Günlük Bülten. 4 Mart 2016 Cuma. Borsa İstanbul. Tahvil ve Bono Piyasası VIOP. FX Piyasaları. Günlük Bülten,4 Mart 2016 Cuma Gedik Yatırım Araştırma 1

Transkript

1 Günlük Bülten Borsa İstanbul Bugün yurtiçinde veri akışı sakin. Yurtdışında ise haftanın en önemli verisi olan ABD Tarım Dışı İstihdam verisi öne çıkacak. İstihdam rakamlarının yanında saatlik ücretler ABD enflasyonu açısından ayrıca önem teşkil etmektedir. Piyasa beklentisi Tarım Dışı İstihdam için 195 bin, ortalama saatlik kazançlarda ise aylık bazda %0.2 artış olacağı yönünde. Bugün BIST-100 endeksinde yataya yakın hafif alıcılı bir açılış bekliyoruz. Açılış ile beraber direnç, ise destek olarak takip edilecek. Endeksin ü kırması halinde Fibonacci %61.8 seviyesine denk gelen aralığına kadar yükselişin sürmesi beklenebilir. Ancak gelinen seviyeler göz önüne alındığında aralığından betası yüksek kağıtlarda bir miktar kar realizasyonun uygun olacağı düşüncemizi tekrarlıyoruz. Bu seviyelerden yapılacak realizasyonlar ile endeksin ilerleyen günlerde tekrar alım fırsatı vereceğini düşünüyoruz. Aşağıda , ve seviyeleri destek olarak takip edilebilir. Özellikle gün içi işlemler için ün stop olarak takip edilmesi uygun olacaktır. Her ne kadar endekste kısa vadeli düzeltme beklentimizi korusak da orta vade de nin üzerinde kalındığı sürece endeksteki alım iştahı devam edecektir. Tahvil ve Bono Piyasası Tahvil ve bono piyasası dün alıcılı bir seyir izledi. 2 yıl vadeli gösterge tahvilin faizi %10.70 seviyesinden kapanış yaptı. Gösterge faizde gün içi en yüksek seviye %10.79 olurken en düşük seviye ise %10.61 oldu. TCMB, 10 Mart vadeli 3 milyar TL tutarlı repo ihalesi açtı. İhaleye 5.9 milyar TL teklif geldi. İhalede basit faiz oranı %7.5, bileşik faiz oranı ise %7.78 seviyesinde gerçekleşti. VIOP Nisan vadeli endeks kontratı gün içinde 93,600 ve 95,075 arasında dalgalanarak günü 94,100 seviyesinden kapattı. Endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı 597 artarak olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek 93,575 ve en kuvvetli direnç 95,075 seviyelerinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden kontratta, al sat stratejisi olarak; short pozisyon için 93,575 seviyesi aşağı kırılınca 94,100 stop olmak üzere 92,475 ve devamında destek seviyeleri takip edilebilir. Long pozisyon için 95,075 seviyesi yukarı kırılınca 94,500 stop olmak üzere 95,850 ve devamında 96,725 direnç seviyeleri izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması altında aşağı yönlü hareket etmektedir. Sıfır seviyesi üzerinde bulunan MACD sat konumunda aşağı yönlü hareketini sürdürmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların aşağı yönlü bir eğilime sahip olduklarını görüyoruz. teknik indikatörlerde görülen negatif uyuşmazlıklar dikkat çekici. FX Piyasaları Günlük Veriler 4 Mart 2016 Cuma Kapanış