Günlük Bülten,12 Aralık 2017 Salı

Transkript

1 Günlük Bülten 12 Aralık 2017 Salı Borsa İstanbul BIST-100 endeksinin güne yataya yakın bir açılış yapmasını bekliyoruz. Geçen hafta ile arasında volatil yukarı yönlü hareket eden BIST-100 endeksinde, haftanın son işlem gününde direncinin kırılmasına bağlı olarak alımların hız kazandığı izlenmişti. Dün de güçlü gelen büyüme verisinin katkısıyla boşluklu bir açılışla yukarı yönlü hareket eden endekste, yükselişlerin devam etmesi durumunda ara direnç olarak olmak üzere direnci takip edilebilir. Olası aşağı yönlü hareketlerde ise seviyesi destek olarak izlenebilir desteğinin kırılmasına bağlı olarak satışların hız kazandığı görülebilir. Bu durumda seviyesi destek olarak önem kazanacaktır seviyesi konsolide bölgesinin üst sınırı olması dolayısıyla önem arz eden bir seviye olup, hafta içerisinde bu seviye üzerinde kalıcılığın korunması endeksin yönü konusunda belirleyici olacaktır. Bugün Euro Bölgesinde İngiltere'den fiyat endeksleri, Almanya ZEW Anketi ve ECB Başkanı Draghi'nin konuşması ile ABD'den ÜFE verileri takip edilecek. Tahvil ve Bono Piyasası Tahvil ve bono piyasası nda dün 10 yıllık tahvil faizinde yükseliş görüldü. Bir önceki işlem gününü %12.72'den tamamlayan 10 yıllık tahvil faizi dün güne 11,66 seviyesinden başladı ve gün içinde en yüksek %11.72; en düşük %11,63 seviyelerini görerek günü %11,68 seviyesinden kapattı. TCMB tarafından dün 1 hafta vadeli repo ihalesi açılmadı. Ağırlıklı ortalama fonlama maliyeti %12,25 olarak gerçekleşti. Bugün Hazine tarafından 2 ve 5 yıl vadeli sabit 6 ayda bir sabit kupon ödemeli devlet tahvillerinin ihaleleleri düzenlenecek. VIOP Aralık vadeli endeks kontratı dün 130,150 ve 132,300 arasında dalgalanarak günü 132,000 seviyesinden kapattı. Yukarı yönlü hareketlerin görüldüğü endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı adet artarak olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede ilk kuvvetli destek 131,200 ilk kuvvetli direnç 133,475 seviyesinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden kontratta, aşağı yönlü hareketlerde 131,200 ve 129,800 seviyeleri destek olarak önem arz etmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde ise direnç olarak 133,475 ve 134,850 seviyeleri izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde dalgalanarak yukarı yönlü hareket etmektedir ve sıfır seviyesi altında negatif bölgede bulunan MACD triggeri üzerinde yukarı yönlü hareket etmektedir. FX Piyasaları Günlük Veriler Kapanış Günlük Değ. % Yılbaşı Değ. % Hisse Senedi Piyasaları BIST , % 39.70% BIST , % 40.82% BIST Banka 162, % 25.68% BIST Sanayi 121, % 45.76% BIST-100 İşlem Hacmi (Mln TL) 6,234 BIST-30 Yakın Vade % 41.83% Sabit Getirili Menkul Kıymet Gösterge Faiz (2 Yıllık) 13.35% -8 bp +272 bp Bono Faizi (10 Yıllık) 12.02% -34 bp +65 bp Gecelik Faiz 13.00% -122 bp +468 bp CDS TR (5 Yıllık) bp -88 bp Emtia ve Pariteler Altın (Ons/$) 1, % 8.15% Brent Petrol % 15.67% USD/TRY % 8.83% EUR/TRY % 21.71% Döviz Sepeti % 15.13% Yurtdışı Piyasalar Dow Jones 24, % 23.43% S&P 500 2, % 18.94% Nasdaq 6, % 27.75% Çin 3, % 6.41% Japonya 22, % 19.60% Hindistan 33, % 25.21% Hong Kong 28, % 31.19% Almanya 13, % 14.31% Fransa 5, % 10.79% İngiltere 7, % 4.35% Makroekonomik Veriler Cari (T) Büyüme (%) 11.10% 3.17% 6.82% Enflasyon (%) 12.98% 8.53% 10.78% İşsizlik Oranı (Ort.