Seçilmiş Haftalık Veriler* 2 Kasım 215 Sermaye Piyasaları ve Makro Ekonomik Araştırmalar *BDDK ve TCMB nin 13 Kasım 215 haftasına ait haftalık istatistiklerinden derlenmiştir.
Jun-9 Nov-9 Apr-1 Sep-1 Feb-11 Jul-11 Dec-11 May-12 Oct-12 Mar-13 Aug-13 Jan-14 Jun-14 Nov-14 Apr-15 Sep-15 Mevduat Haftalık değişim Kur etk. arındırılmış Yılbaşından beri değişim Kur etk. arındırılmış (milyon TL) 13/11/215 Dağılım Nominal Değişim Fark Nominal Değişim Fark Toplam mevduat 1,39,583.3%.5% 7,4 16.% 8.3% 93,266 TP 714,183 54.5% 1.2% 1.2% 8,683 3.2% 3.2% 22,62 YP 595,4 45.5% -.8% -.3% -1,679 36.4% 16.3% 71,25 YP (milyon USD) 27,558 -.7% 1.2% Tasarruf mevduatı 681, 52.% -.6% -.4% -2,69 17.6% 1.5% 6,585 TP 4,168 3.6% -.5% -.5% -2,64 7.9% 7.9% 29,22 YP 28,832 21.4% -.7% -.2% -545 35.% 15.1% 31,365 Ticari mevduat 38,272 29.%.7% 1.% 3,72 18.% 8.1% 25,996 TP 162,793 12.4% 3.4% 3.4% 5,36-3.3% -3.3% -5,553 YP 217,479 16.6% -1.2% -.7% -1,64 41.3% 2.5% 31,549 Diğer mevduat 13,1 7.9% 7.8% 7.9% 7,542 6.8% 5.5% 5,255 TP 93,885 7.2% 8.3% 8.3% 7,174 5.6% 5.6% 4,996 YP 9,116.7% 3.6% 4.2% 368 21.3% 3.5% 259 Sepet kur değişim (%6 dolar, %4 Euro) -.5% 17.3% Mevduat, kur etkisinden arındırılmış son 1 yıllık değişim 35.% TP YP Toplam 25.% 15.% 1.8% 1.5% 1.% 5.% -5.% 6-13 Kasım haftasında, TP mevduat %1.2 artarken, YP mevduat ardışık üçüncü haftada olacak şekilde %.3 geriledi, net mevduat artışı ise %.5 oldu. TP mevduat artışı diğer ve ticari mevduat kaynaklı iken, YP mevduattaki çözülme de tasarruf ve ticari mevduatta izlendi. 13 Kasım haftasında mevduat artışına karşılık Merkez Bankası ndan sağlanan fonlamanın 6.9 milyar TL kısıldığı izlendi. Diğer kaynaklardan sağlanan repo fonlamasında da 2.4 milyar TL lik azalma oldu. Yurtiçi ve yurtdışı bankalardan sağlanan fonlarda değişim önemsiz seviyede kaldı. TP mevduat artışına rağmen fonlama kaynaklarında net olarak TP kaynaklarda 58 milyon TL, YP kaynaklarda 1.7 milyar TL çözülme görüldü.
