GÜNE BŞLRKEN 17 ğustos 2009...ekonomikarastirma@halkbank.com.tr... YURTİÇİ GELİŞMELER Yurtiçi Piyasalar-Döviz B ankalararası döviz piyasasında dolar kuru bugün açılışta, euro dolar paritesinin aşağı yönlü hareketine paralel olarak Cuma günkü spot kapanışa göre yükselerek, 1.5000/1.5050 TL seviyelerinde işlem görüyor. Bankalararası piyasanın Cuma günkü spot kapanışında en iyi dolar alış ve satış kotasyonları 1.4795/1.4825 TL olmuştu. Merkez Bankası Cuma günü gösterge dolar kurunu 1.4746/1.4817, euro kurunu 2.1049/2.1151 TL, pariteyi ise 1.4275 olarak ilan etti. Bu kurlara göre TL yılbaşından bu yana dolar karşısında yüzde 3.1, euro karşısında yüzde 1.33 değer kazandı. Bugün döviz piyasasında euro dolar paritesinin yanı sıra içeride işsizlik oranı ve tüketici güven endeksi verileri takip edilecek. Yurtiçi Piyasalar Borsa İ MKB 100 endeksi, yurtdışı odaklı dalgalı bir seyir izleyerek, Cuma gününü yüzde 0.41 azalışla 44,302.92 puandan kapattı. İMKB üzerinde ağırlığı yüksek olan bankacılık endeksi Cuma gününü yüzde 0.64 azalışla 100,611.42 puandan kapattı. İMKB de işlem hacmi ise bir önceki güne göre yüzde 19 azalarak 2.26 milyar TL seviyesinde gerçekleşti. Endeks Cuma günü itibariyle bir önceki hafta sonuna göre yüzde 1.04 değer kaybederken, 2008 yılsonu kapanışına göre yüzde 64.92 değer kazandı. USD/TL 1,8 1,7 1,6 1,5 1,4 1,3 1,2 1,1 60.000 55.000 50.000 45.000 40.000 35.000 30.000 25.000 20.000 15.000 10.000 IMKB-100 ENDEKSİ 1
Yurtiçi Piyasalar Faiz B ono-tahvil piyasasında, 11 Mayıs 2011 vadeli gösterge kıymet, Cuma günü spot piyasada yüzde 9.95 ve valörlüde yüzde 9.83 seviyesinden kapandı. Gösterge tahvilin bileşik faizi Cuma günü gün içinde rekor düşük seviye olan yüzde 9.78 seviyesini gördü. Bu sabah itibariyle ise yüzde 10.03 seviyesinden işlem görüyor. Gösterge tahvil şu anda yüzde 8.6 olan fonlama maliyetinin üstünde seyrediyor. Yarınki toplantıda TCMB faiz oranlarını beklendiği gibi 50 baz puan indirirse fonlama maliyeti yüzde 8.06 seviyesine inecek. 26 24 22 20 18 16 14 12 GÖSTERGE THVİL FİZİ % 10 TCMB FİZİ(bileşik)% 8 Oca.07 Tem.07 Oca.08 Tem.08 Oca.09 Tem.09 Hazine Müsteşarlığı bugün ğustos ayı iç borçlanma programına göre yarın valörle 17 Şubat 2010 itfa tarihli TL cinsi iskontolu bonoyu ilk kez ihraç ederken, 21 Mayıs 2014 itfa tarihli TÜFE ye endeksli tahvili yeniden ihraç edecek. YURTDIŞI GELİŞMELER Yurtdışı Piyasalar Döviz E uro dolar paritesi Cuma günü 1.43 1,60 seviyelerine kadar yükselmesinin EUR/USD ardından, beklentilerden kötü gelen BD Michigan Üniversitesi tüketici güven 1,50 endeksinin tüketici talebine yönelik endişeleri artırmasıyla tekrar 1.42 li seviyelere geriledi. 1,40 Euro dolar paritesi Cuma günü en düşük 1.4158, en yüksek 1.4306 aralığında 1,30 seyretmesinin ardından günü 1.4202 seviyesinden kapatarak bir önceki güne göre yüzde 0.6 değer kaybetti. Euro dolar paritesi 1,20 sabah itibariyle ise 1.4145 seviyelerinden işlem görüyor. Bu hafta BD imalat ve konut verilerinin yanı sıra lmanya ZEW endeksi parite üzerinde etkili olacaktır. Japon yeni ise 1,10 Cuma günü en düşük 94.4 ve en yüksek 95.46 aralığında seyretmesinin ardından günü 94.91 seviyesinden kapattı. Sabah itibariyle ise 94.6 seviyesinden işlem görüyor. 2
Yurtdışı Piyasalar Borsalar BD borsaları, Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksinin beklentilerden kötü gelmesinin, ekonomik toparlanmayla ilgili endişeleri artırmasıyla Cuma gününü düşüşle kapattı. 1.600 1.500 1.400 1.300 1.200 DOW JONES VE S&P BORS ENDEKSLERİ 14.000 12.000 10.000 Dow Jones endeksi Cuma günü yüzde 0.82, S&P endeksi yüzde 0.85, Nasdaq endeksi yüzde 1.19 değer kaybetti. BD borsa vadeli işlemleri ise sabah itibariyle eksi seviyelerde işlem görüyor. Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksi ğustos ayında Mart ayından bu yana en düşük seviyeye geriledi. Zayıf 1.100 1.000 veri, tüketici talebine yönelik endişeleri artırarak endeksler üzerinde baskı yarattı. 900 800 700 600 S&P 500 (sol eksen) Dow Jones (sağ eksen) Oca.07 Tem.07 Oca.08 Tem.08 Oca.09 Tem.09 8.000 6.000 4.000 2.000 Geçen hafta Dow Jones yüzde 0.5, S&P yüzde 0.6 ve Nasdaq yüzde 0.7 geriledi. BD de bu hafta ekonomik veriler açısından yine yoğun bir hafta olacak. BD de bugün ğustos ayı New York FED imalat endeksi, yarın Temmuz ayı üretici fiyatları endeksi ve Temmuz ayı konut başlangıçları verisi, Çarşamba günü haftalık mortgage başvuruları endeksi, Perşembe günü haftalık işsizlik maaşı başvuruları, Temmuz ayı öncü göstergeler endeksi ve ğustos ayı Philadelphia FED endeksi ve Cuma günü Temmuz ayı ikinci el konut satışları verileri açıklanacak. sya borsaları ise BD tüketici güvenindeki bozulmanın küresel ekonomik toparlanmayla ilgili endişeleri artırmasıyla geriledi. Japon Nikkei endeksi, Japonya nın lmanya ve Fransa dan sonra resesyondan çıkan üçüncü G7 ülkesi olduğunu gösteren veriye rağmen yüzde 2.9 geriledi. Japonya ekonomisi 2. çeyrekte çeyrek bazında ihracat ve hükümet teşviklerinin desteğiyle yüzde 0.9 büyüdü. Beklenti Japonya ekonomisinin yüzde 1 büyümesi yönündeydi. Japonya ekonomisinin hükümetin verdiği ekonomik desteğin sağladığı geçici etki kaybolduğunda tekrar zayıf düşebileceği belirtiliyor. vrupa borsa vadeli işlemleri ise vrupa borsalarının güne düşüşle başlayacağını işaret ediyor. Yurtdışı Piyasalar Petrol/ltın P etrol fiyatları, Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksinin tüketici talebine yönelik endişeleri artırmasıyla Cuma gününü düşüşle varil başına 67.51 dolar seviyesinden kapattı. Petrol fiyatları sabah itibariyle ise varil başına 66.5 dolar seviyesinden işlem görüyor. ltın fiyatları ise petrol fiyatlarındaki düşüşe paralel olarak Cuma gününü düşüşle ons başına 945.85 dolar seviyesinden kapattı. Sabah itibariyle ise ons başına 942 dolar seviyesinden işlem görüyor. Yurtdışı Piyasa Gelişmeleri BD BD Çalışma Bakanlığı tarafından Cuma günü yapılan açıklamaya göre, BD de tüketici fiyat endeksi (TÜFE) Temmuz ayında bir önceki aya göre beklentilere paralel olarak değişim göstermedi. Gıda ve enerji fiyatlarının hesaplama dışı tutulduğu çekirdek TÜFE ise Temmuz ayında yüzde 0.1 artış gösterdi. TÜFE, Haziran ayında bir önceki aya göre yüzde 0.7, çekirdek TÜFE ise yüzde 0.2 artış göstermişti. Yıllık bazda bakıldığında ise TÜFE Haziran ayındaki yüzde -1.4 seviyesinden Temmuz ayında yüzde -2.1 seviyesine geriledi. Çekirdek TÜFE nin yıllık artışı ise Haziran ayındaki yüzde 1.7 seviyesinden Temmuz ayında yüzde 1.5 seviyesine geriledi. 7,0 6,0 5,0 4,0 3,0 2,0 1,0 0,0-1,0-2,0 BD TÜFE (%) Enflasyon YY Çekirdek Enflasyon YY FED Enflasyon Hedefi -3,0 Oca.02 Tem.03 Oca.05 Tem.06 Oca.08 Tem.09 3
