FED E 5 KALA... GÜNLÜK BÜLTEN ICBC Yatırım Araştırma. Bizi takip etmek için

Transkript

1 Nb1 a3 da2 aaa^- a9kap : p İç Piyasalar Kapanış Değişim % BIST ,03 BIST ,11 DVZSP 5,6551 0,71 EUR/USD 1,1373 0,57 ALTIN 1,291 0,87 PETROL (BRENT) 61,12 0, Piyasa Verileri USD/TL 17:45 5,2850 5,2593 EUR/USD 1,1424 ( ) %18.20 %18.19 BRENT 61,31 Dış Piyasalar Kapanış Değişim % DJIA S&P NASDAQ DAX FTSE NIKKEI SHCOMP Vadeli Piyasalar Değişim % US 10-Y 2,74 FED E 5 KALA... Salı günü Fed toplantısı başlıyor. Çarşamba Fed faiz kararı açıklanacak Bakış Açısı 1-FOMC tutanaklarında Fed üyelerinin çoğu gelecekteki faiz artışları için sabırlı olabileceklerini söylediler ve bir kaçı da merkez bankasının yaptığı faiz artışına destek vermedi. 2-Tutanaklar, finansal piyasalar ve küresel bir yavaşlama hakkında artan kaygıları açığa çıkardı. 3-Ayrıca, gelecekteki faiz politikasına ilişkin görünümün para politikası metinlerinden çıkarılması olasılığını da üyeler tartıştılar. Önceki karar ile, ABD Merkez Bankası(Fed) minimum faiz oranını %2,25'e yükseltti(beklenti %2,25, önceki %2,00). Fed yetkililerinin 2019 Sonu İçin Ortalama Fed Fon Faizi Beklentisi %2,9 e revize edildi (önceki %3.1) yılı ABD büyüme beklentisi %3,0 (Önceki %3,1). Ekonomi ve istihdam piyasasının güçlü olmaya devam ettiği belirtilirken, büyümenin 2019'da yüzde 3,0'dan 2,3'e yavaşlaması bekleniyordu. *The Wall Street Journal'da yer alan habere göre, Fed yetkilileri varlıkları küçültmeye başladıktan sonra beklediklerinden daha fazla bir hazine menkul kıymet portföyünü tutmaya karar verdiler. Bizi takip etmek için Veri Gündemi US 1-3 JPY-USD ABD Dallas Fed İmalat Endeksi ABD 2-5 yıllık ihaleler Almanya Ocak Ifo İhracat Beklenti Endeksi ECB Draghi'nin parlamentoda konuşması CHP ve İyi Parti 50 İlde Ortak Aday Gösteriyor

