TÜRKiYE NiN. YÜKSELEN DEĞERi PEGASUS. HALKA ARZ EDiLiYOR

TÜRKiYE NiN YÜKSELEN DEĞERi PEGASUS HALKA ARZ EDiLiYOR Talep toplama tarihleri: 18-19 Nisan 2013

A. Bir Bakışta Pegasus Pegasus, dünyanın en hızlı büyüyen havacılık pazarlarından biri olan Türkiye de, düşük maliyetli hava taşımacılığı modelinin öncülüğünü yapmaktadır. 1990 yılında charter hizmetler sunmak üzere kurulan Pegasus, 2005 te Esas Holding tarafından devralındıktan sonra, Türkiye de düşük maliyetli hava taşımacılığı modelini uygulayan ilk havayolu olmuştur. Uçak seyahatini Türk halkı için uygun fiyatlı hale getirerek Türk havacılık endüstrisinde devrim yaratmıştır. Yurtiçi tarifeli uçuşlara Kasım 2005 te başlanmış, ilk yurtdışı tarifeli uçuşlar ise 2006 yılında Lefkoşa ve Stuttgart a yapılmıştır. Pegasus, merkez üssü İstanbul Sabiha Gökçen Uluslararası Havaalanı olmak üzere 4 noktadan operasyonlarını sürdürmekte, yurtdışı hatlarda 41, yurtiçinde ise 29 noktaya seferler düzenlemektedir. (1) 2012 de haftada ortalama yaklaşık 1.800 uçuş gerçekleştirilmiştir. Pegasus filosunda, mevcut durum itibarıyla 42 uçak (2) bulunmaktadır ve 3,4 yıl uçak yaşı ortalamasıyla Pegasus Türkiye nin en genç filosuna sahiptir. (3) Temmuz 2012 de 57 si A320neo, 18 i A321neo olmak üzere 75 adet kesin ve ayrıca 25 adet opsiyonlu A320neo/A321neo olmak üzere toplam 100 adet Airbus uçak siparişi verilmiştir. 63 adedi 2017 ve sonrasında olmak üzere teslimlerin (motor seçimine bağlı olarak) 2015 veya 2016 da başlaması ve 2022 de tamamlanması planlanmaktadır. Teslimat tarihindeki tahmini fiyatlar (fiyat ve ödeme koşulları hariç tutulmakla birlikte tahmini fiyat artışı ve uçak konfigürasyonundan kaynaklanan uyarlamalar göz önüne alındığında) baz alındığında, uçak siparişlerine ilişkin yapılması beklenen yatırım harcamalarının toplam tutarı, Airbus Siparişi kapsamındaki opsiyonun tam olarak kullanıldığı varsayımıyla, yaklaşık olarak 12,5 milyar ABD doları seviyesindedir ve bu tutar, teslimi henüz gerçekleşmeyen 5 adet Boeing 737 800NG uçağa ilişkin 0,5 milyar ABD doları ile Airbus Siparişi ne ilişkin 12 milyar ABD dolarından oluşmaktadır. Verildiği tarih itibarıyla Türk sivil havacılık tarihinde tek seferde en büyük uçak siparişidir. Merkezi İstanbul da bulunan Pegasus un 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla 2.045 tam zamanlı çalışanı bulunmaktadır. Sahiplik Yapısı: Pegasus un %96,5 lik hissesi Esas Holding A.Ş. ye aittir. Tamamı Şevket Sabancı ailesine ait olan Esas Holding; gıda, havacılık, sağlık, eğlence ve gayrimenkul sektörlerinde faaliyet göstermektedir. Pegasus un geriye kalan payları Sabancı ailesi üyelerine aittir. 