Günlük Strateji Bülteni

Transkript

1 3.280, , , , ,3 Günlük Strateji Bülteni Piyasalara Bakış Piyasa Verileri Endeksler 29 Haziran %Değ. Ybb BIST ,0-0,3% 6,9% BIST ,0-0,5% 8,1% VIOP030 Endeks 93,175-3,5% 6,5% S&P ,8 1,7% 1,3% DJI ,7 1,6% 1,5% DAX 9.612,3 1,7% -10,5% RTS 931,4 2,9% 23,0% Parite 29 Haziran %Değ. Ybb USD/TRY 2,8966 0,0% -0,7% EUR/TRY 3,2218 0,2% 1,6% ($+ )/TRY 3,0585 0,2% 0,5% EUR/USD 1,1105 0,1% 2,2% Emtia 29 Haziran %Değ. Ybb Brent Petrol(bbl) 50,0-1,2% 19,6% Bakır ($/ton) 4.838,0 0,4% 2,8% Altın ($/ons) 1.315,1-0,3% 23,9% Gümüş ($/ons) 18,4 0,3% 32,3% Performans ve işlem hacmi verileri Yükselenler (%) Düşenler (%) Hacim (TL) ANSA 20% KERVN -15% GARAN 742 TRNSK 20% EUHOL -12% THYAO 596 MCTAS 18% TSGYO -9% HALKB 214 ULAS 14% EUYO -8% ISCTR 182 LINK 14% KAPLM -8% AKBNK 177 BIST 100 ve Gösterge Endeksler Dün güne hafif satışlarla başlayan ancak daha sonra yaptığı toparlanma hareketi ile (200 günlük ortalamalar) seviyelerini gören endeks kapanışını önceki güne göre hafif bir kayıpla seviyelerinden gerçekleştirdi. Endekste gerek yükseliş, gerekse gün içi konsolidasyon dönemlerinde hacim azlığı devam ediyor. Brexit endişelerinin yeniden gözden geçirilmesi ve yükselen petrol fiyatları ile beraber dün Avrupa ve ABD borsaları olumlu seyrini sürdürerek sert yükselişler gösterdi. ABD açıklanan haftalık petrol stok verilerinin sert düşüşe işaret etmesi petrol fiyatlarının yükselmesini destekledi. Öte yandan, İngiltere'nin AB'den çıkış planına yönelik belirsizlik devam ederken, Başbakan Cameron, çıkış mekanizmasının çalıştırılmasının yeni başbakana kalacağını belirtti. Ayrıca piyasalarda ikinci referandum olasılığı konuşulmaya devam ediliyor. Ancak önümüzdeki dönemde piyasalar yeniden para politikaları, şirket karlılıkları ve ekonomik verilere odaklanacaktır. Bugün yurt dışı ekonomi gündemi yoğun, İngiltere'de GSYH, Almanya'da işsizlik oranı, Fransa ve Avro Bölgesi için tahmini TÜFE ve ECB toplantı tutanakları izlenecektir. Dün ABD borsaları yükselişle kapanırken, Uzakdoğu borsaları bugün alıcılı seyrediyor, Avrupa borsalarının ise hafif olumlu açılması bekleniyor. Dün Türk EFT lerinin piyasa kapanışı sonrası seyri de Borsa İstanbul için hafif olumlu bir açılışa işaret ederken, sabah itibariyle $/TL ve /TL de hafif de olsa görülen yükselişlerin olumlu görünümü sınırlandırabileceğini düşünüyoruz. Dolayısıyla yatay bir açılış ve ardından seviyeleri üzerinde kalma denemeleri görebileceğimizi düşünüyoruz. Ekonomi ve Politika Haberleri BDDK, bankacılık sektörü Mayıs verilerini açıkladı (=) Ekonomik güven endeksi %1,3 arttı Sektör ve Şirket Haberleri EKGYO ile Galatasaray Spor Kulübü Derneği arasında proje