı Getiri 31.08.2017 30.12.2016 31.12.2003 29.09.2017 29.09.2017 29.09.2017 Korumacı Düşük Risk BPG %55 ; BNS %40 ; BPE %5-0,04% 7,90% - Dengeli Orta Risk BPG %50 ; BPE %30 ; BNB %20-0,12% 10,31% - Girişimci Orta-Yüksek Risk BPG %50 ; BNB %40 ; BPH %10-0,14% 10,79% - Atılgan Yüksek Risk BPG %40 ; BNB %30 ; BPH %30-1,30% 15,02% - BNP Paribas Cardif Emeklilik Planları Risk Seviyesi Plan İçindeki Fon Dağılımı Son 1 Ay Getiri 2017 Başı Getiri 2004 Başı Getiri 31.08.2017 30.12.2016 31.12.2003 29.092017 29.09.2017 29.09.2017 Koruma Planı Düşük Risk BPL %20 ; BPG %80 0,13% 7,59% 316,79% Kur Planı Düşük Risk BPU %30; BPK %70 1,92% 11,09% 309,51% Kalkınma Planı (1.seçenek) Düşük Risk BPU %30 ; BPG %70 0,61% 8,20% 313,03% Kalkınma Planı (2.seçenek) Orta Risk BPU %30 ; BPG %55; BPH %15-0,18% 11,60% 338,21% Girişimci Plan (1.seçenek) Orta Risk BPL %10 ; BPH %20; BPG %70-1,01% 11,98% 350,36% Uzman Planı (1.seçenek) Orta Risk BPE %30 ; BPG %70-0,34% 9,70% 316,07% Uzman Planı (2.seçenek) Yüksek Risk BPG %30 ; BPE %70-0,71% 12,89% 315,14% Kalkınma Planı (3.seçenek) Yüksek Risk BPU %30 ; BPG %30; BPH %40-1,48% 17,26% 380,19% Girişimci Plan (2.seçenek) Yüksek Risk BPH %50 ; BPG %50-2,68% 18,63% 400,72% Son 1 Ay Getiri 2017 Başı Getiri 2016 Başı Renkli Emeklilik Planı Risk Seviyesi Plan İçindeki Fon Dağılımı 31.08.2017 30.12.2016 31.12.2015 29.09.2017 29.09.2017 29.09.2017 Sarı Dağılım Düşük Risk BPL %10 ; BPG %90 0,04% 7,45% 16,34% Yeşil Dağılım Düşük Risk BPU %50; BPK %50 1,99% 10,86% 27,94% Turuncu Dağılım Düşük Risk BPK %30 ; BPG %70 0,61% 8,20% 19,39% Turuncu Dağılım (1) Orta Risk BPK %30 ; BPG %60 ; BPH %10-0,02% 10,81% 23,09% Turuncu Dağılım (2) Orta Risk BPK %20 ; BPG %60; BPH %20-0,73% 12,66% 25,13% Turuncu Dağılım (Yüksek Risk-1) Yüksek Risk BPK %30 ; BPG %40 ; BPH %30-1,07% 15,34% 29,69% Turuncu Dağılım (Yüksek Risk-2) Yüksek Risk BPK %20 ; BPG %40 ; BPH %40-1,78% 17,19% 31,72% Mavi Dağılım Orta Risk BPE %30 ; BPG %70-0,34% 9,70% 19,84% Mavi Dağılım (2) Yüksek Risk BPG %30 ; BPE %70-0,71% 12,89% 24,95% Kırmızı Dağılım (1) Orta Risk BPH %20 ; BPG %80-1,11% 11,84% 22,61% Kırmızı Dağılım (2) Yüksek Risk BPH %40 ; BPG %60-2,68% 18,63% 32,50% BPE BPH BPK BPG BPU BPL BPF BNB BNS BNA BNK BNY PRS PRC Birinci Değişken Emeklilik Yatırım Fonu Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu İkinci Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu Birinci Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu Birinci Para Piyasası Emeklilik Yatırım Fonu Kamu Borçlanma Araçları Grup Emeklilik Yatırım Fonu İkinci Değişken Emeklilik Yatırım Fonu Standart Emeklilik Yatırım Fonu Altın Emeklilik Yatırım Fonu Katkı Emeklilik Yatırım Fonu Değişken Grup Emeklilik Yatırım Fonu Başlangıç Emeklilik Yatırım Fonu Başlangıç Katılım Emeklilik Yatırım Fonu