2 Küresel Piyasalar 1.8% beklenen ABD Aralık dayanıklı mal siparişleri açıklanmadı. 1.5% beklenen ABD kasım dayanıklı mal siparişleri %0.8 olmuştu. -2.4% beklenen ABD Ekim dayanıklı mal siparişleri -4.4%. Eylül verisi %0.8, %2.2 beklenen ABD Ağustos dayanıklı mal siparişleri %0.1 oldu. -1.0% beklenen Temmuz dayanıklı mal siparişleri - 1.7%, çekirdek 0.2% oldu. 3.2% beklenen Haziran dayanıklı mal siparişleri verisi %1.0 oldu Hindistan MB'nin 7 Şubat ta 25 baz puanlık bir faiz indirimi yapacağını öngören Goldman Sachs gerekçe olarak düşük enflasyon projeksiyonlarını ve Fed'in faiz artırımlarına ara vereceği beklentilerini gösterdi. IMF, Almanya için 2019 yılı büyüme beklentisini %1,9'dan %1,3'e indirirken, ABD için 2019 ve 2020 büyüme beklentilerini değiştirmedi (sırasıyla %2,5, %1,8) Euro Bölgesi için tahminini ise %1,9'dan %1,6'ya indirdi. 569 bin beklenen ABD Aralık yeni konut satışları açıklanmadı dan beri en yavaş gidişi gösteren %5.5 azalış ile 553 bin sonrası 575 bin beklenen ABD Ekim yeni konut satışları 544 bin olmuştu. Mortgage Oranları Konut Piyasasını Baskılayabilir: Ekim ayında Mortgage oranları 2011 Nisan dan beri en yüksek %4.72 e ulaşmıştı. Beyaz Saray'ın ekonomi danışmanı Kudlow: Bu hafta Washington'a gelecek olan Çin Başbakan Yardımcısı liderliğindeki heyet ile yapılacak müzakeler, ABD ile Çin arasında bir ticaret anlaşmasına varılıp varılamayacağının belirlenmesi açısından çok önemli Senato Çoğunluk Lideri Cumhuriyetçi Partili Mitch McConnell, Başkan Trump ın önerilerini önümüzdeki günlerde Senato da oylamaya sunacağını söyledi. Trump ın önerilerinin kabul edilmesi için McConnell ın Senato da bazı Demokrat Partililer in de desteğine ihtiyacı olacak VOA AKSEN Bolu Göynük Termik Enerji Santrali'nin ihale kapsamındaki satış hacmi henüz tarafımıza tebliğ edilmemiş olmakla beraber üretimin yaklaşık yarısının bu ihale çerçevesinde EÜAŞ'a satılması beklenmektedir yılı için Milyon ABD Doları %0.4 ve %0.9 beklenen ABD Eylül kişisel gelir ve harcamalar % (2009 Ağustos tan gelir beklenmekte beri en ve yüksek: alım iki miktarı kasırga ile sonrası fiyat aralığının araç alımının aynı yükselmesi kalması durumunda ile ), 2020 yılı ve devamındaki 5 yılın gelirlerinin de aynı seviyelerde gerçekleşmesi öngörülmektedir PEGASUS'UN YOLCU SAYISI MAYIS AYINDA GEÇEN YILA GÖRE % 6.8 ARTARAK 2.08 MİLYON OLDU Şirket Haberleri "2018/12 DÖNEMİ FİNANSAL RAPORLARIN KAP'TA YAYINLANMA TARİHLERİ 01/03/2019 KO 11/03/2019 K FOREKS ANKETİ-Akbank'ın 2018 yılı 4.çeyrek net karının 950 milyon TL olması (1.524) Garanti Bankası 2018 yılı 4.çeyrek net karının 1 milyar 39 milyon TL olması (1.699) Yapı Kredi Bankası 2018 yılı 4.çeyrek net karının 903,7 milyon TL olması (879) İş Bankası 2018 yılı 4.çeyrek net karının 1 milyar 512 milyon TL olması (1.204) Halkbank 2018 yılı 4.çeyrek net karının 323 milyon TL olması bekleniyor (715) Vakıfbank 2018 yılı 4.çeyrek net karının 992 milyon TL olması bekleniyor (901) DYO BOYA Rekabet Kurumu'nun Şirketimiz hakkındaki Rekabetin Korunması Hakkında Kanun'un 4 üncü maddesini ihlal edip etmediğinin tespiti amacıyla açtığı soruşturmaya ilişkin tebligat tarafımıza ulaşmıştır. OZBAL Kısa çalışma başvurusuna onayı alınması Türk Telekom, yeni hissedarlarıyla kurulu üye sayısını 12'den 9'a indirdi. gerçekleştirdiği olağanüstü genel kurulda yönetim *Türk Telekom 2018 yılı 4.çeyrek tahmini 2 milyar 31,5 milyon TL (-113) *Arçelik'in 2018 yılı 4.çeyrek medyan kar tahmini 271 milyon TL (89) Tofaş'ın 2018 yılı 4.çeyrek net karının 329 milyon TL olması (424) *Trump, 35 gündür kapalı olan federal hükümetin, 15 Şubat'a kadar yeniden açılması konusunda Kongre ile uzlaştığını açıkladı. Ekonomi Haberleri Ocak ayında KKO ı aylık bazda 30bp artışla %74,4 gerçekleşti; ancak yıllık bazda 380bp düşüş gösterdi. Önemli öncü göstergeler arasında olan KKO verisinin yıla iyi bir başlangıç yaptığını düşünüyoruz. Reel sektör güven endeksi Ocak ayında aylık bazda %1,6 artarak 93.0 oldu. Ocak ayında sektörel güven endeksleri düşüş gösterdi inşaat hariç-. Servis sektör güven endeksi aylık %3,9 azalışla 78,3; perakende güven endeksi aylık %4,0 azalışla 96,4 olurken; inşaat sektörü güven endeksi aylık %2,3 artışla 56,7 oldu. Venezuela'nın en büyük ihracat pazarı, gerilimli ilişkilerine rağmen yüzde 34,8 ile ABD. Venezuela, ihracatının yüzde 17,2'sini Hindistan'a, yüzde 15,9'unu da Çin'e gerçekleştiriyor. Taşıt kredilerinde, kredi tutarının taşıtın değerine oranı taşıtın nihai fatura değeri 120 bin TL ve altında olanlar için yüzde yetmişi aşamayacak. Konut kredilerinde ise, kredi tutarının teminat olarak alınan konutun değerine oranı yüzde 80'i aşamayacak. Amerika Başkanı Donald Trump ın eski danışmanlarından Roger Stone Florida da gözaltına alındı. Hazine nin yurtdışında gerçekleştirdiği euro tahvil ihracına 3 kattan fazla talep geldi. 1 milyar 250 milyon euroluk tahvil satışı yapılırken, maliyet yüzde 4.75 e indi. Yurtdışından iki ayda 3.4 milyar dolar finansman sağlanmış oldu 2.5 milyon esnaf için 10 adımlık dev bir paket geliyor. Markalaşmadan, kira desteğine, vergi ve primden, kooperatif kurulmasına kadar birçok teşvik verilecek (Sabah)