Günlük Değ. % Yılbaşı Değ. % Hisse Senedi Piyasaları BIST , % % BIST-30 94, % % BIST Banka 127, % % BIST Sanayi 77, % -1.71% BIST 100 İşlem Hacmi (Mln TL) BIST-30 Yakın Vade % - Sabit Getirili Menkul Kıymet Gösterge Faiz (2 yıllık) 10.70% -1.65% 33.42% Bono Faizi (10 yıllık) 10.44% -1.60% 31.16% Gecelik Faiz 10.36% 0.10% 3.19% CDS TR (5 yıllık) % 53.20% Emtia ve Pariteler Altın (Ons/$) 1, % 6.52% Brent Petrol % % USD/TRY % 24.58% EUR/TRY % 13.19% Döviz Sepeti % 18.38% Yurtdışı Piyasalar Dow Jones 16, % -4.93% S&P 500 1, % -3.19% Nasdaq 4, % -0.60% Çin 2, % % Japonya 17, % -2.50% Hindistan 24, % % Hong Kong 20, % % Almanya 9, % -0.55% Fransa 4, % 3.35% İngiltere 6, % -6.63% Makroekonomik Veriler Cari (T) Büyüme (%) 4.0% 2.9% 3.1% Enflasyon (%) 8.78% 8.20% 8.1% İşsizlik Oranı (%) 10.5% 10.00% 10.3% Cari Denge/GSYH (%) -4.5% -6.1% -5.3% * Tahminler Gedik Yatırım Danışmanlığı ve Araştırma Birimine aittir. Dolar/TL gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 21 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında seyreden kurda gün içi al sat stratejisi olarak; short pozisyon için seviyesi aşağı kırılınca seviyesine stop konularak destek seviyesi takip edilebilir. Long pozisyon için seviyesinin yukarı kırılmasıyla seviyesine stop konularak direnci hedef olarak izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü seyrederken, sıfır seviyesi altında bulunan MACD al konumunda yukarı yönlü hareket etmektedir. Hareketli ortalama eğilimlerinin aşağı yönlü olduğunu görüyoruz. Bugün ABD işsizlik oranı, tarım dışı istihdam, saatlik kazançlar takip edilecek. Günlük Bülten,4 Mart 2016 Cuma Gedik Yatırım Araştırma 1

2 PİYASALAR ve BIST-100 Borsa İstanbul Hafta başından itibaren pozitif bir seyir izleyen BIST-100 endeksi dün yataya yakın bir kapanış yaptı. Güne alıcılı başlayan endeks, Şubat ayı enflasyon verisinin aylık bazda -%0.2 (beklenti: +%0.30), yıllık bazda %8.78 (beklenti: %9.35) ile beklenen de daha iyi gelmesi piyasalardaki alımları hızlandırdı. Sürpriz yapan enflasyon verisinin desteğiyle endeks ilk seansta gün içi en yüksek seviyesi olan seviyesine kadar yükselirken, öğleden sonra başta Avrupa borsaları olmak üzere küresel piyasalardaki bozulmanın etkisiyle kazançlarının bir kısmını geri verdi ve günü %0.05 yükselişle seviyesinden kapattı. Endeksteki sınırlı yükselişe rağmen, Türk Lirası ndaki güçlü seyir izle dolar/tl kuru 2.91 seviyesinin altına, Türkiye nin risk primini gösteren 5 yıllık CDS ler ise 281 seviyesine kadar geriledi. Küresel piyasalar tarafında Avrupa borsaları ekside kapanırken, ABD borsaları petrol fiyatlarındaki yükselişin etkisiyle artıda kapandı. Brent petrol fiyatı dün dolar seviyesine ve altının ons fiyatı ise dolara kadar yükseldi. Bugün yurtiçinde veri akışı sakin. Yurtdışında ise haftanın en önemli verisi olan ABD Tarım Dışı İstihdam