2012 de Şirket in operasyonel gelirleri 1.792 TL, FAVKÖK ü (4) 392 milyon TL, FAVKÖK marjı ise %21,9 olarak gerçekleşmiştir (5). Yurtdışı Tarifeli %35 Yolcu Sayısı Charter %4 13,6 milyon Yurtiçi Tarifeli %61 Yan Gelirler %13 Charter %6 Yurtiçi Tarifeli %35 Gelirler Charter %1 Toplam: 1.792m Yurtdışı Tarifeli %45 Not: Yurtdışı split charter uçuşlar, yurtdışı tarifeli uçuşlara dahil edilmiştir. Pegasus Yolcu Hacmi & Uçak Sayısı Kullanımda 2008 2009 2010 2011 2012 olan ortalama uçak sayısı (6) 18,7 20,6 27,7 34,5 37,4 milyon 15 10 5 0 4,4 0,8 1,1 2,5 2008 5,9 0,7 1,7 3,4 BYBO: %32,5 8,6 0,6 3,1 5,0 11,3 0,6 2009 2010 2011 2012 3,9 6,8 (1) 4 Nisan 2013 tarihi itibarıyla. Açıklanan ve bilet satışına açılan 2 yurtdışı ve 2 yurtiçi destinasyon da dahildir. Dönemlik hatlar (Zweibrucken, Manchester ve Hanover) ve kod paylaşımlı hatlar (Bakü ve Bişkek) toplam uçuş sayısına dahil edilmemiştir. (2) Pegasus un, iştiraki İzAir tarafından wetlease yöntemiyle kiralanan 3 adet uçak da dahil. (3) 2 Nisan 2013 tarihli www.airfleets.net verilerine göre. (4) FAVKÖK: Faiz, İştirak kar/zararı, Amortisman, Vergi, Faaliyet kiralaması giderleri Öncesi Kar (5) AirBerlin Türkiye operasyonları hariç. (6) Kullanımda olan uçak sayısı, planlı bakım zamanı hariç ortalama uçak sayısıdır. 13,6 0,5 4,8 8,3 Yurtiçi tarifeli Yurtdışı tarifeli Charter

B. Geniş Uçuş Ağı Pegasus, uçuş ağını her yıl genişletmekte ve bunu sürdürülebilir kılmak için etkin bir şekilde yeni fırsatlar aramaya devam etmektedir. Pegasus un Misyonu: Geleneksel havayolu taşıyıcıların network yapısı ve düşük maliyetli havayolu taşıyıcılarının fiyat avantajlarını sunarak, yeni uçaklarla zamanında kalkış performansı yüksek ve daha ucuz seyahat imkanları sağlamaktır. Ali Sabancı Yönetim Kurulu Başkanı

C. Neden Pegasus? 1. Hızla Büyüyen Ancak Halen Düşük Penetrasyon Oranına Sahip Yerel Havacılık Pazarı 2003 yılından itibaren Türkiye de yolcu sayısı hızla büyümektedir (BYBO %14,1). 2009 da reel GSYH nin %5,1 gerilediği dönemde bile Türkiye de yolcu sayısı %5,5 artış göstermiştir (yurtiçi yolcu sayısı %15,1, yurtdışı yolcu sayısı ise %1,5 artmıştır). Güçlü büyümeye rağmen, kişi başı uçuş sayısı baz alındığında hem yurtiçi ve hem de yurtdışı pazarlarda penetrasyon oranları halen düşüktür. Türkiye Yolcu Hacmi (1) 2003-2012 yılları arasında yolcu sayısı reel GSYH nin 2,8 katı oranında büyümüştür. BYBO 03-12 (m) 120 100 98 54 80 78 62 65 65 60 54 59 45 47 52 38 40 44 44 30 38 33 20 31 35 25 0 5 7 10 14 16 18 21 25 29 32 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 (2) Yurtiçi Yurtdışı Kaynak: DHMİ %14,1 %11,1 %24,2 (1) DHMİ yurtiçi yolcu sayısını iki kere saymaktadır, yukarıdaki grafikteki sayılar bu doğrultuda düzeltilmiştir. Reel GSYH verisi EIU dan alınmıştır. (2) Geçici DHMİ verileri. Toplam Yolcu/Nüfus 74 61 65 82 312 401 63 46 2011 Nüfus (milyon) 784 301 552 357 9,629 4,067 242 506 Yüzölçümü ( 000 km 2 ) (Toplam Yolcu/Nüfus) 4,0 3,0 2,0 1,0 0,0 0,4 0,5 0,4 0,3 0,4 0,3 Türkiye İtalya Fransa Almanya ABD AB-15 Büyük Britanya Yurtiçi 1,2 0,8 1,9 2,0 2,2 1,4 1,6 1,9 Yurtdışı 2,6 2,6 0,5 2,0 2,2 3,2 2,9 3,6 2,8 0,8 İspanya Not: 2011 verisi. Yolcu sayısı: Tükiye DHMİ; ABD ABD Ulaştırma İstatistikleri Bürosu, Diğer Eurostat. Nüfus: Türkiye, ABD Dünya Bankası; Diğer Eurostat. Yüzölçümü: Birleşmiş Milletler.

