31 Aralık BDDK Konsolide Olmayan Finansal Sonuçlarına İlişkin. Sunum

31 Aralık 2014 BDDK Konsolide Olmayan Finansal Sonuçlarına İlişkin Sunum

Global Görünüm Ekonomik Göstergeler Yatırımcı İlişkileri / 2014 BDDK Konsolide olmayan finansal sonuçlarına ilişkin sunum 4Ç14 Küresel para politikalarındaki karışık görünüm ve petrol fiyatlarındaki sert düşüşle, belirsizlikler sürdü Faiz Oranlarının Gelişimi 1 wk-repo 1 hafta vadeli rate repo faizi O/N Gecelik Lending Borç (Upper-end) Verme (tavan) Avg. Ortalama CBRT funding TCMB fonlama rate faizi O/N Gecelik Borrowing Borç Alma (Lower-end) (taban) Benchmark Gösterge tahvili bond rate faizi 12.0% %12,0 10.0% %10,0 8.0% %8,0 6.0% %6,0 %11,25 %8,5 %8,25 %8,0 %7,5 1Ç14 2Ç14 3Ç14 2014 GSYİH Büyümesi (yıllık) %4,8 %2,2 %1,7 %2,6 * Enflasyon (yıllık) %8,4 %9,2 %8,9 %8,2 Gösterge Tahvil (çeyrek ortalaması) TCMB fonlama faizi (çeyrek ortalaması) %10,8 %9,1 %8,9 %8,5 %9,2 %9,8 %8,4 %8,4 4.0% %4,0 2.0% %2,0 Aralık Dec-13 2013 Şubat Feb-14 2014 Nisan Apr-14 2014 Haziran Jun-14 2014 Ağustos Aug-14 2014 Ekim Oct-14 2014 Aralık Dec-14 2014 Cari Açık/GSYİH %7,4 %6,5 %5,9 %5,7 * ABD Doları/TL 1 (çeyrek ortalaması) 2,22 2,11 2,16 2,26 Küresel piyasalarda (i) Küresel büyüme endişeleri, (ii) Rusya da yaşanan çalkantılar, (iii) Küresel para politikaları görünümlerinde devam eden belirsizlikler ile volatilite devam etti Yılsonuna doğru yaşanan gelişmeler; (i) Avrupa, Japonya ve Çin ekonomilerinin hız kazanacağı beklentisi, (ii) Rusya da kura yapılan dramatik müdahale, (iii) Hızla düşen petrol fiyatlarının farklı piyasalarda değişen etkiler yaratması Aralık ayında yıllık enflasyon, düşen enerji fiyatları, gıda enflasyonundaki normalleşme ve baz etkisi desteğiyle, Kasım ayındaki %9,2 seviyesinden %8,2 ye indi. 3. Çeyrek GSYİH büyümesi, kuraklık sonucu tarım sektöründeki sert daralmanın ağırlıklı katkısıyla, beklenenden düşük geldi (Yıllık %1,7, piyasa beklentisi %2,9). 4. Çeyrek için öncü göstergeler, ılımlı iç talep ve yatırımlarda sınırlı iyileşmeye işaret ediyor. Merkez Bankası politikasındaki sıkı duruş korundu Gerekli görüldüğünde likidite politikası aktif olarak kullanılıyor. 1 ABD Doları/ TL Merkez Bankası alış kuru *Tahmin 2

Regülasyon etkileri ve piyasadaki volatiliteye rağmen üstün performans Net Kâr (Milyon TL) 2014 2013 3.200 Açıklanan Net Kâr 163 Genel karşılık regülasyon etkisi 165-3 105 47 Tüketici Hakem Heyeti giderleri Takipteki krediler satış geliriyle takipteki krediler karşılama oranını yükseltmek için ayrılan ek karşılık farkı (-) Bir defaya mahsus giderler Serbest karşılıklar Diğer karşılıklar 3.677 Karşılaştırılabilir Net Kâr Net Kâr 3.006 3.286 164 160 0 110 24 42 Karşılaştırılabilir Ortalama Aktif Kârlılığı Oranı: %1,8 Likit, düşük riskli ve güçlü sermaye tabanıyla öne çıkan bilanço Aktif bilanço yönetimi Yasal oranların oldukça üstünde likidite karşılama oranı Korunan aktif kalitesi & güvenli karşılık seviyesi Sağlam sermaye yapısı -- En yüksek Çekirdek Sermaye Oranı* İyi yönetilen Net Faiz Marjı Dinamik aktif-pasif yönetimi Net Faiz Marjı yıllık artışı 6 baz puan Net Ücret ve Komisyonlarda üstün performans Yüksek bazın üstüne %13 büyüme Açıklanan Net Kâr Genel karşılık Rekabet Kurulu Takipteki krediler Serbest karşılık regülasyon etkisi ceza giderleri satış geliriyle takipteki krediler karşılama oranını yükseltmek için ayrılan ek karşılık farkı iptali Vergi cezası ödemesi Diğer karşılıklar Karşılaştırılabilir Net Kâr Disiplinli maliyet yönetimi *Eylül 2014 itibarıyla, rakipler arasında, konsolide olmayan verilere göre 3