verisi öne çıkacak. İstihdam rakamlarının yanında saatlik ücretler ABD enflasyonu açısından ayrıca önem teşkil etmektedir. Piyasa beklentisi Tarım Dışı İstihdam için 195 bin, ortalama saatlik kazançlarda ise aylık bazda %0.2 artış olacağı yönünde. Bu sabah Dolar/TL kuru civarında. ABD vadeliler yatay, Asya piyasalarında ise genel olarak hafif alıcılı bir seyir hakim. Bugün BIST-100 endeksinde yataya yakın hafif alıcılı bir açılış bekliyoruz. Açılış ile beraber direnç, ise destek olarak takip edilecek. Endeksin ü kırması halinde Fibonacci %61.8 seviyesine denk gelen aralığına kadar yükselişin sürmesi beklenebilir. Ancak gelinen seviyeler göz önüne alındığında aralığından betası yüksek kağıtlarda bir miktar kar realizasyonun uygun olacağı düşüncemizi tekrarlıyoruz. Bu seviyelerden yapılacak realizasyonlar ile endeksin ilerleyen günlerde tekrar alım fırsatı vereceğini düşünüyoruz. Aşağıda , ve seviyeleri destek olarak takip edilebilir. Özellikle gün içi işlemler için ün stop olarak takip edilmesi uygun olacaktır. Her ne kadar endekste kısa vadeli düzeltme beklentimizi korusak da orta vade de nin üzerinde kalındığı sürece endeksteki alım iştahı devam edecektir. BİST-30 Yakın Vade Nisan vadeli endeks kontratı gün içinde 93,600 ve 95,075 arasında dalgalanarak günü 94,100 seviyesinden kapattı. Endeks kontratında adet işlem oldu. Açık pozisyon sayısı 597 artarak olarak gerçekleşti. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek 93,575 ve en kuvvetli direnç 95,075 seviyelerinde bulunmaktadır. Günlük grafikte 5 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden kontratta, al sat stratejisi olarak; short pozisyon için 93,575 seviyesi aşağı kırılınca 94,100 stop olmak üzere 92,475 ve devamında destek seviyeleri takip edilebilir. Long pozisyon için 95,075 seviyesi yukarı kırılınca 94,500 stop olmak üzere 95,850 ve devamında 96,725 direnç seviyeleri izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması altında aşağı yönlü hareket etmektedir. Sıfır seviyesi üzerinde bulunan MACD sat konumunda aşağı yönlü hareketini sürdürmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların aşağı yönlü bir eğilime sahip olduklarını görüyoruz. teknik indikatörlerde görülen negatif uyuşmazlıklar dikkat çekici. Ali Erkan Tanacıoğlu İbrahim Bayraktar Hakan Çal Günlük Bülten,4 Mart 2016 Cuma Gedik Yatırım Araştırma 2

3 FX PİYASALARI Dolar /TL Dolar/TL gün içinde ve arasında dalgalanarak günü seviyesinden kapattı. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek ve en kuvvetli direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 21 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında seyreden kurda gün içi al sat stratejisi olarak; short pozisyon için seviyesi aşağı kırılınca seviyesine stop konularak destek seviyesi takip edilebilir. Long pozisyon için seviyesinin yukarı kırılmasıyla seviyesine stop konularak direnci hedef olarak izlenebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması üzerinde yukarı yönlü seyrederken, sıfır seviyesi altında bulunan MACD al konumunda yukarı yönlü hareket etmektedir. Hareketli ortalama eğilimlerinin aşağı yönlü olduğunu görüyoruz. Bugün ABD işsizlik oranı, tarım dışı istihdam, saatlik kazançlar takip edilecek. Euro/Dolar Günü seviyesinden kapatan parite gün içinde en düşük seviyesini görürken, en yüksek seviyesini test etti. Bu sabah günlük grafikte 21 periyotluk üssel hareketli ortalaması altında hareket eden paritede teknik olarak kısa vadede destek direnç seviyelerinde bulunmaktadır. Gün içi al sat stratejisi olarak seviyesi aşağı kırılınca seviyesine stop konularak destek seviyesi için short pozisyon açılabilir. Long pozisyon için seviyesinin yukarı kırılması halinde seviyesi stop olmak üzere direnç seviyesi takip edilebilir. Saatlik grafikte RSI kendi ortalaması altında dalgalanmaktadır. Kendi ortalaması altında bulunan CCI aşağı yönlü hareket etmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların ise aşağı yönlü bir eğilime sahip olduklarını görüyoruz. Bugün Euro bölgesinde perakende satın alma müdürleri endeksi takip edilecek. Altın (ons) Günü 1266 seviyesinden kapatan Ons Altın gün içinde 1237 ve 1268 seviyeleri arasında dalgalandı. Teknik olarak kısa vadede en kuvvetli destek 1253 ve en kuvvetli direnç 1268 seviyelerinde bulunmaktadır. Bu sabah günlük grafikte 21 periyotluk üssel hareketli ortalaması üzerinde hareket eden altında gün içi al sat stratejisi olarak short pozisyon için 1253 seviyesi aşağı kırılınca 1255 stop olmak üzere 1240 seviyesi izlenebilir. Long pozisyon için 1268 seviyesinin yukarı kırılması durumunda 1262 stop olmak üzere 1285 direnç seviyesi takip edilebilir. Saatlik grafikte sıfır seviyesi üzerinde bulunan MACD aşağı yönlü hareket ederken, RSI kendi ortalaması altında aşağı yönlü hareket etmektedir. Kısa vadeli hareketli ortalamaların ise yukarı yönlü oldukları görülüyor. Bugün ABD işsizlik oranı, tarım dışı istihdam, saatlik kazançlar takip edilecek. Ali ErkanTanacıoğlu Günlük Bülten,4 Mart 2016 Cuma Gedik Yatırım Araştırma 3

4 . HABERİ KAP TEKFEN HOLDİNG A.Ş. / TKFEN :50:56: Şirket belirlenen azami fiyat seviyesine kadar olmak üzere geri alım programı başlatılmasına karar vermiş olup, Geri Alım Programı nın süresi azami 6 aydır. Şirket, ödenmiş sermayesinin %10 una kadar geri alım yapabilir. Şirket, 1 TL nominal değerli pay için net 0,13802 TL kar payı dağıtılmasına karar vermiştir. ANADOLU EFES / AEFES :58:40: Şirket, 1 TL nominal değerli pay için net 0, TL kar payı dağıtılmasına karar vermiştir. SERVET GAYRİMENKUL SRVGY :59:42: Şirket iştiraki Deks Yatırım ın sermayesinin TL'den TL artışla toplam TL'ye arttırılmasına ve artırıma TL tutarında katılınmasına