2/8 7/8 12/8 5/9 1/9 3/1 8/1 1/11 6/11 11/11 4/12 9/12 2/13 7/13 12/13 5/14 1/14 3/15 8/15 Krediler 13/11/215 Stok değerler (milyon TL) Dağılım YP payı Kur etkisinden arındırılmış değişim Yıllıklandırılmış haftalık (DEK dahil) değişim, 13 haftalık ortalama Son Hafta YBB Son 1 yılda (27 bazlı) TP YP (DEK Toplam TP YP Toplam TP YP Toplam TP YP Toplam Toplam 936,223 53,16 1,466,329 36.2%.6% 13.47% 6.45% 11.9% 17.3% 8.5% 15.1% 6.2% Kurumsal toplam 556,493 529,766 1,86,26 74.1% 48.8% -.% 18.% 6.4% 12.5% 24.% 8.5% 18.3% 11.8% 4.3% 9.2% Diğer Kurumsal 24,73 342,949 583,652 39.8% 58.8%.1% 23.6% 6.1% 13.4% 24.2% 7.9% 16.6% 12.6% 9.1% 1.9% Spot, taksitli ticari, 298,565 165,923 464,489 31.7% 35.7% -.1% 15.9% 5.% 12.2% 24.5% 7.8% 2.3% 14.3% -6.1% 9.5% kurumsal KK, katılım Tüketici 33,77 24 33,317 2.7%.2% 7.9% 1.% -.% İhtiyaç 155,63 69 155,132 1.6%.3% 4.2% 5.9% -4.9% Konut 141,79 164 141,954 9.7%.1% 13.2% 15.8% 5.9% Taşıt 6,224 7 6,231.4%.% -8.2% -8.4% -11.3% Kredi Kartı 76,653 1 76,752 5.2%.7% 5.8% 4.% 3.9% Sepet kur değişim (%65 dolar, %35 euro) -.5% 18.% 21.% Krediler, kur etkisinden arındırılmış (27 bazlı) son 1 yıl değ., kur et.arındırılmış (27 bazlı) 45% yıllıklandırılmış haftalık değişim, 13 haftalık ortalama 3% 15% % -15% 15.2% 6.2% 6-13 Kasım haftasında TP kredilerin %.46 artışına karşılık YP kredilerin %.62 gerilemesi ile toplam kredilerde artış önemsiz seviyede kaldı. Toplam krediler Ekim ayında diğer kurumsal kredilerin %3.2 artması ile %1.2 artış göstermişti. Kasım ayında ise diğer kurumsalda %.9 luk haftalık gerilemeyi %.1 lik TP kredilerin %.8 artmasından kaynaklanan artış takip ediyor. Toplam kredilerde yılbaşından beri büyüme %11.1 olurken, geçen yıl aynı dönemle karşılaştırıldığında 27 baz puan daha yavaş artış seyri izlenmektedir. Son bir yıllık artış oranı da yılbaşında olduğu %17 seviyesinden Haziran ayında %19.8 e kadar yükselmiş, Eylül sonu itibarıyla %15.5 e kadar gerilemişti. Ekim ayında %16.3 görülse de 13 Kasım itibarıyla %15.15 seviyesindedir. 13 haftalık ortalamalarda ise toplam kredi artış hızının Haziran ayından beri yavaşlayarak Ekim sonunda %3.4 e kadar çekildikten sonra 13 Kasım datası ile %6.2 ye toparlamıştır. Diğer kurumsalda ise Eylül sonunda görülen -%.8 seviyesinden %1.9 a toparlanma vardır.
1/13 3/13 5/13 8/13 1/13 12/13 2/14 5/14 7/14 9/14 12/14 2/15 4/15 7/15 9/15 1/13 3/13 6/13 9/13 11/13 2/14 4/14 7/14 1/14 12/14 3/15 6/15 8/15 11/15 1/13 3/13 6/13 9/13 11/13 2/14 4/14 7/14 1/14 12/14 3/15 6/15 8/15 11/15 1/13 3/13 6/13 9/13 11/13 2/14 4/14 7/14 1/14 12/14 3/15 6/15 8/15 11/15 Tüketici Kredileri Son sekiz haftadır çoğunlukla gerileyen tüketici kredilerinde toparlanma izleniyor. 3 Ekim-6 Kasım haftasında 287 milyon TL azalan tüketici kredileri 6-13 Kasım haftasında 688 milyon TL arttı. Bu rakam son 13 haftanın en yüksek artışına işaret ediyor. Tüketici kredileri yılbaşından beri 23 milyon TL (%8) arttı. 