OYAK PORTFÖY BİRİNCİ DEĞİŞKEN FON 01/01/ /01/2018 TARİHLERİ ARASI FON RAPORU

OYAK PORTFÖY BİRİNCİ DEĞİŞKEN FON 01/01/2018-31/01/2018 TARİHLERİ ARASI FON RAPORU 1- FONU TANITICI BİLGİLER A. FONUN ADI: OYAK PORTFÖY BİRİNCİ DEĞİŞKEN FON B. KURUCUNUN ÜNVANI: OYAK PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş C. YÖNETİCİ ÜNVANI OYAK PORTFÖY YÖNETİMİ A.Ş D. FON TUTARI 1,500,000,000.00 E. TOPLAM DEĞER/NET VARLIK DEĞERİ: 1,766,178.68 F. DOLAŞIMDAKİ PAY: 69,436,883.00 G.FONUN KURULUŞ TARİHİ: 23/07/2009 H. FONUN SÜRESİ: SÜRESİZ 2- FONUN PERFORMANSINA İLİŞKİN BİLGİLER A. AY SONU KATILMA PAYI FİYATI 0.025436 B. ÖNCEKİ AY KATILMA PAYI FİYATI: 0.024482 C. AYLIK KATILMA PAYI FİYATI ARTIŞ ORANI: 3.90% D. YILBAŞINA GÖRE FİYAT ARTIŞ ORANI: 3.90% E. YILLIK KATILMA PAYI FİYATI ARTIŞ ORANI: 33.01% F. AYLIK ORTALAMA PORTFÖYDEKİ MENKUL KIYMETLER YÜZDESİ: Hisse Senedi 57.59% Varant Devlet Tahvili 4.55% Özel Sektör Tahvili 13.54% Finansman Bonosu 5.98% Banka Bonosu Hazine Bonosu Devlet Tahvili Repo Kuponlar Repo Hazine Bonosu Repo Varlığa Dayalı Menkuller Kira Sertifikaları Katılım Hesabı Katılma Belgesi GES GOS Borsa Para Piyasası 14.62% Kıymetli Madenler VOB İşlemleri VOB Nakit Teminat İşlemleri 3.72% Yabancı Sabit Getirililer Euro Bond (Euro Tahvil Turk) Opsiyon Swap Yabancı Hisse Senetleri Vadeli Mevduat TL Vadeli Mevduat Döviz G. AYLIK ORTALAMA TEDAVÜL ORANI: 4.43% H. AYLIK ORTALAMA PORTFÖY DEVİR HIZI: Hisse Senedi 90.95% Devlet Borçlanma Senetleri 25.85% I. PORTFÖYÜN ORTALAMA VADESİ: 261.385 J. AYLIK KORELASYON : K. ÜÇ AYLIK KORELASYON : L. AYLIK TAKİP HATASI : M. AYLIK TAKİP HATASI(Yıllıklandırılmış) : N. AYLIK TAKİP FARKI : O. GEÇEN AYKİ TAKİP HATASI : P. GEÇEN AYKİ TAKİP HATASI(Yıllıklandırılmış) : R. GEÇEN AYKİ TAKİP FARKI : S. KATILMA PAYI İHRAÇLARINDAN KAYNAKLANAN NAKİT GİRİŞLERİ: 198,818.41 T. KATILMA PAYI İADELERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT ÇIKIŞLARI: 74,699.00

3- FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU: Nominal Değeri Rayiç Değeri % A) HİSSE SENETLERİ AGHOL 1,000.00 29,800.00 1.61% AKBNK 7,000.00 76,440.00 4.14% AKSA 1,500.00 22,440.00 1.21% AKSEN 3,000.00 15,000.00 0.81% ALKIM 296.00 7,577.60 0.41% ALKIM 204.00 5,222.40 0.28% BRISA 1,000.00 7,910.00 0.43% BRISA 1,500.00 11,865.00 0.64% DOAS 2,000.00 17,760.00 0.96% ECILC 3,500.00 16,555.00 0.90% EKGYO 5,000.00 13,250.00 0.72% EREGL 500.00 4,975.00 0.27% EREGL 3,500.00 34,825.00 1.89% GARAN 9,000.00 110,610.00 5.99% GUBRF 7,500.00 33,750.00 1.83% GUBRF 1,000.00 4,500.00 0.24% HALKB 3,500.00 35,490.00 1.92% HLGYO 0.74 0.69 0.00% ISCTR 7,900.00 