GÜNLÜK BÜLTEN

Transkript

1 LA125kgyaahatag4bha13 Sançmala PANL GÜNLÜK BÜLTEN İç Piyasalar Kapanış Değişim % BIST ,11 BIST ,23 DVZSP ,81 EUR/USD 1,0824 0,00 ALTIN ,33 PETROL (BRENT) 65,01 0, Piyasa Verileri USD/TL 2,7274 2,7264 EUR/USD 1,0735 1,0866 Tahvil ( ) %10,27 %9,66 BRENT 63,17 65,14 Dış Piyasalar Kapanış Değişim % NASDAQ DAX DOW JONES FTSE NIKKEI S&P SHANGHAI ,87 Vadeli Piyasalar Değişim % FDOW 0,06 FSPX 0,05 U.S.10-Y 1,9086 Bizi takip etmek için Bakış Açısı APPLE DERSEM iphone & 6 Plus Kapanış sonrası çeyrekte 2.14$ (1.66) kar açıklaması beklenen Apple (AAPL) bilançosu izlenecek. Önceki çeyrekte bilanço sonrası Apple %6.7 değer kazanırken, net kar %38 artışla rekor 18 mlr$ dı.ekim-aralık çeyreğinde 74,5 milyon iphone (bek 64,9), 21,4 milyon ipad ve %14 artışla 5,52 milyon adet Mac bilgisayar satılmıştı. BÜYÜMEYE KAR($)I 28 Nisan da FOMC toplantısı başlayacak olup, Çarşamba günü FED faiz kararı ve aynı zamanda ABD Ç (A) büyüme verisi açıklanacak. FED faiz toplantısı sonunda ileriye dönük yönlendirmeden sabırlı ifadesi çıkarılırken, değişikliğin FED'in faiz artırımının zamanlamasına karar verdiği anlamına gelmediği ifade edilmişti. %2.4 beklenen ABD büyüme 4Ç final verisi %2.2 olurken, ABD şirket karları %3,0 düşüş göstermiş, yılın tamamında %3,8 artmıştı. Şirket karları böylece son çeyrekte 2011 yılı ilk çeyrek dönemden bu yana en büyük düşüşünü göstermişti. Kişisel harcamalar ise 2014 yılı genelinde %2.5 artarak 2006'dan sonra en büyük artışı göstermişti. Nisan ayı ortasında açıklanan Beige Book raporunda birçok bölgede düşük doğalgaz ve petrol fiyatları nedeniyle işten çıkarmalar olduğu ifade edilirken, Güçlü doların imalatçılara zarar verdiğine, birçok bölgede emlak fiyatlarının yükselmesine dikkat çekilmişti. Sanayi üretimi zayıflamıştı. Mart verisi -0.3% beklentinin üzerinde -0.6% azaldı. Önceki Beige Book raporunda ABD ekonomisi büyümeyi sürdürürken, güçlenen dolar ve düşen petrol fiyatları bazı bölgeleri olumsuz etkilemişti. 1 Mayısta ise ABD Nisan ISM imalat endeksi açıklanacak beklenen ABD Mart ISM imalat endeksi 51.5 olurken, 2013 Mayıstan beri en düşük hızda büyüme göstermişti. Orta Nokta %5,5 30 Nisan Perşembe TCMB, enflasyon raporu'nu açıklayacak ve Başçı sunum yapacak Ocak ayında Başçı, enflasyonun, yüzde 70 olasılıkla, 2015 yılı sonunda %4,1 ile %6,9 aralığında (orta noktası %5,5, önc %6.1), 2016 yılı sonunda ise yüzde 3,2 ile yüzde 6,8 aralığında (orta noktası yüzde 5,0) gerçekleşeceği tahmin edilmektedir. Petroldeki 10 dolarlık düşüş enflasyonu 0,4-0,5 puan düşürüyordu. Piyasa Beklentisi Notumuz: Haftalık bazda üzerindeki hareket seviyesini hedefleyebilir ler ikinci hedef sonraki direnç bandı olarak ön plana