%) 10.60% 10.91% 11.37% Cari Denge/GSYH (%) 4.70% 4.11% 5.01% * Tahminler Gedik Yatırım Danışmanlığı ve Araştırma Birimine aittir. Dolar/TL gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Dün kurda aşağı yönlü hareketler görüldü. Bu sabah günlük grafikte 21 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında hareket eden kur seviyelerinden işlem görüyor. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içinde aşağı yönlü hareketlerde destek olarak seviyeleri takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise seviyeleri direnç olarak izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde aşırı alım seviyesine yakın yukarı yönlü hareketine devam etmektedir. MACD pozitif bölgede ve triggeri üzerinde yukarı yönlü seyrini sürdürmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların yukarı yönlü hareket ettikleri görülmekte. Bugün yurt içinde sanayi üretimi ve ABD tarafında ÜFE takip edilecek.

2 Borsa İstanbul Yoğun haftanın ilk günü geride kaldı. Piyasa rakamlarına ilk günde yurtiçi veriler yön verdi. BIST 100 endeksi, günü %1,14 değer kazancıyla puandan tamamladı. Endeks önceki kapanışa göre 1235 puan artarken toplam işlem hacmi 6,4 milyar lira düzeyinde gerçekleşti. Bankacılık endeksi %1,77, holding endeksi %0,78 artış kaydetti. Yurt içinde açıklanan 3Ç büyüme verisinin beklentilerin üzerinde yüzde 11,1, gelmesiyle sene sonu büyüme tahminleri yukarı çekildi. Cumhurbaşkanı Erdoğan, Yılın tamamında da en az %7 civarında büyüme oranı elde etmeyi hedefliyoruz. dedi. Günün bir diğer önemli verisi olan cari işlemler açığı ekim ayında 3,83 milyar dolar ile beklenenden düşük çıktı. Cari açığın ve büyümenin beklentilerden olumlu olarak açıklanmasının ardından endekste 109 bin üzeri ataklar görüldü. TCMB Beklenti Anketi'nde yılsonu büyüme beklentisi %5,5'ten %5,7'ye yükseldi. Bir önceki anket döneminde %10,68 olan yılsonu TÜFE beklentisi, %11,74'e yükseldi. Dow Jones ve Standard & Poor's 500 endeksleri rekor tazeledi. Avrupa piyasaları BoE ve ECB toplantılarını beklemede olup sakin bir gün geçirdi. Bugün Euro Bölgesinde İngiltere'den fiyat endeksleri, Almanya ZEW Anketi ve ECB Başkanı Draghi'nin konuşması ile ABD'den ÜFE verileri takip edilecek. Bu sabah Asya piyasalarında ağırlıklı olarak kırmızı renk hâkim. ABD endeks vadelileri yataya yakın hafif alıcılı işlem görürken, Avrupa CFD leri de bölgelerde alıcılı açılışlara işaret etmekte. Dün endeks kapanışında 3,82 TL li seviyelerden işlem gören Dolar/TL bu sabah 08:45 itibariyle 3,83 3,84 aralığında bulunmakta. Yurtdışı piyasalardaki genel görünüm alıcılı bir açılışı desteklese de, endeks kapanışına göre kur tarafındaki yükseliş BIST-100 ün yataya yakın bir açılış yapmasına neden olabilir. Geçen hafta ile arasında volatil yukarı yönlü hareket eden BIST-100 endeksinde, haftanın son işlem gününde direncinin kırılmasına bağlı olarak alımların hız kazandığı izlenmişti. Dün de güçlü gelen büyüme verisinin katkısıyla boşluklu bir açılışla yukarı yönlü hareket eden endekste, yükselişlerin devam etmesi durumunda ara direnç olarak olmak üzere direnci takip edilebilir. Olası aşağı yönlü hareketlerde ise seviyesi destek olarak izlenebilir desteğinin kırılmasına bağlı olarak satışların hız kazandığı görülebilir. Bu durumda seviyesi destek olarak önem kazanacaktır seviyesi konsolide bölgesinin üst sınırı olması dolayısıyla önem arz eden bir seviye olup, hafta içerisinde bu seviye üzerinde kalıcılığın korunması endeksin yönü konusunda belirleyici olacaktır. BİST-30 Yakın Vade Aralık vadeli endeks