Uluslararası Piyasalar ve Gündem Haftanın son işlem gününe girilirken küresel büyümeye ilişkin kaygılar bir kez daha ön planda. ABD de 2019 yılında resesyon ihtimalinin arttığına ilişkin raporlar ile Çin de açıklanan perakende satış ve sanayi üretimi rakamlarındaki yavaşlama artan kaygılarda etkili olan faktörler. Söz konusu faktörlerin etkisiyle düne pozitif başlangıç yapan Wall Street endekslerinde kazanımlar korunamazken, volatil eğilim devam etti. Çin de Kasım ayında %5,9 olarak beklenen sanayi üretimi verisi %5,4, %8,8 olarak beklenen perakende satışlar ise %8,1 yıllık artışla beklentilerin altında kaldı. Dünyanın ikinci büyük ekonomisine ilişkin son veriler ileride küresel ticaret savaşları etkisiyle daha fazla baskı altında kalabilir endişesiyle Asya borsalarının baskı altında kaldığı görülüyor. VIX Wall Street endekslerinde volatil görünüm devam ediyor 10Y Vadeli Tahvil Günün ajandasında lokal tarafta Fitch in Türkiye kredi notu değerlendirmesi izlenecekler arasında yer almakta. ABD de ise perakende satış ve sanayi üretimi verileri takip edilecek. ECB dün gerçekleşen toplantısında 2.6 trilyon luk tahvil alım programını beklentiler paralelinde sona erdirdi. FED toplantısının ise 19 Aralık tarihinde gerçekleşeceğini hatırlatalım. VİOP'ta işlem gören sözleşmelere bugün itibariyle ASELS, BIMAS, DOHOL, ENJSA, KOZAA, KOZAL, SODA, SOKM, TAVHL, TKFEN paylarına, XBANK ile XUSIN pay endekslerine ve GBPUSD döviz kuruna dayalı vadeli işlem sözleşmeleri eklenecek. Veri Akışı tablosu için tıklayınız
Döviz ve Emtia Piyasaları Çin de sanayi üretimi Kasım ayında %5.4, perakande satışlar ise %8.1 yıllık artışla beklentilerin altında kaldı. Risk iştahı hızla düştü, ABD vadelileri ve Asya borsaları negatif, Yuan 6.89 civarında, değer kaybediyor. Gelecek hafta gerçekleştirilecek Fed toplantısı gittikçe önem kazanmış durumda. TCMB, piyasanın beklentisi doğrultusunda politika faiz oranını değiştirmeyerek %24.0 seviyesinde tuttu. PPK metninde verilen mesajlarda da önemli bir değişim gözlenmiyor. Olumlu Kasım enflasyonu ardından oluşan faiz indirimi endişelerinin aksine, TCMB bir miktar iyileşme olmakla birlikte fiyat istikrarına dair risklerin sürdüğüne işaret etti. Bu riskler nedeniyle enflasyonda belirgin bir iyileşme sağlanana kadar sıkı parasal duruşun korunmasına karar verdi. USDTRY paritesi 5.35 etrafında dengeleniyor. Oynaklık düşük, momentum yüksek, piyasa kendine yeni alıcı bulabiliyor, görünüm yatay-hafif yukarı. Cumhurbaşkanı Erdoğan ın "Fırat ın doğusuna operasyonu birkaç gün içinde başlatıyoruz" açıklamasının ardından gözler operasyonun kapsam ve süresinde. TL çiftleri bu açıdan hassas kalmaya devam edebilir. İngiltere Başbakanı May Muhafazakar Parti liderliği için yapılan güven oylamasından galip çıkmayı başardı. Pound alıcıları uzun satış baskısı sonrası, politik belirsizliğin görece azalmasıyla rahat bir nefes aldı. GBPUSD paritesi 1.26 üzerinde, ancak piyasa