çıkabilir. Veri Gündemi ABD Nisan Tüketici Güveni Bek 102,5 Önc 101,3 AB-Ukrayna zirvesi 11:00,BOI, faiz kararını açıklayacak Almanya, 27 Nisan 2016 vadeli 12 aylık bonoyu ilk kez ihraç edecek, 1,5 milyar euro satış hedefleniyor ABD Dallas FED İmalat Endeksi bek -12 önc 17,4 ECB varlık alımları açıklaması 16:45 1Ç HALKB bek 512 ml TL,1Ç15 Garanti Bankası, Ereğli 28 Nisan 2015, 30 Nisan TCELL 1Ç bekleniyor Rüzgar enerjisi başvuruları alınmaya başladı (180)

2 Küresel Piyasalar FOMC toplantı tarihleri 29/04, 17/06, 29/07, 17/09, 28/10, 16/12. FED faiz toplantısı sonunda ileriye dönük yönlendirmeden sabırlı ifadesi çıkarılırken, değişikliğin FED'in faiz artırımının zamanlamasına karar verdiği anlamına gelmediği ifade edilmişti. Çarşamba günü Brezilya Merkez Bankası faiz kararını açıklayacak. Perşembe günü BOJ, faiz kararını açıklayacak. Rusya Merkez Bankası, faiz kararını açıklayacak Hazine 5 yıl vadeli sabit kuponlu ve 10 yıl vadeli TÜFE'ye endeksli iki tahvil ihalesi düzenleyecek mlr$ beklenen ABD Şub dış ticaret -35,4 mlr$ ile 5 yıldan fazla süredeki en düşük seviyede gerçekleşmişti. -38 mlr$ beklenen ABD Aralık dış ticaret verisi -46,5 mlr$ ile 2 yıldaki en çoktu. Otomobil ithalatındaki artış ve ihracatın azalması etkili olmuştu. ABD Kasım dış ticaret dengesi -39 mlr$ ile 2013 Aralık tan bu yana en düşüktü. Bloomberg anketine katılan 29 ekonomistin tahminlerinin meydanına göre Yunanistan ın önümüzdeki haftalarda bazı ödemelerini kaçırma ihtimali %40 seviyesinde (BHT). ÖNCEKİ FED KARARI ÖNCESİ DOW VE S&P VADELİLERİ -0.87% VE 0.60% EKSİDE İŞLEM GÖRÜYORDU. KARAR SONRASI % TSİ 20:33.DOLAR/TL 2.61 SONRASI 2.60 NIN ALTINA GERİLEDİ ( TSİ 20:37). TR ETF LER %1.5+.ABD10 Y %2 NİN ALTINA GERİLEDİ SONU ORTALAMA FAİZ TAHMİNİ %0,625 e çekilmişti. (ÖNCEKİ %%1.125). Varoufakis: Büyük tavizler vermeye hazırız. Şirket Haberleri OLAĞAN GENEL KURUL 27 VESTL Nakit Temettü Ödenmeyecek SİLVERLİNE Nakit Kar Payı - Brüt (TL) 0, Hak Kullanımı ECBYO, EGEEN, GARAN FEDERAL-MOGUL (2.9) FOREKS ANKETİ-Halkbank'ın 2015 yılı 1.çeyrek net karının 527,7 milyon TL, Yapı Kredi Bankası'nın 2015 yılı 1.çeyrek net karının 501,2 ml TL, Vakıfbank'ın 2015 yılı 1.çeyrek net karının 430 milyon TL olması bekleniyor. Odaş Elektrik Üretim sermayesinin TL'den TL'ye artırılması nedeniyle ihraç edilecek toplam TL nominal değerli payların, 1 TL nominal değerli pay için 8,90 TL fiyatla 47 adet yatırımcıya satış işlemi Toptan Satışlar Pazarı'nda 27/04/2015 tarihinde gerçekleştirilecektir. AKBANK (651) FK yılının ilk üç aylık döneminde 946 milyon TL brüt kâr elde etmiştir. Brüt kârı üzerinden 214 milyon TL vergi karşılığı ayıran Akbank ın net kârı 732 milyon TL olmuştur. Mart 2015 sonu