MONDĠ TĠRE KUTSAN KAĞIT VE AMBALAJ SANAYĠ A.ġ. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI. (Önceki ünvanı Tire Kutsan Oluklu Mukavva Kutu ve Kağıt Sanayi A.ġ.

Transkript

1 MONDĠ TĠRE KUTSAN KAĞIT VE AMBALAJ SANAYĠ A.ġ. VE BAĞLI ORTAKLIKLARI (Önceki ünvanı Tire Kutsan Oluklu Mukavva Kutu ve Kağıt Sanayi A.ġ.) 31 MART 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE HAZIRLANAN ÖZET KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLAR VE DĠPNOTLARI

2 ĠÇERĠK SAYFA ÖZET KONSOLĠDE BĠLANÇOLAR... 1 ÖZET KONSOLĠDE KAPSAMLI GELĠR TABLOLARI... 2 ÖZET KONSOLĠDE ÖZSERMAYE DEĞĠġĠM TABLOLARI... 3 ÖZET KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOLARI... 4 ÖZET KONSOLĠDE MALĠ TABLOLARA ĠLĠġKĠN NOTLAR NOT 1 ġġrket ĠN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU... 5 NOT 2 FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR NOT 3 BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA NOT 4 NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ NOT 5 FĠNANSAL BORÇLAR NOT 6 TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR NOT 7 DĠĞER ALACAK VE BORÇLAR NOT 8 STOKLAR NOT 9 MADDĠ DURAN VARLIKLAR NOT 10 MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR NOT 11 DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER NOT 12 ÖZKAYNAKLAR NOT 13 SATIġLAR VE SATIġLARIN MALĠYETĠ NOT 14 VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (ERTELENMĠġ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ DAHĠL NOT 15 ĠLĠġKĠLĠ TARAF AÇIKLAMALARI NOT 16 BĠLANÇO TARĠHĠNDEN SONRAKĠ OLAYLAR... 35

3 KONSOLĠDE BĠLANÇO Dipnot 31 Mart 31 Aralık VARLIKLAR Referansları Dönen Varlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri Ticari Alacaklar ĠliĢkili Taraflardan Alacaklar Diğer Ticari Alacaklar Diğer Alacaklar Stoklar Diğer Dönen Varlıklar Cari Olmayan / Duran Varlıklar Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Maddi Duran Varlıklar Maddi Olmayan Duran Varlıklar ġerefiye ErtelenmiĢ Vergi Varlığı Diğer Duran Varlıklar TOPLAM VARLIKLAR Dipnot 31 Mart 31 Aralık KAYNAKLAR Referansları Kısa Vadeli Yükümlülükler Finansal Borçlar Ticari Borçlar ĠliĢkili Taraflara Ticari Borçlar Diğer Ticari Borçlar Diğer Borçlar ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalara ĠliĢkin KarĢılıklar Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü Borç KarĢılıkları Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler Uzun Vadeli Yükümlülükler Finansal Borçlar ÇalıĢanlara Sağlanan Faydalara ĠliĢkin KarĢılıklar ÖZKAYNAKLAR Ana ortaklığa ait özkaynaklar ÖdenmiĢ Sermaye Hisse Senetleri Ġhraç Primleri Hisse Senetleri Ġhraç Maliyetleri ( ) ( ) Sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farkları Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler GeçmiĢ Yıllar Karları/(Zararları) ( ) ( ) Net Dönem Karı/(Zararı) ( ) Azınlık Payları TOPLAM KAYNAKLAR Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

4 BAĞIMSIZ DENETĠMDEN GEÇMEMĠġ 31 MART 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE ÖZET KONSOLĠDE KAPSAMLI GELĠR TABLOSU (Tutarlar, TL olarak ifade edilmiģtir ). 1 Ocak- 1 Ocak- Dipnot 31 Mart 31 Mart Referansları SÜRDÜRÜLEN FAALĠYETLER SatıĢ Gelirleri SatıĢların Maliyeti (-) 13 ( ) ( ) BRÜT KAR Pazarlama, SatıĢ ve Dağıtım Giderleri (-) ( ) ( ) Genel Yönetim Giderleri (-) ( ) ( ) Diğer Faaliyet Gelirleri Diğer Faaliyet Giderleri (-) ( ) ( ) FAALĠYET KARI/(ZARARI) ( ) Finansal Gelirler Finansal Giderleri (-) ( ) ( ) SÜRDÜRÜLEN FAALĠYETLER VERGĠ ÖNCESĠ KARI/(ZARARI) ( ) Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/(Gideri) Dönem Vergi Gelir/(Gideri) - - ErtelenmiĢ Vergi Gelir/(Gideri) SÜRDÜRÜLEN FAALĠYETLER DÖNEM KARI/(ZARARI) ( ) Durdurulan Faaliyetler Vergi Sonrası Dönem Zararı ( ) ( ) DÖNEM KARI/(ZARARI) ( ) Diğer Kapsamlı Gelir (*) - - TOPLAM KAPSAMLI GELĠR/(GĠDER) ( ) Toplam Kapsamlı Gelir/(Gider) Dağılımı Azınlık Payları Ana Ortaklık Payları ( ) Hisse BaĢına (Kayıp)/Kazanç 0,00007 (0,00348) Devam eden faaliyetlerden elde edilen hisse baģına kar/(zarar) 0,00010 (0,00310) Durdurulan faaliyetlerden elde edilen hisse baģına zarar (0,00003) (0,00038) (*) ġirketimizin diğer kapsamlı gelirleri bulunmamaktadır. 2 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.

5 BAĞIMSIZ DENETĠMDEN GEÇMEMĠġ 31 MART 2010 ĠTĠBARĠYLE ÖZET KONSOLĠDE ÖZSERMAYE DEĞĠġĠM TABLOSU ÖdenmiĢ Sermaye enflasyon düzeltmesi Hisse senetleri ihraç Kardan ayrılan kısıtlanmıģ GeçmiĢ yıl karları/ Ana ortaklığa ait sermaye farkları primleri yedekler (zararları) özkaynaklar payları Toplam 1 Ocak 2009 itibariyle bakiye ( ) Sermaye artıģı Toplam kapsamlı gelir/(gider) ( ) ( ) - ( ) 31 Mart 2009 itibariyle bakiye ( ) Ocak 2010 itibariyle bakiye ( ) Toplam kapsamlı gelir/(gider) Mart 2010 itibariyle bakiye ( ) Azınlık 3 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların bir tamamlayıcı bir parçasıdır.

