PETKİM PETROKİMYA HOLDİNG A.Ş. ANALİST SUNUMU 12 Ağustos 2011

Transkript

1 PETKİM PETROKİMYA HOLDİNG A.Ş. ANALİST SUNUMU 12 Ağustos 2011

2 GÜNDEM 1 I Petrokimya Sektörü 2 I Petkim e Genel Bakış 3 I Yatırımlar 4 I Büyüme Planı ve Stratejiler 5 I Finansal Sonuçlar 2

3 2011 Görünüm Global Petrokimya Sektörü yılları arasında temel kimyasallar ve plastik talebinde yıllık %5,5 büyüme beklentisi Hammadde ve ürün fiyatlarında dalgalı seyir İkinci çeyrekte birinci çeyreğe göre marjlarda daralma Global petrokimya talebinde özellikle Asya ve Gelişen Pazarların itici gücünde yavaşlama Yüksek maliyetli, verimsiz kapasitelerin konsolidasyonu/rasyonalizasyon Gelişmekte olan ülkelerdeki faiz artışlarının talebe negatif etkisi Politik belirsizlikler Yurtiçi Petrokimya Sektörü Petrokimya ürünlerinde güçlü talep, pazarın kriz öncesi seviyelerine ulaşması* İkinci çeyrekten itibaren sektörü sürükleyen poliolefinler, elyaf ve kısmen aromatik hammaddelerine olan talep artışında zayıflama döneminde yurtiçi ürün talebinin %10-11 civarında büyüme beklentisi Sektör büyüklüğünün 8 milyar doların üzerine çıkma beklentisi Petkim Stratejisi Finansal Performans Darboğaz giderme yatırımları Kapasite maksimizasyonu Verimlilik artışı Maliyet iyileştirme Ürün ticaretini artırmak Ciro artışı Güçlü ihracat performansı Birinci çeyrek kar marjlarında iyileşme İkinci çeyrek kar marjlarında zayıflama * 2010 da pazar bir önceki yıla göre yaklaşık %15 büyüdü. 3

4 $/Ton Petrokimya Sektörü Faaliyet Karlılığı (EBIT/ton) Petrokimya Sektörü $/Ton Yurtiçi Sanayi Üretimi (Yıllık % Değişim) Asya Batı Avrupa Kuzey Amerika 25,0 21,4 19,0 Dünya Ortalaması 20,0 17,6 16,9 12,8 13,9 14,9 15,0 10,2 8,8 8,0 10,0 Kaynak: CMAI LPG, S. BENZİN, NAFTA (CIF NWE) 2011 YILI İTİBARİYLE, İLERİYE DÖNÜK FAALİYET KARLILIĞINDA İYİLEŞME BEKLENMEKTEDİR WTI S. BENZİN NAFTA LPG H. PETROL (WTI $/BRL) SANAYİ SEKTÖRÜNDE BÜYÜME YÜKSEK ORANDA DEVAM ETMESİNE RAĞMEN BÜYÜME HIZI, 2011 YILINDAN İTİBAREN BAZ ETKİSİ İLE YAVAŞLAMAYA BAŞLADI. Kaynak: TÜİK Enerji Fiyatları ($/MT) Platts Global Petrokimya Endeksi ,0 0,0 0 Ocak Şubat Mart Nisan Mayıs %160 Kaynak: CMAI 2011 YILI 2. YARISINDA KÜRESEL EKONOMİK BELİRSİZLİKLERİN ETKİSİ ILE PETROL FİYATLARINDAKİ DALGALANMANIN SÜRMESİ BEKLENMEKTEDİR. Kaynak: Reuters PLATTS GLOBAL PETROKİMYA ENDEKSİ* 2011 YILI MAYIS-TEMMUZ AYLARI ARASINDA YAKLAŞIK %20 GERİLEDİ. * Platts Global Petrokimya Endeksi, Etilen, Benzen, Toluen, Propilen, Paraksilen, Alçak Yoğunluklu Polietilen, Polypropilen gibi petrokimya ürünlerinin üç bölge (Asya Avrupa ve Amerika) Platts tarafından yayınlanan spot piyasa fiyatlarının ağırlıklı ortalamasıdır. 4

