Biz Kapalıyken... GÜNLÜK BÜLTEN ICBC Yatırım Araştırma. S&P 2009 dan beri en kötü ay..

Transkript

1 Nb1 a3 da2 aaa^- a9kap : p ICBC Yatırım Araştırma İç Piyasalar Kapanış Değişim % BIST ,42 BIST ,41 DVZSP 6,0022-0,35 EUR/USD 1,1372-0,03 ALTIN 1,243 0,88 PETROL (BRENT) 76,99 0, Piyasa Verileri USD/TL 17:45 5,6306 5,5496 EUR/USD 1,1382 ( ) %25,72 %25,17 BRENT 77,08 Dış Piyasalar Kapanış Değişim % DJIA 24,443-0,99 S&P 500 2,641-0,66 NASDAQ 7,050-1,63 DAX 11,335 1,20 FTSE ,25 NIKKEI 21,184-0,40 SHCOMP 2,599-0,19 Biz Kapalıyken... Bakış Açısı ABD Eylül kişisel gelirler yüzde 0.2 ile 2017 hazirandan beri en düşük artış.harcamalar yüzde 0.4 arttı. PCE enflasyon yüzde 0.1, yıllık yüzde 2.2 den yüzde 2'ye geriledi. ABD Ağustos kişisel gelir ve harcamalar %0.3 (6 aydaki en yavaş gidiş), %2.3 ile aynı kalması beklenen PCE fiyat endeksi %2.2 oldu. ABD Ağustos Üfe -0.1% azalırken (18 aydaki ilk düşüş) yy %3.3 den %2.8 e gerilemişti. %0.3 beklenen ABD Ağustos Tüfe %0.2 %2.7 oldu. Temmuz Tüfe %0.2 ve %2.9 olmuştu. Temmuz kişisel gelir ve harcamalar 0.3% ve 0.4% büyüme gösterdi. Haziran çekirdek PCE aylık %0.2 sonrası %0.1, yıllık %2.0 sonrası %1.9 olarak gerçekleşti. Fed in tercih ettiği gösterge, yy %2.3 PCE son 4 ayda üç kez yükselerek Fed in hedefinin üzerindeydi. Powel: Enflasyon %2 yakınına yükselse de %2 nin üzerine hızlanmaya dair açık bir sinyal görmüyoruz açıklaması yapılmıştı. S&P 2009 dan beri en kötü ay.. Vadeli Piyasalar Değişim % FDOW 0,62 FSPX 0,72 US 10-Y 3, Bizi takip etmek için Veri Gündemi ABD S&P Şubat ayındaki seviyeye...? Euro B. 3.Ç GSYH(Öncü) önc 2.1% TR Eylül Bankacılık Sektörü verileri ABD Ağustos S&P Case Shiller Aylık Uzlaşmalı Döviz İhalesi BIST işlem gören şirketlerin Ç konsolide olmayan bilançolarını son gönderme tarihi

2 Küresel Piyasalar Brezilya Merkez Bankası'nın(COPOM) iki gün sürecek faiz toplantısı başlayacak. %3.3 beklenen ABD 3Ç büyüme verisi %3.5 oldu. Tüketici harcamaları beklenmedik şekilde %4 ile 2014 den beri en iyi artışı gerçekleştirdi. Hükümet harcamaları büyümeye %0.56 puan katkı yaptı. İkinci yarıda büyümede yavaşlama bekleniyordu. %4.3 beklenen ABD 2Ç final verisi %4.2 ile Ç den beri en hızlı gidişti. Tüketici harcamaları %3.8 artmıştı. %4.1 sonrası %4 beklenen ABD 2Ç büyüme verisi (p) ithalattaki revizyon ve yazılım harcamaları ile %4.2 ile Ç den beri en hızlı gidişti. Çekirdek PCE %2 ile aynı kalırken, veri sonrası USDTRL den e yükselmişti. %2 beklenen ABD 1Ç büyüme %2.3, Fed 2018 Büyüme Beklentisi %3,1 (Önceki %2,8). Çarşamba ABD Ekim ADP raporu beklenti Kasırga etkisinin görülebileceği beklenen ABD Eylül ADP raporu olurken, veri sonrası USDTR dan (15:12) gördü e geriledi (15:46). 