Aktif yapısının stratejik gelişimi Müşteri kaynaklı aktiflerin artan katkısı --Kredilerin payı en yüksek seviyeye ulaştı Aktiflerin Dağılımı 1 (%, milyar TL) Getirisiz Aktifler Zorunlu Karşılıklar* Diğer Getirili Aktifler Menkul Kıymetler %11 %2 196,9 214,9 218,9 %8,4 %8,6 %9,0 %9,6 %9,2 %9,3 %5,0 %4,0 %3,9 %17,7 %18,4 %17,7 Yıllık Büyüme 2013 2014 Aktifler %23 %11 Krediler 2 %29 %13 Çeyreksel Büyüme Krediler 2 Menkul Kıymetler 4Ç13 %5 %0 Menkul Kıymetler -%4 %15 > Kredilerde ılımlı & disiplinli büyüme > Net Faiz Marjını destekleyen, stratejik menkul kıymetler yatırımları Krediler %59,2 %59,8 %60,2 1Ç14 %2 %9 2Ç14 %2 %1 > Sektörle paralel, ılımlı kredi büyümesi > İtfa olan menkul kıymetlerin yerini alan cazip faizli alımlar o Sabit getirili Eurobondlar o TÜFEX tahvil & diğer değişken getirili menkul kıymetler 3Ç14 %6 %5 > İvmelenen, aynı zamanda disiplinli ve kârlılık odağını koruyan kredi büyümesi > İtfa olan ve satılan menkul kıymetlerin yerini alan sabit getiri li menkul kıymet alımları Getirili Aktifler/Aktifler 2013 3Ç14 3Q14 2014 %82 %82 %82 4Ç14 -%1 %2 > Kredilerde seçici büyüme > TL sabit getirili ve değişken faizli menkul kıymetlerde itfalar; cazip faizlerle YP portföyüne alımlar *TL zorunlu karşılıklara Kasım 2014 itibarıyla TCMB tarafından faiz ödenmeye başlanmıştır ve faiz ödenen zorunlu karşılık hacmi toplam rezervlerin %3 ünü oluşturmaktadır. 1 Bilanço kalemlerindeki reeskont, getirisi olmayan aktiflerde gösterilmiştir. 2 Canlı nakdi krediler 4

Aktif olarak şekillendirilen menkul kıymetler portföyü Yatırımcı İlişkileri / 2014 BDDK Konsolide olmayan finansal sonuçlarına ilişkin sunum Toplam Menkul Kıymetler (milyar TL) 36,3 %9 %91 %9 39,4 %14 %86 %1 40,0 %15 %85 4Ç13 4Q13 1Q14 1Ç14 2Ç14 2Q14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 TL FCYP TL Menkul Kıymetler (milyar TL) %15 (%1) %5 42,0 %19 %81 (%1) 41,7 %21 %79 33,1 Sabit: %32 %2 TÜFE ye endeksli %41 Diğer değişken: %27 33,8 Sabit: %32 TÜFE ye endeksli %43 Diğer değişken: %25 %0 33,9 Sabit: 28% TÜFE ye endeksli %45 Diğer değişken: %27 %1 34,1 Sabit: %28 TÜFE ye endeksli %45 Diğer değişken: %27 (%4) 32,9 Sabit: %27 TÜFE ye endeksli %45 Diğer değişken: %28 4Ç13 4Q13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 Menkul Kıymetler 1 in Aktifler içindeki payı en düşük seviyeye indi %17,7 4Ç14 te; TL sabit getirili & TÜFE ye endeksli menkul kıymet portföyünden itfalar gerçekleşti YP portföyü, cazip spreadlerde Eurobondlarla desteklendi Toplam Menkul Kıymetler Dağılımı Vadeye Kadar Elde Tutulacak 50.4% Alım Satım Amaçlı %1,4 Satılmaya Hazır %48,1 Gerçekleşmemiş kazanç (vergi öncesi) Aralık sonu itibarıyla ~175 milyon TL YP Menkul Kıymetler (milyar ABD Doları) 1,5 Sabit: %59 Değişken: %41 %79 2,7 Sabit: %79 Değişken: %21 %10 %155 2,9 Sabit: %79 Değişken: %21 %19 3,5 Sabit: %83 Değişken: %17 %9 3,8 Sabit: %84 Değişken: %16 4Ç13 4Q13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 > 9A14: %62 & 2013: %66 1 Reeskontlar hariç Not: Menkul kıymetler portföyünün sabit getirili / değişken faizlli kırılımı, Banka nın konsolide olmayan Yönetim Raporlama verilerine göredir. 5

Seçici kredi büyümesi Toplam Kredilerin Dağılımı (milyar TL) %13 TL Krediler 1 YP Krediler 1 (ABD Doları) İşletme Kredileri %2 %6 %2 %2 130,2 133,4 122,6 118,2 120,7 %63,1 %63,8 %63,9 %63,4 %62,5 %16 73,0 75,0 76,9 81,7 84,9 %4 %6 %3 %3 4Q13 4Ç13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 (%1) 21,3 21,6 21,8 21,5 21,1 (%1) (%2) %1 %1 4Q13 4Ç13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 Kredi Kartları Bireysel Krediler (kredi kartları hariç) %12,8 %24,7 %11,9 %24,7 %11,7 %25,3 %11,2 %25,0 %11,1 %25,1 4Ç13 1Ç14 2Ç14 3Ç14 4Ç14 TL Krediler/Toplam %62 %62 %63 %63 %64 YP Krediler/Toplam %38 %38 %37 %37 %36 İtici güçler: TL işletme kredileri* o Bütçelenenin üstünde, yıllık %28 büyüme Kârlı tüketici ürünleri o Konut & Destek Kredileri YP kredilerde 2015 yılında özellikle yatırım kredileri kaynaklı toparlanma bekleniyor ABD Doları/TL 2,120 2,115 2,097 2,250 2,305 1 Canlı nakdi krediler * TL İşletme kredileri, kredi kartları ve bireysel krediler hariç TL kredileri temsil eder 6