5 GÜNDEM 1 I Petrokimya Sektörü 2 I Petkim e Genel bir Bakış 3 I Yatırımlar 4 I Büyüme Planı ve Stratejiler 5 I Finansal Sonuçlar 5

6 PETKİM SOCAR&TURCAS Rafineri TÜPRAŞ PETKİM ÜRETİM TESİSİ PETKİM ARAZİSİ GELİŞTİRME ALANI PETKİM LİMANI PETROL OFİSİ 6

7 ETİLEN AYPE Torba, sera örtüsü, film, kablo, oyuncak, boru, şişe, hortum, ambalaj YYPE Ambalaj filmi, altyapı ve su boruları, şişe, meşrubat kasası, oyuncak, benzin deposu, bidon MEG Polyester iplik, polyester film, antifriz VCM - PVC Boru, pencere - kapı doğrama, panjur, kablo, şişe, yapı malzemeleri, ambalaj film, yer karosu, serum torbaları CA-KOSTİK SODA Tekstil, deterjan, alüminyum Ürünlerin Kullanım Alanları C4 BÜTADİEN Kauçuk ve otomobil lastiği PROPİLEN PP Örtü çuval, halı ipliği, ip-halat, masa örtüleri, peçete, paspas, keçe, hortum, kalorifer borusu, balık ağı, fırça, battaniye ACN Kumaş yapımında kullanılan elyaf, yapay yün, ABS (akrilonitril bütadien stiren) AROMATİKLER BENZEN Deterjanlar, beyaz eşya parçaları TOLUEN Çözücü, patlayıcı madde, ilaç sanayi, kozmetik O-X - PA Boya ham maddesi, plastikleştirici maddeler, sentetik kimyasal maddeler, polyester P-X - PTA Polyester elyafı, polyester reçine, polyester film 7

8 2011 ilk yarıyıl performansı Net Satışlar (milyon TL) Petkim 2011 yılı ilk yarısında, milyon TL net satış gerçekleştirdi Y Y Y 2011 Satış (bin Ton ) İhracat (milyon USD) 2011 yılı ilk yarısında 873 bin ton satışla iyi performans sergiledi yılı ilk yarısında 60 dan fazla ülkeye 427 milyon USD lık ihracat gerçekleştirdi Y Y Y Y Y Y

9 Kısaca Petkim PETKİM İlk kompleks 1965, ikinci kompleks 1985 yılında kuruldu Türkiye deki tek petrokimya üreticisi %25 pazar payı, sürekli büyüyen bir pazarda söz sahibi 2011 in ilk yarısında net satışlar mn TL FVAÖK 172 mn TL FABRİKALAR ANA HAMMADDE VE ÜRÜNLER 15 ana üretim tesisi, 8 yardımcı tesis İzmir / Aliağa da yerleşik hektarın üzerinde araziye sahip Liman, baraj, elektrik üretim tesisine sahip (226 MW) Tüpraş Aliağa Rafinerisi ile komşu Nafta, LPG, C4, kondensat Ana ürün grupları: olefinler, poliolefinler, vinil zinciri, aromatikler ve diğer temel kimyasallar ÜRETİM 2011 in ilk yarısında gerçekleşen brüt üretim bin ton 2011 in ilk yarısında gerçekleşen kapasite kullanım oranı (KKO) %88 9

10 Petkim Hissedar Yapısı Petkim Hissesi (30 Haziran 2011) Kapanış Fiyatı (TL/Hisse) 2,46 Piyasa Değeri (milyon TL) Piyasa Değeri (milyon USD) Halka Açıklık Oranı (%) 38,7 Sermaye Yapısı Kaynak: Reuters Petkim Hisse Performansı Hisse Performansı , , ,000 90,000 70,000 SOCAR&Turcas 51,0% Özelleştirme İdaresi 10,3% Halka Açıklık 38,7% Jan Feb Mar Apr May Jun Jul Hacim ISE 100 PETKIM 50,000 30,000 10,000-10,000 Mayıs 2008 de özelleştirme süreci sonuçlandı. SOCAR&TURCAS Grubu 2.04 milyar ABD Doları bir bedel ile Petkim hisselerinin %51 ini satın aldı. Kaynak: Reuters 10

