SON RAKAMINA GÖRE 2 = FED

Transkript

1 4 : p ICBC Yatırım Araştırma İç Piyasalar Kapanış Değişim % BIST ,19 BIST ,22 DVZSP 3,7849 0,29 EUR/USD 1,0630-0,32 ALTIN 1,285-0,15 PETROL (BRENT) 55,69 0, Piyasa Verileri USD/TL TSİ 17:55 3,6650 3,6684 EUR/USD 1,0615 Tahvil ( ) %11,22 %11,31 BRENT 55,61 Dış Piyasalar Kapanış Değişim % DJIA ,67 S&P ,55 NASDAQ ,53 DAX ,38 FTSE ,29 NIKKEI ,68 SHCOMP ,07 Vadeli Piyasalar Değişim % FDOW -0,03 FSPX 0,00 US 10-Y 2,2338 Bizi takip etmek için Bakış Açısı SON RAKAMINA GÖRE 2 = FED %0.1 sonrası %0.0 beklenen ABD Mart Tüfe verisi açıklanacak. %0.6 sonrası %0.1, yıllık %2.5 den %2.7 e yükselmesi beklenen ABD Şubat Tüfe 0.1% ve %2.7 oldu Mart tan beri en çok artıştı. Hatırlarsak %1.9 dan %2.1 e yükselmesi beklenen PCE y/y fiyat endeksi 2.1% oldu den beri ilk kez Fed in hedefinde. %0.3 sonrası 0.0% beklenen ABD Üfe Mart verisi -0,1% 2016 Ağustos tan beri ilk kez azalış gösterdi. Y/y %2,3 oldu. Enerji fiyatları %2,9 düştü. Şubat y/y 2.2% 2012 Mart tan beri en büyük artıştı. Yüksek benzin fiyatları öncülüğünde 0.3% beklenen Ocak Üfe %0.6 y/y % Eylül den beri en çok artışı göstermişti. %49, Kasım 2015 Kasım 26.Dönem Milletvekili Genel Seçimi sonrası kesin olmayan sonuçlara göre 1. AKP % CHP %25,4 3. MHP %11,9 4. HDP %10,7 oy oranı almış gözüküyordu. AKP milletvekili sayısı 258 den 316 a yükseldi USD/TRL -3.44% ile gördü (200 günlük ort ) Haziran sonuçlarını hatırlayacak olursak: 1. AKP %40,7 (258) 2.CHP %25,1 (131) 3. MHP %16,5 (79) 4. HDP %13,0 (80) Haziran genel seçimlerinde iktidar partisi %50 e yakın oy almıştı (327). Cumhuriyet Halk Partisi %26, Milliyetçi Hareket Partisi %13 oy almıştı Mart yerel seçimlerinde ise Ak Parti Türkiye genelinde %43,40 oy oranı alırken, Cumhuriyet Halk Partisi %25.62, Milliyetçi Hareket Partisi %17,62 oy almıştı. Veri Gündemi ABD Perakende Satışlar 0,3% Sonrası %0,0 ABD piyasaları kapalı TR Mart Tarım Üfe önc yy 9,26% ABD Mart Tüfe bek 0.0% önc 0.3% ABD Mart perakende satışlar bek 0.0% önc 0.1%; ABD Şubat İşletme Stokları bek 0.3% Cumhurbaşkanı Erdoğan: OHAL süresi dolarsa yine uzatılır ABD Afganistan'ın doğusunda "bütün bombaların anası" olarak bilinen GBU-43 bombasını kullandı.

