Uluslararası Piyasalar ve Gündem 2018 yılının son işlem ayına girilirken, hafta sonu G-20 zirvesindeki gelişmeler piyasalarda risk alma iştahını kısa vadede destekliyor. Küresel piyasalarda 2018 yılının en popüler konusu olan küresel ticaret savaşlarında ABD ve Çin 90 gün boyunca yeni gümrük vergisi getirilmemesi konusunda anlaştığını açıkladı. Son açıklamada riskli varlıklara yönelik ilgiyi haftanın ilk işlemlerinde artırırken, ticaret savaşlarından en fazla etkilenen piyasalardan olan Çin borsasında %2 nin üzerinde prim oluştu. 6 Aralık taki OPEC toplantısı öncesi Brent petrolde toparlanma eğilimi Küresel büyüme tartışmalarının arttığı bir dönemde atılan son adımın risk alma iştahı açısından sağladığı olumlu görünüm petrol fiyatlarında da kendini gösteriyor. Gerek ABD-Çin arasındaki anlaşma, gerekse de Rusya ve Suudi Arabistan ın G-20 zirvesinde arz kısıntısı üzerinde anlaşmaları brent petrolde %5 lik primi beraberinde getirdi. 6 Aralık tarihindeki OPEC toplantısı öncesinde medyada yer alan Kanada- Alberta bölgesi kaynaklı petrol üretim kısıntı haberi de petroldeki fiyatlamaya katkı sağlıyor. Pazartesi günü Avrupa ve ABD de imalat sektörü PMI ve ISM verileri, Çarşamba günü Avrupa ve ABD de hizmet sektörü PMI ve ISM verileri açıklanacak. Çarşamba günü FED Başkanı Powell ın konuşması, Cuma günü ise Euro Bölgesi büyüme ve ABD istihdam verileri bu paralelde izlenecek. Zayıflayan ekonomik aktivite nedeniyle yeni haftada açıklanacak verilerde beklentilerden zayıf sonuçlar fazla aşırtıcı olmayacak, FED Başkanı nın açıklamalarının önemini artırabilecektir. Yurtiçinde haftanın ilk günü açıklanacak enflasyon verisi (konsensus aylık beklenti - %0.75. Garanti Bankası aylık beklentisi %0.10) hisse piyasası açısından izlenecekler arasında yer alıyor. Veri Akışı tablosu için tıklayınız
Döviz ve Emtia Piyasaları Arjantin de G20 Zirvesi nde biraraya gelen ABD Başkanı Donald Trump ve Çin Devlet Başkanı Xi Jinping 90 gün boyunca yeni tarife artışına gidilmemesi konusunda anlaştı. Gelecek 3 ayda iki ülke bir anlaşmaya varmak için müzakerelere devam edecek. Halihazırda yapılan tarife artışları uygulanacak. Buna karşın 1 Ocak ta 200 milyar dolarlık Çin malına yönelik yüzde 10 tarifenin yüzde 25 e yükseltilmesi kararı uygulanmayacak. Ticaret anlaşması sonrası Asya da primler %2 ye yaklaştı. Off-shore Yuan 6.8950 seviyesine kadar gerilerken, Dolar endeksi de 96.80 oldu. Dolar hafif zayıf seyrediyor. Başta emtia paraları olmak üzere GOÜ paraları da haftaya güçlü başlıyor. Ancak Euro ve Pound baskılı kalmaya devam ediyor. İngiltere de 11 Aralık ta yapılacak olan Brexit Parlamento oylamasından evet çıkmayabileceği olasılığı piyasa oyuncularını Avrupa varlıkları ve Euro için tedirgin ediyor. Kasım ayı enflasyonu bugün 10.00 da yayınlanacak. Bloomberg anketine katılan ekonomistlerin beklentisi tüketici fiyatlarının Kasım da bir önceki aya göre yüzde 0,29 gerileyeceği yönünde. Yıllık tüketici fiyatlarının yüzde 25,24 ten yüzde 23,04 e, çekirdek enflasyonun ise yüzde 24,34 ten yüzde 23,10 a gerileyeceği öngörülüyor. USDTRY paritesi hafta sonu stresiyle Cuma günü bir önceki destek/direnç alanını, 5.23/24 aralığını, test etse de geçmekte başarılı olamadı. Enflasyon verisi yüksek oynaklık yaratabilir, 5.07/08 ve 5.00 sıralı