PİYASA GÖRÜŞÜ % -4.6% 32.1% -27.7% 10:00 da Mayıs ayı sanayi üretimi açıklanacak. Bu sabah

Transkript

1 PİYASA KAPANIŞLARI PİYASA GÖRÜŞÜ Günlük Aylık Yılbaşından Yıllık Kapanış Değişim Değişim Bugüne Değişim değişim Piyasanın satıcılı açılmasını bekliyoruz. İMKB-100 (TL) 37, % 7.1% 38.5% 6.6% Amerika da bugün başlayacak olan bilanço açıklama döneminin İMKB-30 (TL) 47, % 7.6% 34.4% 11.7% sönük geçeceği beklentisi ve ikinci bir ekonomik canlandırma IMKB-BANKA (TL) 81, % 9.9% 45.3% 32.5% paketinin konuşulmaya başlaması ile ekonominin iyileşme USD/TL % 0.0% 0.8% 25.0% sürecine yönelik kaygıların artmasına bağlı olarak, dün ABD DAX 4, % -9.4% -4.4% -28.1% borsaları %2 ye varan kayıplarla günü kapattı. Asya piyasalarına FTSE 4, % -5.7% -5.6% -24.0% baktığımızda ise Japonya borsası başta olmak üzere düşüşler DOW JONES 8, % -6.8% -7.0% -27.3% görüyoruz. Japonya da açıklanan Mayıs ayı makine siparişleri S&P % -6.3% -2.5% -29.6% verisinin yükselmesi beklenirken %3 azalması, borsalarda satış VIX % 4.2% -22.9% 19.7% eğilimini arttırdı. Bugün yurtdışında, Amerika da yılın ilk yarısına ait ilk bilanço sonucu en önemli veri olurken, yurtiçinde saat MSCI EM INDEX % -4.6% 32.1% -27.7% 10:00 da Mayıs ayı sanayi üretimi açıklanacak. Bu sabah NIKKEI 225 9, % -3.4% 6.4% -27.7% İMKB nin yurtdışındaki olumsuz seyre paralel olarak güne satıcılı EMTIALAR* ALTIN % -3.6% 5.7% -0.2% bir açılış ile başlamasını bekliyoruz. BRENT % -7.8% 43.3% -55.3% DÜNÜN YORUMU * Sabah saat 08:00 değerleridir GÖSTERGE FAİZ ORANLARI Gösterge tahvil (2 Şubat 2011) 11.71% -8 bps -119 bps -474 bps -1,040 bps Endeks dün günü, %1,2 lik yükselişle 37,212 puan seviyesinden kapattı. HAFTANIN GÜNDEMİ TL O/N oranları 8.75% 0 bps -50 bps -636 bps -757 bps 08 Temmuz 2009 Eurobond (2030) 7.05% 0 bps -14 bps -72 bps -79 bps TÜİK Mayıs ayı sanayi üretim rakamlarını açıklayacak. Oyak İMKB Yatırım beklentisi yıllık %18, piyasa beklentisi %16 daralma. 40,000 37,500 35,000 32,500 30,000 3,000 2,250 1, Hazine Haziran ayı nakit dengesini açıklayacak. 09 Temmuz 2009 Merkez Bankası beklenti anketi sonuçlarını açıklayacak valörlü olmak üzere itfa tarihli TRT071009T51 ISIN kodlu senet ve itfa tarihli TRT170210T15 ISIN kodlu senede ilişkin değişim ihaleleri yapılacaktır. 10 Temmuz 2009 Merkez Bankası Mayıs ayı Ödemeler Dengesi raporunu İşlem Hacmi (TL mn) XU100 açıklayacak. OYAK Yatırım beklentisi 1.9 milyar dolar cari açık, piyasa beklentisi ise 1.7 milyar dolar cari açık seviyesindedir. EN ÇOK İŞLEM GÖRENLER TÜİK Haziran ayı Kapasite Kullanım oranını açıklayacak. OYAK İşlem Hacmi (mn TL) Fiyat (TL) Günlük Değişim Yatırım beklentisi %73, piyasa beklentisi ise %74 seviyesindedir. GARAN %3.0 EKONOMİ HABERLERİ IHEVA %18.2 Hükümet ile işçiler uzlaştı, 2009'da zam %3-%5.5 YKBNK %2.6 Maliye Bakanı: IMF ile anlaşma olsa da olmasa da reformlar IPMAT %2.3 konusunda ilerleme kaydedilecektir ISCTR %1.3 SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ Avrupa Bölgesi ve ABD Gündemi Tarih Saat Piyasa Beklentisi Önceki Dönem EBI 300 milyon dolarlık kredi anlaşması imzaladı 08 Temmuz 09 Otomotiv Sanayi Derneği verilerine göre, Otomotiv üretimi Euro Bölgesi GSMH - Yıllık Değişim - 1Ç 12: % -4.80% Haziran ayında 90bin seviyesinde kalarak geçen yılın %25 altında Almanya-Sanayi Üretim Endeksi - Aylık Değişim - Mayıs 13: % -1.90% 09 Temmuz 09 gerçekleşmiş oldu ABD-İşsizlik Başvuruları 15:30 603K 614K ABD-Devam Eden İşsizlik Başvuruları 15: K 6702K ABD-Toptan Satış Stokları 17: % -1.40% *Kaynak: Bloomberg ,516 1,841 2,113 1, ,454 1,824 2,115 2, ,174 1,850 1,703 1, ,389 1, , OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Akatlar Ebulula Cad. F-2 C Blok Tel: arastirma@oyakmenkul.com.tr Levent İstanbul

2 EKONOMİ HABERLERİ Hükümet ile işçiler uzlaştı, 2009'da zam %3-%5.5 Kamuda çalışan yaklaşık 270,000 işçi için hükümet ile Türk-İş arasında yürütülen dönemi toplu iş sözleşmesi görüşmelerinde uzlaşı sağlandı. Görüşmeleri hükümet adına yürüten Devlet Bakanı Hayati Yazıcı, Türk-İş Başkanı Mustafa Kumlu ile ortak basın toplantısında, kamu işçileri ücretlerine bu yılın ilk altı ay için %3, ikinci altı ay içinse %5.5 artış yapılacağını söyledi. Yazıcı'nın verdiği bilgiye göre, 1,100 liranın altında ücret alan işçilere de, bu rakamı geçmemek kaydıyla, 60 lira seyyanen zam yapılacak. Bütçe imkanlarını çok fazla zorladık, belki bunun başka kesimlere, yatırımlara yansıması olacaktır" diyen Yazıcı, işçilerin sokağa dökülmemesi için bu artışı yaptıklarını kaydetti. Yazıcı, yapılan artışın bütçeye ek maliyet getireceğini söyledi ve "Bir puan artış, yıllık bütün çalışanlar için, 103 milyon TL maliyet getiriyor" diye konuştu. Bu durumda yapılan zammın bütçeye yaklaşık 1 milyar TL olacak. İşçilere 2010 yılında ise altı aylık dönemler için %2.5'er ücret artışı verilecek. Enflasyon gerçekleşmelerinin verilen zamdan fazla olması durumunda ise fark işçilere ödenecek. Maliye Bakanı: IMF ile anlaşma olsa da olmasa da reformlar konusunda ilerleme kaydedilecektir Maliye Bakanı Mehmet Şimşek, sorulan sorular üzerine hükümetin Uluslararası Para Fonu (IMF) ile müzakereleri yürüten ekibin artık başında olmadığı için görüşmelerin nasıl ilerlediği ile ilgili yorum yapamayacağını söyledi. Buna karşılık, Devlet Bakanlığı'nı bıraktığı dönemde Uluslararası Para Fonu (IMF) ile üç yıllık stand-by konusunu görüşmekte olduklarını da belirtti. SEKTÖR ve ŞİRKET HABERLERİ AEFES - Anadolu Efes Tavsiye Fiyat (TL) Hedef Fiyat (TL) PD (mn USD) Hedef PD (mn USD) F/K 09T F/K 10T FD/VAFOK 09T FD/VAFOK 10T Endekse Paralel ,020 3, EBI 300 milyon dolarlık kredi anlaşması imzaladı