görünümü olumsuz ve kırılgan, alış tarafında değiliz. Avrupa Merkez Bankası 2019 için enflasyon tahminini %1.7 den %1.6 ya çekti, Draghi ise orta vadede enflasyonun azalacağını açıkladı. Toplantı genel olarak güvercin olarak fiyatlandı. EURUSD paritesi 1.1360 civarında, dengeli, yukarı ataklar 1.15 e kadar satılabilir. Döviz Piyasaları Son Değer Günlük Değ. YBB USDTRY 5,3643 0,52% 41,52% EURTRY 6,0952 0,30% 33,97% SEPET KUR 5,7298 0,40% 37,38% CHFTRY 5,3976 0,32% 38,65% GBPTRY 6,7785 0,09% 32,41% EURUSD 1,1356-0,07% -5,36% GBPUSD 1,2628-0,29% -6,47% USDJPY 113,49-0,10% 0,73% Emtia Piyasaları Son Değer Günlük Değ. YBB Altın ($/ons) 1.240,65-0,19% -4,76% Altın (TL/gr) 213,99 0,33% 34,73% Gümüş ($/ons) 14,68-0,66% -13,40% Brent Petrol ($/Varil) 60,99-1,08% -8,27% İtalya, %2.4 olan bütçe açığını %2.04 olarak yenileyerek AB Komisyonuna sundu. İlk taslak reddedilmişti, komisyon kararını birkaç gün içinde verebilir, gelişme Euro için olumlu. EURUSD paritesinde 1.13 ana destek olarak kalmaya devam ediyor, yukarıda ise 1.1530 var. Yukarı yönlü atakları satmak için kullanmaya devam ediyoruz. Fed e bağlı olarak oynaklığın yüksek seyretmesi beklenebilir.
Hisse Senedi Piyasaları Global hisse piyasalarında haftanın son işlem günü büyüme kaygılarına ilişkin fiyatlamalar öne çıkmış durumda. ABD de büyümeye ilişkin çıkan raporlar ve Çin de açıklanan son veriler bu yöndeki fiyatlamaların haftanın son işlem gününde tabanını oluşturuyor. BİST-100 endeksinde Eylül ayından bu yana öngördüğümüz genel görüşümüzde (88,000-102,000) değişiklik bulunmuyor. Ancak önceki gün itibariyle ön plana çıkan jeopolitik risk faktörü bu aşamada kısa vade adına takip ettiğimiz küresel volatilite kaynaklı risklerle birlikte BİST volatilitenin gündemde kalmasına neden olabilir. Bu açıdan öngördüğümüz destek bölgesini aşağı yönlü revize etme adına gözden geçiriyoruz. Kısa vadeli görünümde 91,000-91,500 destek bölgesinde, aşırı satım bölgeye yaklaşılması nedeniyle tepki alımlarının öne çıkabileceğini ve bu seviyelerde taktik amaçlı pozisyonlar açılabileceğini belirtmiştik. Yeni günde açılış itibariyle 90,800-91,500 aralığında açılış bekliyoruz. Aşırılaşma yönündeki görünümde değişiklik bulunmasa da, tepki alımlarının devamı konusunda BİST-100 endeksinde 91,500 bölgesi üzerinde kalınması gerektiğini düşünüyoruz. BİST Kapanış Haf. Yuk. Haf. Düşük YBB BIST 100 91.387 93.807 89.957-20,76% BIST 30 114.196 117.115 112.390-19,64% BIST Bankacılık 112.458 117.947 111.068-34,38% BIST Sınai 108.382 111.370 106.193-16,25% Dünya Piyasaları Son Değer Günlük Değ. YBB ABD (DJI) 24.597 0,29% -0,49% Almanya (DAX) 10.925-0,04% -15,43% Japonya (N225) 21.372-2,04% -5,88% MSCI Gelişmiş Piyasalar 986 0,68% -14,57% Çin (SZCOMP) 2.611-0,86% -20,80% Rusya (IRTS) 1.129 0,32% -2,17% Brezilya (BVSP) 87.838 0,99% 14,97% VİOP Endeks-30 (Aralık) kontrat açısından ise 115,400-114,200 destekler, 116,100-116,700 dirençler olarak izlenebilir.
