HSBC. Günlük Bülten. 29 Eylül İMKB ve Atina Borsası (ATHEX) işbirliği ile oluşturulan GT 30 endeksi bugün yayımlanmaya başladı

Transkript

1 29 Eylül 2009 HSBC 2 Günlük Bülten 29 Eylül 2009 İMKB ve Atina Borsası (ATHEX) işbirliği ile oluşturulan GT 30 endeksi bugün yayımlanmaya başladı Düz çelik üretimi Ağustos ayında artış gösterdi İMKB ve Atina Borsası (ATHEX) işbirliği ile oluşturulan GT 30 endeksi bugün yayımlanmaya başladı. GT-30 da ilk altı aylık dönemde, İMKB ve Atina Borsası nda yer alacak şirketler, İMKB: Akbank, Garanti Bankası, Turkcell, İş Bankası, Sabancı Holding, Halk Bankası, Koç Holding, Anadolu Efes, Ereğli Demir Çelik, Tüpraş, BİM, Doğan Şirketler Grubu, Arçelik, Coca Cola İçecek ve Türk Hava Yolları. Atina Borsası; National Bank of Greece, Coca Cola HBC, OPAP, EFG, AlphaBank, Public Power Corporation, Piraeus Bank, Hellenic Petroleum, Marfin Investment Group, Titan Cement Company, Alapis, Motor Oil, Ellaktor ve Jumbo olarak açıklandı. Düz çelik üretimi Ağustos ayında artış gösterdi. Çelik üreticileri Ağustos ayında 458 bin ton ham çelik üretimi gerçekleştirerek geçen yıl elde edilen 390 bin tonun %17 üzerinde ürün elde ettiler. Ağustos ayında yapılan üretim geçen yılın aynı ayının ise sadece 7 bin ton gerisinde gerçekleşti. Türk çelik üreticileri yılın ilk sekiz ayında 2,787 bin ton düz ham çelik üretimi ile geçen yıl ilk sekiz ayda elde edilen 2,975 bin tonun yaklaşık %6.8 gerisinde kaldılar. İMKB verileri 28 Eylül 2009 İMKB ,816 Piyasa Değeri (TLmn) 303,376 Piyasa Değeri ($m) 215,495 Halka Açık Piyasa Değeri ($mn) 70,584 Günlük İşlem Hacmi ($mn) 1,275.7 İlk 15 Aracı Kur. Alış/(Satış) farkı ($mn) Yurtdışı piyasalar Borsalar Endeks % Değ. S&P 500 1, Dow Jones 9, NASDAQ-Comp. 2, Frankfurt DAX 5, Paris CAC 40 3, Londra FTSE 100 5, Rusya RTS 1, Shangai Composite 2, Bombay Stock Exc. 16, Brezilya Bovespa 61, Arjantin Merval 2, Nikkei , Piyasa verileri 28 Eylül 2009 Günlük Getiri(%) Eylül Ayı Getiri(%) İMKB , $/TL Euro/TL Euro/$ Altın/Ons ($) $ O/N Repo (net) % Bono Piyasası (Bileşik faiz) 11/05/11 % /02/11 % $/TL 7,500 5,000 2, Interbank Hacim (USDm) USD / YTL Haftalık portföy listesi Hedef Fiyat İMKB 100 Portföy Hisse (TL) (TL) Rel.Per. (%) Ağırlığı ASYAB %10 ENKAI %10 EREGL %10 HALKB %10 ISCTR %10 SISE %10 TAVHL %10 TEBNK %10 TKFEN %10 TOASO %10 Performans Portföy IMKB-100 Relatif %0.28 %0.40 -% % %77.06 % % %13.90 %94.43

2 Piyasa Gündemi Türk mali piyasaları dün göreceli olarak sakin bir seyir izledi. Sabah saatlerinde yurt dışı piyasalarda yaşanan satıcılı seyir bir miktar olumsuz görünüme neden olsa da ABD den gelen bazı birleşme ve satın alma haberleri ile ABD hisse senedi piyasalarında yaşanan iyimserlik Türk mali piyasalarındaki görünümü de olumluya çevirdi. USD/TL kuru gün boyunca EUR/USD paritesini de izleyerek bandında hareket etti. Gösterge bileşik faiz %8.8 li seviyelerde sakin bir seyir izlerken sabah saatlerinde bir miktar satışa sahne olan hisse senedi piyasasında ise kapanışa doğru gelen alımlarla birlikte İMKB 100 endeksi günü %0.4 yükselişle tamamladı. Dün ABD hisse senedi endeksleri, satın alma ve birleşme haberleri ile günü %1.5 civarında yükselişle tamamladı. Sabah saatlerinde