6 BAĞIMSIZ DENETĠMDEN GEÇMEMĠġ 31 MART 2010 TARĠHĠ ĠTĠBARĠYLE ÖZET KONSOLĠDE NAKĠT AKIM TABLOSU 1 Ocak 1 Ocak 31 Mart 31 Mart ĠĢletme faaliyetlerinden elde edilen nakit akımları Dönem karı / (zararı) ( ) Gelir vergisi geliri ( ) ( ) Faiz geliri/(gideri) ( ) Maddi duran varlıkların satıģından kaynaklanan zarar / (kar) ( ) (69.208) Kıdem tazminatı karģılık gideri ġüpheli alacak gideri Stok değer düģüklüğü karģılığı iptali ( ) (86.683) Maddi duran varlıkların amortisman giderleri Maddi olmayan duran varlıkların itfa payları ĠĢletme sermayesinde gerçekleģen değiģimler Ticari alacaklardaki (artıģ) / azalıģ ( ) ( ) Stoklardaki azalıģ / (artıģ) ( ) ( ) Diğer alacaklar ve dönen varlıklardaki azalıģ / (artıģ) ( ) Ticari borçlardaki artıģ / (azalıģ) ( ) Diğer borçlar ve gider tahakkuklarındaki artıģ / (azalıģ) ( ) Ödenen faizler ( ) ( ) Ödenen kıdem tazminatı ( ) ( ) Alınan faizler ( ) Faaliyetlerden elde edilen / (kullanılan) nakit ( ) Yatırım faaliyetlerinden elde edilen nakit akımları Maddi duran varlık alımı amacıyla yapılan ödemeler ( ) ( ) Maddi duran varlık satıģından elde edilen nakit Maddi olmayan duran varlık alımı amacıyla yapılan ödemeler - (6.373) Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit ( ) ( ) Finansman faaliyetlerinden elde edilen nakit akımları Sermaye arttırımı Alınan krediler Kredi geri ödemeleri ( ) ( ) Finansal kiralama geri ödemeleri - ( ) Finansman faaliyetlerinden elde edilen net nakit ( ) Nakit ve nakit benzerlerindeki (azalıģ) /artıģ ( ) Dönem baģı nakit ve nakit benzerleri Dönem sonu nakit ve nakit benzerleri Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların bir tamamlayıcı bir parçasıdır. 4 Ekteki dipnotlar bu finansal tabloların bir tamamlayıcı bir parçasıdır.

7 1. ġġrket ĠN ORGANĠZASYONU VE FAALĠYET KONUSU Tire Kutsan Oluklu Mukavva Kutu ve Kağıt Sanayii A.ġ. ( ġirket ) Ġzmir, Türkiye de Mayıs 1974 senesinde kurulmuģtur. ġirket in adresi ve baģlıca faaliyet merkezi Bekleme Mevkii Tire Ġzmir dir tarihinde yapılan Olağanüstü Genel Kurul toplantısı ile Ģirketin ünvanı Mondi Tire Kutsan Kağıt ve Ambalaj Sanayi A.ġ. olarak değiģtirilmiģtir. ġirket ve bağlı ortaklıkları ( Grup ) oluklu mukavva kutu ve kağıt ve enerji üretimi alanlarında faaliyet göstermektedir. Grup un ana faaliyet konuları aģağıda belirtildiği gibidir: Oluklu mukavva kutu ve kağıt kağıt, oluklu mukavva, oluklu mukavva kutu, ofset baskılı kutu ürünleri üretim ve satıģı. Grup hisse senetleri 1990 yılından itibaren Ġstanbul Menkul Kıymetler Borsası nda iģlem görmektedir. Grup un bünyesinde 31 Mart 2010 tarihi itibariyle istihdam edilen ortalama personel sayısı 266 sı memur (31 Mart 2009: 253) ve 737 si iģçi (31 Mart 2009: 696) olmak üzere 1003 kiģidir (31 Mart 2009: 949). Grup un bağlı ortaklıklarının detayı aģağıda verilmektedir: Bağlı Ortaklıklar Pri-Pack Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. Serveran Hurda Kağıt Kutu Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. (*) Teknik Kağıt Ambalaj Plastik Tekstil ve Tic. Ltd. ġti. TidaĢ Tire Kağıt Sanayi ve DıĢ Ticaret Alım Satım A.ġ. (**) Esas faaliyet konuları Kağıt, karton, kraft kırtasiye büro ve teksir malzemeleri alım satımı, ithalatı ve ihracatı. Ambalaj malzemesi ve hurda kağıt alım satımı. Kağıt, hurda kağıt,her türlü ambalaj malzemesi imalatı,alım ve satımı. Kağıt, oluklu mukavva, kutu ve bununla ilgili makine ve yedek parça aksamlarının alım satımı. (*) Serveran Hurda Kağıt Kutu Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. 22 Temmuz 2009 tarihinde TL sermaye ile kurulmuģtur. (**) Grup, bu bağlı ortaklığa, iģletmenin tasfiye sürecinde ve gayri faal olması ve iģletme sermayesinin eksiye dönmesi nedeniyle karģılık ayırmıģtır. Söz konusu bağlı ortaklık, gerek ilgili iģletmenin küçük olması gerekse faaliyet hacminin düģük olmasından dolayı konsolidasyona dahil edilmemiģtir. Grup, konsolide finansal tablolarda ilgili bağlı ortaklığın tamamına değer düģüklüğü karģılığı ayırmaktadır. Ödenecek temettü: Grup ta cari dönemde kar oluģmadığından ödenecek temettü tutarı bulunmamaktadır. Mali tabloların onaylanması: Mali tablolar, yönetim kurulu tarafından onaylanmıģ ve 14 Mayıs 2010 tarihinde yayınlanması için ġirket e yetki verilmiģtir 5