2 Küresel Piyasalar %0.0 beklenen ABD Mart perakende satışlar verisi açıklanacak. %0.4 sonrası %0.1 beklenen Şubat perakende satışlar %0.1. Önümüzdeki hafta Salı ABD Mart ayı ABD Konut başlangıçları açıklanacak M beklenen ABD Şubat konut başlangıçları 1.288M ile *4 ayın yükseği, tek aile konut satışları 872,000 ile 2007 Ekim den beri en hızlı gidişi gösterdi M bek ABD Ocak konut başlangıçları -2.6% M olmuştu M beklenen ABD Aralık konut başlangıçları %11.3 artışla M olmuştu M den M e gerilemesi beklenen ABD Kasım konut başlangıçları -18.7% azalışla M olurken, tek aile konut satışları %4.1 azalışla 863,000 den 828,000 e gerilemişti.30 yıllık mortgage faiz oranları %4,16 ile 2014 Ekim den beri en yüksek seviyeyi görmüştü. Çarşamba ABD Beige Book raporu açıklanacak. Önceki raporda ABD ekonomisi Ocak başından Şubat ortasına kadar geçen sürede yavaş ancak istikrarlı büyümesini devam ettirdi. Şirketler Trump yönetiminin mali politikalarına yönelik belirsizlik nedeniyle daha az iyimser bir görünüm ortaya koydular. İyimserliklerinin azalmasında işçi bulmakta yaşanan zorluklar da etkili oldu. Bazı bölgelerde giderek genişleyen bir işgücü eksikliğine dikkat çekildi. Önceki rapor öncesi FOMC tutanaklarında, yetkililer, Trump yönetiminin ekonomiye etkisi konusunda kayda değer belirsizliğe dikkat çekti. 23.5% Le Pen, 22.5% Macron (Bloomberg) 234 binden (234 bin 5 haftanın düşüğü, 258 bin 7 haftamın yükseği) 243 bine yükselmesi beklenen ABD haftalık işsizlik başvuruları 234 bin, 4 haftalık ortalama 250,250 den 247,250 oldu. %4,7 ile aynı kalması beklenen işsizlik oranı %4,5 ile 2007 Mayıs tan beri en düşük seviyede gerçekleşirken, JOLTS Açık İş Sayısı Şubat'ta bir önceki aya göre artarak 5.63 milyondan milyona yükselmişti (bek 5,65 M). Şirket Haberleri ICBCT Rüçhan Hakkı Kullanım Oranı (%) 104,76190 Rüçhan Hakkı Kullanımı Başlangıç Tarihi Rüçhan Hakkı Kullanımı Bitiş Tarihi Geçici Kaydi Pay 03/04/ /06/2017 DÖNEMİ DEĞİŞİKLİKLERİ BIST 30 ENDEKS ALINAN PAY ASELSAN Konsolide olmayan bilançoları 2 Mayıs, konsolide bilançoları 10 Mayıs tarihine kadar 15 Nisan BJK Divan Kurulu Olağanüstü Toplantısı PETKM Brüt(TL) 0, , SASA Brüt(TL) 0, ASUZU IHMAD AKSGY BRYAT DERIM IHYAY IHGZT IHEVA OGK ASUZU GK Bedelsiz Sermaye Artırımına İlişkin Esas Sözleşme Tadil Başvurusu Sermaye Piyasası Kurulu'nca onaylanmıştı Bedelsiz (%) 230,45228 AKBNK Çeyrek Finansal Sonuçları Açıklaması GARAN 3A 2017 Finansal Sonuçlara İlişkin Sunum TCELL 1. Çeyrek 2017 Finansal Sonuç Açıklaması ve Telekonferans 26 Nisan 2017 TKFEN 1.Ç 28 Nisan 16:30 Telekonferans 27 Nisan AIR BERLIN'in IZAIR'de sahip olduğu hisseler ve bunlara bağlı olan hak ve imtiyazların PEGASUS'UN YOLCU SAYISI MAYIS AYINDA tamamının ESAS HOLDİNG'in kontrol ettiği PEGASUS tarafından devralınması GEÇEN YILA GÖRE % 6.8 ARTARAK 2.08 MİLYON OLDU ULUUN İhaleyi Açan Taraf Birleşmiş Milletler (UNRWA) İhale Bedeli ,24 USD EKGYO Fatih İlçesi, Yedikule Mahallesinde yapımı planlanan "İstanbul Fatih Yedikule Arsa Satışı Karşılığı Gelir Paylaşımı İşi" kapsamında, 2384 Ada 7 Parselde yer alan 1 adet