2. Başarıyla Uygulanan Özgün Düşük Maliyetli Taşıyıcı Modeli Başarısı kanıtlanmış düşük maliyetli network taşıyıcısı modeli 1. Maliyetlere odaklanma 2. Düşük fiyatlar 3. Yüksek zamanında kalkış performansı 4. Modern ve düşük yakıt tüketimine sahip filo 5. A la kart ürün ve servisler sunma, yan gelirleri artırma 3. Yüksek Kalitede ve Güçlü Operasyonel Performans 6. Kısa/orta mesafeli uçuşlar 7. Tek kabin sınıfı 8. Uçakların yüksek verimlilikle kullanımı 9. Uygun fiyat almak adına büyük ölçekli uçak siparişleri 10.Satış kanalı olarak internete odaklanma Network modeli için özellikle önemli olan yüksek zamanında kalkış performansı Yüksek uçak kullanımı oranları İyileşme potansiyeline sahip yüksek doluluk oranları Uçuş ağındaki ve filo büyüklüğündeki kayda değer büyümeye karşın, titizlikle yürütülen gelir yönetimi sonucu oluşan yüksek doluluk oranları Zamanında Kalkış Performansı %100 %90 %80 %70 %60 %50 %89,3 %76,8 %78,6 %94,0 %92,3 2008 2009 (1) 2010 (1) 2011 2012 (1) 2009 ve 2010 verileri Sabiha Gökçen de yeni terminal açılması nedeniyle düşmüştür. Doluluk Oranları Yolcu sayısı/ Konma Yo 116,1 124,2 128,2 134,1 144,8 Koltuk/ Konma (2) 156 162 168 178 185 (2) (Yolcu sayısı/koltuk, %) %80 %74,3 %70 %60 %76,9 %76,3 %75,5 %78,2 %50 2008 2009 2010 2011 2012 (2) Toplam koltuk kapasitesinin toplam konma sayısına bölünmesiyle bulunmuştur. Konma: Kalkış anından bir sonraki inişine kadar bir uçağın faaliyeti anlamındadır. 4. Yurtiçi Pazarda Rakiplerden Farklı Bir Yapılanma İç Hat Pazarı %96 sına (3) hizmet eden Pegasus un yerli rakiplerine karşı yapısal ve sürdürülebilir avantajları bulunmaktadır. Pegasus, rakiplerine göre maliyet avantajına sahip olduğundan daha uygun bilet fiyatları sunabilmektedir. Bunun yanında Pegasus, düşük maliyetli network modeliyle ve benzer rakipleriyle karşılaştırıldığında filo büyüklüğüyle önemli avantajlara sahiptir. (3) Pegasus 2012 yılında Türkiye deki toplam yolcuların %96 sını kapsayan havaalanlarında hizmet sunmuştur.

5. Geçmiş Yıllardaki Başarılı Büyüme Pegasus un gösterdiği güçlü büyüme, yolcu sayısını ve pazar payını önemli derecede artırmıştır. Yolcu Sayısı Büyümesi Türkiye deki Pazar Payı Kırılımı (2008-2012 yolcu sayısı BYBO) %50 %40 %30 %36 Pegasus Yurtiçi Tarifeli %43 Pegasus Yurtdışı Tarifeli Yurtiçi %30 %26 %23 %20 %20 %17 %14 %10 %0 2008 2009 2010 2011 2012 %10 %8 %5 %3 %0 Yurtdışı %8 %8 %7 %5 %4 2008 2009 2010 2011 2012 6. Gelecek Vadeden Büyüme Fırsatları Pegasus, uçuş ağını genişleterek ve mevcut hatlardaki uçuş sıklığını artırarak daha fazla talep yaratmayı hedeflemektedir. Mevcut hatlar Potansiyel büyüme Stockholm Riga Edinburgh Nizhny Novgorod Kopenag Do u Vilnius Avrupa (1) Moskova Hamburg DMT Samara Dublin Birmingham Amsterdam penetrasyonu: Var ova Berlin %11,5 Londra Dusseldorf Brüksel Köln Krakov Prag Lviv Kharkiv Frankfurt Nuremberg Paris Stuttgart Donetsk Münih Basel Viyana Budape te Atyrau Geneva Zürih St.Etienne Zagreb Milano Krasnodar Belgrad Simferopol Marsilya Bologna Sarajevo Mineralnye Aktau Pristine Podgorica Sofya Batum Barcelona Roma Üsküp Istanbul Samsun Trabzon Tiflis Tiran Amasya Napoli Kütahya Sivas Erzincan Bakü Madrid Elazı Konya Van Lisbon Mu Atina Denizli Diyarbakır Antalya Tebriz Cezayir Tunus Gazipa Erbil Hatay a Tahran Suleymaniye Lefko a Ba dat Beyrut Marake Trablus Amman Bingazi