8 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR 2.1 Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar Finansal Tabloların HazırlanıĢ Temelleri ve Belirli Muhasebe Politikaları ġirket ve bağlı ortaklıkları, yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu ( TTK ) ve vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Sermaye Piyasası Kurumu ( SPK ), Seri: XI, No: 29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya ĠliĢkin Esaslar Tebliğ ( Seri: XI, No:29 sayılı Tebliğ ) ile iģletmeler tarafından düzenlenecek finansal raporlar ile bunların hazırlanması ve ilgililere sunulmasına iliģkin ilke, usul ve esasları belirlemektedir. Bu tebliğ, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra baģlayan hesap dönemlerine ait ilk ara finansal tablolardan geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiģtir ve bu tebliğ ile birlikte Seri: XI, No: 25 "Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ" yürürlükten kaldırılmıģtır. Bu tebliğe istinaden, iģletmelerin finansal tablolarını Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartları na ( UMS/UFRS ) na göre hazırlamaları gerekmektedir. Ancak Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu ( UMSK ) tarafından yayımlananlardan farkları Türkiye Muhasebe Standartları Kurulu ( TMSK ) tarafından ilan edilinceye kadar UMS/UFRS ler uygulanacaktır. Bu kapsamda, benimsenen standartlara aykırı olmayan, TMSK tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları ( TMS/TFRS ) esas alınacaktır. Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından ilan edilinceye kadar, finansal tablolar SPK Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği çerçevesinde UMS/UFRS ye göre hazırlanmaktadır. ĠliĢikteki finansal tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından 14 Nisan 2008 tarihli duyuru ile uygulanması zorunlu kılınan formatlara uygun olarak sunulmuģtur. Bu kapsamda geçmiģ dönem finansal tablolarında bazı sınıflamalar yapılmıģtır. Finansal tablolar, bazı finansal araçların yeniden değerlenmesi ve yatırım amaçlı gayrimenkullerin gerçeğe uygun değerinden gösterilmesi haricinde, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. SPK, halka açık Ģirketlerin UMS 34 Ara Mali Tablolar standardı uyarınca ara dönem mali tablolarının sunumunda tam set veya özet sunumun uygulanabilmesine izin vermiģtir. Buna bağlı olarak Grup, 31 Mart 2010 tarihi itibari ile hazırlanan ara dönem konsolide finansal tablolarını özet sunumu tercih ederek hazırlamıģtır. Bu tebliğe istinaden UMS/UFRS ye uygun olarak hazırlanan yıllık finansal tabloların içermesi gerekli açıklama ve dipnotlar UMS 34 uyarınca özetlenmiģ veya yer verilmemiģtir. Ekteki özet konsolide finansal tablolar, 31 Aralık 2009 tarihli bağımsız denetimden geçmiģ konsolide finansal tablolar ve ekli dipnotları ile birlikte okunmalıdır. Ara dönem finansal sonuçları tek baģına yıl sonu sonuçlarının bir göstergesi olmazlar. Grup, 31 Aralık 2009 tarihli konsolide finansal tablolarında belirtilen muhasebe politikalarının aynılarını uygulamaya devam etmiģtir. 6

9 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.1 Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar (devamı) Kullanılan Para Birimi Grup un her iģletmesinin kendi finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuģtur. Her iģletmenin finansal durumu ve faaliyet sonuçları, Grup un geçerli para birimi olan ve konsolide finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiģtir. Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi SPK nın 17 Mart 2005 tarih ve 11/367 sayılı kararı uyarınca, Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları'na (UMS/UFRS uygulamasını benimseyenler dahil) uygun olarak finansal tablo hazırlayan Ģirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasına son verilmiģtir. Buna istinaden, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren UMSK tarafından yayımlanmıģ 29 No lu Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Standardı ( UMS/TMS 29 ) uygulanmamıģtır. ĠĢletmenin Sürekliliği Varsayımı Konsolide finansal tablolar, Grup un önümüzdeki bir yılda ve faaliyetlerinin doğal akıģı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında iģletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıģtır. Konsolidasyona ĠliĢkin Esaslar ġirket in bağlı ortaklıklarının 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle detayları aģağıdaki gibidir: KuruluĢ Oy ve kullanma faaliyet Sermayedeki hakkı Ana yeri pay oranı oranı faaliyeti Bağlı Ortaklıklar Pri-Pack Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. Türkiye %99,79 %99,79 Serveran Hurda Kağıt Kutu Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. (*) Türkiye %99,96 %99,96 Teknik Kağıt Ambalaj Plastik Tekstil ve Tic.Ltd. ġti. Türkiye %67,00 %67,00 TidaĢ Tire Kağıt Sanayi ve DıĢ Ticaret Türkiye Alım Satım A.ġ. (**) %99,00 %99,00 7 Kağıt, karton alımsatımı Ambalaj malzemesi, hurda kağıt alım-satımı Ambalaj malzemesi, hurda kağıt alım-satımı Kağıt, karton alımsatımı (*) Serveran Hurda Kağıt Kutu Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. 22 Temmuz 2009 tarihinde TL sermaye ile kurulmuģtur. (**) Grup, bu bağlı ortaklığa, iģletmenin tasfiye sürecinde ve gayri faal olması ve iģletme sermayesinin eksiye dönmesi nedeniyle karģılık ayırmıģtır. Söz konusu bağlı ortaklık, gerek ilgili iģletmenin küçük olması gerekse faaliyet hacminin düģük olmasından dolayı konsolidasyona dahil edilmemiģtir. Grup, konsolide finansal tablolarda ilgili bağlı ortaklığın tamamına değer düģüklüğü karģılığı ayırmaktadır. Konsolide finansal tablolar ġirket ve bağlı ortaklıkları tarafından kontrol edilen iģletmelerin finansal tablolarını kapsar. Kontrol, bir iģletmenin faaliyetlerinden fayda elde etmek amacıyla finansal ve operasyonel politikaları üzerinde kontrol gücünün olması ile sağlanır.

10 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.1 Sunuma ĠliĢkin Temel Esaslar (devamı) Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların sonuçları, satın alım tarihinden sonra veya elden çıkarma tarihine kadar konsolide gelir tablosuna dahil edilir. Gerekli olması halinde, Grup un izlediği muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıkların finansal tablolarında muhasebe politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılmıģtır. Tüm Grup içi iģlemler, bakiyeler, gelir ve giderler konsolidasyonda elimine edilmiģtir. Konsolide bağlı ortaklıkların net varlıklarındaki ana ortaklık dıģı paylar Grup un özkaynağının içinde ayrı olarak belirtilir. Azınlık payları, ilk iģletme birleģmelerinde oluģan bu paylar ile birleģme tarihinden itibaren özkaynakta meydana gelen değiģikliklerdeki ana ortaklık dıģı payların toplamından oluģur. Ana ortaklık dıģı payların oluģan zararları telafi etmek için zorunlu bir yükümlülüğünün ve söz konusu zararları karģılayabilmek için ilave yatırım yapabilme imkanının olduğu durumlar haricinde, ana ortaklık dıģı payların bağlı ortaklığın özkaynağındaki payını aģan ana ortaklık dıģı paylara ait zararlar, Grup un paylarına dağıtılır. 2.2 Muhasebe Politikalarındaki DeğiĢiklikler Muhasebe politikalarında yapılan önemli değiģiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Grup, cari dönemde muhasebe politikalarında herhangi bir değiģiklik yapmamıģtır. 2.3 Muhasebe Tahminlerindeki DeğiĢiklikler ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değiģiklikler, yalnızca bir döneme iliģkin ise, değiģikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere iliģkin ise, hem değiģikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. ġirket in bu dönem içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değiģikliği olmamıģtır. Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. 2.4 Yeni ve Revize EdilmiĢ Uluslararası Finansal Raporlama Standartları Finansal tabloların hazırlanıģ tarihi itibariyle, Avrupa Birliği tarafından kabul edilen UMS/UFRS nin UMSK tarafından yayımlananlardan farkları TMSK tarafından henüz ilan edilmediğinden, finansal tablolar SPK nın Seri: XI, No: 29 sayılı tebliği ve bu tebliğe açıklama getiren duyuruları çerçevesinde, UMS/UFRS nin esas alındığı SPK Finansal Raporlama Standartları na uygun olarak hazırlanmıģtır. Finansal tablolar ve bunlara iliģkin dipnotlar Seri: XI, No: 29 sayılı tebliğ ile SPK nın finansal tabloların hazırlanmasına iliģkin düzenlemelerine uygun olarak ve zorunlu kılınan bilgiler dahil edilerek sunulmuģtur. Finansal tablolar, makul değerleri ile gösterilen finansal varlık ve yükümlüklülerin dıģında, tarihi maliyet esası baz alınarak Türk Lirası ( TL ) olarak hazırlanmıģtır. 8

