GÜNLÜK BÜLTEN

Transkript

1 Tekstil Yatırım er GÜNLÜK BÜLTEN Đç Piyasalar 10/03/2011 Kapanış Değişim % IMKB IMKB USD/TL 1, EUR/USD 1, ALTIN 1, PETROL (BRENT) /03/2011 Piyasa Verileri USD/TL Dün EUR/USD Tahvil ( ) BRENT Dış Piyasalar 10/03/2011 Kapanış Değişim % Bovespa 66, XETRA DAX 7, Dow Jones 11, FTSE 5, Nikkei 10, S&P 500 1, Vadeli Piyasalar 11/03/2011 Değişim % FDOW FSPX FDAX Bakış Açısı Keskin Sirke Varillere Zarar Bugün en büyük petrol ihracatçısı ülke olan Suudi Arabistan'da yapılacak Öfke Günü yürüyüşünde olası ayaklanmanın artması tedirginlik yaratırken, ülkenin üretimde %12 pay aldığı görülmektedir. Bloomberg te yer alan son haberlere göre Suud polislerinin kişi arasındaki göstericilere ateş açtığı ve ülkenin doğusundaki bir şehirde gerçekleştirilen gösteriyi güvenlik güçlerinin bastırdığı belirtiliyor. Global petrol üretimi Amerika 6,760 6,678 6,636 6,866 Avrupa 17,702 17,572 17,810 17,595 Ortadogu 24,357 26,182 25,157 25,497 Afrika 9,705 10,219 10,238 9,925 Asya 8,036 8,175 7,968 7,942 Kuzey Amerika 13,388 13,169 13,638 13,732 Toplam 79,948 81,995 81,446 81,557 Suudi Arabistan 9,713 10,846 10,449 10,853 Dunya uretimindeki payi 12% 13% 13% 13% * Bloomberg, BP 50 Milyar Doları Geçen Cari Açık Geçen sene Aralık ayında 3.2 milyar ABD doları açık veren cari işlemler, 2010 yılının aynı ayında 7.4 milyar dolar beklentiye paralel 7.5 milyar dolar açık vermiş, dış ticaret açığının %107,5 oranında artarak 7.2 milyar ABD dolarına ulaşması cari açığın artışında etkili olmuştu yılının tümüne bakıldığında ise cari açık, 2009 yılına göre % 247,1 oranında artış göstererek 13.9 milyar ABD dolarından 48.5 milyar ABD dolarına yükselmişti. Bugün açıklanacak Ocak ayı cari işlemler dengesinde ortalama beklenti -6.2 milyar dolar seviyesinde olup, yıl sonu için cari açık beklentisi 57.9 Milyar Dolar seviyesindedir. Haftalık Veri Akışı Salı günü FED Faiz Kararı ile BOJ faiz kararı ve Mart Almanya ZEW Beklenti Endeksi, Çarşamba günü ABD Şubat Konut Başlangıçları, Perşembe günü ABD Şubat TÜFE, ABD Mart Philadelphia FED Endeksi ve ABD Sanayi üretimi ile KKO verisi izlenecektir. Đzlanda, Norveç, Đsviçre ise faiz kararını açıklayacak Merkez Bankalarıdır. Liderler Toplantıda Avro Bölgesi liderleri bugün olağanüstü toplantıda ekonomik politika ve mali reform önerilerini tartışacak. Piyasa Beklentisi Dün önemine değindiğimiz seviyeleri yeniden ön plana çıkabilir. Gündem ABD Perakende Satışlar Beklenti %1.0 ABD Şubat Perakende Satışlar 15:30 beklenti: %1.0 önceki: %0.3 ABD Mart Michigan Üni.Tüketici Güveni 16:55 beklenti: 76.5 önceki: 77.5 ABD Ocak Đşletme Stokları 17:00 beklenti: %0.8 Önceki:%0.8 TCMB Cari Đşlemler dengesi 10:00 b:-6.2 CEMAS, IBTYO 10:00, OZGYO 09:00 OGK

