Alkhair Portföy Yönetimi Anonim Şirketi 31 Mart 2013 Tarihinde Sona Eren Üç Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Özet Finansal Tablolar ve İnceleme Raporu
İçindekiler Sayfa Özet finansal durum tablosu 1 Özet gelir tablosu 2 Özet kapsamlı gelir tablosu 3 Özet özkaynak değişim tablosu 4 Özet nakit akışları tablosu 5 Özet finansal tablolara ilişkin açıklayıcı dipnotlar 6-12
31 Mart 2013 Tarihi İtibarıyla Özet Finansal Durum Tablosu (Para birimi Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL)) Dipnot referansları Önceki Cari dönem dönem Bağımsız İncelemeden denetimden geçmemiş geçmiş 31 Mart 2013 31 Aralık 2012 Varlıklar Dönen varlıklar 956.136 1.028.433 Nakit ve nakit benzerleri 3 881.872 916.888 Ticari alacaklar 4 11.346 97.982 Diğer dönen varlıklar 62.918 13.563 Duran varlıklar 5.099 5.273 Maddi duran varlıklar 540 706 Maddi olmayan duran varlıklar 1.618 1.758 Ertelenmiş vergi varlığı 5 2.941 2.809 Toplam varlıklar 961.235 1.033.706 Kaynaklar Kısa vadeli yükümlülükler 38.695 35.786 Ticari borçlar 4 7.281 150 Diğer kısa vadeli yükümlülükler 23.916 28.138 Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar 7.498 7.498 Uzun vadeli yükümlülükler 6.168 5.625 Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar 6.168 5.625 Özkaynaklar 916.372 992.295 Ödenmiş sermaye 1.860.000 1.860.000 Sermaye enflasyon düzeltmesi farkları 280.491 280.491 Sermaye avansı 500.000 500.000 Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler 66.069 66.069 Geçmiş yıllar zararları (1.714.265) (1.473.525) Dönem karı/zararı (75.923) (240.740) Toplam kaynaklar 961.235 1.033.706 (1)
31 Mart 2013 Tarihi İtibarıyla Özet Finansal Durum Tablosu (Para birimi Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL)) İlişikteki notlar, bu özet finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. (2)
Özet Gelir Tablosu (Para birimi Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL)) Dipnot Cari dönem Bağımsız denetimden geçmiş 1 Ocak 31 Aralık 2012 Önceki dönem Bağımsız denetimden geçmiş 1 Ocak 31 Aralık 2012 Sürdürülen faaliyetler Satış gelirleri 11 -- -- Satışların maliyeti (-) 11 -- -- Ticari faaliyetlerden brüt kar -- -- Faiz, ücret, prim, komisyon ve diğer gelirler 11 21.846 171.148 Finans sektörü faaliyetlerinden brüt kar 21.846 171.148 Brüt kar 21.846 171.148 Pazarlama ve satış giderleri (-) 12 (323) (1.294) Genel yönetim giderleri (-) 12 (116.938) (469.438) Diğer faaliyet giderleri (-) -- -- Faaliyet karı / (zararı) (95.415) (299.584) Finansal gelirler 13 15.327 82.171 Finansal giderler (-) 14 (4.033) (5.881) Sürdürülen faaliyetler vergi öncesi karı / (zararı) (76.055) (223.294) Sürdürülen faaliyetler vergi gelir/ (gideri) - Dönem vergi gideri 15 -- -- - Ertelenmiş vergi gelir/ (gideri) 15 132 (17.446) Sürdürülen faaliyetler dönem karı / (zararı) (75.923) (240.740) Durdurulan faaliyetler -- -- Durdurulan faaliyetler vergi sonrası dönem karı/zararı -- -- Dönem karı / (zararı) (75.923) (240.740) İlişikteki notlar, bu özet finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. (3)
Özet Kapsamlı Gelir Tablosu (Para birimi Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL)) Cari dönem Bağımsız denetimden geçmiş 1 Ocak 31 Aralık 2012 Önceki dönem Bağımsız denetimden geçmiş 1 Ocak 31 Aralık 2012 Dönem karı / (zararı) (75.923) (240.740) Diğer kapsamlı gelir: -- -- Diğer kapsamlı gelir kalemleri -- -- Diğer kapsamlı gelir kalemlerine ilişkin vergi gelir/giderleri -- -- Diğer kapsamlı gelir (vergi sonrası) -- -- Toplam kapsamlı gelir (75.923) (240.740) İlişikteki notlar, bu özet finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. (4)