11 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.4 Yeni ve Revize EdilmiĢ Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) a) Mart 2010 tarihinde geçerli olan ve ġirket faaliyetleri ile ilgili olan mevcut standartlar ile ilgili değiģiklikler bulunmamaktadır. b) Mart 2010 tarihinde yürürlükte olan ancak Mart 2010 finansal tablolarına etkisi olmayan standart ve yorumlar UFRS 1 (değiģiklikler) UFRS nin Ġlk Olarak Uygulanması Diğer Ġstisnai Durumlar UFRS 2 (DeğiĢiklik) Hisse Bazlı Ödemeler Grubun Nakit Olarak Ödediği Hisse Bazlı AnlaĢmalar UFRS 3 (2008) ĠĢletme BirleĢmeleri UFRS 5 (2008 ve 2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelere iliģkin değiģiklikler) SatıĢ Amacıyla Elde Tutulan Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler UFRS 8 (2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelere iliģkin değiģiklikler) Faaliyet Bölümleri UMS 1 (2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelere iliģkin değiģiklikler) Mali Tabloların Sunumu UMS 7 (2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelere iliģkin değiģiklikler) Nakım Akım Tablosu UMS 17 (2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelere iliģkin değiģiklikler) Finansal Kiralamalar UMS 27 (2008) Konsolide ve Konsolide Olmayan Mali Tablolar UMS 36 (2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelerdeki değiģiklikler) Varlıklarda Değer DüĢüklüğü UMS 38 (2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelere iliģkin değiģiklikler) Maddi Olmayan Duran Varlıklar UMS 39 Finansal Araçlar Standardındaki DeğiĢiklikler: MuhasebeleĢtirme ve Ölçüm Finansal Riske KarĢı Korunmaya Uygun Kalemler UFRYK 9 (2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelere iliģkin değiģiklikler) Saklı Türev Araçlarının Yeniden Değerlendirilmesi UFRYK 16 (2009 yılında yapılan yıllık iyileģtirmelere iliģkin değiģiklikler) YurtdıĢındaki Net Bir Yatırımın Finansal Riske KarĢı Korunması UFRYK 17 Nakit DıĢı Varlıkların Hissedarlara Dağıtımı 9

12 2. FĠNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA ĠLĠġKĠN ESASLAR (devamı) 2.4 Yeni ve Revize EdilmiĢ Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) (c) Henüz yürürlüğe girmemiģ ve ġirket tarafından erken uygulanması benimsenmemiģ standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değiģiklikler ve yorumlar: 1 Nisan 2010 tarihinde veya bu tarihten sonra baģlayan finansal dönemler için geçerli olacak olan fakat ġirket in finansal tablolarına herhangi bir etkisi olması beklenmeyen mevcut standartlarla ilgili yorumlar ve değiģiklikler aģağıda belirtilmiģtir. UFRS 1 (değiģiklikler) UFRS nin Ġlk Olarak Uygulanması Diğer Ġstisnai Durumlar (1 Temmuz 2010 ve sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir) UFRS 9 Finansal Araçlar: Sınıflandırma ve Ölçme (1 Ocak 2013 ve sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir) UMS 24 (2009) ĠliĢkili Taraf Açıklamaları (1 Ocak 2011 ve sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir) UMS 32 (DeğiĢiklikler) Finansal Araçlar: Sunum ve UMS 1 Mali Tabloların Sunumu (1 Ocak 2011 ve sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir) UFRYK 14 (DeğiĢiklikler) Asgari Fonlama Gerekliliğinin PeĢin Ödenmesi (1 Ocak 2011 ve sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir) UFRYK 19 Finansal Yükümlülüklerin Özkaynak Araçları Kullanılarak Ödenmesi (1 Temmuz 2010 ve sonrasında baģlayan mali dönemler için geçerlidir) 10

13 3. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA Grup, UFRS 8 i 1 Ocak 2009 dan itibaren uygulamaya baģlamıģ olup, ilk defa 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle hazırlanmıģ olan finansal tablo dipnotlarında UFRS 8 kapsamında raporlama yapmıģtır. Grup un faaliyetlerine iliģkin karar almaya yetkili merci tarafından düzenli olarak gözden geçirilen iç raporlara dayanarak faaliyet bölümleri belirlenmiģtir. Grup un karar almaya yetkili mercisi yönetim kuruludur. Grup un karar almaya yetkili mercisi, bölümlere tahsis edilecek kaynaklara iliģkin kararların alınması ve bölümlerin performansının değerlendirilmesi amacıyla sonuçları ve faaliyetleri ürün çeģitleri bazında incelemektedir. Grup un ürün grupları bazında dağılımı kutu ve kağıt Ģeklindedir. Grup un satıģ gelirlerine iliģkin detaylı bilgiler Not 13 de verilmiģtir. Grup un iç raporlamasına dayanan faaliyet bölümlerine iliģkin bilgiler aģağıdaki gibidir: a) 1 Ocak - 31 Mart 2010 hesap dönemine ait bölüm analizi 31 Mart 2010 Devam eden faaliyetlerin Kağıt Kutu Düzeltmeler toplamı SatıĢ gelirleri ( ) SatıĢların maliyeti ( ) ( ) ( ) ( ) Brüt esas faaliyet karı ( ) Faaliyet gelirleri / (giderleri) ( ) ( ) ( ) Faaliyet karı / (zararı) ( ) Mart 2009 Devam eden faaliyetlerin Kağıt Kutu Düzeltmeler toplamı SatıĢ gelirleri ( ) SatıĢların maliyeti ( ) ( ) ( ) ( ) Brüt esas faaliyet karı ( ) Faaliyet gelirleri / (giderleri) ( ) ( ) ( ) Faaliyet karı / (zararı) ( ) ( ) ( ) 11