11 Ürünler ve Kapasite PETKİM ALİAĞA KOMPLEKSİ START-UP 1985 FABRİKA KAPASİTELERİ 1 Etilen (520,000), VCM (152,000), PA (34,000), Klor (100,000), Benzen (134,000), MB (10,000), Plastik İşleme (4,000) Ürün Kapasiteleri (bin ton) ETİLEN 520 PROPİLEN 240 C4 140 PY-GAS 390 AROMATİKLER 320 BENZEN 134 P-X 136 O-X 50 KLOR 100 VCM 152 PVC 150 AYPE 323 YYPE 96 PP 144 MEG 89 ACN 90 PTA 70 PA 34 Elektrik Üretimi (MW)

12 Petkim: Satış Net Satışlar (bin ton) 1Y 2011 Net Satışlar (milyon TL) 1Y Y 10 1Y 11 2Ç 10 1Ç 11 2Ç Y 10 1Y 11 2Ç 10 1Ç 11 2Ç 11 Net Satışların Dağılımı 1Y 2011 Satış Geliri Dağılımı 1Y

13 Petkim: İhracat İhracat Gelirlerinin Ürün Bazında Dağılımı 1Y 2011 Yıllar İtibariyle İhracat Gelirleri (milyon USD) Y 10 1Y 11 2Ç 10 1Ç 11 2Ç 11 İhracatın Bölgesel Dağılımı 1Y 2011 Ortadoğu- Afrika 11% Amerika 6% Diğer 12% Petkim ürünleri yaklaşık 60 farklı ülkeye ihraç edilmektedir. Benzen, C4, AYPE, Py-Gas ve P-X ana ihracat ürünleridir. Asya- Uzakdoğu 17% AB Ülkeleri 55% Petkim, Türkiye 2010 yılı ihracat sıralamasında kimya sektöründe 2. en büyük ihracatçı konumundadır yılının ilk yarısında, ihracat tutarının toplam satışlar içindeki payı %34 tür. 13

14 Petkim: Fiyat Değişimleri ve Maliyet Yapısı Petkim Termoplastikler ve Nafta Fiyat Değişimi Endeks (2007 Ocak=100) Oca.07 Tem.07 Oca.08 Tem.08 Oca.09 Tem.09 Oca.10 Tem.10 Oca.11 Termoplastikler Nafta Hammadde ve Ürün Fiyatları* 0 $/ton AYPE YYPE PP MEG PVC Nafta Maliyeti Nihai Ürün Fiyatları $/ton 800 Petkim FVAÖK Performansı (milyon TL) Y 10 1Y 11 2Ç 10 1Ç 11 2Ç 11 Birim Gelir, Hammadde ve Marj Gelişimi 600 Marj (Sağ Eksen) Birim Gelir Nafta -150 Oca.08 Haz.08 Kas.08 Nis.09 Eyl.09 Şub.10 Tem.10 Ara.10 May ilk yarıyıl itibariyle 14

15 Operasyonel Verimliliğin Artırılmasına Yönelik Çalışmalar Hammadde esnekliği (belirli bir oranda LPG/C4 kullanabilme imkanı) Kapasite kullanımının maksimizasyonu Maliyet düşürme ve enerji verimliliğini artırmaya yönelik çalışmalar Proses optimizasyonu (APC, DCS uygulamaları) Ticaret potansiyelini geliştirmek Batı Avrupa Etilen Kapasite Kullanım Oranları Satılabilir Üretim ve Gelirde Verimlilik 1200 Net Satış (bin USD/personel) (Sol Eksen) Satılabilir Üretim (ton/personel) (Sol Eksen) 1000 Personel Sayısı (Sağ Eksen) Y ,0 100,0 90,0 80,0 70,0 60,0 Petkim Etilen Kapasite Kullanım Oranları Bakım Duruşu Nedeniyle Haziran 2011 de Düşük Kapasite Arızi Duruş Nedeniyle Düşük Kapasite Oca Şub Mar Nis May Haz Tem Ağu Eyl Eki Kas Ara Yıllık Ortalamalar 2010=> % => % => %95 15