6-13 Kasım haftasında konut kredileri 19 milyon TL, taşıt kredileri 31 milyon TL, ihtiyaç kredileri 466 milyon TL arttı. İlgili haftada tüketici kredilerinin 142.6 milyar TL si konut kredilerinden, 14.6 milyar TL si taşıt kredilerinden, 155 milyar TL si ihtiyaç kredilerinden oluştu. *Mevduat, kalkınma, katılım bankaları ve finansman şirketleri toplamı 35 3 25 2 15 1 5 Tüketici Kredileri Tüketici Kredileri (sol, mlr TL) Haftalık Değişim (sağ, mn TL) 2,5 312 2, 1,5 1, 688 5-5 -1, -1,5 16 14 12 1 8 6 4 2 Konut Kredileri Taşıt Kredileri İhtiyaç Kredileri Konut (mlr TL) 1,2 18 Taşıt Kredileri (sol, mlr TL) 4 18 İhtiyaç (sol, mlr TL) 1,6 Haftalık Değişim (sağ, mn TL) 142.6 1, 16 Haftalık Değişim (sağ, mn TL) 14.6 2 16 Haftalık Değişim (sağ, mn TL) 155 1,2 8 14 31 14 8 12 12 466 6 4 1-2 1 4 8-4 8 2-4 6 6 19-6 4 4-8 -8-2 2 2-1,2-1, -1,6-4
H1 H3 H5 H7 H9 H11 H13 H15 H17 H19 H21 H23 H25 H27 H29 H31 H33 H35 H37 H39 H41 H43 H45 H47 H49 H51 Dec-7 Jun-8 Dec-8 Jun-9 Dec-9 Jun-1 Dec-1 Jun-11 Dec-11 Jun-12 Dec-12 Jun-13 Dec-13 Jun-14 Dec-14 Jun-15 Takipteki Krediler Sorunlu Kredi Oranı Toplam krediler Kurumsal krediler Tüketici kredileri Kredi kartları 12% 1% 8% 6% 4% 2% % 8.3% 3.11% 3.1% 2.61% 6-13 Kasım haftasında, sorunlu kredilerde tüm kredi grupları kaynaklı olarak %.14 lük gerileme görüldü. Toplam sorunlu kredilerde sınırlı gerilemeye karşılık toplam kredilerin de nominal bazda %.11 gerilemesi ile sorunlu kredi oranı %3.1 seviyesinde yatay kaldı. Tüketici kredilerinde Mart sonundan beri ivmelenen sorunlu kredi oranı %2.42 den %3.11 e yükselmiştir. Toplam sorunlu kredilerin yılbaşından beri artış oranı %26.6 ya gerilerken, sorunlu kredi artışının %56 sı kurumsal krediler, %3 u tüketici kredileri, %14 ü ise kredi kartları kaynaklı. 13 Kasım haftasında karşılık tutarında artışın %.4 olması ile karşılık oranı sınırlı artışla %74.1 e yükseldi. 4.% 35.% 3.% 25.% 2.% 15.% 1.% 5.%.% YBB sorunlu kredi artışı 214 215 Linear (215) Değişim oranları Sorunlu krediler Toplam Kurumsal Tüketici Kredi Kartları Karşılıklar 1Q 214 7.% 6.4% 6.4% 9.9% 6.1% 2Q 214 2.4%.5% 12.7% -.8%.8% 3Q 214 8.4% 7.9% 1.2% 8.3% 7.1% 4Q 214 5.2% 7.4% 4.5% -2.9% 5.1% 1Q 215 5.7% 6.5% 5.7% 2.% 4.2% 2Q 215 9.5% 5.6% 19.3% 14.6% 1.3% 3Q 215 7.3% 6.8% 1.8% 4.8% 6.8% 4Q 215 2.% 2.% 2.1% 1.4% 2.6% 215 YBB 26.6% 22.5% 42.7% 24.2% 25.8%
1/13 3/13 5/13 7/13 9/13 11/13 1/14 3/14 5/14 7/14 9/14 11/14 1/15 3/15 5/15 7/15 9/15 11/15 Merkez Bankası Rezervleri Merkez Bankası döviz rezervleri, 6-13 Kasım haftasında 685 milyon ABD doları düşüşle 11.5 milyar ABD dolarına geriledi. 14 135 13 125 12 115 11 15 1 95 9 85 8 75 7 Uluslararası rezervler (mlr $) haftalık değişim (mln USD) 8 6 4 118.7 2-685 -2-4 -6 6-13 Kasım haftasında altın rezervleri değişmeyerek 18.2 milyar ABD doları seviyesinde kaldı. Sonuç olarak, altın ve döviz rezervleri toplamından oluşan uluslararası rezervler, 685 milyon ABD doları düşüşle 118.7 milyar ABD doları seviyesine geriledi. TCMB Rezervleri (milyon ABD Doları) Altın Döviz Toplam Yılbaşı 2,135 16,315 126,45 Geçen hafta 18,236 11,191 119,427 Son (13 Kasım 215) 18,236 1,56 118,742 Değişim (YBB) -1,899-5,89-7,78 Değişim (haftalık) -685-685