20.03.2018 20.03.2018 13.12.2018 13.12.2018 13.12.2018 13.12.2018 2018 13.12.2018 PİYASALARA BAKIŞ - YATIRIM DANIŞMANLIĞI Borsa İstanbul BİST - Tüm Aracı Kurum Alış/Satış Verileri CITI MENKUL 74.676.643 OYAK YATIRIM -41.604.404 YATIRIM FINANSMAN 56.407.248 IS YATIRIM -41.370.948 YAPI KREDI YAT. 50.641.344 GEDIK YATIRIM -28.998.183 YATIRIM FINANSMAN 4.161.151.269 DEUTSCHE SEC -3.754.819.335 IS YATIRIM 2.005.189.647 MEKSA YATIRIM -2.372.311.445 GARANTI YAT. 1.849.189.475 QNB FINANS YAT. -2.351.112.630 CREDIT SUISSE MENKUL 1.823.184.969 A1 CAPITAL MENKUL DEGER-1.851.379.280 AK YATIRIM 1.558.242.470 GEDIK YATIRIM -1.313.814.260 VİOP Endeks30 Aralık CREDIT SUISSE M 6393 GARANTI YAT. -4006 MERRILL LYNCH B 5286 GEDIK YATIRIM -3237 A1 CAPITAL MENK 3926 BGC PARTNERS ME -2672 IS YATIRIM 3529 TACIRLER YATIRI -2292 ATA YATIRIM 2226 HSBC YATIRIM -2182 Diğer 6817 Diğer -13788 TEB YATIRIM 128027 IS YATIRIM -60431 MERRILL LYNCH B 94155 CREDIT SUISSE M -46146 AK YATIRIM 5876 CITI MENKUL -37922 GLOBAL MENKUL 2514 SEKER YATIRIM -32010 OYAK YATIRIM 1687 HSBC YATIRIM -16971 Diğer 6396 Diğer -45175 Dolar/TL Aralık GARANTI YAT. 10379 YAPI KREDI YAT. -12139 DENIZ YATIRIM 8101 IS YATIRIM -3794 QNB FINANS YAT. 3035 AK YATIRIM -1830 A1 CAPITAL MENK 907 DENIZBANK A.S. -999 MEKSA YATIRIM 772 HALK YATIRIM -680 Diğer 974 Diğer -4726 DENIZBANK A.S. 136295 T. C. MERKEZ BA -640019 IS YATIRIM 117745 YAPI KREDI YAT. -28106 GARANTI BANKASI 88105 HALK YATIRIM -4870 GARANTI YAT. 55069 HSBC YATIRIM -3232 YAPI VE KREDI B 50194 GCM MENKUL KIYM -495 Diğer 230052 Diğer -738 BİST-100 (TL, Günlük) GünlükTeknik Analiz Bazlı Beğendiklerimiz Ort.Günlük Hacim Ort.Günlük Adet Hisse Destek 2 Destek 1 Son Fiyat Direnç 1 Direnç 2 3 Ay (MnTL) 3 Ay (MnTL) ARCLK 15,34 15,50 15,65 15,80 15,96 57,0 3,9 SAHOL 7,25 7,33 7,41 7,49 7,57 83,4 11,1 SASA 8,07 8,27 8,45 8,63 8,84 90,6 9,4 TTKOM 3,74 3,81 3,87 3,93 4,00 283,3 77,0 VAKBN 3,72 3,80 3,87 3,94 4,02 220,3 59,9 Günlük Teknik Analiz Bazlı Beğenmediklerimiz Ort.Günlük Hacim Ort.Günlük Adet Hisse Destek 2 Destek 1 Son Fiyat Direnç 1 Direnç 2 3 Ay (MnTL) 3 Ay (MnTL) BIMAS 85,13 86,99 88,65 90,31 92,18 92,6 1,1
YASAL UYARI: Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Veri ve grafikler güvenirliliğine inandığımız sağlam kaynaklardan derlenmiş olup, yapılan yorumlar sadece GARANTİ YATIRIM MENKUL KIYMETLER A.Ş. nin görüşünü yansıtmaktadır. Bu bilgiler ışığında yapılan ve yapılacak olan ileriye dönük yatırımların sonuçlarından Şirketimiz hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. Ayrıca, Garanti Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş.'nin yazılı izni olmadıkça içeriği kısmen ya da tamamen üçüncü kişilerce hiç bir şekil ve ortamda yayınlanamaz, iktisap edilemez, alıntı yapılamaz, kullanılamaz. İleti, gönderilen kişiye özel ve münhasırdır. İlave olarak, bu raporun gönderildiği ve yukarıdaki açıklamalarımız doğrultusunda kullanıldığı ülkelerdeki yasal düzenlemelerden kaynaklı tüm talep ve dava haklarımız saklıdır. 5