karar vermiştir. KARSUSAN / KRSAN [ALYAG, ARTI] :43:06: Şirket, TL sermayeli Altınyağ hisselerini borcuna mahsuben TL bedelle Artı Yatıırm Holding den satın almıştır. ŞİŞE VE CAM / SISE :22:56: Şirket, 1 TL nominal değerli pay için net 0, TL kar payı dağıtılmasına karar vermiştir. Ayrıca çıkarılmış sermayesinin %5,15789 oranına tekabül eden TL tutarındaki brüt temettünün ise bedelsiz pay olarak dağıtılmasına karar vermiştir. BİZİM TOPTAN / BIZIM :13:45: Şirket, 1 TL nominal değerli pay için net 0, TL kar payı dağıtılmasına karar vermiştir. PINAR SU / PINSU :00:35: Bursa'nın İnegöl/Uludağ kaynağına ilişkin yatırımın ilk fazı tamamlanmıştır. Yeni tesiste damacana su üretimine başlanmış olup, yatırımın ikinci fazını oluşturan Pet hatlarının da kurulmasıyla tesisin Temmuz 2016 itibariyle tamamen devreye alınması planlanmaktadır. EGE SERAMİK / EGSER :15:37: Şirket, Piyalepaşa kentsel dönüşüm projesinin %40 ortağı olduğu ve arsaların geçmişte Ege Seramik'e ait olduğuna dair çıkan haberlerin gerçeği yansıtmadığını açıklamıştır. HEKTAŞ / HEKTS :01:05: Şirket, 1 TL nominal değerli pay için net 0, TL kar payı dağıtılmasına karar vermiştir. KARSAN OTOMOTİV/ KARSN :45:44: İETT İşletmeleri Genel Müdürlüğü'nün "410 Adet 12 metre Euro 6 dizel yakıtlı solo tip otobüs" ihalesine teklif verilmiş olup; en iyi teklifin Şirket tarafından verildiği öğrenilmiştir. İhale sonucu ile ilgili olarak şirkete henüz yetkili mercii tarafından yazılı bir bildirim yapılmamıştır. AKİŞ GAYRİMENKUL / AKSGY :40:16: Şirket, 1 TL nominal değerli pay için net 0,1500 TL kar payı dağıtılmasına karar vermiştir. FENERBAHÇE FUTBOL / FENER :06:18: Mithat Yenigün, şirket payları ile ilgili olarak TL fiyat aralığından adet satış işlemi gerçekleştirmiştir. ÇUHADAROĞLU METAL / CUSAN :43:02: Şirket, 1 TL nominal değerli pay için net 0, TL kar payı dağıtılmasına karar vermiştir. Ceren Bakçay Günlük Bülten,4 Mart 2016 Cuma Gedik Yatırım Araştırma 4

5 HAFTALIK VERİ TAKVİMİ Tarih Dönem Beklenti Önceki Gerçekleşen Pazartesi Salı 01:50/Japonya/Sanayi Üretimi (Aylık-Öncü) Ocak 3.20% -1.70% 3.70% 01:50/Japonya/Perakende Satışlar (Yıllık) Ocak 0.50% -1.10% -0.10% 10:00/Türkiye/Ekonomik Güven Endeksi Şubat :00/Türkiye/Dış Ticaret Dengesi Ocak Mlr $ Mlr $ 11:00/Türkiye/Yabancı Ziyaretçi Sayısı Ocak -7.30% -6.40% 12:00/AB/Tahmini TÜFE (Yıllık) Şubat 0.30% -0.20% 12:00/AB/Çekirdek TÜFE (Yıllık-Öncü) Şubat 1.00% 0.70% 14:00/Türkiye/BDDK Bankacılık Sektörü Net Kar/Zararı Ocak 16:45/ABD/Chicago Satınalma Yöneticileri Endeksi Şubat :00/ABD/Bekleyen Konut Satışları (Aylık) Ocak 0.80% 0.10% -2.50% 17:00/ABD/Bekleyen Konut Satışları (Yıllık) Ocak 3.90% 3.10% 1.40% 17:30/ABD/Dallas Fed İmalat Aktivite Endeksi Şubat % BIST'de İşlem Gören Şirketlerin 2015 Yılı Konsolide Olmayan Finansal Sonuçlarını Son Gönderme Tarihi THYAO, SAHOL, DOAS ve EKGYO 4Ç15 