destekler. Bu hafta 5 Aralık'ta Fed Başkanı Powell Kongre'deki Ekonomi Komitesi'ne son ekonomik görünüm ve para politikası hakkında sunum yapacak. Açıklamalar, sunum Fed tutanakları sonrası, küresel Dolar fiyatlaması ve tüm para birimleri için önemini artırdı. Döviz Piyasaları Son Değer Günlük Değ. YBB USDTRY 5,1869 0,23% 36,84% EURTRY 5,8973 0,15% 29,62% SEPET KUR 5,5421-0,05% 32,90% CHFTRY 5,2028 0,28% 33,64% GBPTRY 6,6328 0,28% 29,57% EURUSD 1,1364 0,38% -5,29% GBPUSD 1,2780 0,22% -5,34% USDJPY 113,52-0,03% 0,75% Emtia Piyasaları Son Değer Günlük Değ. YBB Altın ($/ons) 1.226,63 0,34% -5,88% Altın (TL/gr) 204,52 0,06% 28,80% Gümüş ($/ons) 14,35 1,15% -15,35% Brent Petrol ($/Varil) 62,37 5,45% -6,36% Dolar daki hızlı geri çekilme ve güvercin FED, Altın ı aynı hızla yukarı tırmandırdı. Altın 1220 dolar üzerinde olgunlaşıyor. 1235/40 bandı hala ana direnç, geçilmesiyle beraber 1350 dolar masaya gelebilir. Aşağıda 1220 ve 1200 takip ediyoruz. 6 Aralık'ta OPEC toplantısı var. Dün, Rusya Enerji Bakanı Novak, petrol piyasalarını dengelemek için bir çözüm bulabileceklerini açıklamıştı. Kesintiler gündeme gelebilir, bu da petroldeki düşüşü dengeleyebilir. 2019 fiyatlamaları, GOÜ paraları için oldukça önemli.
Hisse Senedi Piyasaları Hafta sonunda G-20 zirvesindeki gelişmeler hisse piyasaları açısından kısa vadede destekleyici. Bu noktada süreçten en olumsuz etkilenen hisse piyasası konumundaki Şangay endeksinde haftaya başlarken %2 nin üzerinde prim oluşurken, vadeli ABD endekslerinde de benzer yönde eğilim ön planda. Hafta boyunca Avrupa ve ABD de açıklanacak büyüme ile ilişkili verilerle birlikte, Çarşamba günü FED Başkanının açıklamaları piyasa fiyatlaması açısından izlenecektir. BİST-100 endeksinde Eylül ayından bu yana öngördüğümüz genel görüşümüzde (88,000-102,000) değişiklik bulunmuyor: Öngördüğümüz işlem bandında destek bölgeye yaklaşılırken, BİST ve GSYİH korelasyonu ile bankacılık sektöründe mevduat ve kredi faizi arasındaki farkın sektör hisselerini kısa vadede destekleyebileceği yönündeki beklentimizle, alım fırsatları oluşacağını düşünmekteyiz. Kısa vadede ise BİST-100 endeksinde 92,000-93,000 bölgesi üzerinde aynı vadeyle sınırlı kalabilecek trade fırsatı öngörümüzü sürdürüyoruz. Bu paralelde öngördüğümüz birincil direnç bölge (94,200-94,600) geçen hafta test edilirken, öngördüğümüz ikincil direnç bölgenin 96,500-98,000 olduğunu hatırlatalım. Olası pozitif açılışı takiben 96,000-96,300 bölgesi üzerinde kalınıp kalınmayacağı kısa vadeli strateji açısından önem taşırken, bu koşul sağlanabildiği takdirde 97,500-98,000 bölgesinin hafta içerisinde test edilmesi olasılığının artacağını öngörmekteyiz. BİST Kapanış Haf. Yuk. Haf. Düşük YBB BIST 100 95.416 95.545 93.043-17,27% BIST 30 119.325 119.519 116.404-16,03% BIST Bankacılık 123.867 124.032 119.111-27,72% BIST Sınai 110.679 111.015 108.833-14,48% Dünya Piyasaları Son Değer Günlük Değ. YBB ABD (DJI) 25.538 0,79% 3,31% Almanya (DAX) 11.257-0,36% -12,85% Japonya (N225) 22.590 1,07% -0,77% MSCI Gelişmiş Piyasalar 995-0,33% -13,77% Çin (SZCOMP) 2.659 2,72% -19,61% Rusya (IRTS) 1.126-1,33% -2,45% Brezilya (BVSP) 89.504-0,23% 17,15% VİOP Endeks-30 (Aralık) kontrat açısından ise 120,800-120,400 destekler, 121,800-122,500 dirençler olarak izlenebilir.