skenderiye Tel Aviv Basra Kahire Kuveyt iraz Afrika DMT Bahreyn penetrasyonu: Dammam Doha Dubai %11,8 Riyad Cidde Me ed A khabad Tumen Yekaterinburg Orta Do u DMT penetrasyonu: %13,3 Ta kent Karaçi slamabad Omsk Bi kek O Novosibirsk Almati DMT: Düşük maliyetli taşıyıcı. DMT penetrasyon oranları CAPA- Havacılık Merkezi nden alınmıştır ve toplam koltuk kapasitesi içindeki DMT payı olarak tanımlanmıştır. Not: Dönemlik hatlar (Zweibrucken, Manchester, Nuremberg ve Hanover) ve kod paylaşımlı hatlar (Bakü ve Bişkek) toplam uçuş sayısına dahil edilmemiştir. (1) Rusya harici ülkeler. Büyüme, Şirket e finansal ve operasyonel esneklik sağlayacak yeni nesil uçak siparişleriyle desteklenmektedir. Pegasus, özellikle 41 adet B737-800NG ile birlikte, Türkiye nin en genç ve modern filolarından birine sahiptir. (2) 75 i kesin, 25 i opsiyonlu olmak üzere 100 adet A320/321neo Airbus siparişi verilmiştir. Siparişin yapısı gelecek için Pegasus a esneklik sağlamaktadır. Yeni A320/321neo tipi uçakların, operasyonel maliyetleri azaltacağı öngörülmektedir. Pegasus, genç, modern ve verimliliği yüksek uçaklarla yalın filo yapısını korumayı hedeflemektedir. Mevcut B737-800 tipi uçaklar ve teslim alınacak yeni A320/321neo tipi uçaklar ile Şirket gelecekteki büyüme hedeflerini yakalamayı amaçlamaktadır. (2) Mevcut durum itibarıyla. Ayrıca, filoda 1 adet Boeing 737-400 tipi uçak bulunmaktadır.

Yıl Sonu Filo Büyüklüğü %130 Filo Büyüme Senaryoları 126 %100 %70 75 %40 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2022 İyimser Senaryo D. Finansal Bilgiler Gelirler ve FAVKÖK Gelirler Kötümser Senaryo FAVKÖK ve Marj (2010-2012) (milyon TL) 2.000 BYBO 2010-2012 Yurtdışı Tarifeli (1) %37,0 Yurtiçi Tarifeli %40,9 Charter (%8,8) Yan Gelir %56,4 Diğer (2) %45,9 1.792 (milyon TL) 400 392 %21,9 1.500 1.000 500 978 12 94 128 313 1.469 19 146 179 474 25 230 107 623 300 200 100 %16,5 161 78 %13,5 198 112 85 307 430 650 807 83 87 0 2010 2011 2012 Yurtdışı Tarifeli (1) Yurtiçi Tarifeli Charter Yan Gelir Diğer (2) Not: AirBerlin operasyonları hariç. 1. Split charter uçuşları dahil edilmiştir. 2. Kargo geliri ve eğitimlerden elde edilen gelirleri de içermektedir. 0 2010 2011 2012 Operasyonel Kiralamalar FAVÖK FAVKÖK Marjı Not: AirBerlin operasyonları hariç. Bilanço Pegasus un bilançosu uçak teslim alımlarıyla birlikte hızlı bir büyüme göstermiştir. 2012 yılında elde edilen kâr ve etkin sermaye yönetimi sonucunda yüksek bir ROE ye (~49% (1) ) ulaşılmıştır. 2012 yılında düzeltilmiş net borç/favkök oranı önemli ölçüde gerilemiştir. (1) Ortalama özkaynak değeri üzerinden hesaplanmıştır: 2012 net kar 126,3 milyon TL, 2011 ve 2012 özkaynak değerleri sırasıyla 188,8 milyon TL ve 327,3 milyon TL dir. 2.209 Nakit ve Nakit Benzerleri 210 Diğer Aktifler 179 Teslim Öncesi Verilen Avanslar 89 Duran Varlıklar 1.730 Varlıklar Bilanço Yapısı (31 Aralık 2012) 2.209 Özkaynak 327 Diğer Yükümlülükler 455 Banka Kredisi 51 Finansal Kiralama Yükümlülüğü 1.376 Özkaynak & Yükümlülükler