Özet Özkaynak Değişim Tablosu (Para birimi Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL)) Ödenmiş sermaye Sermaye avansı Sermaye düzeltmesi farkları Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler Dönem karı (zararı) Geçmiş yıllar zararları Toplam 1 Ocak 2011 1.860.000 -- 280.491 66.069 85.225 (1.558.750) 733.035 Toplam kapsamlı gelir Dönem zararı - -- - - (101.746) - (101.746) Diğer kapsamlı gelir - -- - - - - - Kapsamlı gelir toplamı - - - (101.746) - (101.746) Geçmiş yıllar zararlarına transferler - - - - (85.225) 85.225-31 Mart 2011 1.860.000-280.491 66.069 (101.746) (1.473.525) 631.289 1 Ocak 2012 1.860.000 500.000 280.491 66.069 (240.740) (1.473.525) 992.295 Toplam kapsamlı gelir Dönem zararı - - - (75.923) - (75.923) Diğer kapsamlı gelir - - - - - - Kapsamlı gelir toplamı - - - (75.923) - (75.923) Geçmiş yıllar zararlarına transferler - - - 240.740 (240.740) - 31 Mart 2013 1.860.000 500.000 280.491 66.069 (75.923) (1.714.265) 916.372 (5)
Özet Özkaynak Değişim Tablosu (Para birimi Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL)) İlişikteki notlar, bu özet finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. (6)
Özet Nakit Akışları Tablosu (Para birimi Aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL)) 31 Mart 2012 31 Mart 2011 A. Esas faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımları Vergi öncesi net dönem zararı (76.055) (84.760) Net dönem zararını işletme faaliyetlerinden elde edilen / (kullanılan) nakit akımına getirmek için yapılan düzeltmeler: Amortisman ve itfa payları 306 592 Diğer karşılıklar 14.518 3.742 Gelir/gider tahakkukları (66.896) (55.322) Kıdem tazminatı karşılığı 543 397 İşletme sermayesindeki değişim öncesi faaliyetlerden elde edilen nakit akımı (127.584) (135.351) Ticari alacaklardaki (artış) 137.446 103.621 Diğer dönen varlıklardaki (artış) (36.034) (18.936) Ticari borçlardaki artış / (azalış) 7.131 1.814 Vergi ödemeleri (13.320) (13.749) Kıdem tazminatı ödemeleri - - Diğer kısa vadeli yükümlülüklerdeki artış / (azalış) (18.741) (56.483) Esas faaliyetlerden kaynaklanan net nakit çıkışı (51.102) (119.084) B. Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımları Maddi duran varlık alımları - - Maddi olmayan duran varlık alımları - - Maddi ve maddi olmayan duran varlık satımları - - Finansal varlıklardaki değişim - - Alım satım amaçlı menkul değerlerdeki değişim - - Diğer duran varlıklardaki değişim - - Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit girişi /çıkışı - - C. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımları İlişkili taraflardan kullanılan finansal borçlar - - Finansal borçlardaki değişim - - Diğer finansal yükümlülüklerdeki değişim - - Finansal kiralama borçlarındaki değişim - - Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit - - D. Nakit ve nakit benzerlerinde meydana gelen net artış / (azalış) (51.102) (119.084) E. Dönem başındaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 916.888 751.679 F. Dönem sonundaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 3 865.786 632.595 İlişikteki notlar, bu özet finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır. (7)
Özet Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Para birimi Türk Lirası (TL)) 1. Şirket in organizasyonu ve faaliyet konusu Genel Alkhair Portföy Yönetimi Anonim Şirketi ( Şirket ) 18 Şubat 1998 tarihinde İstanbul da kurulmuştur. Şirket in amacı, Sermaye Piyasası Mevzuatı ile belirlenmiş ilke ve kurallar çerçevesinde portföy yöneticiliği faaliyetinde bulunmaktır. Şirket, bu amaçla Sermaye Piyasası Kurulu ( SPK ) ndan 19 Kasım 1998 tarihinde yetki belgesi almıştır. Şirket, 27 Kasım 2007 tarihli olağanüstü genel kurulda alınan ve 10 Aralık 2007 tarihli Türkiye Ticaret Sicil Gazetesinde yayınlanan karar ile Inter Portföy Yönetimi Anonim Şirketi olan unvanını Unicorn Portföy Yönetimi Anonim Şirketi olarak değiştirmiştir. Şirket daha sonra, 13 Eylül 2011 tarihli olağanüstü genel kurulda alınan ve 21 Eylül 2011 tarihli Türkiye Ticaret Sicil Gazetesinde yayınlanan karar ile Unicorn