14 3. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (devamı) b) Bölüm Varlıkları Bir bölümün esas faaliyetlerinde kullanılan ve doğrudan söz konusu bölümle iliģkilendirilebilen veya makul bir Ģekilde söz konusu bölüme tahsis edilebilen varlıklar bölüm varlıkları olarak tanımlanır. Mondi Tire Kutsan Kağıt ve Ambalaj Sanayi A.ġ nin satıģ ağı ve organizasyonel yapılanması doğrultusunda yatırım amaçlı gayrimenkuller ile maddi ve maddi olmayan duran varlıklar bölüm varlıkları olarak tanımlanmıģtır. 31 Mart 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihleri itibariyle ürün gruplarına ait bölüm varlıklarının net kayıtlı değerleri aģağıdaki gibidir: 31 Mart 31 Aralık Kağıt Kutu Düzeltmeler ( ) ( ) c) Bölüm Yükümlülükleri Bir bölümün esas faaliyetlerden kaynaklanan ve doğrudan söz konusu bölümle iliģkilendirilebilen veya makul bir Ģekilde söz konusu bölüme tahsis edilebilen yükümlülükler, bölüm yükümlülükleri olarak tanımlanmaktadır. 31 Mart 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihleri itibariyle ürün gruplarına ait bölüm yükümlülüklerinin net kayıtlı değerleri aģağıdaki gibidir: 31 Mart 31 Aralık Kağıt Kutu Düzeltmeler ( )

15 3. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (devamı) d) Amortisman gideri ve itfa payları ile yatırım harcamaları 31 Mart 2010 ve 31 Mart 2009 dönemlerine ait ürün gruplarına göre bölüm varlıklarına iliģkin amortisman ve itfa payları aģağıdaki gibidir: 1 Ocak- 1 Ocak- 31 Mart 31 Mart Kağıt Kutu Düzeltmeler Mart 2010 ve 31 Mart 2009 dönemlerine ait ürün gruplarına göre bölüm varlıklarına iliģkin yatırım harcamaları aģağıdaki gibidir: 1 Ocak- 1 Ocak- 31 Mart 31 Mart Kağıt Kutu NAKĠT VE NAKĠT BENZERLERĠ 31 Mart 31 Aralık Kasa Bankadaki nakit Vadesiz mevduatlar Vadesi üç aydan kısa vadeli mevduatlar Diğer hazır varlıklar

16 5. FĠNANSAL BORÇLAR 31 Mart 31 Aralık Finansal Borçlar a) Banka kredileri b) Finansal kiralama iģlemlerinden borçlar a) Banka Kredileri: Banka kredilerinin vadeleri aģağıdaki gibidir: 31 Mart 31 Aralık yıl içerisinde ödenecek yıl içerisinde ödenecek Banka kredilerinin detayı aģağıdaki gibidir: Ağırlıklı ortalama 31 Mart 2010 Para birimi etkin faiz oranı Kısa vadeli Uzun vadeli TL % ABD Doları %2, Euro %4, Ġsviçre Frangı %0, Ağırlıklı ortalama 31 Aralık 2009 Para birimi etkin faiz oranı Kısa vadeli Uzun vadeli TL %10, ABD Doları %6, Euro %5, Ġsviçre Frangı %3,

17 5. FĠNANSAL BORÇLAR (devamı) a) Banka Kredileri (devamı) AĢağıda Grup un banka kredileri özetlenmektedir: a) Grup maddi duran varlık alımları için yurtdıģından krediler kullanmaktadır. Ġlgili krediler ABD Doları (31 Aralık 2009: ABD Doları); Euro (31 Aralık 2009: Euro) ve Ġsviçre Frangı ndan (31 Aralık 2009: Ġsviçre Frangı) oluģmaktadır. b) Grup finansman ihtiyacına yönelik çeģitli bankalardan rotatif, spot ve günlük krediler kullanmaktadır. Rotatif krediler TL tutarındadır (31 Aralık 2009: TL) ve etkin faiz oranı %10,50 dir. Grup un kullandığı günlük krediler TL tutarındadır ve faiz uygulanmamaktadır (31 Aralık 2009: TL). Grup un 31 Mart 2010 tarihi itibariyle kullanılmamıģ ABD Doları (31 Aralık 2009: ABD Doları) kredi limiti bulunmaktadır. Grup un borçlarının gerçeğe uygun değeri, söz konusu borçların defter değerine yaklaģık tutardır. 15

18 5. FĠNANSAL BORÇLAR (devamı) b) Finansal Kiralama ĠĢlemlerinden Borçlar Finansal kiralama iģlemlerinden borçların detayı aģağıdaki gibidir: Asgari kira ödemelerinin Asgari kira ödemeleri bugünkü değeri 31 Mart 31 Aralık 31 Mart 31 Aralık Finansal kiralama borçları Bir yıl içinde Ġki ile beģ yıl arasındakiler BeĢ yıl ve üzeri Eksi: geleceğe ait finansal giderler ( ) ( ) - - Kiralama yükümlülüğünün bugünkü değeri Eksi: 12 ay içerisinde ödenecek borçlar (kısa vadeli borçlar kısmında gösterilen) ( ) ( ) 12 aydan sonra ödenecek borçlar Bilanço tarihi itibariyle finansal kiralama iģlemine konu edilen varlıkların net defter değeri TL dir (31 Aralık 2009: TL). Sözlesme tarihinde finansal kiralama iģlemlerine iliģkin faiz oranları tüm kiralama dönemi için sabitlenmistir. Sözlesme ortalama efektif faiz oranı yıllık yaklaģık ABD Doları için % 9,66 ve Euro için de % 7,95 tir (2009: TL için % 31,45, ABD doları için % 9,66 ve Euro için de %7,95). 16

19 6. TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR a) Ticari Alacaklar: Bilanço tarihi itibariyle Grup un ticari alacaklarının detayı aģağıdaki gibidir: 31 Mart 31 Aralık Kısa vadeli ticari alacaklar Ticari alacaklar Alacak senetleri ĠliĢkili taraflardan ticari alacaklar (Not 15) ġüpheli ticari alacaklar karģılığı (-) ( ) ( ) Ocak- 1 Ocak- 31 Mart 31 Mart ġüpheli ticari alacak karģılığı hareketleri AçılıĢ bakiyesi Dönem gideri Tahsilatlar ( ) ( ) KapanıĢ bakiyesi Ticari alacaklara iliģkin ortalama vade 88 gündür (31 Aralık 2009: 88 gün). Vadesi geçmiģ ve karģılık ayrılmıģ alacakların yaģlandırması 31 Mart 31 Aralık ila 6 ay arası ay ve üzeri Ticari alacaklar için ayrılan Ģüpheli alacak karģılığı, geçmiģ tahsil edilememe tecrübesine dayanılarak belirlenmiģtir. 17