63,595.00 3.44% ISGYO 0.61 0.88 0.00% KCHOL 2,500.00 45,750.00 2.48% KOZAL 1,000.00 38,200.00 2.07% KRDMD 7,500.00 25,350.00 1.37% MGROS 500.00 13,110.00 0.71% NETAS 1,500.00 23,370.00 1.27% ODAS 0.25 1.84 0.00% PGSUS 750.00 26,790.00 1.45% SAHOL 3,000.00 34,410.00 1.86% SISE 0.80 4.00 0.00% TAVHL 345.00 7,638.30 0.41% TAVHL 200.00 4,428.00 0.24% TAVHL 355.00 7,859.70 0.43% TCELL 750.00 11,707.50 0.63% THYAO 3,500.00 57,680.00 3.12% TKNSA 2,500.00 14,200.00 0.77% TOASO 750.00 23,925.00 1.30% TRKCM 5,000.15 24,150.72 1.31% TTKOM 7,000.00 44,380.00 2.40% TUPRS 250.00 28,850.00 1.56% ULKER 750.00 17,820.00 0.96% VAKBN 7,000.00 52,710.00 2.85% TOPLAM : 104,052.55 1,013,901.64 54.89% B) VARANTLAR: C) DEVLET TAHVİLİ VE HAZİNE BONOLARI: TRT110718T18 100,000.00 98,774.81 5.35% TOPLAM : 100,000.00 98,774.81 5.35% D) BANKA BONOLARI: E) FİNANSMAN BONOLARI: TRFANLZ71822 50,000.00 50,208.71 2.72% TRFLDFK51826 50,000.00 47,601.33 2.58% TOPLAM : 100,000.00 97,810.05 5.29% F) ÖZEL SEKTÖR TAHVİLLERİ: TRSCLKE21918 40,000.00 41,661.07 2.26% TRSNTHLA1816 40,000.00 39,912.86 2.16% TRSORFNE2019 50,000.00 50,221.63 2.72% TRSTIMG41917 40,000.00 40,528.76 2.19% TRSYDAT32212 50,000.00 51,207.17 2.77% TOPLAM : 220,000.00 223,531.49 12.10% G) GELİR ORTAKLIĞI SENETLERİ: H) GELİRE ENDEKSLİ SENETLER: I) KİRA SERTİFİKALARI: J) VARLIĞA DAYALI MENKUL KIYMETLER: K) YABANCI MENKUL KIYMETLER: L) ALTIN VE DİĞER KIYMETLİ MADENLER: M) KATILIM HESAPLARI: N) KATILMA BELGELERİ: O) VOB İŞLEMLERİ: F_XU0300218-32 147.85 0.01% TOPLAM : -32 147.85 0.01% P) OPSİYON İŞLEMLERİ: R) VOB NAKİT TEMİNAT İŞLEMLERİ: TL 57,097.72 57,097.72 3.09% TOPLAM : 57,097.72 57,097.72 3.09%

S) DÖVİZE ENDEKSLİ TAHVİLLER: T) DİĞER: BPP 356,129.23 356,129.23 19.28% TOPLAM : 356,129.23 356,129.23 19.28% FON PORTFÖY DEĞERİ 937,279.50 1,847,244.94 4- FON TOPLAM DEĞERİ TABLOSU: Tutarı % A. FON PORTFÖY DEĞERİ TABLOSU: 1,847,244.94 104.59% B. HAZIR DEĞERLER (+) : 3,216.30 0.18% C. ALACAKLAR (+) : 12,330.43 0.70% D. DİĞER VARLIKLAR (+) : 0 0.00% E. BORÇLAR (-) : 96,612.99 5.47% FON TOPLAM DEĞERİ: 1,766,178.68 5- AY İÇİNDE YAPILAN GİDERLER Açıklama Tutarı 37001Fon Yönetim Ücreti 2,815.96 37002Denetim Ücreti 330.00 370031SGMK Tahvil Borsa Payı 3.22 37004Aracılık Komisyonu 453.72 37005Vergi, Resim ve Harçlar 38.80 37006Saklama Giderleri 262.61 37015Bankalararası Para Piyasası Komisyonu 137.41 37023VOB İşlemi Komisyonu 234.44 37042BPP BSMV Gideri 28.43 37098Küsürat farkları 0.14 37099Diğer Giderler 0.56 TOPLAM 4,305.29 6-GEÇEN AY İÇİNDE RÜÇHAN HAKKI KULLANIMI.BEDELSİZ HİSSE SENEDİ ALIMI. TEMETTÜ VE ANAPARA