kontratı dün 134,250 ve 135,625 arasında dalgalanarak günü 135,375 seviyesinden kapattı. Yukarı yönlü hareketlerin görüldüğü endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı adet artarak olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede ilk kuvvetli destek 133,400 ilk kuvvetli direnç 137,200 seviyesinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden kontratta, aşağı yönlü hareketlerde 133,400 ve 132,475 seviyeleri destek olarak önem arz etmektedir. Yukarı yönlü hareketlerde ise direnç olarak 137,200 ve 139,075 seviyeleri izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde dalgalanarak yukarı yönlü hareket etmektedir ve sıfır seviyesi altında negatif bölgede bulunan MACD triggeri üzerinde yukarı yönlü hareket etmektedir. Beste Naz Köksal - Onurcan Bal Murat A. Demirtaş

3 Dolar /TL Dolar/TL gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Dün kurda aşağı yönlü hareketler görüldü. Bu sabah günlük grafikte 21 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında hareket eden kur seviyelerinden işlem görüyor. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içinde aşağı yönlü hareketlerde destek olarak seviyeleri takip edilebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise seviyeleri direnç olarak izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde aşırı alım seviyesine yakın yukarı yönlü hareketine devam etmektedir. MACD pozitif bölgede ve triggeri üzerinde yukarı yönlü seyrini sürdürmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların yukarı yönlü hareket ettikleri görülmekte. Bugün yurt içinde sanayi üretimi ve ABD tarafında ÜFE takip edilecek. Euro/Dolar Günü seviyesinden kapatan parite gün içinde en düşük seviyesini görürken, en yüksek seviyesini test etti. Dün yukarı yönlü hareketlerin görüldüğü parite bu sabah günlük grafikte 21 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında seviyelerinden işlem görüyor. Teknik olarak kısa vadede destek direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içinde aşağı yönlü hareketlerde ve seviyeleri destek olarak önemini korurken yukarı yönlü hareketlerde ve devamında seviyeleri direnç olarak takip edilebilecek seviyeler olarak görünmektedir. Saatlik grafikte CCI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü hareket etmektedir. RSI kendi ortalamasını altında yukarı yönlü seyrini sürdürmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların aşağı yönlü hareket ettikleri görülmektedir. Bugün Euro bölgesinde ZEW ekonomik hissiyat izlenecek. Altın (ons) Günü 1242 seviyesinden kapatan Ons Altın gün içinde 1240 ve 1251 seviyeleri arasında dalgalandı. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek 1240 ve en kuvvetli direnç 1252 seviyelerinde bulunmaktadır. Dün aşağı yönlü hareketlerin görüldüğü altın bu sabah 1245 seviyelerinden işlem görüyor. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında hareket eden sarı metalde gün içinde kuvvetli destek olarak aralığı önemini korumaktadır. Yukarı yönlü hareketlerde direnç olarak aralığı izlenebilir. Saatlik grafikte MACD negatif bölgede triggeri altında dalgalanarak aşağı yönlü hareket etmektir. RSI kendi ortalaması altında dalgalanarak yukarı yönlü hareket etmektedir. Aşağı yönlü eğilime sahip olan kısa vadeli hareketli ortalamaların düşüş eğilimlerinin devam ettiği görülüyor. Bugün ABD de ÜFE ve Federal Bütçe Dengesi verileri izlenecek. Ali Erkan Tanacıoğlu - Murat A. Demirtaş.