Asya da da bu olumlu havanın izlerini görebiliyoruz. Japon hisse senedi endeksi yeni hükümetin güçlü para birimi yönündeki bazı sinyallerinden ötürü daha zayıf bir performans sergilerken Hong Kong ve Tayvan gibi önemli piyasalarda %2 nin üzerinde artışlar gözlemliyoruz. ABD hisse senedi futurelerinde göreceli olarak yatay bir seyir hakim. Bugün AB bölgesine yönelik güven endeksi sonuçları, ABD de konut fiyatları ile tüketici güveni yurt dışı kaynaklı gündemi teşkil ediyor. Türk mali piyasalarına dönünce gündemde önemli bir haber ya da beklenti bulunmuyor. IMF-Dünya Bankası toplantıları boyunca olası bir IMF anlaşmasına ilişkin haber kirliliğine alışmamız gerekebilir. Bu alanda somut bir haber gelmedikçe mali piyasaların tepkisi sınırlı kalabilir. USD/TL kuru açısından EUR/USD paritesini izlemeye devam etmeliyiz. EUR/USD paritesinde kısa vadede teknik açıdan seviyesine doğru bir hareketi olası gördüğümüzden dolayı USD/TL kuru üzerinde de yukarı yönde bir baskı olabilir. Gerçi yurt dışı piyasalardaki iyimser seyir nedeniyle sabah saatlerinde USD/TL kuru ye doğru bir hareket yapabilir. Yine de EUR/USD paritesine yönelik görüşümüz nedeniyle aşağı yönde daha fazla bir hareket beklenmemeli ve kısa vadeli bir pozisyon önerisi olarak da USD/TL kurundaki düşüşün yaklaşık %1 lik bir getiri hedefi ile alım yönünde kullanılabileceğini düşünüyoruz. Faiz cephesinde Cuma günü açıklanacak olan Eylül ayı enflasyon rakamları öncesinde dengelenmenin sürebileceği kanaatindeyiz. Hisse senedi piyasasında ise bugün yön yukarı olabilir. Piyasa Gündemi Salı, 29 Eylül Çarşamba, 30 Eylül Perşembe, 1 Ekim Cuma, 2 Ekim Pazartesi, 5 Ekim ABD Perakende sektörü verileri ABD Case/Shiller konut endeksi Temmuz (Piyasa beklentisi: %0.5) ABD Tüketici güven endeksi Eylül (Piyasa beklentisi: 57.0) İngiltere GSYH 2Ç (Piyasa beklentisi: -%0.7) Euro bölgesi Güven endeksi- Eylül Türkiye Dış ticaret dengesi Ağustos ABD GSYH 2Ç (Piyasa beklentisi: -%1.1) Almanya İşsizlik oranı Ağustos (Piyasa beklentisi: %8.4) Türkiye TİM ihracat rakamları Eylül ABD İşsizlik başvuruları (Piyasa beklentisi: 535bin) ABD İnşaat harcamaları Ağustos (Piyasa beklentisi: -%0.2) ABD devam eden konutlar Ağustos (Piyasa beklentisi: %1.0) ABD Araç satışları Eylül Almanya Perakende satışları Ağustos (Piyasa beklentisi: %0.1) Euro bölgesi İşsizlik Ağustos (Piyasa beklentisi: %9.6) Türkiye TÜFE, ÜFE Eylül ABD Fabrika siparişleri Ağustos (Piyasa beklentisi: %0.7) ABD Yeni siparişler Ağustos ABD Dayanıklı aletler Ağustos ABD İşsizlik Eylül (Piyasa beklentisi: %9.8) İngiltere Yeni konut fiyatları Eylül (Piyasa beklentisi: %0.7) Euro bölgesi ÜFE Ağustos (Piyasa beklentisi: %0.4) Euro bölgesi Perakende satışları Ağustos 2 29 Eylül 2009

