GÜNLÜK BÜLTEN

Transkript

1 Tekstil Yatırım er GÜNLÜK BÜLTEN Đç Piyasalar 14/12/2010 Kapanış Değişim % IMKB IMKB USD/TL 1, EUR/USD 1, ALTIN 1, PETROL (BRENT) /12/2010 Piyasa Verileri USD/TL Dün EUR/USD Tahvil ( ) % BRENT Dış Piyasalar 14/12/2010 Kapanış Değişim % Bovespa 68, XETRA DAX 7, Dow Jones 11, FTSE 5, Nikkei 10, S&P 500 1, Vadeli Piyasalar 15/12/2010 Değişim % FDOW FSPX FDAX Bakış Açısı Yılın Son Toplantıları Merkez Bankaları 2010 yılının son toplantılarını yapıyorlar. Dün ABD para otoritesi FED son toplantısını yaptı. Beklendiği gibi faiz değiştirilmedi ancak bir önceki toplantıya nazaran daha iyimser açıklamalarda bulunuldu. Özetle FED; 1. Ekonomiyi desteklemek için tahvil alım programını sürdürüreceğini, 2. Yaşanan iyileşmenin işsizliği azaltmayacak kadar yavaş olduğunu, milyar USD lik tahvil alım programına bağlı kalınacağını, 4. Gösterge faiz oranı uzun süre olağanüstü düşük seviyesini koruyacak. 5. Tüketici harcamaları ılımlı seviyede artıyor. 6. Ancak, yüksek işsizlik, düşük gelir artışı, düşük konut değerleri ve sıkı kredi koşulları nedeniyle tüketici harcamaları sınırlı büyüyor. 7. Enflasyonda aşağı yönlü eğilimler devam ediyor. TCMB nin ise yılın son PPK toplantısında özellikle Erdem Başçı nın açıklamalarından sonra 50 baz puanlık bir faiz indirim beklentisinin yaygınlaşması etkili oldu. Sberbank Türkiye de Fırsat Kolluyor Rusya'nın en büyük bankalarından Sberbank'ın CEO'su German Gref, bankanın Türkiye, Doğu Avrupa ve Asya'da birleşme ve satın alma fırsatlarını değerlendirdiğini söyledi. Eski Sovyet ülkelerinde faaliyet gösteren bankanın CEO'su Gref, "Herhangi bir seçeneği göz ardı etmiyoruz ancak seçenekler hem fiyat açısından hem de potansiyel gördüğümüz pazarlarda yapmak istediklerimiz açısından uygun olmalı" diye konuştu. Sırada Đspanya Moody s, Đspanya nın AA1 seviyesinde olan ülke kredi notunu olası indirim için izlemeye aldı. Notun izlemeye alınmasının sebepleri; 1. Bankaların yeniden sermayelendirilmesi, 2. Kamu borçlarının artma riski. Seçin, Enerji Projeleri Đçin Geliyor Türkiye ile Rusya arasında 100 milyar dolarlık ticaret çıtası konulan ikili ilişkiler hız kazanıyor. Rusya'nın etkili isimlerinden Başbakan Birinci Yardımcısı Đgor Seçin, bugün Đstanbul'a geliyor. Gazprom Export Genel Müdürü Alexander Medvedev ve Rusya Enerji Bakanı Sergey Şmatko'nun da eşlik edeceği ziyarette iki ülke arasındaki enerji projeleri ele alınacak. Görüşmelerin gündeminde, Mersin- Akkuyu'da yapılması planlanan nükleer santral projesi ile Rus ve Kazak petrolünü Akdeniz'e taşıyacak Samsun- Ceyhan Petrol Boru Hattı'nın olduğu belirtiliyor. Doğan Yayın Đştiraklerine 6 Teklif Financial Times'da yer alan habere göre Doğan Yayın Đçin Time Warner, Discovery, RTL, KKR, TPG ve APAX teklif verecek. Hürriyet konusunda teklif alınmıyor ancak iyi bir teklif gelirse satışı sözkonusu olabilir deniyor. Piyasa Beklentisi 67200/ kar satışlarına duyarlı olunması gereken direnç seviyeleridir ise önemli destek konumunda. Gündem ABD Sanayi üretimi ve KKO Eylül Đşsizlik Oranı (TÜĐK) 10:00 ABD Aralık New York FED Đmalat Endeksi 15:30 Beklenti: 5.0 Önceki: ABD Kasım TÜFE 15:30 Beklenti: %0.2 ABD Ekim Net Sermaye Girişi/Çıkışı 16:00 ABD Sanayi üretimi ve KKO 16:15 Beklenti: %0.3 ve %75.1 ABD Konut Piyasası Endeksi 17:00 Đsveç Merkez Bankası faiz kararı 10:30 Norveç Merkez Bankası faiz kararı 15:00