BES FONLARI VE GETİRİLERİ BPG Kamu Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu BPE Birinci Değişken Emeklilik Yatırım Fonu BPH Hisse Senedi Emeklilik Yatırım Fonu 13% 2% 9% 20% 25% 9% 31% 15% 89% 9% 91% T. Repo Hisse Eurobond Özel Hisse Eylül 17-0,06% 2017 Yılı Başından İtibaren 7,31% 2004 Yılı Başından İtibaren 316,77% Eylül 17-0,99% 2017 Yılı Başından İtibaren 15,29% 2004 Yılı Başından İtibaren 314,43% Eylül 17-5,29% 2017 Yılı Başından İtibaren 29,95% 2004 Yılı Başından İtibaren 484,66% BNS Standart Emeklilik Yatırım Fonu BNB İkinci Değişken Emeklilik Yatırım Fonu BNA Altın Emeklilik Yatırım Fonu 27% 15% 6% 13% 60% 24% 55% 100% Özel BPP Özel Tahvil bono Eurobond Altın Eylül 17 0,11% 2017 Yılı Başından İtibaren 7,79% 2016 Yılı Başından İtibaren 15,04% Eylül 17 1,05% 2017 Yılı Başından İtibaren 10,36% 2016 Yılı Başından İtibaren 24,69% Eylül 17 0,46% 2017 Yılı Başından İtibaren 10,92% 2016 Yılı Başından İtibaren 43,94%
BES FONLARI VE GETİRİLERİ BNK Katkı Emeklilik Yatırım Fonu BPF Kamu Borçlanma Araçları Grup Emeklilik Yatırım Fonu BNY Değişken Grup Emeklilik Yatırım Fonu 15% 4% 4% 10% 8% 20% 7% 26% 81% 78% 33% 14% Hisse Özel Özel Hisse BPP Özel Eurobond Eylül 17-0,16% 2017 Yılı Başından İtibaren 9,01% 2016 Yılı Başından İtibaren 19,72% Eylül 17-0,03% 2017 Yılı Başından İtibaren 8,01% 2009 Yılı Başından İtibaren 125,34% Eylül 17-0,54% 2017 Yılı Başından İtibaren 16,47% 2016 Yılı Başından İtibaren 32,90% BPU Birinci Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu BPK İkinci Kamu Dış Borçlanma Araçları Emeklilik Yatırım Fonu BPL Birinci Para Piyasası Emeklilik Yatırım Fonu 9% 7% 24% 1% 28% 91% 93% 47% Eurobond Eurobond Özel Eylül 17 2,17% 2017 Yılı Başından İtibaren 10,28% 2004 Yılı Başından İtibaren 304,29% Eylül 17 1,82% 2017 Yılı Başından İtibaren 11,43% 2004 Yılı Başından İtibaren 311,75% Eylül 17 0,92% 2017 Yılı Başından İtibaren 8,72% 2004 Yılı Başından İtibaren 316,84%
OKS FONLARI VE GETİRİLERİ PRS Başlangıç Emeklilik Yatırım Fonu PRC Başlangıç Katılım Emeklilik Yatırım Fonu 26% 15% 9% 70% 4% 76% Kamu Kira Sertifikaları Özel Sektör Kira Sertifikaları Eylül 17 0,84% 2017 Yılı Başından İtibaren 7,42% Eylül 17 0,61% 2017 Yılı Başından İtibaren 4,60%
Burada yer alan bilgiler BNP Paribas Cardif Emeklilik A.Ş tarafından katılımcılarını bilgilendirmek amacıyla düzenlenmiş olup sadece gönderinin muhatabının kullanımı içindir. Bu postanın içeriği açıklanamaz, kopyalanamaz, dağıtılamaz ve kullanılamaz. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu bültende yer alan bilgiler, halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan BNP Paribas Cardif Emeklilik A.Ş hiçbir şekilde sorumlu değildir.