20 6. TĠCARĠ ALACAK VE BORÇLAR (devamı) b) Ticari Borçlar: Bilanço tarihi itibariyle Grup un ticari borçlarının detayı aģağıdaki gibidir: 31 Mart 31 Aralık Kısa vadeli ticari borçlar Ticari borçlar ĠliĢkili taraflara ticari borçlar (Not 15) Satın alımlara iliģkin ortalama ödeme vadesi 62 gündür (31 Aralık 2009: 66 gün). 7. DĠĞER ALACAK VE BORÇLAR a) Diğer Alacaklar: 31 Mart 31 Aralık Kısa Vadeli Diğer Alacaklar ĠliĢkili taraflardan ticari olmayan alacaklar (Not 15) Verilen depozito ve teminatlar ġüpheli diğer alacaklar ġüpheli diğer alacaklar karģılığı (-) ( ) ( ) Personelden alacaklar Diğer çeģitli alacaklar b) Diğer Borçlar : 31 Mart 31 Aralık Kısa Vadeli Diğer Borçlar Ödenecek vergi ve fonlar ĠliĢkili taraflara ticari olmayan borçlar (Not 15) Personele borçlar Alınan sipariģ avansları Ödenecek sosyal güvenlik kesintileri Alınan sabit kıymet avansları Diğer çeģitli borçlar

21 8. STOKLAR 31 Mart 31 Aralık Ġlk madde ve malzeme Yarı mamüller Mamüller Ticari mallar Yoldaki mallar Diğer stoklar Stok değer düģüklüğü karģılığı (-) ( ) ( ) Ocak- 1 Ocak- 31 Mart 31 Mart Stok değer düģüklüğü karģılığı hareketleri AçılıĢ bakiyesi ( ) (86.663) Dönem gideri - - Ġptal edilen karģılık KapanıĢ bakiyesi ( ) - Grup, 31 Aralık 2009 tarihinde kayıtlara alınan TL değerindeki değer düģüklüğü ayrılmıģ stoklarından TL lik kısmını cari dönem içerisinde satmıģtır. Ters çevirilen değer düģüklüğü tutarı gelir tablosunda satılan malın maliyeti hesabına dahil edilmiģtir. 19

22 KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR 9. MADDĠ DURAN VARLIKLAR Arazi ve arsalar Yer altı ve yerüstü düzenleri Tesis makine ve cihazlar TaĢıtlar DemirbaĢlar Özel maliyetler Yapılmakta olan yatırımlar Binalar Toplam Maliyet Değeri 1 Ocak 2010 itibariyle açılıģ bakiyesi Alımlar ÇıkıĢlar - - ( ) ( ) (41.218) (16.660) - - ( ) Yapılmakta olan yatırımlardan transferler ( ) - 31 Mart 2010 itibariyle kapanıģ bakiyesi BirikmiĢ Amortismanlar 1 Ocak 2010 itibariyle açılıģ bakiyesi ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) - ( ) Dönem gideri - (34.158) ( ) ( ) (81.529) ( ) (28.997) - ( ) ÇıkıĢlar Mart 2010 itibariyle kapanıģ bakiyesi ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) - ( ) 31 Mart 2010 itibariyle kapanıģ bakiyesi

23 KONSOLĠDE FĠNANSAL TABLOLARA ĠLĠġKĠN DĠPNOTLAR 9. MADDĠ DURAN VARLIKLAR (devamı) Arazi ve arsalar Yer altı ve yerüstü düzenleri Tesis makine ve cihazlar TaĢıtlar DemirbaĢlar Özel maliyetler Yapılmakta olan yatırımlar Binalar Toplam Maliyet Değeri 1 Ocak 2009 itibariyle açılıģ bakiyesi Alımlar ÇıkıĢlar ( ) (89.114) ( ) ( ) - ( ) 31 Mart 2009 itibariyle kapanıģ bakiyesi BirikmiĢ Amortismanlar 1 Ocak 2009 itibariyle açılıģ bakiyesi ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) - ( ) Dönem gideri - (34.135) ( ) ( ) (62.303) ( ) (10.878) - ( ) ÇıkıĢlar Mart 2009 itibariyle kapanıģ bakiyesi ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) - ( ) 31 Mart 2009 itibariyle kapanıģ bakiyesi

24 9. MADDĠ DURAN VARLIKLAR (devamı) Maddi duran varlıklara ait amortisman süreleri aģağıdaki gibidir: Yeraltı ve yerüstü düzenleri Binalar Tesis, makina ve cihazlar TaĢıtlar DemirbaĢlar Özel maliyetler Ekonomik Ömür 4-50 yıl yıl 4-15 yıl 5 yıl 4-24 yıl 5 yıl 10. MADDĠ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR Maliyet Değeri Haklar 1 Ocak 2010 itibariyle açılıģ bakiyesi Alımlar - 31 Mart 2010 itibariyle kapanıģ bakiyesi BirikmiĢ Ġtfa Payları 1 Ocak 2010 itibariyle açılıģ bakiyesi ( ) Dönem gideri (65.852) 31 Mart 2010 itibariyle kapanıģ bakiyesi ( ) 31 Mart 2010 itibariyle kapanıģ bakiyesi Maliyet Değeri Haklar 1 Ocak 2009 itibariyle açılıģ bakiyesi Alımlar Mart 2009 itibariyle kapanıģ bakiyesi BirikmiĢ Ġtfa Payları 1 Ocak 2009 itibariyle açılıģ bakiyesi ( ) Dönem gideri (55.071) 31 Mart 2009 itibariyle kapanıģ bakiyesi ( ) 31 Mart 2009 itibariyle kapanıģ bakiyesi Maddi olmayan varlıklar için kullanılan itfa süresi 5 yıldır. 22

25 11. DĠĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER 31 Mart 31 Aralık Diğer Dönen Varlıklar Stoklar için verilen sipariģ avansları Gelir tahakkukları Devreden KDV Gelecek aylara ait giderler Tevkifat ve iadesi gereken KDV Diğer Diğer Duran Varlıklar 31 Mart 31 Aralık Maddi duran varlıklar için verilen sipariģ avansları Diğer Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 31 Mart 31 Aralık Diğer KDV Yönetim gider tahakkuku Ciro Prim KarĢılığı Maliyet Gider KarĢılığı Diğer gider tahakkukları ÖZKAYNAKLAR a) Sermaye / KarĢılıklı ĠĢtirak Sermaye Düzeltmesi Grup un 31 Mart 2010 ve 31 Aralık 2009 tarihlerindeki ödenmiģ sermaye yapısı aģağıdaki gibidir: 31 Mart 31 Aralık Ortaklar % 2010 % 2009 Mondi Packaging Corrugated BV 61, , QVT Fund (*) - - 4, Ülker Bisküvi San. A.ġ. 1, , Diğer 36, , Nominal sermaye 100, , Enflasyon düzeltmesi DüzeltilmiĢ sermaye (*) 31 Mart 2010 tarihi itibariyle payı bilinmemektedir. 23