ticari üniteye ilave olarak 4 adet ticari ünitenin bulunduğu T1 bloğa ait Yapı Ruhsatı alınmıştır. ULKER Bank of America Merrill Lynch liderliğinde 14 uluslararası banka arasında; 3 yıl vadeli, 6 ayda bir faiz ödemeli, toplamı USD olmak üzere USD ve ,73 Euro tutarında sendikasyon kredi sözleşmesi imzalanmıştır. SNGYO Beykoz İlçesi, Anadoluhisarı Mahallesi, 37 Ada 76 Sayılı parselde bulunan ,52 m2 yüzölçümlü arazi satın alınmıştır. Arazinin ,77 m2' si için toplam ,83 TL ödenmiştir. GSRAY yönetim kurulu başkanı Dursun Özbek, Mircea Lucescu'yla birebir görüşecek- Hürriyet ECILC Nakit Kar Payı - Brüt(TL) 0, Ekonomi Haberleri Rusya ile kritik görüşme haftaya yapılacak.ekonomi BakanıZeybekçi ve Başbakan Yardımcısı Mehmet Şimşek 18 Nisan'da Rusya Başbakan Yardımcısı Arkadiy Dvorkoviç'le görüşme. Rusya'nın tarım ürünlerine uyguladığı kısıtlama ile ilgili de görüşme. Fransız Seçimlerinde "4'lü Yarış" ve Belirsizlik Korkusu. Fransa'da 23 Nisan ve 7 Mayıs tarihlerinde iki turlu olarak yapılacak cumhurbaşkanlığı seçimlerine 2 haftadan az bir süre kalmasına rağmen, yarışın halen 4 adayla sürmesi ülkede endişeleri artırdı. Üstelik aşırı sağ aday Marine Le Pen ile radikal sol aday Jean-Luc Melenchon'un ikinci tura kalma ihtimali, AB ve ekonomi çevrelerinde paniğe yol açtı.radikal aday Melenchon'un son bir haftadır yükselmeye devam etmesi, Fransa'nın borçlanma maliyetinin artmasına ve bu alanda Almanya ile arasının açılmasına neden oldu (VOA). Rusya domates başta olmak üzere bazı yaş meyve ve sebze ürünlerinde ambargoyu sürdürürken, tohumculuk bu süreçten en az etkilenen sektör oldu. Mevcut tohum üretim kapasitesi kendi ihtiyacını karşılamada yetersiz kalınca, Rusya tohumu istisna ürün ilan etti. Dışişleri Bakanı Çavuşoğlu, "16 Nisan'dan sonra AB'ye son önerimizi sunacağız. AB ile vize sorununu çözmek istiyoruz. Maliye Bakanı Ağbal, "16 Nisan'dan sonra çok hızlı bir şekilde 'Üretim Reform Paketi' olarak adlandırdığımız önemli bir yasal düzenlemeyi Meclise getireceğiz. Önümüzdeki hafta Başbakan Yardımcısı Mehmet Şimşek in başkanlığında bir heyet Moskova ya gidecek. Haftalık yabancı işlemleri (3-7 Nisan 2017): Yabancılar hissede +116 mn $ ve DİBS'de +487 mn $ alıcı oldular. Dava Ertelenebilir Sarraf'ın suçlu olup olmadığına ilişkin karar duruşmalarının ağustos ayında başlaması bekleniyordu ancak Atilla'nın da davaya dahil edilmesi nedeniyle bu tarihin ertelenebileceği belirtiliyor. ABD Hava Kuvvetlerinin, Afghanistan ın Nangahar şehrinde bir DEAŞ-Horosan kompleksine "nükleer olmayan en büyük bomba" olarak bilinen GBU-43 bombası ile hava saldırısı düzenlediği bildirildi. Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan, Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin ile telefonda görüştü. Kimyasal Silahların Yasaklanması Örgütü tarafından soruşturulmasını destekledikleri belirtti. Görüşmede iki ülke arasındaki ilişkileri normalleştirme çabalarının hızlandırılması gerektiğine Milli Savunma Fikri Işık, "Türkiye'nin acilen hava savunma sistemine ihtiyacı var. (S-400'lerle ilgili süreç) Son karar aşamasındayız.