01.10.2018 05.03.2018 2018 PİYASALARA BAKIŞ - YATIRIM DANIŞMANLIĞI Borsa İstanbul BİST - Tüm Aracı Kurum Alış/Satış Verileri YATIRIM FINANSMAN 66.132.394 GEDIK YATIRIM -70.297.722 DEUTSCHE SEC 46.393.917 CITI MENKUL -44.969.363 MERRILL LYNCH BANK A.S. 23.263.727 MEKSA YATIRIM -30.878.655 YATIRIM FINANSMAN 3.792.395.097 DEUTSCHE SEC -3.735.610.623 IS YATIRIM 1.952.569.795 QNB FINANS YAT. -2.283.637.680 CREDIT SUISSE MENKUL 1.796.872.377 MEKSA YATIRIM -2.226.950.765 GARANTI YAT. 1.788.111.227 A1 CAPITAL MENKUL DEGER -1.782.611.818 AK YATIRIM 1.433.569.196 HSBC YATIRIM -1.316.993.228 VİOP Endeks30 Aralık CREDIT SUISSE M 2204 YATIRIM FINANSM -1548 SEKER YATIRIM 1725 GEDIK YATIRIM -1235 TEB YATIRIM 1662 ZIRAAT YAT. -1058 GARANTI YAT. 1155 DENIZ YATIRIM -900 MERRILL LYNCH B 1122 AK YATIRIM -866 Diğer 3851 Diğer -6112 TEB YATIRIM 122110 IS YATIRIM -50174 MERRILL LYNCH B 94724 CITI MENKUL -39269 GLOBAL MENKUL 3344 CREDIT SUISSE M -30294 GCM MENKUL KIYM 917 SEKER YATIRIM -25047 OYAK YATIRIM 861 GARANTI YAT. -20128 Diğer 2581 Diğer -59625 Dolar/TL Kasım IS YATIRIM 6449 DENIZ YATIRIM -9035 TEB YATIRIM 2035 YAPI KREDI YAT. -831 GLOBAL MENKUL 1599 MEKSA YATIRIM -803 AK YATIRIM 1350 ING MENKUL -593 YATIRIM FINANSM 1319 GEDIK YATIRIM -488 Diğer 1237 Diğer -2239 IS YATIRIM 71321 T. C. MERKEZ BA -224442 DENIZBANK A.S. 51000 GCM MENKUL KIYM -57 TEB YATIRIM 32607 SEKER YATIRIM -40 YAPI VE KREDI B 13574 AHLATCI YATIRIM -29 BURGAN YATIRIM 10901 ISIK MENKUL DEG -20 Diğer 45185 Diğer 0 BİST-100 (TL, Günlük) GünlükTeknik Analiz Bazlı Beğendiklerimiz Ort.Günlük Hacim Ort.Günlük Adet Hisse Destek 2 Destek 1 Son Fiyat Direnç 1 Direnç 2 3 Ay (MnTL) 3 Ay (MnTL) AKBNK 7,44 7,56 7,66 7,76 7,88 334,2 50,6 AYGAZ 11,37 11,55 11,71 11,87 12,05 3,4 0,3 EREGL 7,22 7,42 7,59 7,76 7,96 154,4 15,5 GOZDE 2,83 2,90 2,97 3,04 3,11 9,4 3,6 SAHOL 7,80 8,03 8,23 8,43 8,66 83,5 11,2 TTKOM 3,77 3,84 3,91 3,98 4,06 264,9 72,4 VESTL 6,14 6,24 6,33 6,42 6,52 58,1 7,8
YASAL UYARI: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiç bir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisap edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. İleti, gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır. 5