Seçilmiş Finansal Bilgiler ÖZET BİLANÇO RAKAMLARI (TL) 31 ARALIK 2012 31 ARALIK 2011 31 ARALIK 2010 Toplam Varlıklar 2.209.011.035 1.832.188.848 1.236.045.574 Dönen Varlıklar 339.329.147 198.137.315 109.016.329 Duran Varlıklar 1.869.681.888 1.634.051.533 1.127.029.245 Toplam Borçlar 1.881.658.887 1.643.491.773 1.067.065.154 Kısa Vadeli Borçlar 538.075.762 557.525.418 390.733.503 Uzun Vadeli Borçlar 1.343.583.125 1.085.966.355 676.331.651 Özkaynak 327.352.148 188.697.075 168.980.420 Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 327.352.148 188.766.259 174.395.237 Azınlık Payları 0 (69.184) (5.414.817) ÖZET GELİR TABLOSU RAKAMLARI (TL) 31 ARALIK 2012 31 ARALIK 2011 31 ARALIK 2010 Satış gelirleri (net) 1.919.892.223 1.484.079.753 977.863.116 Satışların maliyeti (-) (1.600.787.909) (1.376.748.406) (867.782.511) Brüt kar 319.104.314 107.331.347 110.080.605 Faaliyet Karı 192.688.912 4.449.232 43.379.077 Vergi Öncesi Karı/ (Zararı) 155.319.599 (12.678.593) 30.950.534 Dönem karı/(zararı) 126.303.516 (14.085.900) 20.237.310 E. Halka Arz Bilgileri Konsorsiyum Lideri: İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Halka Arz Öncesi Çıkarılmış Sermaye: 75.000.000 TL Halka Arz Büyüklüğü: 32.085.000 TL nominal değerli 32.085.000 adet pay Sermaye Artırımı: 27.272.000 TL nominal değerli 27.272.000 adet pay Ortak Satışı: 4.813.000 TL nominal değerli 4.813.000 adet pay Halka Açıklık Oranı: %31,4 Halka Arz Sonrası Çıkarılmış Sermaye: 102.272.000 TL Ek Satışa Sunulan Pay Miktarı: 3.209.000 TL nominal değerli 3.209.000 adet pay Ek Satış Sonrası Halka Açıklık Oranı: %34,5 Halka Arz Şekli: Satmama Kararı: Fiyat İstikrarı: Fiyat aralığı ile talep toplama Pegasus ortaklarından Esas Holding, Ali Sabancı, Emine Kamışlı, Kazım Köseoğlu, Can Köseoğlu payların işlem görmeye başlamasını takiben 365 gün boyunca ilave pay satmamayı ve Pegasus Yönetim Kurulu da 365 gün boyunca bedelli sermaye artırımı kararı almayacağını taahhüt etmiştir Payların İMKB de işlem görmeye başlamasından itibaren 30 gün süre ile yapılması planlanmaktadır. Ortaklık Yapısı Halka Arz dan Önce Sahip Olunan Paylar Halka Arz dan Sonra Sahip Olunan Paylar (ilave payların satılmayacağı varsayımıyla) Halka Arz dan Sonra Sahip Olunan Paylar (ilave bütün payların satıldığı varsayımıyla) Sahibin adı Adet % Adet % Adet % Esas Holding 72.375.570 %96,5 67.562.570 %66,01 64.353.570 %62,92 Ali Sabancı 874.810 %1,17 874.810 %0,86 874.810 %0,86 Emine Kamışlı 874.810 %1,17 874.810 %0,86 874.810 %0,86 Kazım Köseoğlu 437.405 %0,58 437.405 %0,43 437.405 %0,43 Can Köseoğlu 437.405 %0,58 437.405 %0,43 437.405 %0,43 Halka Açık Kısım - - 32.085.000 %31,37 35.294.000 %34,51 TOPLAM 75.000.000 %100,0 102.272.000 %100,0 102.272.000 %100,0

Tahsis Grupları a) Yurtiçi Bireysel Yatırımcılar: Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti vatandaşları ile Yurtdışında işçi, serbest meslek ve müstakil iş sahipleri dahil Türkiye de ikametgah sahibi gerçek ve tüzel kişiler ile yerleşmek niyetiyle bir takvim yılı içinde Türkiye de devamlı olarak 6 aydan fazla oturanlar da dahil olmak üzere, aşağıda tanımlanan Nitelikli Yatırımcı, Yurtiçi Kurumsal Yatırımcılar ve Yurtdışı Kurumsal Yatırımcılar tanımları dışında kalan tüm gerçek ve tüzel kişilerdir. b) Nitelikli Yatırımcılar: Talep toplama tarihi itibariyle en az 1 milyon TL tutarında Türk ve/veya yabancı para ve sermaye piyasası aracına sahip olan ve yurtiçinde yerleşik bulunan, aşağıda tanımlanan Yurtiçi Kurumsal Yatırımcılar tanımları dışında kalan gerçek ve tüzel kişilerdir. c) Yurtiçi Kurumsal Yatırımcılar: Yatırım fonları, özel emeklilik fonları, menkul kıymetler yatırım ortaklıkları, girişim sermayesi yatırım