4 ASELSAN / ASELS :47:28 - Aselsan ile T.C. Milli Savunma Bakanlığı arasında Termal El Dürbünü ve Portatif Termal Kamera tedariki ile ilgili olarak toplam bedeli TL tutarında iki ayrı sözleşme imzalanmıştır. Söz konusu sözleşmeler kapsamında teslimatlar yıllarında gerçekleştirilecektir. TEKFEN HOLDİNG / TKFEN :33:46 Şirketin bağlı ortaklıklarından Tekfen İnşaat ın %50 ortağı olduğu Tekfen-Al Jaber Engineering Ortak Girişiminin, Katar'da 2022 Dünya Kupası Finallerinin yapılacağı stadyum komplekslerinden "Main Works for the Fifth Precinct Stadium" Projesinin anahtar teslimi Mühendislik ve Yapım işini üstlenmek üzere İşveren İdare "Qatar Supreme Committee for Delivery and Legacy"'den sözleşmenin imzası için davet aldığı belirtilmişti. Bahsi geçen projenin sözleşmesi 10 Aralık 2017 tarihinde imzalanmıştır. NET HOLDİNG / NTHOL :33:41 - Şirket tarafından sermayesine doğrudan ve/veya dolaylı olarak %100 oranında iştirak edilen bağlı ortaklıkları Gökova Turizm, Halikarnas Turizm, Net Yapı Sanayi, Sunset Turistik, Net Şans Oyunları Yatırım, Enet İnternet Yayıncılık, Net Piyango ve Şans Oyunlar, Netel Net Otelcilik Yatırım ve Barometre Yayıncılık Sanay nin tüm aktif ve pasiflerinin bir bütün halinde Şirket tarafından "devir alınması" suretiyle, Şirket bünyesinde birleşilmesine karar verilmiştir. Birleşme işleminin, "kolaylaştırılmış usulde birleşme" hükümleri dahilinde yürütülecek olması nedeni ile bu işlem ile ilgili olarak "ayrılma hakkı"nın doğmayacağı hususunun kamuya duyurulmasına karar verilmiştir. DOĞTAŞ KELEBEK MOBİLYA / DGKLB :13:04 - Doğanlar Yatırım Holding de şirket payları ile ilgili olarak adet payın alış işlemini gerçekleştirmiştir :06:36 - Şirket orta vadede Avrupa Birliği Pazarlarına açılmak amacıyla Sancaklı Mobilya Ağaç Sanayi nin Karadağ'daki kereste ve papel üretimi yapan şirketine, Montenegro Wood Sancaklı Mobilya A.D., Rozaje, %51 ortaklık için Sancaklı Mobilya Ağaç Sanayi ile görüşmelere başlamıştır. EURO TREND YATIRIM ORTAKLIĞI / ETYAT :01:37 Avrasya Terminal İşletmeleri de şirket payları ile ilgili olarak 0,99-1,08 TL fiyat aralığından adet alış ve adet satış işlemi gerçekleştirmiştir. Kamuyu Aydınlatma Platformu na saat 07:00' ye kadar gelen haberleri kapsamaktadır. Şirket haberleri Araştırma Birimi tarafından derlenmektedir.