Jan-4 Jan-5 Jan-6 Jan-7 Jan-8 Jan-9 Jan-1 Jan-11 Jan-12 Jan-13 Jan-14 Jan-15 Emanet Menkul Değerler 6-13 Kasım haftasında, tahvil faizleri gösterge tahvil bazında %1 dan %1.3 seviyesine yükseldi. Hazine nin 55 milyon TL lik itfasına karşılık ihale yapılmadı. 13 Kasım haftasında bankacılık sektörü portföyünde 589 milyon TL lik küçülme yaşandı. Yurtiçi yerleşiklerin portföyü ise 249 milyon TL büyüdü. Yabancı yerleşiklerin portföyünde sınırlı bir artış izlendi. 12 1 8 6 4 Yurtiçi ve yurtdışı yerleşiklerin menkul kıymetler portföyü (TRY cinsi DİBS, nominal, milyar TL) Yurtiçi yerleşik Yurtdışı yerleşik 94.4 92.1 2 Bankaların, Yurtiçi ve Yurtdışı Yerleşiklerin Menkul Kıymet Portföyü Haftalık Değişim 13/11/215 6/11/215 Ekim 15 Eylül 15 Aralık 14 Aralık 13 3/5/213 Aralık 12 Bankacılık Sistemi MK Portföyü -1.633 323. 324.6 324.9 322.9 3.8 282. 26.6 269.9 TRY DİBS (mlyr TL) -.589 231.4 232. 231.7 228.5 231.6 231. 217.8 227. Eurobond (mlyr $) -.159 25.2 25.4 25.4 24.6 24.2 2.7 23. 23.8 Özel Banka MK Portföyü -1.229 168. 169.3 17. 168.4 155.2 142.4 132. 137.4 TRY DİBS (mlyr TL) -.542 112.3 112.9 113.4 11.6 111.3 111.6 14.9 11.3 Eurobond (mlyr $) -.133 14.1 14.2 14.2 14. 13.8 11.4 13.7 14.7 Yabancı Banka MK Portföyü -.75 32.4 32.4 31.9 3.5 27.6 25.7 25.4 24. TRY DİBS (mlyr TL) -.11 25.1 25.1 24.6 23.4 24.1 23.6 23.7 22.2 Eurobond (mlyr $) -.14 1.784 1.798 1.777 1.637 1.51.729.943.94 Yurtiçi+Yurtdışı Yer.Port.(nom) 1.334 224.5 223.2 224.2 228.7 225. 27.2 25.2 187.4 Yurtiçi Yerleşikler.749 125.9 125.1 125.2 132.8 113. 1.1 89.2 88. TRY DİBS (mlyr TL).249 94.4 94.1 94. 94. 83.4 71.4 66.7 66.5 Eurobond (mlyr $).11 2.6 2.6 2.6 3.3 2.8 3.2 2.8 2.7 Yurtdışı Yerleşikler.585 98.7 98.1 99. 95.9 112. 17. 116. 99.5 TRY DİBS (mlyr TL).59 92.1 92. 92.1 88.3 15.2 11.7 111.6 95.1 Eurobond (mlyr $) -.7.28.287.293.584.553.287.384.388 Yurtdışı Yerleşiklerin payı TRY DİBS 22.% 22.% 22.% 21.5% 25.% 25.2% 28.2% 24.5% Eurobond 1.% 1.% 1.% 2.% 2.% 1.2% 1.5% 1.4%
3.11.214 17.11.214 1.12.214 15.12.214 29.12.214 13.1.215 1/27/215 2/1/215 2/24/215 3/1/215 3/24/215 4/7/215 4/21/215 5/7/215 5/22/215 6/5/215 6/19/215 3/7/215 7/2/215 8/3/215 8/17/215 8/31/215 9/14/215 9/3/215 1/14/215 1/28/215 11/12/215 TCMB Net Fonlama ve AOFM 16-2 Kasım haftasında, Merkez Bankası nın net fonlama tutarı önceki haftaya göre %1.8 düşüşle ortalama 9 milyar TL den 88 milyar TL ye geriledi. Aynı haftada fonlama maliyeti ortalama olarak %8.71 den %8.73 e yükseldi. 1, 9, 8, 7, 6, 5, 4, TCMB Net Fonlama (mn TL, sol) Ağırlıklı Fonlama Maliyeti (%, sağ) 1 1 9 9 8 8 7 7 3, 6
Ocak 14 Şubat 14 Mart 14 Nisan 14 Mayıs 14 Haziran 14 Temmuz 14 Ağustos 14 Eylül 14 Ekim 14 Kasım 14 Aralık 14 Ocak 15 Şubat 15 Mart 15 Nisan 15 Mayıs 15 Haziran 15 Temmuz 15 Ağustos 15 Eylül 15 Ekim 15 Kasım 15 Milyar Dolar Milyon Dolar Ocak 14 Şubat 14 Mart 14 Nisan 14 Mayıs 14 Haziran 14 Temmuz 14 Ağustos 14 Eylül 14 Ekim 14 Kasım 14 Aralık 14 Ocak 15 Şubat 15 Mart 15 Nisan 15 Mayıs 15 Haziran 15 Temmuz 15 Ağustos 15 Eylül 15 Ekim 15 Kasım 15 Milyar Dolar Milyon Dolar Yurtdışı Yerleşiklerin Mülkiyetindeki Menkul Değerler 6 5 4 3 2 1 DİBS Stok (Sol Eksen) DİBS Net Hareket (Sağ Eksen) 2,5 2, 1,5 1, 5-5 -1, -1,5-2, TCMB verilerine göre 9-13 Kasım haftasında yabancı yerleşikler, kur ve fiyat etkisinden arındırıldığında DİBS te 32 milyon dolarlık alış, hisse senetlerinde ise 264,5 milyon dolarlık satış yaptılar. Yabancılar yılbaşından beri DİBS te 5,7 milyar dolarlık, hissede 1 milyar dolarlık net satış yaptılar. 8 7 6 5 4 3 2 1 Hisse Senedi Stok (Sol Eksen) Hisse Senedi Net Hareket (Sağ Eksen) 6 4 2-2 -4-6 DİBS Hisse Senedi Stok 34. milyar USD 47.3 milyar USD Haftalık Net Hareket 32 milyon USD alış 265 milyon USD satış Yılbaşından beri Net Hareket 5.7milyar USD satış 1 milyar USD satış