geliştirmek amacıyla anlaşma imzalandı (+) Kısa Kısa Şirket Haberleri: DOAS İşlem Hacmi (Sağ, TRY mn) BIST-100 (Sol) /06 24/06 27/06 28/06 29/ Takvim Tarih Ülke TSİ Dönem Veri Önem Beklenti Önceki 30 Haz. Fransa 09:45 May. ÜFE - Yıllık % 52,78-4,10% 30 Haz. Fransa 09:45 Haz. TÜFE- Aylık %- Öncü 72,22 0,40% 30 Haz. Fransa 09:45 Haz. TÜFE- Yıllık %- Öncü 94,44 0,00% 30 Haz. Türkiye 10:00 May. Dış Ticaret Dengesi 84,00-5,1 Mlr $ -4,2 Mlr $ 30 Haz. Almanya 10:55 Haz. İşsiz Sayısı-Değişim 89,83-5 Bin -11 Bin 30 Haz. İngiltere 11:30 1Ç16 GSYH Çeyreksel %- Final 97,59 0,40% 30 Haz. İngiltere 11:30 1Ç16 GSYH Yıllık %- Final 96,39 2,00% 30 Haz. Avro Bölgesi 12:00 Haz. Tahmini Tüfe-Yıllık % 79,07 0,00% -0,10% 30 Haz. Avro Bölgesi 14:30 Haz. ECB Toplantı Tutanakları 30 Haz. ABD 15:30 25 Haz. Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 98, Bin 30 Haz. ABD 16:45 Haz. Chicago Satınalma Yöneticileri Endeksi 81,60 50,50 49,30 30 Haz. ABD 20:30 FED Bullard konuşması 120 MSCI TR MSCI GOP MSCI GOP BANKALAR BIST BANKALAR Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür. Sayfa 1 / 5

2 Makro Ekonomi & Politika BDDK, bankacılık sektörü Mayıs verilerini açıkladı (=) BDDK tarafından açıklanan konsolide olmayan verilerine göre, bankacılık sektörünün 2016 Mayıs ayında net kârı 2015 yılının aynı dönemine göre %11,8, bir önceki aya göre %6,1 oranında artarak 2,94 mlr TL olarak gerçekleşti. Detaya bakıldığında, yerli özel mevduat bankalarının net dönem karı bir önceki aya göre %20,3, mevduat kamu bankalarının karı ise %34,2 artış göstermiştir. Böylece sektörün net dönem karı Ocak-Mayıs döneminde yıllık bazda %27,4 artış ile 13,9 mlr TL ye ulaştı. Yıllık bazda bakıldığında, Mayıs ta, net faiz gelirlerindeki sınırlı artış, güçlü komisyon ve ücret gelirleri, sınırlı artış gösteren faaliyet giderleri net karı olumlu etkilerken, artan karşılık giderleri net kardaki yükselişi sınırladı. Sektörün net faiz gelirleri Mayıs yıllık bazda %7,7, bir önceki aya göre %5,9 artış gösterdi. Detaya bakıldığında, menkul kıymet getirilerinde elde edilen faiz gelirleri yıllık bazda %12,9 gerileme kaydederken, kredilerden alınan faizler %20,2 artış göstermesi ile toplam faiz gelirleri %13,6 yükseliş kaydetti. Aynı ayda mevduata verilen faizler yıllık bazda %23,5, aylık bazda %0,6 artış gösterdi. Böylece Mayıs ta kredi-mevduat farkı bir önceki aya göre 28,6 bp iyileşti. Sektörün net faiz marjı 20,8 bp artış ile %3,89 a çıkarken, 12 aylık verilere göre hesaplanan net faiz marjı ise aylık bazda sınırlı yükseliş göstererek %3,77 oldu. Bankacılık sektörünün net ücret komisyon gelirleri Mayıs ta yıllık bazda %17,2, bir önceki aya göre %11,9 yükseliş