ortaklıkları, gayrimenkul yatırım ortaklıkları, aracı kurumlar, bankalar, sigorta şirketleri, portföy yönetim şirketleri, ipotek finansmanı kuruluşları, emekli ve yardım sandıkları, vakıflar, 17.7.1964 tarihli ve 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun geçici 20. maddesi uyarınca kurulmuş olan sandıklar ile kamuya yararlı dernekleri kapsamaktadır. d) Yurtdışı Kurumsal Yatırımcılar: Türk Parası Kıymetini Koruma Hakkında 32 Sayılı Karar la tanımlanan dışarıda yerleşik olan, yatırım fonları, emeklilik fonları, yatırım ortaklıkları, aracı kurumlar, bankalar, sigorta şirketleri, portföy yönetim şirketleri, ipotek finansmanı kuruluşları, emekli ve yardım sandıkları ve vakıflardır. Paylar, Türk mevzuatı uyarınca İstanbul Menkul Kıymetler Borsası nda işlem görecek şekilde halka arz edildiğinden, bu kategoriden talepte bulunan yatırımcılar payları Türkiye de satın alacaklardır. Konsorsiyum Lideri KONSORSİYUM LİDERİ: İŞ YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. İş Kuleleri Kule-2 Kat:12 34330 4.Levent/İstanbul Tel: (0212) 350 20 00, Faks: (0212) 350 20 01 Genel Müdürlük, Adana, Akaretler, Ankara, İzmir, Bursa, Kalamış, Yeniköy, Yeşilköy, Levent ve Maslak şubeleri ile Suadiye irtibat bürosu ve Türkiye İş Bankası A.Ş. tüm şubeleri, www.isbank.com.tr adresi ve (0850) 724 0 724 no lu telefon KONSORSİYUM EŞ LİDERLERİ: AK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Sabancı Center 4.Levent/İstanbul Tel: (0212) 334 94 94, Faks: (0212) 334 96 89 Akbank T.A.Ş. tüm şubeleri, www.akbank.com adresi ve 444 25 25 no lu telefon BURGAN YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Büyükdere Cad. Apa Giz Plaza No:191 K:8-9-10 Şişli/İstanbul Tel: (0212) 317 27 27, Faks: (0212) 317 27 26 Burgan Bank tüm şubeleri FİNANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Nispetiye Cad. Akmerkez B Kulesi Kat:2-3 Etiler/İstanbul Tel: (0212) 282 17 00, Faks: (0212) 282 22 55 Finans Yatırım Menkul Değerler A.Ş. ve Finansbank A.Ş. tüm şubeleri, www.finansbank.com.tr ve www.finansonline.com adresleri ve 0212 336 74 74 no lu telefon GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. Etiler Mah Tepecik Yolu Demirkent Sok No:1 Beşiktaş/ İstanbul Tel: (0212) 384 10 10, Faks: (0212) 352 42 40 Türkiye Garanti Bankası A.Ş. tüm şubeleri ve yatırım merkezleri, www.garanti.com.tr ve wap.garanti.com.tr adresleri ve 444 0 333 no lu telefon ŞEKER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Büyükdere Cad. No:171 Metrocity A Blok K:4-5 Esentepe-Şişli/İstanbul Tel: (0212) 334 33 33, Faks: (0212) 334 33 34 Şekerbank T.A.Ş. tüm şubeleri ve Şeker Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Ankara ve İzmir Şubeleri, www.sekeryatirim.com.tr adresi YATIRIM FİNANSMAN MENKUL DEĞERLER A.Ş. Nispetiye Caddesi, Akmerkez E-3 Blok Kat:4 Etiler/İstanbul Tel: (0212) 317 69 00, Faks: (0212) 282 15 50 Tüm şubeleri ve www.yf.com.tr adresi KONSORSİYUM ÜYELERİ: ACAR YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Gazeteciler Sitesi Keskin Kalem Sokak. No:29 Esentepe/İstanbul Tel: (0212) 216 26 61, Faks: (0212) 266 05 43 İzmir Şubesi ALTERNATİF YATIRIM A.Ş. Cumhuriyet Cad. Elmadağ Han No:32 K:2-3 Elmadağ/İstanbul Tel: (0212) 315 58 00, Faks: (0212) 231 95 44 Alternatif Yatırım A.Ş. nin Adana, Bursa Acenteleri, Alternatifbank A.Ş. nin tüm şubeleri ve Alternatif Yatırım A.