Kârlı ürünler & disiplinli kredi fiyatlaması öncelikli olmaya devam ediyor Bireysel Krediler 1 (milyar TL) Konut Kredileri (milyar TL) Kredi Kartları (milyar TL) %9 %14 (%2) 43,0 42,9 44,1 45,9 46,9 13,7 13,9 14,4 15,0 15,6 15,1 14,4 14,3 14,6 14,8 %0 %3 %4 %2 %4 %4 (%5) (%1) %2 %3 %2 %1 4Q13 4Ç13 1Ç14 1Q14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 4Q13 4Ç13 1Ç14 1Q14 2Ç14 2Q14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 4Ç13 4Q13 1Ç14 1Q14 2Ç14 2Q14 3Ç14 3Q14 4Q14 4Ç14 Oto Kredileri (milyar TL) Destek Kredileri 2 (milyar TL) Pazar Payları 3 (%8) %17 2.8 16,2 16,5 15,2 14,0 14,5 1,5 1,4 1,3 1,3 1,4 %1 %5 %7 %3 (%6) (%3) (%3) %5 4Ç13 4Q13 1Ç14 1Q14 2Ç14 2Q14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 4Q13 4Ç13 1Ç14 1Q14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 Yıllık Çeyreksel Aralık 2014 Sıralama 4 Bireysel Krediler 1 %13,8 #1 Konut %13,7 #1 Taşıt %21,9 #1 Destek %11,2 #3 Üye İşyeri Cirosu (Yıllık) %19,8 #2 Kredi Kartı Müşteri Sayısı %14,3 #1 1 Bireysel kredi kartları, tek hesap kredileri ve diğer kredileri içermektedir. 2 Diğer bireysel kredileri ve tek hesap kredileri içermektedir. 3 Sektör verileri mevduat bankaları 2 Ocak 2015 itibarıyla BDDK haftalık verilerine göredir. 4 Özel bankalar arasında 3Ç14 itibarıyla olup, «Üye İşyeri Cirosu» ve «Kredi Kartı Müşteri Sayısı» sıralamaları Aralık 2014 itibarıyladır. 7

Korunan yüksek aktif kalitesi -- ılımlı büyüme ve regülasyon etkilerine paralel olarak takipteki krediler oranında hafif artış Takipteki Krediler Oranı 1 Küresel Kriz & Sert İniş İyileşme Yumuşak İniş GSYİH Büyümesi %0,7 -%4,8 %9,2 %8,8 %2,1 %4,1 Makro İhtiyati Tedbirler %2,6 3 Kredi Türlerine Göre Takipteki Krediler 1 Tüketici Kredileri (toplam kredilerin %25 i) (Bireysel & KOBİ Bireysel) İşsizlik Oranı 2 %13,1 %12,7 %10,7 %9,2 %9,5 %9,1 Sektör TK satışları ve aktiften silinenler hariç %3,9 Garanti* TK satışları ve aktiften silinenler hariç %2,7 Sektör Garanti %3,4 %2,4 %5,9 %4,8 %5,2 %4,3 %4.6 %3,4 %3,6 %2,9 %3,7 %4,1 %3,8 %4,0 %2,4 %3,0 %2,9 %10,6 4 %3,3 %2,6 %2,8 %2,6 %2,8 %1,8 %2,3 %2,1 %2,4 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 %2,6 %2,1 %2,1 %2,3 %2,5 %2,5 %1,9 %2,0 %2,3 %2,1 4Q13 4Ç13 1Q14 1Ç14 2Ç14 2Q14 3Q14 3Ç14 4Ç14 4Q14 Kredi Kartları (toplam kredilerin %11 i) %6,4 %5,7 %5,9 %6,2 %5,0 %4,4 %4,2 %4,2 %4,6 %4,0 satışlar ağırlıklı olarak kredi kartları & bireysel krediler portföylerinden Net Çeyreksel Takipteki Krediler (milyar TL) Yeni Takipteki kredi girişleri Tahsilatlar Aktiften silinenler 141 51 282 322 261 194 426 487-138 -130-222 -177 Takipteki -141 kredi satışı Takipteki -138 1Ç14 kredi satışı 2Ç14 3Ç14 4Ç14 Güçlü teminatları olan çeşitli sektörlere verilen ticari krediler 310 4Ç13 4Q13 4Ç13 1Ç14 1Q14 1Ç14 2Ç14 2Ç14 2Q14 3Ç14 3Q14 3Ç14 4Ç14 4Ç14 4Q14 İşletme Kredileri (KOBİ kredileri dahil) (toplam kredilerin %64 ü) %2,6 %2,5 %2,4 %2,5 %2,5 %1,8 %1,8 %1,9 %2,0 %2,0 4Q13 4Ç13 1Q14 1Ç14 2Ç14 2Q14 3Ç14 3Q14 4Ç14 4Q14 1 Garanti ve sektör için takipteki krediler oranı ve kredi türlerine göre dağılım, karşılaştırılabilir olması için BDDK konsolide olmayan verilere göre hesaplanmıştır. (Sektör verileri 2 Ocak 2015 itibarıyladır) 2 Mevsimsellikten arındırılmış 3 Tahmin 4 Ekim 2014 itibarıyla * 2008, 2009, 2010, 2011, 2012, 2013,2014 yıllarında aktiften silinen tutarlardan arındırılmıştır. Kaynak: BDDK, TBD & TCMB Garanti Sektör 8

Takipteki kredileri karşılama oranı güvenli seviyelerde Yatırımcı İlişkileri / 2014 BDDK Konsolide olmayan finansal sonuçlarına ilişkin sunum Çeyreksel Özel Karşılıklar (milyon TL) Takipteki Krediler portföyüne, güçlü teminatları olan ticari krediler kaynaklı girişler 274 110 164 238 203 26 203 212 Çeyreksel Genel Karşılıklar (milyar TL) 247 298 4Ç13 4Q13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 Genel karşılıklarda regülasyon etkisi Takipteki krediler karşılama oranını %81 seviyesinde korumak için ayrılan ek karşılık 426 19 160 298 Özel Karşılık Maliyeti 93bp Genel Karşılık Maliyeti 34bp Sektör %74 Faaliyet Planında (FP) öngörülen oran %76 - Tahsilat 25bp = Regülasyon - = Etkisi 12bp Net Özel Karşılık Maliyeti 68bp Genel Karşılık Regülasyon Etkisi hariç 22bp 258 142 116 174 41 89 65 65 40 133 41 49 24 105 40 65 4Ç13 4Q13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 Not: Sektör verileri, 2 Ocak 2015 itibarıyla BDDK mevduat bankaları haftalık verileridir. Toplam Brüt Karşılık Maliyeti 127bp Tahsilatlar, Regülasyon Etkisi 37bp - = Genel Karşılık Maliyeti 89bp Faaliyet Planıyla paralel gerçekleşme Özel karşılıklar karşılama oranı: %76; %81 korundu Regülasyon sebebiyle KOBİ ve ihracat kredi karşılıklarında yapılacak iptaller henüz gerçekleşmedi, pozitif etki korundu 9