3 Şirket Haberleri Doğan Yayın Holding doğrudan ve dolaylı bağlı ortaklıklarına daha önceden açıklanan vergi cezasına ek olarak 844 milyon TL tutarında gecikme faizinin de şirkete tebliğ edildiğini açıkladı. Şirkete tebliğ edilen toplam vergi aslı ve cezası is 4.8 milyar TL ye ulaştı. Sabah gazetesi şirketin 9 Ekim e kadar 4.8 milyar lira teminat göstermesi gerektiğini ve yürütmenin durdurulmasını amaçladığını belirtti. [DYHOL.IS; Mevcut Fiyat: 1.04 TL, Hedef Fiyat: 0.78 TL, Endeksin Altında Getiri] Zaman Gazetesi'nde yer alan habere göre OMV, Doğan Holding'e ait Petrol Ofisi hisselerinin alımı için çeşitli finansman kaynaklarını araştırıyor. Petrol Ofisi'nin %54 hissesi Doğan Holding'e %42 hissesi de OMV'nin kontrolünde yer alıyor. [DOHOL.IS; Mevcut Fiyat: 1.08 TL, Hedef Fiyat: 1.27 TL, Endekse Paralel Getiri], [PTOFS.IS; Mevcut Fiyat: 6.80 TL, Hedef Fiyat: 5.50 TL, Endeksin Altında Getiri] Koç Holding iştiraki Enerji Yatırımları A.Ş.'nin sermaye artırımına nakit 35.2 milyon TL ödeyerek katılacağını açıkladı. Enerji Yatırımları A.Ş'nin sermayesini 3.3 milyar TL'den milyar TL'ye yükselteceği belirtildi. [KCHOL.IS; Mevcut Fiyat: 3.92 TL, Hedef Fiyat: 5.10 TL, Endeksin Üzerinde Getiri] Bono ve Tahvil Piyasası 28 Eylül 2009 Vade Önceki 1 hafta (Bileşik) *Ağır. O. gün önce 14/04/ /10/ /02/ /05/11* /02/10* Döviz Piyasası Kur Önceki 1 hafta gün önce USD/TRY EUR/TRY EUR/USD GBP/USD EUR/PLN USD/BRL Tahvil ve Eurobond Piyasaları Vade Önceki 1 hafta gün önce TUR TUR BRZ RUS US10yr(%) EU10yr(%) Eurobond piyasası ihraçları 28 Eylül 2009 T.C. Hazinesi Vade Kupon Fiyat Getiri USD 15 Haz USD 30 Haz USD 23 Oca USD 14 Oca USD 15 Oca USD 15 Mar USD 26 Eyl USD 3 Nis USD 5 Haz USD 5 Şub USD 15 Oca USD 14 Şub USD 17 Mar USD 5 Mar EUR 9 Şub EUR 18 Oca EUR 6 Tem EUR 10 Şub EUR 1 Mar EUR 16 Şub Eylül

4 Teknik Analiz 29 Eylül 2009 İMKB-100 endeks grafiği Daily Q.XU100 26/03/ /10/2009 (IST) Price WMA; Q.XU100; Last Trade(Last); 5; TRY 28/09/2009; 47, ,000 WMA; Q.XU100; Last Trade(Last); 22; 28/09/2009; 46, ,000 WMA; Q.XU100; Last Trade(Last); 56; 28/09/2009; 45, ,000 BarOHLC; Q.XU100; Last Trade 28/09/2009; 47,481.39; 47,877.85; 47,314.56; 47, ,000 43,000 42,000 41,000 40,000 39,000 38,000 37,000 36,000 35,000 34,000 33,000 32,000 31,000 30,000 29,000 28,000 27,000 26,000 25,000 24,000 23,000 22, Nis 08 May 08 Haz 08 Tem 08 Ağu 08 Eyl 08 Eki 08 Kas 08 Ara 08 Oca 09 Şub 09 Mar 09 Nis 09 May 09 Haz 09 Tem 09 Ağu 09 Eyl 09 Eki 09 İMKB 100 endeksi gün içinde 47,315 47,878 puan aralığında hareket etti. Bir önceki güne göre %0.4 değer kazanarak 47,816 seviyesinden kapanış yaptı. Hisse senedi piyasasında 46,300 seviyesi kısa vadeli destek seviyesi olarak düşünülebilir; 48,300 seviyesi olası bir yükseliş için ilk önemli direnç seviyesi olarak değerlendirilebilir. 5 günlük 22 günlük 56 günlük Ağırlıklı Ortalama 47,709 46,654 45,528 Yön Endeks Kısa Orta Uzun Direnç 48,300 48,300 59,000 Destek 46,300 44,100 29,800 Endeksler TL (%)Değ $ sent İMKB , İMKB-50 47, İMKB-30 60, İMKB Sınai 35, İMKB Mali 72, İMKB Hiz. 32, En çok yükselen 5 hisse Hisse adı (TL) Değişim(%) Beşiktaş Futbol Yat Anel Telekom Brisa Vakıf GMYO Afyon Çimento En çok düşen 5 hisse Hisse adı (TL) Değişim(%) Makina Takım T. Tuborg Milpa Doğan Burda Ege Profil En yüksek hacimli 5 hisse Hisse adı (TL) İşl. Hac. (TL) Garanti Bankası ,034,032 İş Bankası (C) ,717,456 Zorlu Enerji ,967,424 Kardemir (D) ,421,520 Vanet ,542,560 Vadeli İşlem ve Opsiyon Borsası 28 Eylül 2009 Kontrat Açık Değ. (%) Değ. (%) Pozisyon IMKB30 EKİ % 165, % IMKB30 ARA % 1, % IMKB30 ŞUB % % $/TL EKİ % 90, % $/TL ARA % 14, % $/TL ŞUB % % /TL EKİ % 6, % /TL ARA % % /TL ŞUB % % 4 29 Eylül 2009