Anadolu Efes in yurtdışı operasyonlarını yürüten %70 oranındaki iştiraki EBI, HSBC liderliğindeki yerel ve yabancı bankalar ile toplam 300 milyon dolar karşılığı tutarda kredi anlaşması imzaladığını duyurdu. Anadolu Efes in garantör konumunda olduğu kredi 3 yıl vadeli ve senelik LIBOR+475 baz puan maliyeti bulunuyor. Şirket bu krediyi Eylül aynında vadesi dolacak 300 milyon dolarlık sendikasyon kredisinin yeniden finansmanı amaçlı kullanacak. 2

3 Otomotiv Sanayi Derneği verilerine göre, Otomotiv üretimi Haziran ayında 90bin seviyesinde kalarak geçen yılın %25 altında gerçekleşmiş oldu Sonuç olarak, ilk çeyrek rakamlarına göre daha düşük bir hızda olmasına rağmen ikinci çeyrekte üretim geçen yılın aynı dönemine göre %31 daraldı. Yarıyıl itibariyle ise üretim rakamı geçen yılın %45 altında kaldı. İhracat rakamları henüz açıklanmamış olmasına rağmen, iç pazar hafif araç satış rakamları ve üretim hacimleri Haziran ayında ihracat tarafında bir yavaşlama olduğunu gösteriyor. Analist Yorumu: İkinci çeyrekte iç pazar satışlarında toparlanma olmasına rağmen, üretimdeki hareketlenmenin stok azaltma çabaları ve zayıf ihracat dolayısıyla sınırlı kaldığını görüyoruz. 3. çeyrekte iç pazarda önemli bir zayıflama beklediğimiz için, ihracat tarafında görülecek toparlanma üretiminin artırılabilmesi için önem taşıyor. Önümüzdeki dönemde, iç pazarın göreceli olarak zayıf kalacağını göz önünde bulundurarak ihracat tarafındaki toparlanmanın gecikmesi 3. çeyrekte üretim üzerinde baskı oluşturabilir. Sermaye Arttırımı Hisse Bedelli % Bedelsiz % Tarih Baz Fiyat FFKRL 0.0% 9.5% 08 Temmuz AVIVA 0.0% 50.0% m.d. CELHA 0.0% 10.0% m.d. COMDO 0.0% 5.5% m.d. CRDFA 0.0% 33.3% m.d. DYOBY 11.1% 0.0% m.d. DYHOL 29.7% 0.0% m.d. DOBUR 0.0% 7.0% m.d. ECYAP 77.8% 0.0% m.d. EDIP 70.5% 0.0% m.d. FENIS 0.0% 30.8% m.d. FINBN 0.0% 5.0% m.d. FVORI 0.0% 15.9% m.d. GARFA 0.0% 7.4% m.d. HURGZ 20.0% 0.0% m.d. IDAS 150.0% 50.0% m.d. IHEVA 100.0% 0.0% m.d. KAREL 0.0% 20.0% m.d. KARSN 50.0% 0.0% m.d. OKANT 100.0% 0.0% m.d. SNGYO 0.0% 9.5% 13 Temmuz 09 TSPOR 0.0% 18.5% m.d. PRKAB 0.0% 185.5% m.d. TSKB 0.0% 20.0% m.d. VANET 100.0% 0.0% m.d. VKGYO 0.0% 7.8% m.d. 3

4 Genel Kurul Tarihleri Kod Şirket Tarih DURDO Duran Dogan Basım 8 Temmuz 09 DOHOL Doğan Holding 9 Temmuz 09 MRTGG Mert Gıda Giyim Sanayi Ve Ticaret 13 Temmuz 09 FVORI Favori Dinlenme Yer. 13 Temmuz 09 DARDL Dardanel 15 Temmuz 09 KIPA Tesco Kipa 15 Temmuz 09 BISAS Bısas Tekstil 15 Temmuz 09 MARTI Marti Otel 17 Temmuz 09 Kaynak: IMKB 4

