GÜNLÜK BÜLTEN

Transkript

1 mala PANL GÜNLÜK BÜLTEN İç Piyasalar Kapanış Değişim % IMKB ,336 1,72 IMKB-30 75,950 1,91 USD/TL 1,7970-0,06 EUR/USD 1,3178 0,75 ALTIN 1,658 0,11 PETROL (BRENT) 124,54 1, Piyasa Verileri USD/TL Dün 1,7980 1,7924 EUR/USD 1,3094 1,3171 Tahvil ( ) %9,32 BRENT 123,23 126,00 Dış Piyasalar Kapanış Değişim % Bovespa 67, XETRA DAX 7, Dow Jones 13, FTSE 5, Nikkei 10, S&P 500 1, Vadeli Piyasalar Değişim % FDOW 0,23 FSPX 0,18 FDAX 0,20 Bakış Açısı TEK HANE VE SIFIR BÜYÜME Merkez Bankası Başkanı Erdem Başçı Adana Sanayi Odasında yaptığı sunumda, enflasyon hedefinin yüzde 5,00 olduğunu yineledi. Hatırlayacak olursak 2012 yılının son çeyreğinde baz etkisinin de katkısıyla enflasyondaki düşüşün hızlanması beklenmekteydi. Başkan ayrıca aşağıdaki noktalara değindi. 1.OVP'deki büyüme tahmini bu yıl için yüzde 4,0. Hatırlatma yapmak gerekirse IMF, Türkiye ekonomisi için 2012 yılı büyüme tahminini yüzde 0,4 den yüzde 2,3'e çıkarmıştı. 2.Petrolde 10 dolarlık artış cari açığı 4,5 milyar dolar artırıyor. Ocak ayında cari açık 5,4 milyar dolar olan beklentinin üzerinde 5,9 milyar dolar olarak gerçekleşmişti. 3.Kredilerin yıllık artışı yüzde 20'lere yaklaşmıştır. Yakında yüzde 20'lerin altına inmesini bekliyoruz. 4.Bankaların yurtdışından borçlanma sıkıntısı olmadı. 5.Enflasyonda Nisan ayında hissedilir bir düşüş olacak, Mayıs ayında tek haneleri göreceğiz. Hatırlayacak olursak yüzde 0,56 olarak gerçekleşmesi beklenen Şubat ayında TÜFE beklenti dahilinde gerçekleşirken, yıllık bazda TÜFE rakamı ise yüzde 10,61 den yüzde 10,43'e gerilemiş, yıllık bazda ÜFE ise sekiz ay sonra (2011 Haziran 10,19) yüzde 9,15 ile tek haneye inmişti. Geçen sene Mayıs rakamı TÜFE de %2,42 olarak gerçekleşmişti. 6.İlk çeyrek büyüme sıfır, ikinci çeyrekte ise bir miktar toparlanacak. 7.Zorunlu karşılık düzenlemelerine ilişkin ince ayar düzenlemeleri sözkonusu olabilir. 5.HAFTADA KREDİLER BDDK Başkanı Bilgin,2012 sonunda kredilerde yüzde artış olacağını tahmin ediyoruz açıklamasında bulundu. Hatırlatma yapmak gerekirse Bankacılık sisteminde toplam krediler 2 Mart haftasında 690,6 milyar TL ye yükselerek, dört hafta üst üste artış göstermiş, Babacan da yaptığı açıklamada kredilerde bu yılın ortalamasını yüzde 15 civarında beklediklerini açıklamıştı. Başçı kredilerde aşağı yönlü risk görürlerse ek tedbir alacaklarını belirtti. İHALE TAKVİMİ Bugün Fransa da 91 günlük 4 milyar avro, 168 günlük 1,8 milyar avro, 350 günlük 1,6 milyar avro hazine bonosu ihaleleri yapacak. Borçlanma hedefi 7,4 milyar avro seviyesindedir. İNŞAAT A DEVAM Bugün Euro bölgesi Ocak ayı inşaat üretimi ve cari açık verileri açıklanacak. Aralık ayında inşaat üretiminde 0,3% artış, yılık bazda ise 7,8% artış gerçekleşmişti. Cari açık ise Aralık ayında 2 milyar avro, yıllık bazda ise 16,3 milyar avro olarak gerçekleşmişti. ARTAN MALİYET Mart ayında 76,0 seviyesine yükselmesi beklenen ABD Michigan Üniversitesi tüketici güveni artan petrol maliyetlerinin ekonomik görünüm üzerinde tartışılmaya başlamasıyla 74,3 oldu. Benzin, petrol fiyatları yılbaşından beri %17 yukarıda. Gündem ABD Konut Başlangıçları Euro Bölgesi Ocak ayı cari işlemler dengesi açıklanacak Euro Bölgesi'nde Ocak ayı inşaat üretimi açıklanacak ABD Mart Konut piyasası endeksi önceki 29 beklenti 30 önceki 29 Arap Birliği zirvesi Bağdat'ta yapılacak

