20 24 Şubat 2017 Genel Bakış Sayı: 6

Transkript

1 20 24 Şubat 2017 Genel Bakış Sayı: 6 Pazartesi Türkiye de; Şubat ayında tüketici güven endeksi, bir önceki aya göre yüzde 1.8 oranında azaldı. Bir önceki dönem 66.9 puan olan endeks değeri Şubat ayında 65.7 puan düzeyinde gerçekleşme gösterdi. Hanenin maddi durum beklentisi bir önceki aya göre yüzde 2.2 oranında azalarak 85.9 puan, Genel ekonomik durum beklentisi Ocak ayında 88.6 iken, Şubat ayında yüzde 0.7 oranında azalarak 88.0 puan, İşsiz sayısı beklentisi bir önceki aya göre yüzde 1.4 oranında azalarak 67.9 puan, Tasarruf etme ihtimali yüzde 5.9 oranında azaldı. Ocak ayında 22.4 olan endeks, Şubat ayında 2.0 düzeyine geriledi. DenizBank Özel Bankacılık Sermaye Piyasası Araçları Satış, Performans ve İş Geliştirme İSTANBUL Almanya da; Ocak ayında ÜFE yüzde 0.3 düzeyindeki beklentilerin üzerinde yüzde 0.7 düzeyinde ve yıllık bazda yüzde 2.0 düzeyindeki düşüş yönlü beklentilerin üzerinde yüzde 2.4 düzeyinde artışa işaret etti. Euro Bölgesi nde Tüketici güven endeksi Şubat ayında yüzde 6.2 gerileyerek beklentileri karşılayamadı. Endeks beklentisi yüzde 4.9 düşüş yönündeydi. Ocak ayı rakamı yüzde 4.8 düzeyine revize edildi. Cleveland Fed Başkanı Mester, ABD ekonomisinin sağlıklı bir temele dayandığını belirtirken, para politikasının verimlilik artışını sağlayacak olan beşeri sermaye ve fiziksel sermaye yatırımlarının güçlü bir gelişme hedefleyeceğinden endişe duyduğunu değerlendirdi.

2 Almanya da; Şubat ayında imalat PMI 56.0 puan düzeyindeki beklentilerin üzerinde 57.0 puan, Hizmet PMI 53.6 puan düzeyindeki artış yönlü beklentilerin gerisinde 54.4 puan seviyesinde, Bileşik PMI 54.7 puan düzeyindeki beklentilerin üzerinde 56.1 seviyesinde açıklandı. Euro Bölgesi nde; Şubat ayında imalat PMI 55.0 puan düzeyindeki beklentilerin üzerinde 55.5 puan seviyesinde, Hizmet PMI 53.7 puan düzeyindeki beklentilerin üzerinde 55.6 puan, Bileşik PMI 54.3 düzeyindeki beklentilerin üzerinde 56.0 seviyesinde açıklandı. ABD de; Şubat ayında imalat PMI 55.3 puan düzeyindeki artış yönlü beklentilerin gerisinde 54.3 puan seviyesinde, Hizmet PMI 55.8 puan düzeyindeki artış yönlü beklentilerin gerisinde 53.9 puan seviyesinde açıklandı. Bileşik PMI rakamı 54.3 düzeyine işaret etti, bir önceki dönem rakamı 55.8 puan düzeyindeydi. Cleveland Fed Başkanı Mester, politika yapıcıların piyasayı faiz konusunda şaşırtmak istemediğini ve küresel ve ülke içi risk ortamında, görünümlerini ayarlamak için "uyanık" olmak zorunda olduklarını açıkladı. Philadelphia Fed Başkanı Harker, Fed yetkililerinin, bir sonraki politika toplantısına üç hafta kala, sağlıklı işgücü piyasası ve artan enflasyon ortamında, faiz artırımı seçeneğini masada tutmaları gerektiğini kaydetti. San Francisco Fed Başkanı Williams tarihi düşük faiz oranlarının süreceğini belirtirken, bu durumun gelişmiş ülkelerdeki merkez bankaları için gelecekteki resesyonları sınırlamayı zor hale getirdiğini açıkladı. (Bloomberg)