5 Haftanın Öne Çıkan Verileri Tarih Dönem Beklenti Önceki Pazartesi Salı Çarşamba Perşembe 10:00/Türkiye/Cari Denge Ekim -4,1 mlr $ -4,53 mlr $ 10:00/Türkiye/GSYH % (Yıllık) 3Ç17 8,5% 5,1% 14:30/Türkiye/TCMB Yıl Sonu TÜFE Beklenti Anketi Aralık 10,68% 02:50/Japonya/ÜFE % (Yıllık) Kasım 3,30% 3,40% 12:30/İngiltere/TÜFE % (Yıllık) Kasım 3,00% 12:30/İngiltere/Üretici Çıktı Fiyatları % (Yıllık) Kasım 2,80% 13:00/Almanya/ZEW Beklenti Endeksi Aralık 18,70 16:30/ABD/ÜFE % (Aylık / Yıllık) Kasım 0,40% / 3,00% 0,40% / 2,80% 22:00/ABD/Hazine Bütçe Dengesi Kasım 135,0 mlr $ -63,2 mlr $ 10:00/Almanya/TÜFE % (Aylık / Yıllık) Kasım 0,30% / 1,80% 12:30/İngiltere/ILO İşsizlik Oranı (3 Aylık) Kasım 4,30% 13:00/Euro Bölgesi/Sanayi Üretimi % (Aylık) Ekim -0,60% 15:00/ABD/Haftalık MBA Mortgage Başvuruları Ekim 4,70% 16:30/ABD/TÜFE % (Aylık / Yıllık) 08.Ara 0,40% / 2,20% 0,10% / 2,00% 22:00/ABD/FED Faiz Kararı (Üst Sınır) Kasım 1,50% 1,25% 22:00/ABD/FED Faiz Kararı (Alt Sınır) Kasım 1,25% 1,00% 22:00/ABD/FOMC Ekonomik Beklentiler Aralık 22:30/ABD/FED Başkanı Yellen Basın Toplantısı 05:00/Çin/Perakende Satışlar % (Yıllık) Kasım 10,30% 10,00% 05:00/Çin/Sanayi Üretimi % (Yıllık) Kasım 6,10% 6,20% 07:30/Japonya/Sanayi Üretimi % (Aylık) Ekim 0,50% 07:30/Japonya/Kapasit Kullanım Oranı % (Aylık) Ekim -1,50% 11:30/Almanya/Markit BME İmalat PMI -öncü Aralık 57,70 12:00/Euro Bölgesi/Markit İmalat PMI -öncü Aralık 60,10 12:00/Euro Bölgesi/Markit İmalat Dışı PMI -öncü Aralık 56,20 12:00/Euro Bölgesi/Markit Bileşik PMI -öncü Aralık 57,50 14:00/Türkiye/TCMB PPK Faiz Kararı Toplantısı (Haftalık Repo Faizi) Aralık 8,00% 8,00% 14:00/Türkiye/TCMB PPK Faiz Kararı Toplantısı (Gecelik Borç Verme Faizi) Aralık 9,25% 9,25% 14:00/Türkiye/TCMB PPK Faiz Kararı Toplantısı (Gecelik Borçlanma Faizi) Aralık 7,25% 7,25% 14:00/Türkiye/TCMB PPK Faiz Kararı Toplantısı (Geç Likidite Penceresi) Aralık 13,25% 12,25% 15:00/İngiltere/Merkez Bankası (BoE) Faiz Kararı Aralık 0,50% 0,50% 15:45/Euro Bölgesi/Merkez Bankası (ECB) Faiz Kararı Aralık 0,00% 0,00% 16:30/Euro Bölgesi/Merkez Bankası Başkanı Mario Draghi Konuşması 16:30/ABD/Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 09.Ara 16:30/ABD/İthal Ürünler Fiyat Endeksi % (Aylık) Kasım 0,80% 0,20% 16:30/ABD/Perakende Satışlar % (Aylık) Kasım 0,30% 0,20% 17:45/ABD/Markit İmalat PMI -öncü Aralık 54,0 53,90 17:45/ABD/Markit İmalat Dışı PMI -öncü Aralık 54,50 18:00/ABD/İşletme Stokları Ekim -0,10% 0,00% Cuma 10:00/Türkiye/İşsizlik Oranı Eylül 10,70% 10,60% 11:00/Türkiye/Bütçe Dengesi Kasım -3,3 mlr TL 13:00/Euro Bölgesi/Dış Ticaret Dengesi Ekim 26,4 mlr 16:30/ABD/New York FED Sanayi Endeksi Aralık 18,00 19,40 17:15/ABD/Sanayi Üretimi % (Aylık) Kasım 0,20% 0,94% 17:15/ABD/Kapasite Kullanımı Kasım 77,20% 77,00% Takvim açıklanacak tüm verileri kapsamamaktadır. Tahminler Bloomberg, Tradingeconomics.com, Investing.com, Econoday.com kaynaklarından alınmıştır.