16 GÜNDEM 1 I Petrokimya Sektörü 2 I Petkim e Genel Bakış 3 I Yatırımlar 4 I Büyüme Planı ve Stratejiler 5 I Finansal Sonuçlar 16

17 Yatırım Harcamaları ve Planlı Kapasite Artışları Petkim Yatırım Harcamaları (milyon USD) Geçmiş dönemlerde tamamı öz kaynaklarla finanse edilen yatırımlarda yabancı kaynağa yönelme Düşük maliyetli darboğaz giderme yatırımları ile fabrikaların kapasitelerini artırmak Petkim in rekabet üstünlüğüne sahip AYPE üretimini maksimum seviyeye çıkarmak Fabrikalardaki proseslerin optimizasyonu (Örn: DCS ve APC uygulamaları) Fabrikalarda enerji tasarrufu sağlayan ve operasyonel verimliliği artıran iyileştirme yatırımları (Örn: Aromatikler fabrikası fırın rehabilitasyon çalışması, buhar ve enerji sistemi optimizasyonu ve modellemesi) Operasyonel mükemmellik çalışmaları Katma değeri yüksek yeni ürün ve yeni fabrika yatırımlarının başlatılması Planlanan Kapasite Artışları (bin ton) Planlanan Yeni Tesisler (bin ton) Fabrika Eski Kapasite Artış Sonrası Dönem Kapasite Etilen AYPE-T PA PTA ACN Fabrika Kapasite Dönem BDX PET XLPE

18 İç Pazar Potansiyeli PETKİM Lider Üretici %25 Pazar Payı CAGR Termoplastik Talebi %10,6 GSYIH Büyümesi %5,6 İç Pazardaki Büyüme Potansiyeli Petrokimya İç Pazar Talebi (bin ton) Termoplastikler Elyaf Hammaddeleri E Kişi Başına Plastik Tüketimi* En hızlı büyüyen pazarlardan biri Çin den sonra en büyük ikinci petrokimya ithalatı yapılan cazip bir pazar 6000 den fazla küçük ve orta ölçekli işletmeler, özellikle ambalaj, inşaat ve otomotive sektöründekiler pazarda aktif bir şekilde faaliyet gösteriyor Petrokimya pazar büyüklüğü 8 milyar USD Kg/Kişi ABD Batı Avrupa Türkiye Çin Dünya Brezilya Hindistan Kaynak: CMAI * Plastik tüketimi kapsamına giren ürünler PVC, AYPE, L-AYPE, YYPE, PP, PS, ABS, dir. 18

19 Karbon Yönetimi, Çevre ve Petkim Petkim Uluslararası Karbon Saydamlık Projesine dahil oldu. Proje kapsamında sera gazı emisyonlarını belirledi. Sera gazı azaltım stratejilerini planladı, politikalarını oluşturarak ilan etti. Son üç yılda tamamlanan 80 proje ile enerji kullanımında toplam 23 milyon TL tasarruf sağladı. Son üç yılda tamamlanan projelerle yaklaşık ton CO 2 emisyonu azaltıldı. Petkim üretim tesisine komşu 400 hektarlık rüzgar enerjisi üretim sahası. Şubat 2011 de alınan 25 MW lık otoproduktör lisansı. ENVER Derneğiyle işbirliği, Atıkların Enerjiye Dönüşümü Kampanyası na proje ortağı ve ana sponsoru. Çevre dostu, yenilenebilir ve sonsuz bir kaynak olan rüzgarın kullanımıyla enerji giderlerinin azaltılması. 19