Portföy Yönetimi Anonim Şirketi olan unvanını Alkhair Portföy Yönetimi Anonim Şirketi olarak değiştirmiştir. Şirket in kayıtlı adresi İstinye Mahallesi Köybaşı Caddesi İskele Çıkmazı No:8 Yeniköy, İstanbul, Türkiye dir. Faaliyet konusu Portföy yöneticiliği, finansal varlıklardan oluşan portföylerin, her bir müşteri adına, müşterilerle yapılacak portföy yönetim sözleşmesi çerçevesinde maddi bir menfaat sağlamak üzere vekil sıfatıyla yönetilmesidir. Şirket in ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir : 31 Mart 2013 31 Aralık 2012 Adı Soyadı / Unvanı Pay oranı Pay tutarı Pay oranı Pay tutarı Alkhair Capital Menkul Değerler A.Ş. %90,09 1.675.662 %90,09 1.675.662 Diğer %9,91 184.338 %9,91 184.338 Toplam %100,00 1.860.000 %100,00 1.860.000 Alkhair Capital Menkul Değerler A.Ş. nin sermayesinin %91,90 ı Bank Alkhair B.S.C ye aittir. 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla nominal değeri 1 TL olan 1.860.000 adet (31 Aralık 2012: nominal değeri 1 TL 1.860.000 adet) hisse senedi mevcuttur. Dönem içinde çalışan ortalama personel sayısı 2 dir (2011 yılı ortalaması: 2). Şirket in 31 Mart 2013 tarihli finansal tabloları 03 Mayıs 2013 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmış ve ve yayınlanması için yetki verilmiştir. Genel kurul ve belirli düzenleyici kuruluşlar, finansal tabloların yayımlanmasından sonra değiştirme hakkına sahiptir. (8)
Özet Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 2. Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar Finansal tabloların hazırlanma ilkeleri 31 Mart 2013 tarihinde sona eren ara hesap dönemine ait özet finansal tablolar, Uluslararası Muhasebe Standardı (UMS) 34 Ara Dönem Finansal Raporlama standardı uyarınca hazırlanmıştır. Ara dönem özet konsolide finansal tabloların UMS 34, Ara Dönem Finansal Raporlama standardına uygun olarak hazırlanması, Şirket Yönetimi nin muhasebe politikalarının uygulanmasını ve raporlanan varlık, yükümlülük, gelir ve gider kalemlerini etkileyecek bir takım değerlendirme, tahmin ve varsayımlar yapmasını gerektirir. Ancak fiili sonuçlar yapılan tahminlerden farklı gerçekleşebilir. Ara dönem özet konsolide finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikalarının uygulanmasında kullanılan Şirket Yönetimi ne ait tahmin ve varsayımlarda önemli bir değişiklik olmamıştır. Ara dönem özet finansal tabloları yıl sonu finansal tabloların içermesi gereken açıklama ve dipnotların tamamını içermemektedir ve bu sebeple Şirket in 31 Aralık 2012 tarihli finansal tabloları ile birlikte dikkate alınmalıdır. Şirket, 31 Mart 2013 tarihinde sona eren üç aylık ara hesap dönemine ait özet finansal tablolarını, 31 Aralık 2012 tarihinde geçerli olan muhasebe politikaları ile tutarlı olarak hazırlamıştır. Fonksiyonel ve raporlama para birimi Şirket'in fonksiyonel ve raporlama para birimi Türk Lirası (TL) dir. 3. Nakit ve nakit benzerleri 31 Mart 2013 31 Aralık 2012 Bankalar - Vadeli mevduat (TL) 869.872 834.888 Borsa para piyasasından alacaklar 12.000 - Ters repo işlemlerinden alacaklar - 82.000 Nakit ve nakit benzerleri 881.872 916.888 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla vadeli mevduatın vadesi 3 aydan kısadır (31 Aralık 2012: 3 aydan kısa). 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla vadeli mevduatlar, 16.086TL (31 Aralık 2012: 3.895 TL) katılım payı gelir reeskontlarını içermektedir. Dönem başındaki nakit ve nakde eşdeğer varlıklara ilişkin bilgiler: 31 Mart 2013 ve 2011 tarihleri itibariyle nakit ve nakit benzeri varlıklar aşağıdaki gibidir. 31 Mart 2013 30 Haziran 2011 Bankalar 869.872 583.490 Katılım payı gelir reeskontları (16.086) (3.895) Borsa para piyasasından alacaklar 12.000 53.000 Toplam 865.786 632.595 (9)