5 HSBC Yatırım - Araştırma Bölümü Cenk Orçan. Araştırma Müdürü Bülent Yurdagül. Araştırma Müdürü cenkorcan@hsbc.com.tr bulentyurdagul@hsbc.com.tr Dr. Murat Ülgen. Baş Ekonomist muratulgen@hsbc.com.tr Tamer Şengün. Müdür Yardımcısı Erol Hullu. Yönetmen Levent Bayar. Yönetmen tamersengun@hsbc.com.tr erolhullu@hsbc.com.tr leventbayar@hsbc.com.tr HSBC Bank Fatih Keresteci. Stratejist (HSBC Hazine Satış) Eylem Ünal. Stratejist (HSBC Özel Bankacılık) fatihkeresteci@hsbc.com.tr eylemunal@hsbc.com.tr Bu rapor HSBC Yatırım Menkul Değerler A.Ş. ( HSBC ) tarafından yalnızca Türkiye de yerleşik müşterilerini bilgilendirmek amacıyla düzenlenmiştir. Raporun HSBC ile ilişkili bir kuruluşun müşterisi tarafından alınması durumunda bilgilerin kullanılabilirliği alan kişi ve bu kuruluş arasındaki akdi ilişkiye tabi olacaktır. Bu rapor, yalnızca yenilikler ve olaylara karşı ilk tepki olarak hazırlanmış olup; araştırma tavsiyesi olarak görülmemelidir. HSBC Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Büyükdere Caddesi No: 122 / D Kat:9 Esentepe/Şişli İstanbul Telefon: Faks: Burada yer alan yatırım bilgi yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar portföy yönetim şirketleri mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu rapor, ayrıca, herhangi bir yatırım aracının alımı ya da satımı için davet, teklif veya tavsiye yerine geçmemektedir. Bu nedenle sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu rapordaki bilgiler HSBC nin güvenilirliğine inandığı sağlam kaynaklardan derlenmiştir. Ancak bilgilerin doğruluğu bağımsız olarak teyit edilmemiş olup. HSBC bilgilerin doğruluğu ve bütünlüğü konusunda garanti vermemekte ve doğabilecek hatalarda sorumluluk üstlenmemektedir. Belirtilen görüşler HSBC Araştırma Bölümü ne ait olup önceden belirtilmeden değişiklik yapma hakkı saklıdır. HSBC ve ilişkili kuruluşlar ve/veya bu kuruluşlarda çalışan personel araştırma raporlarında sözü edilen (veya ilişkili) menkul kıymetlere yatırım yapabilir ve zaman içerisinde pozisyonlarını değiştirebilir. HSBC ve ilişkili kuruluşları bu raporda sözü edilen (veya ilişkili) menkul kıymetleri satın alma taahhüdünde bulunmuş olabilir, bu menkul kıymetleri kayıtlı piyasalarda alıp satabilir ve sözü edilen şirketlere yatırım bankacılığı veya aracılık hizmetleri verebilir. Araştırma raporlarında yer alan bilgiler ve görüşler raporun hazırlandığı sırada geçerli olan vergi oranlarını temel almakla birlikte. bu oranlar zaman içinde değişkenlik gösterebilir. Geçmiş performans gelecekte sergilenecek performans hakkında belirleyici olmayabilir. Yatırımların veya getirilerin değeri artabileceği gibi azalabilir ve yatırılan anaparanın altına da düşebilir. Araştırma raporunda bahsi geçen yatırımlarda kullanılan para birimi ile raporun ulaştığı yerlerde kullanılan yerel para biriminin farklı olması durumunda döviz kurlarındaki değişimler o yatırımın değer fiyat ya da getirisinde olumsuz etkiler yaratabilir. Etkin bir piyasası bulunmayan yatırım araçları söz konusu olduğunda yatırımların likidite edilmesi değer tespiti ya da taşınan riskin boyutlarına ilişkin güvenilir bilgilere ulaşmak açısından zorluklar oluşabilir. 29 Eylül