3 Çarşamba Almanya da; Şubat ayı IFO iş iklimi endeksi puan düzeyindeki beklentilerin üzerinde puan düzeyinde, Mevcut koşullar endeksi puan düzeyindeki beklentilerin üzerinde puan düzeyinde, Beklentiler endeksi puan düzeyindeki beklentilerin üzerinde puan düzeyinde genişlemeye işaret etti. Türkiye de; Şubat ayında imalat sanayisi genelinde kapasite kullanım oranı, bir önceki aya göre 0.1 puan azalarak yüzde 75.4 puan düzeyinde gerçekleşti. Mevsimsel etkilerden arındırılmış kapasite kullanım oranı bir önceki aya göre 0.3 puan artarak yüzde 74.6 puan düzeyinde açıklandı. Mal gruplarına göre kapasite kullanım oranları değerlendirildiğinde, dayanıklı ve dayanıksız tüketim mallarında artış görülürken, gıda ve içecekler, yatırım malları ve ara mallarında azalış gözlendi. Şubat ayı reel kesim güven endeksi bir önceki aya göre yüzde 8.3 puan artarak seviyesinde gerçekleşti. Euro Bölgesi nde Ocak ayında TÜFE rakamları aylık bazda yüzde düzeyindeki ve yıllık bazda yüzde 1.8 düzeyindeki beklentilere paralel açıklandı. İngiltere de 4.çeyrek büyüme rakamları çeyreklik bazda yüzde 7.0 düzeyinde ve yıllık bazda yüzde 2.0 düzeyinde beklentilere paralel gerçekleşme gösterdi. Fed tarafından Ocak ayı FOMC toplantı tutanakları açıklandı. Piyasa işlemcilerinin mevcut duruşlarını net bir şekilde değiştirecek yeni bir bilgi ile karşılaşmak mümkün olmadı. Ekonomide işlerin yolunda gitmesi halinde faiz artışı adımlarının yakın zamanda gerçekleşeceğine dair ifadeler takip edildi. Tutanaklarında faiz artırımının "kademeli" olarak yapılmasının uygun olduğu ve yüksek enflasyon riskinin "sınırlı" olduğuna dikkat çekildi. Bazı Fed üyeleri işsizlik hedefine yönelik yüksek risk gördüğüne değindi. Mali teşvik politikasının içinde bulunduğu yukarı risk faktörlerinin de mevcut olduğuna dikkat çekildi.

4 Perşembe Almanya da 4.çeyrek büyümesi bir önceki dönem rakamına paralel yüzde 0.4 düzeyinde gerçekleşme gösterdi. Yıllık bazda büyüme yüzde 1.7 seviyesine işaret etti. ABD'de haftalık işsizlik başvuruları 235 bin kişi düzeyinde düşüş yönlü beklentilerin üzerinde 244 bin kişi seviyesinde açıklandı. Atlanta Fed Başkanı Lockhart, ABD ekonominin bir miktar daha fazla risk alımının desteklediğini belirtti. Fed'in bu yıl büyük bir ihtimalle iki veya üç kez faiz artırımına gideceğini ifade eden ederken, son zamanlarda verilerin oldukça destekleyici olduğunun altını çizdi. Dallas Fed Başkanı Kaplan Fed'in parasal sıkılaşmayı kademeli olarak ve sabırlı bir şekilde yapabileceğini değerlendirdi. Fed in faiz artırımına ne kadar erken giderse o kadar iyi olacağını değerlendirdi. Bankanın bilanço tablosunu küçültme çalışmalarına başlamak için faiz artırımlarında mesafe kaydedilmesi gerektiğini açıkladı. Cuma Türkiye de; Konut satışları 2017 Ocak ayında bir önceki yılın aynı ayına göre 12.8, İpotekli konut satışları bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 35.4 oranında, Diğer konut satışları bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 2.5 oranında, İkinci el konut satışları bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 15.0 arttı. Yabancılara yapılan konut satışları bir önceki yılın aynı ayına göre yüzde 5.2 azaldı. o Yabancılara yapılan konut satışlarında, Ocak 2017'de ilk sırayı 441 konut satışı ile İstanbul aldı. Ülke uyruklarına göre en çok konut satışı Irak vatandaşlarına yapıldı. Irak vatandaşları Türkiye'den 279 konut satın aldı. Irak'ı sırasıyla, o 144 konut ile Suudi Arabistan, o 115 konut ile Kuveyt, o 107 konut ile Afganistan, o 60 konut ile Rusya takip etti.