Özet Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 4. Ticari alacaklar ve borçlar a) Dönen varlıklar içerisindeki ticari alacaklar İlişkili taraflardan ticari alacaklar 31 Mart 2013 31 Aralık 2012 Ortaklardan Alkhair Capital Menkul Değerler A.Ş. 2.542 1.301 Diğer ilişkili taraflardan Alkhair Capital yatırım fonları komisyon ücreti alacağı 7.615 6.815 Bank Alkhair BSC - 89.866 Toplam 10.157 97.982 b) Kısa vadeli ticari borçlar İlişkili taraflara ticari borçlar 31 Mart 2013 31 Aralık 2012 Ortaklara Alkhair Capital Menkul Değerler A.Ş. 4.734 - Toplam 4.734 - Diğer kısa vadeli ticari borçlar 31 Mart 2013 31 Aralık 2012 Satıcılara borçlar 2.397 -- Diğer 150 150 Toplam 2.547 150 (10)
Özet Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 5. Vergi varlık ve yükümlülükleri a) Genel Şirket, Türkiye de yürürlükte bulunan vergi mevzuatı ve uygulamalarına tabidir. Türkiye de, 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere kurumlar vergisi oranı %20 dir. Kurumlar vergisi, ilgili olduğu hesap döneminin sonunu takip eden dördüncü ayın yirmi beşinci günü akşamına kadar beyan edilmekte ve ilgili ayın sonuna kadar tek taksitte ödenmektedir. Vergi mevzuatı uyarınca üçer aylık dönemler itibariyle oluşan kazançlar üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplanarak ödenmekte ve bu şekilde ödenen tutarlar yıllık kazanç üzerinden hesaplanan vergiden mahsup edilmektedir. 2003 ve daha önceki yıllarda kurumlar vergisi enflasyona göre düzenlenmemiş yasal gelir vergi matrahından hesaplanmaktaydı. 2004 yılı için vergiye tabi kazanç enflasyona göre düzenlenmiş finansal tablolar üzerinden hesaplanmıştır. Bu çerçevede 31 Aralık 2003 tarihi itibarıyla hazırlanan bilançonun ilk defa enflasyon muhasebesine göre düzenlemesi çerçevesinde ortaya çıkan geçmiş yıl karı vergiye tabi tutulmamış, benzer şekilde geçmiş yıl zararları ise vergisel açıdan indirime tabi zarar olarak kabul edilmemiştir. Ayrıca, yine 2003 ve önceki hesap dönemlerine ait beyannamelerde yer alan indirilemeyen geçmiş yıl mali zararları 2004 ve daha sonraki hesap dönemlerinde mukayyet (kayıtlı) değerleri ile dikkate alınmaktadır. 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren enflasyon düzeltmesi uygulanmamıştır. 31 Mart 2013 30 Haziran 2011 Vergi öncesi zarar (76.055) (84.760) Vergi karşılığı (%20) 15.211 16.952 KKEG, indirimler ve diğer farkların etkileri (411) 387 Ertelenmiş vergi hesaplanmayan cari dönem mali zararlarının etkisi (14.668) (34.326) Toplam 132 (16.987) 31 Mart 2013 30 Haziran 2011 Cari dönem vergi gideri - - Ertelenmiş vergi gideri/(geliri) (132) 16.987 Toplam (132) 16.987 Kurumlar Vergisi Kanunu na göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönemin kurumlar vergisi matrahından indirilebilir. Beyanlar ve ilgili muhasebe kayıtları vergi dairesince beş yıl içerisinde incelenebilmekte ve vergi hesapları revize edilebilmektedir. Şirket in mali zararları ve son indirim tarihleri aşağıdaki gibidir: Mali zararlar Son indirim tarihi 2008 384.625 31 Aralık 2013 2009 80.574 31 Aralık 2014 2010 79.101 31 Aralık 2015 2011 -- 31 Aralık 2016 2012 202.416 31 Aralık 2017 746.716 (11)
Özet Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 5. Vergi varlık ve yükümlülükleri (devamı) b) Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri Ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin hareket tablosu aşağıdaki gibidir: 31 Mart 2013 30 Haziran 2011 Dönem başı 2.809 20.255 Kar veya zararda muhasebeleştirilen ertelenmiş vergi 132 (16.987) Dönem sonu 2.941 3.268 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla ertelenen vergi varlık ve yükümlülüğünün dökümü aşağıdaki gibidir: 31 Mart 2013 31 Aralık 2012 Ertelenmiş vergi varlığı/(yükümlülüğü) Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların amortismanlarının Vergi Kanunları ile yöntem farkları 207 184 Kıdem tazminatı ve diğer karşılıklar 2.734 2.625 Net ertelenmiş vergi varlığı / (yükümlülüğü) 2.941 2.809 6. Faiz, ücret, prim, komisyon ve diğer gelirler 31 Aralık 2012 31 Aralık 2012 Fonlar yönetim komisyonu 21.846 81.982 Portföy yönetimi giriş/performans ücreti - 89.166 Toplam 21.846 171.148 (12)