3 Teknik Bakış BIST-100 günü %0,03 artışla ile puandan tamamladı. İşlem hacmi 7,3 mlr TL DESTEK DİRENÇ ( çalıştı) (bu seviyeye geri çekilmeler normal karşılanabilir) , , * * kuvvetli Fib.( ) % : BIST100 Kısa Vade Göstergeler Aşırı Alımda-2 Momentum da Zayıflama XU100 (102,319.9, 101,199.6, 101,801.4), Parabolic SAR (96,350.23) % % % 50.0% % % 0.0% 23.6% % % % % % 8500 x10 x Volume (1,341,295,488), Momentum ( ) x0 x August September NovemberDecember 2018 FebruaryMarch April May June July August September NovemberDecember 2019 Fe Bilgi Notu Kapanış Destek Direnç FROTO

4 Sgmk & Faiz Tüfe Yıllık Değişim %20,3 TRT120820T12 2Y göstergede %21.56 dan başlayan geri çekilme li devam ediyor. Dün %18.19 bandında işlem gördü. Satış baskısının %18.89 geçilmedikçe %17.25 öncelikli olmak üzere e devamı beklenebilir. PPK, politika faizi olan bir hafta vadeli repo ihale faiz oranının %24 düzeyinde sabit tutulmasına karar verdi (160119). Son dönemde açıklanan veriler ekonomideki dengelenme eğiliminin belirginleştiğini göstermektedir. İthal girdi maliyetleri ve iç talep gelişmelerine bağlı olarak enflasyon görünümünde bir miktar iyileşme gözlenmekle birlikte fiyat istikrarına yönelik riskler devam etmektedir. Belirgin bir iyileşme sağlanana kadar sıkı parasal duruşun korunmasına karar vermiştir. Ocak ayında başta elektrik ve doğalgaz fiyatlarındaki ayarlamaların, yanı sıra çeşitli illerde şebeke suyu fiyatlarında yapılan indirimlerin de etkisiyle enerji grubu yıllık enflasyonunda belirgin bir düşüş öngörülmektedir (TCMB). Vadeli İşlemler Hazine- 3 aylık borçlanma programı FXU sonrası satışların görüldüğü endeks de dengelendi (referans alınabileceğini belirttiğimiz ) gördü. Perşembe e ikinci kez yönelen endekste satışlar görüldü Ocak ayında toplam 6,4 milyar TL lik iç borç servisine karşılık toplam 6,1 milyar TL lik iç borçlanma yapılması programlanmaktadır. Şubat ayında toplam 22,7 milyar TL lik iç borç servisine karşılık toplam 21,8 milyar TL lik iç borçlanma yapılması programlanmaktadır. Mart ayında toplam 15,3 milyar TL lik iç borç servisine karşılık toplam 14,4 milyar TL lik iç borçlanma yapılması programlanmaktadır. Destekler : referans alınabilir * üzerinde kalıcılık referans alınabilir notumuzdu- Pazartesi satış baskısı sonrası tepki sınırlı kaldı Kaynak: Hazine

5 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Facebook : ICBC Yatirim Twitter : icbcyatirim Instagram : icbcyatirim Linkedin : ICBC Yatırım UYARI Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.