5 Haftanın Grafiği (Grafik, Ons altın ABD doları karşısındaki günlük performansını göstermektedir.) Ekonomik veri takvimi açısından sakin bir hafta geçirdik. Dolar endeksinde devam etmekte olan satış baskısının etkisiyle haftanın son işlem gününde seviyesi test edildi. Hafta içerisinde sıkça FED başkanlarının açıklamaları izlendi. Şubat ayı FOMC toplantı tutanakları da ön plandaydı. Fed üyelerinin faiz artırımına genel anlamda sıcak baktığını görüyoruz ancak, Trump politikalarına dair belirsizliklerin devam ediyor olması sebebiyle Mart ayı faiz artırım beklentisi vadeli piyasalarda yaklaşık yüzde 20 olarak fiyatlanmaya devam ediyor. ABD dolarının zayıf performansı ons altın fiyatlarında yükselişi desteklemekte. Teknik olarak direncinin aşılması ile seviyesinin üzerinde fiyatlamaların oluşması yukarı yönde hareketlerin devamını sağlamakta. RSI göstergesi ise aşırı alım bölgesinde sinyale vermekte. Ons altın fiyatlamalarında seviyeleri direnç bölgesi, seviyeleri destek bölgesi olarak takip edilmekte.

6 27 Şubat 3 Mart Ekonomik Takvim Dönem Ülke Veri Dönem Beklenen Önceki 02/27/17 10:00 TU Ekonomik Güven Endeksi Şubat /27/17 13:00 EC Ekonomik Güven Endeksi Şubat /27/17 13:00 EC İş İklimi Endeksi Şubat /27/17 13:00 EC Endüstri Güven Endeksi Şubat /27/17 13:00 EC Hizmet Güven Endeksi Şubat /27/17 13:00 EC Tüketici Güven Endeksi Şubat /27/17 16:30 US Dayanıklı Mal Siparişleri Ocak 1.80% -0.50% 02/27/17 18:00 US Bekleyen Konut Satışları/Aylık Ocak 0.90% 1.60% 02/27/17 18:00 US Bekleyen Konut Satışları/Yıllık Ocak % 02/27/17 18:30 US Dallas Fed İmalat Aktive Endeksi Şubat /27/17 19:00 US Fed,Kaplan,Konuşma,Oklahoma 02/27/17-03/03/17 GE Perakende Satışlar/Aylık Ocak % 02/27/17-03/03/17 GE Perakende Satışlar/Yıllık Ocak % 02/28/17 02:50 JN Sanayi Üretimi/Aylık Ocak 0.40% 0.70% 02/28/17 02:50 JN Sanayi Üretimi/Yıllık Ocak 3.90% 3.20% 02/28/17 03:01 UK GFK Tüketici Güveni Şubat /28/17 10:00 TU Ticaret Dengesi/USD Ocak ,600,000, /28/17 11:00 TU Yabancı Turist Ziyaretleri/Yıllık Ocak % 02/28/17 13:00 EC TÜFE Tahmini/Yıllık Şubat % 02/28/17 13:00 EC Çekirdek TÜFE/Yıllık Şubat % 02/28/17 14:30 TU Konut Fiyat Endeksi/Yıllık Dec % 02/28/17 14:30 TU Konut Fiyat Endeksi/Aylık Dec % 02/28/17 16:30 US GSYİH/Yıllıklandırılmış/Çeyrek 4Q 2.10% 1.90% 02/28/17 16:30 US Kişisel Tüketim 4Q % 02/28/17 16:30 US GSYİH Fiyat Endeksi 4Q 2.10% 2.10% 02/28/17 16:30 US Çekirdek PCE/Çeyrek 4Q % 02/28/17 17:45 US Chicago PMI Şubat /01/17 02:50 US Fed,Bullard,Konuşma,Washington 03/01/17 04:00 CH İmalat PMI Şubat /01/17 04:45 CH China PMI Şubat /01/17 10:00 TU Markit/ISO PMI Şubat /01/17 11:55 GE Markit İmalat PMI Şubat /01/17 11:55 GE İşsizlik Oranı Şubat /01/17 12:00 EC Markit İmalat PMI Şubat /01/17 12:30 UK Markit İmalat PMI Şubat /01/17 15:00 US MBA Mortgage Başvuruları Şubat % 03/01/17 16:00 GE TÜFE/Aylık Şubat % 03/01/17 16:00 GE TÜFE/Yıllık Şubat % 03/01/17 16:00 GE TÜFE EU Bileşik/Aylık Şubat % 03/01/17 16:00 GE TÜFE EU Bileşik/Yıllık Şubat % 03/01/17 16:30 US Kişisel Gelirler Ocak 0.30% 0.30% 03/01/17 16:30 US Kişisel Harcamalar Ocak 0.30% 0.50% 03/01/17 16:30 US Reel Kişisel Harcamalar Ocak % 03/01/17 16:30 US PCE Deflatör/Aylık Ocak 0.50% 0.20% 03/01/17 16:30 US PCE Deflatör/Yıllık Ocak 2.00% 1.60% 03/01/17 16:30 US Çekirdek PCE/Aylık Ocak 0.30% 0.10% 03/01/17 16:30 US Çekirdek PCE/Yıllık Ocak 1.80% 1.70% 03/01/17 17:45 US Markit İmalat PMI Ocak /01/17 18:00 US ISM İmalat Şubat /01/17 18:00 US ISM Yeni Siparişler Şubat /01/17 21:00 US Fed,Kaplan,Konuşma,Dallas 03/01/17 22:00 US Fed Beige Kitap