Ş. nin Merkez, Erenköy ve Antalya Şubeleri www.ayatirim.com.tr adresi ve (0212) 444 00 54 no lu telefon ANADOLU YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. Merkez Mah. Birahane Sok. No:26 Bomonti-Şişli/İstanbul Tel: (0212) 368 77 00, Faks: (0212) 233 41 50 Anadolubank A.Ş. tüm şubeleri, www.anadolubank.com.tr ve www.webborsam.com.tr adresleri ATA YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. Emirhan Cad No: 109 Giriş Kat Balmumcu/İstanbul Tel: (0212) 310 62 00, Faks: (0212) 310 62 10 T-Bank Şubeleri ve Merkez Şube ve Bostancı İrtibat Bürosu, www.atayatirim. com.tr adresi ve (0212) 310 6200 no lu telefon ATAONLINE MENKUL KIYMETLER A.Ş. Emirhan Cad No: 109 Giriş Kat Balmumcu/İstanbul Tel: (0212) 310 60 60, Faks: (0212) 310 63 63 www.ataonline. com.tr adresi ve (0212) 310 60 60 no lu telefon BİZİM MENKUL DEĞERLER A.Ş. İnönü Cad. Kanarya Sok. No:25 Kat:4 Yeni Sahra Ataşehir/İstanbul Tel: (0216) 547 13 00, Faks: (0216) 547 13 98 Albaraka Türk Katılım Bankası A.Ş, Asya Katılım Bankası A.Ş, Türkiye Finans Katılım Bankası A.Ş, Kuveyt Türk Katılım Bankası A.Ş tüm şubeleri, www.bmd.com.tr, www.bankasya.com.tr, www.turkiyefinans.com.tr, www.kuveytturk.com.tr adresleri ve 444 1 263 no lu telefon CAMİŞ MENKUL DEĞERLER A.Ş. Büyükdere Cad. USO Center No:245 K:2 Maslak/İstanbul Tel: (0212) 330 07 00, Faks: (0212) 330 06 01 Ankara, Antalya, Mersin, Diyarbakır, Kırıkkale, Trabzon, Van, İskenderun, Bakırköy, Edremit irtibat büroları ve www.camismenkul.com.tr adresi DENİZ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. Büyükdere Cad. No:106 Kat 16, 34394 Esentepe/İstanbul Tel: (0212) 336 40 00, Faks: (0212) 336 30 70 DenizBank A.Ş. tüm şubeleri, www.denizbank.com adresi ve 444 0 800 no lu telefon ECZACIBAŞI MENKUL DEĞERLER A.Ş. Büyükdere Cad. No: 209 Tekfen Tower Kat: 6 Levent/İstanbul Tel: (0212) 319 59 99, Faks: (0212) 319 59 00 İstanbul Merkez, Ankara, İzmir, Bursa, Antalya, www.emdas.com.tr ve www.netyatirim24.com.tr adresi ve (0212) 319 55 55 no lu telefon EKİNCİLER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Hazine Sok. No.14 Küçükbakkalköy-Ataşehir/İstanbul Tel: (0216) 577 42 42, Faks: (0216) 577 81 31 Adana, Mersin, İzmir, İskenderun, Malatya, Gaziantep, www.ekinvest.com adresi ERSTE SECURITIES ISTANBUL MENKUL DEĞERLER A.Ş. Kanyon Ofis Bloğu K:14 No:185 Levent/İstanbul Tel: (0212) 371 25 00, Faks: (0212) 371 25 02 GEDİK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Cumhuriyet Mah. E-5 Yanyol No:29 Yakacık-Kartal/İstanbul Tel: (0216) 453 00 00, Faks: (0216) 377 11 36 Ankara, Antalya, Bursa, Denizli, Düzce, Elazığ, Eskişehir, Gaziantep, Gebze, İstanbul, İzmir, Konya, Manisa, Samsun, Uşak şubeleri ve Fibabanka A.Ş. tüm şubeleri, www.gedik.com adresi ve (216) 453 00 53 no lu telefon GLOBAL MENKUL DEĞERLER A.Ş. Rıhtım Cad. No.51 Karaköy/İstanbul Tel: (0212) 244 55 66, Faks: (0212) 244 55 67 Ankara, Bursa, İzmir, Levent şubeleri ve Ataşehir, Gebze, Nişantaşı, Antalya, Göztepe, Kayseri, Mersin, İkitelli irtibat büroları, www.global.com.tr adresi ve 444 0 321 no lu telefon HALK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Halide Edip Adıvar Mh. Darülaceze Cd. No: 20 Kat:4 Şişli/İstanbul Tel: (0212) 314 81 81, Faks: (0212) 221 31 81 Merkez, Halk Yatırım Menkul Değerler A.Ş. ile T.Halk Bankası A.