Aktif olarak yönetilen fonlama yapısı Mevduatların artan katkısı --mevduatlarda kredilerin büyümesine paralel seviyede büyüme Pasiflerin Dağılımı İhraç Edilen Menkul Kıymetler Alınan Krediler %5,3 %6,4 %6,1 %15,0 %14,8 %14,6 TL Mevduatlar (milyar TL) %4 Repo işlemlerinden sağlanan fonlar Vadeli Mevduatlar Vadesiz Mevduatlar Özkaynaklar Diğer %7,4 %6,8 %5,2 Maliyetli pasifler: Maliyetli pasifler: %42,6 %40,7 %42,7 %70 %69 %11,2 %12,1 %12,1 %11,5 %11,7 %11,9 %7,0 %7,5 %7,5 3 2013 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 Maliyetli pasifler: %69 Yasal oranların oldukça üstünde Likidite Karşılama Oranı Toplam: %147 yasal oran: %60 YP: %127 yasal oran: %40 59,7 57,1 59,5 58,4 (%4) (%2) %4 %7 62,3 2013 1Ç14 1Q14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Ç14 4Q14 4Ç14 Vadesiz Mevduat (milyar TL) YP Mevduatlar (milyar ABD Doları) 20% %14 24,7 25,9 26,4 22,1 22,7 1,5 1,9 1,9 1,2 1,2 %2 %5 %9 %3 20,9 21,5 23,2 24,0 24,5 Vadesiz Bankalar Mevduatı Vadesiz Müşteri Mevduatı Vadesiz/ Toplam Mevduat ~%22 Sektör 1 ort. %18 22,1 %13 24,9 24,4 24,7 25,2 %2 %1 (%2) 2013 1Ç14 1Q14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Ç14 2014 2013 1Ç14 1Q14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Ç14 2014 1 2 Ocak 2015 itibarıyla BDDK haftalık verileri, sadece mevduat bankaları için 10

uzun vadeli alternatif fonlama kaynaklarıyla destekleniyor Düzeltilmiş Kredi/Mevduat Oranı (Milyar TL) Alternatif kaynaklarla fonlanan krediler > Kredi / Müşteri Mevduatı oranı : ~ %111 ile 2013 e göre sabit seviyede Uzun vadeli diğer bilanço kaynaklarıyla fonlanmış krediler hariç Kredi / Müşteri Mevduatı oranı: hala güvenli seviyede Çeşitlendirilmiş fonlama kaynakları: TL bono Nominal 3,4 milyar TL tutarında TL bono bakiyesi Sendikasyonlarda yenileme oranı %100 ün üzerinde Nisan 2014: 1,1 milyar Avro 1 yıl vadeli Euribor%0,90 maliyetle Kasım 2014: Toplam tutarı 1,3 milyar ABD Doları, 1 yıl vadeli Euribor%0,90 & Libor%0,90 maliyetle Orta Vadeli Tahvil (MTN) Programı dahilinde yapılan ihraçlar Toplam ~1,26 milyar* ABD Doları tutarında ve USD, EUR, JPY, CHF, CZK para birimlerinde yapılan ihraçlar MTN Programı dahilinde Japon Yeni cinsinden ihraç yapan ilk ve tek Türk Bankası Seküritizasyonlar 4Ç13 te 1,1 milyar ABD Doları tutarında, 21 yıl vadeli 1Ç14 te 550 milyon ABD Doları tutarında, 20 yıl vadeli 2Ç14 te 500 milyon ABD Doları tutarında, 5 yıl vadeli Eurobond ihraçları Temmuz 2014: 500 milyon Avro nominal tutarlı, getirisi %3,5; kupon faizi %3,375 Nisan 2014: 750 milyon ABD Doları nominal tutarlı, getirisi %4,8; kupon faizi %4,75 Uluslararası Finansal Kurumlar Kredileri 4Ç14 te; 75 milyon Avro tutarında 6 yıl vadeli & 25 milyon Avro tutarında 5 yıl vadeli borçlanma KOBİ lere verilecek kredilerde kullanılmak üzere Avrupa Kalkınma Bankası ndan (EIB) TL finansman sağlayan ilk ve tek Türk bankası *Aralık 2014 itibarıyla 11

Uzun vadeli sürdürülebilir büyümeyi destekleyen güçlü sermaye tabanı Sermaye Yeterlilik Rasyoları Tavsiye edilen Sermaye Yeterlilik Rasyosu: %12 Zorunlu Sermaye Yeterlilik Rasyosu: %8 CAR Sermaye Yeterlilik Rasyosu Tier-I Çekirdek Sermaye Rasyosu Core Ana Capital Sermaye Rasyosu 12bp: Menkul değerler değer artış fonu 13bp: Kur Etkisi %14,4 %15,0 %15,2 %14,0 %14,2 %13,9 %14,2 %13,2 Rakipleri arasında en yüksek Çekirdek Sermaye Rasyosu 1 Rakipleri arasında en yüksek Serbest Fonlar 3 / Getirili Aktifler oranı ~%15 rakiplerde %10 4 Çekirdek Sermaye: Toplam sermayenin ~%94 ü Sektörde %85 2 Basel Basel II II* 2013 2013 Basel Basel III III 3Ç14 3Q14 3Ç14 Basel III III Basel III 4Ç14 4Ç14 2014 Düşük kaldıraç oranı X7,4 * Ocak 2014 te yürürlüğe giren Basel III uygulaması ile uyumlu olarak, sermaye rasyoları hesaplama metodolojisi değişmiştir. Bu nedenle 2013 ve 2014 Sermaye rasyoları karşılaştırılabilir değildir. 1 Eylül 2014 itibarıyla, konsolide olmayan verilere göre 2 Aralık 2014 BDDK aylık verilerine göre 3 Serbest Fonlar = Serbest Sermaye Vadesiz mevduatlar. Serbest Sermaye = Özkaynaklar - ( Net takipteki krediler Net İştirakler ve Bağlı Ortaklıklar Net Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıklar Net Yatırım Amaçlı Gayrımenkuller, Net Satış Amaçlı Elde Tutulan Varlıklar Zorunlu Karşılıklar) 4 Eylül 2014 itibarıyla 12