7 Dönem Ülke Veri Dönem Beklenen Önceki 03/02/17 13:00 EC ÜFE/Aylık Ocak % 03/02/17 13:00 EC ÜFE/Yıllık Ocak % 03/02/17 13:00 EC İşsizlik Oranı Ocak % 03/02/17 16:30 US Haftalık İşsizlik Başvuruları Şubat /02/17 16:30 US Devam Eden Başvurular Şubat /03/17 02:30 JN İşsizlik Oranı Ocak 3.00% 3.10% 03/03/17 03:00 US Fed,Mester,Konuşma,New York 03/03/17 03:30 JN Nikkei Hizmet PMI Şubat /03/17 03:30 JN Nikkei Bileşik PMI Şubat /03/17 04:45 CH Caixin Bileşik PMI Şubat /03/17 04:45 CH Caixin Hizmet PM Şubat /03/17 08:00 JN Tüketici Güven Endeksi Şubat /03/17 10:00 TU TÜFE/Aylık Şubat % 03/03/17 10:00 TU TÜFE/Yıllık Şubat % 03/03/17 10:00 TU Çekirdek TÜFE Endeksi/Yıllık Şubat % 03/03/17 10:00 TU ÜFE/Aylık Şubat % 03/03/17 10:00 TU ÜFE/Yıllık Şubat % 03/03/17 11:55 GE Markit Hizmet PMI Şubat /03/17 11:55 GE Markit Bileşik PMI Şubat /03/17 12:00 EC Markit Hizmet PMI Şubat /03/17 12:00 EC Markit Bileşik PMI Şubat /03/17 12:30 UK Markit İmalat PMI Şubat /03/17 12:30 UK Markit Bileşik PMI Şubat /03/17 13:00 EC Perakende Satışlar/Aylık Ocak % 03/03/17 13:00 EC Perakende Satışlar/Yıllık Ocak % 03/03/17 17:45 US Markit Hizmet PMI Şubat /03/17 17:45 US Markit Bileşik PMI Şubat /03/17 18:00 US ISM İmalat Dışı Bileşik Endeksi Şubat /03/17 18:15 US Fed,Evans ve Lacker,Konuşma,New York 03/03/17 20:00 US Fed,Fischer,Konuşma,New York 03/03/17 21:00 US Fed,Yellen,Konuşma,Chicago İyi tatiller dileriz..

