PERFORMANS & FİNANSAL SONUÇLAR 2010/9. 11 Kasım, 2010

Transkript

1 PERFORMANS & FİNANSAL SONUÇLAR 21/9 11 Kasım, 21

2 1 Performans & Finansal Sonuçlar 21/9 Sermaye Piyasalarına Genel Bakış İş Yatırım Performansı Finansal Sonuçlar Beklentiler

3 Sermaye Piyasalarına Genel Bakış 2 Hisse Senetleri Piyasası - İşlem Hacmi (Milyar TL)* 1 9 % / /9 Kaynak:İMKB * Üye Bazında

4 Sermaye Piyasalarına Genel Bakış 3 Vadeli İşlemler Piyasası - İşlem Hacmi (Milyar TL)* % / /9 Kaynak: VOB * Üye Bazında

5 Sermaye Piyasalarına Genel Bakış 4 Ödünç Pay Senedi Piyasası - İşlem Hacmi (Milyon TL)* /9 21/9 Kaynak: İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. * Üye Bazında

6 Sermaye Piyasalarına Genel Bakış 5 Portföy Yönetimi (Milyar TL) 45 4 Yatırım Fonları* Emeklilik Fonları 45 4 Yatırım Fonları* Emeklilik Fonları ,4 24, 29, ,8 3,3 Emeklilik fonları geçen yılın aynı dönemine göre %29 luk bir artış gösterdi ,6 6, 9,1 5 8,5 11, /9 21/9 Kaynak: SPK & İş Portföy Yönetimi A.Ş. *A Tipi ve B Tipi Fonlar ile Borsa Yatırım Fonları

7 6 Performans & Finansal Sonuçlar 21/9 Sermaye Piyasalarına Genel Bakış İş Yatırım Performansı Finansal Sonuçlar Beklentiler

8 İş Yatırım Performansı 7 Hisse Senetleri Piyasası İşlem Hacmi ve Piyasa Payı , ,4 6,3 6,6 7, , ,8 49,1 44, 76, ,9 62, /9 21/9 İşlem Hacmi (Milyar TL) Piyasa Payı (% - Sağ eksen) İşlem Hacmi (Milyar TL) Piyasa Payı (% - Sağ eksen) #1 İş Yatırım %7,9 #1 İş Yatırım %6,9 Aracı Kurum 1 %6,4 Aracı Kurum 1 %6,1 Aracı Kurum 2 %6, Aracı Kurum 2 %5,9 Aracı Kurum 3 %5,2 Aracı Kurum 3 %4,8 Aracı Kurum 4 %4,4 Aracı Kurum 4 %3,9 Kaynak:İMKB

9 İş Yatırım Performansı 8 Vadeli İşlemler Piyasası İşlem Hacmi ve Piyasa Payı ,2 25, ,5 1, ,9 13,7 13, ,5 68, ,5 9, 4, 56,9 88, /9 21/9 İşlem Hacmi (Milyar TL) Piyasa Payı (% - Sağ eksen) İşlem Hacmi (Milyar TL) Piyasa Payı (% - Sağ eksen) #1 İş Yatırım %13,2 Aracı Kuruluş 1 %6,7 Aracı Kuruluş 2 %6,2 Aracı Kuruluş 3 %5,8 Aracı Kuruluş 4 %5,3 #1 İş Yatırım %1,9 Aracı Kuruluş 1 %7, Aracı Kuruluş 2 %6,9 Aracı Kuruluş 3 %5,7 Aracı Kuruluş 4 %5,3 Kaynak:VOB

10 İş Yatırım Performansı 9 Ödünç Pay Senedi Piyasası İşlem Hacmi ve Piyasa Payı , , , , 22, /9 21/ İşlem Hacmi (Milyon TL) Piyasa Payı (% - Sağ eksen) İşlem Hacmi (Milyon TL) Piyasa Payı (% - Sağ eksen) Kaynak: İMKB Takas ve Saklama Bankası A.Ş. & İş Yatırım Hisse senetleri piyasasında yaşanan dalgalanmalara rağmen ÖPSP nin en aktif aracı kurumu

11 İş Yatırım Performansı 1 Kredili Menkul Kıymet İşlemleri (Milyon TL) , 3 64, ,8 34,4 2 36, /9 21/9 Kaynak: İş Yatırım İşlem hacmimiz, hisse senetleri piyasasına oranla daha fazla arttı

12 İş Yatırım Performansı 11 Uluslararası Sermaye Piyasaları (Milyon ABD Doları) Bin Bin /9 21/9 SGMK Hisse Türev Kont. Sayısı (Sağ eksen) SGMK Hisse Türev Kont. Sayısı (Sağ eksen) Kaynak: İş Yatırım