5 YURTDIŞI PİYASALAR YURTDIŞI BORSALAR DOW JONES NASDAQ 100 S&P 500 Almanya XETRA DAX Fransa CAC 40 Japonya NIKKEI 225** Rusya RTS Kore KOSPI** Brezilya BOVESPA * Kaynak: Bloomberg **Saat 8:30 itibariyle Dow Jones PARİTELER Kapanış* Günlük Değişim EURO / DOLAR % DOLAR / YEN % *Kaynak: TCMB /$ , Tem 8, ,164 -%1.9 1,746 -% %2.0 4,598 -%1.2 3,049 -%1.1 9,430 -% %0.3 1,426 -%0.6 49,457 -%2.3 8, ,325 8,164 OYAK Yatırım Yıl Sonu Beklentisi Temmuz 2009 ABD piyasaları dün satıcılı seyrini sürdürürken yeni bir teşvik paketinin çıkarılacağına yönelik söylentiler ekonominin yeteri kadar hızlı toparlanamadığı sinyallerini vermesi nedeniyle olumsuz algılandı. Dolar'ın değer kazancının sürmesi ve büyümeye ilişkin kaygılar petrol fiyatlarının 61 dolar seviyelerine kadar geri gelmesine neden oldu. Asya piyasalarında da benzer şekilde olumsuz bir seyir izleniyor. Sabah saatleri itibariyle Japonya'da Nikkei 225 endeksi %2.3 değer yitirmiş durumda. Gündem ABD VIX VOLATILITE ENDEKSİ VIX % 10 YILLIK TAHVİL Faiz Günlük Değişim ABD %2.50 LIBOR 3 Ay 12 Ay DOLAR EURO EMTİA FİYATLARI BRENT PETROLÜ ($/varil) % ALTIN ($) % *Saat 8:30 itibariyle Petrol (Brent) Piyasa Beklentisi* 62.9 Önceki Dönem Açıklanan 06-Tem 17:00 ISM İmalat-dışı Endeksi (Haziran) Tem 00:00 ABC Tüketici Güveni (6 Temmuz) :00 MBA Mortgage Başvuruları (3 Temmuz) % 22:00 Tüketici Kredileri (Mayıs) -$8.8B --- -$15.7B 09-Tem 15:30 İşsizlik Başvuruları 603K K 15:30 Devam Eden İşsizlik Başvuruları 6710K K 17:00 Toptan Satış Stokları -1.00% % 10-Tem 15:30 Ticaret Dengesi (Mayıs) -$30.0B --- -$29.2B 17:00 Michigan Tüketici Güveni Tem 21:00 Aylık Bütçe (Haziran) $3.4B Tem 15:30 Üretici Fiyat Endeksi (Aylık-Haziran) 0.80% % 15:30 Üretici Fiyat Endeksi (Yıllık-Haziran) % 15:30 Perakende Satışları (Haziran) 0.40% % 15:30 Perakende Satışları Oto Hariç (Haziran) 0.50% % Kaynak: Bloomberg Tem * Kaynak: Reuters Bu raporda yer alan bilgiler OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş.'nin Araştırma Bölümü tarafından bilgi verme amacıyla hazırlanmış olup herhangi bir hisse senedinin alım satımına ilişkin bir teklif içermemektedir. Veriler, güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan alınmıştır. Bu kaynaklardaki hata ve eksikliklerden ve bu bilgilerin ticari amaçlı kullanılmasından doğabilecek zararlardan OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. hiçbir şekilde sorumlu tutulamaz. İşbu rapordaki tüm görüş ve tahminler, söz konusu rapor tarihiyle OYAK Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Araştırma Bölümü ne ait olup diğer OYAK Grubu şirketlerinin görüş ve tahminlerini temsil etmemektedir. Bu rapordaki tüm görüş ve bilgiler önceden haber verilmeksizin değiştirilebilir. OYAK Yatırım ve diğer grup şirketleri bu raporda adı geçen şirketlerin hisselerinde pozisyon sahibi olabilir veya işlem yapabilir. Ayrıca, yatırımcılar bu raporda adı geçen şirketlerle OYAK Yatırım ve diğer grup şirketlerinin yatırım bankacılığı ve/veya diğer iş ilişkileri içinde olabileceğini veya bu tür iş fırsatları arayışında olabileceğini kabul ederler Tem 61.0