Finansal Sonuçları 01:30/Japonya/İşsizlik Oranı Ocak 3.30% 3.30% 3.20% 03:00/Çin/CFLP PMI İmalat Şubat :00/Çin/Caixin PMI İmalat Dışı Şubat :45/Çin/Caixin PMI İmalat Şubat :30/ABD/Fed Dudley Konuşması 10:00/Türkiye/Markit/ISO PMI İmalat Şubat :55/Almanya/İşsizlik Oranı Şubat 6.20% 6.20% 6.20% 10:55/Almanya/Markit/BME PMI İmalat Şubat :00/Türkiye/TİM İhracat Rakamları (Yıllık) Şubat % 3.10% 11:30/İngiltere/Markit PMI İmalat Şubat :00/Türkiye/İstanbul'da Perakende Fiyatlar (Aylık) Şubat 1.23% 12:00/AB/İşsizlik Oranı Ocak 10.40% 10.40% 10.30% 14:00/Türkiye/TCMB PPK Toplantı Tutanakları Şubat 16:45/ABD/Markit PMI İmalat Şubat :00/ABD/ISM Sanayi Endeksi Şubat :00/ABD/İnşaat Harcamaları Ocak 0.50% 0.10% 1.50% Çarşamba 12:00/AB/ÜFE (Aylık) Ocak -1.10% -0.80% -1.00% 12:00/AB/ÜFE (Yıllık) Ocak -3.00% -3.00% -2.90% 14:00/ABD/MBA Mortgage Başvuruları (Haftalık) 26.Şub -4.30% -4.80% 15:15/ABD/ADP İstihdam Raporu Şubat 190 Bin 205 Bin 214 Bin 16:45/ABD/New York ISM Endeksi Şubat :00/ABD/FED Williams Konuşması 21:00/ABD/FED'in Bej Kitabı CCOLA 4Ç15 Finansal Sonuçları Perşembe 03:45/Çin/Caixin PMI İmalat Dışı Şubat :00/Türkiye/TÜFE (Aylık) Şubat 0.53% 1.82% -0.02% 10:00/Türkiye/TÜFE (Yıllık) Şubat 9.35% 9.58% 8.78% 10:00/Türkiye/Yurt İçi ÜFE (Aylık) Şubat 0.55% -0.20% 10:00/Türkiye/Yurt İçi ÜFE (Yıllık) Şubat 5.94% 4.47% 11:00/AB/Markit PMI İmalat Dışı Şubat :00/AB/Markit PMI Bileşik Şubat :00/AB/Perakende Satışlar (Aylık) Ocak 0.10% 0.30% 0.40% 12:00/AB/Perakende Satışlar (Yıllık) Ocak 1.40% 2.00% 15:30/ABD/Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları 27.Şub 272 Bin 278 Bin 16:45/ABD/Markit PMI İmalat Dışı Şubat :45/ABD/Markit PMI Bileşik Şubat :00/ABD/ISM Hizmet Endeksi Şubat :00/ABD/Fabrika Siparişleri Ocak 1.40% -2.90% 1.60% SISE, PGSUS, TKFEN ve AEFES Finansal Sonuçları Cuma 09:00/İngiltere/Nationwide Konut Fiyat Endeksi (Aylık) Şubat 0.30% 09:00/İngiltere/Nationwide Konut Fiyat Endeksi (Yıllık) Şubat 4.40% 14:30/Türkiye/TÜFE Bazlı Reel Efektif Döviz Kuru Şubat :30/ABD/Ortalama Saatlik Kazançlar (Aylık) Şubat 0.20% 0.50% 15:30/ABD/Ortalama Saatlik Kazançlar (Yıllık) Şubat 2.50% 2.50% 15:30/ABD/İşgücü Katılım Oranı Şubat 62.70% 15:30/ABD/Dış Ticaret Dengesi Ocak Mlr $ Mlr $ 15:30/ABD/Tarım Dışı İstihdam Şubat 195 Bin 151 Bin 15:30/ABD/İşsizlik Oranı Şubat 4.90% 4.90% Takvim açıklanacak tüm verileri kapsamamaktadır. Tahminler Bloomberg, TradingInvest, Investing.com kaynaklarından alınmıştır. Günlük Bülten,4 Mart 2016 Cuma Gedik Yatırım Araştırma 5

6 Araştırma Ekibi Günlük Bülten,4 Mart 2016 Cuma Gedik Yatırım Araştırma 6