TAHSİLATINA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR Açıklama Nominal Değeri 7- PORTFÖYDEN SATIŞLAR: Menkul Kıymet Türü İhraççı Kurum Satış Tarihi Nominal D Satış Değeri Borsa Para Piyasası 02/01/2018 215,000.00 215,000.00 Borsa Para Piyasası 03/01/2018 225,000.00 225,000.00 Borsa Para Piyasası 04/01/2018 210,000.00 210,000.00 Borsa Para Piyasası 05/01/2018 193,000.00 193,000.00 Borsa Para Piyasası 08/01/2018 179,000.00 179,000.00 Borsa Para Piyasası 09/01/2018 168,000.00 168,000.00 Borsa Para Piyasası 10/01/2018 187,000.00 187,000.00 Borsa Para Piyasası 11/01/2018 236,000.00 236,000.00 Borsa Para Piyasası 12/01/2018 255,000.00 255,000.00 Borsa Para Piyasası 15/01/2018 267,000.00 267,000.00 Borsa Para Piyasası 16/01/2018 256,000.00 256,000.00 Borsa Para Piyasası 17/01/2018 254,000.00 254,000.00 Borsa Para Piyasası 18/01/2018 262,000.00 262,000.00 Borsa Para Piyasası 19/01/2018 300,000.00 300,000.00 Borsa Para Piyasası 22/01/2018 270,000.00 270,000.00 Borsa Para Piyasası 23/01/2018 296,000.00 296,000.00 Borsa Para Piyasası 24/01/2018 261,000.00 261,000.00 Borsa Para Piyasası 25/01/2018 237,000.00 237,000.00 Borsa Para Piyasası 26/01/2018 223,000.00 223,000.00 Borsa Para Piyasası 29/01/2018 225,000.00 225,000.00 Borsa Para Piyasası 30/01/2018 275,000.00 275,000.00 Borsa Para Piyasası 31/01/2018 356,000.00 356,000.00 TOPLAM : 5,350,000.00 5,350,000.00 Hisse Senedi GARAN 02/01/2018 1,250.00 13,575.00 Hisse Senedi AGHOL 05/01/2018 500.00 13,110.00 Hisse Senedi AKBNK 05/01/2018 750.00 7,417.50 Hisse Senedi BIMAS 05/01/2018 100.00 7,610.00 Hisse Senedi BIMAS 05/01/2018 50.00 3,827.50 Hisse Senedi EKGYO 05/01/2018 5,000.00 13,500.00 Hisse Senedi ISCTR 05/01/2018 900.00 6,291.00 Hisse Senedi SAHOL 05/01/2018 750.00 8,407.50 Hisse Senedi TCELL 05/01/2018 750.00 11,280.00 Hisse Senedi THYAO 05/01/2018 250.00 4,125.00 Hisse Senedi YKBNK 05/01/2018 1,000.00 4,440.00 Hisse Senedi ARCLK 08/01/2018 500.00 10,770.00 Hisse Senedi GARAN 08/01/2018 1,500.00 16,170.00 Hisse Senedi ISCTR 08/01/2018 1,900.00 13,300.00 Hisse Senedi ALARK 09/01/2018 3,000.00 21,270.00 Hisse Senedi ARCLK 09/01/2018 750.00 15,900.00 Hisse Senedi BIMAS 09/01/2018 45.00 3,429.00 Hisse Senedi BIMAS 09/01/2018 150.00 11,437.50 Hisse Senedi BIMAS 09/01/2018 55.00 4,196.50 Hisse Senedi ANSGR 10/01/2018 2,500.00 7,850.00 Hisse Senedi ANSGR 11/01/2018 2,500.00 8,150.00 Hisse Senedi ANSGR 11/01/2018 2,500.00 8,225.00 Hisse Senedi MGROS 11/01/2018 500.00 13,000.00