2 Küresel Piyasalar Dün S&P, Belçika'nın 'Aa+/A-1' Notunun Görünümünü Negatife indirirken, yüzde 0.7 artması beklenen ABD Kasım Perakende Satışlar ve ABD Kasım ÜFE %0.8 oldu. Otomobil hariç perakende satışlar ise beklentinin üzerinde %1.2 arttı. Yüzde 1.0 artması beklenen ABD Ekim Đşletme Stokları beklentinin altında %0.7 arttı. Haftalık bazda 10 günlük ortalama seviyesi seviyesine yaklaşan (1.3498) parite ise seviyesinin altına geriledi. ABD 10 yıllık faiz %3.50'yi gördü (Mayıs'tan beri en yüksek seviyeye yakın). Japon sanayi üretimine duyulan güven güçlü Yen in ihracata olumsuz etkisi ve hükümetin teşvik önlemleri sonucunda geçen seneki finansal krizden itibaren ilk defa kötüleşti (8'den 5'e geriledi). Wall Street Journal'ın haberine göre Morgan Stanley, ABD ekonomisi için 4. çeyrek büyüme tahminini yüzde 3'den yüzde 3.5 seviyesine çıkardı. Merrill Lynch, Çin'deki ekonomik büyüme hızının 2010 yılı sonunda yüzde 10,3'e ulaşacağı, 2011 yılında ise yüzde 9,1'e kadar düşebileceği tahmininde bulundu. Moody's Đsparya'nın Aa1 olan kredi notunu olası bir indirim için izlemeye aldığını bildirdi. Şirket Haberleri Evg Yatırım "menkul kıymet yatırım ortaklığı" statüsünden çıkılmasına karar verilmiştir. Alcatel Zorlu Center Projesi, Zayıf Akım Tesisatı Malzeme Temini, Montaj ve Đşletmeye Alma Đşleri. Sözleşme miktarı: Yaklaşık 13.5 Milyon USD. Koza Altın Ovacık altın madeninin faaliyetlerini etkileyecek yeni bir mahkeme kararının bulunmadığını bildirdi. Torunlar Gayrimenkul Tarihi itibariyle, S.S.MASKO Đstanbul Mobilya ve Ahşap Eşya Đmalatçıları Sitesi Đşletme Kooperatifine ait olan toplam 9.261,58 m2 alanlı hisse için Arsa Payı Karşılığı Kat Yapım Sözleşmesi imzalanmış bulunmaktadır. Çayırhan Termik Santralı 3. ve 4. ünitelerinin kömür ihtiyacını karşılayan kömür sahalarının işletilmesi işi Đmtiyaz Sözleşmesi kapsamına alındı. Resmi Gazetenin bugünkü sayısında yer alan Bakanlar Kurulu'nun kararına göre, Çayırhan Termik Santralı 3. ve 4. ünitelerinin kömür ihtiyacını karşılayan kömür sahalarının işletilmesi işinin, 30 Aralık 2010 tarihinden itibaren, Park Termik Elektrik Sanayi ve Ticaret A.Ş. ile Enerji ve Tabii Kaynaklar Bakanlığı arasında 31/3/1998 tarihli ve 98/10859 sayılı Kararname çerçevesinde imzalanmış olan Đmtiyaz Sözleşmesi kapsamına alınması karar verildi. Đmkb de Đşlem Gören Park Elektrik in Park Termik te %10 Oranında payı var. Ekonomi Haberleri Đtalya'da Başbakan Silvio Berlusconi hükümeti, Senatonun ardından Temsilciler Meclisinden de güvenoyu aldı. Hükümetin düşürülmesi istemiyle muhalefet tarafından verilen gensoru Temsilciler Meclisinde 311'e karşı 314 oyla reddedildi. Enerji Piyasası Düzenleme Kurumu (EPDK), akaryakıt fiyatlarını görüşmek üzere dağıtım şirketleri ve TÜPRAŞ yetkilileriyle bugün bir toplantı yapacak. EPDK'da yapılacak toplantıda, akaryakıtta dağıtıcı şirketi ve bayi karı ile Tüpraş'ın fiyatlandırma metodolojisinin görüşülmesi bekleniyor. Avrupa Merkez Bankası nın sorunlu Euro Bölgesi ülkelerinin ekonomilerine destek olmak amacıyla yaptığı devlet tahvili alımlarından kaynaklanabilecek potansiyel risklere karşı güvenlik ağı oluşturmak için, Avrupa Birliği nin (AB) üye merkez bankalarından sermaye artırımı talep edeceği belirtildi.(hürriyet) THY, 10 yeni dış hat açacak. Ekonomik krizde yaptığı ataklarla Avrupa'nın en hızlı büyüyen havayolu şirketleri arasında yer alan Türk Hava Yolları (THY), 2011 yılında dış hatlarına 10 yeni uçuş merkezi ekleyecek. (Zaman) Turkcell Sırbistan'da bir adım önde. Sırp telekom devi Telekom Srbija'nın satışında Turkcell'in en iyi teklifi verdiği belirtiliyor. Sırbistan'ın 1.4 milyar euro gelir beklediği ihalede 7 şirket yarışacak. (Sabah) Japonlar nükleerde nabız yokluyor. Sinop nükleer santrali için Enerji Bakanlığı ile görüşen Japon Toshiba Ankara'da nabız yokluyor. Şirket Hazine'ye projeye bütçe ayrılıp ayrılmadığını sordu. (Sabah) Fed in politika faizini yüzde aralığında bıraktığı toplantıdan sonra yapılan açıklamada, ekonomideki toparlanmanın hâlâ işsizliği aşağı çekmek için çok zayıf olduğu, ekonomiyi canlandırmak için tahvil alım programının gerekli olduğu vurgulandı. Şimdi gözler TCMB de. Fed in kararının da açıklanmasının ardından Türkiye piyasalarının odak noktası yarın yapılacak Merkez Bankası Para Politikası Kurulu toplantısı olacak. Beklentiler ağırlıklı olarak Merkez Bankası nın politika faizinde indirime gideceği yönünde. (Milliyet)