TSKB Ekonomik Araştırmalar research@tskb.com.tr MECLİSİ MEBUSAN CAD. NO 81 FINDIKLI İSTANBUL 34427, TÜRKİYE tel: (9) 212 334 5 5 faks: (9) 212 334 52 34 215 Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş. her hakkı mahfuzdur. Bu doküman Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş. nin yatırım bankacılığı faaliyetleri kapsamında, kişisel kullanıma yönelik olarak ve bilgi için hazırlanmıştır. Bu dokümana dayalı herhangi bir işlem yapılması tarafımızdan öngörülen bir husus değildir. Belirtilen görüşler sadece bizim güncel görüşlerimizdir. Bu raporda yer alan bilgileri makul bir esasa dayalı olarak güncelleştirirken, bu konuda mevzuat, uygunluk veya diğer başka nedenlerle amaca uygunluk tam olarak sağlanamamış olabilir. Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş. ve/veya bağlı kuruluşları veya çalışanları, burada belirtilen senetleri ihraç edenlere ait menkul kıymetlerle ilgili olarak bir pozisyon almış olabilir veya alabilir; menkul kıymetler üzerinde opsiyonları olabilir veya ilgili diğer bir yatırıma girebilir; bu menkul kıymetleri ihraç eden firmalara danışmanlık yapmış, hisselerinin halka arzına aracılık veya yüklenim taahhüdünde bulunmuş olabilir. Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş. ve/veya bağlı kuruluşları bu raporda belirtilen herhangi bir şirket için yatırım bankacılığı da dahil olmak üzere önemli tavsiyeler veya yatırım hizmetleri sağlıyor veya sağlamış olabilir. Bu raporun ilgili olduğu yatırım fiyatı veya değeri, direkt veya dolaylı olarak, yatırımcıların menfaatlerine ters düşebilir. Döviz kurlarındaki herhangi bir değişmenin yatırımın değeri veya fiyatı veya bu yatırımdan sağlanan gelir üzerinde olumsuz bir etkisi olabilir. Geçmişteki performans her zaman gelecekteki performansın kılavuzu olacak demek değildir. Yatırım geliri dalgalanma gösterebilir. Bu rapor kamuya açık bilgilere dayalıdır. Doğru veya tamam olmayan hiçbir beyan yapılmamıştır. Bu rapor söz konusu menkul kıymetlerin alınması veya satılması için bir teklif, yorum ya da yatırım tavsiyesi değildir veya bu menkul kıymetlerin alınıp satılmasına yönelik bir teklif için de bir istek veya zorlama değildir. Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş. ve kendisiyle bağlantılı olan diğerleri bahsedilen şirketlerin menkul kıymetleriyle ilgili pozisyon alabilirler veya bu menkul kıymetlerle ilgili işlem yapabilirler, ayrıca bu şirketler için yatırım bankacılığı hizmetleri de verebilirler. Herhangi bir yatırım kararı yatırımcının tamamıyla kendi kişisel seçimine dayanmalıdır. Bu rapordaki bilgiler herhangi bir yatırım tavsiyesi olmayıp, raporda yer alan firmalara yatırım yapılmasından ötürü Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş. hiç bir sorumluluk kabul etmez. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.