20 Operasyonel Mükemmellik EFQM Mükemmellik Yolculuğu Süreç Yönetim Sisteminin İyileştirilmesi Temel Performans Göstergeleri İzleme Sistemi Mevcut Durum Analizi Çalışmaları Paydaş Beklentilerinin Ölçülmesi Pazar ve Rekabet Analizleri Stratejik Planın Güncellenmesi Sürdürülebilirlik Çalışması Sağlık, Emniyet, Çevre - Risk Yönetimi - İş Kazası Raporlaması - Sürdürülebilir Çevre -Alt İşveren Yönetimi - Proses Güvenliği Yönetimi Varlık Yönetimi - Fabrika Bakım Sistemi - Planlı Bakım Yönetimi - Risk ve Güvenilirlik Yönetimi -Arıza Giderme Yönetimi 20

21 GÜNDEM 1 I Petrokimya Sektörü 2 I Petkim e Genel bir Bakış 3 I Yatırımlar 4 I Büyüme Planı ve Stratejiler 5 I Finansal Sonuçlar 21

22 Büyüme Planı ve Strateji DOWNSTREAM GENİŞ ÜRÜN YELPAZESİ KATMA DEĞERİ YÜKSEK ÖZEL KİMYASALLAR KÜMELENME MODELİ (PETKİM VALUE-SITE ) UPSTREAM RAFİNERİ SOCAR&TURCAS 4 ANA BÜYÜME STRATEJİSİ ENERJİ ÜRETİMİ LOJİSTİK & TİCARET 22

23 Kısa Vadeli Büyüme Planları Kapasite Artırımı Kapasite artışı: Darboğaz giderme ve modernizasyon yatırımları Mevcut aktiflerin verimli şekilde kullanılması Kapasite artırımına ve yeni ürün üretimine yönelik yatırımlar Etilen ve termoplastik iyileştirme yatırımları Enerji KBC ile enerji optimizasyonu çalışması (buhar ve enerji opt.) Enerji üretiminde yakıt esnekliği Aromatikler, Etilen ve VCM fabrikalarında İleri Kontrol Sistemi uygulamasına geçiş Rüzgardan 25 MW elektrik üretimi için lisans alındı Atıkların Enerjiye Dönüşümü Kampanyası nda PETKİM proje ortağı ve ana sponsor Lojistik Yeni satış ve dağıtım merkezleri Liman yatırımında potansiyel stratejik ortaklık fırsatları Demiryolu taşımacılığını geliştirmek Mevcut depolama altyapısının daha etkin kullanılması Ticaret Satış ve Pazarlama Müşterilerin tüm ihtiyaçlarını karşılamak Ürün ticaretini artırmak Satışları artırmak için yeni finansal araçlar kullanmak Business Transformation Mevcut performansın gözden geçirilmesi Organizasyon, bakım, enerji, HSE ve operasyon alanlarında potansiyel gelişmeyi değerlendirmek BT altyapısını ERP ve Integrated Manufacturing Execution System (MES) ile geliştirmek Hammadde Esnekliği Etilen üretiminde LPG kullanarak hammadde esnekliği yaratmak, FCC ve C4 kullanım imkanı 23

24 Orta Vadeli Büyüme Planları UPSTREAM YATIRIMLARI İLE BÜYÜME RAFİNERİ HAMMADDE TEDARİĞİ SAĞLAYACAK SOCAR&TURCAS tarafından inşa edilecek Rafineri yatırımı için 130 hektar arazi tahsis edildi 10 milyon ton/yıl ham petrol işleme kapasitesi Nafta, Dizel, LPG, Kerosen, Jet Yakıtı (Benzin Hariç) Üretimi Yatırım maliyetinde %30 tasarruf Dikey entegrasyonla yaratılacak sinerji Petkim için hammadde güvenliği Rafineriye sağlayacak hizmetlerden ek gelir (ör. yıllık 3 milyon USD kira geliri) %40 PAZAR PAYI DOWNSTREAM YATIRIMLARI VALUE SITE Potansiyel yatırımlar için mevcut altyapı ve arazi Türk kimya sektöründeki iki haneli büyüme rakamları Dikey entegrasyon ile sağlanacak bölgesel rekabet gücü Yurtiçi ve yurtdışı stratejik ortaklıklar ile yeni yatırım olanakları Kümelenme modeli (PETKİM VALUE SITE ) 24