2 Küresel Piyasalar 1.IMF'nin son tahminlerine göre, Yunanistan'ın GSYH sının bu yıl 4,5-5% aralığında daralması, 2013'te de toparlanmaya başlaması bekleniyor. 2.Şubat ayında yüzde 0,4 artması beklenen TÜFE beklenti dahilinde (10 aydaki en çok artış), çekirdek enflasyon ise yüzde 0,2 olan beklentinin altında yüzde 0,1 artış gösterdi. 3.Mart ayında 76,0 seviyesine yükselmesi beklenen ABD Michigan Üniversitesi tüketici güveni artan petrol maliyetlerinin ekonomik görünüm üzerinde tartışılmaya başlamasıyla 74,3 oldu. Benzin, petrol fiyatları yılbaşından beri %17 yukarıda. 4.Dow endeksi petrol fiyatlarındaki artış ve tüketici fiyatlarının enflasyon endişelerini ateşlemesi ile 7 günlük artışını kesti. 5.İtalyan otomobil üreticisi Fiat, devam eden ulaşım grevi nedeniyle ülkedeki beş fabrikasını kapattı. 6.Konut fiyatlarının bir yıldaki en kötü performansı göstermesi sonrası Çin de hisse senetleri değer kaybederken, benzin talebinin artması ile petrol fiyatları yükseldi. 7.Gelişmekte olan borsaların performansında %5,2 ile Türkiye gelirken, Rusya borsası %4,00 kazandı. 8.Apple ın temettü verebileceği beklentisi ile vadeli endeksler yukarıda. Şirket Haberleri Ülker Bisküvi Olağanüstü Genel Kurul toplantısı yapılacak THY ile Hava-iş arasında süren toplu sözleşme görüşmelerinin 7.oturumu Acıbadem aylık dönemde -34,8 milyon TL zararda olan şirket son çeyrekte 27,5 milyon TL net kar açıkladı. Faaliyet karı 125 milyon TL olarak gerçekleşti.142 milyon TL finansal gider yazıldı. Hatırlatma yapmak gerekirse şubat ayında şirket çağrı amacıyla başvuruda bulunmuştu (13.67 ABD Doları TL). Dokuz aylık dönemde 735 milyon TL olan satış rakamı 1 milyar TL'ye ulaştı. Son çeyrekte Brüt Kar %68, Faaliyet Karı %125, VAFÖK %70 arttı. Brüt marj önceki çeyreğe göre %8, Faaliyet marjı %9.5, VAFÖK marjı %8.8 arttı. TLmn 2011/ /12 değ. 4Ç11 3Ç11 4Ç10 değ. (ç.) değ. (y.) Net satışlar ,0% ,2% 36,1% Brüt kar ,3% ,5% 81,7% Faaliyet karı ,0% ,9% 276,1% VAFÖK ,2% ,2% 120,5% Net kar a.d a.d -216,2% Net borç ,4% ,4% 14,4% Brüt marj 21,4% 19,4% 2,0% 24,0% 16,2% 18,0% 7,8% 6,0% Faaliyet marjı 13,9% 8,8% 5,1% 19,1% 9,6% 6,9% 9,5% 12,2% VAFÖK marjı 21,6% 18,7% 2,9% 26,4% 17,5% 16,3% 8,8% 10,1% Alkim Kimya GM Erkan, yaptıkları yatırımlara rağmen karlılıktaki istikrarlı büyümenin sürdüğüne dikkat çekerken, yeni devreye giren fabrika ile önümüzdeki yıllarda karlılıkta ve ciro rakamlarında yüzde 30 oranında bir artış hedeflediklerini söyledi. Sabancı Holding Teknosa İç ve Dış Ticaret A.Ş. sermayesinde sahip olduğu adet hissesinin kısmen veya tamamen, halka arz kapsamında ek satış hakkı çerçevesinde satılmasına karar verilmiştir. Ekonomi Haberleri Beyaz Filo Genel Müdürü Gürkan Gençler ve Galata Menkul Değerler Genel Müdürü Hakan Demirbilek, halka arza ilişkin basın toplantısı düzenleyecekler. Mira Menkul Değerler A.Ş.'nin unvanı Renaissance Capital Menkul Değerler A.Ş. olarak değişmiş olup, üye kodunda herhangi bir değişiklik olmamıştır. Türkiye Şişe ve Cam Fabrikaları A.Ş. nin, Paşabahçe Cam Sanayii ve Ticaret A.Ş. nin aktifinde bulunan bazı varlıkları Kurulumuz düzenlemeleri ve ilgili mevzuat uyarınca kısmi bölünme suretiyle devralması işlemi neticesinde Şişecam ın sermayesinin artırılan kısmına karşılık gelen paylar Kurul kaydına alınmıştır. Bu yıl Türkiye ye 35 milyon turist gelir. Türkiye Seyahat Acentaları Birliği Başkanı Başaran Ulusoy, turizm sektöründe bu yıl yüzde arası büyüme beklerken, turist sayısının da 35 milyonu bulacağını söyledi. 2-B de çoğunluk turizm arazisi çıktı Antalya başı çekti. Komisyonda bazı rötuşlarla kabul edilen 2-B arazilerinin Türkiye de toplam büyüklüğü 410 bin hektara ulaşırken, Antalya 41 bin hektarla başı çekiyor. İstanbul da en fazla 2-B arazisinin olduğu ilçeler ise Beykoz, Şişli, Sarıyer, Sultanbeyli ve Çekmeköy olarak sıralandı. Borusan ABD de çelik tesisi kuracak. Borusan, ABD, Rusya ve Ortadoğu'yu yakın takibe aldı. CEO Agah Uğur, öncelikli hedeflerinin ABD'de çelik tesisi kurmak olduğunu söyledi. Pınar Süt 2011 lider kapadı. Pınar Süt, 2011 yılında satış ve üretimini artırırken sektördeki liderliğini korudu. Şirket yetkilileri, "Pınar Süt 2011 de hanelerin yüzde 50,5 ine ulaştı" dedi. Özel hastanelere ödenen katkı payı artırıldı. Buna göre, özel hastanelerin yüzde 70'e kadar alabildikleri ilave ücret oranı yüzde 90'a çıkartıldı.