itibarıyla Akbank ın konsolide olmayan aktif büyüklüğü %6,7 artışla 219,2 milyar TL, nakdi kredileri %3,2 artışla 130 milyar TL, toplam mevduatı %5,2 artışla 119,3 milyar TL olarak gerçekleşmiştir. Takipteki krediler oranı yıl sonu ile aynı seviyede kalarak 2015 yılının ilk üç ayında %1,8 seviyesinde gerçekleşmiştir. Kullandırdığı kredilerin %29 u tüketici, %35 i kurumsal, %36 sı ise orta,küçük ve mikro ölçekli kredilerden oluşmaktadır. Sermaye yeterlilik oranı 31 Mart 2015 itibarıyla %14,31 ile Türk bankacılık sektöründe sınır olan %12 nin oldukça üzerindedir Beklentileri Aktif Kârlılığı ~1,6%, Kaldıraç Oranı ~8,8x Özsermaye Kârlılığı 13-14%, Net Faiz Marjı ~3,6%, Net Ücret & Komisyon Artışı 5-7%, Operasyonel Giderler Artışı ~10%, Operasyonel Giderler / Gelirler ~41%, Operasyonel Giderler / Aktifler ~1,7%, Sermaye Yeterlilik Oranı Min ~14%, Krediler /Mevduat Oranı Max 108%, Takipteki Krediler Oranı ~2,0%, Net Kredi Maliyeti 90 baz puan. HÜRRİYET, Devralınan Şirket DOĞAN GAZETECİLİK : Pay Değişim Oranı 3, HLGYO 1Ç2015 net kar 10,5 mn TL (1Ç2014 9,5 mn TL); %10 artış Ekonomi Haberleri TÜRK TELEKOM Faturalı abone sayısındaki 325 bin artışla, net mobil abone kazanımı 310 bin oldu.piyasadaki en yüksek faturalı abone oranı (%49).Akıllı telefon penetrasyonu %59 a ulaştı - piyasadaki en yüksek oran,27 bin net geniş bant abone kazanımı,fiber (FTTH/B) ve hipernet (FTTC) te 65 bin net abone artışı.abone başına ortalama gelirde yıllık bazda %3 büyüme.favök marjı %39 a yükseldi (Mobil FAVÖK marjı 7 puan artışla %18 olurken, sabit segment FAVÖK marjı %47 de korundu).net kar Türk Lirasının Dolar karşısında değer kaybetmesinden olumsuz etkilendi.yatırım harcamaları 313 milyon TL olarak gerçekleşti.satış gelirleri 1. çeyrekte yıllık bazda %22 artış gösterdi en yüksek çeyreksel satış geliri kaydedildi.favök yıllık bazda %95 artış kaydederek en yüksek ilk çeyrek FAVÖK rakamı elde edildi.favök marjı gelir ve abone kazanımındaki artış ile yıllık bazda 7 puan arttı.2015 birinci çeyreğinde 310 bin net abone kazanımı.325 bin net faturalı abone kazanımı ile faturalı abone oranı %49 a yükseldi 4Ç 14 itibarıyla piyasadaki en yüksek faturalı abone oranı. Net finansal gider, Türk Lirasının Dolar karşısındaki değer kaybının yarattığı kur zararının etkisi ile ilk çeyrekte 737 milyon TL olarak kaydedildi ( Çeyrek Yatırımcı Sunumu). Önceki çeyrekte olan eksi olan marjlar brüt marjda %49.5, faaliyet marjında %23.3, FAVÖK marjında ise %38.5 olarak gerçekleşti ç de 626 ml TL olan faaliyet karı 801 ml TL ile %28, FAVÖK %16 arttı. ARCLK 2015 beklentiler Pazar payı: ana faaliyet bölgelerinde aynı kalan ve artan pazar payı, Beyaz eşya satış adedi artışı Turkey : %3-5,Uluslararası : > 6%, Ciro büyümesi ~ % 10 TL bazında, FVAÖK marjı (2015) ~ % 10,5. OTKAR 2015 yılı Ocak-Mart döneminde Şirket cirosu, geçen yılın aynı dönemine göre yaklaşık % 12 azalış göstermiştir.yurt dışı toplam satışlar ilk üç ayda $ (2014: $) olup, bu satışların toplam ciro içindeki payı %22 olarak gerçekleşmiştir.