gösterdi. Mayıs ayında sektörün toplam karşılık giderleri 2015 yılının aynı dönemine göre %29,4, bir önceki çeyreğe göre %19,2 oranında artış ile 2,27 mlr TL oldu. Aynı ayda kredi düşüş karşılığı bir önceki yılın aynı ayına göre %21, genel karşılık provizyonu ise %58 yükseldi sonunda %3,10 olan kredilerin takibe dönüşüm oranı 2016 Mayıs ta %3,44 seviyesine ulaşırken, takipteki krediler karşılık oranı %75,4 düzeyinde gerçekleşmiştir. Brüt risk maliyeti ise Mayıs ta %1,2 seviyesinde gerçekleşti yılı Aralık ayında %15,57 sektörün sermaye yeterliliği standart oranı 2016 Mayıs ayında %15,45 düzeyine gerilerken, ortalama özkaynak karlılık oranı ise yıl başından bu yana iyileşmeye devam ederek %11,3 olmuştur. Kaynak: VKY Araştırma ve Strateji, BDDK Ekonomik güven endeksi %1,3 arttı Ekonomik güven endeksi Haziran ayında bir önceki aya göre %1,3 oranında artarak 82,26 değerinden 83,33 değerine yükseldi. Ekonomik güven endeksindeki artış, inşaat sektörü, hizmet sektörü ve tüketici güven endekslerindeki artışlardan kaynaklandı. Haziran ayında inşaat sektörü güven endeksi 80,94 değerine, hizmet sektörü güven endeksi 95,75 değerine ve tüketici güven endeksi 69,43 değerine yükseldi. Haziran ayında reel kesim (imalat sanayi) güven endeksi 104,3 değerine, perakende ticaret sektörü güven endeksi 99,65 değerine geriledi. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 2 / 5

3 Sektör & Şirket Haberleri Emlak Konut (EKGYO) ile Galatasaray Spor Kulübü Derneği arasında proje geliştirme anlaşması imzalandı (+) Şirket KAP a yaptığı açıklamada Galatasaray Spor Kulübü Derneği ile İstanbul Bakırköy Florya da m² yüzölçümlü ve İstanbul Beykoz Riva da ,18 m² yüzölçümlü arsalar üzerinde, tarihinde birlikte proje geliştirmek maksadıyla protokol imzalamıştır. Sabah Gazetesi nin haberine göre Emlak Konut GYO Genel Müdürü Murat Kurum Florya ve Riva arazileri için en kısa sürede orta ve üstü gelir grubuna yönelik projeler için ihaleye çıkacaklarını açıkladı. İmzalanan protokole göre arsa bedelinin %80'i Galatasaray'ın ve %20'si Emlak Konut GYO'nun payı olacak dedi. İhale modelinin hasılat paylaşımı olmasını istediklerini ifade eden Kurum, "Ancak ihalenin yapıldığı günün şartlarına göre farklı bir model de düşünebiliriz. İhale modeline daha sonra karar vereceğiz" diye konuştu. Kısa Kısa Şirket Haberleri (=) Doğuş Otomotiv (DOAS): Doğuş Otomotiv de Finans ve İdari İşler Direktörü olarak görev yapmakta olan Kerem TALİH, 1 Temmuz 2016 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere vekaleten Mali ve İdari İşler Genel Müdürü (CFO) olarak atanmıştır. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 3 / 5