Özet Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar 7. İlişkili taraf açıklamaları 31 Mart 2013 31 Mart 2011 İlişkili taraflardan elde edilen gelirler 21.846 20.243 Fon yönetim ücretleri 21.846 20.243 Portföy giriş/yönetim ücretleri - - İlişkili taraflara ödenen giderler - (2.002) Yönetim kurulu üyelerine ve üst yönetim personele yapılan ödemeler Ücret ve prim ödemeleri 58.500 54.000 İlişkili taraflardan alacak ve borçlar Not 4 de açıklanmıştır. 8. Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi Sermaye yönetimi Sermayeyi yönetirken Şirket in hedefleri, ortaklarına getiri ve diğer hissedarlara fayda sağlamak amacıyla en uygun sermaye yapısını sürdürmek için Şirket in faaliyetlerinin devamını sağlayabilmektir. Kredi riski Finansal araçları elinde bulundurmak, karşı tarafın anlaşmanın gereklerini yerine getirememe riskini de taşımaktadır. Şirket yönetimi bu riskleri, her anlaşmada bulunan karşı taraf (ilişkili taraflar hariç) için ortalama riski kısıtlayarak ve gerektiği takdirde teminat alarak karşılamaktadır. Şirket in tahsilat riski, esas olarak ticari alacaklarından doğabilmektedir. Şirket, bu riski komisyon tutarlarının yaşlandırmasını takip ederek yönetmektedir. Ödenmemiş komisyonlar Şirket tarafından sürekli olarak izlenmekte ve değerlendirilmektedir. Ticari alacaklar için 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla herhangi bir karşılık ayrılmamıştır. Likidite riski İhtiyatlı likidite riski yönetimi, yeterli ölçüde nakit ve menkul kıymet tutmayı, yeterli miktarda kredi işlemleri ile fon kaynaklarının kullanılabilirliğini ve piyasa pozisyonlarını kapatabilme gücünü ifade eder. Şirket in 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibariyle, vade tarihlerine göre, iskonto edilmemiş ticari ve finansal borçlarının vade dağılımları aşağıdaki gibidir: (13)
Özet Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar Sözleşmeye dayalı nakit çıkışlar toplamı 3-12 ay arası 1-5 yıl arası 5 yıldan uzun 31 Mart 2013 Kayıtlı Değeri 3 aydan kısa Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler 7.281 7.281 7.281 -- -- -- Ticari borçlar 7.281 7.281 7.281 -- -- -- Piyasa riski a) Döviz pozisyonu tablosu ve ilgili duyarlılık analizi Şirket in 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla yabancı para cinsinden varlık ve yükümlülüğü yoktur. b) Faiz pozisyonu tablosu ve ilgili duyarlılık analizi Faiz oranı riski Şirket in faize duyarlı varlık ve yükümlülüğü ve dolayısıyla faiz oranı riski önemli seviyede değildir. Faiz oranı riski, faiz oranı duyarlılığı olan varlık ve yükümlülüklerini dengelemek suretiyle oluşan doğal tedbirlerle yönetilmektedir. Şirket in 31 Mart 2013 ve 31 Aralık 2012 tarihleri itibarıyla değişken faizli finansal varlık veya finansal yükümlülüğü bulunmamaktadır. 9. Karşılıklar, koşullu varlık ve yükümlülükler Sözleşmeye dayalı nakit çıkışlar toplamı Verildiği yer 3-12 ay arası 1-5 yıl arası 31 Mart 2013 31 Aralık 2012 Sermaye blokajı teminatı teminat mektubu SPK 70.000 70.000 31 Mart 2013 tarihi itibarıyla aktif değerler üzerinde ipotek veya teminat bulunmamaktadır. Ancak SPK nın Seri: V No: 59 sayılı Portföy Yöneticiliği Faaliyetine ve Bu Faaliyette Bulunacak Kurumlara İlişkin Esaslar Tebliği nde belirtilen asgari ödenmiş sermayelerinin %15 inin karşılığı olarak, nominal değeri 70.000 TL (31 Aralık 2012: 70.000 TL) tutarındaki devlet tahvili Takasbank ta SPK adına bloke edilmiştir 5 yıldan uzun 31 Aralık 2012 Kayıtlı Değeri 3 aydan kısa Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler 150 150 150 -- -- -- Ticari borçlar 150 150 150 -- -- -- (14)
Özet Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (15)