6 Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. - E-Posta : gyd@gedik.com Adres : Necatibey Cad. Alipaşa Değirmen Sok. No: Tophane/Karaköy/İSTANBUL Tel : (212) Üzeyir DOĞAN Yatırım Danışmanlığı Müdürü uzeyirdogan@gedik.com Beste Naz KÖKSAL Yatırım Danışmanlığı Müdür Yrd. bestenaz.koksal@gedik.com Ali Erkan TANACIOĞLU Yatırım Danışmanı atanacioglu@gedik.com Murat A. DEMİRTAŞ Yatırım Danışmanlığı Uzman Yardımcısı ademirtas@gedik.com Onurcan BAL Yatırım Danışmanlığı Uzman Yardımcısı obal@gedik.com Elif KAYA Yatırım Danışmanlığı Uzman Yardımcısı ekaya@gedik.com YASAL UYARI Burada yer alan bilgiler Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından genel bilgilendirme amacı ile hazırlanmıştır. Yatırım Danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak Yatırım Danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Herhangi bir yatırım aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan fiyatlar, veriler ve bilgilerin tam ve doğru olduğu garanti edilemez; içerik, haber verilmeksizin değiştirilebilir. Tüm veriler, Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan Gedik Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu değildir.

7 Genel Müdürlük Cumhuriyet Mah. E-5 Yanyol No: Yakacık/Kartal/İSTANBUL Tel: (216) pbx Faks: (216) Bakırköy Cevizlik Mah. Muhasebeci Sok. Neşe Han No: 1 Kat:3 Bakırköy/İSTANBUL Tel:(212) Faks: (212) Bahçeşehir Şubesi Tahtakale Mah. Ispartakule Fırat 1 Cad. 143 Sk. No : 4/2 Bahçecity Ticaret Merkezi A Blok 1. Kat 21 Nolu Ofis Avcılar/ İstanbul Tel: (212) Faks: (212) Batı Ataşehir Barbaros Mah. Ihlamur Bulvarı Sarkaç Sok. Ağaoğlu My Prestige No:1 D: Ataşehir/İSTANBUL Tel:( (216) Faks: (216) Bodrum Şubesi Cevat Şakir Mah. Sadi Irmak Caddesi No : 10 / C-2 Bodrum / Muğla Tel: (252) (252) Etiler Aytar Cad. Metro İşhanı No: 10, D: 6, K: 2 Levent /Beşiktaş/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Kapalıçarşı Kürkçüler Sk. No: 25 Eminönü/Kapalıçarşı/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Şişli Esentepe Mah. Büyükdere Cad. Levent Loft Residence A BLOK No: 201 K: 6 D: 106 Şişli/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Ümraniye Atatürk Mah. Alemdağ Cad. No: 122/1 Ümraniye/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Altıyol (Fenerbahçe Şubesi) Hacı Mehmet Sok. 24 E Dalyan Konut Sitesi D: Fenerbahçe/Kadıköy/İSTANBUL Tel: (216) (pbx) Faks: (216) Tophane Necatibey Cad. Alipaşa Degirmen Sok. No: Tophane/Karaköy/ İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Maltepe Bağlarbaşı Mah. Bağdat Caddesi. Gedik İş Merkezi A Blok No: 414 Kat: 2 Daire: 22 İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Gedik