3 Teknik Bakış BIST-100 günü %1,19 azalış ile 89,871 ( ,138) puan ile tamamladı. İşlem hacmi 3,7 mlr TL. 91,805 direncine yönelen endekste 91,832 sonrası satışlar görülmüştü. 93,116 93,398 sonraki dirençler 08 Eylül , Eylül 2010 Referandum Sonrası 65,000 ler... Olası Yeni zirve % , % ,374 USD$ 24,858 25,148 25,296 /TRY 91,057 92,120 92,662 Bugün için kısa vadeli ortalamalar 89,565 89,142 ; SA 89,509 89,424 *89,213 BIST100 Olumlu Senaryo Yeni zirve 97,131 Olumsuz Senaryo 85,400-83,546 Muhtemel Marj >+-2,5% Bilgi Notu Hisse Kapanış Destek Direnç Not TMSN 7,21 7,16 7,33 7,36 7,44 7,48 7, günlük ortalama 7,54 ULKER 18, ,41-18,51

4 Sgmk & Faiz 1 Hafta Vadeli Repo Faiz Oranı TCMB Ortalama Fonlama 5 Gün Yılı 10,72 den kapatan, %12,26 gören 11 Temmuz 2018 li vadeli tahvil %11,7 sonrası %11,26-11,22 bandında hareket etti. Satış baskısının devamında günlük ortalamalar %10,73-10,44. Enflasyonun, 2017 yılı sonunda yüzde 8,0, 2018 yılı sonunda yüzde 6 gerçekleşeceği tahmin edilmektedir (TCMB). Yıllık enflasyon tüketici fiyatlarında yüzde 11,29, yurt içi üretici fiyatlarında yüzde 16,09 olarak gerçekleşti. Geçen sene Nisan Aylık Tüfe rakamı %0,78 olmuştu. TCMB Ağırlıklı Ortalama Fonlama Maliyeti , , , , , , , , , , , ,48 TCMB 2017 PPK : 26 Nisan; 15 Haziran; 27 Temmuz Enflasyon Raporu 28 Nisan 2017 Merkez Bankası borç verme faiz oranı yüzde 11 den yüzde 11,75 e yükseltilmiştir. Zeybekci, 'Enflasyonda en yüksek zirveleri şu anda görüyoruz., Mayıstan itibaren bu trendin aşağıya doğru dönmeye başladığını göreceğiz' Vadeli İşlemler İÇ BORÇLANMA STRATEJİSİ FXU030-1 vadeli kapanış 110,550-1,21% 112, ,250 bandına yönelen endekste Salı 112,975 sonrası satışlar görüldü. Çarş 112,575, dün 112,200 geçilemedi. 22 günlük ortalama 109,930 larda referans alınabilir. 264 GSA 109,900 LER.. TEPKİDE 111, ,500 SATIŞLAR GÖRÜLEBİLİR. 115, ,900 sonraki dirençler Aylık Bazda Dirençler 114, ,900 Hafta genelinde olası 107,900 altında satış baskısında 107, ,050 haftalık bazda sonraki destekler, Mayıs ayında toplam 4,5 milyar TL lik iç borç servisine karşılık toplam 5,2 milyar TL lik iç borçlanma yapılması programlanmaktadır. Haziran ayında toplam 10,9 milyar TL lik iç borç servisine karşılık toplam 11,9 milyar TL lik iç borçlanma yapılması programlanmaktadır. İç Borç Ödemeleri (1) Alıcılara Göre Dağılım (Milyon ) Piyasa Kamu (2) Toplam Ödeme 2017 Yılı Nisan Ayı TOPLAM Yılı Mayıs Ayı TOPLAM Yılı Haziran Ayı TOPLAM (1) İhraç aşamasındaki alıcı dağılımı baz alınarak yapılacak ödemeleri göstermektedir. (2) Kamu kurumlarına rekabetçi olmayan teklif (ROT) ve doğrudan satış yoluyla yapılan ihraçlara ilişkin ödemeleri içermektedir.

5 +90 (212) Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı 1570 Tülin Tekin Araştırma Müdür Yardımcısı 1571 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Facebook : ICBCYatirim Twitter : icbcyatirim Instagram. icbcyatirim Linkedin : ICBC Yatırım UYARI Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.