2 Küresel Piyasalar Asya borsaları Japonya'da meydana gelen deprem ve Çin Şubat ayı TÜFE'nin beklentileri aşarak %4,9 gelmesi ile günü sıkıntılı geçirirken %4.9'luk TÜFE verisi, Çin'de bugüne kadar uygulanan sıkılaştırma politikalarının yeterli olmadığını ve G.Kore, Tayland ve Vietnam'ın öncülük ettiği faiz arttırımlarına Çin'in de yakın zamanda katılabileceğini gösterdi. Bugün ise Suudi Arabistan'da beklenen gösteriler başlayacak ve buradan gelecek haberler öncelikle petrol ve sonrasında global ekonomiler üzerinde etkili olacak. Euro/dolar, Đspanya'nın notunun indirildiği haberi ile 1,38 seviyesine gerileyen paritenin burada tutunduğunu ve bugün başlayacak AB liderleri toplantısı ve Almanya TÜFE rakamlarının pariteye yön vereceğini söyleyebiliriz. Altın, 6 haftalık en büyük kayıp ile 1402 seviyesine kadar çekilen metalde bugün açıklanacak veriler ve S.Arabistan'da başlayacak gösteriler altının yeniden güvenli liman olarak talep görmesine neden oldu. Petrol, ABD petrol stoklarının ve işsizlik rakamlarının artması ile talepte sıkıntı yaşanabileceği beklentisi petrolde $100 civarına çekilişleri beraberinde getirdi ancak $100 üzerinde kalındığı müddetçe yön yukarı olmaya devam edecektir. Bakır, son 9 ayın en sert haftalık düşüşünü yaşasa da petrol fiyatlarında yaşanan düşüşün devam etmesi durumunda enflasyonist baskının azalması talebi canlandıracaktır. Şirket Haberleri Mali Tablolar FK 12 FK Esem Spor Sanko Aselsan Park Elektrik Afyon Çimento Viking Kağıt Metro Holding Componenta Duran Doğan Goodyear aylık konsolide olmayan mali tabloları son gönderme tarihidir 11/03. Bloomberg tahmini olan 26 milyon TL'nin üzerinde Aselsan 4Ç10'da 64 milyon TL net kar açıkladı. Piyasa beklentisi olan 93 milyon TL'nin 33% üzerinde şirket 4Ç10'da 124 milyon TL VAFÖK yazdı/ çeyreksel bazda açıklanan en yüksek rakam. Ereğli Demir Çelik 34,375 Bedelsiz Pay Alma Hakkı Kullanım Başlangıç Tarihi Kardemir Şirketimizin Ortadoğu'ya 1 yıl süre içinde partiler halinde yapacağı ton.luk ray ihracatı ile ilgili olarak, ton.luk ilk partinin akreditifi açılmış olup, üretimine başlanmıştır. Beklentimiz olan 10 milyon TL nin üzerinde, Park Elektrik 4Ç10 da 19 milyon TL net kar elde etti. Operasyonel karlılıkta 4Ç10 da açıklanan 24 milyon TL lik VAFÖK 12 milyon TL lik beklentimizin 2 katı seviyesinde gerçekleşti. Açıklanan finansalların hisse senedi üzerinde olumlu etki yaratmasını beklemekteyiz. Ekonomi Haberleri Moody's Investors Service, Đspanya'nın devlet tahvilini notunu bir derece düşürerek Aa1'den Aa2'ye çekti. Aa2 olan notun görünümü ise 'negatif' olarak belirlendi. Moody's bu not indirimi ile 15 Aralık 2010'da başlayan negatif gözden geçirmenin sona erdiğini de vurguladı. Toplam LPG satışı yüzde 2 artışla 1,6 milyon tona çıkan Aygaz'ın, ihraç ettiği LPG miktarını da yüzde 39 artırarak 240 milyon dolar ihracat geliri elde ettiği bildirildi. Aygaz'ın 2010 yılı net karının 239 milyon lira olarak gerçekleştiği kaydedildi. Alınan spot LNG ithalat lisansı ile Türkiye'nin enerji havuzunun önemli unsurlarından biri olan doğalgaz segmentinde de iş hedeflerini gerçekleştirmek üzere oluşan fırsatların değerlendirildiği bildirildi. Borusan Holding, 2010 yılında yüzde 45 büyüme göstererek 3,5 milyar dolar ciroya ulaştı. Holding, bu yıl yüzde 15 artışla 4 milyar dolar ciro hedefliyor te Şekerbank ı elinden kaçıran Rabobank a, BDDK ile yaptığı 2 görüşme sonunda 300 milyon dolar getir, lisansı al mesajı verildi. Rabobank, Türkiye de sıfırdan banka kuracak. (Hürriyet) Yataş, ayrı şekilde faaliyet gösteren üretim ve pazarlama şirketlerini tek çatıda birleştirdi. Kârlılığı artırmak amacıyla alınan karar sonucu iki şirketin sermayesinin yüzde 42,16'sının halka açık Yataş çatısı altında yer almasına karar verildi. "Bu yıl yüzde 25 fazla kredi kullanılır". BDDK Başkanı Tevfik Bilgin, genel olarak bakıldığında kredi büyümesindeki gidişatın oldukça ''mutedil'' ve ''yavaşlayan bir trendde'' olduğunu belirterek, ''Yıl sonunda toplam sektörün kredi büyümesinin yüzde 20-25'ler düzeyinde olacağını tahmin ediyorum'' dedi. (Sabah) Dünya Gazetesinin haberine göre, halka açılma başvurusu SPK'da bulunan ve gerekli izinlerin çıkması halinde nisan ayı gibi halka açılmayı planlayan Global Liman Đşletmeleri, bu operasyondan gelen kaynağı da büyüme için kullanacak. Sabah gazetesinde yer alan habere göre Rus Sberbank Türk bankacılık sistemine giriş içn Başbakanlık Yatırım Ajansı na başvurduğu belirtiliyor. Haberde Türk piyasasına güçlü bir giriş yapmak istediği sıfırdan büyümektense güçlü bir banka satın almak istediği ifade ediliyor.