8 UYARI NOT Bu e-posta, varsa ekleri ve içerdiği bilgiler, özeldir ve gizlidir, yalnızca gönderildiği belirtilen kişi/kişilerin kullanımı içindir. Bu e-postanın, alıcısı dışında başka bir kişi tarafından ve belirtilen amaç dışında okunması kopyalanması, yönlendirilmesi ve kullanılması yasaktır. Bu mesaj ve eklerinin tarafınıza yanlışlıkla ulaşmış olması durumunda lütfen mesajı gönderen kişiyi haberdar ederek bize ulaşın, gizliliğini koruyun ve hiçbir şekilde saklamayın. Mesajı gönderen kişinin veya DenizBank A. Ş. ve iştiraklerinin, yetkisiz kişilerce erişilen ve/veya içeriği bozulan mesajlar veya bu mesajların içerdiği bilgiler ile ilgili herhangi bir sorumluluğu ve yükümlülüğü bulunmamaktadır. Bu doküman DenizBank A. Ş. tarafından bilgilendirme amaçlı hazırlanmış olup, burada yer alan her türlü bilgi ve değerlendirme, hazırlandığı tarih itibarıyla mevcut piyasa koşulları ve güvenirliliğine inanılan halka açık yayın/yayım kaynaklarından elde edilerek derlenmiştir ve yatırım tavsiyesi niteliği taşımamaktadır. DenizBank A. Ş. ve iştirakleri, bu bilgilerin doğruluğunu ve yeterliliğini hiçbir şekilde garanti etmemektedir. Bu dokümanda belirtilen ürünler çeşitli oranlarda risklere tabidir. Piyasada oluşacak fiyat hareketleri sonucu para kaybı yaşanabilecektir. Yabancı para cinsinden yapılan işlemlerde kur riskinin olduğunu, kur dalgalanmaları nedeniyle Türk Lirası/Yabancı Para bazında değer kaybı olabileceği, devletin yabancı sermaye ve döviz hareketlerini kısıtlayabileceği, ek ve/veya yeni vergiler getirebileceği, alım-satım işlemlerinin zamanında gerçekleşmeyeceği bilinmelidir. Tanıtılan ürünler, belli bir yatırımcının hedefleri, mali durumu ya da gereksinimleri dikkate alınmadan hazırlanmıştır, bu nedenle mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu dokümandaki bilgilere dayanılarak alınacak yatırım kararlarının sonuçlarından, burada yer alan bilgi, değerlendirme ve istatistiki şekil ve değerlendirmelerin kullanımı sonucunda ortaya çıkacak doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan hukuki açıdan müşteri sorumludur. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan ve hiçbir şekilde yönlendirici nitelikte olmayan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Yatırım ürünleri; mevduat olmayıp, Denizbank A. Ş., ve diğer ilgili kuruluşların ya da Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu'nun teminatı, garantisi, sigortası ya da herhangi bir yükümlülüğü altında değildir. Yatırım ürünleri, Devlet güvencesi altında değildir. Anaparanın yitirilmesi dahil çeşitli yatırım riskleri içerebilir. Yatırım ürünlerinin geçmişteki performansları, gelecekteki performanslarının göstergesi değildir. Fiyatlar düşebilir ya da yükselebilir. Döviz cinsinden yatırım ürünleri, dövizdeki muhtemel dalgalanmalar nedeniyle anapara kaybı da dahil kur risklerine maruz kalabilir. Yorumların müşteri tarafından nihai değerlendirmesinde orijinal metnin dikkate alınması esastır. Ürünler ile ilgili soru veya şikayetlerinizi iletmek için Önce Müşteri Hattı'nı arayabilir ya da www. denizbank. com adresinden bize ulaşabilirsiniz.