Hisse Senedi TAVHL 15/01/2018 655.00 14,003.90 Hisse Senedi GOODY 16/01/2018 4,000.00 16,480.00 Hisse Senedi PETKM 16/01/2018 3,000.00 22,470.00 Hisse Senedi YKBNK 17/01/2018 2,000.00 8,820.00 Hisse Senedi YKBNK 17/01/2018 1,000.00 4,430.00 Hisse Senedi YKBNK 17/01/2018 1,000.00 4,440.00 Hisse Senedi BRISA 19/01/2018 2,250.00 18,562.50 Hisse Senedi ISCTR 19/01/2018 1,600.00 11,472.00 Hisse Senedi TLMAN 24/01/2018 220.00 4,048.00 Hisse Senedi HALKB 25/01/2018 1,000.00 10,390.00 Hisse Senedi AKBNK 26/01/2018 1,000.00 10,900.00 Hisse Senedi GARAN 26/01/2018 750.00 8,992.50 Hisse Senedi GARAN 26/01/2018 1,000.00 12,070.00 Hisse Senedi HALKB 26/01/2018 500.00 5,280.00 Hisse Senedi TRGYO 26/01/2018 5,000.00 16,700.00 Hisse Senedi HALKB 29/01/2018 1,000.00 10,690.00 Hisse Senedi HEKTS 29/01/2018 1,500.00 11,340.00 Hisse Senedi PGSUS 29/01/2018 250.00 8,230.00 Hisse Senedi THYAO 29/01/2018 250.00 3,887.50 Hisse Senedi VAKBN 29/01/2018 1,000.00 7,620.00 Hisse Senedi TCELL 30/01/2018 750.00 12,330.00 TOPLAM : 56,925.00 450,437.90 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 11/01/2018 2.00 28,350.00 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 16/01/2018 1.00 14,222.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 17/01/2018 3.00 42,622.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 26/01/2018 3.00 44,362.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 26/01/2018 1.00 14,787.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 29/01/2018 1.00 15,007.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 31/01/2018 1.00 14,830.00 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 31/01/2018 1.00 14,837.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 31/01/2018 1.00 14,807.50 8- İTFALAR Menkul Kıymet Türü İtfa Tarihi Nominal Değeri 9- PORTFÖYE ALIŞLAR: Menkul Kıymet Türü İhraççı Kurum Alış Tarihi-G.D.TNominal DeğerAlış Değeri Devlet Tahvili TRT110718T18 09/01/2018 100,000.00 102,266.10 TOPLAM : 100,000.00 102,266.10 Hisse Senedi BRISA 02/01/2018 1,750.00 12,845.00 Hisse Senedi NETAS 02/01/2018 1,000.00 16,010.00 Hisse Senedi BRISA 03/01/2018 500.00 3,670.00 Hisse Senedi GARAN 03/01/2018 1,250.00 13,437.50 Hisse Senedi GARAN 04/01/2018 1,500.00 15,945.00 Hisse Senedi ISCTR 05/01/2018 900.00 6,192.00 Hisse Senedi GARAN 08/01/2018 1,500.00 16,080.00 Hisse Senedi HALKB 08/01/2018 1,500.00 15,735.00 Hisse Senedi ISCTR 08/01/2018 1,900.00 13,186.00 Hisse Senedi HALKB 09/01/2018 250.00 2,565.00 Hisse Senedi NETAS 09/01/2018 250.00 4,055.00 Hisse Senedi HALKB 11/01/2018 250.00 2,567.50 Hisse Senedi HALKB 11/01/2018 250.00 2,572.50 Hisse Senedi HALKB 11/01/2018 250.00 2,575.00 Hisse Senedi TCELL 11/01/2018 750.00 10,830.00 Hisse Senedi AKSA 