Ş. nin tüm şubeleri, www.halkyatirim.com.tr ve www.halkbank.com.tr adresleri ve 444 42 55 no lu telefon İNFO YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Büyükdere Cad No:156 Levent/İstanbul Tel: (0212) 319 26 00, Faks: (0212) 319 26 25 OSMANLI MENKUL DEĞERLER A.Ş. Büyükdere Cad Nurol Plaza B Blok No:257 K:8 Maslak/İstanbul Tel: (0212) 366 88 00, Faks: (0212) 328 40 70 Denizli, Ankara, Kayseri, İzmir irtibat büroları ve www.osmanlimenkul.com.tr adresi OYAK YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Akatlar Ebulula Cad. F2C Blok Levent Beşiktaş/İstanbul Tel: (0212) 319 12 00, Faks: (0212) 351 05 99 Oyak Yatırım Menkul Değerler A.Ş. şubeleri ve acentelikleri ve ING BANK AŞ tüm şubeleri, www.oyakyatirim.com.tr adresi ve 444 0 414 no lu telefon TACİRLER YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Nispetiye Cad. Akmerkez B3 Blok K:9 Etiler/İstanbul Tel: (0212 )355 46 46, Faks: (0212) 282 09 98 Adana, Ankara, Antalya, Bakırköy, Bursa, Denizli, Erenköy, Gaziantep, İzmir, İzmit, Kartal, Kayseri, Girne, Mersin, Şişli, Zonguldak şubeleri ve Kocaeli, K.Ereğli irtibat büroları ve www.tacirler.com.tr adresi TEB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Teb Kampüs D Blok Küçüksu Cad Sokullu Sok No:7 Ümraniye/İstanbul Tel: (0216) 636 44 44, Faks: (0216) 636 44 00 Türk Ekonomi Bankası nın tüm şubeleri, www.teb.com.tr adresi ve 0850 200 0 666 no lu telefon TÜRKİYE SINAİ KALKINMA BANKASI A.Ş. Meclis-i Mebusan Cad No:81 34427 Fındıklı/İstanbul Tel: (0212) 334 51 51, Faks: (0212) 334 50 30 Ankara ve İzmir Şube ve www.tskb.com.tr adresi TURKISH YATIRIM A.Ş. Abdi İpekçi Cad. No:57 Reasürans Han E Blok Kat:6 Harbiye/İstanbul Tel: (0212) 315 10 00, Faks: (0212) 315 10 02 Turkish Yatırım A.Ş. merkez, tüm şubeleri, acenteleri, irtibat büroları ve Turkish Bank A.Ş. tüm şubeleri ve www.turkishyatirim.com adresi VAKIF YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Akat Mah Abulula Mardin Cad No:18 Park Maya Sitesi F2/A Blok Beşiktaş/İstanbul Tel: (0212) 352 35 77, Faks: (0212) 352 35 70 Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Merkez şube, acenteler ile T.Vakıflar Bankası T.A.O. nun tüm şubeleri ve Ankara, İstanbul, İzmir Yatırım Merkezleri ve www.vakifbank.com.tr adresi YAPI KREDİ MENKUL DEĞERLER A.Ş. Büyükdere Cad. Yapı Kredi Plaza A Blok, Levent/İstanbul Tel: (0212) 319 80 00, Faks: (0212) 325 22 45 Yapı ve Kredi Bankası A.Ş tüm şubeleri, www.yapikredi.com.tr adresi ve 444 0 444 no lu telefon ZİRAAT YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. Gonca Sok. No:22 (Emlak Pasajı) Kat:1 Levent-Beşiktaş/İstanbul Tel: (0212) 339 80 80, Faks: (0212) 269 09 60 Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tüm şubeleri ile T.C. ZİRAAT BANKASI A.Ş. tüm şubeleri, www.ziraatyatirim.com.tr ve www.ziraatbank.com.tr adresleri ve 444 4 979 no lu telefon

AEROPARK Yenişehir Mah. Osmanlı Bulvarı No:11 Kurtköy Pendik/İstanbul www.pegasusyatirimciiliskileri.com Konsorsiyum Lideri İş Kuleleri Kule 2 Kat:12 4. Levent Beşiktaş/İstanbul Şirket ve halka arz edilecek paylarla ilgili bilgileri içeren izahname ve sirküler 13 Nisan 2013 tarihinde Kamuyu Aydınlatma Platformu nda (www.kap.gov.tr), Pegasus Hava Taşımacılığı A.Ş. nin web sitesinde, (www.flypgs.com) ve İş Yatırım Menkul Değerler A.Ş. nin web sitesinde (www.isyatirim.com.tr) yayımlanmıştır.