13 İş Yatırım Performansı 12 Portföy Yönetimi (Milyar TL)* Yatırım Fonları** Emeklilik Fonları Yatırım Fonları** Emeklilik Fonları Yatırım fonları büyüklüğümüz piyasanın %21,9 unu temsil ediyor 6 5 7, 6 5 7, 6, ,8 5, Emeklilik fonlarımız toplam emeklilik fonlarının %2 sini temsil ediyor 1,8 1,2 1,8 1 1,7 2, /9 21/9 Kaynak: İş Portföy Yönetimi & İş Yatıtım Yönetilen Toplam Portföy (YTP) büyüklüğü yıllık bazda %6 artarak 1,5 milyar TL ye ulaşırken emeklilik fonları %29 luk artış gösterdi; yatırım fonlarında ise %4 oranında daralma meydana geldi * Diğer Fonlar: 29/9 ve 21/9 için diğer fonlar altındaki portföy büyüklükleri sırasıyla milyon TL ve milyon TL dir **A Tipi ve B Tipi Fonlar ile Borsa Yatırım Fonları

14 13 Performans & Finansal Sonuçlar 21/9 Sermaye Piyasalarına Genel Bakış İş Yatırım Performansı Finansal Sonuçlar Beklentiler

15 Milyon TL Finansal Sonuçlar Karlı Yapıya Devam 14 İş Yatırım* (Bin TL) 29/9 21/9 *Konsolide Yıllık Değişim Aktif Büyüklüğü % Özkaynak % Net Kar % ,8% 146 Özkaynak Karlılığı 21,5% 22,6% 19,4% 17,3% ,4% % 2% 15% 1% 5% % / /9 Ortalama Özkaynak Özkaynak Karlılığı Piyasalardaki durgunluğa rağmen kar açıklamaya devam ediyoruz

16 Milyon TL Finansal Sonuçlar Konsolidasyon Etkisi 15 Net Kar (TL) 29/9 21/9 Yıllık Değişim İş Yatırım ın Solo Net Karı İş Yatırım (Solo)* % Konsolidasyon Etkisi % İştirakler ,8 42,1 Konsolidasyon Etkisi Eliminasyon ( ) ( )** 1 2,5 Konsolide Net Kar % * İş Girişim Sermayesi özkaynak yöntemi ile muhasebeleştirilmiştir ** İş Yatırım Ortaklığı ndan kaynaklanan eliminasyon etkisi 5, 4,1 29/9 21/9 29/9 21/9 Piyasalardaki dalgalanma nedeniyle azalan konsolidasyon etkisi ve temettü eliminasyonu konsolide net karı olumsuz etkiledi

17 Finansal Sonuçlar Faaliyet Gelirleri 16 Faaliyet Gelirleri Kırılımı (Bin TL) 29/9 21/9 Yıllık Değişim Faiz ve Alım Satım Geliri % Hizmet Gelirleri % Toplam Faaliyet Gelirleri % Faaliyet Gelirleri 29/9 Faaliyet Gelirleri 21/9 Hizmet Gelirleri 36% Hizmet Faiz ve Alım Gelirleri Satım Geliri 16,2 mln TL 53% 64% 139,9 mln TL Faiz ve Alım Satım Geliri 47% Sağlıklı Gelir Yapısı Hizmet gelirlerinin payı artıyor

18 Finansal Sonuçlar Komisyon Gelirleri 17 Komisyon Gelirleri Kırılımı (Bin TL) 29/9 21/9 Yıllık Değişim Alım/Satım Aracılık Komisyonları % Kurumsal Finansman Gelirleri % Portföy Yönetim Komisyonları % Diğer Komisyonlar % Toplam % Komisyon Gelirleri 29/9 Komisyon Gelirleri 21/9 Portföy Yönetim Komisyonları 28% Diğer Komisyonlar % Portföy Yönetim Komisyonları 22% Diğer Komisyonlar 1% Kurumsal Finansman Gelirleri 2% 57,6 mln TL Alım/Satım Aracılık Komisyonları 7% Kurumsal Finansman Gelirleri 1% 74,5 mln TL Alım/Satım Aracılık Komisyonları 67%

19 Finansal Sonuçlar Faaliyet Giderleri 18 Faaliyet Giderleri Kırılımı Yıllık (Bin TL) 29/9 21/9 Değişim Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri % Genel Yönetim Giderleri % Toplam % Faaliyet Giderleri 29/9 Faaliyet Giderleri 21/9 Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri 19% Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri 15% Genel Yönetim Giderleri 81% 69,3 mln TL Genel Yönetim Giderleri 85% 8,6 mln TL

20 Finansal Sonuçlar Fiyat Performansı 19 ISMEN Getiri Grafiği Piyasa Değeri (Milyon TL) ISMEN IMKB F/K 4,5 5,16 7,19 F/DD,92 1,6 1,34 ISMEN in fiyatı yılbaşından bugüne %36, 29 yılının başından bu yana %423 artarak iyi bit performans gösterdi

21 Finansal Sonuçlar Yabancı Payı 2 Yabancı Payı/ Halka Açık Hisseler 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 48,% 66,8% % 27/5 21/11 ISMEN de yabancı payının önemli oranda artması basının ilgisini çekti

22 21 Performans & Finansal Sonuçlar 21/9 Sermaye Piyasalarına Genel Bakış İş Yatırım Performansı Finansal Sonuçlar Beklentiler