25 2015 Petkim Rafineri (STAR) Kapasite: 10 MMTPA Petrokimyasal Üretim Yeni Petrokimyasal Ürünler; BDX, PET, XLPE Mevcut Fabrikaların Kapasite Artışları; AYPE-T, PA, PTA, MTPA Etilen Üretimi RÜZGAR ENERJİSİ Min 25 MW Enerji Üretimi PETKİM Limanı Min. 1 milyon TEU Konteynır Terminali Kapasitesi 25

26 PETKİM: Büyüme Stratejisi LOJİSTİK YATIRIMLARIYLA BÜYÜME LOJİSTİK Bölgenin en önemli lojistik biri olmak terminallerinden Yüksek kapasiteli konteyner elleçleme potansiyeli Yüksek kapasiteli sıvı ve kuru yük elleçleme potansiyeli Yüksek kapasiteli lojistik destek üniteleri Demiryolu ağına, transit yollara, otoyollara doğrudan erişim Tank çiftliği AVANTAJLAR Liman kapasitesinin ve kullanım oranının arttırılması Çeşitli katı, sıvı ve gaz kimyasalların depolanması Taşımacılıkta potansiyel yatırımların önünün açılması Kimyasal maddeler için ithalat ve ihracat imkanları Petkim Limanın geliştirilmesine yönelik sektörün önde gelen firmalarından APM Terminals BV firması ile görüşmeler devam etmektedir. 26

27 PETKİM Kümelenme Modeli & Jurong International JURONG ADASININ ÖZELLİKLERİ Top. Ciro (milyar USD) ~75 Alan (hektar) Faal şirket sayısı (adet) 95 Çalışan sayısı Rafineri kapasitesi (milyon varil/gün) ~1,3 Kraker sayısı (adet) 5 Elektrik üretim kapasitesi(mw) Yıl 1960 Bugün Petkim, Singapur da Jurong Adası kimyasal park kümelenme modelini kuran ve 40 ı aşkın ülkede kimyasal park sahası planlayan Jurong International firması ile bir danışmanlık sözleşmesi imzalamıştır. Bu firma ile, mevcut arazilerin ve altyapının en verimli şekilde kullanımını sağlamak ve rafineri, petrokimya, enerji ve lojistik değer zincirine yönelik bir kimya parkı oluşturmak amacıyla bir Master Plan çalışması yürütülmekte olup bu çalışmanın 1. fazı tamamlanmıştır. 27

28 PETKİM

29 GÜNDEM 1 I Petrokimya Sektörü 2 I Petkim e Genel bir Bakış 3 I Yatırımlar 4 I Büyüme Planı ve Stratejiler 5 I Finansal Sonuçlar 29

30 (MilyonTRY) Finansal Yapı ve Karlılık Özsermaye Y 2011 FAVÖK 172 1Y % Y % Y 2009 Toplam Aktif Y 2011 Net Dönem Karı 108 1Y % Y % Y