182 bin beklenen ADP Ağustos olurken, beklenen ABD Temmuz ADP raporu ile Şubat tan beri en yüksek (kurumsal vergilerin düşürülmesinin desteğiyle), beklenen ABD Haziran ADP ay üst üste 200 k üzerinde artış sonrası den e gerilemesi beklenen ABD Nisan ADP verisi olmuştu. Cuma ABD Ekim işgücü raporu % 2.8% beklenen ABD Ağustos işgücü raporu : TDİ , işsizlik oranı 3.9%, saatlik kazançlar %0.4 ve 2.9% olarak gerçekleşti. Veriler sonrası USDTRL dan görmüştü. ABD Temmuz TDİ , ABD işsizlik oranı %3.9, %2.7 beklenen ortalama saatlik kazançlar %2.7 ve %0.3 olarak gerçekleşmişti. Çin ve Japonya swap anlaşması imzaladı. IMF Arjantin'e vereceği krediyi 56,3 milyar dolara yükseltti. S&P İtalya'nın kredi notunu "BBB" seviyesinde teyit etti, görünümünü ise durağandan negatife çekti. Brezilya Cumhurbaşkanlığı seçimlerinde ikinci turu Jair Bolsonaro yüzde 55 oyla Cumhurbaşkanı seçildi. Almanya Başbakanı ve Hristiyan Demokrat Parti lideri Merkel önümüzdeki dönem partisinin başkanlık görevini üstlenmeyeceğini açıkladı. PEGASUS'UN VESTEL 3 ÇEYREK NET YOLCU ZARARI 43,1 SAYISI MİLYON TL MAYIS OLDU, BEKLENTİ AYINDA 57,1 MLN TL GEÇEN TAVHL YILA GÖRE % ARTARAK A MİLYON %0.4 TAV Havalimanları ve %0.9 beklenen yolcu ABD sayısı, Eylül Ocak kişisel gelir Eylül ve döneminde harcamalar Mayıs % ayında (2009 portföyümüze dahil Ağustos tan olan Antalya beri Havalimanı nın en yüksek: iki kasırga da etkisiyle sonrası %36 araç alımının artış göstererek yükselmesi yaklaşık ile ), 118,2 milyon seviyesine yükselmiştir. Antalya Havalimanı hariç yolcu büyümesi %11 seviyesindedir. OLDU Şirket Haberleri 2018/09 FİNANSAL RAPORLARIN YAYINLANMA TARİHLERİ KO K 25 Ekim 2018 tarihli işlemlerin takası 30 Ekim 2018 tarihinde gerçekleştirilecektir. 26 Ekim 2018 tarihli işlemlerin takası 31 Ekim 2018 tarihinde gerçekleştirilecektir. ARÇELİK 3 ÇEYREK NET KARI 251,2 MİLYON TL, BEKLENTİ 218,9 MLN TRY değer kaybı, önceden alınan stokların daha yüksek kurlarla satışa dönmesi sayesinde karlılığa olumlu katkı sağladı.maliyet ve kur artışlarına karşılık Türkiye, MENA ve Pakistan da fiyat ayarlamaları yapıldı ve bazı ülkelerde promosyon faaliyetleri azaltıldı.yurtiçi ve yurtdışı karlılık arasındaki fark daralmış olmasına rağmen, Türkiye satışlarının azalan payı, karlılığı kısmen de olsa negatif etkiledi.kırılgan talep ortamı ile birlikte, ciro büyümesi %5 ile sınırlı kalmıştır. - Beyaz eşyada, pazara paralel adetsel performans (Arçelik -19% - Pazar: -20%) - Pazardan daha iyi performansa rağmen, klima satışları %33 geriledi.- TV segmentinde, yaklaşık %25 pay ile pazar 2. liği korundu. *VESBE A 217 3Ç 246 (70) değ3ç32ç Net Satışlar %7.9 Brüt Kar %86 Faaliyet Karı %108 FAVÖK %90 Ana Ortalık %84 Geçen yıla göre net satışlar TL bazında %36 büyürken, adet bazında %6 artış göstermiştir yılının ilk dokuz ayında, brüt satışlar bin TL olarak gerçekleşmiş olup, bu tutarın bin TL si yurt dışı satışlardan oluşmaktadır. Toplam satışların %55 i Avrupa ülkelerine, %25 i yurt içine, %20 si ise