23 Beklentiler 22 Kurumsal finansman tarafında hareketlenme başladı: Halka Arzlar; Yılın ilk 9 ayında gerçekleştirilen toplam 762,3 milyon TL (Koza Altın-662,4 milyon TL ve Akfen Holding-99,9 milyon TL) halka arz büyüklüğü ile %56 lık piyasa payına sahibiz. Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı: Sektörünün en büyükleri arasında yer alan Torunlar GYO halka arzını Ekim ayında; halka arz büyüklüğünün %55 ine aracılık ederek gerçekleştirdik. Havacılık: Pegasus Havayolları, sektörün ilk özel şirket halka arzının 211 yılının ilk çeyreğinde gerçekleştirilmesi planlanıyor. Liman: Global Ports un halka arzının yakın bir zamanda gerçekleştirilmesi bekleniyor. Catering: Viyana borsasına kote olan uluslararası bir şirketin (Do&Co) yurt içi halka arzı Kurumumuz tarafından Kasım ayı sonunda gerçekleştirilecek Türk sermaye piyasasında bir ilk daha... Özel Sektör Tahvilleri: Yılın ilk 9 ayında, 23,5 milyon TL nominal değerli şirket tahvillerinin (Akfen Holding, Creditwest Factoring, Merinos Halı ve Bimeks) halka arzı gerçekleştirerek %44 lük piyasa payı elde ettik. Ayrıca, Ekim ayında 1 milyon TL nominal değerli Bankpozitif tahvillerinin halka arzına aracılık ettik. Creditwest Factoring; 2. seri 5 milyon TL nominal değerli tahvillerin halka arz işlemleri için Kurumumuz yetkilendirildi. Birleşme ve Devralma; Yılın ilk 9 ayında, 1,3 ABD Doları büyüklüğünde 8 adet işleme aracılık ederek %12 lik piyasa payı elde ettik. İş Yatırım aracı kuruluş varantları Borsa da işlem görmeye başladı. Temel faaliyet konusu bankaların sorunlu alacaklarının yönetimi olan bir Varlık Yönetim Şirketinin kurulması konusunda gerekli başvurular yapıldı. Aktif olarak sunduğumuz prime brokerage hizmetleri neticesinde kurulan yatırım fonları yatırımcılara sunuldu. Beklentimiz ve bütçemiz paralelinde, piyasalarda işlem hacimlerinin yılın son çeyreğinde arttığını görüyoruz.

24 Yatırımcı İlişkileri 23 Mert Erdoğmuş Genel Müdür Yardımcısı Phone : Faks : merdogmus@isyatirim.com.tr Yatırımcı İlişkileri, pay ve menfaat sahiplerine ticari sır kapsamı dışında kalan, gerekli bilgi ve açıklamaların zamanında, hızlı, doğru, tam, karşılaştırılabilir ve kolay erişilebilir olarak iletilmesinden sorumludur Ozan Altan Bölüm Yönetmeni Phone : Faks : oaltan@isyatirim.com.tr

25 Uyarı 24 Burada yer alan bilgiler İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir.

26 İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. 25 GENEL MÜDÜRLÜK İş Kuleleri Kule-2 Kat: Levent İSTANBUL TURKEY Tel: Faks: Süleyman Seba Cd. No:44 B1 Blok D:1 Büyükdere Cd. AKARETLER Akaretler İSTANBUL MASLAK Nurol Plaza No:71/16 ŞUBESİ Tel: ŞUBESİ Maslak İSTANBUL Faks: Tel: Faks: Tahran Cd. No:3/8 Köybaşı Caddesi İskele Çıkmazı No: 6 ANKARA 67 Kavaklıdere ANKARA YENİKÖY Yeniköy İSTANBUL ŞUBESİ Tel: ŞUBESİ Tel: Faks: Faks: Atatürk Caddesi No:71/3 Havalimanı Kavşağı EGS Business Park BURSA Nalbantoğlu Mahallesi YEŞİLKÖY B3 Blok No:47 ŞUBESİ 1616 Osmangazi, BURSA ŞUBESİ Yeşilköy İSTANBUL Tel: Tel: Faks: Faks: Akdeniz Cd. No:14 Birsel İş Merkezi D:51 Bağdat Cd. Kılıçoğlu Ap. No:451 K:1 D:4 İZMİR 3521 Alsancak İZMİR SUADİYE 3474 Suadiye İSTANBUL ŞUBESİ Tel: İRTİBAT Tel: Faks: BÜROSU Faks: Fener Kalamış Cd. Jeltozbekova Street KALAMIŞ Tibaş-Belvü Sitesi A2 Blok D:3 ALMA ATA 97 Block A2 Floor:2 ŞUBESİ Fenerbahçe İSTANBUL İRTİBAT 551 ALMAATA KAZAKİSTAN Tel: BÜROSU Tel: Faks: Faks: İş Kuleleri Kule 2 Kat:4 MAXIS SECURITIES LTD LEVENT Levent İSTANBUL 8 Princes Street ŞUBESİ Tel: İŞTİRAK London EC2R 8HL UNITED KINGDOM Faks: Tel: Faks:

27 PERFORMANS & FİNANSAL SONUÇLAR 21/9 11 Kasım, 21