31 Finansal Tablolar Gelir Tablosu (Milyon TL )(UFRS ) Y 10 1Y 11 2Ç 10 1Ç 11 2Ç 11 Net Satışlar Satılan Malın Maliyeti (-) (2.355) (1.944) (2.680) (1.274) (1.739) (644) (828) (911) Brüt Kar (Zarar) (35) Brüt Kar (Zarar) Marjı -1,5% 5,5% 7,9% 8,7% 10,1% 10,4% 12,4% 7,9% Faaliyet Giderleri (-) (93) (68) (94) (43) (62) (23) (30) (32) Diğer Faaliyet Gelir/(Giderleri),net (4) (4) (8) (6) (6) (5) (1) (5) Faaliyet Karı/(Zararı) (131) Finansal Gelir/(Giderler), Net (26) (8) 2 (9) 6 (4) Vergi Öncesi Kar/(Zarar) (157) Vergi Gelir / (Gideri) 6 49 (10) - (22) 6 (15) (7) Net Dönem Karı/(Zararı) (151) FVAÖK (5) FVAÖK Marjı -0,2% 7,5% 7,5% 7,4% 8,9% 8,4% 11,3% 6,6% 31

32 Finansal Tablolar Bilanço (Milyon TL) (UFRS) 31/12/ /12/2010 Nakit&Nakit Benzerleri Ticari Alacaklar Stoklar Diğer Dönen Varlıklar Dönen Varlıklar Duran Varlıklar TOPLAM VARLIKLAR Finansal Borçlar Ticari Borçlar Diğer Kısa Vadeli Borçlar Kısa Vadeli Borçlar Uzun Vadeli Borçlar ÖzSermaye TOPLAM PASİFLER /06/ Nakit & Finansal Borçlar (Milyon TL) Ç 09 1Ç 10 2Ç 10 3Ç 10 4Ç 10 1Ç 11 2Ç 11 Nakit Finansal Borçlar T. Alacaklar, Stoklar ve Ticari Borçlar (Milyon TL) Ç 09 1Ç 10 2Ç 10 3Ç 10 4Ç 10 1Ç 11 2Ç 11 Ticari Alacaklar Stoklar Ticari Borçlar 32

33 Yasal Uyarı Bu dokümandaki bilgiler Petkim A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan sağlanmıştır,ancak, Petkim bu bilgilerin doğruluğunu, eksiksizliğini ve gerçekliğini garanti etmez. Bu doküman yalnızca bilgi vermek amacıyla hazırlanmıştır. Petkim tarafından kamuya ve ilgili kurumlara açıklanan mali raporlar ve tablolar tek kaynak olarak kabul edilir. Petkim, bu dokümanın kullanımından doğabilecek veya içerikteki yanlış anlaşılan bilgilerin yol açabileceği doğrudan veya dolaylı herhangi bir zarardan dolayı sorumluluk kabul etmez. Bu dokümanda yer alan tüm tahminler Petkim in görüşüdür ve önceden bildirime gerek duyulmaksızın değiştirilebilir. Bu doküman yatırımcılar için bir tavsiye olarak yorumlanamaz ve Petkim bu doküman baz alınarak alınan yatırım kararlarının sonuçlarından herhangi bir sorumluluk almayacağını açıkça beyan eder. Bu doküman kişiye özel hazırlanmıştır; çoğaltılamaz, dağıtılamaz ve üçüncü şahıslar ile herhangi bir amaçla paylaşılamaz. 33

34 Sorularınızdan, önerilerinizden ve görüşlerinizden memnuniyet duyarız. Şirket merkezimizin adresi : Petkim Petrokimya Holding A.Ş. PK.12 Aliağa, İzmir/ TÜRKİYE Yatırımcı İlişkileri Bireysel ve kurumsal yatırımcılar olarak bizimle iletişim kurmak isterseniz, bizi direkt olarak arayabilir veya e-posta gönderebilirsiniz. İletişim Bilgilerimiz: Hayati ÖZTÜRK Genel Müdür Şafak AYIŞIĞI Genel Müdür Yardımcısı (Mali) Füsun UGAN Finansman & Yatırımcı İlişkileri Müdürü Tel : (Dhl:2040) Direkt : Fax : E-posta :hozturk@petkim.com.tr Tel : (Dhl: 2150) Fax : E-posta :sayisigi@petkim.com.tr Tel : (Dhl:4575) Direkt : E-postal :fugan@petkim.com.tr Daha fazla bilgi edinmek için adresinden web sitemizi ziyaret edebilirsiniz.. 34