26 12. ÖZKAYNAKLAR (devamı) a) Sermaye / KarĢılıklı ĠĢtirak Sermaye Düzeltmesi (devamı) ġirketin 2010 yılındaki sermayesi adet hisseden oluģmaktadır (2009: hisse). Hisselerin itibari değeri hisse baģına 0,01 TL dir (2009: hisse baģı 0,01 TL). b) Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler 31 Mart 31 Aralık Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılır. Türk Ticaret Kanunu na göre birinci tertip yasal yedekler, Ģirketin ödenmiģ sermayesinin %20 sine ulaģıncaya kadar, kanuni net karın %5 i olarak ayrılır. Ġkinci tertip yasal yedekler ise ödenmiģ sermayenin %5 ini aģan dağıtılan karın %10 udur. SPK nın 1 Ocak 2008 tarihine kadar geçerli olan gereklilikleri uyarınca enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo denkleģtirme iģleminde ortaya çıkan ve geçmiģ yıllar zararı nda izlenen tutarı, SPK nın kar dağıtımına iliģkin düzenlemeleri çerçevesinde, enflasyona göre düzeltilmiģ finansal tablolara göre dağıtılabilecek kar rakamı bulunurken indirim kalemi olarak dikkate alınmaktaydı. Bununla birlikte, GeçmiĢ yıllar zararları nda izlenen söz konusu tutar, varsa dönem karı ve dağıtılmamıģ geçmiģ yıl karları, kalan zarar miktarının ise sırasıyla olağanüstü yedek akçeler, yasal yedek akçeler, özkaynak kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre düzeltilmesinden kaynaklanan sermaye yedeklerinden mahsup edilmesi mümkün bulunmaktaydı. Yine 1 Ocak 2008 tarihine kadar geçerli olan uygulama uyarınca, enflasyona göre düzeltilen ilk finansal tablo düzenlenmesi sonucunda özkaynak kalemlerinden Sermaye, emisyon primi, Yasal yedekler, Statü yedekleri, Özel yedekler ve Olağanüstü yedek kalemlerine bilançoda kayıtlı değerleri ile yer verilmekte ve bu hesap kalemlerinin düzeltilmiģ değerleri toplu halde özkaynak grubu içinde Özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları hesabında yer almaktaydı. Tüm özkaynak kalemlerine iliģkin Özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları sadece bedelsiz sermaye artırımı veya zarar mahsubunda, olağanüstü yedeklerin kayıtlı değerleri ise, bedelsiz sermaye artırımı; nakit kar dağıtımı ya da zarar mahsubunda kullanılabilmekteydi. 24

27 12. ÖZKAYNAKLAR (devamı) b) Kardan Ayrılan KısıtlanmıĢ Yedekler (devamı) 1 Ocak 2008 itibariyle yürürlüğe giren Seri: XI, No: 29 sayılı tebliğ ve ona açıklama getiren SPK duyurularına göre ÖdenmiĢ sermaye, Kardan ayrılan kısıtlanmıģ yedekler ve Hisse senedi ihraç primleri nin yasal kayıtlardaki tutarları üzerinden gösterilmesi gerekmektedir. Söz konusu tebliğin uygulanması esnasında değerlemelerde çıkan farklılıkların (enflasyon düzeltmesinden kaynaklanan farklılıklar gibi): - ÖdenmiĢ sermaye den kaynaklanmaktaysa ve henüz sermayeye ilave edilmemiģse, ÖdenmiĢ sermaye kaleminden sonra gelmek üzere açılacak Sermaye düzeltmesi farkları kalemiyle; - Kardan ayrılan kısıtlanmıģ yedekler ve Hisse senedi ihraç primleri nden kaynaklanmakta ve henüz kar dağıtımı veya sermaye artırımına konu olmamıģsa GeçmiĢ yıllar kar/zararıyla, iliģkilendirilmesi gerekmektedir. Diğer özkaynak kalemleri ise SPK Finansal Raporlama Standartları çerçevesinde değerlenen tutarları ile gösterilmektedir. Sermaye düzeltmesi farklarının sermayeye eklenmek dıģında bir kullanımı yoktur. Grup un ayrıca geçmiģ yıllar karları içerisinde sınıflandırılan olağanüstü yedekleri 31 Mart 2010 tarihi itibariyle TL dir (31 Aralık 2009: TL). c) GeçmiĢ Yıl Kar / (Zararları) Grup un yasal kayıtlarında TL tutarındaki geçmiģ yıl zararları, 31 Aralık 2009 tarihli konsolide bilançosunda geçmiģ yıllar zararları içerisinde sınıflanmıģtır (31 Aralık 2009: TL (GeçmiĢ yıl zararları)). Kar Dağıtımı: Sermaye Piyasası Kurulu nca (Kurul) 27 Ocak 2010 tarihinde 2009 yılı faaliyetlerinden elde edilen karların dağıtım esasları ile ilgili olarak; payları borsada iģlem gören anonim ortaklıklar için, herhangi bir asgari kar dağıtım zorunluluğu getirilmemesine (31 Aralık 2009: %20), bu kapsamda, kar dağıtımının Kurul un Seri:IV, No:27 sayılı Sermaye Piyasası Kanununa Tabi Olan Halka Açık Anonim Ortaklıkların Temettü Avansı Dağıtımında Uyacakları Esaslar Hakkında Tebliği nde yer alan esaslar, ortaklıkların esas sözleģmelerinde bulunan hükümler ve Ģirketler tarafından kamuya açıklanmıģ olan kar dağıtım politikaları çerçevesinde gerçekleģtirilmesine karar verilmiģtir. Bunun yanında söz konusu Kurul Kararı ile konsolide finansal tablo düzenleme yükümlülüğü bulunan Ģirketlerin, yasal kayıtlarında bulunan kaynaklarından karģılanabildiği sürece, net dağıtılabilir kar tutarını, Seri:XI No:29 Tebliği çerçevesinde hazırlayıp kamuya ilan edecekleri konsolide finansal tablolarında yer alan net dönem karlarını dikkate alarak hesaplamaları gerektiği düzenlenmiģtir. 25

28 12. ÖZKAYNAKLAR (devamı) c) GeçmiĢ Yıl Kar / (Zararları) (devamı) Kar Dağıtımına Konu Edilebilecek Kaynaklar: Grup un bilanço tarihi itibariyle yasal kayıtlarında bulunan geçmiģ yıl zararlarının düģülmesinden sonra kar dağıtımına konu edilebilecek herhangi bir kaynağı bulunmamaktadır. d) Hisse senedi ihraç primleri ġirket in hisse senetlerini nominal değerinin üzerinde bir fiyatla ihraç etmesi sonucunda satıģ fiyatı ile nominal değer arasında oluģan farkı ifade etmektedir. 13. SATIġLAR VE SATIġLARIN MALĠYETĠ a) SatıĢlar 1 Ocak- 1 Ocak- 31 Mart 31 Mart Yurt içi satıģlar Yurt dıģı satıģlar Diğer gelirler SatıĢ iadeleri (-) ( ) ( ) SatıĢ iskontoları (-) ( ) ( ) SatıĢlardan diğer indirimler (-) (95.342) (23.938) Ocak- 1 Ocakb) SatıĢların maliyeti 31 Mart 31 Mart Ġlk madde ve malzeme giderleri Personel giderleri Genel üretim giderleri Amortisman giderleri Yarı mamul stoklarındaki değiģim ( ) ( ) Mamul stoklarındaki değiģim Ġç tüketim ( ) ( ) Satılan ticari mallar maliyeti