Son beş çeyrektir genişleyen kredi-mevduat spreadi Yatırımcı İlişkileri / 2014 BDDK Konsolide olmayan finansal sonuçlarına ilişkin sunum Kredi Getirileri 1 (Çeyreksel Ortalamalar) %12,9 %13,5 %14,3 %14,3 %14,4 TL Getiri %5,1 %5,1 %5,1 %5,1 %5,0 YP Getiri 4Ç13 4Q 13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 Disiplinli kredi fiyatlaması & aktif olarak yönetilen fonlama maliyetleri bir kez daha sonuç verdi Mevduat Maliyetleri 1 (Çeyreksel Ortalamalar) %9,3 %10,1 %9,0 %9,0 %8,5 %8,2 %7,8 %7,1 %7,2 %7,2 TL Vadeli TL Toplam Uygun maliyetli, kalıcı ve tabana yayılan müşteri mevduatına odaklanma Vadesiz mevduatların devam eden katkısı Rekabete rağmen kredilerde stratejik fiyatlama Kredilerde ılımlı; marj odaklı & seçici büyüme %2,3 %2,2 %2,1 %1,9 %1,8 %1,8 %1,7 %1,6 %1,4 %1,4 YP Vadeli YP Toplam 4Q 4Ç13 1Q 1Ç14 14 2Q 2Ç14 3Q 3Ç14 4Q 4Ç14 1 Banka Yönetim Raporlama verilerine göre ve günlük ortalamalar kullanılarak hesaplanmıştır 13

Hem çeyreksel hem de yıllık bazda genişleyen Net Faiz Marjı Yıllık ve Çeyreksel Net Faiz Marjı %4,2 6bp %4,3 %5,2 %4,6 %4,7 %3,5 %3,7 %4,3 %4,2 %3,9 TüfeX tahviller kaynaklı gelirin dalgalanma etkisi hariç tutulduğunda, Net Faiz Marjı son beş çeyrektir genişliyor 2013 2014 4Ç14-3Ç14 Marj Gelişimi (baz puan) 422 6 Krediler 28-6 -2 9 7 Menkul Diğer Repo TÜFEX Mevduatlar Kıymetler Faiz Gelir tahviller (TÜFEX Kalemleri hariç) 6 Alınan Krediler & İhraç Edilen Menkul Kıymetler 0 Diğer Faiz Gider Kalemleri 471 3Ç14 Net Faiz Marjı 4Ç14 Net Faiz Marjı 14

Net Ücret ve Komisyonlarda Belirgin Farklılaşma Yatırımcı İlişkileri / 2014 BDDK Konsolide olmayan finansal sonuçlarına ilişkin sunum Net Ücret ve Komisyonların Dağılımı 1 2.615 %13 2.949 %9,6 %9,7 %35,6 %39,7 Ödeme sistemleri ücret ve komisyonlarını destekleyen üye iş yeri alanındaki güçlü konum %1,7 %5,0 %9,0 %3,3 %7,8 %28,0 %22,9 2013 2014 Cash Nakdi Loans Krediler Brokerage Aracılık Hizmetleri Insurance Sigorta Payment Ödeme Sistemleri Systems %1,6 %5,1 %9,6 %3,0 %8,5 Non-Cash Gayri Nakdi Loans Krediler Money Para Transferleri AMPortföy Yönetimi Other Diğer Katılımcı sayısında %17 lik pazar payı ile en çok tercih edilen emeklilik şirketi Rakipleri arasında emeklilik fonu büyüme hızında lider Bankalararası para transferleri ve dijital bankacılıkta lider İşletme kredilerindeki güçlü büyüme gayri nakdi kredilerden sağlanan ücret ve komisyonları destekliyor Ekim 2014 te yürürlüğe giren regülasyon etkisi, 2015 te daha görünür olacak Hesap işletim ücretlerinin mevsimselliğine bağlı olarak ve yeni regülasyonların ilk etkileriyle 1 «Net Ücret ve Komisyonların Dağılımı» konsolide olmayan Banka Yönetim Raporlama verilerine göredir *Aralık 2014 itibarıyla, konsolide olmayan finansalları baz almaktadır. Sektör verileri, mevduat bankaları için BDDK aylık verileriine göredir. 15

Kontrollü Operasyonel Gider Büyümesi Operasyonel Giderler (milyon TL) 4.206 4.022 %12 %13 4.713 4.548 bütçede öngörülmeyen giderler: Tüketici Hakem Heyeti ne ilişkin giderler* TL deki değer kaybı TL de ABD Doları na karşı ortalama %15 değer kaybı 2013 2014 Operasyonel Giderler * / Ort. Aktifler %2,3 %2,2 Net Ücret ve Komisyonlar/Operasyonel Giderler * %65 %65 Gider/Gelir Oranı * %49 %49 2013 2014 Daha yüksek düzeydeki personel giderleri fazla mesai ücretleri, maaş artışı, vb. Tek seferlik giderler* Toplamda 1.005 Şube Dijital platformlarda hedefe yönelik süregelen yatırımlar %100 Türkiye nin her ilinde Şube başı verimlilik göstergelerinde en yüksek seviyeye taşıdı Şube Başına Ortalama Olağan Bankacılık Gelirleri ** 3Ç14 milyon TL 6,3 5,2 4,5 4,1 Şube Başına Ortalama Krediler 1** 3Ç14 milyon TL 166 157 144 162 Şube Başına Müşteri Mevduatları ** 3Ç14 milyon TL 107 102 94 102 Garanti Rakip Peer 1 Peer Rakip 2 Peer Rakip 33 GarantiPeer Rakip 11 Rakip Peer 2 Peer Rakip 3 Garanti Rakip Peer 11 Rakip Peer 2 Peer Rakip 3 *Operasyonel giderler ve gelir verileri karşılaştırılabilir bazdadır. Tek seferlik giderler -- 2013: 160 milyon TL rekabet kurulu cezası, 24 milyon TL vergi cezası; 2014: TL165mn *Tüketici Hakem Heyeti ne ilişkili giderler **Karşılaştırılabilir olması için konsolide olmayan veriler baz alınmıştır 1 Toplam krediler=nakdigayri nakdi krediler 16