(2014: % 3).2015 ilk üç aylık dönemde toplam kapasite kullanımı % 43 olarak gerçekleşmiştir. ( 2014: % 50) yılı Mart sonu itibariyle yaklaşık 500 Bin USD toplam yatırım harcaması gerçekleştirmiştir (Faaliyet Raporu). Fitch Yunanistan'ın IMF ödemesini gerçekleştirmemesi halinde acil durum likiditesinin üzerinde kısıtlamalar olabileceğinin altı çizildi. Fransız Total, Türkiye deki akaryakıt faaliyetlerinin satışı için yetki verdi. BSH grubu, Türkiye deki küçük ev aletleri üretimini Polonya ya kaydırma kararı aldı. Türkiye de kapasite kullanım oranı Nisan ayında %74,1 oldu. Beklenti %73.6 olacağı yönündeydi. bir önceki ay ise %72.4'tü. Bakan Fikri Işık, yerli otomobilin prototipini netleştirdiklerini açıkladı (Yeni Şafak)

3 Teknik Bakış BIST-100 günü %2,11 artış oldu (2014 Aralık 85721, USD$ ) puan ile tamamladı. İşlem hacmi 4,2 milyar TL 84867* (1.seans 84855, 2.seans 84250) test edildi. Günlük işlemlerde izlenebilir *86572 sonraki dirençler. Geri çekilmelerde : referans* 83370, tepki amaçlı izlenebilir. BIST 100 Momentum Notumuz: seviyesini hedefleyebilir BIST BİLEŞİK (ENDEKS) (84,164.80, 85,542.68, 84,141.76, 85,511.89), Parabolic SAR (80,935.27), Parabolic SAR (80,935.27), Momentum ( ) % % % % % % x Nov ember December February March April May x Bilgi Notu Hisse Kapanış Destek Direnç Not TTKOM TCELL SNGYO HLGYO

4 SGMK & FAİZ TRT161116T19 16 Kasım 2016 vadeli tahvil % bandında li hareket etti. % aylık bazda destekler. 30 Nisan Perşembe TCMB, enflasyon raporu'nu açıklayacak ve Başçı sunum yapacak Ocak ayında Başçı, enflasyonun, yüzde 70 olasılıkla, 2015 yılı sonunda %4,1 ile %6,9 aralığında (orta noktası %5,5, önc %6.1), 2016 yılı sonunda ise yüzde 3,2 ile yüzde 6,8 aralığında (orta noktası yüzde 5,0) gerçekleşeceği tahmin edilmektedir. Petroldeki 10 dolarlık düşüş enflasyonu 0,4-0,5 puan düşürüyordu. Vadeli İşlemler ViOP ENDEKS KONTRATI Kapanış %2,10 artışla 104,400 puandan gerçekleşti APD ( ). Aylık bazda 105,000 kuvvetli direnç seviyesidir. Bu seviyelerde yeniden satışlar görülebilir sonraki direnç bandıdır.

5 GÜNLÜK BÜLTEN (212) Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı 1570 Tülin Tekin Araştırma Müdür Yardımcısı 1571 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Bizi takip edin; Facebook Adresi : Tekstil Yatırım Twitter Adresi : TekstilYatrm UYARI Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.