29 14. VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (ERTELENMĠġ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHĠL) 31 Mart 31 Aralık Cari vergi (varlığı) / yükümlülüğü: Cari kurumlar vergisi karģılığı Eksi: PeĢin ödenen vergi fonlar - (709) Gelir tablosundaki vergi (geliri) / gideri: 1 Ocak- 1 Ocak- 31 Mart 31 Mart Vergi gideri / (geliri) aģağıdakilerden oluģmaktadır: Cari vergi gideri / (geliri) - - ErtelenmiĢ vergi (faydası) / gideri ( ) ( ) Toplam vergi gideri / (geliri) ( ) ( ) Devam eden faaliyetler vergi geliri(-) / gideri ( ) ( ) Durdurulan faaliyetler vergi geliri(-) / gideri - - ( ) ( ) Kurumlar Vergisi: Grup, Türkiye de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Grup un cari dönem faaliyet sonuçlarına iliģkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli finansal tablolarda gerekli karģılıklar ayrılmıģtır. Türk Vergi Mevzuatı, ana ġirket ve onun bağlı ortaklıklarının konsolide vergi beyannamesi hazırlamalarına izin vermediğinden, ekli konsolide finansal tablolarda da yansıtıldığı üzere, vergi karģılıkları her bir iģletme bazında ayrı olarak hesaplanmıģtır. Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiģ yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım indirimleri) düģüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır yılında uygulanan efektif vergi oranı %20 dir (2009: %20). Türkiye de geçici vergi üçer aylık dönemler itibariyle hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir yılı kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibariyle vergilendirilmesi aģamasında kurum kazançları üzerinden hesaplanması gereken geçici vergi oranı %20 dir.(2009: %20). Zararlar gelecek yıllarda oluģacak vergilendirilebilir kardan düģülmek üzere, maksimum 5 yıl taģınabilir. Ancak oluģan zararlar geriye dönük olarak önceki yıllarda oluģan karlardan düģülemez. 27

30 14. VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (ERTELENMĠġ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHĠL) (devamı) Kurumlar Vergisi (devamı): Türkiye de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaģma prosedürü bulunmamaktadır. ġirketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1-25 Nisan tarihleri arasında vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiģtirilebilir. Gelir Vergisi Stopajı: Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı Ģirketlerin Türkiye deki Ģubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan Temmuz 2006 tarihleri arasında tüm Ģirketlerde %10 olarak uygulanmıģtır. Bu oran, 22 Temmuz 2006 tarihinden itibaren, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak uygulanmaktadır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir. 24 Nisan 2003 tarihinden önce alınmıģ yatırım teģvik belgelerine istinaden yararlanılan yatırım indirimi tutarı üzerinden %19,8 vergi tevkifatı yapılması gerekmektedir. Bu tarihten sonra yapılan teģvik belgesiz yatırım harcamalarından Ģirketlerin üretim faaliyetiyle doğrudan ilgili olanların %40 ı vergilendirilebilir kazançtan düģülebilir. Yararlanılan teģvik belgesiz yatırım harcamalarından vergi tevkifatı yapılmamaktadır. Yatırım indirimi uygulaması 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlükten kaldırılmıģtır. Ancak, Ģirketlerin vergilendirilebilir kazançlarının yetersiz olması sebebiyle, 31 Aralık 2005 tarihi itibariyle yararlanamadığı yatırım indirimi tutarı sonraki yıllarda elde edilecek vergilendirilebilir kazançlardan düģülmek üzere sonraki yıllara taģınabilir. Bununla birlikte, taģınan yatırım indirimini sadece 2006, 2007 ve 2008 yıllarına ait kazançlarından indirebilir yılı kurum kazancından indirilemeyen yatırım indirimi tutarının sonraki dönemlere devri mümkün değildir. Anayasa Mahkemesi, 15 Ekim 2009 tarihli toplantısında, kazanılmıģ hakları ortadan kaldıran bu yasal düzenlemeyi, Anayasaya aykırı bularak iptal etmiģ ve böylece yatırım indirimiyle ilgili süre sınırlaması da raporlama tarihi itibariyle ortadan kalkmıģtır. Söz konusu karar ise 8 Ocak 2010 tarihli Resmi Gazete de yayımlanmıģtır. Grup yatırım indiriminden faydalanmadığından kurumlar vergisi oranını %20 olarak uygulamıģtır. 28

31 14. VERGĠ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERĠ (ERTELENMĠġ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER DAHĠL) (devamı) ErtelenmiĢ Vergi: Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile UFRS ye göre hazırlanmıģ finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiģ vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleģtirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile UFRS ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aģağıda belirtilmektedir. ErtelenmiĢ vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20 dir (2009 :%20). Türkiye de iģletmelerin konsolide vergi iadesi beyan edememeleri sebebiyle, ertelenmiģ vergi varlıkları olan bağlı ortaklıklar, ertelenmiģ vergi yükümlülükleri olan bağlı ortaklıklar ile netleģtirilmez ve ayrı olarak gösterilir. 31 Mart 31 Aralık ErtelenmiĢ vergi varlıkları: Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar Borç karģılıkları Ticari alacaklar/borçlar reeskontu Stok değer düģüklüğü Finansal yatırımlar Yatırım amaçlı gayrimenkuller GeçmiĢ yıl zararları ErtelenmiĢ vergi varlığı karģılığı (*) - ( ) (*) Grup, bağlı ortaklıklarından Pripack Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. nin ertelenmiģ vergi varlığının kayıtlı değerinin sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkan verecek düzeyde mali kar elde etmesinin muhtemel olmadığına kanaat getirmiģ, ve Pripack Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.ġ. nin ertelenmiģ vergi varlıklarınına karģılık ayırmıģtır. Bilanço tarihinde Grup un, TL değerinde (2009: TL) geleceğe ait karlara karģı netleģtirebileceği kullanılmayan vergi zararı vardır ve bu zararlara ait TL (2009: ) tutarında bir ertelenmiģ vergi varlığı kayıtlara alınmıģtır. Kayda alınmıģ geçmiģ yıl karlarının vadesi aģağıdaki Ģekilde sona erecektir: 29