12/01/2018 250.00 3,475.00 Hisse Senedi AKSA 12/01/2018 250.00 3,490.00 Hisse Senedi GUBRF 12/01/2018 1,000.00 4,370.00 Hisse Senedi ALKIM 16/01/2018 296.00 7,382.24 Hisse Senedi EREGL 16/01/2018 400.00 3,924.00 Hisse Senedi ISCTR 16/01/2018 1,600.00 10,848.00 Hisse Senedi PGSUS 16/01/2018 250.00 8,100.00 Hisse Senedi HALKB 17/01/2018 1,000.00 10,140.00 Hisse Senedi THYAO 17/01/2018 250.00 3,880.00 Hisse Senedi THYAO 17/01/2018 500.00 7,780.00 Hisse Senedi GUBRF 18/01/2018 2,000.00 8,840.00 Hisse Senedi TOASO 18/01/2018 500.00 16,350.00 Hisse Senedi NETAS 22/01/2018 250.00 3,937.50 Hisse Senedi TOASO 22/01/2018 250.00 8,165.00 Hisse Senedi TRGYO 22/01/2018 1,691.00 5,715.58 Hisse Senedi TRGYO 22/01/2018 3,309.00 11,250.60 Hisse Senedi BRISA 23/01/2018 1,500.00 12,090.00 Hisse Senedi HALKB 23/01/2018 1,000.00 10,080.00 Hisse Senedi KOZAL 23/01/2018 125.00 5,162.50 Hisse Senedi TLMAN 23/01/2018 220.00 3,410.00 Hisse Senedi KOZAL 25/01/2018 150.00 6,165.00 Hisse Senedi HALKB 26/01/2018 500.00 5,245.00 Hisse Senedi HALKB 29/01/2018 1,000.00 10,560.00 Hisse Senedi HEKTS 29/01/2018 500.00 3,705.00 Hisse Senedi HEKTS 29/01/2018 1,000.00 7,460.00 Hisse Senedi VAKBN 29/01/2018 1,000.00 7,490.00 Hisse Senedi TCELL 30/01/2018 750.00 12,105.00 Hisse Senedi ALKIM 31/01/2018 204.00 5,222.40 Hisse Senedi BRISA 31/01/2018 1,000.00 7,960.00 Hisse Senedi ECILC 31/01/2018 3,500.00 16,520.00 Hisse Senedi EKGYO 31/01/2018 5,000.00 13,200.00 Hisse Senedi EREGL 31/01/2018 500.00 4,995.00 Hisse Senedi GUBRF 31/01/2018 1,000.00 4,530.00 Hisse Senedi MGROS 31/01/2018 500.00 13,160.00 Hisse Senedi TAVHL 31/01/2018 355.00 7,824.20 Hisse Senedi TAVHL 31/01/2018 200.00 4,416.00 TOPLAM : 47,600.00 417,213.52 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 04/01/2018 1.00 14,442.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 05/01/2018 4.00 58,070.00 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 12/01/2018 2.00 28,500.00

Vob Sözleşmesi F_XU0300218 16/01/2018 1.00 13,912.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 16/01/2018 1.00 13,912.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 16/01/2018 2 27,715.00 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 16/01/2018 1.00 14,112.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 17/01/2018 3.00 42,330.00 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 29/01/2018 1 14,887.50 Vob Sözleşmesi F_XU0300218 30/01/2018 1.00 14,822.50 TOPLAM : 17.00 242,705.00 10- ÖDÜNÇ İŞLEMLERİ: İşlem Tarihi Vade Tarihi Nominal DeğerTutar Verilen Ödünçler TOPLAM : 0 0 Alınan Ödünçler TOPLAM : 0 0