Yılın her çeyreğinde yinelenen güçlü sonuçlar olarak yansıdı Çeyreksel Net Kâr (milyon TL) 1Ç14: 2Ç14: 3Ç14: 4Ç14: 2014: Raporlanan Karşılaştırılabilir baz 760 810 852 778 3.200 921 935 847 975 3.677 3Ç 14 4Ç 14 Değişim () Net Faiz Geliri- TÜFEX tahvil gelirleri hariç 1.578 1.743 %10 () Net ücret ve Komisyonlar 777 688 -%11 (-) (-) Özel Karşılıklar - takipteki kredileri karşılama oranına ilişkin ek provizyonlar hariç Genel Karşılıklar - regülasyon etkileri hariç -407-298 -%27-133 -65 -%51 = TEMEL BANKACILIK GELİRLERİ 1.815 2.069 %14 () TÜFEX Tahvil Gelirlerİ 290 415 %43 () Tahsilatlar 95 52 -%45 () Ticari Kâr Zarar (Net) 11-138 a.d. () Diğer gelirler tek seferlik gelirler hariç 47 24 -%50 (-) Operasyonel Giderler karşılaştırılabilir bazda -1.176-1.188 %1 (-) Diğer karşılıklar & Vergi -tek seferlik kalemler hariç -235-259 %10 = KARŞILAŞTIRILABİLİR NET KÂR 847 975 %15 () Regülasyona Bağlı & Tek Seferlik Kalemler 5-197 a.d. (-) Tüketici Hakem Heyeti Giderleri (Operasyonel Gider) -42-70 a.d. (-) Serbest karşılıklar 0-40 a.d. () Serbest karşılık iptali 85 0 a.d. (-) Genel Karşılıklardaki regülasyon etkileri -41-40 a.d. () Takipteki krediler portföyü satışı geliri 19 0 a.d. (-) Takipteki Krediler Karşılama oranını %81 e yükseltmek için ayrılan ek karşılık -15 0 a.d. (-) Kurucu hisse vergi cezası (Diğer karşılıklar) 0-47 a.d. = NET KÂR 852 778 -%9 Başarılı net faiz marjı yönetimi Stratejik olarak şekillendirilen bilanço yapısı Hesap işletim ücretlerinin zamanlaması ve getirilen düzenlemelerin ilk etkisi ile çeyreksel düşüş Hesap işletim ücretlerinin Beklentilerin üzerinde zamanlaması ve getirilen gerçekleşen enflasyon etkisi düzenlemelerin ilk etkisi ile çeyreksel 3Ç deki istisnai düşüş güçlü tahsilat performansından sonra normalleşme Menkul kıymet satış kârları, Türev finansal araçlar kaynaklı zararları karşılamıyor 17

Korunan yüksek iştirak katkısı Sektördeki Konumu Akif Büyüklüğüne Katkı Net Kâra Katkı Ortalama Özkaynak Karlılığı * (Kümülatif) > 1990 yılında kuruldu > Küresel butik bir banka: ticaret finansmanı, özel bankacılık, yapılandırılmış finansman ve ticari ve kurumsal bankacılık alanlarında hizmet sunuyor > Güçlü sermaye tabanı SYR: %17,3 (Yerel yasalara göre) > Sağlam aktif kalitesi: Takipteki krediler oranı %5,3 (Yerel yasalara göre) %5,5 %3,8 %9,9 > Katılımcı sayısında %17,2 lik pazar payıyla en çok tercih edilen emeklilik şirketi > Emeklilik fonu büyüklüğünde 3. sırada (6.0 Milyar TL) %3,0 %4,7 %21,4 > En kârlı emeklilik şirketi ** > Mayıs 2010 dan bu yana tam kapsamlı bankacılık faaliyetleri > Romanya da 12. banka*** > %98 coğrafi kapsama -- 84 şube ve 300 ATM > Sağlam sermaye tabanı -- SYR %13,2 (Yerel yasalara göre) %2,3 %0,5 %2,9 > Takipteki krediler oranı (Yerel yasalara göre): 31 Ekim 2014 te %13,4 (Sektör: %15,3) > Takipteki krediler oranı (Yerel Yasalara göre): Yıl sonunda %13,1 Gelir Tablosu ile İlgili Önemli Noktalar > Menkul kıymet satış karlarıyla desteklenen temel bankacılık gelirleri > Hayat sigortası ve emeklilik alanları kaynaklı teknik gelirlerde artış > Olumlu piyasa koşulları kaynaklı beklenti üzeri finansal gelir > Beklenti üzeri ticari kar > Romanya Merkez Bankası düzenlemeleri nedeniyle ayrılan ekstra karşılıklar kaynaklı beklenti üstü gerçekleşen provizyonlar > 9 yıldır kontrat sayısında 1. (yılsonları itibarıyla) > 943 Milyon ABD Doları İş Hacmi > 11,9 Milyar TL iş hacmiyle sektörde 2.** > Halka açık Halka açıklık payı %8.38 > 14 ilde 21 şube > 1996 da kuruldu, kurumsal ve ticari bankacılık faaliyetlerinde aktif > Çeşitli sektörlerde faaliyet gösteren Rus firmalarına, önde gelen Türk şirketlerine ve Rusya pazarında aktif olan İspanyol şirketlere hizmet veriyor > Güçlü sermaye yapısı: SYR %18,0 (Yerel Yasalara göre) > Sağlam aktif kalitesi: Takipteki krediler oranı %3,0 (2008 finansal kriz kaynaklı) > Sermaye piyasalarında güçlü konum Aracılık hizmetleri pazar payı %7,3 > Türkiye nin ilk fon yönetimi şirketi toplam fon büyüklüğü 10,4 milyar TL %1,7 %2,5 %14,1 %1,2 %0,6 %15,8 %0,2 %0,3 %7,2 %0,0 %0,2 %8,7 %0,0 %0,3 %41,7 > İyileşen marj performansı büyük dosyalardan kaynaklanan ekstra provizyonları karşılıyor > Aktif fonlama maliyeti yönetimiyle iyileşen marj > Yükselen fonlama maliyetleri, Ruble deki önemli derecede değer kaybı ve jeopolitik nedenler kaynaklı olumsuz makro koşullar sonucunda düşen hacimler > Sınırlı düzeyde kötüleşen komisyon gelirleri ve yasal düzenlemeler kaynaklı organizasyon değişikliği nedeniyle bütçe üzerinde gerçekleşen operasyonel giderler > Emeklilik alanı kaynaklı yüksek komisyon geliri Çeyrek sonları özkaynaklar ortalamaları alınarak hesaplanmıştır ortalaması ** 30.09.2014 itibarıyla *** Aktif büyüklüğüne göre, data Aralık 2014 tahmini değerlerine dayanmaktadır 18 Not: Garanti Romanya verileri konsolide olarak verilmiştir. Garanti Menkul verileri, Garanti Yatırım Ortaklığı A.Ş. İle konsolide olarak verilmiştir.