diğer ülkelere yapılmıştır. TÜRK TRAKTÖR 2018/9 NET KARI TL (2017/9: TL) *ALGYO (35) 06 A 115 *SISE (867) 06 A EKGYO 2018/9 NET KARI TL (2017/9: TL) BRİSA 2018/9 NET KARI TL (2017/9: TL) TÜRK PRYSMİAN KABLO 2018/9 NET KARI TL (2017/9: TL) Global Yatırım Holding bağlı ortaklığı Global Ports Holding hissedarlarına toplam 17,5 milyon USD ara dönem kar payı ödedi ISFIN.E ve ISGSY.E payları 30/10/2018 tarihinden (seans başından) itibaren 13/11/2018 tarihine (seans sonuna) kadar açığa satışa ve kredili işlemlere konu edilemeyecektir. FENER 2017 yılına ait Olağan Genel Kurul Toplantısı'nın 26 Kasım 2018 Pazartesi günü saat 14:00'e ertelenmesine katılanların oyçokluğuyla karar verildi Zorlu Enerji Grubu, Gaziantep Doğal Gaz Dağıtım ve Trakya Doğal Gaz Dağıtım'ı satmak üzere harekete geçti Ekonomi Haberleri Kurdaki dalgalanma tekstilde 'ip'leri gerdi. İp üreticileri ithalata ek vergi istedi. Hazır giyimciler ise Döviz düşüşe geçti ama yapılan zamlar geri alınmadı, biz bu fiyatlarla rekabet edemeyiz. diyor. İmar Barışı nda süre uzayabilir. Gayrimenkul Hukuku Enstitüsü Başkanı Avukat Ali Yüksel, İmar Barışı nda başvuruların beklentinin altında olması ve yönetmeliklerin net olmaması nedeniyle 31 Ekim de dolan sürenin uzayacağına kesin gözüyle bakıyor Dünya Türk Hava Yolları (THY) Genel Müdürü Bilal Ekşi, İstanbul Yeni Havalimanı'ndan Ankara, Antalya, İzmir, Ercan ve Bakü ye promosyon fiyatlarıyla yapılan toplam rezervasyonun 21 bini aştığını bildirdi. Avrupa İmar ve Kalkınma Bankası (EBRD), Migros tahvillere 9 milyon lira yatırım yaptı. Dünyanın en büyük çimento üreticilerinden biri olan Brezilya merkezli InterCement, Portekiz ve Cape Verde'deki operasyonlarını OYAK'a satmak için anlaştığını duyurdu. Satış anlaşması 3 entegre çimento fabrikası ve 2 bağımsız öğütme tesisini kapsıyor. Tesislerin toplam üretim kapasiteleri 9,1 milyon ton. Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB), bu yılın 4'üncü Enflasyon Raporu'nu 31 Ekim Çarşamba günü İstanbul'da açıklayacak. Trump - Xi görüşmeleri başarısız olursa ABD Çin'e yönelik daha fazla tarife getirmeyi planlıyor - Bloomberg

3 Teknik Bakış BIST-100 günü % 3,42 azalışla ile puan ile tamamladı. İşlem hacmi 5,7 mlr TL. DESTEK gap Aylık Bazda Kuvvetli DİRENÇ önceki diplere tepkiler görülebilir gap BIST100 Dolar Bazında Önceki Dip $ X TRY Gap Kuvvetli XU100 (93,973.23, 94,036.48, 90,541.52, 90, ), Parabolic SAR (98, ), Parabolic SAR (98,976.05), Parabolic SAR (98,976.05), Parabolic SAR (98,976.05) x Dec 2017 Feb Mar Apr May Jun Jul Aug Sep Oct Nov Dec 2018 Feb Mar Apr May Jun Jul Aug Sep Oct No 5000 x Bilgi Notu Kapanış Destek Direnç TTKOM 3, TCELL MA