4 Haftalık Ajanda Tarih Ülke TSİ Dönem Veri Önem Beklenti Önceki 30 Haz. Japonya 02:50 May. Sanayi Üretimi- Yıllık %- öncü 74,19-0,20% 0,50% 30 Haz. Japonya 02:50 May. Sanayi Üretimi- Aylık %-Öncü 98,92 1,90% -3,30% 30 Haz. Almanya 09:00 May. Perakende Satışlar- Aylık % 60,00 0,50% -0,30% 30 Haz. Fransa 09:45 May. ÜFE - Aylık % 50,00-0,50% 30 Haz. Fransa 09:45 May. ÜFE - Yıllık % 52,78-4,10% 30 Haz. Fransa 09:45 Haz. TÜFE- Aylık %- Öncü 72,22 0,40% 30 Haz. Fransa 09:45 Haz. TÜFE- Yıllık %- Öncü 94,44 0,00% 30 Haz. Türkiye 10:00 May. Dış Ticaret Dengesi 84,00-5,1 Mlr $ -4,2 Mlr $ 30 Haz. Almanya 10:55 Haz. İşsiz Sayısı-Değişim 89,83-5 Bin -11 Bin 30 Haz. Almanya 10:55 Haz. İşsizlik Oranı % 74,58 6,10% 6,10% 30 Haz. İngiltere 11:30 1Ç16 GSYH Çeyreksel %- Final 97,59 0,40% 30 Haz. İngiltere 11:30 1Ç16 GSYH Yıllık %- Final 96,39 2,00% 30 Haz. Avro Bölgesi 12:00 Haz. Tahmini Tüfe-Yıllık % 79,07 0,00% -0,10% 30 Haz. Avro Bölgesi 12:00 Haz. Çekirdek TÜFE- Yıllık %- Öncü 62,79 0,80% 0,80% 30 Haz. Avro Bölgesi 14:30 Haz. ECB Toplantı Tutanakları 30 Haz. ABD 15:30 25 Haz. Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 98, Bin 30 Haz. ABD 16:45 Haz. Chicago Satınalma Yöneticileri Endeksi 81,60 50,50 49,30 30 Haz. ABD 20:30 FED Bullard konuşması 01 Tem. Japonya 02:30 May. İşsizlik Oranı 90,00 3,20% 3,20% 01 Tem. Japonya 02:30 May. TÜFE - Yıllık % 80,00-0,50% -0,30% 01 Tem. Japonya 02:30 Haz. Tokyo TÜFE - Yıllık % 90,00-0,40% -0,50% 01 Tem. Çin 04:00 Haz. CFLP PMI İmalat 90,00 50,00 50,10 01 Tem. Çin 04:00 Haz. CFLP PMI İmalat Dışı 70,00 53,10 01 Tem. Çin 04:00 Haz. Caixin PMI İmalat 80,00 49,20 49,20 01 Tem. Türkiye 10:00 Haz. Markit/ISO PMI İmalat 80,00 49,40 01 Tem. Fransa 10:50 Haz. Markit PMI İmalat 80,00 47,90 01 Tem. Almanya 10:55 Haz. Markit/BME PMI İmalat 80,00 54,40 01 Tem. Türkiye 11:00 Haz. TİM İhracat Rakamları- Yıllık% 60,00 0,10% 01 Tem. Avro Bölgesi 11:00 Haz. Markit PMI İmalat 80,00 52,60 52,60 01 Tem. İngiltere 11:30 Haz. Markit PMI İmalat 80,00 50,10 01 Tem. Avro Bölgesi 12:00 May. İşsizlik Oranı 70,00 10,10% 10,20% 01 Tem. Türkiye 12:00 Haz. İstanbul'da Perakende Fiyatları- Aylık % 50,00-0,11% 01 Tem. ABD 16:45 Haz. Markit PMI İmalat 90,00 51,40 01 Tem. ABD 17:00 Haz. ISM İmalat Endeksi 90,00 51,50 51,30 01 Tem. ABD 17:00 May. İnşaat Harcamaları- Aylık % 70,00 0,6% -1,8% 4 Tem. Türkiye 10:00 Haz. TÜFE- Aylık % 80,00 0,58% 4 Tem. Türkiye 10:00 Haz. TÜFE- Yıllık % 92,00 6,58% 4 Tem. Türkiye 10:00 Haz. Çekirdek TÜFE- Yıllık % 24,00 8,77% 4 Tem. Türkiye 10:00 Haz. ÜFE - Aylık % 16,00 1,48% 4 Tem. Türkiye 10:00 Haz. ÜFE - Yıllık % 32,00 3,25% 4 Tem. Avro Bölgesi 11:30 Tem. Sentix Yatırımcı Güven Endeksi 13,64 9,88 4 Tem. Avro