Ekler S. 20 Bilanço - Özet S. 21 Gelir Tablosu - Özet S. 22 Menkul Kıymetler Portföyü Getirileri S. 23 Önemli Finansal Rasyolar 19

Pasifler & Özkaynaklar Aktifler Yatırımcı İlişkileri / 2014 BDDK Konsolide olmayan finansal sonuçlarına ilişkin sunum Bilanço - Özet (milyon TL) Aralık 2013 Mart 2014 Haziran 2014 Eylül 2014 Aralık 2014 Yıllık Değişim Nakit Değerler &Bankalar 1 13.559 13.681 11.786 12.812 13.327 -%2 Zorunlu Karşılıklar 18.911 18.082 19.491 19.827 20.266 %7 Menkul Kıymetler 36.269 39.409 39.984 41.956 41.659 %15 Canlı Krediler 118.189 120.663 122.592 130.188 133.431 %13 Sabit Kıymetler, İştirakler ve Bağlı Ort. 4.785 4.821 4.888 4.931 4.978 %4 Diğer 5.183 5.033 4.881 5.178 5.257 %1 TOPLAM AKTİFLER 196.896 201.689 203.622 214.891 218.919 %11 Mevduatlar 106.474 109.794 110.538 113.886 120.308 %13 Repo İşlemleri 14.584 15.159 11.726 14.667 11.386 -%22 İhraç Edilen Menkul Kıymetler 10.380 10.551 12.435 13.834 13.352 %29 Alınan Krediler 2 29.626 29.198 30.033 32.192 32.464 %10 Diğer 13.247 13.576 14.601 15.207 15.407 %16 Özkaynaklar 22.585 23.410 24.289 25.106 26.001 %15 TOPLAM PASİFLER & ÖZKAYNAKLAR 196.896 201.689 203.622 214.891 218.919 %11 1 Bankalar, interbanka ve diğer finansal kurumları içerir 2 Alınan krediler ve sermaye benzeri kredileri içerir 20

Gelir Tablosu - Özet (Milyon TL) 3Ç 14 4Ç 14 Çeyreksel Yıllık 2013 2014 Değişim Değişim () Net Faiz Geliri- TÜFEX tahvil gelirleri hariç 1.578 1.743 %10 4.711 5.721 %21 () Net ücret ve Komisyonlar 777 688 -%11 2.615 2.949 %13 (-) Özel Karşılıklar - takipteki kredileri karşılama oranına ilişkin ek provizyonlar hariç -407-298 -%27-809 -1.120 %38 (-) Genel Karşılıklar - regülasyon etkileri hariç -133-65 -%51-529 -270 -%52 = TEMEL BANKACILIK GELİRLERİ 1.815 2.069 %14 5.988 7.280 %22 () TÜFEX Tahvil Gelirlerİ 290 415 %43 1.645 1.722 %5 () Tahsilatlar 95 52 -%45 214 316 %47 () Ticari Kâr Zarar (Net) 11-138 a.d. 297-194 -%165 () Temettü Gelirleri 0 0 a.d. 56 2 -%97 () Diğer gelirler-tek seferlik gelirler hariç 47 24 -%50 89 118 %33 (-) Operasyonel Giderler karşılaştırılabilir bazda -1.176-1.188 %1-4.022-4.548 %13 (-) Diğer karşılıklar ve vergi-tek seferlik kalemler hariç -235-259 %10-981 -1.019 %4 = KARŞILAŞTIRILABİLİR NET KÂR 847 975 %15 3.286 3.677 %12 () Regülasyona Bağlı & Tek Seferlik Kalemler 5-197 a.d. -251-477 a.d. (-) Tüketici Hakem Heyeti Giderleri (Operasyonel Gider) -42-70 a.d. 0-165 a.d. (-) Rekabet kurumu cezası (Operasyonel Gider) 0 0 a.d. -160 0 a.d. (-) Serbest karşılıklar 0-40 a.d. 0-105 a.d. () Serbest karşılık iptali 85 0 a.d. 110 0 a.d. (-) Genel Karşılıklardaki regülasyon etkileri -41-40 a.d. -164-163 a.d. () Takipteki krediler portföyü satışı geliri 19 0 a.d. 35 39 a.d. (-) Takipteki krediler karşılama oranını, takipteki kredi satışı öncesi seviyeye yükseltmek için ayrılan ek karşılık -15 0 a.d. -35-36 a.d. (-) Diğer karşılıklar 0-47 a.d. -42-47 a.d. (-) Vergi cezası (Operasyonel Gider) 0 0 a.d. -24 0 a.d. = NET KÂR 852 778 -%9 3.006 3.200 %6 21