3 Teknik Bakış Endeks günü %0.19 artış ve puan ile tamamladı. Đşlem hacmi milyon TL oldu. ĐMKB-30 da THYAO %3.97, TUPRS %3.05, TAVHL %2.94 ile en çok değer kazanan hisseler oldular. 1.seans 10 günlük ortalama olarak belirttiğimiz 66538'e yönelen endekste sonrası kar satışları görüldü. 2.seans ise endeks maksimum gördü/ 66000'de dengelendi / kar satışlarına duyarlı olunması gereken direnç seviyeleridir ise önemli destek konumunda. Destek (usd 42522) Direnç Aylık Bazda Destek ĐMKB Al-Sat Amaçlı Hisseler Hisse Kapanış Destek Direnç Not AKSEN DEVA PETKM BANVT

4 SGMK&DOVĐZ&CDS Gösterge Tahvil Tahvil Bono piyasası dün de faiz indirimine senaryosuna göre hareket etmeye devam etti. Gözterge Varlık %7,33-7,40 bandı arasında hareket etti ve %7,38 seviyesinde günü noktaladı. Hacmin daha az olduğu valörlü işlemlerde ise gösterge varlık %7,37-7,42 aralığında hareket ederek günü %7,41 seviyesinden kapattı. Bu sabah tezgahüstü piyasada %7,41 seviyesinden güne başlayan tahvilin gün içinde %7,30 - %7,40 bandı arasında hareket etmesini bekliyoruz. VOB YORUMU Aralık vadeli imkb-30 endeks kontratları yukarıda 84,150 gördükten sonra kapanışı 83,125 seviyesinden gerçekleştirdi. Endeksin yaşanan tepki yükselişinin ardından dünkü hareketi büyük önem arz etmekteydi. Yükselişine devam edemeyen endeks yatay bir kapanış yaptı. 80, lü seviyeleri ikili dip haline getiren endekste yurtdışı piyasalara ve içerideki para çıkışına dikkat ederek yaşanabilecek düşüşlerin sert şekilde olma ihtimalinin yüksek olduğunu hatırlatmak isteriz. 80,000 li seviyelerin kırılması halinde ikili dip formasyonunun hedefi 6000 puan civarında satış olacaktır. Yukarıda ise 84,000 in üzerinde tutunamayan endeks tekrardan bu seviyelerin üzerine atıp kalıcı olabilirse öncelikle 85,000 üzerinde ise 86,500 seviyeleri gündeme gelecektir. Bugün için 82,500-82,100-81,200 destekler, yukarı yönlü hareketlerde ise 83,350-83,700 ve 84,200 seviyeleri dirençler olarak takip edilebilir. VOB ENDEKS KONTRATI: VIX

5 +90 (212) Uğur Konuk Genel Müdür Yardımcısı 1577 Timuçin Alp Araştırma Yönetmen 1570 Erdem Kaylı Araştırma Yönetmen Yrd Şebnem Türkeli VOB Uzmanı 1539 Yurt Dışı Piyasalar Göktan Akbaş Uzmanı 1580 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. UYARI