4 Sgmk & Faiz Enflasyon & MB Gösterge Faiz TRT120820T12 Aşağı yönlü hareketin %25 seviyesine li devam edebileceğini düşündüğümüz gösterge tahvil % seviyesinde işlem gördü % gap kapanabilir haftalık bazda 22 MA %24.22 seviyesindedir. TÜFE de (2003=100) 2018 yılı Eylül ayında bir önceki aya göre %6,30, bir önceki yılın Aralık ayına göre %19,37, bir önceki yılın aynı ayına göre %24,52 ve on iki aylık ortalamalara göre %13,75 artış gerçekleşti. İşlenmiş gıda fiyatları ise bu dönemde yüzde 6,42 ile endeks tarihinin en yüksek artışını kaydetmiştir. Bu grupta ekmek ve tahıllar, katısıvı yağlar, süt ürünleri ve konservelerde daha belirgin olmak üzere alt kalemler genelinde keskin fiyat artışları izlenmiştir., Bu gelişmede döviz kuru gelişmelerinin yanı sıra temel girdi (un, süt vb.) maliyetlerindeki artışlar etkili olmuştur TCMB. Vadeli İşlemler Hazine- 3 aylık borçlanma programı FXU %3,53 azalış puandan kapandı sonrası satışların görüldüğü endeks ikinci kez destek bandına yöneldi. Destek: Dirençler: Önceki dipler Ekim ayında toplam 3,2 milyar TL lik iç borç servisine karşılık toplam 3,5 milyar Kasım ayında toplam 21,8 milyar TL lik iç borç servisine karşılık toplam 22,4 milyar Aralık ayında toplam 2,8 milyar TL lik iç borç servisine karşılık toplam 3,4 milyar HAZİNE FİNANSMAN PROGRAMI (Milyar ) Ekim 2018 Kasım 2018 (1) Aralık 2018 (1) Ödemeler 13,4 24,8 5,0 İç Borç Servisi 3,2 21,8 2,8 Anapara 1,1 16,9 1,0 Faiz 2,2 4,9 1,9 Dış Borç Servisi 10,2 3,0 2,1 Anapara 8,3 1,0 1,3 Faiz 1,9 2,0 0,8 Finansman 13,4 24,8 5,0 Borçlanma Dışı Kaynaklar (2)(3) 9,9 2,4 1,6 Borçlanma 3,5 22,4 3,4 Dış Borçlanma (3) 0,0 0,0 0,0 İç Borçlanma (4) 3,5 22,4 3,4 Piyasadan İhale Yoluyla İç Borçlanma 1,9 16,3 1,8 Kira Sertifikası (5) 0,0 1,3 0,0 Kamuya Satışlar 1,6 4,8 1,6 (1) Geçicidir. (2) Nakit bazlı faiz dışı denge, özelleştirme gelirleri, 2/B satış gelirleri, TMSF'den sağlanan gelirler, devirli/garantili borç geri dönüşleri, kasa banka değişimi ve kur farkı kalemlerini içermektedir. (3) Uluslararası kuruluşlardan veya uluslararası piyasalardan ek finansman sağlanması durumunda dış borçlanma tutarında ve borçlanma dışı kaynaklarda (kasa banka değişimi) değişiklik olabilecektir. (4) Geri alım ihalelerindeki alış tutarlarına bağlı olarak söz konusu tutar değişebilecektir. (5) Piyasa koşullarına bağlı olarak söz konusu tutar değişebilecektir. Kaynak: Hazine

5 Öneri, eleştiri ve sorularınız için adresine göndereceğiniz e-posta ile bize ulaşabilirsiniz. Facebook : ICBC Yatirim Twitter : icbcyatirim Instagram : icbcyatirim Linkedin : ICBC Yatırım UYARI Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti SPK tarafından yayımlanan tebliğ çerçevesinde, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak bir sözleşme çerçevesinde sunulur. Burada ulaşılan sonuçlar, tercih edilen hesaplama yöntemi ve veya yorum tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi sağlıklı sonuçlar doğurmayabilir. Ayrıca burada yer alan bilgiler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir.