Küresel gelişmeler, Türkiye ekonomisi ve bankacılık sektörü. 21 Ocak 2015

Transkript

1 Küresel gelişmeler, Türkiye ekonomisi ve bankacılık sektörü 21 Ocak 2015

2 Sunum Yönetim Kurulu Başkanı Hüseyin Aydın ın değerlendirmesi Küresel ekonomi Türkiye ekonomisi Bankacılık sektörü 2

3 Değerlendirme Ekonomik faaliyette daha iyi bir yıl bekliyoruz. Büyüme tüm sektörler için önemlidir. İstikrarın korunmasına dikkat edilmelidir. Dünyanın hali belirsizliklerle dolu, ihtiyatı elden bırakmamak gerekiyor. İç tasarruf artışı sürdürülebilir büyüme için elzemdir. Ekonomi yönetimi, BDDK ve Merkez Bankası tarafından bankacılık sektörü ile ilgili alınan önlemler etkili oldu ve beklenen sonuçlar alınıyor. 3

4 Değerlendirme Bilançosunun üçte ikisi kredilerden oluşan bankacılık sektörü ekonomik büyümeyi ve müşterilerinin mali gücünü daha fazla önemsiyor. Finansal sektörde reformlardan sonra sıra reel sektöre geldi. Üretim, yatırım ve ihracatı özendirecek düzenleme ve uygulamalara ihtiyaç var. Üretim, yatırım ve ihracata kullandırılan kredilerde aracılık yüklerinin hafifletilmesi büyümeyi destekleyecektir. Hükümetimiz tarafından açıklanan eylem programı kurumsal kredi artışını destekleyen düzenlemeler içermektedir. 4

5 Değerlendirme Türkiye nin büyümesine katkı sağlayan ve finansal matematiği doğru olan her girişimi destekleriz. Bankaların en önemli varlık nedeni budur. Bankaların üzerinde çok ağır yükler var. Bu yükler kredi maliyetini artırıyor ve büyümeyi yavaşlatıyor. Sermaye kıt ve pahalı, yeni düzenlemeler ile daha da pahalı hale geliyor. Sermayeyi kullanırken çok dikkatli davranmak zorundayız ekonomik hedeflerine ulaşmak için bankaların özkaynakları güçlü ve bilançoları sağlam olmalıdır. 5

6 Küresel ekonomi Yavaş büyüme kaygısı hala var ABD de toparlanma hızlandı AB de toparlanma gecikiyor Seçilmiş göstergeler 2015 yılı tahminleri Büyüme Enflasyon Borç stoku* % % Gsyh'ya oranı (%) Dünya Gelişmiş ülkeler AB ülkeleri Gelişmekte olan ülkeler Çin ekonomisi ve GOÜ de büyüme daha yavaş Türkiye * 2014 yılı tahminleri Kaynak: IMF, WEO, Ekim 2014, Ocak 2015 Kalkınma Bakanlığı Enflasyon kaygısı henüz yok. 6

7 Büyümenin önündeki riskler ve belirsizlikler ABD de faiz oranlarında yükselme; ne zaman/ hangi düzeyde? Gelişmiş ülkelerde yüksek kamu borç stoku AB de finansal sektörde mali bünye sorunları Sermaye hareketlerinin dalgalı seyri Finansal sektörde sıkılaştırma Jeopolitik gelişmeler 1,189 IIF, October ,153 Gelişmekte olan ülkelere özel sermaye hareketi (Milyar dolar, net) 1,232 1,156 1,032 1, t 14 t 15 t 7

8 Büyüme için fırsatlar Petrol fiyatlarında düşüş Büyüme üzerinde 0,3-0,7 puan pozitif etki Düşük faiz oranları Petrol fiyatı * (Ortalama, ABD/varil) * 6 Ocak 2015 itibariyle Kaynak: Kalkınma Bakanlığı, Bloomberg AB de toparlanmanın hızlanması AB de bankacılıkta ortak denetim G20; büyüme için küresel işbirliği GOÜ de mevcut büyüme hızı potansiyel büyümenin altında Reel faiz oranı % * G7 ağırlıklı ortalama Türkiye** * Tahmin ** Dibs, yıllık ortalama, Gsyh deflatörüne göre gerçekleşmiş Kaynak: IMF, WEO, Ekim

9 Dünya ekonomisi ve Türkiye Petrol fiyatlarındaki düşüş 10 8 Gsyh (yıllık % değ) Küresel büyümeye yakın Düşük tasarruf oranı Dış kaynağa hassasiyet Yüksek enflasyon Yüksek aracılık maliyeti Kısa vadeli kaynak yapısı ,4 Tasarruf ve yatırım düzeyi (Gsyh'nın oranı, % 2014) 32,6 Dünya GOÜ TR 25,5 24,8 14,9 GOÜ Dünya TR 20,6 Tasarruf oranı Yatırım oranı 9

10 Öncelikler Beklentiler Büyümenin sürdürülmesi Makro dengelerin sağlam tutulması Tasarruf oranının yükseltilmesi Fiyat istikrarı Finansal istikrar Yatırım, üretim ve ihracata destek Reform programı Büyümede hızlanma Enflasyonda düşüş Faiz oranlarında düşüş Bankacılık düzenlemeleri İhtiyatlılık Üretim, ihracat ve yatırım kredilerinin özendirilmesi Reel ve finansal sektörde güçlü mali yapı 10

11 Gerçekleşmeler Seçilmiş bilanço kalemleri Milyar TL Aralık Likit değerler Krediler 1,065 1,256 Menkul değerler portföyü Mevduat 1,015 1,129 Repo Bankalara borçlar Yurtiçi Yurtdışı Özkaynak Toplam aktif/pasif 1,732 2,000 * 2014 aktif/pasif tahmin 11

12 Tahminler Bankacılık sektörü Yıllık % değişme Ortalama En düşük En yüksek Krediler Mevduat T. aktif Net kar Seçilmiş rasyolar (%) Kredi/Gsyh Kredi/mevduat Kredi/T. aktif Mevduat/aktif Ortlama özkaynak karlılığı Ortalama aktif karlılığı

13 12 TUFE (12 aylık değişme), MB ortalama fonlama maliyeti (%) 12 MB ortalama fonlama maliyeti ve mevduat faizi (%) Mart H E A 14 Mart H E A 4 13 Mart H E A 14 Mart H E A TUFE MB fonlama maliyeti 3 ay vadeli TL mevduat MB fonlama maliyeti 18 MB ortalama fonlama maliyeti ve ticari ve ihtiyaç kredi faizi (%) 4 Ticari kredi faizi ve mevduat faizi arasındaki marj (%) Mart H E A 14 Mart MB fonlama faizi Konut İhtiyaç Ticari H E 0 13 Mart H E A 14 Mart H E A 13

14 Aracılık maliyet endeksi (2012 Aralık =100) M H E A 14 M H E K Ticari kredilerde aracılık maliyeti Kasım 2014 Maliyete Pay etki (%) (%) Mevduat paçal maliyet Kamusal yükler Operasyon maliyeti ve risk primi Özkaynak karlılığı Toplam

15 Bankacılıkta düzenleme yükleri Vergi ve vergi dışı yükümlülükler Bankacılık sektörüne vergi dışı yükler Gider artıran Zorunlu karşılıkların yükseltilmesi Şube harcı TMSF primlerinin yükseltilmesi Kredi kartı düzenlemeleri Genel karşılık oranının yükseltilmesi Risk ağırlıklarının değişmesi Gelir azaltan Zorunlu karşılıklara faizin sıfırlanması Kredi kartı düzenlemeleri Yatırım fonları komisyonlarına sınır Ücret, komisyon ve masraf düzenlemesi* *2014 son çeyreğinden itibaren Bankacılıkta vergi ve vergi dışı yükümlülükler Brüt karın yüzdesi (ortalama) Vergi 19.9 Vergi benzeri (resim, harç) 5.6 Vergi dışı yükler 20 Toplam yük 45.5 Yıllık ortalama yük: 6-8 milyar TL 15

16 Kredi (2010 Aralık sabit kurlar ile, yıllık % değ) Mrt Haz Eyl Ara 14 Mrt Haz Eyl Ara Toplam Ticari Bireysel Resmi olmayan hedef Mevduat (2010 Aralık sabit kurlar ile, yıllık % değ) 13 Mrt Haz Eyl Ara 14 Mrt Haz Eyl Ara Toplam Gerçek kişi 16

17 Kredi ve mevduat büyüme farkı ve cari açık (%) Mrt Haz Eyl Ara 14 Mrt Haz Eyl Ara Kredi büyümesi-mevduat büyümesi Cari açık/gsyh 17

18 Kredi stoku (% dağılım) Kurumsal KOBİ Bireysel krediler Konut Taşıt İhtiyaç Diğer Kredi kartları Toplam Kredi stoku (gsyh'ya oranı %) Kurumsal KOBİ Bireysel krediler Konut Taşıt İhtiyaç Diğer Kredi kartları Toplam

19 Tahsili gecikmiş alacaklar/krediler (%) Toplam Kurumsal Bireysel Tüketici Kredi kartları KOBİ Kobiler için 2014 Kasim itibariyle 19

20 Özkaynaklar (Milyar TL) Net kar (Milyar TL) Ksm Özkaynaklar (Milyar dolar) Ksm Net kar (Milyar dolar) Ksm Ksm 20

21 Ortalama özkaynak karlılığı ve Dibs faizi (Yıllık, %) 14,5 13,1 11,4 8,4 8,0 9, Ksm OÖKK DiBs faiz oranı 1,8 Ortalama aktif karlılığı (yıllık, %) 1,6 1, Ksm 21

22 Finansal kurumların piyasa değeri (milyar dolar) Finansal kurumlar; PD/DD Finansal kurumların piyasa değeri / Borsa İstanbul piyasa değeri (%) 1.91 Borsa İstanbul PD/DD

23 Büyümenin ve kredilerin sürdürülebilirliği Özkaynak artışının özendirilmesi Reel ve finansal sektörde; mali yapının güçlü olması karlılığının artırılması dış rekabet gücünün iyileştirilmesi Borçlanma maliyetinin düşürülmesi Aracılık maliyeti Risk katsayıları Üretim maliyeti üzerindeki yükler Stratejik öneme sahip sektörlerin suni dış rekabete karşı desteklenmesi Damping, anti-damping uygulamalarına daha etkin ve hızlı önlem alınması 23

24 2023 hedefleri ve bankacılık Varsayımlar ve tahminler Birim Varsayım/tahmin Gsyh Ortalama reel büyüme, % 5 Enflasyon Ortalama, % 4.5 T. aktif Ortalama % değişme 12.5 T. aktif (2023) Milyar TL 5,825 Toplam aktif/gsyh % 139 Kredi Ortalama % değişme 14 Kredi (2023) Milyar TL 3,659 Kredi/gsyh (2023) % 87 Kredi/toplam aktif (2023) % 63 Özkaynaklar (2023) Milyar TL 612 Özkaynaklar/toplam aktif % 11 Özkaynaklar/kredi % 17 Net kar artışı (% 25 kar dağıtımı varsayımı) Ortalama % değişme 15 24

25 Teşekkür ederiz. 25