3 Teknik Bakış Endeks günü %1.10 artış (+685) ve puan ile tamamladı. Đşlem hacmi milyon TL oldu. ĐMKB-30 da IHLAS %4.79, AKBNK %4.31, SAHOL %3.45 ile en çok değer kazanan hisseler oldu. 1.seans ara destek olarak izlenebileceğini belirttiğimiz bandından tepki alımları ile 62500'e yönelen endeks, 2.seans pozisyon açmanın riskli olabileceğini düşündüğümüz 50 günlük ortalama a yöneldi (63552) günlük ortalamalar 'dedir. Destek Direnç ĐMKB Bilgi Notu Hisse Kapanış Destek Direnç Not PRKME 3, BANVT

4 SGMK&DOVĐZ&CDS Gösterge Tahvil Gösterge tahvil ilk seansta %8,84-9,02 bandında hareket ederek günü % 8,86 seviyesinde kapattı. Valörlü işlemlerde ise gösterge varlık %8,84-8,99 seviyeleri arasında hareket ederek kapanışı %8,91 seviyesinden gerçekleştirdi. Tahvil Bono piyasasında tezgahüstünde 8,90 seviyelerinde güne başlayan gösterge varlığın faiz seviyelerinde bugün de %8,80-9,10 bandı arasında hareket etmesini bekliyoruz. VOB YORUMU Nisan vadeli endeks kontratları en düşük 74,500 en yüksek 77,375 gördüğü günü yurtdışı piyasalarda yaşanan 1,5 in üzerindeki kayıplara rağmen bir o kadar artı yaparak kapanışı 76,625 seviyesinden kapattı. Yurtdışı piyasalardan pozitif yönde ayrışan imkb de konuşulan son birkaç gündür yabancıların tekrardan piyasaya girdiği haberleri oldu. Son 4 ayda 2.6 milyar civarında para çıkışı ile piyasadan çekilen yabancıların yavaş yavaş seçim beklentileri ile piyasaya girme ihtimalleri söz konusu fakat bu süreçte yurtdışı piyasalardan ne kadar ayrışacağımız da merak konusu. Son 4 ayda sürekli yükselen yurtdışından ayrışıp % 15 lere yakın kayıp yaşayan endeksin yarısından fazlasını yurtdışı piyasalar kötüyken geri alması çok fazla garipsenmese de yurtdışı piyasalar ciddi düzeltme sürecine girip devam eder ve Avrupa tarafındaki sıkıntılar halledilemezse ne kadar ayrışmaya çalışsak ta bunu başaramayacağımız unutulmamalı. Endekste bugün aşağıda 76,300-75,500-74,500 seviyeleri kademeli destekler, yukarıda 77,000 nin üzerinde 78,800 seviyelerine kadar gidebilme potansiyeli taşımakta. VOB ENDEKS KONTRATI: VIX

5 +90 (212) Uğur Konuk Varlık Yönetimi Genel Müdür Yardımcısı 1577 Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı 1570 Erdem Kaylı Araştırma Yönetmen 1571 Şebnem Türkeli Vadeli Đşlemler Yönetmen Yardımcısı 1539 Ayşe Özkuran Varlık Yönetimi Yönetmen Yardımcısı 1593 Göktan Akbaş Yurt Dışı Piyasalar Uzman 1580 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. UYARI