Menkul Kıymetler Portföyü Getirileri Yatırımcı İlişkileri / 2014 BDDK Konsolide olmayan finansal sonuçlarına ilişkin sunum Menkul Değerlerden Alınan Faizler (milyar TL) Menkul Kıymet Portföyü Getirileri TÜFEX hariç Gelir Enflasyon Etkisi 881 922 453 458 428 464 1.059 506 553 789 499 290 %16 918 503 415 4Ç13 4Q13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Q14 3Ç14 4Q14 4Ç14 TL Menkul Kıymetler * TL Menk. Kıy. Getirisi TÜFEX tahviller dahil TL Menk. Kıy. Getirisi TÜFEX tahviller hariç %10,4 %10,7 %8,4 %8,4% %12,1 %8,6 %10,5 %9,2 %9,0 %9,0 4Q13 4Ç13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Ç14 3Q14 4Ç14 4Q14 TÜFEX Tahvil Getirisi Bileşenleri* (yıllık ortalama %) YP Menkul Kıymetler * %11,6 %10,2 %10,0 %8,5 %5,4 %5,6 %5,7 %5,6 %5,4 %3,0 %3,0 %3,0 %2,8 %2,7 %4,6 Real Reel Rate Faiz Inflation Enflasyon Impact Etkisi 4Q 4Ç 13 13 1Q 1Ç 14 14 2Q 2Ç 14 3Q 3Ç 14 4Q 4Ç 14 14 4Q13 4Ç13 1Q14 1Ç14 2Q14 2Ç14 3Ç14 3Q14 4Ç14 4Q14 * Konsolide Olmayan Banka Yönetim Raporlama verilerine göredir 22

Önemli Finansal Rasyolar Aralık 2013 Mart 2014 Haziran 2014 Eylül 2014 Aralık 2014 Kârlılık Rasyoları Ortalama Özkaynak Kârlılığı %13,7 %15,5 %14,8 %14,0 %13,2 Ortalama Aktif Kârlılığı %1,7 %1,8 %1,7 %1,6 %1,5 Gider/Gelir oranı (tek seferlik kalemler hariç) %48,5 %47,8 %47,9 %49,3 %49,2 Net Faiz Marjı (Çeyreksel) %3,7 %3,9 %4,3 %4,2 %4,7 Düzeltilmiş Net Faiz Marjı (Çeyreksel) %2,5 %3,3 %3,3 %2,9 %3,5 Likidite Oranları Kredi/Mevduat kredi kartı işlemlerinden borçlar ile düzeltilen 1 %106,1 %105,3 %105,5 %108,5 %105,7 Kredi/Mevduat bilanço içi alternatif fonlama kaynakları ile düzeltilen 2 %79,0 %79,8 %77,9 %78,2 %76,6 Aktif Kalitesi Oranları Takipteki Krediler Oranı %2,1 %2,2 %2,2 %2,2 %2,4 Takipteki Kredileri Karşılama Oranı %81,0 %81,0 %81,0 %81,0 %81,0 Toplam Brüt Karşılık Maliyeti (Yıllık-baz puan) 147 99 99 129 127 Sermaye Kalitesi Rasyoları Sermaye Yeterlilik Rasyosu 3 %14,4 %14,8 %15,3 %15,0 %15,2 Çekirdek Sermaye Rasyosu 3 %13,2 %13,8 %14,3 %14,0 %14,2 Kaldıraç x7,7 x7,6 x7,4 x7,6 x7,4 1 Kredi Kartı İşlemlerinden Borçlar. Bknz. BBDK Konsolide Olmayan Mali Tablolara İlişkin Dipnotlar 5.2.4.3 5.2.4.3 Muhtelif borçlara ilişkin bilgiler 2 Bknz. Sayfa 11 3 Ocak 2014 te yürürlüğe giren Basel III uygulaması ile uyumlu olarak, sermaye rasyoları hesaplama metodolojisi değişmiştir. Bu nedenle 2013 ve 2014 Sermaye rasyoları karşılaştırılabilir değildir. 23

Uyarı Türkiye Garanti Bankası A.Ş. ( TGB ), bu sunum dokümanını ( Doküman ) yalnızca TGB ile ilgili ileriye dönük öngörü ve açıklamaları kapsayan bilgi vermek amacıyla hazırlamıştır ( Bilgi ). TGB burada verilen Bilgi nin bütünlüğü ve doğruluğuyla ilgili herhangi bir beyan veya taahhütte bulunmamaktadır. Bilgi, herhangi bir bildirim yapılmaksızın değişebilir. Doküman veya Bilgi yatırım tavsiyesi ya da TGB nin hissesini almaya ya da satmaya yönelik tavsiye olarak tefsir edilemez. Bu Doküman ve/veya Bilgi kopyalanamaz, ifşa edilemez ya da TGB tarafından Doküman ve/veya Bilgi gönderilen ya da teslim edilen kişi ya da TGB den talep eden kişi dışında hiçbir kişiye dağıtılamaz. TGB, burada ifade edilen ya da ima edilen ileriye dönük tüm öngörü ve açıklamaların ya da Bilgi de veya iletilen diğer tüm yazılı veya sözlü ifadelerde yer alan eksikliklerle ilgili herhangi bir sorumluluk kabul etmemektedir. Yatırımcı İlişkileri Levent Nispetiye Mah. Aytar Cad. No:2 Beşiktaş 34340 İstanbul Türkiye E-posta: investorrelations@garanti.com.tr Tel: 90 (212) 318 2352 Faks: 90 (212) 216 5902 www.garantiyatirimciiliskileri.com /garantibankasi 24