3 Teknik Bakış Endeks günü %1,72 artış ve (+1057) puan ile tamamladı. İşlem hacmi milyon TL oldu. İMKB-30 da Vakbn %6.48, Ykbnk %4.62, Akbnk %4.24 ile en çok değer kazanan hisseler oldu. 1.seans kuvvetli direnç bandına yönelen endeks, 2.seans direncine yöneldi. Aylık bazda üzerinde kalıcılık yükselişin devamı için referans alınabilir. Dolar bazında TL bazında dir. Haftalık bazda önemli destek olarak izlenebilir. Destek Direnç İMKB Bilgi Notu Hisse Kapanış Destek Direnç Not PETKM EREGL ISFIN

4 SGMK & DÖVİZ Gösterge Tahvil TCMB Cuma günü 6 milyar TL lik haftalık, 5 milyar TL lik aylık repo ihalesi açtı. Haftanın son işlem gününde %9,40 bileşik seviyesine kadar yükselen gösterge tahvil, TCMB Başkanı Erdem Başçı nın Adana Sanayi Odası nda yaptığı sunumda, faiz koridorunun daraltılabileceği sinyali sonrasında %9,32 ye geriledi ve aynı seviyeden haftayı tamamladı. Vadeli İşlemler VOB ENDEKS KONTRATI: VIX Nisan vadeli endeks kontratları en düşük 74,250 en yüksek 75,825 gördüğü günü 75,775 seviyesinden kapattı. Endekste görülen bayrak formasyonunun yukarı yönlü kırılması ile yukarıda 80,000 li seviyelerin hedefleneceğini belirtmek yanlış olmaz. Devam formasyonu olan ve dinlenme sürecinde bayrağı oluşturup kırıldığında bayrağın direği kadar giden formasyonda Ocak ve Şubat ayları yaşanan sürekli yükseliş trendinin direği oluşturduğunu ve kırılımla birlikte 15,000 puanlık bir yükseliş potansiyeli taşıdığını söyleyebiliriz. Şubat ayı zirvesi olan 75,200 lerin geçilmesi ile bu kapanışla yukarı yönlü potansiyelin ciddi derecede arttığını söylemek mümkün. Aşağıda olası gelebilecek kar reazlizasyonlarında ise 73,500 altında kalıcılık önemli olup 72,000 seviyesi kırılmadan yaşanan düşüşler alım firsatı olarak değerlendirilecektir. Nisan vadeli kontratta bugün yukarıda 76,000-77,000-77,500 dirençler, aşağıda 75,200-74,500-73,500 seviyeleri destekler olarak takip edilebilir.

5 +90 (212) Timuçin Alp Araştırma Müdür Yardımcısı 1570 Erdem Kaylı Araştırma Yönetmen 1571 Şebnem Türkeli Vadeli İşlemler Yönetmen Yardımcısı 1539 Göktan Akbaş Yurt Dışı Piyasalar Yönetmen 1580 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. UYARI