Private Bağdat Caddesi Bağdat Cad. Esen Apt. No: 351/5 Şaşkınbakkal/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Levent Loft Şubesi Esentepe Mah. Büyükdere Cad. Levent Loft Residence No:201 D: 18 ve 116 Şişli/İSTANBUL Tel: 0212) Fax: (0212) İzmit Şubesi Yenişehir mah. Demokrasi cad. no:54/c Daire:201 İZMİT Tel:(262) Kuşadası Türkmen Mah. Hülya Koçyiğit Bulvarı Tümen Sokak Yalı Evleri A Blok Daire No:6 Kuşadası/AYDIN Tel: (256) Faks: (256) Adana Çınarlı Mah. Ziyapaşa Bulvarı No: 78 Günep Ziyapaşa İş Merkezi Kat :5 No :504 Seyhan/ADANA Tel: (322) Faks: (322) Kızılay Sümer Birinci Sok. No: 13/3 Demirtepe/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) Çankaya Simon Bolivar Cad. No: 8/6 Çankaya/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) Antalya Tahıl Pazarı Mah.404 Sok. Hafız Ahmet Bedesteni No: 5/29-30 ANTALYA Tel: (242) (pbx) Faks: (242) Antalya Muratpaşa Şubesi Yenigün Mah. Mevlana Cad. No: 54 Özpınarlar Midtown Plaza 2 A Blok Kat:4 Ofis:23 Muratpaşa / ANTALYA Tel: (242) (pbx) Faks: (242) Bursa Fethiye Mah. Sanayi Cad., Corner Plus İş Merkezi No:263 Kat:2 D:22/26 Nilüfer/BURSA Tel: (224) Faks: (224) Bursa Nilüfer Odunluk Mah. Liman Cad. No:7 Nilüfer / BURSA Tel: (224) Faks: (224) Düzce Cedidiye Mah. Hafız Hasan Efendi Cad. No: 17/1 Merkez/DÜZCE Tel: (380) Faks: (380) Denizli Saraylar Mah. İkinci Ticari Yol Sok. No: 32 Kat: 4 DENİZLİ Tel: (258) Faks: (258) Edirne Sabuni Mah. Banka Aralığı Sok. Kardeşler İş Merkezi No:10/19 Merkez/EDİRNE Tel: (284) Faks: (284) Elazığ Yeni Mah. Gazi Cd. No: 28/3 ELAZIĞ Tel: (424) / Faks: (424) Eskişehir Sakarya Cad. Köprübaşı Şen Sok. Onur İşhanı No: 1 Kat: 4 ESKİŞEHİR Tel: (222) Faks: (222) Gebze Hacı Halil Mah. Hükümet Cad. No: 95 Gebze/KOCAELİ Tel: (262) Faks: (262) İzmir Cumhuriyet Bulvarı No:131 Cevher Apt. Kat: 2 D: 3/4 Alsancak/İZMİR Tel: (232) Faks: (232) Konya Beyazıt Mahallesi, Hüsnü Aşk Sok. Bezirci İş Merkezi Kat:4 D:403 Selçuklu / KONYA Tel: (332) Faks: (332) Malatya Büyük Hüseyin Bey Mah. Atatürk Cad. Anadolu İş Merkezi K: 3 No: 23 D: Battalgazi / MALATYA Tel: (422) Faks: (422) Manisa Anafartalar Mah. Mustafa Kemal Paşa Cad. Kamil Menteş Apt. No: 34/1 MANİSA Tel: (236) Faks: (236) Mersin Mahmudiye Mah. Atatürk Cad. Adil Kanun İş Hanı Kat: 2 Akdeniz / MERSİN Tel: (324) Faks: (324) / Nazilli Şubesi Altıntaş Mah. İstasyon Bulvarı No:19 Kat:4 Daire:12 Nazilli / AYDIN Tel: (0256) Faks: (0256) Uşak İsmetpaşa Cad. No: 63 K: 2 Mavi Plaza UŞAK Tel: (276) Faks: (276) Trabzon Kemerkaya Mah. K.Maraş Cad. Ticaret Mektep Sk. Ustaömeroğlu İş Merkezi No: 9/9 Ortahisar/TRABZON Tel:(0462) Fax:(0462) Şubelerimiz