Bölgesi 12:00 May. ÜFE - Aylık % 52,27-0,31% 4 Tem. Avro Bölgesi 12:00 May. ÜFE - Yıllık % 50,00-4,38% 5 Tem. Çin 04:45 Haz. Caixin PMI İmalat Dışı 70,00 51,20 5 Tem. Çin 04:45 Haz. Caixin PMI Bileşik 70,00 50,50 5 Tem. Fransa 10:50 Haz. Markit PMI İmalat Dışı 70,00 49,90 5 Tem. Fransa 10:50 Haz. Markit PMI Bileşik 70,00 49,40 5 Tem. Almanya 10:55 Haz. Markit PMI İmalat Dışı 70,00 53,20 5 Tem. Almanya 10:55 Haz. Markit/BME PMI Bileşik 70,00 54,10 5 Tem. Avro Bölgesi 11:00 Haz. Markit PMI İmalat Dışı 70,00 52,40 5 Tem. Avro Bölgesi 11:00 Haz. Markit PMI Bileşik 77,27 52,80 5 Tem. İngiltere 11:30 Haz. Markit PMI İmalat Dışı 70,00 53,50 5 Tem. İngiltere 11:30 Haz. Markit PMI Bileşik 70,00 53,00 5 Tem. Avro Bölgesi 12:00 May. Perakende Satışlar- Aylık % 59,09 0,00% 5 Tem. Avro Bölgesi 12:00 May. Perakende Satışlar- Yıllık % 56,82 1,40% 5 Tem. ABD 16:45 Haz. New York ISM Endeksi 18,40 37,20 5 Tem. ABD 17:00 May. Fabrika Siparişleri 87,20 1,90% 5 Tem. ABD 17:00 May. Dayanıklı Mal Siparişleri-Final 92,80 6 Tem. Almanya 09:00 Haz. Fabrika Siparişleri- Aylık % 91,53-2,00% 6 Tem. Almanya 09:00 Haz. Fabrika Siparişleri- (çalışma günü düzelt.-yıllık %) 62,71-0,50% 6 Tem. ABD 14:00 1 Tem. MBA Mortgage Başvuruları(Haftalık) 92,31 6 Tem. ABD 15:30 May. Dış Ticaret Dengesi 84,80-40 Mlr $ -37,4 Mlr $ 6 Tem. ABD 16:45 Haz. Markit PMI İmalat Dışı 70,00 6 Tem. ABD 16:45 Haz. Markit PMI Bileşik 70,00 6 Tem. ABD 17:00 Haz. ISM Hizmet Endeksi 76,80 53,50 52,90 6 Tem. ABD 21:00 Haz. FOMC Toplantı Tutanakları (14-15 Haziran) Kaynak: Bloomberg, TÜİK, Foreks Rapora ulaşmak için tıklayınız Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 4 / 5

5 Genel Müdürlük Akatlar Mah. Ebulula Mardin Cad. No: 18 Park Maya Sitesi F-2/A Blok Beşiktaş İstanbul (0212) Araştırma ve Strateji Müdürlüğü Sezai ŞAKLAROĞLU Selahattin AYDIN Tuğba SAYGIN Serap KAYA Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, yatırım ve kalkınma bankaları ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde ve yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Gerek bu yayındaki, gerekse bu yayında kullanılan kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu yayındaki bilgilerin kullanılması sonucunda yatırımcıların ve/veya ilgili kişilerin uğrayabilecekleri doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan, kâr yoksunluğundan, manevi zararlardan ve her ne şekil ve surette olursa olsun üçüncü kişilerin uğrayabileceği her türlü zararlardan dolayı Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz. Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından hazırlanmıştır Bu çalışma arka sayfada yer alan çekince bildirimi ile bir bütündür Sayfa 5 / 5