7 Şubelerimiz İSTANBUL Genel Müdürlük Cumhuriyet Mah. E-5 Yanyol No: Yakacık/Kartal/İSTANBUL Tel: (216) pbx Faks: (216) Bakırköy Cevizlik Mah. Muhasebeci Sok. Neşe Han No: 1 Kat:3 Bakırköy/İSTANBUL Tel:(212) Faks: (212) Erenköy Bağdat Cad. Kantarcı Rıza Sok. Sarıca Apt. No: 3 Kat: 1 Daire: 4 Erenköy/ Kadıköy/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Etiler Aytar Cad. Metro İşhanı No: 10, D: 6, K: 2 Levent /Beşiktaş/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Kapalıçarşı Kürkçüler Sk. No: 25 Eminönü/Kapalıçarşı/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Şişli Esentepe Mah. Büyükdere Cad. Levent Loft Residence A BLOK No: 201 K: 6 D: 106 Şişli/İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Ümraniye Atatürk Mah. Alemdağ Cad. No: 122/1 Ümraniye/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Altıyol (Fenerbahçe Şubesi) Hacı Mehmet Sok. 24 E Dalyan Konut Sitesi D: Fenerbahçe/Kadıköy/İSTANBUL Tel: (216) (pbx) Faks: (216) Gedik Private Zorlu Center Şubesi Levazım mah. Koru sok. No:2 Zorlu Center Teras Evler K:2 D:207 Beşiktaş/İstanbul Tel: (212) Faks: (212) Tophane Necatibey Cad. Alipaşa Degirmen Sok. No: Tophane/Karaköy/ İSTANBUL Tel: (212) Faks: (212) Maltepe Bağlarbaşı Mah. Bağdat Caddesi. Gedik İş Merkezi A Blok No: 414 Kat: 2 Daire: 22 İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) Şaşkınbakkal Bağdat Cad. Esen Apt. No: 351/5 Şaşkınbakkal/İSTANBUL Tel: (216) Faks: (216) İzmit Şubesi Yenişehir mah. Demokrasi cad. no:54/c Daire:201 Kocaeli/İzmit (262) ANKARA Kızılay Sümer Birinci Sok. No: 13/3 Demirtepe/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) Çankaya Simon Bolivar Cad. No: 8/6 Çankaya/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) Ulus Ulus Şehir Çarşısı 4. Kat No: 170 Ulus/ANKARA Tel: (312) Faks: (312) ANTALYA Tahıl Pazarı Mah.404 Sok. Hafız Ahmet Bedesteni No: 5/29-30 ANTALYA Tel: (242) (pbx) Faks: (242) BURSA Şehreküstü Mah. Aytı Plaza İş Merkezi No: 17 Fomara/BURSA Tel: (224) Faks: (224) DÜZCE Cedidiye Mah. Hafız Hasan Efendi Cad. No: 17/1 Merkez/DÜZCE Tel: (380) Faks: (380) DENİZLİ Saraylar Mah. İkinci Ticari Yol Sok. No: 32 Kat: 4 DENİZLİ Tel: (258) Faks: (258) ELAZIĞ Yeni Mah. Gazi Cd. No: 28/3 ELAZIĞ Tel: (424) / Faks: (424) ESKİŞEHİR Sakarya Cad. Köprübaşı Şen Sok. Onur İşhanı No: 1 Kat: 4 ESKİŞEHİR Tel: (222) Faks: (222) GEBZE Hacı Halil Mah. Hükümet Cad. No: 95 Gebze/KOCAELİ Tel: (262) Faks: (262) İZMİR Cumhuriyet Bulvarı No:131 Cevher Apt. Kat: 2 D: 3/4 Alsancak/İZMİR Tel: (232) Faks: (232) KONYA Beyazıt Mahallesi, Hüsnü Aşk Sok. Bezirci İş Merkezi Kat:4 D:403 Selçuklu / KONYA Tel: (332) Faks: (332) MALATYA Büyük Hüseyin Bey Mah. Atatürk Cad. Anadolu İş Merkezi K: 3 No: 23 D: Battalgazi / MALATYA Tel: (422) Faks: (422) MANİSA Anafartalar Mah. Mustafa Kemal Paşa Cad. Kamil Menteş Apt. No: 34/1 MANİSA Tel: (236) Faks: (236) MERSİN Mahmudiye Mah. Atatürk Cad. Adil Kanun İş Hanı Kat: 2 Akdeniz / Mersin Tel: (324) Faks: (324) / UŞAK İsmetpaşa Cad. No: 63 K: 2 Mavi Plaza UŞAK Tel: (276) Faks: (276) Günlük Bülten,4 Mart 2016 Cuma Gedik Yatırım Araştırma 7