BD de Cuma günü yapılan açıklamaya göre, sanayi üretimi Temmuz ayında bir önceki aya göre yüzde 0.5 artarken, kapasite kullanımı yüzde 68.5 oldu. Beklentiler sanayi üretiminin yüzde 0.3 artması, kapasite kullanımının ise yüzde 68.3 olması yönündeydi. Sanayi üretimi Haziran ayında yüzde 0.4 azalış göstermişti. çıklamada ayrıca Haziran ayında yüzde 68 olarak açıklanan kapasite kullanımı yüzde 68.1 olarak revize edildi. Sanayi üretimi Temmuz ayı itibariyle bir yıl öncesine göre yüzde 13 gerilemiş durumda bulunuyor. BD Cuma günü yapılan açıklamaya göre, Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksi, ğustos ayında Temmuz ayındaki 66 seviyesinden 63.2 seviyesine gerileyerek beklentilerin altında geldi. Reuters anketine göre endeksin ğustos ayında 68.5 değerini alması bekleniyordu. Yurtdışı Piyasa Gelişmeleri- Diğer vrupa Birliği İstatistik Kurumu Eurostat tarafından Cuma günü yapılan açıklamaya göre, Euro bölgesinde tüketici fiyatları Temmuz ayında aylık bazda ve yıllık bazda yüzde -0.7 seviyesinde gerçekleşti. Haziran ayında yıllık bazda yüzde -0.1 seviyesinde gerçekleşen verinin daha önce geçici verilere göre Temmuz ayında yüzde -0.6 seviyesinde gerçekleştiği açıklanmıştı. Beklentiler bu oranın revize edilmemesi yönündeydi. Enerji ve gıda fiyatlarının dahil edilmediği çekirdek enflasyon ise Temmuz ayında aylık bazda yüzde 0.5 azalırken, yıllık bazdaki artış yüzde 1.2 olarak gerçekleşti. Çekirdek enflasyon bir önceki ay aylık bazda değişim göstermemiş, yıllık artış oranı ise yüzde 1.3 olmuştu. 5,0 4,0 3,0 2,0 1,0 0,0-1,0 ECB Enflasyon Hedefi Euro Bölgesi TÜFE (%) Enflasyon YY Çekirdek Enflasyon YY Oca.02 Nis.03 Tem.04 Eki.05 Oca.07 Nis.08 Tem.09 Bugün çılışlar S abah itibariyle EUR/USD 1.4123 1.4194, GBP/USD 1.6408 1.6518, USD/JPY 94.4 94.86, USD/CHF 1.0729-1.0773, altın fiyatları ons başına 942.30 947.85 dolar, BD ham petrolü 66.5 dolar ve Brent ham petrolü 71 dolar seviyelerinde işlem görüyor. LIBOR oranları; 1 ay 0.27250, 3 ay 0.42938, 6 ay 0.83188, 1 yıl 1.39000, EURIBOR oranları; 1 ay 0.515, 3 ay 0.869, 6 ay 1.120, 1 yıl 1.342, TRYIBOR oranları 1 ay 8.1000, 3 ay 8.2000, 6 ay 8.6813, 1 yıl 9.5438, gösterge 10 yıllık BD Hazine tahvili getirisi %3.5259, 2030 vadeli Türkiye tahvili 153.813/154.563 seviyelerinde bulunuyor. 4
Orkide SLTIK/Bölüm Müdürü...0212 3930395...orkide.ercumentsaltik@halkbank.com.tr... Mustafa TEMİZKN/Uzman Yrd.... 0212 3930358...mustafa.temizkan@halkbank.com.tr... Türkiye Halk Bankası.Ş. Hazine Yönetimi, bilgilendirme amacıyla sunduğu bu yayının hazırlanmasında gerekli özeni ve dikkati göstermesine rağmen, oluşabilecek hata ve eksikliklerden ve yayının ticari amaçlı kullanımından doğabilecek zararlardan sorumlu tutulamaz. Sunulan bilgi, görüş ve veriler herhangi bir yatırım aracını alım veya satım önerisi olarak kabul edilemez. Bilgiler Reuters dan alınmıştır. 5